[cafebook.info] Tiểu luận hàng hóa công - thông tin bất cân xứng trong tín dụng.pdf

7/29/2019 [cafebook.info] Tiu lun hng ha cng - thng tin bt cn xng trong tn dng.pdf

1/12

Mn: Kinh T Cng GVHD:Trn Thu VnNgnh:K Hoch-u T

1

A.C SL THUYT1.Khi nim:

- Thng tin bt cn xng l trng thi khng c s cn bng trong vic nm

gi thng tin gia cc bn tham gia giao dch. Khi gi c khng phi l gi cn

bng ca th trng m n c th thp hn hoc cao hn dn ti th trng khng

t hiu qu.

- Tnh trng thng tin bt cn xng xut hin nhiu lnh vc khc nhau

ca nn kinh t nh ngn hng, trong th trng nh t,th trng lao ng , th

trng hng ha,th trng chng khon, th trng c

2.Nguyn nhn:

Theo Joseph Stiglitz( nh kinh t hc ngi M,t gii nobel nm 2001), c hainguyn nhn gy ra thng tin bt cn xng:

Th nht l do nhng ch th kinh t khc nhau quan tm ti nhng itng khc nhau v lng thng tin ca h v cng mt i tng s khc

nhau. Thng th cc ch th kinh t hiu mnh r hn l hiu ngi khc.

Mc chnh lch v thng tin ty thuc vo c cu, c trng ca th

trng.

Th hai l do ch th kinh t tham gia giao dch c th c tnh che giuthng tin t c li th trong m phn giao dch.

3.Hu qu ca thng tin bt cn xng:

- Thng tin bt cn xng gy ra bahu qu l lachn bt li v ri ro o

c, vn ngi y quyn ngi tha hnh.


2/12


2

a.La chn bt li ( la chn ngc):

-Nu vn thng tin bt cn xng xy ra t trc khi giao dch c bt

u, c ngha l thng tin b che giu th s dn ti la chn bt li ca bn giao

dch c t thng tin hn.b. Ri ro o c ( tm ly li):

- Nu khi giao dch bt u din ra th mi xy ra thngtin bt cn xng,

hnh ng ca mt pha giao dch trong qu trnh thc hin b che y dn ti ci

gi l ri ro o c pha giao dch nhiu thng tin hn v che giu hnh vi ca

mnh.

Vd: ngi mua bo him thng c nhng hnh ng nhiu ri ro v h

khng phi gnh chu chi ph thit hi do h gy ra.Nh l khng gi gn ti snca mnh mt cch cn thn

c. Ngi y quyn ngi tha hnh:

L trng hp mt bn ( ngi y nhim) thu mt bn khc ( ngi tha

hnh) nhm thc hin nhng mc tiu nht nh. y c xem l mt trng

hp c bit v n bao gm c la chn bt li v ri ro o c.

Khi ngi y nhim giao quyn cho ngi tha hnh, h skhng trc tipiu hnh cng vic do h s nm c t thng tin hn ngi tha

hnh, bn cnh ngi tha hnh v y quyn c ththeo ui nhng

mc tiu khng ging nhau, dn ti ngi tha hnh c nhng hnh ng

khng phc v li ch ca ngi y quyn. v c t thng tin hn ngi y

quyn kh cng chthi hnh, nh gi hay khuyn khch cng vic ca

ngi tha hnh, la chn bt li ca ngi y quyn.

Lng ca ngi tha hnh thng thng t ph thuc vo nhng n lcca ht c mc tiu ca ngi y quyn. Do ngi tha hnh t

c ng c c gng t c mc ch ny, xut hin ri ro o c ca

ngi tha hnh.


3/12


3

Thng tin bt cn xng slm cho vic cung cp hng ha ca thtrng

khng t hiu qu, dn ti tn tht x hi. tn tht ny c thl tn tht do cung

cp hng ha di mc hiu qu hoc trn mc hiu qux hi,

VD: Thng tin bt cn xng trn thtrng rau sch gy ra tn tht x hido vic cung cp hng ha di mc hiu qux hi. Nu ngi tiu dng c y

thng tin bit chc rng rau c bn trn thtrng l rau sch, cu ca h

sl D0, thtrng t cn bng hiu qu ti E vi lng rau ti u l QE, gi cn

bng l PE. Tuy nhin, do ngi tiu dng khng c thng tin bit rau c

bn l rau sach hay khng, h ch sn lng mua mt lng rau th hin trn ng

cu D1. Cnbng thtrng lc t ti im E, lng rau cung cp l QE, gi

PE.

Phn din tch EBE l tn tht do vic tiu dng di mc hiu qugy ra.

E

D1

B

PE

PE

E

S

D0

QE QE Q

Tn tht x hi

PB

P


4/12


4

B.HIN TRNG V CC XUTI/ Thc trng cung cp thng tin trongth trng

tn dng ti Vit Nam:1/T pha cct chc, c nhn i vay:

- Bo co ti chnh m cc doanh nghip cung cp cho ngn hng nhiu khi

ch mang tnh cht hnh thc, khng chnh xc cng tin cy khng cao. Khi cn

b ngn hng lp cc bn phn tch ti chnh ca doanh nghip da trn s liu do

cc doanh nghip cung cp, thng thiu tnh thc t v xc thc. y cng l

nguyn nhn v sao ngn hng vn lun xem nng phn ti sn th chp nh l ch

da cui cng phng chng ri ro tn dng.

- Cc t chc ,c nhn khng nm trong i tng c vay u i, nhng

do c cc mi quan h x hi xin c giy xc nhn nhm trong i tng

c vay.

- Theo Ngn hng Chnh sch x hi, doanh s cho HSSV vay u i tnh

nngy 30/4/2009 t 13.517 t ng. D n sau 2 nm trin khai l 13.669 t

ng. S h gia nh hin ang vay vn l 1.247 nghn h vi 1.335 nghn HSSV.

Tuy nhin, nhiu a phng thc hin cho vay sai i tng ln ti 10 t ng

vi 913 h.

- Hn 900 h khai man l ngho vay vn u i dnh cho HSSV kh

khn v cng xut hin trng hp vay vn xong ri ngh hc .

2/T cc t chc, c nhn cho vay:

- Mts v n kinh t ln trong thi gian va qua c lin quan n cn b

NHTM u c s tip tay ca mt s cn b ngn hng cng vi khch hng lmgi h s vay, hay nng gi ti sn th chp, cm c ln qu cao so vi thc t

rt tin ngn hng.

-Nh mt s vic xy rati Chi nhnh Ngn hng Nng nghip v Pht

trin nng thn (NN-PTNN) Q.8 9 cn b thuc Chi nhnh Ngn hng NN-PTNT


5/12


5

Q.8.Mc d l cn b tn dng lu nm ca Chi nhnh Ngn hng NN-PTNT Q.8

nhng cc cn b ny mc ni hnh thnh ng dy "tn dng chui" v c

bit n nh mt "trm" cho vay. Trong bi cnh , nm 1999, Gim c chi

nhnh ngn hng ny k hp ng lin kt vi Ban qun l ch Bnh Ty (Q.6) trin khai chnh schcho vay u i i vi tiu thng th b cn b tn

dng ca thao tng. Cc cn b ny ch o cho cc thuc cp lpgi ch k,

lp h s khng "vay k" ca tiu thng, sau chim ot tin. Cha dng li

, cc cn bny cn lp khng hng lot h s xinvay tinbng cch s dng

cc t ch quyn sp m khch hng tr ht tin vay nhng cha ly v, ly

mu h s xin vay ri "" ch k t h s c gi ch k vay tin... Thm ch

t nm 2002, sau mt s s c khng thu hi c n, chi nhnh ngng chngtrnh cho vay u i i vi tiu thng khu vc ch Bnh Ty nhng do Gim

c"qun" thng bo cho Ban qun l ch bit nn cc cn b nyvn tip tc

gian di, li dng danh ngha tiu thng rt tin a ra ngoi nm vo th

trng tn dng chui. Tng s tin cc cn b ny chim ot l hn 20 t ng,

trong chim ot trong vic cho tiu thng vay ch Bnh Ty l hn 18,6 t

ng (thng qua 44 h s khng, 47 h s "vay k") v chim ot thng qua cc

h s cho vay bn ngoi hn 2,62t ng.

-Nghim trng hn l cc cn b nygii quyt cho vay 44 h s sai quy

nh, d n hn 82,7 t ng, nng khng h s vay tin chim ot hn 7 t

ng.
http://www.vatgia.com/701/sach.htmlhttp://www.vatgia.com/701/sach.htmlhttp://vatgia.com/raovat/3794/cho-vay-tien.htmlhttp://vatgia.com/raovat/3794/cho-vay-tien.htmlhttp://vatgia.com/raovat/3794/cho-vay-tien.htmlhttp://vatgia.com/raovat/3794/cho-vay-tien.htmlhttp://vatgia.com/raovat/3794/cho-vay-tien.htmlhttp://www.vatgia.com/701/sach.html


6/12


6

Phn tch tnh hiu qu ca th trng

Hnh 1:Trng hp ngn hng l bn thiu thng tin v khch hng.

- Ta c ng cu v vn l D, cung vn nu ngn hng bit thng tin y

l S0, v cung vn nu ngn hng thiu thng tin l S1

-Nu th trng i xng thng tin th cung cu v vn cn bng ti im

E0(i0;K0)

-Nu th trngbt cn xng thng tin, khi khch hng che du thng tin

xu c vay n nhiu vi li sut thp, v khng bit nn ngn hng s c

ng cung vn l S1v im cn bng l E1(i1;K1)

- Thc t ngn hng khng bit y thng tin v khch hng, v vy cc

ngn hng thng cho vay nhiu hn mc hiu qu v li sut cng thp hn mc

hiu qu.

- Tn tht x hi do cho vay qu mc l din tch hnh E0AE1

S1

S0

D

li sut

lng vn

i1

i0

K1K0

tn tht x hi

E1

Ai1


7/12


7

Hnh 2: Trng hp ngi i vay khng bit thng tin tt.

- Khi khng bit thng tin tt, ng cu vay vn l D1 vngi i vay s

vay mc li sut l i1v s vn vay l K1.

- Khi bit y thng tin, th ng cu v vn s l D 0, v ngi i vays vay mc li sut i0v s vn vay l K0.

- Thc t ngi i vay khng bit y thng tin , v vy h vay di

mc hiu qu ca th trng v tn tht x hi do thiu thng tin l E 1AE0

II) Cc nguyn nhn ch yu

Th nht l h thng thng tin k ton cha thc s chun xc v

mnhbch.

- H thng thng tin k ton v bo co ti chnh l mt c s cc k quan

trng gip cho ngn hngnm bt c tnh hnh ti chnh ca doanh nghip. Nu

mt h thng thng tin k ton v bo co ti chnh khng c t chc tt v

khng minh bch v c tin cy khng cao s rt kh c th cn c xem xt

tnh hnhca doanh nghip.

S

D1

D0

lng vnK1 K0

i0

i1

E0

E1

A

Tn tht x hi

li sut


8/12


8

- Vit Nam, h thng tiu chun k ton Vit Nam (VAS) vn cn nhng

khc bit so vi vi h thng tiu chun k ton quc t (IAS). Theo Ngh nh v

kim ton c lp, tr mt s loi hnh doanh nghip phi thc hin kim ton nh

bo him, ngn hng, cc doanh nghip c vn u t nc ngoi, doanh nghipnh nc, s cn li (ch yu l cc doanh nghip hot ng theo lut doanh

nghip), nh nc ch khuyn khch cc doanh nghip thc hin kim ton cc bo

bo ti chnh. Mt khc, ti hu ht cc t chc tn dng cha yu cu khch hng

n xin cp tn dng phi c bo co ti chnh c kim ton.

- Vic s dng cc bo co ti chnh lm cn c thm nh d n ca cc

t chc tn dng cha c tin cy nh pht biu ca Ph tng gim c Ngn

hng u t v Pht trin Vit Nam - ng L o Nguyn ''Cc DN va v nhthng xy dng bo co ti chnh mang tnh cht i ph vi c quan thu; bo

co chnh thc (bo co c php lut cng nhn) thng thp hn tnh trng

thc t, khng m bo iu kin vay vn ngn hng''.

-Nhng vn nu trn to ra k h mt doanh nghip c nhiu h

thng s sch bo co k ton (thng l 3). Mt dng bo co thu (kt qu

kinh doanh thp hn thc t). Mt dng vay vn ngn hng (kt qu bo co

thng hn thc t). Mt dng cho ni b (s liu thc). Vi tnh trng nh vy,khi doanh nghip gp kh khn th ngn hng rt kh nhn bit tnh trng thc ca

doanh nghip l nh th no.

Th hai l h thng thng tin v c s d liu v khch hng khng

y .

-Mt h thng thng tin y v khch hng nh: lch s hnh thnh v

qu trnh pht trin, nng lc ti chnh, mc tn nhim, i ng iu hnh l c

s ht sc quan trng gip cho vic thm nh, xp loi, la chn khch hng

trong hot ng ca cc t chc tn dng. Nu h thng ny khng y s nh

hng rt ln n kh nng nh gi, thm nh khch hng ca cc ngn hng.

- Hin nay, Trung tm tn dng thuc Ngn hng Nh nc Vit Nam

(CIC) l t chc duy nht thc hin cng tc thu thp thng tin ca cc khch hng


9/12


9

c quan h tn dng vi tt c cc t chc tn dng. C ch thu thp thng tin ca

CIC theo quy ch hot ng thng tin tn dng do Ngn hng Nh nc ban hnh.

Trn thc t, cc thng tin hin c ca CIC c cp nht khng cao v cc ch

tiu cn chung chung. Nhng thng tin cn thit xc nh lch s, tin cy caban iu hnh doanh nghip hu nh khng c.

-Vn v h thng thng tin phc v cho cng tc thm nh d n ca

cct chc tn dng hin nay vn ang l vn rt ln. Nhng bin s quan

trng nhtquyt nh n hiu qu ca d n nh gi nguyn vt liu, gi bn, kh

nng tiu th li thiu thng tin nht trong qu trnh thm nh.

Th ba l cc tiu chun nh gi v xp loi d n cho vay mang

nng tnhcm tnh.- C rt nhiu tiu chun nh gi d n, nhng hai tiu chun thng

dng nht l d vo gi tr hin ti rng (NPV) v sut thu hi vn ni b (IRR).

Mt d n c NPV dng hay sut thu hi vn ni b ln hn mt ngng yu

cu l c th quyt nh u t hoc cp tn dng cho d n . Vn kh khn

u tin i vi cc t chc tn dng khi tnh NPV hoc nh gi theo tiu chun

IRR th sut chit khu no c s dng y. Thc t ti cc t chc ang lm

l ly li sut cho vay trung di hn ca chnh t chc tn dng cng (+) thm

mt t l na c c sut chit khu. Nhng c s ny l rt cm tnh.

Th t l cn nhiu bt cp trong vic ng k ti sn.

-Hin nay, vic ng k ti sn c quy nh, nhng nhn chung vic

thc hin cha c trit v rng khp. Nguyn nhn ca vn ny l do thc

t khch quan c rt nhiu loi ti sn khng thc hin ng cc trnh t, th tc

v khng c y cc giy t cn thit nn vic ng k chng nhn quyn s

hu l rt kh. c bit l cc btng sn ti khu vc nng thn, rt nhiu h

lm nh t pht m khng c bt k mtgiy t no. i vi nhng loi ny, ch

l nhng cng c, phng tin phc v cho cucsng hng ngy ca ngi dn

m rt kh bin thnh ti sn a vo chu chuyn trongnn kinh t. Do h thng

ng k ti sn hot ng khng hiu qu nn hot ng tn dng Vit Nam


10/12


10

gp nhiu kh khn. Liu ngn hng c th tin c khch hng s m bo c

ngun vn "t c" tham gia vo d n nh cam kt.

Th nm l thiu cc cn b tn dng cnng lc, v phm cht

o c.-Tin s ng Ngc c (H Kinh t quc dn) cho bit ni dung o to

hu ht cc c s ny ch yu vn l l thuyt. PGS-TS Nguyn Th Mi (Hc

vin Ti chnh) cho rng c qu nhiu mn hc c bn trong khi cc mn chuyn

ngnh li nng v truyn t l thuyt, thiu cc bi tp tnh hung cng nh thc

hnh, gio trnh chm c b sung cho ph hp vi thng l quc t v thc tin

nc ta.

Th su l thiu s lin kt gia cc bphn cp tn dng trong ngnhng.

-Tt c cc ngn hng u xy dng cho mnh quy trnh tn dng tch bch

gia khu thm nh v quyt nh cho vay. Tuy nhin vi nhng vn thc t

nu trn, vic sng lc, la chn khch hng, d n, c hiu qu, tin cy, c

mc ri ro thp, m bo kh nng tr n ngn hng l mt thch thc rt ln

i vi cc t chc tn dng. tin cy v tnh chnh xc trong kt qu nh gi,

thm nh khch hng, thm nh d n ti cc t chc tn dng cn rt nhiu iu

phi bn. Hu nh khng c t chc tn dng no t tin quyt nh cp tn dng

ch da vo bng kt qu ny m khng da vo ti sn m bo hoc nhng cn

c khc.

Th by l thiu s thng sut trong thng tin ni b cc t chc tn

dng

-Cc doanh nghip c m ti khon rt nhiu cc t chc tn dngkhc nhau v cc hot ng kinh doanh ca doanh nghip ht sc a dng, rt kh

phn bit nn vic "qua mt" cc ngn hng trong vic s dng vn vay sai mc

ch l iu rt d xy ra. Hoc trng hp mt d n, hp ng c th vay

nhiu t chc tn dng l iu rt hay xy ra. T l thanh ton bng tin mt vn


11/12


11

mc rt cao. y chnh l kh khn rt ln trong vic gim st chi tiu ca ngi

vay vn v c th kim tra gim st, m bo vic s dng vn vay ng mc

ch i hi cc t chc tn dng phi bit c dng tin vo v dng tin ra

trong qu trnh s dng vn vay ca bn vay.III) Mt s kin ngh gii php

Th nhtl cn y mnh tnh minh bch trong h thng k ton kim ton

t c th ly cc bo co ti chnhlm c s chun xc ng tin cy cho cc

ngn hng trong vn thm nh doanh nghip cho vay. Vic p dng chun k

ton IAS thay v dng chun VAS nh hin nay s gip gim thiu c nhng sai

lm nh trong chun mc v thng l k ton quc t, li kinh doanh l cc khon

li/l t hot ng kinh doanh thng thng ca doanh nghip, khng bao gm

cc khon thu nhp v chi ph ti chnh (chi ph li vay). Tuy nhin, theo VAS 21

th "Li nhun thun t hot ngkinh doanh" bao gm c li nhun v chi ph ti

chnh. iu ny khin nh u td nhm ln.

Th hail cn xy dng mt h thng thng tin chun xc lm ngun

ti nguyn cung cp thng tin ng tin cy cho cc t chc tn dng khi cc t

chc tn dng mun tm hiu v mt doanh nghip hay cng ty no . Vit

Nam hin nay Trung tm thng tin tn dng (CIC) l mt t chc c th c kh

nng p ng cc thng tin l nn tng cho mt h tng thng tin tt phc v cho

hot ng tn dng ca cc ngn hng Vit Nam.

Th bal y mnh nng cao nng lc cho cc cn b tn dng ngn hng

n gip ch rt nhiu trong vic tng chnh xc trong vic thm nh doanh

nghip, d n v gim st cc hot ng ca cc doanh nghip, lm gim i phn

no nhng d nxu do s thiu thng tin em li .Th tl nng cao c s vt cht h tng phc v cho ngnh ngn hng vi

mc ch y mnh vic thc hin cc giao dch qua h thng ngn gim thiu

lng tin mt trong giao dch nh hin nay,vic ny gip cc ngn hng gim st


12/12


12

c lng tin vo v tin ra ca mt doanh nghip n gip cho cc ngn hng

bit c cc doanh nghip c s dng vn vay c hp l.

Documents

[cafebook.info] Tiểu luận hàng hóa công - thông tin bất cân xứng trong tín dụng.pdf