Analisis Pengukuran Aset Biologis dengan Pendekatan …repository.uksw.edu/bitstream/123456789/5818/2/T1_232009115_Full... · DalamMencerminkan Kinerja PerusahaanStudi Kasus Pada

i

ANALISIS PENGUKURAN ASET BIOLOGIS

DENGAN PENDEKATAN MARKET APPROACH, COST

APPROACHDAN INCOME APPROACH

Oleh :

SANI GUNTARA

Nim : 232009115

KERTAS KERJA

Diajukan Kepada Fakultas Ekonomika dan Bisnis

Guna Memenuhi Sebagian dari

Persyaratan persyaratan Untuk Mencapai

Gelar Sarjana Ekonomi

Fakultas : EKONOMIKA DAN BISNIS

Program Studi :AKUNTANSI

FAKULTAS EKONOMIKA DAN BISNIS

UNIVERSITAS KRISTEN SATYA WACANA

SALATIGA

2013

iv

Motto

Apapun yang dilakukan awali dengan

"Sugih tanpa bandha, Digdaya tanpa aji, Nglurug tanpa bala, dan Menang tanpa

ngasorake." (R.M. Pandji Sosrokartono)

v

Kata Pengantar

Puji syukur kehadirat Allah SWT yang telah memberikan rahmat dan

hidayah-Nya, serta memberikan kemudahan sehingga penulis dapat

menyelesaikan skripsi dengan judul Analisis Pengukuran Aset Biologis Dengan

Pendekatan MarketApproach, Cost Approach, Dan Income Approach

DalamMencerminkan Kinerja PerusahaanStudi Kasus Pada PT.Rumeksa

Mekaring Sabda.

Penulisan skripsi ini ditujukan sebagai salah satu syarat dalam menempuh

ujian Sarjana Ekonomi Strata 1 pada Program Studi Akuntansi, Fakultas

Ekonomika dan Bisnis Universitas Kristen Satya Wacana Salatiga.

Akhir kata penulis menyadari bahwa dalam penulisan skripsi ini banyak

terdapat kekurangan dan kelemahan. Oleh sebab itu penulis mengharapkan saran,

kritik dan koreksi yang membangun sebagai perbaikan penulisan dimasa yang

akan datang. Selain itu penulis mengharapkan karya ilmiah ini dapat memberikan

manfaat bagi pembaca dan pihak-pihak yang membutuhkan.

Salatiga, 3 Desember 2013

Penulis

vi

Abstract

Indonesian SFAS has adopted IFRS as its main concept is fair value. In

addition to the adoption of IAS 41 on the field of agricultural bussiness that

recognize plant and animal life as a corporate assets. This has resulted in the

treatment of assets historical cost initially withthe concept must be changed with

the fair value. The measurement of assets is a crucial thing that determine the

companies value. There are many technique that can be done but not all can be

applied in fields, espicially agricultural field. The research has purpose to

measure the biologycal assets on cattle field bussines use the return on assets with

the object of research is PT.Rumekso Mekaring Sabda. The measurement

biological assets are animal farm is used market approach, cost approach and

income approach. This reasearch also discusses about the measuring technique to

minimalize the distortions of accounting to cattle field bussiness especially in

PT.Rumekso Mekaring Sabda. The result of research shows that the cost

approach is the best approachon measuring the fair value assets to show the

return on assets value and market approach to minimalize accounting distortion.

Key word : Fair value, Biological assets,market approach, cost approach and

income approach,accounting distortion.

vii

Saripati

Standar Akuntansi Indonesia telah mengadopsi IFRS yang konsep

utamanya adalah nilai wajar, selain itu adopsi IAS 41 tentang bidang usaha

agrikultur mengakui tumbuhan dan hewan hidup sebagai aset perusahaan, hal ini

mengakibatkan perlakuan terhadap aset yang awalnya dengan konsep biaya

historisharus diubah dengan nilai wajar. Pengukuran aset merupakan hal yang

sangat penting dan krusial dalam menentukan nilai perusahaan. Banyak sekali

teknik yang dapat dilakukan untuk mengukur aset perusahaan tetapi tidak semua

dapat diaplikasikan untuk bidang usaha kusus seperti bidang usaha agrikultur.

Penelitian ini bertujuan mengukuraset biologis dalam bidang usaha peternakan

menggunakan return on assets dengan objek penelitian adalah peternakan

PT.Rumekso Mekaring Sabda. Pengukuran aset biologis berupa hewan ternak

dilakukan menggunakan pendekatan market approach, cost approach dan income

approach. Penelitian ini juga membahas mengenai teknik pengukuran yang dapat

diaplikasikan dalam rangka meminimalkan distorsi akuntansi untuk bidang usaha

peternakan khususnya pada Peternakan PT. Rumekso Mekaring Sabda. Hasil

penelitian menunjukan cost approach merupakan pendekatan terbaik dalam

mengukur nilai aset dalam memperlihatkan return on assets dan market approach

dalam meminimalkan distorsi akuntansi.

Kata Kunci :Nilai wajar, Aset biologis, market approach, cost approach dan

income approach, Distorsi Akuntansi.

viii

Ucapan Terimakasih

Dengan segenap hati penulis mengucap syukur kehadirat kehadirat Allah

SWT yang telah memberikan rahmat dan hidayah-Nya, serta memberikan

kemudahan sehingga penulis dapat menyelesaikan skripsi ini. Penulisan skripsi ini

tidak lepas dari bantuan baik berupa bimbingan informasi, dorongan, semangat

dan perhatian dari berbagai pihak. Oleh sebab itu pada kesempatan ini penulis

dengan segala hormat dan kerendahan hati ingin menyampaikan rasa terima kasih

kepada :

1. Untuk kedua orang tua saya, Djoni Suwandana dan Endang Sri Hastuti,

serta kedua kakak saya atas dukungan dan biaya dari merekalah saya dapat

menempuh jenjang pendidikan hingga strata 1.

2. Untuk dosen pembimbing Ibu M.I Mitha Dwi Restuti, SE., M.Si atas

kesabaran dan bimbingannya saya dapat menyelesaikan penulisan skripsi

ini.

3. Untuk Wali Studi Bapak Marwata,SE,MSI.PhD mohon maaf apabila saya

selama studi di UKSW tidak pernah perwalian ataupun bertemu dengan

bapak kecuali saat jam kuliah.

4. Untuk PT.Rumekso Mekaring Sabda terimakasih informasi mengenai

peternakan yang telah diberikan sehingga penelitian ini dapat diselesaikan.

5. Untuk Bapak Hari Sunarto, SE, MBA selaku dekan FEB UKSW.

6. Untuk seluruh staf dosen FEB dan Pegawai yang tidak dapat saya

sebutkan satu per satu,terutama untuk dosen progdi Akuntansi mereka

yang mengajarkan saya tentang serunya seni akuntansi.

ix

7. Untuk Teman-teman seperjuangan 2009 Great Gold Generation. Kalian

memang benar-benar Generasi emas.

8. Untuk para sahabat seperjuangan dari semester 1 hingga lulus angkatan

2009 diantaranya Fuad, Adiel (Dede), Andre(Tumbur), Brian (Bebek),

Erwan, Tiar, Giras, Bofidan masih banyak lagi yang tidak sempat saya

sebutkan satu per satu.

9. Untuk seluruh pihak yang membantu dan tidak dapat saya sebutkan satu

per satu.

x

Daftar Isi

Halaman Judul...........................................................................................................i

Surat Pernyataan Keaslian Karya Tulis Skripsi.... ...................................... ................ii

Halaman Persetujuan..............................................................................................iii

Halaman Motto.......................................................................................................iv

Kata Pengantar........................................................................................................v

Abstract.......................................................................................... .......................vi

Saripati...................................................................................................................vii

Ucapan Terima Kasih...........................................................................................viii

Daftar Isi..................................................................................................................x

Daftar Tabel...........................................................................................................xii

Daftar Gambar......................................................................................................xiv

Daftar Lampiran....................................................................................................xv

Daftar Rumus........................................................................................................xvi

Pendahuluan.............................................................................................................1

Kajian Teoritis..........................................................................................................3

Analisis Laporan Keuangan.........................................................................3

Analisis Akuntansi.......................................................................................4

Distorsi Akuntansi........................................................................................4

Fair Value....................................................................................................6

Aset Biologis...............................................................................................8

Pengukuran.................................................................................................10

Metode Pengukuran Aset...........................................................................11

Return On Assets........................................................................................14

Kaitan Antar Teori.....................................................................................14

xi

Model Penelitian....................................................................................................16

Jenis Sumber Data..................................................................................................16

Teknik Olah Data...................................................................................................17

Langkah-langkah Pengukuran Aset...........................................................18

Profil Perusahaan...................................................................................................23

Profil Peternakan....................................................................................................24

Operasi Peternakan.....................................................................................24

Data Pasar...............................................................................................................25

Olah Data...............................................................................................................27

Data Awal Peternakan................................................................................27

Pengukuran Melalui Market Approach......................................................32

Pengukuran Melalui Cost Approach..........................................................35

Pengukuran Melalui Discounted Cash Flow..............................................41

Pengukuran Melalui Kapitalisasi Pendapatan............................................43

Analisis Data..........................................................................................................45

Kesimpulan............................................................................................................49

Implikasi.................................................................................................................49

Keterbatasan Penelitian..........................................................................................50

Daftar Pustaka........................................................................................................51

xii

Daftar Tabel

Tabel 1.1.Rata-rata Harga Sapi di Pasar Hewan Sunggingan...............................26

Tabel 1.2.Rata-rata Harga Sapi di Pasar Hewan Ambarawa.................................26

Tabel 1.3.Rata-rata Harga Sapi Secara Keseluruhan.............................................26

Tabel 2.1.Daftar Aset Operasi Peternakan PT.Rumekso Mekaring Sabda............27

Tabel 2.2.Posisi Nilai Buku Aset Dengan Depresiasi Garis Lurus Tahun

2012...........................................................................................................28

Tabel 2.3.Posisi Nilai Buku Aset Dengan Depresiasi Saldo Menurun Tahun

2012...........................................................................................................29

Tabeli 3.1.Posisi Aset , Laba dan ROA awal Perusahaan Tanpa Sapi Sebagai

Aset............................................................................................................30

Tabel 4.1.Nilai Sapi Sesuai Keterangan Perusahaan.............................................30

Tabel 4.2.Nilai Buku Sapi Metode Depresiasi Garis Lurus...................................31

Tabel 4.3.Nilai Buku Sapi Metode Depresiasi Saldo Menurun.............................31

Tabel 5.1.Posisi Aset, Laba dan Roa awal Perusahaan Dengan Sapi Sebagai

Aset............................................................................................................32

Tabel 6.1.Daftar Harga Pasar Sapi Berdasakan Market Approach........................32

Tabel 7.1.Posisi Aset Ketika Sapi Diukur Dengan Metode Market Approach

Depresiasi Garis Lurus...............................................................................33

Tabel 7.2.Posisi Aset Ketika Sapi Diukur Dengan Metode Market Approach

Depresiasi Saldo Menurun.........................................................................34

Tabel 8.1Posisi Aset, Laba dan ROA Perusahaan metode

Market Approah.........................................................................................35

Tabel 9.1.Data Harga Sapi Cost Approach............................................................36

Tabel 10.1.Daftar Usia Pemanfaatan Sapi.............................................................36

Tabel 11.1.Nilai Buku Sapi Cost Approach Tahun 2012Depresiasi

Garis Lurus.................................................................................................37

Tabel 11.2.Nilai Buku Sapi Cost ApproachTahun 2012 Saldo Menurun..............37

Table 11.3.Rincian Depresiasi Saldo Menurun Cost Approach............................38

Tabel 12.1.Total Aset Cost Approach Depresiasi Garis Lurus..............................39

xiii

Tabel 12.2.Total Aset Cost Approach Depresiasi Saldo Menurun........................40

Tabel 13.1.Posisi Aset dan Laba Perusahaan Saat Cost Approach........................41

Tabel 14.1.Perhitungan Discounted Cash flow(Garis Lurus)................................42

Tabel 14.2.Perhitungan Discounted Cash flow(Saldo Menurun)...........................42

Tabel 15.1.Posisi Nilai Aset, Laba dan ROA Metode Discounted Cash Flow......43

Tabel 16.1.Posisi Nilai Aset, Laba dan ROA Metode Kapitalisasi Pendapatan....44

Tabel 17.1.Hasil Perbandingan ROA Keseluruhan............................................45

xiv

Daftar Gambar

Gambar.1 Model Penelitian................................................... 16

Gambar 2. Langkah Pengolahan Data.................................... 19

xv

Daftar Lampiran

Lampiran 1 Rangkuman hasil wawancara.............................................................55

Lampiran 2 Data Produksi Peternakan...................................................................63

Lampiran 3 Biaya Operasi tahun 2012...................................................................75

Lampiran 4 Data Harga Sapi..................................................................................78

Lampiran 5 Perhitungan Aset Metode Depresiasi Garis Lurus.............................84

Lampiran 6 Perhitungan Aset Metode Depresiasi Saldo Menurun........................92

Lampiran 7 Perhitungan Aset Metode Discounted Cash Flow............................103

Lampiran 8 Perhitungan Aset Metode Kapitalisasi Pendapatan..........................105

xvi

Daftar Rumus

Rumus 1 Return Of Assets......................................................................................14

Rumus 2 Present Value..........................................................................................22

Rumus 3 Tingkat Pengembalian Aset....................................................................23

Rumus 4 Tingkat Kapitalisasi................................................................................23

Rumus 5 Nilai Wajar Aset.....................................................................................23

Rumus 6 Proporsi Aset Biologis...........................................................................

1

Pendahuluan

Analisis laporan keuangan merupakan hal yang penting dan bagian tidak

dapat terpisahkan dari analisis yang lebih luas yaitu analisis bisnis. Analisis

laporan keuangan sendiri terbagi atas 3 bagian yaitu analisis akuntansi, analisis

keuangan dan analisis prospektif. Analisis akuntansi merupakan langkah awal

yang sering dilupakan oleh para analis keuangan. Masalah dari akuntansi yang

tidak mungkin dihindari adalah distorsi akuntansi. Tujuan utama analisis

akuntansi adalah untuk meminimalkan distorsi akuntansi.

Aset sebagai hal utama yang berkaitan dengan kegiatan sebuah entitas

tidak lepas dari distorsi akuntansi. Pengembalian aset sering digunakan untuk

mengukur kinerja sebuah entitas. Aset sebagai komponen utama pembentuk

pendapatan bagi sebuah entitas oleh karena itu aset perlu dianalisis dan dinilai

ulang untuk meminimalkan distorsi akuntansi. Pengukuran nilai aset tetap seperti

bangunan, mesin, kendaraan dan properti tidak terlalu dipermasalahkan sebab

peraturan di Indonesia menerangkan secara detail bagaimana aset tersebut

diperlakukan. Tetapi sejak 2012 Indonesia telah mengadopsi peraturan baru IFRS

yang salah satu prisip utamanya menganut sistem nilai wajar (fair value). IAS 41

sebagai peraturan yang mengatur secara jelas mengenai aset biologis yang juga

mengambil pendekatan nilai wajar dalam pelaporanya. Ini mungkin adalah hal

baru yang hingga saat ini belum dapat diadopsi oleh Indonesia. Secara detail IAS

41 mengatur bahwa tumbuhan dan binatang hidup merupakan aset. Aset biologis

dapat diakui apabila aset tersebut merupakan hewan atau tumbuhan hidup yang

dikendalikan untuk kegiatan usaha entitas. Aset juga merupakan hasil peristiwa

masa lalu dan digunakan untuk memperoleh manfaat ekonomi dimasa akan

datang. Nilai wajar aset dapat diukur secara andal. Pengukuran aset biologis harus

diukur berdasarkan nilai wajarnya, dan dapat dilakukan dengan berbagai macam

teknik, namun hanya beberapa yang dapat diaplikasikan secara cepat dan mudah.

Pendekatan itu antara lain adalah dengan data pasar (market Approach),

pendekatan biaya (cost approach) dan pendekatan pendapatan (income Approach)

walaupun pendekatan ini adalah pendekatan melalui sudut pandang keuangan

bukan sudut pandang akuntansi, tetapi dari penelitian terdahulu dalam mengukur

2

aset pendekatan ini menghasilkan nilai pengukuran yang tidak jauh berbeda dari

dua pendekatan yang lain.

PT.Rumekso Mekaring Sabda memiliki salah satu kegiatan usaha dibidang

usaha peternakan yang memanfaatkan aset biologis, namun tidak mengakui sapi

sebagai aset dan hanya mengakuinya sebagai persediaan. Sesuai Peraturan

Menteri Keuangan No.126/ PMK.011/2012 bahwa hewan ternak dikategorikan

sebagai harta berwujud. Sapi dapat dikategorikan sebagai aset dan dapat

didepresiasikan. Ini menjadikan sebuah bias pada laporan keuangankarena sapi

yang sebenarnya dapat diakui sebagai aset hanya diakui sebagai persediaan. Hal

kedua yang menjadikan bias adalah karena pemasukan utama dari kegiatan

peternakan merupakan hasil dari kegiatan operasi pemerahan sapi serta kegiatan

lain seperti ternak anak sapi dan produksi pupuk. Secara jelas dapat diketahui

bahwa sapi adalah aset bagi perusahaan dan bukan merupakan persediaan karena

perusahaan mendapat manfaat ekonomis dari kegiatan peternakan.

Dalam menilai kinerja perusahaan melalui analisis profitabilitas

setidaknya terdapat 4 rasio pengukuran profitabilitas melalui ratio keuangan, yaitu

operating profit margin,net profit margin, return on asset (ROA), return on equity

(ROE).Penelitian ini terkait dengan berbagai teknik pengukuran aset dan

dampaknya terhadap proyeksi kinerja perusahaan akibat dari penggunaan berbagai

teknik pengukuran. Dimana teknik-teknik yang ada dapat diaplikasikan oleh

manajemen untuk mengukur nilai aset perusahaan dalam laporan keuangan.Dari

pengukuran aset dalam penelitian ini menggunakan berbagai teknik pengukuran

tujuannya untuk memberikan pandangan mengenai proyeksi pengukuran aset

terhadap kinerja manajemen perusahaan akibat dari aplikasi teknik pengukuran

aset biologis. Oleh karena itu maka peneliti menggunakan ROA sebagai tolak

ukur kinerja karena terkait dengan manajemen perusahaan. ROA merupakan rasio

pengembalian aset, selain sederhana ROA merupakan rasio yang paling tepat

untuk menggambarkan dampak dari penggunaan teknik pengukuran aset terhadap

proyeksi kinerja peternakan dibanding dengan rasio profitabilitas yang lain.

3

Dari uraian tersebut peneliti tertarik untuk mengetahui metode yang paling

baik untuk pengukuran aset biologis dalam mencerminkan kinerja aset

perusahaan. Tujuan pengukuran ulang aset biologis untuk mengetahui metode

yang dapat mencerminkan kinerja perusahaan yang paling baik. Baik disini tidak

hanya mengenai nilai aset perusahaan tetapi mengenai penerapan metode

pengukuran agar dapat meminimalkan distorsi akuntansi dalam laporan keuangan

PT.Rumekso Mekaring Sabda. Selain itu penelitian ini diharapkan untuk

memberikan masukan untuk manajemen perusahaan agar dapat mengaplikasikan

teknik pengukuran aset biologis dalam menyusun laporan keuangan selanjutnya

dengan mengakui aset biologis sebagai aset dengan teknik pengukuran yang

rendah distorsi.

Menurut peneliti topik ini adalah topik yang menarik sebab kebanyakan

hanya berfokus pada analisis rasio keuangan tanpa menyinggung mengenai

distorsi akuntansi. Sedangkan penelitian terdahulu mengenai pengukuran aset

kebanyakan meneliti mengenai aset tetap dan properti. Dalam penelitian tentang

aset biologis, kebanyakan penelitian hanya berfokus pada masalah regulasi, dan

penanganan aset terutama untuk aset perkebunan. Belum ada penelitian mengenai

analisis pengukuran aset biologis berupa hewan ternak sehingga hal ini perlu

untuk diteliti lebih lanjut.

Kajian Teoritis

Analisis Laporan Keuangan

Analisis laporan keuangan adalah aplikasi dari alat dan teknik analisis

untuk laporan keuangan bertujuan umum dan data data yang berkaitan untuk

menghasilkan estimasi serta kesimpulan yang bermanfaat untuk analisis bisnis

(Subramanyam dan Wild, 2010:4). Analisis laporan keuangan merupakan bagian

dari analisis bisnis. Analisis bisnis merupakan proses evaluasi prospek ekonomi

dan risiko perusahaan (Subramanyam dan Wild, 2010:3). Kegiatan yang

dilakukan dalam analisis bisnis meliputi analisis lingkungan bisnis perusahaan,

analisis strategi, serta analisis posisi keuangan dan kinerja.

4

Analisis Akuntansi

Analisis laporan keuangan sendiri terbagi atas 3 bagian yaitu analisis

akuntansi, analisis keuangan dan analisis prospektif. Analisis akuntansi adalah

proses evaluasi sejauh mana akuntansi perusahaan mencerminkan realita ekonomi

(Subramanyam dan Wild, 2010:13). Analisis akuntansi merupakan langkah awal

yang sering dilupakan oleh para analis keuangan. Kebanyakan hanya melakukan

analisa keuangan melalui rasio. Memperbandingan rasio-rasio yang diperoleh baik

secara waktu, industry, dan juga melalui trend yang terjadi pada rasio tersebut.

Padahal setiap entitas belum tentu memiliki teknik akuntansi yang sama walaupun

berada dalam satu bidang usaha yang sama. Ini menunjukan bahwa analis laporan

keuangan tidak boleh langsung membandingkan hasil analisa rasio keuangan tiap

entitas dengan entitas yang laintanpa melakukan perhitungan ulang melalui teknik

akuntansi yang sama. Terdapat beberapa keterbatasan akuntansi yang tidak dapat

dicegah antara lain adalah masalah perbandingan (comparability problem),

distorsi akuntansi dan risiko akuntansi.

Distorsi Akuntansi

Distorsi Akuntansi adalah penyimpangan informasi akuntansi dari

ekonomi yang mendasarinya (Subramanyam dan Wild, 2010: 15). Atau dengan

kata lain distorsi adalah penyimpangan fakta informasi akuntansi dari realita

ekonominya. Penyimpangan ini dapat mengakibatkan risiko akuntansi dalam

analisis laporan keuangan. Risiko akuntansi adalah ketidak pastian dari analisis

laporan keuangan. Distorsi akuntansi tidak dapat dihindari sebab sumber awal dari

distorsi adalah peraturan atau standart yang telah diterapkan. Peraturan atau

standart dikeluarkan oleh pihak- pihak berkepentingan serta pemerintah yang

memiliki wewenang dan kekuatan untuk mengaturnya. Selain mereka yang

berwewenang, distorsi dapat terjadi karena adanya berbagai pilihan metode

akuntansi yang legal dan kebebasan memilih metode akuntansi oleh

penggunaanya. Masalah pertama distorsi akuntansi dari kebebasan pemilihan

metode akuntansi menyebabkan (comparability problem) atau asas

5

keterbandingan dalam akuntansi tidak dapat dilakukan secara penuh walaupun

beberapa entitas berada dalam satu industri yang bergerak di bidang yang sama.

Masalah ke dua adalah mengenai tarik-menarik antara kualitas informasi

yang diinginkan oleh penggunanya. Kualitas pertama adalah Relevan yang

menuntut informasi akuntansi disajikan tepat waktu. Kualitas kedua adalah Andal

dimana informasi yang disajikan harus mencerminkan realita dan netral. Selain itu

terdapat kualitas sekunder yaitu komparabilitas dan konsistensi (Subramanyam

dan Wild 2010: 90). Komparabilitas pada paragraf sebelumnya sudah peneliti

sampaikan bahwa komparabilitas tidak sepenuhnya dapat dilakukan walaupun 2

atau lebih entitas berada pada pada satu industri yang sama karena setiap entitas

memiliki kebebasan pemilihan metode akuntansi. Oleh karena itu sebelum

melakukan komparabilitas perlulah dilakukan perhitungan ulang (rechasting)

laporan keuangan yang dihasilkan oleh setiap entitas. Konsistensi menghendaki

bahwa laporan keuangan harus disajikan menggunakan metode yang diaplikasikan

secara konsisten oleh entitas.

Masalah ketiga adalah mengenai prinsip akuntansi yang berfokus pada

konsep biaya historis. Konsep ini menyebutkan bahwa akuntasi harus

mengaplikasikan pengukuran dan pencatatan nilai aset sesuai biaya historis. Tentu

ini akan mengakibatkan laporan keuangan tidak sesuai dengan realita dan pada

akhirnya akan berakibat pada buruknya kualitas analisis bisnis. Konsep biaya

historis kemudian beralih pada nilai wajar (fair value), yang menggunakan nilai

ekonomis aset saat ini sebagai dasar nilai pengukuran dan pencatatan. Konsep

nilai wajar dikeluarkan oleh IASB dengan mengeluarkan standart yang disebut

sebagai IFRS. Indonesia sebagai negara yang mulai mengadopsi IFRS tentu akan

menggunakan basis pengukuran menggunakan nilai wajar atau fair value. Nilai

wajar adalah suatu basis pengukuran independen dan dianggap lebih tidak

memihak.

Masalah ke empat adalah tepat waktu, luasnya ruang lingkup akuntansi,

banyaknya metode yang dapat digunakan dan tuntutan laporan keuangan harus

memberikan informasi yang berkualitas menyebabkan laporan keuangan yang

dihasilkan memakan banyak waktu. Terlebih untuk laporan keuangan yang perlu

6

diaudit. Ini akan menyebabkan sebuah informasi yang disampaikan terlambat dan

informasi yang terlambat bisa dikatakan hanyalah sampah apabila sebuah

perusahaan menuntut kecepatan dan ketepatan dalam pengambilan keputusan.

Fair Value

Selain empat karakteristik kualitatif yang harus dipenuhi dalam laporan

keuangan sesuai PSAK. Peraturan terbaru PSAK menyebutkan bahwa laporan

keuangan harus dilaporkan sebesar nilai wajar atau fair value . Definisi fair value

menurut IAS 41 Fair value is the amount for which an asset could be exchanged,

or a liability settled, between knowledgeable, willing parties in an arms length

transaction (IAS 41 , 2009:3) . Definisi menurut IAI dalam PSAK 10

menyatakan bahwa nilai wajar atau fair value adalah suatu jumlah yang dapat

digunakan sebagai dasar pertukaran aktiva atau penyelesaian kewajiban antara

pihak yang paham (knowledgeable) dan berkeinginan untuk melakukan transaksi

wajar (arms's length transaction)(PSAK 10, 2009 : 4). Dapat ditarik kesimpulan

bahwa laporan keuangan berbasis IFRS telah diadopsi Indonesia, peraturan ini

menghendaki nilai yang dilaporkan dalam laporan keuangan berdasarkan nilai saat

ini, bukan nilai berdasarkan data biaya historis atau hystorical cost. Secara tidak

langsung mewajibkan bahwa pengukuran terhadap komponen laporan keuangan

harus dilakukannya secara rutin agar laporan keuangan yang dilaporkan kepada

Stakeholders sesuai dengan nilai wajarnya. Setidaknya pengukuran harus

dilakukan saat akan dilakukan pelaporan atas laporan keuangan tahunan.

Pengukuran untuk mengetahui nilai wajar aset biologis secara andal dapat

dilakukan dengan berbagai metode.

Terdapat hierarki atau tingkatan dalam mengukur nilai wajar menurut

Subramanyam dan Wild. Tingkat 1 harga ditentukan melalui pasar aktif (sering

terjadi transaksi) atas aset dan laba yang identik. Tingkat 2 harga dikutip melalui

diobservasi pasar aktif untuk aset dan kewajiban yang mirip namun tidak identik

tetapi pasar tidak aktiv ( jarang terjadi). Tingkat 3 adalah ketika input tidak dapat

diobservasi dan aset atau kewajiban tidak diperdagangkan atau subtitusi

7

(pengganti aset) tidak dapat di identifikasi (Subramanyam dan Wild 2010: 122-

123).

Hal serupa juga ditegaskan dalam PSAK 13 (2011). Disebutkan bahwa

dalam PSAK 13 paragraf 46 mengenai definisi nilai wajar mengacu pada transaksi

wajar. Transaksi wajar adalah transaksi antara pihak-pihak yang tidak mempunyai

hubungan tertentu atau khusus, yang membuat harga transaksi tidak

mencerminkan karateristik dari kondisi pasar. Transaksi tersebut dianggap terjadi

di antara pihak-pihak yang tidak berelasi, yang masing-masing bertindak secara

independen. Untuk hierarki penentuan nilai wajar tahap 1 terdapat pada PSAK 13

(2011) paragraf 47. Menyebutkan bahwa pedoman nilai wajar terbaik mengacu

pada harga kini dalam pasar aktif untuk properti serupa dalam lokasi dan kondisi

yang sama dan berdasarkan pada sewa dan kontrak lain yang serupa. Entitas harus

memerhatikan adanya perbedaan dalam sifat, lokasi, atau kondisi properti, atau

ketentuan yang disepakati dalam sewa dan kontrak lain yang berhubungan dengan

properti (PSAK 13, 2011 : 15).

Apa bila tahap 1 tidak dapat dilakukan maka dapat diketahui nilai

wajarnya melalui tahap 2. Pada PSAK 2013 paragraf 48 jika tidak tersedianya

harga kini dalam pasar aktif yang sejenis diuraikan pada paragraf 47, suatu entitas

harus mempertimbangkan informasi dari berbagai sumber, termasuk:

(a) harga kini dalam pasar aktif untuk properti yang memiliki sifat, kondisi dan

lokasi berbeda (atau berdasarkan pada sewa atau kontrak lain yang berbeda),

disesuaikan untuk mencerminkan perbedaan tersebut;

(b) harga terakhir properti serupa dalam pasar yang kurang aktif, dengan

penyesuaian untuk mencerminkan adanya perubahan dalam kondisi ekonomi

sejak tanggal transaksi terjadi pada harga tersebut, dan

(c) proyeksi arus kas diskontoan berdasarkan estimasi arus kas di masa depan

yang dapat diandalkan, didukung dengan syarat/klausula yang terdapat dalam

sewa dan kontrak lain yang ada dan (jika mungkin) dengan bukti eksternal seperti

pasar kini rental untuk properti serupa dalam lokasi dan kondisi yang sama, dan

penggunaan tarif diskonto yang mencerminkan penilaian pasar kini dari

8

ketidakpastian dalam jumlah atau waktu arus kas.

(PSAK 13, 2011:15)

Aset Biologis

Aset merupakan salah satu komponen utama dalam laporan keuangan

sehingga harus diukur sesuai dengan nilai wajarnya.Aset atau aktiva didefinisikan

menurut Ikatan Akuntan Indonesia (IAI) yang tertuang dalam PSAK pada bagian

kerangka dasar penyusunan dan penyajian laporan keuangan pada paragraf 49

poin (b) aset adalah sumber daya yang dikuasai oleh perusahaan sebagai akibat

dari peristiwa masa lalu dan diharapkan dapat digunakan untuk memperoleh

manfaat ekonomi dimasa depan (PSAK 2007, kerangka dasar penyusunan dan

penyajian laporan keuangan :9) . Pada PSAK 2012 aset beralih menjadi aktiva dan

diartikan sama seperti pada PSAK 2007. Pada kerangka dasar penyusunan dan

penyajian laporan keuangan PSAK 2012 paragraf 49 poin (a) aktiva adalah

adalah sumber daya yang dikuasai oleh perusahaan sebagai akibat dari peristiwa

masa lalu dan diharapkan dapat digunakan untuk memperoleh manfaat ekonomi

dimasa depan.

Perusahaan agrikultur memiliki aset unik yaitu aset biologis yang diatur

tersendiri pada IAS 41. Aktivitas usaha perusahaan agrikultur adalah

menggunakan aset biologis untuk memperoleh manfaat ekonomi dimasa yang

akan datang. Dalam IAS 41 butir ke 5 menyatakan Agricultural activity is the

management by an entity of the biological transformation and harvest of

biological assets for sale or for conversion into agricultural produce or into

additional biological (IAS 41 2009:2). Sedangkan yang dimaksud aset biologis

adalahtumbuhan dan hewan hidup, dijelaskan pada IAS 41 butir ke 5 Biological

asset is a living animal or plant (IAS 41 2009:2). Peraturan yang dibuat oleh IAI

sebagai pembuat regulasi akuntansi keuangan di Indonesia belum ada yang

menjelaskan mengenai pengertian aset biologis secara khusus dan bagaimana cara

memperlakukan aset biologis dalam laporan keuangan. Namun setidaknya

pengakuan mengenai harga perolehan harta berwujud, perlakuan dan penyusutan

bagi tanaman dan hewan pada usaha tertentu telah diatur dalam tiga peraturan.

9

Pertama Peraturan Menteri Keuangan No.249/PMK.03/2008, peraturan kedua

merupakan revisi peratutan pertama yaitu Peraturan Menteri Keuangan

No.126/PMK.011/2012 dan ketiga adalah Undang-Undang Republik Indonesia

Nomor 17 Tahun 2000.

Dalam penelitian Ridwan (2011) aset biologis dapat dikategorikan

berdasarkan ciri-ciri yang melekat dan juga berdasarkan jangka waktu manfaatnya

atau transformasinya. Berdasarkan ciri yang melekat aset biologis dibagi menjadi

dua. Pertama dikategorikan sebagai aset biologis bawaan. Aset biologis jenis ini

menghasilkan produk agrikultur bawaan yang dapat dipanen, namun aset biologis

ini dapat beregenerasi sendiri, contohnya produksi wol dari ternak domba, dan

pohon yang buahnya dapat dipanen. Kedua adalah aset biologis bahan pokok.

Aset agrikultur yang dipanen menghasilkan bahan pokok seperti ternak untuk

diproduksi daging, padi menghasilkan bahan pangan beras, dan produksi kayu

sebagai bahan kertas.

Aset biologis dibagi berdasarkan masa manfaat atau jangka waktu

transformasi biologisnya, aset biologis dapat dikelompokkan menjadi dua jenis.

Pertama aset biologis jangka pendek (short term biological assets). Aset biologis

yang memiliki masa manfaat/masa transformasi biologis kurang dari atau sampai

1 (satu) tahun. Contoh dari aset biologis jangka pendek, yaitu tanaman/hewan

yang dapat dipanen/dijual pada tahun pertama atau tahun kedua setelah

pembibitan seperti ikan, ayam, padi, jagung, dan lain sebagainya. Kategori kedua

adalah aset biologis jangka panjang (long term biological assets). Aset biologis

yang memiliki masa manfaat/masa tranformasi biologis lebih dari 1 (satu) tahun.

Contoh dari aset biologis jangka panjang, yaitu tanaman/hewan yang dapat

dipanen/dijual lebih dari satu tahun atau aset biologis yang dapat menghasilkan

produk agrikultur dalam jangka waktu lebih dari 1 (satu) tahun, seperti tanaman

penghasil buah (jeruk, apel, durian, dsb), hewan ternak yang berumur panjang

(kuda, sapi, keledai, dsb.).

Namun jika mengacu pada Peraturan Menteri Keuangan

No.126/PMK.011/2012 pasal 1 ayat (2) huruf c menyatakan bahwa bidang usaha

peternakan dapat mengakui harta berwujud atas ternak apabila ternaknya

10

dapat berproduksi berkali-kali dan baru menghasilkan setelah dipelihara lebih dari

1 (satu) tahun. Selain itu pada pasal 1 ayat (3) huruf c mengatur bahwaharta

berwujud yang dapat diakui dibidang usaha peternakan, termasuk ternak pejantan.

Ini berarti aset biologis yang boleh diakui sebagai harta berwujud adalah aset

biologis yang memiliki masa manfaat lebih dari 1 tahun dan digunakan untuk

produksi berulang kali baik hewan ternak jantan atau betina, sehingga mengakui

aset biologis berdasarkan klasifikasi aset biologis menurut Ridwan menyalahi

aturan yang dikeluarkan oleh pemerintah.

Dapat dilihat jelas dari Peraturan Menteri Keuangan

No.126/PMK.011/2012 bahwa Indonesia telah memiliki peraturan kusus

mengenai aset biologis untuk mereka yang memiliki bidang usaha agrikultur.

Hewan ternak dapat dilaporkan sebagai aset berwujud dalam laporan keuangan

apabila perusahaan tersebut mengendalikan aktiva tersebut sebagai hasil peristiwa

masa lalu. Diharapkan Hewan ternak hasil peristiwa masa lalu perusahaan akan

memperoleh manfaat ekonomi yang mungkin terjadi dimasa akan datang. Nilai

wajar aktiva tersebut dapat diukur dengan andal. Selain itu aset harus dapat

berproduksi berkali-kali dan dipelihara sekurang-kurangnya satu tahun.

Pengukuran

Ruang lingkup akuntansi mencakup beberapa hal pokok antara lain

identifikasi, pengukuran (measurement) dan mengkomunikasikan informasi

financial melalui laporan keuangan suatu entitas untuk pihak yang berkepentingan

(Stakeholders). Kieso yang menyatakan The essential characteristics of

accounting are : identification, measurement, and communication of financial

information about economic entities to interested parties (Kieso,2009: 2) . Ruang

ligkup akuntansi dalam PSAK 2007 mencakup empat hal yaitu pertama tujuan

laporan keuangan, kedua karakteristik kualitatif , ketiga definisi , pengakuan dan

pengukuran unsur-unsur laporan keuangan, keempat adalah konsep modal dan

pemeliharaan modal (PSAK 2007, kerangka dasar penyusunan dan penyajian

laporan keuangan : 1).

11

Laporan keuangan digunakan oleh pihak berkepentingan salah satunya

adalah untuk membuat keputusan. Laporan keuangan haruslah memenuhi kualitas

fundamental yaitu relevan dan keandalan agar dapat memberikan informasi yang

tidak menyesatkan bagi penggunanya. Kualitas fundamental dijelaskan dalam

PSAK 2007 pada kerangka dasar penyusunan dan penyajian laporan keuangan

paragraf ke dua puluh empat bahwa karakteristik kualitatif dalam laporan

keuangan akan memberikan informasi yang berguna bagi penggunanya. Terdapat

empat karakteristik kualitatif pokok yaitu : dapat dipahami, relevan, keandalan

dan dapat diperbandingkan (PSAK 2007, kerangka dasar penyusunan dan

penyusunan laporan keuangan: 5). Definisi pengukuran menurut Sudijono (2003)

adalah membandingkan sesuatu dengan atau atas dasar ukuran tertentu. Oleh

karena itu agar dapat memenuhi karakteristik kualitatif dapat diperbandingkan

perlu dilakukanya pengukuran dalam satuan ukuran tertentu. Jika melihat asumsi

dasar dalam akuntansi yang dijelaskan Kieso bahwa terdapat empat asumsi dasar

struktur laporan keuangan antara lain economic entity, going concern, monetary

unit, and periodicity (Kieso,2009;36). Sesuai asumsi dasar tersebut maka

pengukuran harus dinyatakan dalam (monetary unit) satuan moneter atau satuan

uang.

Metode Pengukuran Aset

Pengukuran aset sesuai nilai wajar (fair value) dapat dilakukan melalui

berbagai teknik. Tiga pendekatan penilaian (valuasi) yang dapat diambil antara

lain pendekatan pasar, pendekatan laba, dan pendekatan biaya (Subramanyam dan

Wild 2010: 123). Sama seperti halnya yang dikatakan oleh Supriyanto (2010)

menyebutkan bahwa pengukuran aset sesuai nilai wajar dapat diketahui melalui

tiga metode.

Metode Pertama menurut melalui pendekatan data pasar (market data

approach) adalah pengukuran nilai aset yang mendasarkanpada perbandingan data

dari aktiva biologis yang sejenis dan dilakukan dengan melakukan penyesuaian

atas faktorfaktor yangberpengaruh terhadap nilai pasar yang dinilai pada saat

penilaian (Supriyanto, 2010:27).

12

Metode Kedua melalui pendekatan biaya / cost approach yaitu

pengukuran nilai aset berdasarkan pada besarnya biaya yang dikeluarkan untuk

memperoleh aktiva biologis seperti kondisi pada tanggal penilaian (cut off date),

tentu dengan memperhatikan kondisi dari aktiva biologis termasuk faktor-faktor

koreksi yang mempengaruhi kondisi aktiva biologis (Supriyanto, 2010: 30).

Kondisi dari aktiva termasuk faktor-faktor koreksi seperti harga perolehan dan

penyusutan. Tidak jauh berbeda dengan yang dijelaskan oleh Subramanyam dan

Wild pendekatan biaya atau cost approach dilakukan dengan cara menentukan

biaya penggantian aset pada periode berjalan, atau membentuk aset pengganti

dengan utilitas yang sebanding dengan melakukan penyesuaian terhadap

kerusakan dan pemakaian (Subramanyam dan Wild : 123).

Penyesuaian adalah mengenai besaran penyusutan dan akumulasi akibat

dari pemanfaatan aset selama periode berjalan. Dalam Peraturan Menteri

Keuangan No.249/PMK.03/2008Tentang Penyusutan Atas Pengeluaran Untuk

Memperoleh Harta Berwujud Yang Dimiliki Dan Digunakan Dalam Bidang

Usaha Tertentu, setidaknya sudah mencakup mengenai pengakuan harga

perolehan harta berwujud termasuk harga perolehan untuk hewan ternak. Namun

per 06 Agustus 2012 Peturan tersebuttelah dicabut. Digantikan dengan Peraturan

Menteri Keuangan Republik Indonesia No.126/PMK.011/2012. Pada Peraturan

Menteri Keuangan No.126/PMK.011/2012 pasal 1 ayat (2) huruf c menyatakan

bahwa bidang usaha peternakan yang ternaknya dapat berproduksi berkali-kali

dan baru menghasilkan setelah dipelihara lebih dari 1 (satu) tahun. Selain itu pada

pasal 1 ayat (3) huruf c mengatur bahwaharta berwujud yang dapat

diakui dibidang usaha peternakan, meliputi ternak, termasuk ternak pejantan.

Penyusutan atas aset yang diakui sebagai harta berwujud dijelaskan pada

Peraturan Menteri Keuangan No.126/PMK.011/2012 pasal 1 ayat (4) disebutkan

bahwa Penyusutan atas pengeluaran untuk memperoleh harta berwujud

sebagaimana dimaksud pada ayat (1) dimulai pada bulan produksi komersial.

Pada pasal 1 ayat (5) menyatakan bulan produksi komersial sebagaimana

dimaksud pada ayat (4) adalah bulan dimana penjualan mulai dilakukan.

13

Biaya perolehan yang diatur dalam Peraturan Menteri Keuangan

No.126/PMK.011/2012 pasal 2 ayat (1), menyatakan bahwa yang termasuk dalam

pengeluaran atau biaya adalah biaya pembelian bibit, biaya untuk membesarkan

bibit dan memelihara bibit. Pengecualian biaya dijelaskan pada pasal 2 ayat (2),

bahwa biaya yang berhubungan dengan tenaga kerja tidak termasuk ke dalam

pengeluaran untuk memperoleh harta.

Usia aset dan penyusutan diatur dalam Peraturan Menteri Keuangan

No.126/PMK.011/2012 Pasal 2A ayat (1) huruf c, menyatakan bahwa bidang

usaha peternakan dikelompokkan dalam kelompok II. Mengacu pada peraturan

tersebut maka pengelompokan aset dapat dilihat dalam Undang-Undang Republik

Indonesia Nomor 17 Tahun 2000 Tentang Perubahan Ketiga Atas Undang-

Undang Nomor 7 Tahun 1983 Tentang Pajak Penghasilan. Dalam Undang-

Undang Nomor 17 Tahun 2000 Pasal 11A ayat (2) Untuk aktiva kelompok II

dapat disusutkan dengan masa manfaat 8 (delapan) tahun dapat didepresiasikan

menggunakan metode garis lurus (straight line methode) atau metode saldo

menurun (decline balance methode) tanpa nilai sisa .

Metode Ketiga melalui pendekatan pendapatan (Income Approach).

Supriyanto menyatakan melalui metode Income approach dengan cara

pengukuran nilai aset yang dilakukan dengan menghitung pendapatan bersih

operasi per tahun yang dikapitalisasikan dengan suatu faktor tingkat kapitalisasi

tertentu. Dari perhitungan tersebut didapatkan nilai wajar aset (Supriyanto, 2010:

33). Tidak jauh berbeda menurut Subramanyam dan Wild menyatakan bahwa

pendekatan pendekatan pendapatan adalah pendekatan laba. Pendektan laba

diukur dengan mendiskontokan arus kas atau laba masa depan pada masa

sekarang (Subramanyam dan Wild 2010 : 123). Menurut Suprianto untuk

mengetahui nilai wajar aset dengan pendekatan pendapatan dapat dilakukan

dengan 2 cara. Pertama pendekatan pendapatan dengan metode discounted cast

flow yaitu menentukan nilai wajar suatu aktiva biologis dengan metode arus kas

yang didiskontokan. Dengan metode ini akan dapat mencerminkan nilai pasar aset

biologis. Cara kedua adalah dengan kapitalisasi pendapatan yaitu menghitung

besarnya pendapatan dan pengeluaran dari aset biologis saja dengan

14

memperlakukan aset non biologis sebagai aset yang disewa dari pihak lain tetapi

semuanya tetap berbasis pasar (mark to market) dari aset. Dalam penelitian

Nugroho (2010) Teknik kapitalisasi pendapatan dapat mencerminkan nilai aset

secara keseluruhan untuk bidang usaha perhotelan yang memiliki masa manfaat

40 tahun. Namun belum diketahui secara hasil secara nyata apabila pendekatan ini

diaplikasikan pada aset biologis yang hanya memiliki masa manfaat aset 8 tahun.

Return On Assets

Aset biologis merupakan salah satu dari bagian aset sebuah perusahaan

agrikultur yang harus dilaporkan dalam laporan keuangan. Aset merupakan

komponen laporan keuangan yang dapat digunakan untuk menghitung Return on

asset. ROA adalah salah satu rasio keuangan yang berfungsi untuk analisis

kinerja perusahaan. Didefinisikan oleh sawir ROA adalah rasio antara Net Income

After Tax terhadap aset secara keseluruhan menunjukan ukuran produktivitas

aktiva dalam memberikan pengembalian pada penanaman modal (Sawir,2001).

ROA dapat juga dinilai dengan laba sebelum pajak. Menurut Surat Edaran Bank

Indonesia Nomor 12/ 11 /DPNP tanggal 31 Maret 2010 lampiran 14 mengenai

pedoman perhitungan rasio keuangan. Pada lampiran 14 no. 7 menyebutkan

bahwa ROA dihasilkan dengan rumus berikut:

ROA (Return on Assets) = Laba sebelum pajak...................................................(1) Rata-rata total aset

Oleh karena itu ROA pada penelitian ini akan dihitung berdasarkan laba

sebelum pajak sesuai dengan surat edaran Bank Indonesia. Dengan faktor

pembaginya bukan rata-rata total aset tetapi menggunakan total nilai buku aset

sebab tidak semua nilai aset akan diukur dengan menggunakan metode fair value.

Kaitan Antar Teori

Analisis akuntansi merupakan bagian dari analisis laporan keuangan yang

sering diabaikan. Alisis akuntansi merupakan bagian yang tidak kalah penting,

dimana hasilnya dapat digunakan untuk analisis bisnis yang lebih luas. Perlulah

dilakukan analisis akuntansi sebab akuntansi memiliki keterbatasan yang tidak

15

dapat dihindarkan yaitu distorsi akuntansi. Tujuan utama dari analisis akuntansi

adalah menghitung ulang laporan keuangan dengan berbagai teknik dan metode

untuk meminimalkan distorsi akuntansi.

Aset adalah salah satu bagian utama dari kegiatan usaha sebuah entitas

digunakan sebagai alat untuk mengukur kinerja, oleh karena itu aset harus diukur

berdasarkan nilai wajarnya. Untuk aset tetap seperti bangunan, mesin, properti

dan aset tetap lain telah diatur secara detail dalam PSAK. Aset berupa makhluk

hidup belum diatur secara detail padahal Indonesia telah menerapkan IFRS sejak

2012. IAS 41 sebagai peraturan yang juga memiliki pendekatan nilai wajar telah

secara detail mengatur mengenai aset biologis. Peraturan di Indonesia mengenai

Aset biologis dan detail perlakuan aset biologis masih terpecah pecah dalam

berbagai peraturan dan belum secara fokus dalam satu peraturan. Ini tentu akan

membingungkan bagi para pembuat ataupun pengguna laporan keuangan. Aset

biologis juga tidak lepas dari distorsi akuntansi sebab banyak sekali teknik

pengukuran yang dapat digunakan untuk mengukur nilai aset biologis sesuai nilai

wajarnya.Selain teknik pengukuran, pengakuan terhadap biaya yang dapat

dikategorikan sebagai biaya perolehan aset juga akan berpengaruh terhadap nilai

aset. Macam-macam biaya yang dapat dikategorikan sebagai biaya perolehan

dapat diakui tergantung dari keputusan manajemen perusahaan.

Penelitian akan mengkaitkan berbagai pendekatan pengukuran aset

biologis dengan Return on assets. Aset merupakan salah satu faktor dalam

menghitung ROA, apabila terdapat berbagai pilihan metode tentu akan

mempengaruhi ROA dan hasil dari nilai ROA yang diperoleh juga akan memiliki

hasil yang berbeda- beda walaupun sebenarnya aset yang diukur adalah aset yang

sama. Ditambah beberapa metode depresiasi aset yang boleh dipakai di Indonesia,

maka akan semakin banyak hasil ROA yang dapat diperoleh. Ini tentu akan

memberikan berbagai pandangan bagi mereka yang hanya melihat nilai ROA

tanpa mengetahui metode-metode yang diterapkan terhadap Aset. Dari hal

tersebut juga belum diketahui metode yang dapat mencerminkan ROA paling baik

dan metode pengukuran aset yang paling baik untuk meminimalkan distorsi

16

akuntansi dalam rangka menghasilkan informasi yang baik untuk tujuan analisis

laporan keuangan dan analisis bisnis.

Fokus penelitian akan dilakukan untuk mengukur nilai wajar aset biologis

berupa sapi. Meneliti dengan cara menghitung nilai wajar aset biologis saja dan

mengasumsikan bahwa aset lain telah dilaporkan sesuai nilai wajarnya. Beberapa

tahun ini bahkan hingga saat ini tedapat suatu hal yang mungkin aneh karena

harga sapi dalam bentuk daging di Indonesia sangat mahal dibanding negara lain.

Oleh karena itu peneliti ingin mengkombinasikan antara berbagai metode

pengukuran aset, dan pilihan metode depresiasi. Selain itu juga mengidentifikasi

secara teoritis mengenai hal-hal yang dapat meninimalkan distorsi akuntansi agar

dapat diapolikasikan oleh peternakan.

Model Penelitian

Gambar 1

Model Penelitian

Jenis dan Sumber Data

Jenis data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data kualitatif dan

data kuantitatif. Data kualitatif berupa informasi baik lisan maupun tulisan yang

dibutuhkan dalam rangka penulisan. Data kualitatif antara lain adalah metode

akuntansi harga perolehan aset biologis, metode depresiasi yang digunakan .

Perlakuan terhadap aset biologis dan hal-hal yang dapat dimasukan sebagai

komponen harga perolehan terhadap aset biologis hingga aset tersebut siap untuk

berproduksi. Kinerja Produksi aset biologis dari waktu ke waktu dan hal- hal lain

yang berkaitan dengan aset yang dapat mempengaruhi aset.

Aset

Biologis

Fair Value___________

1.Market Data Approach

2.Cost Approach

3.Income Approach

Return on

Assets

Depresiasi

17

Data kuantitatif berupa angka-angka antara lain neraca, laporan rugi-laba,

laporan perubahan modal, laporan arus kas. Data-data angka lain yang dibutuhkan

untuk pengolahan dataseperti data harga perolehan aset biologis , data biaya yang

dikeluarkan untuk aset hingga siap berproduksi , data harga pasar aset biologis

sejenis, data harga yang berkaitan dengan hal hal yang berpengaruh dengan

harga perolehan aset biologis hingga aset tersebut dapat berproduksi.Umur dan

aset biologis yang akan dinilai ulang.

Terdapat 2 sumber data yang akan digunakan dalam penelitian yaitu

primer dan sekunder. Data primer diperoleh melalui pengamatan terhadap objek

penelitian dan wawancara langsung dengan pihak perusahaan serta pedagang

dipasar hewan. Data primer berupa Umur dan bobot aset biologis , harga aset

biologis sejenis , dan hal-hal lain yang berkenaan dengan data kualitatif dan

kuantitatif. Data Sekunder yang diperoleh melalui dokumen-dokumen atau arsip-

arsip perusahaan seperti laporan keuangan, catatan mengenai pengakuan dan

pengukuran aset biologis, catatan mengenai biaya-biaya yang berhubungan

dengan aset biologis oleh perusahaan.

Teknik olah data

Teknik untuk mendapatkan data dilakukan melalui penelitian kepustakaan

(library research) dilakukan melalui studi pustaka dengan membaca buku-buku

dan literatur untuk mendapatkan teori-teori yang berkaitan dengan penelitian,

keterkaitan teori dan masalah-masalah yang perlu diteliti mengenai aset biologis.

Mengetahui peraturan dan metode pengukuran nilai aset biologis dan informasi

lain yang dibutuhkan dalam rangka penelitian.

Penelitian lapangan (field research) dilakukan dengan meninjau langsung

pada. objek yang diteliti pada peternakan , serta pasar hewan di Boyolali dan

Ambarawa. Adapun penelitian lapangan dilakukan dengan 2 cara. Pertama dengan

cara wawancara (interview) terhadap pihak perusahaan untuk memperoleh

informasi yang dibutuhkan. Selain itu melakukan wawancara dengan pedagang di

pasar hewan. Kedua dengan cara pengamatan atau observasi objek yang diteliti.

Pengamatan dilakukan untuk memperoleh informasi baik peternakan dan juga

18

pada pasar hewan. Setelah data diperoleh maka akan diolah dengan berbagai

teknik pengukuran.

Langkah Langkah Pengukuran Aset

Langkah pengukuran dapat dilihat melalui gambar berikut:

20

1. Menghitung Return On Assets

Aset biologis sebagai objek penelitian akan diukur dengan 4 metode

yaitu.Pendekatan pertama adalah dengan data pasar (Market Data Approach).

Cara kedua dengan menggunakan pendekatan biaya (Cost Approach). Cara ketiga

dengan pendekatan discounted cast flow .Cara keempat adalah dengan pendekatan

kapitalisasi pendapatan.

a. Pendekatan Data pasar (Market Approach)

Pendekatan pertama melalui data pasar (Market Approach) adalah

membandingkan harga aset biologis peternakan dengan aset biologis sebanding

yang dijual dipasar. Data harga pasar aset pembanding yang diperoleh dirata-rata

dan hasilnya adalah sebagai harga pasar aset biologis yang dijadikan objek

penelitian. Nilai aset yang didapat dari rata-rata harga pasar ditambah dengan

biaya-biaya yang terjadi hingga aset tersebut siap untuk berproduksi. Dari hal

tersebut akan diketahui harga perolehan aset biologis saat ini sesuai harga

pasarnya. Harga tersebut akan ditambah dengan nilai aset lain dalam laporan

keuangan namun yang sebelumnya disesuaikan terlebih dahulu menggunakan

metode depresiasi garis lurus dan saldo menurun dengan total masa manfaat 8

tahun. Setelah disesuaikan maka akan didapat nilai aset total peternakan saat ini

sesuai Market Approach. Beban depresiasi baru akan mempengaruhi laba sebelum

pajak, oleh karena itu laporan keuangan juga akan disesuaikan dengan besarnya

depresiasi dengan nilai yang diperoleh. Setelah disesuaikan maka akan diketahui

total aset baru dan total laba Operasi baru yang kemudian dihitung dengan rumus

mencari nilai ROA.

Rumus ROA :

Laba sebelum pajak setelah penyesuaian

X 100% = ROA

Total aset setelah penyesuaian

b. Pendekatan Biaya (Cost Approach)

Pendekatan biaya pada intinya adalah menggunakan biaya produksi

kembali atau biaya pengganti sebagai dasar untuk mengestimasi nilai pasar obyek

21

penilaian. Pendekatan ini sesuai digunakan untuk mengestimasi nilai aset yang

memiliki karakteristik khusus sehingga jarang atau tidak ditransaksikan di pasar.

Pendekatan Biaya dilakukan dengan menghitung besarnya biaya yang dikeluarkan

untuk memperoleh aset biologis sejenis seperti pada saat awal aset itu diperoleh

dengan harga pasar saat ini. Pertama adalah mengetahui usia aset saat awal

didapatkan, kemudian mencari harga aset biologis tersebut dengan menggunakan

rata-rata harga pasar saat ini. Setelah itu menghitung besarnya seluruh biaya yang

dapat dijadikan untuk menambah harga perolehan aset hingga aset siap

berproduksi. Biaya perolehan mengacu pada Peraturan Menteri Keuangan

No.126/ PMK.011/2012 pasal 2 ayat (1), menyatakan bahwa yang termasuk

dalam pengeluaran atau biaya adalah biaya pembelian bibit, biaya untuk

membesarkan bibit dan memelihara bibit. Pengecualian biaya dijelaskan pada

pasal 2 ayat (2), bahwa biaya yang berhubungan dengan tenaga kerja tidak

termasuk ke dalam pengeluaran untuk memperoleh harta. Depresiasi dilakukan

dengan usia manfaat 8 (delapan) tahun dengan metode saldo menurun (decline

balance methode) dan juga metode garis lurus tanpa nilai sisa ini mengacu pada

Undang-Undang Republik Indonesia No.17 tahun 2000 pasal 11 ayat 6.

Setelah didapat harga perolehan berdasarkan aset sejak pertama diperoleh

dengan harga saat ini, maka ditambah biaya yang dikeluarkan hingga aset siap

berproduksi. Hasilnya adalah sebagai harga perolehan aset biologis siap produksi

saat ini. Kemudian disesuaikan dengan beban dan akumulasi depresiasi hingga

usia aset saat ini. Maka hasilnya menjadi nilai wajar atas aset biologis.

Penyesuaian juga akan dilakukan terhadap beban pada laporan keuangan, begitu

juga nilai total aset dan juga laba sebelum pajak. Setelah keseluruhan disesuaikan

maka akan diketahui nilai total aset baru dan juga nilai laba baru yang kemudian

dihitung dengan rumus mencari nilai ROA.

Rumus ROA :

Laba sebelum pajak setelah penyesuaian

X100% = ROA

Total Aset setelah penyesuaian

22

c. Pendekatan (Discounted Cash Flow)

Pendekatan discounted cash flow akan mencerminkan nilai ekonomis aset

biologis sapi selama 8 tahun. Sebab sapi sebagai penggerak utama dalam

menghasilkan pendapatan bagi peternakan. Metode ini akan menggunakan

pendapatan bersih 1 tahun yang didiskontokan sebesar delapan tahun.Sesuai

ketentuan Peraturan Menteri Keuangan No.126/PMK.011/2012 dan Undang-

Undang Nomor 17 Tahun 2000 mengenai aset berwujud, hewan ternak masuk

dalam golongan II dengan masa manfaat 8 tahun. Discount rate yang digunakan

adalah suku bunga Bank Indonesia terbaru saat waktu dilakukan pengukuran.

Karena Pendekatan discounted cash flow akan mencerminkan nilai aset

ekonomis biologis selama 8 tahun. Maka nilai aset biologis akan dijumlahkan

dengan besarnya nilai buku aset lain milik peternakan. Dari hal tersebut akan

diperoleh total aset perternakan sesuai dengan nilai wajar atau nilai ekonomis

peternakan. Adapun rumus discounted cash flow menggunakan rumus Present

value sebagai berikut:

Present Value (t) years = 1/(1+r)t

......................................................................(2)(Subramanyam dan Wild, 2005:T2)

Setelah diketahui total aset melalui perhitungan ulang maka dapat

diketahui nilai ROA dengan membagi laba sebelum pajak dengan Total aset

discounted cash flow.

Laba sebelum pajak

X 100% = ROA

Total aset discounted cash flow

d. Pendekatan kapitalisasi pendapatan

Kapitalisasi pendapatan yaitu menghitung besarnya pendapatan dan

pengeluaran dari aset biologis saja dengan memperlakukan aset non biologis

sebagai aset yang disewa dari pihak lain tetapi semuanya tetap berbasis pasar

(mark to market) dari asset (Supriyanto:2010). Namun dari penelitian-penelitian

sebelumnya mengenai pengukuran aset. Rumus ini akan mencerminkan nilai

23

keseluruhan aset. Terutama untuk aset tetap properti dan bangunan. Nilai wajar

aset didapat dengan rumus sebagai berikut :

Tingkat Pengembalian aset = (100% / umur ekonomis aset)................................(3)

Tingkat Kapitalisasi= Suku bunga Bank Indonesia + Tingkat Pengembalian

aset........................................................................................................................(4)

Nilai wajar aset Biologis= Tingkat Kapitalisasi/ Laba Operasi............................(5)

Suku bunga Bank Indonesia adalah suku bunga yang ditetapkan saat

dilakukanya pengukuran aset. Umur ekonomis aset secara keseluruhan adalah

delapan tahun dengan diasumsikan aset lain adalah aset yang disewa selama

delapan tahun terhitung saat aset biologis hewan untuk kegiatan produksi untuk

pertama kalinya

2. Setelah didapat ROA dari masing masing pendekatan kemudian

membandingkan besarnya return on assets yang telah didapat.

3. Menganalisis hasil dari perhitungan return on assets dan menganalisis data

kualitatif hasil wawancara sesuai literatur dan peraturan untuk mengetahui metode

manakah yang dapat meminimalkan distorsi akuntansi.

Profil Perusahaan

Perusahaan yang menjadi objek penelitian ini adalah PT. Rumekso

Mekaring Sabda. Perusahaan ini terletak di Jalan Raya Salatiga Kopeng Km 4 ,

Ngawen , Salatiga. Perusahaan ini awalnya merupakan Yayasan Sosial yang

didirikan pada tahun 1925.Seiring perkembangannya pada 1979 berubah menjadi

PT. Rumekso Mekaring Sabda. Kegiatan usahanya meliputi perekebunan yang

menghasilkan karet, kopi, cengkeh, rumput pakan ternak. Peternakan Sapi perah

sebagai penghasil susu, kotoran bahan baku pupuk kandang, anak sapi dan juga

urin untuk pestisida alami. Usaha utama saat perusahaan saat ini adalah Agro

Wisata Salib Putih yang mulai beroperasi pada tahun 2004. Total pegawai ada 35

orang yang terbagi kedalam berbagai sektor usaha perusahaan. Pimpinan

perusahaan pada saat ini adalah Bp. Bagyo yang mulai menjabat pada pertengahan

2013.

24

Profil Peternakan

Penelitian tidak diarahkan kepada seluruh kegiatan usaha perusahaan,

namun hanya pada bagian peternakan saja. Adapun Peternakan telah berdiri sejak

1925 dengan jumlah pegawai saat ini adalah 10 orang. Penghasilan peternakan

didapat dari susu sapi, pupuk kandang, urin, dan untuk tempat wisata bagi para

tamu yang berkunjung.

Pembangunan peternakan secara total dilakukan pada 2006karena

peternakan ditujukan sebagai salah satu tujuan berkunjung bagi para tamu.

Adapun aset operasi yang digunakan untuk peternakan antara lain adalah tanah,

bangunan kandang, kantor,gudang , tangki air, mobil,dan motor. Total aset yang

dimiliki dan digunakan untuk kegiatan operasi perusahaan adalah Rp.

3.284.600.000,- tidak termasuk sapi dan pengurangan akumulasi yang terjadi

terhadap aset. Rincian secara jelas dapat dilihat pada lampiran.

Operasi peternakan

Operasi peternakan dilakukan setiap hari bahkan pada hari libur. Sapi

milik peternakan adalah 20 ekor, terbagi atas 1 ekor pejantan afkir, 7 ekor betina

afkir, 6 ekor betina dewasa dan 6 ekor betina dara (muda) .Pemerahan susu

dilakukan 2x sehari, pada pagi hari dimulai pada pukul 02.00WIB dan akan

didistribusikan pada jam 04.00WIB kepada warung susu dan langganan. Namun

ada beberapa dari mereka yang mengambil langsung ke peternakan. Sedangkan

pemerahan pada siang hari dimulai pada pukul 12.00WIB dan kemudian

didistribusikan pada pukul 14.30 sore hari. Rata- rata 1 ekor sapi setiap

pemerahan dapat menghasilkan 5L susu. Proses pemerahan harus dilakukan setiap

hari, bahkan pada saat hari raya sebab apabila tidak diperah sapi akan sakit.

Pendapatan lain selain penjualan susu adalah penjualan anak sapi

dilakukan dengan harga tetap selama tahun 2012 yaitu Rp.3.500.000.Selama

tahun 2012 telah menghasilkan 9 ekor anak sapi dan dijual setelah masa sapih

antara 3 minggu hingga usia maksimal 5minggu.Penjualan kotoran sapi sebagai

bahan baku pupuk dilakukan setiap 1 bulan, dengan satuan rit (1 bak truk)/bulan

dengan harga Rp.700.000/rit. Kelebihan kotoran digunakan untuk pupuk

25

perkebunan perusaahaan sendiri.Pendapatan lain adalah penjualan urin sapi, tetapi

sejak tahun 2010 tidak dilakukan penjualan lagi. Urin hasil peternakan digunakan

untuk kegiatan perkebunan perusahaan sendiri.Pemasukan dari kunjungan tamu

Agro Wisata Salib Putih, namun detail dan besarnya pemasukan tidak dapat

diketahui sebab masuk dalam laporan keuangan agro wisata bukan ke dalam

laporan operasi peternakan.Biaya-biaya operasi antara lain adalah Gaji pegawai

,air, listrik, bahan bakar, biaya pakan , obat-obatan, perlengkapan pengemasan dan

sterilisasi. Rincian biaya dapat dilihat pada lampiran.

Data pasar

Data pasar diambil peneliti pada pasar Sunggingan Boyolali dan pasar Pon

Ambarawa. Adapun data yang diperoleh telah dikelompokkan berdasarkan jenis

kelamin, jenis sapi, bobot dan juga usia sapi. Pertimbangan memilih kedua pasar

tersebut adalah pasar tersebut merupakan 2 pasar hewan terbesar di Jawa Tengah,

dan dipasar tersebut terdapat timbangan hewan sehingga lebih memudahkan

peneliti dalam memperoleh data akurat.

Adapun data diambil pada tanggal 2-3 Juli 2013, 27-28 Juli 2013 dan 26-

27 Agustus 2013. Data yang dicari adalah harga sapi Fries Holland (Holstein

Friesian) atau biasa disebut FH. Dari beberapa tanggal tersebut didapat data harga

sapi yang kemudian harga rata-rata akan digunakan sebagai acuan dalam

mengolah nilai wajar aset peternakan. Data yang diperoleh dan telah diambil rata-

rata nya adalah sebagai berikut:

26

Tabel 1.1

Rata-rata Harga Sapi di Pasar Hewan Sunggingan

(Hari pasaran : Wage), Lokasi: Kota Boyolali

Sumber : Olah data , 2013

Tabel 1.2

Rata-rata Harga Sapi di Pasar Hewan Ambarawa

(Hari pasaran : Wage), Lokasi: Kota Ambarawa Tanggal Jenis Sapi

Pejantan Bakalan Pejantan Dewasa

& Afkir

Betina Dara

Bunting

Betina Dewasa & Afkir

Rabu, 3 Juli

2013

Rp. 14.078.571 Rp. 22.619.231 Rp. 13.955.556 Rp. 15.903.846

Minggu, 28

Juli 2013

Rp. 12.782.000 Rp. 19.732.000 Rp. 11.876.923 Rp. 14.226.316

Selasa, 27

Agustus 2013

Rp. 13.785.294 Rp. 22.761.765 Rp. 13.479.167 Rp. 16.320.000


Rata-rata Harga sapi secara keseluruhan berdasarkan jenis sapi yang telah

dibulatkan sebesar 50.000 sesuai dengan mekanisme yang ditemukan berdasarkan

pasar, data di dapat sebagai berikut:Tabel 1.3

Rata-rata Harga Sapi Secara Keseluruhan

Sumber: Olah data, 2013

Tanggal

Jenis Sapi

Pejantan Bakalan

Pejantan

Dewasa

& Afkir

Betina Dara

Bunting

Betina Dewasa

& Afkir

Selasa, 2

Juli 2013 Rp. 12.807.500 Rp. 22.013.889 Rp.13.370.000 Rp.15.407.692

Sabtu, 27

Juli 2013 Rp. 11.478.000 Rp. 18.010.800 Rp. 11.320.000 Rp.13.490.625

Senin, 26

Agustus

2013

Rp.13.452.778,00 Rp. 22.623.684 Rp. 14.283.333 Rp.16.169.231

Total Rata-rata

Pejantan

Bakalan Pejantan Afkir Betina Dara Bunting

Betina Dewasa

& Betina Afkir

Rp.12.900.000 Rp.20.950.000 Rp.12.900.000,00 Rp.15.100.000

27

Biaya angkut untuk sapi radius 60kilometer untuk mobil pick up sebesar

Rp.150.000 dengan kapasitas minimum 1 ekor sapi dan maksimal 3 ekor sapi.

Sedangkan untuk Truk dipatok harga Rp.300.000 dengan kapasitas minimal 4

ekor sapi dan maksimal 8 ekor sapi.Untuk rincian data dapat dilihat pada

lampiran.

Olah data

Dari data yang diperoleh baik dari peternakan dan juga data pasar diolah

dengan beberapa teknik pengukuran aset dan depresiasi aset. Adapun hasil dari

olah data tersebut adalah sebagai berikut :

Data awal peternakan

Tabel 2.1

Daftar Aset Operasi Peternakan PT.Rumekso Mekaring Sabda

Sumber: Olah data,2013

Diketahui bahwa keseluruhan aset memiliki masa manfaat 20 tahun dan

besaran itu belum disesuaikan dengan akumulasi dan depresiasi aset. Melihat

bahwa masa manfaat sudah sesuai dengan UU. No 17 tahun 2000 . Oleh karena

itu perlu dilakukan penyesuaian terhadap aset sesuai dengan informasi peternakan

dengan masa manfaat 20 tahun. Untuk mengetahui posisi nilai aset saat ini dan

Aset Nilai Aset Awal

Tanah (sejak berdiri) Rp.3.000.000.000

Bangunan

Kantor (2006)

Rp. 170.000.000

Pengemasan (2006)

ruang peralatan (2006)

Gudang Pakan (2006)

Garasi (2006)

kandang I (2006)

kandang II (2006)

Kandang III (2006)

Peralatan Tangki Air kubus (2006) Rp.25.600.000

Tangki Air Silinder (2006) Rp.9.500.000

Kendaraan Daihatsu Espass (2006) Rp.63.000.000

Motor Roda 3 (150cc) (2006) Rp.16.500.000

Total Rp .3.284.600.000

28

laba baik depresiasi garis lurus dan maka penyesuaian dilakukan terhadap aset,

dan hasilnya adalah sebagai berikut:

Tabel 2.2

Posisi Nilai Buku Aset Dengan Depresiasi Garis Lurus Tahun 2012

Posisi Nilai Aset Peternakan (depresiasi garis lurus) Dalam

Rp.(000)

Aset

Nilai Aset

Awal Depresiasi/thn Akumulasi

NB akhir

2012

Depresiasi

2012

Tanah 3.000.000 - - 3.000.000 -

Bangunan

Kantor

170.000 8.500 51.000 119.000 8.500

Pengemasan

ruang peralatan

Gudang Pakan

Garasi

kandang I

kandang II

Kandang III

Peralatan

Tangki Air kubus 25.600 1.280 7.680 17.920

1.755

Tangki Air

Silinder 9.500

475000 2.850 6.650

Kendaraan

Daihatsu Espass 63.000 3.150 18.900 44.100

3.975

Motor Roda 3

(150cc) 16.500

825 4.950 11.550

Total 3.284.600 14.230 85.380 3.199.220 14.230


29

Tabel 2.3

Posisi Nilai Buku Aset Dengan Depresiasi Saldo Menurun Tahun 2012

Posisi Nilai Aset Peternakan (depresiasi saldo menurun) Dalam

Rp.(000)

Aset

Nilai Aset

Awal

Depresiasi

tiap tahun Akumulasi

NB akhir

2012

Depresiasi

2012

Tanah 3.000.000 - - 3.000.000 -

Bangunan

Kantor

170.000 Garis

lurus 20 th 51.000 119.000 8.500

Pengemasan

ruang peralatan

Gudang Pakan

Garasi

kandang I

kandang II

Kandang III

Peralatan

Tangki Air

kubus 25.600

10% X

NB 11.995,110 13.604,886

2.072,6199

Tangki Air

Silinder 9.500

10% X

NB 4.451,3105 5.048,6895

Kendaraan

Daihatsu

Espass 63.000

10% X

NB 29.519,217 33.480,783

4.694,3955

Motor Roda 3

(150cc) 16.500

10% X

NB 7.731,2235 8.768,7765

Total 3.284.600 - 104.696,8614 3.179.903,139 15.267,0154

Sumber : Olah data ,2013

Data tersebut merupakan hasil penyesuaian aset dengan dua metode

depresiasi. Perlu diketahui bahwa depresiasi untuk bangunan telah diatur dalam

UU. No 17 tahun 2000 , menyatakan aset berupa bangunan tidak dapat

didepresiasikan dengan menggunakan metode saldo menurun.

Setelah diketahui besar depresiasi dan akumulasi maka angka-angka

tersebut digunakan untuk menyesuaikan nilai dari aset perusahaan dan juga

penyesuaian terhadap beban serta laba pada laporan keuangan, hasil dari

penyesuaian tersebut dapat dilihatsebagai berikut:

30

Tabel 3.1

Posisi Aset, Laba, dan ROA awal Perusahaan Tanpa Sapi Sebagai aset

Data Aset Peternakan

Nilai perusahaan saat sapi tidak diakui sebagai aset

Garis Lurus Saldo Menurun

NB. Aset Operasi Peternakan Rp.3.199.220.000 Rp.3.179.903.139

Nilai Buku Sapi Rp.266.000.000 Rp.266.000.000

Laba Operasi 2012 Rp.97.771.250 Rp.96.734.235

Return On Assets 3,05610% 3,04205%

Sumber: Olah data 2013

Karena Perusahaan belum mengakui sapi sebagai aset maka belum

diketahui nilai total aset setelah penyesuaian ketika sapi diakui sebagai aset dan

didepresiasikan. Oleh karena itu sapi akan dihitung berdasarkan nilai historical

cost. Data rincian nilai sapi menurut perternakan adalah sebagai berikut :

Tabel 4.1

Nilai Sapi Sesuai Keterangan Peternakan


Diperoleh keterangan bahwa penjualan 6 ekor sapi betina afkir dan

pembelian 6 ekor sapi dara untuk pengganti pada Agustus 2011. Sapi afkir

Digantikan sapi dara yang dibeli bunting antara 2-3bln, dan mulai berproduksi

antara Juni dan Juli 2012. Pada saat itu sapi dara dibeli dengan harga satuan

Rp.15.000.000 , karena harga sapi sedang melambung dipasaran.

Keterangan Sapi Milik Peternakan Saat Ini

Kelamin Jenis

Usi

a

Bobot

Awal Bobot

Harga

Rp.(000) Jml Th.

Total

Rp.(000)

Jantan

Afkir 9th 400kg 700kg 14.000 1 2006 14.000

Afkir 9th

300-400

Kg

450-550

Kg 12.000 7 2006 84.000

Betina

Dewasa 6th

300-400

Kg

450-550

Kg 13.000 6 2009 78.000

Dara 3th

300-400

Kg

350-

450kg 15.000 6 2011 90.000

Total Nilai Sapi Peternakan Rp.266.000.000

31

Berdasarkan keterangan tersebut makan dilakukan penyesuaian terhadap

nilai sapi agar diketahui nilai buku sapi pada tahun 2012. Berikut adalah

penyesuaian yang dilakukan terhadap sapi.

Tabel 4.2

Nilai Buku Sapi Metode Depresiasi Garis Lurus

Beban Depresiasi Sapi Tahun 2012

Aset

Nilai Aset

Awal

Depresiasi Per

Tahun Akumulasi

Depresiasi

2012 Penggunaan

Sapi

Jantan

Afkir Rp.14.000.000 Rp.1.750.000 Rp.10.500.000 Rp.1.750.000 6th

Betina

afkir Rp.84.000.000

Rp.10.500.000 Rp.63.000.000

Rp.10.500.000 6th

Betina

dewasa Rp.78.000.000 Rp.9.750.000 Rp.29.250.000 Rp. 9.750.000 3th

Betina

dara Rp.90.000.000

Rp.11.250.000 Rp.5.625.000 Rp.5.625.000 6bulan

Total

Rp.266.000.000

Rp.33.250.000

Rp.108.375.000

Rp.27.625.000

NB sapi

Rp.157.625.000

Sumber : Olah data, 2013

Tabel 4.3

Nilai Buku Sapi Metode Saldo Menurun

Penyesuaian nilai sapi dengan metode saldo menurun

Aset

Nilai Aset

Awal

Depresiasi

Per thn Akumulasi

Depresiasi

2012

Penggunan

Sapi

Jantan

Afkir Rp.14.000.000 25% X NB Rp.11.508.301 Rp.830.566 6th

Betina

afkir Rp.84.000.000 25% X NB Rp.69.049.805 Rp.4.983.398 6th

Betina

dewasa Rp.78.000.000 25% X NB Rp.45.093.750

Rp.10.968.750 3th

Betina

dara Rp.90.000.000 25% X NB Rp.11.250.000

Rp.11.250.000 6bulan

Total

Rp.266.000.000 -

Rp.136.901.855

Rp.28.032.715 -

NB.Sapi Rp.129.098.145


Setelah diketahui besar depresiasi dan akumulasi sapi yang akan dinilai

maka angka-angka tersebut digunakan untuk menyesuaikan nilai dari sapi

perusahaan dan juga penyesuaian terhadap beban serta laba pada laporan

keuangan, hasil dari penyesuaian tersebut dapat dilihat sebagai berikut:

32

Tabel 5.1

Posisi Aset, Laba dan Roa awal Perusahaan Dengan Sapi Sebagai aset


Nilai perusahaan setelah penyesuaian saat sapi

diakui sebagai aset


NB. Aset Operasi

Peternakan

Rp

3.199.220.000 Rp 3.179.903.139

Nilai buku Sapi

Rp

157.625.000 Rp 129.098.145

Laba Operasi 2012

Rp

70.146.520 Rp 68.701.520



Pengukuran MelaluiMarket Approach

Pendekatan (Market Approach) adalah membandingkan harga aset

biologis peternakan dengan aset biologis sebanding yang dijual dipasar. Data

harga pasar aset pembanding yang diperoleh dirata-rata dan hasilnya adalah

sebagai nilai aset biologis perusahaan saat ini yaitu nilai sapi.

Diketahui harga pasar aset tersedia dalam pasar aktif dan aset tersebut identik

dengan yang ada dipasar. Berikut adalah harga pasar aset berupa sapi yang telah

didapat dipasar : Tabel 6.1

Daftar Harga Pasar Sapi Berdasakan Market Approach

Kelamin jenis Kg Harga rata2 Jml Total

Jantan Afkir 600kg+ Rp.20.950.000 1 Rp. 20.950.000

Betina

Afkir 450kg+ Rp.15.100.000 7 Rp. 105.700.000

dewasa 450kg+ Rp.15.100.000 6 Rp. 90.600.000

dara 400kg+ Rp.12.900.000 6 Rp. 77.400.000

Jumlah Rp.294.650.000


Berikut adalah besarnya total aset ketika sapi dinilai dengan menggunakan

pendekatan Market Approach.

33

Tabel 7.1

Posisi Aset Kketika Sapi Diukur Dengan Metode Market Approach Depresiasi Garis Lurus

Posisi Nilai Aset Apabila Sapi diakui sebagai Aset (Market data Approach)

Aset Nilai Aset Awal Depresiasi/thn Akumulasi NB Akhir 2012 Depresiasi 2012

Tanah 3.000.000.000 - - 3.000.000.000 -

Bangunan

Kantor

170.000.000 8.500.000 51.000.000 119.000.000

8.500.000

Pengemasan

ruang peralatan

Gudang Pakan

Garasi

kandang I

kandang II

Kandang III

Peralatan Tangki Air kubus 25.600.000 1.280.000 7.680.000 17.920.000

1.755.000 Tangki Air Silinder 9.500.000 475.000 2.850.000 6.650.000

Kendaraan Daihatsu Espass 63.000.000 3.150.000 18.900.000 44.100.000

3.975.000 Motor Roda 3 (150cc) 16.500.000 825.000 4.950.000 11.550.000

Sapi

Jantan Afkir 20.950.000 2.618.750 15.712.500 5.237.500

160.850.000

Betina afkir 105.700.000 13.212.500 79.275.000 26.425.000

Betina dewasa 90.600.000 11.325.000 33.975.000 56.625.000

Betina dara 77.400.000 9.675.000 4.837.500 72.562.500

total 3.579.250.000 51.061.250 219.180.000 3.360.070.000

175.080.000

34

Tabel 7.2

Posisi Aset Kketika Sapi Diukur Dengan Metode Market Approach Depresiasi Garis Lurus

Posisi Nilai Aset Apabila Sapi diakui sebagai Aset (Market data Approach)

Aset Nilai Aset Awal Depresiasi/thn Akumulasi NB akhir 2012 Depresiasi 2012

Tanah 3.000.000.000 - - 3.000.000.000 -

Bangunan

Kantor

170.000.000 Garis lurus 20 thn 51.000.000 119.000.000 8.500.000

Pengemasan

ruang peralatan

Gudang Pakan

Garasi

kandang I

kandang II

Kandang III

Peralatan Tangki Air kubus 25.600.000 10% X NB 11.995.110 13.604.890

2.072.620 Tangki Air Silinder 9.500.000 10% X NB 4.451.311 5.048.690

Kendaraan Daihatsu Espass 63.000.000 10% X NB 29.519.217 33.480.783

4.694.396 Motor Roda 3 (150cc) 16.500.000 10% X NB 7.731.224 8.768.777

Sapi

Jantan Afkir 20.950.000 25% X NB 17.221.350 3.728.650

29.929.285 Betina afkir 105.700.000 25% X NB 86.887.671 18.812.329

Betina dewasa 90.600.000 25% X NB 52.378.125 38.221.875

Betina dara 77.400.000 25% X NB 9.675.000 67.725.000

total 3.579.250.000 - 166.162.146 3.308.390.993 45.196.300

35

Posisi aset operasi dengan menggunakan metode Market Approach baik

depresiasi garis lurus dan saldo menurun telah diketahui. Dengan nilai buku aset

operasi tersebut kemudian dijumlahkan dengan nilai sapi berdasarkan Market

Approah. Tidak ada penyesuaian terhadap besar depresiasi sapi sebab sapi

pembanding yang berada dipasar dengan sapi milik peternakan identik. Berikut

adalah nilai peternakan ketika diukur dengan menggunakan metode Market

Approach: Tabel 8.1

Posisi Aset, Laba dan ROA Perusahaan metode Market Approah


Nilai setelah penyesuaian


NB. Aset Operasi Peternakan Rp.3.199.220.000 Rp.3.179.903.139

Nilai buku Sapi Rp.160.850.000 Rp.128.487.854

Laba Operasi 2012 Rp.65.777.500 Rp.66.804.949



Pengukuran MelaluiCost Approach

Pendekatan biaya / cost approach yaitu pengukuran nilai aset berdasarkan

pada besarnya biaya yang dikeluarkan untuk memperoleh aktiva biologis seperti

kondisi pada tanggal penilaian (cut off date), tentu dengan memperhatikan kondisi

dari aktiva biologis termasuk faktor-faktor koreksi yang mempengaruhi kondisi

aktiva biologis (Supriyanto, 2010: 30). Kondisi dari aktiva termasuk faktor-faktor

koreksi seperti harga perolehan dan penyusutan. Tidak jauh berbeda dengan yang

dijelaskan oleh Subramanyam dan Wild pendekatan biaya atau cost approach

dilakukan dengan cara menentukan biaya penggantian aset pada periode berjalan,

atau membentuk aset pengganti dengan utilitas yang sebanding dengan melakukan

penyesuaian terhadap kerusakan dan pemakaian (Subramanyam dan Wild : 123).

Langkah pertama adalah mengetahui usia aset biologis saat awal

didapatkan, kemudian mencari harga aset biologis tersebut dengan menggunakan

rata-rata harga pasar saat ini. Setelah itu menghitung besarnya seluruh biaya yang

dapat dijadikan untuk menambah harga perolehan aset hingga aset siap

36

berproduksi. Dari informasi peternakan diketahui bahwa sapi awal dipelihara

adalah ketika sapi berada pada kelompok bakalan untuk jantan dan untuk betina

ketika masuk pada kelompok betina dara bunting. Jika dilihat dari usia awal

berarti ketika memasuki usia kurang lebih 2 tahun. Sehingga data pasar yang

digunakan adalah sebagai berikut : Tabel 9.1

Data Harga Sapi Cost Approach

Sumber: Olah data 2013

Nilai tersebut harus disesuaikan terlebih dahulu terutama nilai

depresiasinya sebab nilai ekonomis sapi tidak lagi penuh selama 8 tahun. Maka

perlulah koreksi terhadap nilai ekonomis sapi melalui depresiasi dan akumulasi.

Sebelum menghitung besarnya depresiasi maka perlu diketahui rincian mengenai

usia sapi dan lama pemanfaatan sapi milik perusahaan. Berikut adalah data usia

sapi dan usia pemanfaatannya : Tabel 10.1

Daftar Usia Pemanfaatan Sapi


Perhitungan berdasarkan data pasar

Kelamin jenis Kg Harga rata2 Jml biaya angkut Total

Jantan Bakalan 300kg+ Rp 12.900.000 1 Rp..150.000 Rp. 13.050.000

Betina

Dara 300kg+ Rp 12.900.000 7 Rp.300.000 Rp.90.600.000

Dara 300kg+ Rp 12.900.000 6 Rp.300.000 Rp.77.700.000

Dara 300kg+ Rp 12.900.000 6 Rp.300.000 Rp. 77.700.000

Jumlah Rp.259.050.000

Keterangan Sapi Milik Peternakan

Kelamin Jenis usia Lama Pemanfaatan

Jantan afkir 9tahun 6tahun

Betina

afkir 9tahun 6tahun

dewasa 6tahun 3tahun

dara 3tahun 6 bulan

37

Berdasarkan data usia sapi dan lama pemanfaatan sapi tersebut dapat

diperoleh rincian mengenai nilai wajar (fair value) sapi peternakan sebagai acuan

untuk depresiasi sapi, dan diperoleh data sebagai berikut berikut:

Tabel 11.1

Nilai Buku SapiCost Approach Tahun 2012 Depresiasi Garis Lurus

Nilai buku Sapi Tahun 2012 depresiasi garis lurus

Aset Nilai Aset Awal Depresiasi/thn Akumulasi Depresiasi 2012

Lama

Manfaat

Sapi

Jantan

Afkir Rp.13.050.000 Rp.1.631.250 Rp.

Documents

Analisis Pengukuran Aset Biologis dengan Pendekatan …repository.uksw.edu/bitstream/123456789/5818/2/T1_232009115_Full... · DalamMencerminkan Kinerja PerusahaanStudi Kasus Pada