Dag 3

AksjeskatterettJus5980 – skatterett – høst 2014

Ved advokat/førsteamanuensis II Harald Hauge

Rentebegrensningsregelen

Ny § 6-41 om begrensning av rentefradrag

■ Fra og med 2014 – selskapers skattemessig fradrag for interne renter begrenses innenfor en fradragsramme

■ Interne renter er renter betalt til nærstående, eller renter betalt til eksterne, men der nærstående har stilt sikkerhet for gjelden

■ Nærstående er primært person, selskap eller innretning, med minst 50 % direkte eller indirekte eierskap eller kontroll (vid definisjon for øvrig)

HOLDING BVI

Virksomhet ASGjeld og renter til Holding

Mor ASgaranti

Låntaker AS

BANK

Bakgrunn■ Formål: Skal sikre det norske skattefundamentet mot overføring av

overskudd til utland med lavere skattesats

■ Vanlig innenfor OECD med slike regler

■ Men – skiller ikke mellom skattytere hjemmehørende i Norge, i EØS eller utenfor EØS; reglene gjelder for alle.

Innholdet i ny § 6-41

■ Interne netto rentekostnader kan kun fradras innenfor en fradragsramme, som er 30 % av skattemessig EBITDA

■ Interne rentekostnader = renter til nærstående kreditor

■ Hvis kun «ekstern gjeld» - fradrag for alle rentekostnader

■ Alle rentekostnader prøves mot fradragsrammen: Hvis fradragsrammen

■ overstiges og

■ det er interne rentekostnader, gis det ikke fradrag for de interne rentekostnadene som overstiger rammen.

■ Interne renter utover fradragsrammen inntektsføres

■ Interne renter som avskjæres kan fremføres i 10 år

■ Gjelder kun rentekostnadene hos debitor – kreditor må inntektsføre alle interne renter, selv om debitor ikke får fradrag

Fradragsrammen

Skattemessig inntekt 20

+ skattemessige avskrivninger 40

+ netto rentekostnader 40

= Skattemessig «EBITDA» 100

Fradragsramme 30 % av SM EBITDA 30

Fradragsramme 30

- Netto rentekostnad 40

= Rentefradrag avskjæres -10

Forutsetning: Kun interne renter, netto rentekostnad 40

Ny skattemessig inntekt 30

Oppgave 9 - rentebegrensning

Forutsetning: Netto rentekostnad 40; eksterne 35/interne 5

Skattemessig inntekt 20

+ skattemessige avskrivninger 40

+ netto rentekostnad 40

= Skattemessig «EBITDA» 100

Fradragsramme 30 % av SM EBITDA 30

Hva blir endelig skattemessig inntekt?

Terskel på 5 mill

■ Terskel på 5 mill (høringsnotat 1 mill, Stoltenberg 3 mill, Solberg 5 mill)

■ Terskel, ikke bunnfradrag. Beløpet gjelder pr selskap.

■ Terskel gjelder netto rentekostnader. I netto medregnes inntekter og kostnader, interne og eksterne.

Hvem er nærstående?

■ Selskap eller innretning direkte eller indirekte eid/kontrollert med minst 50 %.

■ Selskap, person eller innretning, som direkte eller indirekte eier eller kontrollerer minst 50 % av låntakerselskapet, og deres kontrollerte selskap

■ Til «person» regnes som nærstående også personens familie, inkl samboer med samboers foreldre, samt selskap eller innretning disse direkte eller indirekte eier eller kontrollerer med minst 50 %.

■ Når vurderes «nærstående»?

■ «Nærstående» hvis tiknytningskravet oppfylt på noe tidspunkt i inntektsåret

Inntekt – konsernbidrag og fremførbart underskudd

Skattemessig inntekt (20) 0

+ skattemessige avskrivninger 10

+ netto rentekostnader 40

= Skattemessig «EBITDA» 50

Fradragsramme 30 % av SM EBITDA 15

Fradragsramme 15

- Netto rentekostnad 40

= Rentefradrag avskjæres -25

Forutsetning: Intern rentekostnad 40

Ny skattemessig inntekt 25

Reduseres med konsernbidrag/underskudd

Reduseres IKKE med KB/underskudd

Oppg 10 – rentebegrensning ved underskudd

Skattemessig inntekt - 100

+ skattemessige avskrivninger 10

+ netto rentekostnader 40

= Skattemessig «EBITDA» -50

Fradragsramme 30 % av SM EBITDA 0

Forutsetning: Intern rentekostnad 40

Hva blir endelig skattemessig inntekt?

Fremføringsadgang

■ Mistet fradrag for interne renter på 4,9 år 1.

■ Kan fremføres mot alminnelig inntekt i 10 år, men kun innenfor fradragsrammen i løpet av disse ti år. Terskelbeløpet gjelder!

■ Fremførbare interne renter får forrang fremfor nye interne renter

Bidco AS, gjeldsfinansiert

Industri AS

Industri AB

År 1 År 2

Ingen skattemessig inntekt, fradragsramme 0.

Overføre driftsmidler, eiendom?Får avskrivninger og leieinntekt. Fradragsramme over 0.

Bidco AS

Hva er interne rentekostnader?

■ Renter på gjeld til nærstående

■ Gjeld til ikke-nærstående regnes likevel som intern, dersom:

■ En nærstående har stilt sikkerhet for gjelden, eller

■ En nærstående har en fordring på ekstern långiver, og det er sammenheng mellom fordring og gjeld.

■ Hvorfor ramme sikkerhetsstillelse fra nærstående?

■ For å forhindre at låntaker tar opp mer gjeld enn uten garantien. Begrunnelsen gjelder økt lånekapasitet (i realiteten internt lån).

■ Men, rammer svært vidt - også garantier for å få lavere rentemargin

«Interne» renter - sikkerhet fra nærstående

■ Rentemargin – uten sikkerhet blir ekstern gjeld like høy som ekstern og intern med sikkerhet. Men alle rentene blir likevel interne og kan rammes.

Mor ASGaranti til Bank AS

Garantiprovisjon 2 %BANK AS

Låntaker ASStand alone 8 %

Med sikkerhet 6 %

Hvilke sikkerheter aksepteres likevel?

■ FSFIN § 6-41-1 Sikkerhetsstillelse fra nærstående part

■ Bestemmelsen i skatteloven § 6-41 sjette ledd bokstav a gjelder ikke:

■ a. I tilfeller der selskapet eller innretningen som har stilt sikkerhet er eid eller kontrollert direkte eller indirekte med minst 50 prosent av låntakeren.

■ b. I tilfeller der sikkerheten fra den nærstående parten er stilt i form av pant i eierandel i låntakeren eller fordring på låntakeren.

■ Reglene kan ramme konsernkontoordninger

Oppg 11 - hvilke sikkerhetsstillelser aksepteres hos disse?

B AS

Mor 1

C AS

Mor 2

A AS JV AS

Oppg 12 - planlegging

■ Kan dere komme på noe man kan gjøre i et konsern for å redusere/påvirke rentebegrensning etter § 6-41?

Omdanning til AS

Omdanning - alminnelige skattekonsekvenser■ Eks - virksomhet i EPF benyttes som tingsinnskudd i AS

■ Innskuddet realiseres – utg verdi er markedsverdi på aksjene

■ Ny inngangsverdi på innskuddet

■ (G/T-konto kan medføre avregning av gevinst mot avskrivninger)

■ Kan ikke overføre skatteposisjoner

19

Skattefri omdanning – utg pkt■ Mulighet for skattefritak (-utsettelse) i § 11-20

■ Se § 11-20-2

■ § 11-20-1 (2) – bestemmelsene må tilpasses omdannelse fra EPF til DLS

■ Mulighet – ikke plikt – kan velge å realisere tap

■ Skattefri omdannelse kan bare skje oppover/bortover i ”selskapshierarkiet”

■ Ta en titt på § 11-20:

■ a. EPF til AS/ASA

■ d. DLS til AS/ASA

■ g. NUF til AS/ASA (hvis utenlandsk selskap er hjemmehørende her)

■ Siste setning - EPF til DLS

■ Ulovfestet skattefri omdannelse

■ Eks - AS til ASA, AS til SE (ASA til SE følger av SE-loven § 6), endring av ansvarsform i DLS

■ Ikke fra AS og ”nedover”

20

Omdanning til AS■ Hvorfor omdanne?

■ Ansvarsbegrensning

■ Gunstigere skatteregler enn EPF?

■ Progressive satser opp til 50,4 %

■ Lønnsuttak i AS utløser 14,1 % arbgivavgift (53,7 % marginal på lønn)

■ AS gir ”sparegriseffekt” – men kun interessant for investeringer innenfor fritaksmetoden

■ Mulighet for skattefri reinvestering i finansielle instrumenter

■ Ulempe ift avregning av underskudd med personlig ligning

21

Omdannelse til AS - vilkår■ Virksomhetskravet (EPF) - § 11-20-1

■ Kan ha stor betydning for skatteplanlegging – grensen mot passiv kapitalavkastning

■ Eks aksjetrader – ønsker at virksomhet slik at kan trade under fritaksmetoden

■ Avhenger av type aktivitet – her; transaksjonshyppighet og kapitalens omfang

■ Relativt lav terskel ift eiendom - 5 leiligheter eller 500 m2 forretningslokaler

■ Nystiftet AS - §§ 11-20-2 og 11-20-3 (1)-(4)

■ (1) Tingsinnskudd

■ (2) Eller kjøp/kontantinnskudd og så tingsinnskudd – så lenge ikke drevet aktivitet

22

Omdannelse - vilkår■ Hva må/kan overføres?

■ § 11-20-5

■ Utg pkt – hele virksomheten (1)

■ Gjeldsposter kan ligge igjen jf (4) d

■ Fast eiendom kan ligge igjen (4) a

■ Åpner for skatteplanlegging (ta minst mulig med)

■ Hvis virksomhet i seg selv - kan legge eiendom+drift i separat AS

■ (Klart for salg/generasjonsskifte)

■ Selskapsandeler kan bare overføres med annen virksomhet (2)

■ Aksjer/finansaktiva kan fritt overføres (4) b

■ Åpner for skatteplanlegging

■ Eks – konsulenten tar med seg aksjene sine for å selge skattefritt

■ Privatbolig/fritidseiendom og private eiendeler kan ikke overføres (4) c

■ Uansett ingen god ide – typisk skattefri realisasjon privat

23

Omdannelse - vilkår

■ Skatteposisjoner som må overføres - § 11-20-6

■ (1) – inngangsverdier, ervervstidspunkter osv

■ (3) – innvunne inntekter, pådratte kostnader og underskudd

■ (Kunne fortolket oss frem til dette…)

24

Omdannelse – aksjenes inngangsverdi

■ Ikke omtalt i forskriften hvordan inngangsverdien skal fastsettes

■ Konsekvensen av skattefri realisasjon - må være kontinuitet ift de overførte skattemessige verdier

■ Regel om aksjekapitalen i § 11-20-3 (4)

■ Max netto skattemessige verdier av det overførte

■ Verdi av fremførbart underskudd kan ikke regnes med - Utv 1997 s 1079 FIN

■ Må oppfylle min krav til AK – skyte inn kontanter hvis ikke

■ Ofte er regnskapsmessige og reelle verdier høyere

■ Vil da få overkurs, jf asl § 2-8 (3)

■ Størrelsen vil avhenge av regnskapsmetode – normalt kontinuitet

■ Overkursen kan ikke regnes som ”innskutt” i skattemessig forstand

25

Oppg 13 - omdannelseEks (tall i 1000)

EK eier skattem bokført virkelig

Forr.eiendom 3000 3500 4500

Maskiner 500 800 800

Varelager 150 100 100

Aksjer 150 150 350

Sum 380045505750

Gjeld 15001500 1500

Bolig 2000 20002500

■ Hvilke eiendeler, gjeld og skatteposisjoner må, kan eller kan ikke overføres til AS ved omdannelse?

■ Hvordan kan en åpningsbalanse for det nystiftede selskapet se ut?

■ Hva blir inngangsverdien og ”innbetalt aksjekapital, herunder overkurs” (sktl. § 10-11, 2. ledd) på aksjene i det nystiftede selskapet?

26

Oppg 14 - omdanning

■ Peder Ås driver et enkeltpersonforetak som disse gjenstandene og skatteposisjonene er knyttet til:

■ Fast eiendom; inngangsverdi 1000, omsetningsverdi 900

■ Driftsmidler og varelager; inngangsverdi 300, omsetningsverdi 450

■ Underskudd til fremføring; 100

■ Ås overveier å omdanne til AS. Kan han gjøre dette på en måte som innebærer at han får fradrag for det latente tapet på den faste eiendommen, samtidig som løsøret og underskuddet kan overføres til AS uten skattlegging?

Omdannelse - eierkontinuitet

■ § 11-20-8

■ EPF - krav til eierkontinuitet i samsvar med aksjeinnskuddet

■ Selskap – relativ kontinuitet - ingen forskyvning av eierinteresser

■ Ingen bindingstid

■ Dvs – man står fritt til generasjonsskifter/salg etter tegning

■ Utløser ikke skatt på overførte eiendeler

28

Omdannelse - virkningstidspkt

■ § 11-20-4

■ Utg pkt – 1. januar – gjelder frem til 1. juli

■ Etter 1. juli – først fra påfølgende år

■ Om ønskelig – kan uansett gis virkning fra etterfølgende årsskifte

29