Embed Size (px)
Citation preview
Estudio de prefactibilidad de la instalación de una planta de fraccionamientode aceites de palma en Colombia
Publicación de la Federación Nacional de Cultivadores de Palma de Aceite, Fedepalma, cofinanciada por el Fondo de Fomento Palmero
Estudio de prefactibilidad de la instalación de una planta de fraccionamiento de aceites de palma en Colombia
Presidente EjecutivoJens Mesa Dishington
Director de la Unidad de Gestión Comercial EstratégicaMauricio Posso Vacca
Líder de Promoción de Valor Agregado Jaime Fernando Valencia Concha
AutorJames FryLMC International
Analistas de Promoción de Valor Agregado Ivonne Cristina Briceño ÁlvarezDiana Carolina Avella Ostos
Coordinación EditorialYolanda Moreno MuñozEsteban Mantilla
FotografíasArchivo Fedepalma
Diseño y DiagramaciónFredy Johan Espitia Ballesteros
ImpresiónMultiimpresos
ISBN: 978-958-8616-94-0
www.fedepalma.org
Calle 98 # 70 - 91. Pisos 14 y 15Bogotá, D.C., ColombiaDiciembre de 2017
5
Contenido
Presentación 6
Estudio de mercado 8
Colombia 10
Estados Unidos 17
Unión Europea 24
Brasil 32
México 39
Importaciones 40
Principales empresas procesadoras y localización de sus plantas 46
Mayores proveedores de aceite de palma en la Unión Europea 46
Mayores proveedores de aceite de palma en Estados Unidos 48
Mayores proveedores de aceite de palma en Brasil 49
Mayores proveedores de aceite de palma en México 49
Conclusiones 50
Estudio tecnológico 52
Localización de la planta 52
Planta de refinación y fraccionamiento 54
Productos 56
Tecnología 57
Balance de materia 58
CAPEX 60
OPEX 61
Estudio financiero 62
Conclusiones estratégicas 66
Siglas y acrónimos 68
6
Presentación
La Organización de las Naciones Unidas para la Alimentación
y la Agricultura, FAO, en su Agenda de Desarrollo Post 2015,
indica que la humanidad enfrenta un desafío importante para
alimentar a la población mundial en expansión, que pasará
de 7.300 millones en 2015 a más de 9.000 en 2050. Esto
significa que para ese año la producción de alimentos debe
aumentar en un 60 %.
Después de los cereales, los aceites vegetales son el segundo
grupo de alimentos en importancia que más se consume a
nivel global, por lo que se prevé un crecimiento en la deman-
da del aceite de palma.
A este reto se suma la preocupación de la Administración
de Alimentos y Medicamentos de los Estados Unidos (FDA
por sus siglas en inglés) por los aceites hidrogenados o par-
cialmente hidrogenados, que la llevó en 2006 a exigir que el
contenido de grasas trans de los alimentos fuera incluido en
la etiqueta de información nutricional para ayudar a los con-
sumidores a determinar su ingesta. A partir de junio de 2015,
la FDA estableció un plazo de tres años a los fabricantes de
alimentos para eliminar dichas grasas de sus productos.
El aceite de palma tiene alto contenido de ácidos grasos sa-
turados, así como un elevado punto de fusión, por lo que es
considerado como un excelente candidato para reemplazar
las grasas sólidas hidrogenadas. El fraccionamiento básico del
aceite de palma genera estearina de palma (fracción semisó-
lida) utilizada para elaborar grasas para panadería, mantecas
7
y margarina, y oleína de palma (fracción líquida) usada como
ingrediente esencial en aceites de cocina y ensaladas.
Este panorama y las condiciones naturales de obtención de
las fracciones del aceite de palma y de palmiste, representan
una oportunidad para la agroindustria de palma de aceite en
Colombia que en el 2015 produjo 1.273.0001 t de aceite y
que a mediano plazo va a duplicar su producción a 2 millo-
nes de toneladas. Lo anterior indica que habrá disponibilidad
para atender otras industrias diferentes a la alimenticia (mer-
cado tradicional) y a los biocombustibles (biodiésel).
En ese mismo año se exportaron 250.3642 toneladas de aceites
de palma y de palmiste, lo que significa un incremento del
70 % respecto al 2014. Esto evidencia la necesidad de buscar
nuevos mercados locales y de exportación en los que pueda
incursionar el aceite de palma fraccionado, cubrir demandas
nacionales de fracciones, competir en el mercado de exporta-
ción y llevar a la agroindustria de palma a tomar posiciones en
la cadena con productos de valor agregado.
1 Fedepalma (2015). Anuario Estadístico.2 Fedepalma (2015). Anuario Estadístico.
8
Estudio de mercado
El propósito de este estudio es explorar las oportunidades
de mercado que tienen la oleína y la estearina de aceite de
palma y de aceite de palmiste, así como productos finales
obtenidos de estas fracciones, en los mercados de Colombia,
Estados Unidos, Unión Europea, Brasil y México.
Se presenta la oferta y la demanda de aceite de palma y aceite
de palmiste y sus fracciones en productos finales, y las tenden-
cias de precios paridad de importación en cada país. Se deter-
minó la demanda para el 2015 y se realizaron proyecciones
para 2020 y 2025.
Los productos finales sobre los que se realizó el estudio son:
margarinas, shortenings, aceite de cocina y manteca de cacao
alternativa (CBA por sus siglas en inglés).
En los shortenings se incluyen todos los productos elaborados
con mezclas de las grasas vegetales destinados a la panadería
y el aceite de cocina. Se define una categoría llamada otros
alimentos que puede abarcar pasabocas (snacks) horneados y
freídos, el sector de comidas rápidas, comidas listas y cober-
turas. Otra categoría, usos industriales, comprende biodiésel y
el sector de oleoquímicos.
La manteca de cacao alternativa contiene los productos equi-
valentes CBE y los productos sustitutos CBS. Para los cálculos
de uso final se asume que los CBE son partes iguales de oleína
y estearina. Para los CBS, que se obtienen principalmente de
estearina de aceite de palmiste, se aplica al consumo de este
aceite en los productos finales.
9
En el estudio, de igual manera, se consideran los precios pari-
dad de importación para el aceite de palma y de palmiste en
los mercados definidos. Este análisis ayuda a determinar los
precios que un exportador podría esperar recibir si abastece
dichos mercados. Posteriormente, se hace un pronóstico de
precios para las fracciones de aceite de palma y aceite de pal-
miste usando algunas bases sobre los determinantes de los
valores de los aceites vegetales, y se estiman los precios de
los productos finales para los años 2020 y 2025.
Al terminar cada análisis por país se indican los tamaños de
los mercados potenciales. Este valor se calculó tomando los
volúmenes de las fracciones de aceite de palma y de palmiste
en los productos finales multiplicados por los precios paridad
de importación de cada fracción en los mercados seleccio-
nados. No se calculan estimados del tamaño del mercado
para las categorías. El estudio concluye con un análisis de los
principales productores de fracciones de aceites de palma.
10
Colombia
Es el mayor productor de aceite de palma en América. Su pro-
ducción alcanzó 1.273.000 toneladas en 2015, casi el doble
de lo que se obtuvo en 2005. La diferencia entre la producción
anual y el consumo local explica el volumen creciente de las
exportaciones de aceite de palma crudo (CPO por sus siglas
en inglés).
El 58 % de la demanda local se usa en la fabricación de bio-
diésel. El aceite de palma está presente en mezclas con otros
aceites para freír y cocinar de casi todas las marcas locales,
principalmente en aceite de soya que tiene un 40 % del mer-
cado. Este se mantendrá debido al arancel cero con Bolivia y al
incremento de ingreso de volúmenes provenientes de Estados
Unidos, que a partir de 2021 lo hará sin aranceles.
El aceite de palmiste, al igual que el de palma, ha doblado su
producción en los últimos 10 años, con un marcado declive
en su consumo local. La demanda de aceite de palmiste es
casi en su totalidad refinado.
Producción y consumo de aceite de palma en Colombia
1.400
1.200
1.000
800
600
400
200
Mile
s de
tone
lada
s
Producción Consumo
2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
11
120
110
100
90
80
70
60
50
40
30
20
Mile
s de
tone
lada
s
Producción Consumo
2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016
Producción y consumo de aceite de palmiste en Colombia
Exportaciones
Con los mercados de biodiésel y alimentos bajo presión, los
volúmenes de aceite de palma para exportación serán cada
año mayores, debido a las mejoras en productividad y a las
expansiones de las plantaciones locales. En 2015 las expor-
taciones representaron el 28 % de la producción. El aceite
de palma crudo se exporta principalmente a los mercados de
Holanda 55 %, México 18 % y Brasil 14 %; y el refinado a
una diversidad de países en los que se tienen ventajas en
los fletes para volúmenes pequeños comparados con los del
Sudeste Asiático. A diferencia de la Unión Europea que pre-
fiere el aceite crudo para sus refinerías en Holanda, Estados
Unidos se interesa por el aceite refinado al no tener refinerías
dedicadas al aceite de palma.
Las exportaciones de aceite de palmiste crudo se envían a
naciones con procesos desarrollados para producir oleoquími-
cos y grasas especiales, principalmente de la Unión Europea
y Estados Unidos.
12
Exportaciones de aceite de palmiste por tipo
70
60
50
40
30
20
10
0
Mile
s de
tone
lada
s
Aceite de palmiste crudo
Fracciones de aceite de palmiste
Aceite de palmiste en productos procesados
2010 2011 2012 2013 2014
Exportaciones de aceite de palma por tipo de producto, promedio 2013-15
Aceite de palma RBD y fracciones 18,2 %
Aceite de palma en jabón 5,3 %
Aceite de palma en margarina 5,2 %
Aceite de palma en productos procesados 0,3 %
Aceite de palma crudo71 %
Demanda de fracciones
El mercado se compone principalmente de aceite de palma
RBD, con menores proporciones de oleína y estearina. La gran
demanda de este aceite es inusual en el ámbito internacional.
La razón es que en Colombia se utiliza principalmente en la
producción de biodiésel. En el Sudeste Asiático el clima
13
Demanda estimada de aceite de palma por producto 2015
permite que se empleen estearina y destilados de ácidos
grasos como materias primas de biodiésel. Las bajas tempe-
raturas en las principales ciudades colombianas hacen esen-
cial utilizar aceite de palma RBD con un punto de fusión
más bajo.
Estearina de palma 6 %
Aceite de palma RBD 77 %
Oleína de palma 17 %
Demanda de fracciones en productos finales
Los dos mayores usos del aceite de palma en Colombia,
después de la producción de biodiésel, son el aceite de
cocina y la margarina. Ya que la mayoría de la población se
encuentra en zonas frías, el consumo del aceite de palma
para cocina sin mezclas está limitado a las regiones calientes
del país.
El mercado del aceite de palmiste es relativamente pequeño
para los productos terminados. El aceite de palmiste RBD se
emplea principalmente en la producción de margarina y en
usos industriales.
14
Margarina
Shortenings
Aceite de cocina
CBA 0 0 00 00
0 0 00 00
0 0 0
0 0 0
Otros alimentos
Usos industriales
Aceite de palmiste
Aceite de palma
201Aceite de palma
25Aceite de palma
98Aceite de palma
657Aceite de palma
173Aceite de palma
22Aceite de palma
88Aceite de palma
625Aceite de palma
150Aceite de palma
20Aceite de palma
80Aceite de palma
595Aceite de palma
Aceite de palma
28Aceite de palmiste
34Aceite de palmiste
25Aceite de palmiste
31Aceite de palmiste
23Aceite de palmiste
28Aceite de palmiste
Aceite de palmiste
2015 2020 2025Demanda de fracciones de aceite de palma y palmiste en productos finales (miles de toneladas)
800
700
600
500
400
300
200
100
0
Miles de toneladas
2015 2020 2025
RBD PO
Estearina de palma
Oleína de palmiste RBDOleína de palma
RBD PKOEstearina de palmiste RBD
15
Precios paridad de importación promedio 2013-2015
Precios paridad de importación
Los precios paridad de importación se muestran en la si-
guiente gráfica. El flete desde el Sudeste Asiático se promedia
en USD 65 por tonelada, sin embargo, los aranceles aumentan
los precios paridad de importación para proteger el sector de
la palma.
Los aranceles para CPO y fracciones de palma son del 20 %,
CPKO del 18,1 % y RPKO del 17,5 % para productos fuera de
la Comunidad Andina.
1.500
1.250
1.000
750
500
250
0Estearina de palma RBD
Aceite de palma crudo
Aceite de palma RBD
Oleína de palma RBD
Oleína de palmiste RBD
Aceite de palmiste crudo
Aceite de palmiste RBD
Estearina de palmiste RBD
USD
por t
onel
ada
Precio FOB Flete Impuestos
Se ajustaron los precios actuales de los productos terminados
a los cambios de precios de sus materias primas y se evalua-
ron los precios futuros de las mismas, con el fin de tener el
pronóstico de los valores estimados de los productos finales
para los años 2020 y 2025.
16
Producto finalPrecio 2020 Precio 2025
Dólares por tonelada Dólares por tonelada
Margarina 3.393 3.735
Shortenings 1.191 1.312
Aceite de cocina 1.511 1.663
CBE 4.114 4.996
CBS 1.886 2.007
Los estimados de los tamaños de mercado para las fracciones
en los productos finales, en millones de dólares son:
2020 2025
Aceite de palma RBD
Oleína de palma
Estearina de palma
Aceite de palma RBD
Oleína de palma
Estearina de palma
Margarina 70 12 32 89 15 41
Shortenings 10 2 3 12 3 3
Aceite de cocina - 60 - - 73 -
CBA - - - - - -
17
Estados Unidos
El aceite de palma que ingresa a Estados Unidos es casi todo
refinado y la mayoría lo hace directamente en fracciones. La
estearina de palma se usa como ingrediente funcional ade-
cuado para panadería y alimentos procesados. La oleína se
emplea principalmente para freír en el sector industrial e ins-
titucional. A continuación, algunos hechos que han afectado
el consumo de aceite de palma en este país:
• El debate de grasas trans le ha permitido al aceite de
palma expandir significativamente su participación
en el mercado.
• Entre el 2000 y 2014 la demanda de aceite de pal-
ma se incrementó diez veces.
• En el mismo periodo el aceite de canola, impulsado
por sus atributos saludables y estabilidad en el estan-
te y en el freído, solo dobló su presencia.
• El aceite de soya ha incrementado su demanda en
el biodiésel, mientras que en aceites comestibles ha
caído dos millones de toneladas desde 2005.
• En alimentos, el aceite de soya se encuentra sin cre-
cimiento desde el 2011 en seis millones de toneladas
y la demanda del aceite de girasol no presenta ex-
pansión desde 2007.
18
1.200
1.000
800
600
400
200
0
12 %
10 %
8 %
6 %
4 %
2 %
0 %
Uso
del a
ceite
de
palm
a en
alim
ento
s (m
illon
es d
e to
nela
das)
Porcentaje de aceite de palma en el m
ercado de aceites comestibles
2000 2002 2004 2006 2008 2010 2012 2014
Consumo aceite de palma (‘000 toneladas)Aceite de palma como % del mercado de aceites comestibles
Uso del aceite de palma en alimentos y participación en el mercado de aceites comestibles
Importaciones
Los datos de comercio de Estados Unidos no diferencian entre
oleína y estearina de palma y de palmiste, y todos los aceites
que ingresan se clasifican como refinados. Este país debe im-
portar el aceite de palma que consume pues no es productor,
y a partir de la desaparición de aceites vegetales hidrogenados
dichas importaciones han tenido un crecimiento acelerado.
Aunque Malasia, desde el 2012, es su mayor proveedor, Indo-
nesia ha incrementado los despachos de manera notable en
los dos últimos años debido a su sistema de impuestos que
promueve el procesamiento local. Esto ha abierto el mercado
de aceite de palma refinado en EE.UU, que antes no existía.
19
En 2015 las importaciones de aceite de palma de Malasia
e Indonesia se distribuían 54 % y 45 %, respectivamente,
y cantidades muy pequeñas de Colombia, Ecuador y Perú
completaban el total.
Aunque algunas refinerías de aceite de palma han sido insta-
ladas recientemente por Wilmar y ADM, no se refina aceite
de palma en EE.UU y se hace una re- refinación o “pulimento”
del aceite refinado recibido.
1.4
1.2
1.0
0.8
0.6
0.4
0.2
0.0
Mill
ones
de
tone
lada
s
2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Malasia IndonesiaAmérica del Sur
Otros Sudeste Asiático y AustraliaÁfrica
Europa
Otros Asia
Importaciones totales de aceite de palma a EE.UU por origen
Demanda de fracciones
A continuación se muestra la participación de las fracciones
en el comercio entre EE.UU, Malasia e Indonesia.
20
Estearina de palmiste RBD 25 %
Oleína de palmiste RBD 14 %
Aceite de palmiste RBD 61 %
Demanda estimada de aceite de palmiste por producto 2015
Demanda de fracciones en productos finales
El consumo de aceite de soya se ha reducido debido al con-
trol sobre las grasas trans y a la prohibición en 2006 de la
FDA de los aceites parcialmente hidrogenados, lo que permi-
te observar un crecimiento del uso de aceite de palma debido
a su precio competitivo y a que no necesita hidrogenación.
Las fracciones de aceite de palmiste tienen mayor demanda
en sectores industriales y otros alimentos.
Estearina de palma 34 %
Aceite de palma RBD 21 %
Oleína de palma 45 %
Demanda estimada de aceite de palma por producto 2015
21
700
600
500
400
300
200
100
0
Miles de toneladas
2015 2020 2025
RBD PO
Estearina de palma
Oleína de palmiste RBDOleína de palma
RBD PKOEstearina de palmiste RBD
Margarina
Shortenings
CBA
0 0 0
Otros alimentos
Usos industriales
Aceite de palmiste
Aceite de palma
209Aceite de palma
6Aceite de palma
640Aceite de palma
131Aceite de palma
455Aceite de palma
198Aceite de palma
6Aceite de palma
617Aceite de palma
125Aceite de palma
427Aceite de palma
153Aceite de palma
6Aceite de palma
491Aceite de palma
93Aceite de palma
349Aceite de palma
Aceite de palma
34Aceite de palmiste
75Aceite de palmiste
16Aceite de palmiste
288Aceite de palmiste
32Aceite de palmiste
69Aceite de palmiste
15Aceite de palmiste
262Aceite de palmiste
26Aceite de palmiste
57Aceite de palmiste
12Aceite de palmiste
212Aceite de palmiste
Aceite de palmiste
2015 2020 2025Demanda de fracciones de aceite de palma y palmiste en productos finales (miles de toneladas)
22
Precios paridad de importación
Estados Unidos no aplica aranceles para aceite de palma crudo
refinado ni para aceite de palmiste, y no hay un sector local de
refinación de este aceite. Más del 50 % del aceite de palma
importado por Estados Unidos ingresa vía Nueva Orleans
con un flete promedio de USD 65-67 por tonelada desde el
Estrecho de Malaca.
1.400
1.200
1.000
800
600
400
200
0
Estearina de palma RBD
Aceite de palma crudo
Aceite de palma RBD
Oleína de palma RBD
Oleína de palmiste RBD
Aceite de palmiste crudo
Aceite de palmiste RBD
Estearina de palmiste RBD
USD
por t
onel
ada
Precio FOB Flete Impuestos
Precios paridad de importación promedio 2013 -2015
Se ajustaron los precios actuales de los productos terminados
a los cambios de precios de sus materias primas y se evalua-
ron los precios futuros de las mismas, con el fin de tener el
pronóstico de los valores estimados de los productos finales
para los años 2020 y 2025. El consumo de oleína de palma
para cocina es muy bajo, razón por la que no se muestra su
precio.
23
Producto finalPrecio 2020 Precio 2025
Dólares por tonelada Dólares por tonelada
Margarina 3.027 3.332
Shortenings 2.776 3.056
Aceite de cocina - -
CBE 4.114 4.996
CBS 1.887 2.008
Los estimados de los tamaños de mercado para las fracciones
en los productos finales, en millones de dólares son:
2020 2025
Aceite de palma RBD
Oleína de palma
Estearina de palma
Aceite de palma RBD
Oleína de palma
Estearina de palma
Margarina 28 32 48 30 39 55
Shortenings 7 25 35 7 31 40
Aceite de cocina 0 0 0 0 0 0
CBA 0 2 2 0 2 2
24
Unión Europea
La Unión Europea debe comprar la totalidad del aceite de
palma que consume. Después de India, es el segundo impor-
tador de este producto a nivel mundial. El consumo ha sido
impulsado principalmente por el mandato de biodiésel del
2007 lo que llevó a un incremento en los usos industriales,
en contraste con la demanda de aceite para alimentos, como
resultado de campañas negativas de sostenibilidad y de salud
que han hecho algunos procesadores de comidas.
• La Unión Europea importa aceite de palma crudo
pues tiene una capacidad importante de refinación
en Róterdam.
• 70 % del aceite crudo proviene de Malasia e Indone-
sia, así como el 95 % del aceite refinado se importa
de Indonesia.
• Dado que los consumidores de la Unión Europea
son sensibles a los temas de sostenibilidad, muchas
empresas pagan primas adicionales a proveedores
de aceite de palma sostenible y trazable. Esta es una
ventaja competitiva para el aceite de palma de Sur
y Centroamérica.
25
Consumo total Consumo para uso alimenticio
7.0
6.5
6.0
5.5
5.0
4.5
4.0
3.5
4.0
2.5
2.02005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Mill
ones
de
tone
lada
s
Consumo de aceite de palma de la Unión Europea
Importaciones
Entre 2014 y 2015 las importaciones de aceite de palma cru-
do cayeron mientras que las de aceite refinado se doblaron,
esto debido a los impuestos a la exportación de aceite de
palma crudo en Malasia e Indonesia.
Siete miembros de la Unión Europea: Bélgica, Alemania, Francia,
Italia, Holanda, Gran Bretaña y España consumen el 95 % del
aceite de palma crudo importado y el 75 % del aceite refinado.
26
6
5
4
3
2
1
0
Mill
ones
de
tone
lada
s
2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Colombia GuatemalaCosta de Marfil
MalasiaPapúa Nueva Guinea
Indonesia
Otros
Tailandia
Honduras
2.60
1.95
1.30
0.65
0.00
Mill
ones
de
tone
lada
s
2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Colombia OtrosMalasia Papúa Nueva GuineaIndonesia Singapur
Importaciones de aceite de palma crudo a la Unión Europea por origen
Importaciones de aceite de palma refinado a la Unión Europea por origen
27
Demanda de fracciones
El sector de biocombustibles es el mayor consumidor de aceite
de palma refinado. La oleína y la estearina de aceite de palma
se usan casi en su totalidad en alimentos. La Unión Europea
importa principalmente aceite de palmiste crudo. El aceite de
palmiste refinado se recibe, en su mayoría, de Indonesia y Ma-
lasia. Una gran parte de este aceite es utilizado por la industria
oleoquímica.
Estearina de palma 26 %
Aceite de palma RBD 52 %
Oleína de palma 22 %
Estearina de palmiste RBD 25 % Aceite de palmiste
RBD 61 %
Oleína de palmiste RBD 14 %
Demanda estimada de aceite de palmiste por fracción 2015
Demanda estimada de aceite de palma por fracción 2015
28
Demanda de fracciones en productos finales
La mitad del aceite de palma importado a la Unión Europea
se asigna a usos industriales, RBD para biodiésel y la estearina
para la producción de ácidos grasos. Un volumen muy gran-
de de oleína se encuentra en la categoría otros alimentos
en los sectores de frituras, pasabocas y comidas rápidas. La
estearina se usa en cubiertas de confitería y helados.
El mercado de manteca de cacao equivalente (cocoa butter
equivalent, CBE) es el mayor en el mundo. La Unión Europea
muestra reducción en el consumo de aceite de palma ya que
se han empezado a utilizar variedades de alto oleico de girasol
y colza en la manufactura de alimentos.
3.500
3.000
2.500
2.000
1.500
1.000
500
0
Miles de toneladas
2015 2020 2025
RBD PO
Estearina de palma
Oleína de palmiste RBDOleína de palma
RBD PKOEstearina de palmiste RBD
29
Margarina
Shortenings
Aceite de cocina
CBA
0 0 0
0
Otros alimentos
Usos industriales
Aceite de palmiste
Aceite de palma
937Aceite de palma
48Aceite de palma
1225Aceite de palma
551Aceite de palma
85Aceite de palma
3103Aceite de palma
878Aceite de palma
47Aceite de palma
1375Aceite de palma
546Aceite de palma
94Aceite de palma
3057Aceite de palma
823Aceite de palma
46Aceite de palma
1525Aceite de palma
540Aceite de palma
104Aceite de palma
3009Aceite de palma
Aceite de palma
131Aceite de palmiste
83Aceite de palmiste
41Aceite de palmiste
65Aceite de palmiste
268Aceite de palmiste
128Aceite de palmiste
76Aceite de palmiste
38Aceite de palmiste
69Aceite de palmiste
289Aceite de palmiste
140Aceite de palmiste
78Aceite de palmiste
39Aceite de palmiste
76Aceite de palmiste
319Aceite de palmiste
Aceite de palmiste
2015 2020 2025Demanda de fracciones de aceite de palma y palmiste en productos finales (miles de toneladas)
Precios paridad de importación
Indonesia y Malasia son miembros del Sistema General de
Preferencias que es el mecanismo con el que la Unión Euro-
pea otorga tasa cero arancel. Sin embargo, los productos de
aceite de palma refinado tienen un arancel a la importación
del 4,4 % como una medida de protección para el gran sec-
tor de refinación en Róterdam.
30
Las tarifas de importación son 4,4 % para aceite crudo de
palmiste y 8,9 % para aceite de palmiste refinado. El prome-
dio del flete desde el Estrecho de Malaca a Róterdam es 60
dólares por tonelada.
El Tratado de Libre Comercio entre Colombia y la Unión Europea
le da a los exportadores colombianos acceso libre de impues-
tos para aceite de palma crudo y refinado y para aceite de pal-
miste crudo y refinado, lo que genera ventajas sobre los países
del Sudeste Asiático.
1.400
1.200
1.000
800
600
400
200
0Estearina de palma RBD
Aceite de palma crudo
Aceite de palma RBD
Oleína de palma RBD
Oleína de palmiste RBD
Aceite de palmiste crudo
Aceite de palmiste RBD
Estearina de palmiste RBD
USD
por t
onel
ada
Precio FOB Flete Impuestos
Precios paridad de importación promedio 2013 -2015
Se ajustaron los precios actuales de los productos terminados
a los cambios de precios de sus materias primas y se evalua-
ron los precios futuros de las mismas, con el fin de tener el
pronóstico de los valores estimados de los productos finales
para los años 2020 y 2025.
31
Producto finalPrecio 2020 Precio 2025
Dólares por tonelada Dólares por tonelada
Margarina 3.020 3.325
Shortenings 2.776 3.056
Aceite de cocina 1.314 1.447
CBE 4.114 4.996
CBS 1.882 2.003
Los estimados de los tamaños de mercado para las fracciones
en los productos finales, en millones de dólares son:
2020 2025
Aceite de palma RBD
Oleína de palma
Estearina de palma
Aceite de palma RBD
Oleína de palma
Estearina de palma
Margarina 305 51 141 358 60 165
Shortenings 205 26 79 228 28 88
Aceite de cocina 0 55 0 0 55 0
CBA 0 97 97 0 120 120
32
Brasil
Brasil es productor de aceite de palma y es uno de sus grandes
consumidores en América Latina. Desde el 2005 el uso se ha
incrementado 11 % por año lo que lo ha obligado a importar
aceite de palma para satisfacer la demanda.
Importaciones
Después de Estados Unidos y México, Brasil es el tercer mayor
importador de aceite de palma en América. Gran parte de sus
importaciones son de aceite refinado que le llega exclusiva-
mente de Indonesia. El 80 % del aceite crudo lo compra a
Colombia dada la ventaja de fletes sobre los países del Sudeste
Asiático.
Producción Consumo
600
550
500
450
400
350
300
250
200
1502005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Mile
s de
tone
lada
s
Producción y consumo de aceite de palma en Brasil
33
El consumo de aceite de palmiste ha crecido 14 % año desde
2005, impulsado por la industria de alcoholes grasos que lo
requieren como materia prima. Actualmente, el consumo de
aceite de palmiste es cinco veces la producción local.
Brasil es importador neto de aceite de palmiste y la mayoría
de aceite refinado, siendo sus proveedores principales Malasia
e Indonesia.
300
250
200
150
100
50
0
Mile
s de
tone
lada
s
Aceite de palma crudo Aceite de palma refinado
2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Importaciones de aceite de palma por tipo en Brasil
Producción Consumo
250
200
150
100
50
02005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Mile
s de
tone
lada
s
Producción y consumo de aceite de palmiste en Brasil
34
Exportaciones
Brasil es el quinto exportador de aceite de palma crudo en
América y, como se muestra en el diagrama, sus mayores
destinos son Holanda y Alemania.
120
100
80
60
40
20
0
Mile
s de
tone
lada
s
Aceite de palma crudo Aceite de palma refinado
2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Colombia 16 %
Alemania 34 % México 5 %
Holanda 36 %
España 4 %
Venezuela 3 %
Estados Unidos 2 %
Exportaciones de aceite de palma crudo y refinado
Exportaciones de aceite de palma crudo por destino promedio 2013-2015
35
Demanda de fracciones
Las fracciones están siendo utilizadas principalmente en mar-
garinas y shortenings. Su demanda estimada para el 2015 se
muestra a continuación:
Demanda estimada de aceite de palma por fracción, 2015
Estearina de palma 23 %
Aceite de palma RBD 72 %
Oleína de palma 5 %
Demanda de fracciones en productos finales
En Brasil, el mayor consumo de aceite de palma es para la pro-
ducción de margarina y shortenings. Alrededor de 150.000
toneladas de aceite de palma se utiliza en usos industriales.
Pequeñas cantidades de aceite de palma se emplean en la pro-
ducción de biodiésel, y otra mínima en aceite de cocina, en
el que el aceite de soya local domina el mercado. No se usa
aceite de palma para la producción de alternativas de manteca
de cacao.
La industria brasilera demanda principalmente aceite de pal-
miste RBD que se consume en su totalidad en usos industriales,
particularmente en oleoquímicos.
36
600
500
400
300
200
100
0
Miles de toneladas
2015 2020 2025
RBD PO
Estearina de palma
Oleína de palmiste RBDOleína de palma
RBD PKOEstearina de palmiste RBD
Margarina
Shortenings
Aceite de cocina
CBA
0
0
0
0
0
0
0
0
Otros alimentos
Usos industriales
Aceite de palmiste
Aceite de palma
320Aceite de palma
2Aceite de palma
189Aceite de palma
5Aceite de palma
204Aceite de palma
283Aceite de palma
1Aceite de palma
172Aceite de palma
3Aceite de palma
174Aceite de palma
250Aceite de palma
155Aceite de palma
151Aceite de palma
Aceite de palma
107Aceite de palmiste
3Aceite de palmiste
2Aceite de palmiste
192Aceite de palmiste
86Aceite de palmiste
2Aceite de palmiste
2Aceite de palmiste
165Aceite de palmiste
78Aceite de palmiste
150Aceite de palmiste
Aceite de palmiste
2015 2020 2025Demanda de fracciones de aceite de palma y palmiste en productos finales (miles de toneladas)
0
0
0 0 0
37
Precios paridad de importación
Los precios de paridad de importación para los productos de
palma son más bajos que los de Colombia porque en Brasil
los impuestos son menores.
El flete desde los países del Sudeste Asiático es alrededor de
USD 70 por tonelada y los aranceles del 10 % para todos los
productos de aceite de palma y palmiste. Sin embargo, la tarifa
para el aceite de palma refinado se incrementó al 20 % duran-
te un año para proteger el nuevo sector de refinería. La tarifa
de importación del aceite de palmiste es del 2 % para proteger
los productores locales de oleoquímica. Colombia tiene acceso
libre de impuestos.
1.400
1.200
1.000
800
600
400
200
0Estearina de palma RBD
Aceite de palma crudo
Aceite de palma RBD
Oleína de palma RBD
Oleína de palmiste RBD
Aceite de palmiste crudo
Aceite de palmiste RBD
Estearina de palmiste RBD
USD
por t
onel
ada
Precio FOB Flete Impuestos
Precios paridad de importación promedio 2013 -2015
38
Se ajustaron los precios actuales de los productos terminados
a los cambios de precios de sus materias primas y se evalua-
ron los precios futuros de las mismas, con el fin de tener el
pronóstico de los valores estimados de los productos finales
para los años 2020 y 2025. El consumo de oleína de palma
para cocina es muy bajo, razón por la que no se muestra el
precio de este producto.
Producto finalPrecio 2020 Precio 2025
Dólares por tonelada Dólares por tonelada
Margarina 3.015 3.319
Shortenings 2.946 3.243
Aceite de cocina - -
CBE 4.114 4.996
CBS 1.891 2.012
Los estimados de los tamaños de mercado para las fracciones
en los productos finales, en millones de dólares son:
2020 2025
Aceite de palma RBD
Oleína de palma
Estearina de palma
Aceite de palma RBD
Oleína de palma
Estearina de palma
Margarina 142 0 31 179 0 37
Shortenings 71 16 19 87 18 22
Aceite de cocina 0 2 0 0 3 0
CBA 0 0 4 0 0 10
39
México
Este país es el segundo consumidor de aceite de palma en
América. Su demanda supera cinco veces la producción, y
dos terceras partes de su uso se emplean en el sector de
alimentos. Por el contrario, el consumo de aceite de palmiste
es un 10 % comparado con el de Estados Unidos, aunque su
demanda ha crecido un 7 % anual y ahora supera 10 veces
la producción local.
Producción Consumo
600
500
400
300
200
100
02005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Mile
s de
tone
lada
s
Producción y consumo de aceite de palma en México
Producción Consumo
80
70
60
50
40
30
20
10
02005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Mile
s de
tone
lada
s
Producción y consumo de aceite de palmiste en México
40
Importaciones
México importa principalmente aceite de palma crudo que
se refina localmente. La compra de aceite de palma refinado
representa el 11 % de las importaciones.
El 80 % del aceite lo provee Centroamérica que ha expandido
su área cultivada en los últimos años. El 75 % del aceite refina-
do se importa del Sudeste Asiático y 25 % de Costa Rica.
Esta misma tendencia se observa para el aceite de palmiste.
Resulta ser un comprador relativamente pequeño en el que
Indonesia y Malasia no están interesados ya que prefieren
concentrarse en los grandes mercados.
Importaciones de aceite de palma por tipo en México
500
450
400
350
300
250
200
150
100
50
0
Mile
s de
tone
lada
s
Aceite de palma crudo Aceite de palma refinado
2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
41
Costa Rica 25 %
Guatemala 34 %
Otros 1 % Ecuador 6 %
Honduras 19 %
Colombia 15 %
Importaciones de aceite de palmiste por tipo en México promedio 2013-15
Costa Rica 29 %
Guatemala 38 %
Honduras 12 %
Nicaragua 5 %
Otros 3 %
Colombia 10 %
Ecuador 3 %
Importaciones de aceite de palma por tipo en México promedio 2013-15
Demanda de fracciones
México utiliza poco aceite de palma para biodiésel y aceite
de cocina. La soya y canola hacen parte del Tratado de Libre
Comercio con Estados Unidos y Canadá, por lo que importan
grandes cantidades de estas para ser procesadas en México.
42
450
400
350
300
250
200
150
100
50
0Aceite de palma
RBDEstearina de
palmaOleína de
palma
Mile
s de
tone
lada
s
Demanda estimada de aceite de palma por fracción, 2015
Demanda de fracciones en productos
Se prevé un crecimiento del 4 % anual en el consumo de
aceite de palma en México hasta el 2025. Este tendrá mayor
impacto en margarina y shortenings.
700
600
500
400
300
200
100
0
Miles de toneladas
2015 2020 2025
RBD PO
Estearina de palma
Oleína de palmiste RBDOleína de palma
RBD PKOEstearina de palmiste RBD
43
Margarina
Shortenings
Aceite de cocina
CBA
0
0
0
0
0
0
0
0
Otros alimentos
Usos industriales
Aceite de palmiste
Aceite de palma
378Aceite de palma
225Aceite de palma
209Aceite de palma
311Aceite de palma
188Aceite de palma
169Aceite de palma
259Aceite de palma
161Aceite de palma
157Aceite de palma
Aceite de palma
40Aceite de palmiste
4Aceite de palmiste
2Aceite de palmiste
64Aceite de palmiste
34Aceite de palmiste
3Aceite de palmiste
2Aceite de palmiste
58Aceite de palmiste
26Aceite de palmiste
49Aceite de palmiste
Aceite de palmiste
2015 2020 2025Demanda de fracciones de aceite de palma y palmiste en productos finales (miles de toneladas)
Precios paridad de importación
Los aranceles en México cumplen el propósito de proteger su
gran sector refinador. Los aranceles son de 3 % para aceite
de palma crudo y de 5 % para aceite de palma refinado, y de
0 % para aceite de palmiste crudo y 3 % para aceite de pal-
miste refinado. El flete desde el Sudeste Asiático a México es
aproximadamente de USD 67 por tonelada. Colombia tiene
acceso libre de impuestos, lo que representa una ventaja
sobre los exportadores asiáticos.
0
0
0
0
0
0
0
0
0
44
Se ajustaron los precios actuales de los productos terminados
a los cambios de precios de sus materias primas y se evaluaron
los precios futuros de las mismas, con el fin de tener el pronós-
tico de los valores estimados de los productos finales para los
años 2020 y 2025. El consumo de oleína de palma para cocina
es muy bajo, razón por la que no se muestra su precio.
1.400
1.200
1.000
800
600
400
200
0
Estearina de palma RBD
Aceite de palma crudo
Aceite de palma RBD
Oleína de palma RBD
Oleína de palmiste RBD
Aceite de palmiste crudo
Aceite de palmiste RBD
Estearina de palmiste RBD
USD
por t
onel
ada
Precio FOB Flete Impuestos
Precios paridad de importación promedio 2013 -2015
45
Producto finalPrecio 2020 Precio 2025
Dólares por tonelada Dólares por tonelada
Margarina 4.182 4.604
Shortenings 1.348 1.484
Aceite de cocina - -
CBE 4.114 4.996
CBS 1.889 2.010
Los estimados de los tamaños de mercado para las fracciones
en los productos finales, en millones de dólares son:
2020 2025
Aceite de palma RBD
Oleína de palma
Estearina de palma
Aceite de palma RBD
Oleína de palma
Estearina de palma
Margarina 142 0 38 190 0 51
Shortenings 71 17 21 95 20 28
Aceite de cocina 0 0 0 0 0 0
CBA 0 0 0 0 0 0
46
Principales empresas procesadoras y localización de sus plantas
Mayores proveedores de aceite de palma en la Unión Europea
La mayor capacidad de refinación se encuentra en Holanda
con más de 3.5 millones de toneladas de aceite de palma crudo
refinadas por año.
4.0
3.5
3.0
2.5
2.0
1.5
1.0
0.5
0.0Holanda Alemania España Reino
UnidoItalia Francia
Mill
ones
de
tone
lada
s po
r año
Capacidad de refinación por estado miembro
La tabla muestra las compañías que refinan aceite de palma
por país, localización y capacidad. En la última columna se in-
dica el porcentaje de su potencial anual usado en el proceso
de aceite de palma. En Holanda, la capacidad de refinación
se usa en su totalidad en aceite de palma.
47
País Empresa UbicaciónCapacidad anual (toneladas/año)
% aceite de palma refinado
Alemania
Wilmar Brake 600.000 100
Cargill/Hobum Hamburgo 350.000 50
ADM – Noblee & Thoerl Hamburgo 250.000 100
Walter Rau Neuss 250.000 25
España
Lípidos Santiga Barcelona 600.000 75
Lípidos Santiga Huelva 250.000 75
Francia
Daudry Dunkerque 120.000 50
Holanda
IOI Róterdam 1.200.000 100
Cargill Róterdam 1.000.000 100
Wilmar Edible Oils Róterdam 600.000 100
Unimills Zwijndrechd 500.000 100
IOI/Loders - Croklaan Wormerveer 300.000 100
Zor Zeeland 33.000 40
Italia
Unigra Rávena 300.000 100
Reino Unido
New Britain Palm Oil/ Sime Darby
Liverpool 340.000 100
48
Mayores proveedores de aceite de palma en Estados Unidos
La mayor parte del aceite de palma llega a Estados Unidos del
Sudeste Asiático como fracciones refinadas. Las campañas
en contra de los aceites tropicales desalentó las inversiones en
capacidad de refinación a lo que se ha sumado la falta de
aranceles de protección para los refinadores. Lo que ahora
se describe como refinación en Estados Unidos consiste en
“pulimento” o sea aplicar una desodorización liviana y blanqueo
al aceite refinado importado. Los grandes proveedores de
productos de palma y palmiste en el mercado de EE.UU son
empresas con base en el Sudeste Asiático.
WilmarEs uno de los mayores agronegocios de Asia. Tiene una refinería con capacidad de 150 mil toneladas de productos de palma por año. Ubicada en Stockton, California, construida en 2013.
Fuji Oils Compañía japonesa que se enfoca en aceite y grasas especiales. Su refinería tiene una capacidad de 200 mil toneladas por año en Savannah, Georgia.
Archer Daniel Midland (ADM)
Es uno de los mayores procesadores de aceites en Estados Unidos. Aunque su negocio principal son los aceites de semillas oleaginosas, ADM tiene plantas de proceso y distribución de aceite de palma en Nebraska e Illinois. También ofrece aceite de palma sostenible en sus plantas de Georgia y New Orleans.
IOI Loders Croklaand USA
Esta empresa forma parte del grupo IOI que es el más grande productor de aceite de palma del mundo, integrado verticalmente, con presencia global y muchos años de experiencia en fraccionamiento. Tiene una planta de refinación en Illinois.
Golden AgriEsta empresa productora de aceite de palma en indonesia se ha especializado en ofrecer a sus clientes productos refinados de palma que son totalmente trazables desde el cultivo.
49
Mayores proveedores de aceite de palma en Brasil
El sector de refinación de aceite de palma es menor que el de
Colombia o que el de Brasil para aceite de soya. Tiene sola-
mente dos refinerías de aceites de palma ambas operadas por
Agropalma: una en Belén de Pará con capacidad de 118,6 mil
toneladas por año y otra nueva en Sao Paulo con 148,5 mil
toneladas por año.
Mayores proveedores de aceite de palma en México
Comparado con otros países de América, México tiene una gran
capacidad de refinación de palma. Se estima que es mayor a un
millón de toneladas por año. Las principales empresas son:
Adicionalmente, compañías internacionales grandes como
ADM y Cargill operan sus propias plantas de refinación que
incluyen el procesamiento de aceite de palma.
Oleomex / Oleofinos
Team Foods
Oleosur
AAK
Se especializa en la refinación de aceite de palma y la extracción de aceite de coco. Sus dos plantas están localizadas en Zapopan y Chinameca esta última con capacidad de 250 toneladas por día.
Tiene una refinería en Morelia con capacidad de 300 toneladas por día.
Fundada por un grupo de palmicultores en la región de Chiapas. Su interés es integrar-se verticalmente. Están desarrollando una refinería con capacidad de 400 toneladas por día.
Tiene refinerías localizadas en Morelia, procesan aceites y grasas incluyendo extrac-ción de aceite, refinación, despachos a granel y llenado de cajas. Producen grasas especiales y productos para panadería e industrias de alimentos.
50
Conclusiones
• El programa de biodiésel en Colombia, el mayor
consumidor de aceite de palma, no crecerá rápida-
mente en parte por los precios bajos del petróleo
pero también porque las alturas y los climas fríos
limitan mayores mezclas de este biocombustible.
• La exportación es la principal opción para encontrar
grandes consumidores de productos refinados.
• El mercado local tendrá la presión del aceite de soya
de Estados Unidos, más ahora cuando los aranceles de
importación sean cero en cumplimiento del Tratado
de Libre Comercio entre los dos países.
• El desarrollo de híbridos de oleífera podría ganar
participación de mercado en regiones altas.
• Aunque las tasas de crecimiento de demanda de
aceite de palma y palmiste están bajando en la Unión
Europea y Estados Unidos, esos mercados son aún
muy grandes en términos de volumen.
• El Tratado de Libre Comercio entre Colombia y la
Unión Europea implica que aún permanece un gran
mercado para ventas de aceites de palma y palmiste
sostenible.
• El de Estados Unidos es más difícil para ingresar por-
que no tiene impuestos de entrada para los produc-
tos de palma.
51
• Colombia posee una ventaja comparativa en fletes
respecto a Indonesia y Malasia pero el Sudeste Asiáti-
co es un fuerte competidor con precios y despachos
frecuentes a los Estados Unidos.
• Colombia cuenta con mejores tarifas arancelarias y
de fletes sobre el Sudeste Asiático en Brasil y México.
• Brasil tiene un buen pronóstico de crecimiento para
productos refinados y es un gran mercado objetivo
para productos crudos de palma y palmiste.
• México también evidencia un buen potencial de cre-
cimiento pero Colombia debe competir con los pro-
ductores de Centroamérica que ya envían su producto
a este país.
• Se pronostica que Centroamérica tendrá exceden-
tes de productos de palma y su proximidad con
México es una ventaja respecto a Colombia.
• Entre los primeros países o regiones objetivo para las
exportaciones de productos de palma deben estar
aquellos más cercanos frente a los cuales Colombia
tiene ventajas en fletes y aranceles sobre el Sudeste
Asiático.
• Naciones como Chile y Haití son mercados ignorados
por los asiáticos debido a su tamaño, pero son lo su-
ficiente grandes para permitir el desarrollo y entrega
de productos.
52
Estudio tecnológico
Localización de la planta
La ubicación de la planta de refinación se realizó con un enfoque
lógico basado en la localización de las plantas de beneficio de
palma de aceite. Una refinería puede aprovechar las economías
de escala y reducir costos de transporte al recibir los aceites de
palma crudos desde plantas de beneficio radicadas en áreas
cercanas. Asimismo la cercanía le puede dar una ventaja com-
petitiva al negociar el suministro de aceites que si está en zo-
nas lejanas a las regiones de consumo. Se hizo el análisis de
ubicar la planta a la menor distancia en kilómetros respecto a
las plantas de beneficio y lugares de consumo, y se evaluó el
crecimiento futuro de más plantas de refinación.
Las dos posibles ubicaciones de la planta de refinación son:
Sabana de Torres en la Zona Central y Cabuyaro en la Zona
Oriental. En la segunda, la capacidad de procesamiento diaria
de las plantas de beneficio es mayor que en la primera. Sin
embargo, el crecimiento futuro de la producción de aceite de
palma en la Zona Oriental hace más segura la instalación y
crecimiento de una nueva refinería de 300 toneladas diarias
de aceite de palma crudo.
53
El crecimiento en el área sembrada y la producción de racimos
de fruta fresca de la Zona Oriental conduce indudablemente a
un aumento del número de plantas de beneficio de palma de
aceite. En este caso es posible ubicar la planta de refinación en
Cabuyaro, departamento del Meta.
Ubicación propuesta para una planta de fraccionamiento de aceite de palma en el departamento del Meta
54
Planta de refinación y fraccionamiento
Se elige una refinería con capacidad para 300 toneladas por día,
con posibilidad de aumentar a 500 toneladas diarias. La planta
utilizará dos materias primas principales para operar: aceite de
palma crudo y aceite de palmiste crudo. Estos se refinan usando
la planta semicontinua, ya que no sería rentable construir dos
refinerías inicialmente.
Los productos que se obtendrán van desde los de granel como
aceite de palma RBD, oleína y estearina de palma, hasta aque-
llos envasados como shortenings, margarina, aceite de cocina
y sustitutos de manteca de cacao. Dependiendo de la deman-
da del mercado, los tamaños de los envases pueden ser están-
dar o de diseño. Los productos envasados para la industria se
entregan en cajas de cartón.
Las tecnologías utilizadas para la refinación y el fraccionamien-
to deben ser las últimas en el mercado. La planta para fraccionar
aceite no láurico o láurico emplea la tecnología de Mobulizer®/
Statolizer® que es conocida por sus altos rendimientos en
fraccionamiento. Para el proceso de hidrogenación, la usada
es del tipo de reactor discontinuo y los productos hidrogena-
dos se refinan posteriormente antes de texturizar y empacar.
La planta de texturización utiliza los tubos de refrigeración y
55
las unidades de trabajo para que las grasas queden suaves y
brillantes. En este estudio se supone que los gases requeridos
para el proceso de hidrogenación y para coberturas de nitró-
geno en tanques se obtienen de fuentes externas.
La planta requerirá de un terreno de 1.300 m2. El diseño
ha considerado todos los planes de expansión futuros de la
misma. A partir del diagrama de flujo de las materias primas
para la planta, se establece la base para llegar al balance de
materia para una refinería de 300 toneladas por día.
Los gastos operativos (OPEX) se componen de los servicios de
la planta, los productos químicos, el mantenimiento y el costo
de mano de obra directa. La optimización de costos se logrará
cuando se dé una alta utilización de la capacidad de la planta.
La refinería podrá ser construida sobre una base modular de
acuerdo con la expansión del negocio ya que se centra en la
fabricación de productos envasados como margarinas y grasas
especiales con algunos aceites a granel.
Las inversiones (CAPEX) para este proyecto abarcan plantas de
procesamiento, instalaciones de apoyo incluyendo utilidades,
edificios administrativos, obras civiles y estructurales, obras me-
cánicas, instrumentación, consultoría y contingencia. El gasto
total de capital se estima en USD 34 millones. Se espera que
el proyecto se complete 24 meses después del alistamiento
del terreno. Las plantas y equipos se importarán de Europa y
del Sudeste Asiático.
En términos de operación y capital humano, estará dirigida por
un gerente general. Habrá nueve departamentos que apoyan
la operación, el más grande será el de producción. La estruc-
tura organizativa se hará plana de modo que la alta dirección
esté estrechamente relacionada con la operación. Se espera
que la plantilla total sea de 160 personas aproximadamente.
56
Productos
Las materias primas principales serán aceite de palma crudo
y aceite de palmiste crudo. Los productos que se elaborarán
en la refinería y en las plantas asociadas se listan con sus apli-
caciones principales en la siguiente tabla:
PRODUCTOS APLICACIONES
Aceite de palma RBD Materia prima para fraccionamiento, aceite para cocinar, freír, etc.
Aceite de palmiste RBDMateria prima para fraccionamiento, útil para freír y cocinar. Puede ser hidroge-nado o usado en formulación de margarinas.
Oleína de palma IV 56/60Aceite para cocinar, en bidones de 25 kilos para el mercado institucional o en tinas. IV60 también llamado superoleína para cocinar, empacado en botellas para el mercado de consumo.
Estearina de palma RBDSe usa para formulaciones de shortenings y margarinas. También se aplica para fabricación de jabón.
Estearina de palmiste RBD Puede ser hidrogenado para producir sustituto de manteca de cacao CBS.
Fracción media de palma PMF 45Se utiliza como materia prima para fracciones medias de palma PMF 34 o en formulaciones de margarina.
ShorteningSe produce usando la planta de texturización en diferentes grados para cumplir las necesidades del cliente. Son productos empleados en panaderías para elaborar pan, tortas y galletas. Las materias primas son oleína y estearina de palma.
MargarinasPuede ser pasada por la planta de texturización para producir margarinas es-parcibles o de uso industrial para productos horneados: croissants, galletas y pasteles.
Sustituto de manteca de cacao
La estearina hidrogenada de aceite de palmiste RBD se usa para producir CBS que se entrega a fabricantes de confitería que hacen chocolates empleando este producto. Sirve en la elaboración de las cubiertas grasas de galletas y de helados.
Soaps noodles Se pueden producir en la fabricación de jabones para lavandería usando estearina.
Ácidos grasos destilados de palma y de palmiste PFAD/PKFAD
Se usan para fabricar soaps noodles.
57
Tecnología
A continuación se describen las capacidades de las plantas
consideradas en el estudio y los proveedores de su tecnología.
Planta Capacidad Proveedor
Refinería (desgomado, blanqueamiento, desodorización, desacidificación)
300 toneladas/díaExpandible a 500 toneladas/día
DesmetLurgi
Oil Tek
Fraccionamiento oleína/estearina de palma300 toneladas/día
Expandible a 500 toneladas/día
Fraccionamiento palmiste 50 toneladas/día
Hidrogenación 75 toneladas/día
Margarina y Shortenings 2 toneladas/díaOil Tek (Chemtek)
Sustitutos de manteca de cacao 1.5 toneladas/día
Las instalaciones de apoyo requeridas para realizar el envase
de los productos finales en empaques estándar del mercado
son:
Instalación Detalle
Empacadora de oleína Máquina de llenado de aceite en contenedores de 25 kg
Empacadora de margarina Máquina de llenado en barras de 500 g o caja de cartón de 20 kg
Empacadora de sustitutos de manteca de cacao Máquina de llenado en caja de cartón de 20 kg
58
Balance de materia
Ya que esta planta comenzará con una refinería con capaci-
dad de 300 toneladas por día y dos plantas de fraccionamien-
to, una para aceites láuricos y otra para no láuricos más una
planta de hidrogenación, podrá producir aceite de palma refi-
nado a granel o aceite de palmiste y sus fracciones. La planta
también estará dispuesta para hidrogenar productos láuricos
y no láuricos y producir CBS (sustituto de manteca de cacao)
del grupo láurico.
59
Balance de Masa Conceptual
Planta de refinaciónDesgomado, Blanqueamiento, Deodorización
300 t/día
Planta de fraccionamiento 1300 t/día
Planta de fraccionamiento 1300 t/día
Planta de fraccionamiento 1300 t/día
Planta de fraccionamiento 250 t/día
Planta de hidrogenación
75 t/día
Refinación300 t/día
CPOt/día 250
PFAD
13 t/día
5.0 % Rendimiento
4.125 t/año
Oleína RBD188 t/día
61.880 t/año
PMF 45IV = 45
40 %75 t/día
24.752 t/añoMargarina
Estearina suaveIV = 40
60 %14 t/día
4.641 t/añoMargarina
Super oleínaIV = 64
60 %113 t/día
37.128 t/añoAceite empacado
Estearina duraIV = 15
40 %9 t/día
3.094 t/añoMargarina
Rendimiento 80 %
IV 56-57
(Aceite de cocina)
Estearina RBD (RBDPS)23 t/día
7.735 t/año
Para producirSoap noodles
23 t/día7.735 t/año
PKS35 %16,4 t/día
5.414 t/año
PKOL65 %30,5 t/día
10.055 t/año
Hyd PKOL30,3 t/día
10.005 t/año
RH PKOL30 t/día
9.905 t/año
Hyd PKS16,3 t/día
5.387 t/año
RH PKS16 t/día
5.334 t/año
RBDPO
234 t/día
93.8 % Rendimiento
77.350 t/año
RBD PKO
47 t/día
93.8 % Rendimiento
15.470 t/año
PKFAD
2,50 t/día
5.0 % Rendimiento
825 t/año
PKO50 t/día
Días de operación anuales1 año = 330 días
Pérdidas 3 t/día
20 %
Pérdidas 0,62 t/día
Recubrimiento de helado de chocolate
CBS
60
CAPEX
Las inversiones estimadas (CAPEX) serán de 37,3 millones de dólares,
excluido el costo de la tierra. El CAPEX se resume así en sus compo-
nentes principales y se ilustra en la figura que aparece a continuación:
• Plantas de proceso: refinería, fraccionamiento, hidrogena-ción, shortenings/margarina, CBS, llenado de aceite, planta de moldeo por soplado para contenedores de aceite y em-pacadoras.
• Sistemas de servicios industriales: caldera de presión media, torres de enfriamiento, compresores de aire y otros.
• Civil y estructural.
• Electricidad e instrumentación.
• Mecánico.
• Instalaciones de apoyo.
• Consultoría y seguros.
• Contingencia y misceláneos.
Participación de cada componente en el CAPEX:
Plantas de proceso 33 %
Servicios industriales 5 %
Civil y estructural 18 %
Electricidad e instrumentación 12 %
Mecánico 19 %
Instalaciones de apoyo 3 %
Consultoría y seguros 8 %
Contingencia y misceláneos 2 %
61
OPEX
En los gastos de funcionamiento hay costos variables y cos-
tos fijos. Los primeros se relacionan con energía, agua, aire y
vapor. Cuando la refinería u otras plantas están en funciona-
miento, la clave para llegar a un costo eficiente es minimizar
las pérdidas y que las plantas estén por encima del 80 % de
utilización. Todas contarán con personal operativo, incluida la
gerencia, y su valor será parte de los costos fijos.
Medidas ambientales
Hay tres tipos de residuos principales: de la refinería/planta
de fraccionamiento, planta de hidrogenación y desechos del
trabajo como aceite lubricante.
A continuación se indican las soluciones para el tratamiento
de los residuos:
Refinación y fraccionamiento
• Aguas residuales de las torres de enfriamiento, agua de lavado y derrame: se contará con planta de tratamiento de aguas residuales.
• Emisión de humos de la caldera con tamaño de partículas superiores a 150 mg/litro: se podrán instalar scrubbers para cumplir con los controles de emisiones más estrictos.
• Tierras de blanqueo: el aceite atrapado en las tierras será extraído utilizando tecnología con disolvente.
Planta de hidrogenación
• El agua residual de la planta será canalizada a la planta de tratamiento de aguas residuales, que opera con un proceso biológico utilizando lodos activados.
• El catalizador de níquel gastado se considera un “desperdicio programado” y debido a que es un residuo peligroso, debe ser manejado de forma sistemática en la planta y almacenado en un lugar seguro. Los registros de inventario se deben mantener adecuadamente y su eliminación se realizará de manera profesional por un tercero.
Aceites lubricantes y residuos del taller
• Los residuos de tela y estopa, aceite de engranajes y otros lubricantes de desecho se consideran residuos programados. Todos se guardarán en el área de residuos de la planta de refinería, con el registro de inventario adecuado. Estos residuos se eliminarán periódicamente solo con recolectores autorizados.
62
Estudio financiero
Para el estudio financiero los datos de precios son muy impor-
tantes ya que los márgenes de procesamiento se derivan como
las diferencias entre dos grandes números. En este análisis se
asume que Colombia disfruta del beneficio de protección en
fletes y aranceles en los mercados regionales para todos los
productos procesados. La protección de carga, llamada venta-
ja en fletes en el análisis, se fija en USD 60 a granel y en USD
150 en contenedor para elementos procesados.
Los únicos productos en los que Colombia compite en ven-
tas a granel a mercados no regionales son los crudos (CPO
y CPKO) donde se enfrenta a competidores asiáticos en la
Unión Europea. No se atribuye alguna ventaja en flete a los
exportadores colombianos de estos crudos. El desarrollo de
mercados de exportación de productos elaborados es una
forma atractiva de agregar valor a los productos a granel,
cuyo costo de oportunidad actual es el precio que obtienen
en la Unión Europea.
La estimación financiera se hace en dólares a precios del
2015 que es el último año del que se disponen datos com-
pletos para una amplia gama de productos. Por lo tanto, se
supone que todos los precios de los insumos y de los pro-
ductos permanecen fijos durante la vida útil del proyecto
que se fijó en 25 años. Para conocer el efecto de la inflación, se
realizó una nueva simulación en la que se supone un valor
del 2 % que se aplicará de forma generalizada a partir del
primer año.
Los márgenes brutos en el primer año de la operación oscilan
entre 7 y 10.4 millones de dólares, como resultado de los
supuestos sobre la ventaja de los fletes para todo el complejo
63
de procesamiento. Las tasas internas de retorno parecen más
altas para el palmiste que para la palma porque en el análi-
sis económico se atribuyó el total de los costos de capital de
la refinería al aceite de palma, mientras que en la práctica
son compartidos con el aceite de palmiste. Lo mismo ocurre
con los costos de los servicios industriales y del personal
permanente.
64
Vida Útil del proyecto: 25 años Precios de aceites y materiales 2015
Flete promedio de despacho hasta puerto: USD 25
ESCENARIOS Granel (USD) Contenedor (USD)
Caso Base ventaja promedio en fletes 60 150
Caso Mayor ventaja promedio en fletes 70 175
Caso Menor ventaja promedio en fletes 50 120
Capacidad de producción t/año
Capacidad de proceso 100.000
CPO 84.500
CPKO 16.500
días de operación/año 333
Fracciones t/año
Ácidos grasos RBD 4.125
Oleína de palma RBD 61.880
Estearina de palma RBD 7.735
Oleína de palmiste 10.055
Estearina de palmiste 5.414
SUPUESTOS FINANCIEROS
SUPUESTOS TÉCNICOS
65
CASO BASE
CASO BASE 2 % inflación
Menor ventaja en fletes
Mayor ventaja en fletes
Millones de dólares
CAPEXMargen bruto
1er añoTIR (%)
Proceso CPO 21.219 4.508 21,1
Proceso CPKO 16.027 4.210 26,2
TOTAL 37.246 8.718 23,3
Millones de dólares
CAPEXMargen bruto
1er añoTIR (%)
Proceso CPO 21.219 4.508 23,0
Proceso CPKO 16.027 4.210 28,2
TOTAL 37.246 8.718 25,3
Millones de dólares
CAPEXMargen bruto
1er añoTIR (%)
Proceso CPO 21.219 3.494 16,1
Proceso CPKO 16.027 3.543 22,0
TOTAL 37.246 7.037 18,6
Millones de dólares
CAPEXMargen bruto
1er añoTIR (%)
Proceso CPO 21.219 4.508 21,1
Proceso CPKO 16.027 4.210 26,2
TOTAL 37.246 8.718 23,3
Aceite de palmaAceite
de palmiste
66
Conclusiones estratégicas
• Los excedentes exportables tanto de aceite de palma
como de aceite de palmiste en Colombia se incre-
mentarán en el futuro previsible como consecuencia
del aumento en la producción de palma de aceite
y del acceso de los aceites vegetales importados al
mercado colombiano. Esto restringe la posibilidad de
que el sector capture una participación más grande
del mercado local de aceites vegetales.
• Con base en tendencias pasadas, la mayor parte de
las nuevas exportaciones serán sin refinar. Es muy
importante buscar la manera de agregar valor, for-
taleciendo la exportación de productos altamente
procesados.
Hay tres posibles mercados considerados de interés:
• El primer mercado abastece a los importadores
grandes, principalmente Estados Unidos y la Unión
Europea, donde Colombia podrá asegurar una bue-
na prima en el precio por su capacidad de ofrecer
productos procesados certificados. Mientras más
pequeño y especializado sea el mercado para esos
productos, más alta será la prima puesto que los ex-
portadores del Sudeste Asiático, acostumbrados a
procesar grandes toneladas de aceites de palma y de
palmiste, tendrán dificultad para asegurar que todos
sus proveedores pequeños de racimos de fruta fresca
puedan demostrar sus credenciales de sostenibilidad.
Esto deberá beneficiar a Colombia en productos pro-
cesados de nicho, como los sustitutos y reemplazos
de la manteca de cacao, el aceite de cocina en garra-
fas, la superoleína y la fracción media de palma.
67
• El segundo más cerca, en los mercados regionales
pequeños como las islas del Caribe, cuyas importacio-
nes se hacen en cantidades relativamente reducidas
y no serán muy atractivos para las compañías comer-
cializadoras que despachan productos en grandes
tonelajes desde el Sudeste Asiático.
• El tercero en la lista son aquellos en los que Colombia
goza de acceso preferencial a través de unos arance-
les bajos a las importaciones. Brasil es el más impor-
tante, y es probable que su déficit de oferta de aceite
de palma aumente y sea lo suficientemente grande
para absorber una proporción significativa de pro-
ductos que pudieran abastecerse desde el complejo
de refinación objeto de este estudio.
La esencia del argumento financiero para el nuevo complejo
es el concepto del costo de oportunidad para una compañía
colombiana del sector palmero. Con un superávit grande
y creciente de aceites crudos que van principalmente a la
Unión Europea, el costo de oportunidad del CPO es el precio
del CPO a granel en Róterdam menos el flete, lo que implica
que los vendedores colombianos tendrán precios netos del
CPO similares a los valores FOB del Sudeste Asiático.
Para los productos procesados, los tres mercados antes des-
critos, tomados en su conjunto, le permitirán a una compañía
colombiana convertir un CPO relativamente barato (a costo de
oportunidad), en productos de valor agregado para los que las
garantías de fletes, aranceles y certificación segregada, represen-
tan una ventaja significativa frente a los posibles competidores
de los principales países exportadores del Sudeste Asiático.
68
Siglas y acrónimos
CAPEX Capital Expenditures (inversiones en bienes capitales)
CBA Cocoa Butter Alternative (Manteca de cacao Alternativa)
CBE Cocoa Butter Equivalent (Manteca de cacao Equivalente)
CBS Cocoa Butter Substitute (Manteca de cacao Sustituto)
CPKO Crude Palm Kernel Oil (aceite de palmiste crudo)
CPO Crude palm oil (aceite de palma crudo)
FAO Food and Agriculture Organization (Organización de las Naciones
Unidas para la Alimentación y la Agricultura)
FDA Food and Drug Administration (Administración de Alimentos y
Medicamentos de los Estados Unidos)
Hyd PKOL Oleína de palmiste hidrogenada
Hyd PKS Estearina de palmiste hidrogenada
OPEX Operating expenses (Gastos operacionales)
PFAD Palm Fatty Acids distillate (Ácidos grasos destilado de palma)
PKFAD Palm Kernel Fatty Acid Distillate (Ácidos grasos destilado de palmiste)
PKO Palm Kernel Oil (Aceite de palmiste)
PKOL Palm Kernel Olein (Oleína de palmiste)
PKS Palm Kernel Stearine (Estearina de palmiste)
PMF Palm Mid Fraction (Fracción media de palma)
RPKO Refined Palm Kernel Oil (aceite de palmiste refinado)
RBD Refinado, blanqueado y deodorizado
69
Esta publicación es propiedad de la Federación Nacional de Cultivadores de Palma de Aceite, Fedepalma, por tanto, ninguna parte del material ni su contenido, ni ninguna copia del mismo puede ser alterada en forma alguna, transmitida, copiada o distribuida a terceros sin el consentimiento expreso de la Federación. Al realizar la presente publi-cación, la Federación ha confiado en la información proveniente de fuentes públicas o fuentes debidamente publicadas. Contiene recomendaciones o sugerencias que profe-sionalmente resultan adecuadas e idóneas con base en el estado actual de la técnica, los estudios científicos, así como las investigaciones propias adelantadas. A menos que esté expresamente indicado, no se ha utilizado en esta publicación información sujeta a con-fidencialidad ni información privilegiada o aquella que pueda significar incumplimiento a la legislación sobre derechos de autor. La información contenida en esta publicación es de carácter estrictamente referencial y así debe ser tomada y está ajustada a las nor-mas nacionales de competencia, Código de Ética y Buen Gobierno de la Federación, respetando en todo momento la libre participación de las empresas en el mercado, el bienestar de los consumidores y la eficiencia económica.
RBDPO Refined, bleached and deodorized crude palm oil (Aceite de palma
refinado, blanqueado y deodorizado)
RBDPS Refined, bleached and deodorized Palm Stearine (Estearina de
palma refinada, blaqueada y deodorizada)
RH PKOL Oleína de palma refinada
RH PKS Estearina de palma refinada
t Tonelada
Federación Nacional de Cultivadores de Palma de Aceite - Fedepalma Bogotá D.C., Colombia
www.fedepalma.org
