GIK „OKO” D.D. SARAJEVOViškovi 49.465 11.615 Napla ćena otpisana potraživanja 143 5.197 Otpis obaveza, ukinuta rezervisanja i ostali prihodi 3.607 - Ostali rashodi i gubici

GIK „OKO” D.D. SARAJEVO

IZVJEŠTAJ NEZAVISNOG REVIZORA O PROVEDENOJ REVIZIJI FINANSIJSKIH IZVJEŠTAJA

ZA OBRAČUNSKI PERIOD OD 01.01. DO 31.12.2016. GODINE

Zenica, maj 2017. godine

Društvo za reviziju “Expert” d.o.o. Zenica, Bulevar Kulina bana 28b. Zenica, BiH Porezni broj 05007274, ID broj 4218354710005, PDV broj 218354710005

Transakcijski račun kod UniCredit Bank broj 338-900-22066168-29 Tel. ++387 32 20 31 10, fax ++387 20 31 11, mob. ++387 61 79 18 82

www.expert-revizija.ba; e-mail: [email protected]; [email protected]

Sadržaj:

Stranica

Izjava Uprave o odgovornosti ............................................................................................................ 2

Izvještaj nezavisnog revizora.............................................................................................................. 3

Bilans uspjeha ..................................................................................................................................... 5

Bilans stanja........................................................................................................................................ 7

Izvještaj o gotovinskim tokovima....................................................................................................... 9

Izvještaj o promjenama u kapitalu .................................................................................................... 10

Opći podaci ....................................................................................................................................... 11

Pravni status...................................................................................................................................... 12

Temelj za prezentiranje izvještaja .................................................................................................... 14

Napomene uz finansijske izvještaje ............................................................................................. 21-39

GIK „OKO“ d.d. Sarajevo

Izjava uprave o odgovornosti za finansijsko izvještavanje

Uprava je dužna da osigura da su finansijski izvještaji pripremljeni za svaku finansijsku godinu u skladu sa Međunarodnim standardima finansijskog izvještavanja (MSFI), koji su objavljeni od strane Odbora za međunarodne računovodstvene standarde (IASB), a pružaju istinit i fer pregled stanja u Društvu, kao i njegove rezultate poslovanja za navedeni period. Nakon provedbe odgovarajućeg istraživanja, Uprava opravdano očekuje da će Društvo u dogledno vrijeme raspolagati odgovarajućim resursima, te stoga i dalje usvaja načelo vremenske neograničenosti poslovanja pri sastavljanju finansijskih izvještaja. Odgovornost Uprave pri izradi finansijskih izvještaja obuhvata sljedeće:

• odabir i dosljednu primjenu odgovarajućih računovodstvenih politika, • davanje opravdanih i razboritih prosudbi i procjena, • postupanje u skladu s važećim računovodstvenim standardima, uz objavu i

obrazloženje svih materijalno značajnih odstupanja u finansijskim izvještajima i • sastavljanje finansijskih izvještaja pod pretpostavkom vremenske neograničenosti

poslovanja, osim ako pretpostavka da će Društvo nastaviti poslovanje nije primjerena. Uprava je odgovorna za vođenje odgovarajućih računovodstvenih evidencija, koje u svakom trenutku s opravdanom tačnošću prikazuju finansijski položaj Društva. Također Uprava je dužna pobrinuti se da finansijski izvještaji budu u skladu sa Zakonom o računovodstvu i reviziji Federacije Bosne i Hercegovine. Pored toga, Uprava je odgovorna za čuvanje imovine Društva, te za poduzimanje opravdanih koraka za sprječavanje i otkrivanje prevare i drugih nepravilnosti. Mevludin Hamzić, direktor GIK „OKO“ d.d. Sarajevo Džemala Bijedića br.185, Ilidža Sarajevo Datum: 18.05.2017. godine




IZVJEŠTAJ NEZAVISNOG REVIZORA

Dioničarima GIK „OKO“ d.d. Sarajevo Obavili smo reviziju priloženih finansijskih izvještaja GIK „OKO“ d.d. Sarajevo i to Bilansa stanja na dan 31.12.2016. godine, Bilansa uspjeha, Izvještaja o promjenama u kapitalu, Izvještaja o gotovinskim tokovima i Bilješki uz finansijske izvještaje za period 01.01. - 31.12.2016. godine. Odgovornost uprave za finansijske izvještaje Sastavljanje, te objektivan prikaz finansijskih izvještaja u skladu s Međunarodnim standardima finansijskog izvještavanja potpadaju u djelokrug odgovornosti Uprave, a to obuhvata: ustrojavanje, uspostavljanje i održavanje internih kontrola koje su relevantne za sastavljanje i objektivan prikaz finansijskih izvještaja bez materijalno značajnih pogrešaka u prikazu, bilo kao posljedica prevare ili pogreške, odabir i primjenu odgovarajućih računovodstvenih politika te davanje računovodstvenih procjena primjerenih datim okolnostima. Odgovornost revizora i temelj za izražavanje mišljenja Naša je odgovornost izraziti nezavisno mišljenje o finansijskim izvještajima na temelju provedene revizije. Reviziju smo obavili u skladu s Zakonom o računovodstvu i reviziji i standardima revizije primjenljivim u FBiH. Navedeni standardi nalažu da postupamo u skladu s etičkim pravilima, te da reviziju planiramo i obavimo kako bismo se u razumnoj mjeri uvjerili da finansijski izvještaji ne sadrže materijalno značajne pogreške u prikazu. Revizija uključuje primjenu postupaka kojima se prikupljaju revizijski dokazi o iznosima i drugim podacima objavljenim u finansijskim izvještajima. Odabir postupaka zavisi od procjene revizora, uključujući i procjenu rizika materijalno značajnog pogrešnog prikaza finansijskih izvještaja, bilo kao posljedica prevare ili pogreške. U procjenjivanju rizika, revizor procjenjuje interne kontrole koje su relevantne za sastavljanje te objektivno prezentiranje finansijskih izvještaja Društva, kako bi odredio revizijske postupke primjerene datim okolnostima, a ne kako bi izrazio mišljenje o učinkovitosti internih kontrola u Društvu. Revizija također uključuje i ocjenjivanje primjerenosti računovodstvenih politika koje su primijenjene te značajnih procjena Uprave, kao i prikaza finansijskih izvještaja u cjelini. Uvjereni smo da su revizijski dokazi koje smo prikupili dovoljni i primjereni kao osnova za izražavanje našeg mišljenja.




Mišljenje Prema našem mišljenju, finansijski izvještaji prikazuju realno i objektivno finansijski položaj Dioničkog društva GIK „OKO“ d.d. Sarajevo na dan 31.12.2016. godine, te rezultate njegovog poslovanja i gotovinske tokove za godinu koja je tada završila i izrađeni su u skladu sa Zakonom o računovodstvu i reviziji FBiH i računovodstvenim standardima koji se primjenjuju na teritoriji Federacije, odnosno sa Međunarodnim standardima finansijskog izvještavanja koji su prevedeni i objavljeni od strane Komisije za računovodstvo i reviziju BiH. Za bolje razumijevanje finansijskih izvještaja i obima naše revizije, mišljenje je neophodno čitati zajedno s pratećim bilješkama u našem revizorskom izvještaju. Društvo za reviziju „Expert“ d.o.o. Zenica

Zenica, 18.05.2017. godine


Bilans uspjeha za period 01.01-31.12.2016. godine

_____________________________________________________________________________________5

Iznosi u konvertibilnim markama – KM Opis napomena 2016. 2015.

POSLOVNI PRIHODI I RASHODI

Poslovni prihodi 1.1 6.083.864 6.169.769

Prihodi od prodaje učinaka 5.708.248 5.808.324

Prihodi od prodaje učinaka povezanim pravnim licima 4.411.118 4.980.482

Prihodi od prodaje učinaka na domaćem tržištu 1.297.130 827.842

Ostali poslovni prihodi 375.616 361.445

Poslovni rashodi 2.1 6.256.385 6.234.103

Materijalni troškovi 4.137.457 4.145.892

Troškovi plaća i ostalih ličnih primanja 1.048.042 1.041.912

a) troškovi plaća i naknada plaća zaposlenima 873.046 859.787

b) troškovi ostalih primanja naknada i prava zaposlenih 124.338 126.101

c) troškovi naknada ostalim fizičkim licima 50.658 56.024

Troškovi proizvodnih usluga 154.930 153.056

Amortizacija 656.572 663.464

Nematerijalni troškovi 259.374 229.779

Smanjenje vrijednosti zaliha učinaka 10 -

Dobit/(gubitak) od poslovnih aktivnosti (172.521) (64.334)

FINANSIJSKI PRIHODI I RASHODI

Finansijski prihodi 1.2 15.573 4.245

Prihodi od kamata 362 49

Pozitivne kursne razlike 210 -

Ostali finansijski prihodi 15.001 4.196

Finansijski rashodi 2.2 4.284 18.002

Rashodi kamata 4.222 17.991

Negativne kursne razlike 62 11

Dobit/(gubitak) od finansijske aktivnosti 11.289 (13.757)

Dobit/(gubitak) od redovne aktivnosti (161.232) (78.091)


Bilans uspjeha za period 01.01-31.12.2016. godine

_____________________________________________________________________________________6


OSTALI PRIHODI I RASHODI Ostali prihodi i dobici (osim iz osnova stalnih sredstava namijenjenih prodaji i obustavljenog poslovanja) 1.3 207.781 156.040

Dobici od prodaje materijala 154.566 139.228

Viškovi 49.465 11.615

Naplaćena otpisana potraživanja 143 5.197

Otpis obaveza, ukinuta rezervisanja i ostali prihodi 3.607 - Ostali rashodi i gubici (osim iz osnova stalnih sredstava namijenjenih prodaji i obustavljenog poslovanja) 2.3 612.208 543.492

Gubici od prodaje materijala 144.313 129.341

Manjkovi 40.366 - Rashodi po osnovu ispravke vrijednosti i otpisa potraživanja

400.755 413.912

Rashodi i gubici na zalihama i ostali rashodi 26.774 239

Dobit/(gubitak) po osnovu ostalih prihoda i rashoda (404.427) (387.452)

Rashodi iz osnova usklađivanja vrijednosti sredstava 915 399

Umanjenje vrijednosti zaliha - 399

Umanjenje vrijednosti ostalih sredstava 915 -

Dobit/(gubitak) od usklađivanja vrijednosti (915) (399) DOBIT ILI GUBITAK NEPREKINUTOG POSLOVANJA

Dobit/(gubitak) neprekinutog poslovanja (566.574) (465.942)

Porezni rashodi perioda -

Neto dobit/(gubitak) neprekinutog poslovanja (566.574) (465.942)

Dobit / (gubitak) od od prekinutog poslovanja - -

NETO DOBIT ILI GUBITAK PERIODA

Neto dobit/(gubitak) perioda (566.574) (465.942)

II OSTALA SVEOBUHVATNA DOBIT ILI GUBITAK

UKUPNO NETO SVEOBUHVATNI DOBITAK/(GUBITAK) PERIODA

(566.574) (465.942)

Odobrio i potpisao u ime Uprave GIK „OKO“ d.d Sarajevo, dana 18.05.2017. godine Mevludin Hamzić, direktor


Bilans stanja na dan 31.12.2016. godine

_________________________________________________________________________________7


AKTIVA

STALNA SREDSTVA I DUGOROČNI PLASMANI 12.117.375 13.230.281

Nematerijalna sredstva 3 322 526

Ostala nematerijalna sredstva 322 526

Nekretnine, postrojenja i oprema 4 12.066.108 12.683.672

Zemljišta 4.1 1.123.067 1.123.067

Građevinski objekti 4.1 9.087.199 9.342.346

Postrojenja i oprema 4.2 1.848.635 2.218.259

Avansi i nekretnine, postrojenja i oprema u pripremi 7.207 -

Ostala (specifična) stalna materijalna sredstva 5 10.932 10.932

Druga dugoročna potraživanja 6 40.013 535.151

Potraživanja od povezanih pravnih lica 6.1 - 440.138

Ostala dugoročna potraživanja 6.2 40.013 95.013

TEKUĆA SREDSTVA 4.617.369 4.631.668

Zalihe i sredstva namijenjena prodaji 7 2.084.712 2.172.138

Sirovine, materijal, rezervni dijelovi i sitan inventar 7.1,7.2 2.059.809 2.147.716

Proizvodnja u toku, poluproizvodi i nedovršene usluge 7.3 13.977 13.977

Gotovi proizvodi 7.4 1.342 1.352

Roba 31 28

Dati avansi 9.553 9.065

Gotovina i gotovinski ekvivalenti 8 81.631 76.209

Gotovina 81.631 76.209

Kratkoro čna potraživanja 9 2.442.557 2.374.248

Kupci povezana pravna lica 9.1 2.204.210 2.108.287

Kupci u zemlji 9.2 213.031 245.764

Potraživanja iz specifičnih poslova 155 155

Druga kratkoročna potraživanja 9.3 25.161 20.042

Potraživanja za PDV 5.927 6.448

Aktivna vremenska razgraničenja 2.542 2.625

POSLOVNA AKTIVA 16.734.744 17.861.949

Vanbilansna aktiva 11.686.500 11.686.500

UKUPNA AKTIVA 28.421.244 29.548.449


Bilans stanja na dan 31.12.2016. godine

_________________________________________________________________________________8

Iznosi u konvertibilnim markama – KM

Opis napomena 2016. 2015.

PASIVA

KAPITAL 13 15.548.897 16.115.469

Osnovni kapital 13.1 14.318.242 16.844.990

Dionički kapital 14.318.242 16.844.990

Rezerve 13.2 1.891.898 1.891.896

Zakonske rezerve 1.891.898 1.891.896

Gubitak do visine kapitala 13.3 661.243 2.621.417

Gubitak ranijih godina 94.669 2.155.475

Gubitak izvještajne godine 566.574 465.942

DUGOROČNA REZERVISANJA 10 4.783 4.250

Dugoročna rezervisanja za troškove i rizike 2.562 2.562

Dugoročna razgraničenja 2.221 1.688

KRATKORO ČNE OBAVEZE 11 1.140.955 1.686.271

Kratkoro čne finansijske obaveze - 379.659

Kratkoročni dio dugoročnih obaveza - 379.659

Obaveze iz poslovanja 11.1 1.045.422 1.201.828

Primljeni avansi, depoziti i kaucije 29 20.827

Dobavljači povezana pravna lica 1.308 835

Dobavljači u zemlji 261.266 343.269

Dobavljači u inostranstvu 781.171 835.249

Ostale obaveze iz poslovanja 1.648 1.648 Obaveze po osnovu plaća, naknada i ostalih primanja zaposlenih

- 2.532

Obaveze po osnovu plaća i naknada plaća - 2.532

Druge obaveze - 1.057

Obaveze za PDV 49.784 59.231

Obaveze za ostale poreze i druge dažbine 11.2 45.749 41.964

PASIVNA VREMENSKA RAZGRANI ČENJA 12 40.109 55.959

POSLOVNA PASIVA 16.734.744 17.861.949

Vanbilansna pasiva 11.686.500 11.686.500

UKUPNO PASIVA 28.421.244 29.548.449



Izvještaj o gotovinskim tokovima za period 01.01-31.12.2016.

__________________________________________________________________________________9


Opis 2016. 2015.

A. GOTOVINSKI TOKOVI IZ POSLOVNIH AKTIVNOSTI

I. Prilivi gotovine iz poslovnih aktivnosti 7.617.114 8.174.854

Prilivi od kupaca i primljeni avansi 7.609.843 8.156.923

Ostali prilivi iz poslovnih aktivnosti 7.271 17.931

II. Odlivi gotovine iz poslovnih aktivnosti 7.376.242 7.634.872

Odlivi iz osnova isplate dobavljačima i dati avansi 5.882.184 6.113.845

Odlivi iz osnova plaća, naknada plaća i drugih primanja zaposlenih 969.132 959.892

Odlivi iz osnova plaćenih kamata 5.111 19.282

Odlivi iz osnova poreza i drugih dažbina 320.698 358.611

Ostali odlivi iz poslovnih aktivnosti 199.117 183.242

III. Neto priliv gotovine iz poslovnih aktivnosti 240.872 539.982

B. GOTOVINSKI TOK IZ ULAGA ČKIH AKTIVNOSTI

I. Prilivi gotovine iz ulagačkih aktivnosti 55.000 220.396

Prilivi iz osnova ostalih dugoročnih finansijskih plasmana 55.000 220.396

II.Odlivi gotovine iz ulagačkih aktivnosti - 1.200.000

Odlivi iz osnova kratkoročnih finansijskih plasmana - 1.200.000

III. Neto priliv gotovine iz ulagačkih aktivnosti 55.000 -

IV. Neto odliv gotovine iz ulagačkih aktivnosti - 979.604 C. NETO GOTOVINSKI TOKOVI IZ FINANSIJSKIH AKTIVNOSTI

I. Prilivi gotovine iz finansijskih aktivnosti 89.209 1.235.958

Prilivi iz osnova ostalih dugoročnih i kratkoročnih obaveza 89.209 1.235.958

II. Odlivi gotovine iz finansijskih aktivnosti 379.659 797.229

Odlivi iz osnova dugoročnih kredita 379.659 797.229

III. Neto priliv gotovine iz finansijskih aktivnost i - 438.729

IV. Neto odlivi gotovine iz finansijskih aktivnosti 290.450 -

UKUPNI PRILIV GOTOVINE 7.761.323 9.631.208

UKUPNI ODLIV GOTOVINE 7.755.901 9.632.101

NETO PRILIV GOTOVINE 5.422 -

NETO ODLIV GOTOVINE - 893

Gotovina na početku izvještajnog perioda 76.209 77.102

Gotovina na kraju izvještajnog perioda 81.631 76.209 Odobrio i potpisao u ime Uprave GIK „OKO“ d.d Sarajevo, dana 18.05.2017. godine Mevludin Hamzić, direktor


Izvještaj o promjenama u kapitalu

_________________________________________________________________________________10


Dionički kapital

Ostale rezerve Akumulirana dobit/ gubitak

Ukupno

Stanje na dan 31.12.2014. 16.844.990 1.792.955 (2.155.475) 16.482.470

Ponovno iskazano stanje na dan 31.12.2014.

16.844.990 1.792.955 (2.155.475) 16.482.470

Neto dobit (gubitak) perioda iskazan u bilansu uspjeha

- - (465.942) (465.942)

Neto dobici / gubici perioda priznati direktno u kapitalu

- 98.941 - 98.941

Stanje na dan 31.12.2015. 16.844.990 1.891.896 (2.621.417) 16.115.469

Ponovno iskazano stanje na dan 31.12.2015.

16.844.990 1.891.896 (2.621.417) 16.115.469

Neto dobit (gubitak) perioda iskazan u bilansu uspjeha - - (566.574) (566.574)

Neto dobici/gubici perioda priznati direktno u kapitalu

- 2 2.526.748 2.526.750

Emisija dioničkog kapitala i drugi oblici povećanja ili smanjenja osnovnog kapitala

(2.526.748) - - (2.526.748)

Stanje na dan 31.12.2016. 14.318.242 1.891.898 (661.243) 15.548.897



Opći podaci

_________________________________________________________________________________11

Naziv: „OKO“ Grafičko-izdavačka kuća d.d. Sarajevo - Ilidža Sjedište: Ul. Džemala Bijedića 185, Sarajevo, Ilidža Identifikacijski broj : U skladu s Uvjerenjem o poreznoj registraciji od 28.02.2002. godine, identifikacijski broj Društva je 4200148810005. Prema Uvjerenju o registraciji obveznika poreza na dodanu vrijednost broj: 04/1-UPP/1-6051/07 od 01.08.2007. godine, identifikacijski broj Društva je 200148810005. Djelatnost: Prema Obavještenju o razvrstavanju pravnog lica prema djelatnosti broj 07-32.5-21337/12 od 21.03.2012. godine, djelatnost Društva je tiskanje novina, sa šifrom 18.11. Broj uposlenih: - na dan 31.12.2016. godine Društvo je upošljavalo 40 uposlenika, sa sljedećom kvalifikacionom strukturom: Struka Broj uposl. Učešće u % Struka Broj uposl. Učešće u % VSS 6 15 KV 16 40 SSS 13 33 NK 2 5 VKV 3 7 Ukupno 40 100

Upravu Društva čine Direktor i Izvršni direktor Sektora štamparije. Direktor Društva je Mevludin Hamzić, dipl.ing.mašinstva, imenovan Odlukom Nadzornog odbora broj: 21/14 od 19.12.2014. godine (produženje mandata). Izvršni direktor sektora štamparije je Nusret Abazi, dipl.ing.grafike imenovan Odlukom Nadzornog odbora broj: 22/14 od 19.12.2014. godine (produženje mandata). Nadzorni odbor Društva, imenovan Odlukom Skupštine broj: 18/16 od 30.06.2016. godine, čine:

• Faruk Čardžić - predsjednik, • Amer Toskić - član, • Amina Hot - član.

Odbor za reviziju Društva, imenovan Odlukom Skupštine broj: 21/15 od 30.06.2015. godine, čine:

• Hasena Hajrić, • Fatima Čerkez, • Adaleta Kurtović.

Sekretar Društva je Mirsada Kaplan, imenovana Odlukom Nadzornog odbora broj: 24/14 od 19.12.2014. godine. Certificirani ra čunovođa: Sead Kapo iz Sarajeva, licenca broj: 0201/5


Pravni status

_________________________________________________________________________________12

PRIVATIZACIJA Rješenjem Agencije za privatizaciju Kantona Sarajevo broj: 21-04/03-19-286-20 od 03.04.2000. godine odobren je Program privatizacije i Početni bilans Društva, sa stanjem na dan 31.12.1999. godine, po kojem je utvrđen ukupan kapital Društva u vrijednosti od 17.898.461 KM. Privatizacija je izvršena kako slijedi:

a.) 15,11% u vrijednosti od 2.703.589 KM prodato metodom javnog upisa dionica, b.) 67,00% u vrijednosti od 11.991.968 KM prodato u procesu privatizacije metodom

neposredne pogodbe i c.) 17,89% u vrijednosti od 3.202.904 KM predstavlja dionički kapital čiji su vlasnici

dioničari po prethodno izvršenoj vlasničkoj transformaciji. Agencija za privatizaciju Kantona Sarajevo dana 26.11.2001. godine izdala je Rješenje broj: 21-04/3-19-286-53 po kojem je odobren upis u sudski registar izvršene privatizacije državnog kapitala u vrijednosti od 11.991.968 KM, odnosno 67% ukupnog kapitala. Rješenjem Agencije za privatizaciju Kantona Sarajevo broj: 21-04/03-19-286-59 od 05.02.2002. godine odobren je upis u sudski registar izvršene privatizacije državnog kapitala u vrijednosti od 2.703.589 KM što predstavlja 15,11% ukupnog kapitala. UPIS U SUDSKI REGISTAR Grafičko - izdavačka kuća „OKO“ d.d. Sarajevo – Ilidža je upisana u sudski registar kod Osnovnog suda u Sarajevu Rješenjem broj: N/1-5393/91 od 21. decembra 1991. godine. Društvo posluje kao samostalni pravni subjekt od 1991. godine. Rješenjem broj VF/I – 289/97 od 31. marta 1997. godine, registarski uložak 1-5699 kod Višeg suda u Sarajevu izvršeno je usaglašavanje sa Zakonom o preduzećima. Usklađivanje firme, oblika, osnovnog kapitala Društva, usklađivanje naziva Društva, promjena oblika vlasništva kapitala, usklađivanje i dopuna djelatnosti u unutrašnjem i vanjskotrgovinskom poslovanju, brisanje dosadašnjih i upis novih lica ovlaštenih za zastupanje, registrovano je kod Kantonalnog suda u Sarajevu po rješenju broj: UF/I-955/02 od 02. jula 2002. godine. Društvo je registrovano pod nazivom: „OKO“ Grafičko izdavačka kuća d.d. Sarajevo – Ilidža, ulica Džemala Bijedića broj 185, uz skraćeni naziv firme: GIK „OKO“ d.d. Sarajevo – Ilidža, broj registarskog uloška je 1 – 5699. Izmjena u registraciji kod Kantonalnog suda u Sarajevu izvršena je po slijedećim rješenjima: UF/I- 1831/02 od 18. oktobra 2002. godine, UF/I-2222/02 od 28. decembra 2002. godine, UF/I-73/03 od 10. februara 2003. godine, UF/I-593/03 od 09. aprila 2003. godine, UF/I-1300/03 od 12. jula 2003. godine, UF/I-2132/03 od 04. novembra 2003. godine, UF/I-1515/04 od 02. novembra 2004. godine i UF/I-1060/05 od 17. jula 2005. godine. Izmjena u registraciji kod Općinskog suda u Sarajevu izvršena je po sljedećim rješenjima: UF/I-1818/05 od 26. decembra 2005. godine, UF/I-2192/05 od 15. februara 2006. godine, UF/I-2421/05 od 16. marta 2006. godine, 065-0-Reg-06-001268 od 25. avgusta 2006. godine, 065-0-Reg-07-001148 od 28. maja 2007. godine, 065-0-Reg-08-002952 od 29. januara 2009. godine, 065-0-Reg-11-000621 od 28.03.2011. godine, 065-0-Reg-11-002305 od 13.09.2011. godine i 065-0-Reg-16-005573 od 27.01.2017. godine.


Pravni status

_________________________________________________________________________________13

Posljednja izmjena odnosi se na smanjenje kapitala što upisano po Rješenju o izmjenama podataka broj: 065-0-Reg-16-005573 od 27.01.2017. godine. Nakon smanjenja osnovni kapital iznosi 14.318.241,50 KM, a podijeljen je na 1.684.499 obične dionice nominalne vrijednosti 8,50 KM. U sudskom registru su upisana lica ovlaštena za zastupanje: Hamzić Mevludin, direktor društva bez ograničenja ovlaštenja i Abazi Nusret, izvršni direktor Sektora štamparije bez ograničenja ovlaštenja. UPISI KOD KOMISIJE ZA VRIJEDNOSNE PAPIRE Rješenjem Komisije za vrijednosne papire Federacije BiH Sarajevo broj: 03/2-19-409/05 od 29.09.2005. godine, u registar emitenata upisano je GIK „OKO“ d.d. Sarajevo – Ilidža sa osnovnim kapitalom 19.034.838,70 KM podjeljenim na 1.684.499 običnih dionica nominalne vrijednosti 11,30 KM. U registar emitenata kod Komisije za vrijednosne papire upisana su smanjenja kapitala, kako slijedi:

• Smanjenje na 18.024.139,30 KM upisano je po Rješenju broj: 03-19-378/07 od 26. jula 2007. godine. Nakon smanjenja osnovni kapital je podijeljen na 1.684.499 običnih dionica nominalne vrijednosti po 10,70 KM.

• Smanjenje kapitala na 16.844.990 KM i to smanjenjem nominalne vrijednosti dionica upisano je po Rješenju broj: 03/1-19-345/08 od 06. avgusta 2008. godine. Nakon smanjenja upisani uplaćeni vlasnički kapital Društva podijeljen je na 1.684.499 običnih dionica nominalne vrijednosti 10 KM.

• Smanjenje kapitala na 14.318.241,50 KM upisano je po Zaključku broj: 03/1-19-364/16 od 24.01.2017. godine na Rješenje broj: 03/1-19-380/16. Nakon smanjenja upisani uplaćeni vlasnički kapital Društva podijeljen je na 1.684.499 običnih dionica nominalne vrijednosti 8,50 KM.

Upis članova Nadzornog odbora Društva u registar emitenata izvršen je po Rješenju broj: 03/1-19-380/16 od 15.11.2016. DIONI ČARI Prema podacima Registra za vrijednosne papire od 03.05.2017. godine, najveće procentualno učešće u vlasništvu imaju sljedeći dioničari :

~ Avaz d.o.o. Sarajevo ......................................................................... 52,9101% ~ Radončić Azra ................................................................................... 22,0995% ~ avaz-roto press d.o.o. Sarajevo.......................................................... 17,2590%


Temelj za prezentiranje finansijskih izvještaja

_________________________________________________________________________________14

Izvještaj o usklađenosti Društvo vodi svoje računovodstvene evidencije i bilježi poslovne promjene u skladu sa Međunarodnim računovodstvenim standardima, Međunarodnim standardima finansijskog izvještavanja, koje je objavio Odbor za međunarodne računovodstvene standarde i prevela Komisija za računovodstvo i reviziju Federacije BiH. Osnova za sastavljanje izvještaja Finansijski izvještaji sastavljani su po načelu istorijskog troška, te načelu nastanka događaja, pod pretpostavkom vremenske neograničenosti poslovanja. Funkcionalna valuta i valuta prezentacije Finansijski izvještaji su pripremljeni u valuti Bosne i Hercegovine, konvertibilna marka (KM) koja je ujedno i funkcionalna valuta Društva. Sve finansijske informacije predstavljene su konvertibilnim markama. Korištenje prosudbi i procjena Pripremanje finansijskih izvještaja zahtijeva od Uprave da donosi prosudbe, procjene i pretpostavke koje imaju uticaj na primjenu politika i iznose sredstava, obaveza, prihoda i troškove koji su objavljeni u finansijskim izvještajima. Stvarni rezultati se mogu razlikovati od tih procjena. Procjene i uz njih vezane pretpostavke se redovno pregledavaju. Promjene u računovodstvenim procjenama se priznaju u periodu u kojem je promjena procjene nastala i u budućem periodu ako promjena ima uticaja na buduće periode. Značajne računovodstvene politike Računovodstvene politike navedene ispod su primjenjivane konstantno i dosljedno u svim periodima koji su prezentirani u ovim finansijskim izvještajima. (a) Strane valute Transakcije u stranoj valuti preračunate su u KM primjenom kursa na dan transakcije. Monetarna imovina i obaveze u stranoj valuti na dan bilansa preračunate su po kursu koji se primjenjuje na datum bilansa. Kursne razlike proizašle iz promjene kursa evidentiraju se u bilansu uspjeha. (b) Nematerijalna stalna sredstva Nematerijalno sredstvo, prema MRS 38 – Nematerijalna sredstva, predstavlja prepoznatljivo nemonetarno sredstvo bez fizičke supstance, koje se može identifikovati, te nad kojim pravno lice ima kontrolu. Sredstvo se priznaje kad postoji vjerovatnoća da će buduće ekonomske koristi, koje se mogu pripisati sredstvu, priticati u pravno lice i kad je nabavna vrijednost sredstva pouzdano mjerljiva. Nematerijalna imovina se početno vodi po trošku ulaganja, te naknadno po trošku ulaganja umanjenom za akumuliranu amortizaciju i gubitke od umanjenja vrijednosti. Svi troškovi istraživanja i razvoja priznaju se u računu dobiti i gubitka kao trošak u trenutku nastajanja. Troškovi aktivnosti razvoja, gdje su rezultati istraživanja primjenjeni na plan ili dizajn za proizvodnju novog ili značajno poboljšanog proizvoda ili procesa, kapitaliziraju se ukoliko je



_________________________________________________________________________________15

proizvod ili proces tehnički i komercijalno izvediv i Društvo ima dovoljno sredstava za dovršenje razvoja. Ostali troškovi razvoja priznaju se u bilansu uspjeha kao trošak u trenutku nastajanja. Amortizacija se obračunava linearnom metodom tokom procijenjenog korisnog vijeka trajanja nematerijalne imovine. Nematerijalna imovina sastoji se od kupljenih licenci i kompjuterskih programa i amortizira se linearnom metodom kroz pet do osam godina. Trošak nastao pri razvoju ili održavanju kompjuterskih programa priznaje se kao trošak u trenutku nastajanja. (c) Nekretnine, postrojenja i oprema Nekretnine, postrojenja i oprema se u računovodstvenim evidencijama obuhvataju u skladu sa MRS 16 – Nekretnine, postrojenja i oprema. Prema definiciji standarda, ovo su materijalne stavke koje se drže za korištenje u proizvodnji proizvoda ili isporuci roba ili usluga, za iznajmljivanje drugima ili u administrativne svrhe, a za koje se očekuje da će se koristiti duže od jednog obračunskog perioda. Stavke nekretnina, postrojenja i opreme iskazane su po nabavnoj vrijednosti umanjenoj za akumuliranu amortizaciju i umanjenja vrijednosti. Društvo priznaje unutar knjigovodstvene vrijednosti stavke nekretnina, postrojenja i opreme, te troškove zamjene dijelova određene stavke u trenutku nastanka ako je vjerovatno da će buduće ekonomske koristi ugrađene u taj dio pritjecati u Društvo i ako je taj trošak pouzdano mjerljiv. Svi ostali troškovi popravaka i održavanja priznaju se kao trošak u periodu u kojem nastaju. Tamo gdje dijelovi nekretnina, postrojenja i opreme imaju različit korisni vijek trajanja, evidentiraju se kao posebne stavke nekretnina, postrojenja i opreme. Zemljište i imovina u pripremi i izgradnji se ne amortizuju. Amortizacija ostale imovine obračunava se linearnom metodom kako bi se troškovi amortizacije rasporedili na preostali korisni vijek trajanja imovine. Procijenjeni vijek trajanja imovine prikazan je kako slijedi: Korisni vijek trajanja Zgrade ............................................................................. od 25 do 50 godina Grafička oprema ................................................................ od 8 do 25 godina Računari ........................................................................................... 5 godina Transportna sredstva ............................................................ od 6 do 8 godina Uredska oprema ................................................................. od 6 do 10 godina Ostala oprema .................................................................... od 5 do 33 godine Preostala vrijednost imovine, metoda amortizacije i korisni vijek trajanja preispituje se i usklađuje, ako je potrebno, na svaki datum bilansa.Knjigovodstvena vrijednost imovine umanjuje se na nadoknadivu vrijednost u trenutku kad knjigovodstvena vrijednost pređe procjenjenu nadoknadivu vrijednost. Dobici i gubici od prodaje utvrđuju se poređenjem prihoda od prodaje s knjigovodstvenom vrijednošću i uključuju se u bilans uspjeha.



_________________________________________________________________________________16

(d) Zalihe Zalihe se iskazuju po vrijednosti troška nabave ili neto ostvarive vrijednosti, zavisno od toga koja je niža. Neto ostvariva vrijednost predstavlja procijenjenu prodajnu cijenu tokom redovnog poslovanja umanjena za procijenjene troškove do završetka i troškove prodaje. Trošak zaliha temelji se na metodi prosječne cijene i uključuje troškove nastale prilikom nabave zaliha i dovođenje istih na njihovu sadašnju lokaciju i sadašnje stanje. Proizvodne zalihe uključuju materijal, rad i indirektne troškove, te troškove nastale prilikom kupnje zaliha i dovođenja na njihovu sadašnju lokaciju i sadašnje stanje. Zalihe koje imaju spor obrtaj i zastarjele zalihe svedene su na svoju procijenjenu ostvarivu vrijednost. Otpis sitnog inventara datog u upotrebu se vrši primjenom metoda 100% otpisa. (e) Potraživanja Potraživanja su iskazana po svojoj fer vrijednosti i vode se po amortiziranom trošku, koristeći efektivnu kamatnu stopu. Potraživanja se svode na svoju procijenjenu ostvarivu vrijednost putem ispravke vrijednosti. Potraživanja koja se ne naplate u roku od dvanaest mjeseci prikazuju se kao sumnjiva. Ispravka vrijednosti potraživanja vrši se za potraživanja čiji je rok dospjeća prošao više od jedne godine. Sva naknadno naplaćena potraživanja knjiže se u korist ostalih prihoda tekuće godine. (f) Finansijski instrumenti (i) Klasifikacija Društvo kvalifikuje svoje finansijske instrumente u sljedeće kategoriji: po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha, zajmovi i potraživanja, raspoloživi za prodaju i koji se drže do dospjeća. Klasifikacija zavisi o svrsi zbog koje su stečeni finansijski instrumenti. Uprava određuje kvalifikaciju finansijskih instrumenata nakon početnog priznavanja i ponovno provjerava tu kvalifikaciju na svaki datum izvještavanja. Finansijska imovina po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha sadrži dvije kategorije: "finansijska imovina koja se drži radi trgovanja" i ona koju je Uprava početno definisala kao imovinu po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha. Finansijska imovina se klasifikuje u ovu kategoriju ako je stečena zbog namjere kratkoročnog ostvarivanja prihoda, te je dio kratkotrajne imovine. Ona uključuje derivatne instrumente koji ne predstavljaju računovodstvo zaštite. Finansijska imovina po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha uključuje vlasničke vrijednosne papire i ulaganja u investicione fondove, te je kvalifikovana kao kratkotrajna imovina, ukoliko se očekuje da će biti realizovana unutar 12 mjeseci od datuma bilansa. Zajmovi i potraživanja obuhvataju svu nederivatnu finansijsku imovinu s fiksnim ili odredivim plaćanjima koja ne kotira na aktivnom tržištu, osim one koju Društvo namjerava prodati odmah ili u kratkom roku, koja se definiše po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha ili kao raspoloživa za prodaju. Ova kategorija uključuje dugotrajna potraživanja i depozite kod finansijskih institucija. Svi ostali instrumenti klasifikuju se kao raspoloživi za prodaju.

(ii) Početno priznavanje Sva finansijska imovina po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha, koja se drži do dospjeća i koja je raspoloživa za prodaju, priznaje se na datum trgovanja, odnosno datum na koji se Društvo obavezuje kupiti ili prodati imovinu. Zajmovi i potraživanja priznaju se kada su dani ili primljeni.



_________________________________________________________________________________17

Finansijska imovina početno se vrjednuje po njihovoj fer vrijednosti uvećanoj za transakcijske troškove, u slučaju finansijske imovine koja se ne vrjednuje po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha. Finansijska imovina po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha početno se vrjednuje po fer vrijednosti, a transakcijski troškovi se priznaju u računu dobiti ili gubitka. (iii) Vrjednovanje nakon početnog priznavanja Nakon početnog priznavanja, finansijska imovina po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha, te imovina raspoloživa za prodaju vrjednuje se po njihovoj fer vrijednosti, bez umanjenja za iznos transakcijskih troškova koji mogu nastati prilikom prodaje. Imovina raspoloživa za prodaju čija se fer vrijednost ne može pouzdano utvrditi vrjednuje se po trošku sticanja smanjenom za priznato umanjenje vrijednosti. Fer vrijednost finansijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha, te raspoloživih za prodaju temelje se na njihovoj kotiranoj tržišnoj cijeni na datum bilansa, bez umanjenja za transakcijske troškove. Realizirani i nerealizirani dobici i gubici od promjene fer vrijednosti finansijske imovine po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha priznaje se u računu dobiti ili gubitka u periodu u kojem nastaju. (g) Umanjenje vrijednosti sredstava Nekretnine, postrojenja i oprema, nematerijalna imovina, finansijski instrumenti i potraživanja pregledaju se radi umanjenja vrijednosti na datum bilansa ili kada događaji ili promjenjene okolnosti ukazuju na to da knjigovodstvena vrijednost imovine možda nije nadoknadiva. U slučaju kada je knjigovodstvena vrijednost imovine viša od procijenjenog nadoknadivog iznosa, gubitak od umanjenja vrijednosti priznaje se u računu dobiti ili gubitka za stavke nekretnina, postrojenja i opreme, nematerijalne imovine, finansijskih instrumenata i potraživanja, koji se vode po trošku ulaganja. Nadoknadivi iznos nekretnina, postrojenja i opreme, te nematerijalne imovine je veći od fer vrijednosti imovine umanjene za troškove prodaje ili vrijednosti u upotrebi. Za potrebe procjene umanjenja vrijednosti, imovina je grupisana na najniži nivo za koji je moguće definisati odvojene novčane tokove (jedinice koje stvaraju novac). Pri procjeni vrijednosti u upotrebi diskontiraju se procijenjeni budući novčani tokovi na njihovu sadašnju vrijednost koristeći diskontnu stopu prije poreza koja reflektira tekuće tržišne procjene vremenske vrijednosti novca i rizike specifične za imovinu ili jedinice koje stvaraju novac. Umanjena nefinansijska imovina pregleda se zbog mogućeg ukidanja umanjenja na svaki datum izvještavanja. Gubitak od umanjenja vrijednosti ukida se ukoliko se promjene korištene procjene određivanja nadoknadivog iznosa, te ukoliko knjigovodstvena vrijednost imovine nije veća od knjigovodstvene vrijednosti koja bi se trebala odrediti, neto nakon amortizacije, da nije bilo gubitaka od umanjenja imovine. Nadoknadivi iznos finansijske imovine koja se drži do dospjeća i potraživanja po amortiziranom trošku izračunava se kao sadašnja vrijednost očekivanih budućih novčanih tokova, diskontiranih orginalnom efektivnom kamatnom stopom svojstvenoj određenoj imovini. Kratkotrajna potraživanja se ne diskontuju. Nadoknadivi iznos ostale imovine je iznos neto prodajne cijene pojedine imovine ili njezine vrijednosti u upotrebi, zavisno od toga koji je iznos viši.



_________________________________________________________________________________18

(h) Umanjenje vrijednosti dugotrajne imovine i potraživanja Društvo pregledava portfelj zajmova radi procjene umanjenja vrijednosti najmanje kvartalno. Tokom procjene priznavanja umanjenja vrijednosti u bilansu uspjeha, Društvo procjenjuje postoje li vidljivi podaci koji ukazuju na postojanje mjerljivog umanjenja budućih novčanih tokova portfelja zajmova i potraživanja prije ustanovljavanja umanjenja vrijednosti pojedinog zajma ili potraživanja u navedenom portfelju. Ovi dokazi mogu uključivati vidljive podatke koji ukazuju na postojanje nepovoljne promjene u platežnom statusu zajmoprimatelja unutar grupe, nacionalnih ili lokalnih ekonomskih uslova uzajamno povezanih s parametrima važnim za grupu imovine. Uprava koristi procjene temeljene na prijašnjim gubicima imovine s karakteristikama kreditnog rizika, te objektivnim dokazima umanjenja sličnim onima u portfelju prilikom pregleda budućih novčanih tokova. Metodologija i pretpostavke korištene tokom procjene iznosa, kao i vremena budućih novčanih tokova pregledaju se redovno u cilju umanjenja razlika između procijenjenog i stvarnog gubitka. (i) Rezervisanja Rezervisanja se vrše onda, i samo onda, kada Društvo ima sadašnju obavezu (zakonsku ili izvedenu) kao rezultat prošlog događaja i vjerojatno je da će (tj. vjerojatnije nego da neće) podmirenje obaveza zahtjevati odljev resursa s ekonomskim koristima, a iznos obaveze može se utvrditi pouzdanom procjenom. Rezervisanja se analiziraju na datum bilansa uz odgovarajuće ispravke vrijednosti kako bi se iskazala najbolja moguća procjena. Najznačajnija rezervisanja u finansijskim izvještajima su rezervisanja troškova za izdane garancije, obračunate penale i sudske tužbe. Ako je efekat na poslovanje značajan i ako se očekuje da će obaveza biti podmirena u periodu od 12 mjeseci, rezervisanja se formiraju na temelju smanjenja očekivanih budućih novčanih tokova po stopi prije oporezivanja koja odražava kratkotrajne tržišne procjene vremenske vrijednosti novca i po potrebi, rizik od obaveza. Rezervisanje za garancije priznaje se kada su ugovoreni proizvodi ili usluge prodani. Rezervisanje se temelji na istorijskim podacima o garancijama stavljajući u odnos sve moguće ishode i s njima povezane vjerovatnosti. (j) Novac i novčani ekvivalenti Novac uključuje novac u bankama i gotovinu. Novčani ekvivalenti uključuju depozite po viđenju i oročene depozite s dospjećem do tri mjeseca. (k) Osnovni kapital i rezerve Dioničarski kapital iskazan je po nominalnoj vrijednosti. Iznos naknade plaćene za otkup dioničkog kapitala, uključujući direktne zavisne troškove, priznaju se kao promjene na kapitalu i rezervama. Otkupljene dionice klasificiraju se kao vlastite dionice i predstavljaju odbitnu stavku od ukupnog kapitala i rezervi. Rezultat za godinu prenosi se na akumuliranu dobit. Dividende se priznaju kao obaveza unutar perioda u kojem su odobrene i isplaćuju se iz zadržane dobiti.



_________________________________________________________________________________19

(l) Primanja uposlenih

(i) Obavezni doprinosi u penzioni fond Obaveze za doprinose u obavezni penzioni fond se uključuju kao trošak u račun dobiti i gubitka u periodu u kojem su nastali.

(ii) Otpremnine za penzije U skladu sa Pravilnikom o radu i Kolektivnim ugovorom, Društvo je obavezno da plati otpremnine za penziju u visini tri prosječne plaće ostvarene u Federacije BiH prema posljednjem objavljenom podatku Federalnog zavoda za statistiku. (lj) Priznavanje prihoda Prihodi od prodaje proizvoda se mjere po fer vrijednosti primljene naknade ili potraživanja umanjeno za povrate robe, rezervisanja, popuste i rabate. Prihodi od prodaje proizvoda se priznaju kada su na kupca preneseni značajni rizici i koristi vlasništva, kada je vjerovatno da će transakcija biti praćena prilivom ekonomske koristi, kada se troškovi i mogući povrati robe mogu pouzdano izmjeriti i kada Društvo ne zadržava uticaj na upravljanje i kontrolu nad prodanom robom. Prihodi od pruženih usluga priznaju se u bilansu uspjeha po stepenu dovršenosti. Stepen dovršenosti mjeri se kao odnos troškova nastalih do datuma bilansa i planiranih ukupnih troškova iz ugovora. Ako je procijenjeno da troškovi dovršenja takvih ugovora prelaze preostale prihode po tim ugovorima, određuje se rezervacija za ukupano procijenjene gubitke u periodu u kom su ti gubici procijenjeni. Prihodi od prodaje iz ostalih aktivnosti priznaju se u računu dobiti ili gubitka, isključujući porez na dodanu vrijednost, u trenutku isporuke proizvoda, programske opreme i/ili obavljanja usluga kada je značajni dio rizika i koristi od vlasništva prešao na kupca. (m) Finansijski prihodi i rashodi Finansijski prihodi i rashodi uključuju kamate na kredite koje se obračunavaju koristeći metod efektivne kamatne stope, potom zatezne kamate, potraživanja za kamate na uložena sredstva, prihod od dividendi, pozitivne i negativne kursne razlike. Prihod od kamate je priznat kada je obračunat uzimajući u obzir efektivni prinos od sredstava. Prihod od dividendi je priznat u bilansu uspjeha na dan kada je ostvaren priliv od dividende. (n) Porez na dobit Porez na dobit obračunava se temeljem prijavljenih prihoda prema zakonima i propisima Federacije Bosne i Hercegovine. Porez na dobit sadrži tekući porez i odgođeni porez. Porez na dobit iskazuje se u bilansu uspjeha osim poreza koji se odnosi na stavke unutar glavnice, kada se trošak poreza na dobit priznaje unutar glavnice. Tekući porez predstavlja očekivanu poreznu obavezu obračunatu na oporezivi iznos dobiti za godinu, koristeći poreznu stopu važeću na dan bilansa stanja i sva usklađenja porezne obaveze iz prethodnih perioda.



_________________________________________________________________________________20

Iznos odgođenog poreza temelji se na očekivanoj realizaciji ili namirenju knjigovodstvene vrijednosti imovine i obaveza, korištenjem poreznih stopa koje se primjenjuju ili uglavnom primjenjuju na datum bilansa stanja. Odloženi porez se mjeri prema poreskim stopama za koje se očekuje da će biti primijenjene na privremene razlike kada budu promijenjene, zasnovano na zakonima koji su doneseni ili suštinski doneseni do dana izvještaja. Odgođena porezna imovina priznaje se u visini u kojoj je vjerojatno da će se ostvariti buduća oporeziva dobit dovoljna za korištenje imovine. Odgođena porezna imovina umanjuje se za iznos za koji više nije vjerovatno da će se moći iskoristiti kao porezna olakšica. Određivanje fer vrijednosti Brojne računovodstvene politike Društva zahtijevaju određivanje fer vrijednosti za finansijska i nefinansijska sredstva i obaveze. Fer vrijednosti korištene za vrjednovanje i/ili za potrebe objavljivanja su zasnovane na slijedećim metodama.

(i) Depoziti po viđenju i kratkoro čno oročeni depoziti Knjigovodstvena vrijednost depozita po viđenju i kratkoročno oročenih depozita približno je jednaka njihovoj fer vrijednosti.

(ii) Potraživanja od kupaca i obaveze prema dobavljačima Tekuća vrijednost potraživanja od kupaca i obaveza prema dobavljačima je približno jednaka njihovoj fer vrijednosti zbog kratkog perioda dospijeća ovih finansijskih instrumenata. Potraživanja od kupaca se procjenjuju na svaki datum bilansa i podliježu ispravci vrijednosti u skladu sa procjenom mogućnosti naplate navedenih iznosa. Svaki kupac se procjenjuje pojedinačno bazirano na raznim parametrima ročnosti na datum dospijeća.


Napomene uz finansijske izvještaje za 2016. godinu

_________________________________________________________________________________21

1. PRIHODI Struktura ostvarenih prihoda je sljedeća:

Opis 2016. 2015. Index

Poslovni prihodi 6.083.864 6.169.769 99

Finansijski prihodi 15.573 4.245 367

Ostali prihodi i dobici 207.781 156.040 133

Svega 6.307.218 6.330.054 100 1.1. Poslovni prihodi Opis 2016. 2015. Index

Prihodi od prodaje učinaka povezanim pravnim licima 4.411.118 4.980.482 89

Prihodi od prodaje učinaka na domaćem tržištu 1.297.130 827.842 157

Prihodi od prodaje učinaka 5.708.248 5.808.324 98

Ostali poslovni prihodi (zakup i subvencije) 375.616 361.445 104

Svega 6.083.864 6.169.769 99

1.2. Finansijski prihodi Opis 2016. 2015. Index

Prihodi od kamata 362 49 739

Pozitivne kursne razlike 210 0 -

Ostali finansijski prihodi 15.001 4.196 358

Svega 15.573 4.245 367

Ostali finansijski prihodi najzna čajnijim dijelom nastali su po osnovu knjižnih obavijesti dobavljača u iznosu od 14.979 KM.

1.3. Ostali prihodi i dobici Opis 2016. 2015. Index

Dobici od prodaje materijala 154.566 139.228 111

Viškovi 49.465 11.615 426

Naplaćena otpisana potraživanja 143 5.197 3

Otpis obaveza, ukinuta rezervisanja i ostali prihodi 3.607 0 -

Svega 207.781 156.040 133



_________________________________________________________________________________22

Dobici od prodaje materijala imaju sljedeću strukturu:

• prihodi od prodaje sirovina i materijala ................................................... 15.630 KM • prihodi od prodaje otpadaka povezanim licima ....................................... 71.146 KM • prihodi od prodaje otpadaka – ostali ........................................................ 64.737 KM • prihodi od prodaje mater. za održavanje čistoće ........................................ 2.596 KM • prihodi od prodaje ambalaže ......................................................................... 457 KM

o svega ....................................................................................... 154.566 KM 2. RASHODI Struktura rashoda je sljedeća:


Poslovni rashodi 6.256.385 6.234.103 100

Finansijski rashodi 4.284 18.002 24

Ostali rashodi i gubici 612.208 543.492 113 Rashodi iz osnova usklađivanja vrijednosti sredstava

915 399 229

Svega 6.873.792 6.795.996 101 2.1. Poslovni rashodi Ukupni troškovi priznati su kako je navedeno u tabeli: Trošak 2016. 2015. Index Utrošene sirovine i materijal 3.664.788 3.665.412 Utrošena energija i gorivo 352.068 418.141 Utrošeni rezervni dijelovi 118.850 58.454 Opis sitnog inventara, ambalaže i autoguma 1.751 3.885 Materijal i energija svega 4.137.457 4.145.892 100 Troškovi plaća i naknada plaća zaposlenima 873.046 859.787 Troškovi ostalih primanja, naknada i prava zaposlenih 124.338 126.101 Troškovi naknada ostalim fizičkim licima 50.658 56.024 Troškovi uposlenih svega 1.048.042 1.041.912 101 Usluge na izradi i doradi učinaka 98.259 98.896 Troškovi transportnih usluga 50 360 Troškovi usluga održavanja 26.946 31.299 Troškovi reklame i sponzorstva 13.581 8.593 Troškovi ostalih usluga 16.094 13.908 Troškovi proizvodnih usluga svega 154.930 153.056 101 Amortizacija 656.572 663.464 99



_________________________________________________________________________________23

Trošak 2016. 2015. Index Troškovi neproizvodnih usluga 67.138 62.804 Troškovi reprezentacije 2.670 1.793 Troškovi premija osiguranja 16.268 17.505 Troškovi platnog prometa 7.425 7.587 Troškovi poštanskih i telekomunikacionih usluga 10.987 10.969 Troškovi poreza, naknada, taksi i dr.dažbina 26.791 28.292 Troškovi članskih doprinosa i sl.obaveza 2.451 3.433 Ostali nematerijalni troškovi 125.644 97.396 Nematerijalni troškovi svega 259.374 229.779 113 Smanjenje vrijednosti zaliha učinaka 10 - Ukupno troškovi 6.256.385 6.234.103 100 2.2. Finansijski rashodi Opis 2016. 2015. Index

Rashodi kamata UniCredit bank 4.055 17.969 23

Zatezne kamate (dužničko - povjerilački odnosi) 167 22 759

Negativne kursne razlike 62 11 564

Svega 4.284 18.002 24

2.3. Ostali rashodi Opis 2016. 2015. Index

Gubici od prodaje materijala 144.313 129.341 112

Manjkovi 40.366 - - Rashodi po osnovu ispravke vrijednosti i otpisa potraživanja (nap. 6 i 9)

400.755 413.912 97

Rashodovanje i gubici na zalihama materijala i robe i ostali rashodi.

26.774 239 11203

Svega 612.208 543.492 113



_________________________________________________________________________________24

3. STALNA NEMATERIJALNA SREDSTVA Struktura nematerijalnih sredstava sa promjenama u periodu

Nabavna vrijednost Softver Ukupno

Stanje 01.01.2016. 91.318 91.318

Povećanje - -

Stanje 31.12.2016. 91.318 91.318

Ispravka vrijednosti

Stanje 01.01.2016. 90.793 90.793

Amortizacija u ’16. 203 203

Stanje 31.12.2016. 90.996 90.996

Neotpisana vrijednost Stanje 01.01.2016. 525 525

Stanje 31.12.2016. 322 322

U toku 2016. godine na poziciji nematerijalnih sredstava nije bilo drugih promjena, izuzev obračuna amortizacije u iznosu od 203 KM.



_________________________________________________________________________________25

4. NEKRETNINE, POSTROJENJA I OPREMA Struktura nekretnina, postrojenja i opreme sa promjenama u revidiranom periodu

Nabavna vrijednost

Zemljište Građevine Oprema

Avansi i nekretnine,po

strojenja i oprema u pripremi

Ukupno

Stanje 01.01.2016. 1.123.067 12.926.268 10.294.193 0 24.343.528

Povećanje - 3.529 28.069 39.195 70.793

Smanjenje - - - 31.988 31.988

Stanje 31.12.2016. 1.123.067 12.929.797 10.322.262 7.207 24.382.333

Ispravka vrijednosti

Stanje 01.01.2016. - 3.583.922 8.075.934 - 11.659.856

Amortizacija u ’16. - 258.676 397.693 - 656.369

Smanjenje - - - - -

Stanje 31.12.2016. - 3.842.598 8.473.627 - 12.316.225

Neotpisana vrijednost

Stanje 01.01.2016. 1.123.067 9.342.346 2.218.259 0 12.683.672

Stanje 31.12.2016. 1.123.067 9.087.199 1.848.635 7.207 12.066.108

4.1. Zemljište i objekti U evidenciji stalnih sredstava nije izvršena identifikacija zemljišta po površini i parcelama. Prema Zemljišnoknjižnom izvatku broj: 065-0-NAR-17-036 159 od 27.04.2017. godine, Društvo je nosilac prava raspolaganja na nekretninama upisanim u zk.ul. 212, KO SP_Gornji Butmir na dijelu 12872 / 26964 (u skladu s ugovorom o diobi nekretnina od 25.02.2000. godine zaključenom između GIK OKO d.d., Oslobođenje d.d., Opresa d.d., Dječija i omladinska štampa d.d., Privredna štampa d.d., Revije press d.d., ATK OSSA i Večernje novine). Navedeni udio čini 47,74% ukupne površine utvrđene po etažama, odnosno 12.872 m2 (u suterenu 5.011 m2, u prizemlju 7.861 m2) od ukupno 26.964 m2.



_________________________________________________________________________________26

Nekretnine na kojima je Društvo nosilac prava (kako je prethodno navedeno), upisane su u zk.ul. 212, KO SP_Gornji Butmir, kako slijedi: Parcela Opis Površina u m2 Napomena

1397/3

Proizvodno-poslovna zgrada I faza Oslobođenje Proizvodno poslovni objekat - 8.997m2 Dvorište – 28.556m2

37553

Nema tereta 1397/5

Proizvodno-poslovna zgrada II faza Opresa Poslovna zgrada – 2.306m2 Ekonomsko dvorište – 5.324 m2

7630

1397/7 Gradilište 674

1397/8 Proizvodno-poslovna zgrada III faza AVAZ 1147

Ukupno 47004

4.1.1. Struktura građevina na dan 31.12.2016. godine je sljedeća:

Opis Nabavna

vrijednost Ispravka

vrijednosti Neotpisana

vrijednost Proizvodni i prateći objekti, od čega 12.925.147 3.840.179 9.084.968 - radionice, magacini i kancelarije 12.112.502 3.595.296 8.517.206

- zajedničke prostorije 656.502 197.261 459.241

- suteren II faza 143.697 43.826 99.871

- suteren II faza – magacin 12.446 3.796 8.650

Stražarski kiosci 4.650 2.419 2.231

Svega 12.929.797 3.842.598 9.087.199

4.1.2. Promjene na građevinama Amortizacija građevina obračunata je primjenom linearne metode obračuna po stopama 2% - 4%, u ukupnom iznosu od 258.676 KM.



_________________________________________________________________________________27

4.2. Oprema 4.2.1. Struktura opreme na dan 31.12.2016. godine:

Opis Nabavna

vrijednost Ispravka

vrijednosti Neotpisana

vrijednost Postrojenja i oprema 9.927.415 8.091.867 1.835.548

Alati, pogonski i kancelarijski namještaj 266.124 258.133 7.991

Transportna sredstva 128.723 123.627 5.096

Svega 10.322.262 8.473.627 1.848.635

4.2.2. Promjene na opremi u toku 2016. godine obuhvatile su sljedeće:

• Nabavke opreme u iznosu od 28.069 KM kako slijedi:

Konto Opis Iznos u KM

02210 Elektronski računari 4.097

022201 Uređaji za čišćenje 11.364

022203 Oprema za prenos električne energije 11.082

023700 Audio i video aparati (kamere) 1.051

024080 Ostala transportna sredstva 475

Svega 28.069

• Obračun amortizacije opreme primjenom linearne metode obračuna u ukupnom

iznosu od 397.693 KM. 5. OSTALA (SPECIFIČNA) STALNA MATERIJALNA SREDSTVA U okviru ove pozicije na dan 31.12.2016. godine evidentirana su djela likovne umjetnosti čija vrijednosti iznosi 10.932 KM.



_________________________________________________________________________________28

6. DRUGA DUGOROČNA POTRAŽIVANJA


Potraživanja od povezanih pravnih lica - 440.138 0

Ostala dugoročna potraživanja 40.013 95.013 42

Svega 40.013 535.151 7 6.1. Smanjenje dugoročnih potraživanja od povezanih lica, odnosi se na naplatu dijela potraživanja, te na priznavanje umanjenja vrijednosti na teret rashoda perioda za potraživanja od TV Alfa u iznosu od 390.138 KM, koje je izvršeno na osnovu Odluke Nadzornog odbora broj: 58/17 od 22.02.2017. godine. 6.2. U okviru ostalih dugoročnih potraživanja priznata su potraživanja od SBB-Savez za Bolju Budućnost BiH u iznosu od 40.013 KM kvalifikovana kao dugoročna u skladu sa Sporazumom o priznanju duga od 31.12.2012. godine. U 2017. godini otplaćen je ukupan dug. 7. ZALIHE Opis 2016. 2015. Index

Sirovine i materijal 1.260.262 1.299.772 97

Rezervni alat, autogume, alat i sitan inventar 799.547 847.944 94 Proizvodnja u toku, poluproizvodi i nedovršene usluge

13.977 13.977 100

Gotovi proizvodi 1.342 1.352 99

Roba 31 28 111

Dati avansi 9.553 9.065 105

Svega 2.084.712 2.172.138 96 7.1. Sirovine i materijal Opis 2016. 2015. Index

Skladište centralnog magacina 817.908 929.099 88

Priručno skladište rotacije 183.869 153.074 120

Priručno skladište kopije 85.734 73.059 117

Skladište materijala za održavanje čistoće 1.589 1.642 97

Zalihe goriva i maziva 55.152 53.556 103

Zalihe materijala u građevinarstvu 214 214 100

Zalihe otpadnog i rashodovanog materijala 2.334 2.182 107

Zalihe ostalih sirovina i materijala 103.793 75.844 137

Zalihe uredskog materijala i pribora 9.669 11.102 87

Svega sirovine i materijal 1.260.262 1.299.772 97



_________________________________________________________________________________29

Napomena revizora: u okviru zaliha Društvo posjeduje dio zaliha koje datiraju iz prethodnih perioda, a koje ne koristi u redovnom poslovanju. Navedene zalihe su identifikovane (cca 85.000 KM), ali nije izvršeno umanjenje vrijednosti istih, odnosno svođenje na neto-prodajnu vrijednost. 7.2. Rezervni dijelovi, autogume, alat i sitan inventar Opis 2016. 2015. Index

Skladište rezervnih dijelova 797.186 847.253 94

Autogume u upotrebi 4.027 3.426 118

Skladište sitnog inventara i alata 1.954 101 1935

Skladište HTZ opreme 343 591 58

Sitan inventar u upotrebi 62.733 62.267 101

HTZ oprema u upotrebi 10.918 10.169 107 Ispravka vrijednosti sitnog inventara, autoguma i sredstava zaštite na radu

(77.614) (75.863) 102

Svega 799.547 847.944 94 7.3. Proizvodnja u toku obuhvata saldo nerasknjiženih radnih naloga iz prethodnog perioda. Napomena revizora: Usljed promjene načina evidentiranja obračuna proizvodnje, gotovih proizvoda i priznavanja realizacije, došlo je do knjigovodstvene pogreške i nije rasknjiženo stanje nedovršene proizvodnje, te je neophodno isknjižiti iznos od 13.977 KM, koliko iznosi saldo navedene pozicije. 7.4. Gotovi proizvodi Opis 2016. 2015. Index

Gotovi proizvodi u skladištu 7.520 7.520 100

Gotovi proizvodi u komisionu 1.342 1.351 99

Odstupanje od cijena gotovih proizvoda (2.449) (2.453) 100

IV proizvoda u skladištu (5.071) (5.066) 100

Svega 1.342 1.352 99

8. GOTOVINA I GOTOVINSKI EKVIVALENTI Struktura novčanih sredstava je sljedeća: Opis 2016. 2015. Index

Transakcijski račun 78.602 75.423 104

Devizni računi 2.963 612 484

Blagajna 66 174 38

Svega 81.631 76.209 107



_________________________________________________________________________________30

8.1. Transakcijski računi-domaća valuta Struktura sredstava po transakcijskim računima kod banaka na dan 31.12.2016. godine je sljedeća: Opis 2016. 2015. Index

Transakcijski račun kod Raiffeisen banke 1.664 27.074 6

Transakcijski račun kod NLB banke 8.972 9.503 94

Transakcijski račun kod UniCredit banke 67.966 38.846 175

Svega 78.602 75.423 104 8.2. Devizni računi Struktura sredstava po deviznim računima kod banaka na dan 31.12.2016. godine je sljedeća: Opis 2016. 2015. Index

Devizni račun - UniCredit Bank 138 6 2300

Devizni račun - NLB banka 1 1 100

Devizni račun - UniCredit Bank USD 2.266 47 4821 Vrijednosno usklađivanje depozita u bankama u stečaju (BH Banka)

558 558 100

Svega 2.963 612 484 9. KRATKORO ČNA POTRAŽIVANJA Opis 2016. 2015. Index

Kupci - povezana pravna lica 2.204.210 2.108.287 105

Kupci u zemlji 213.031 245.764 87

Potraživanja iz specifičnih poslova 155 155 100

Druga kratkoročna potraživanja 25.161 20.042 126

Svega 2.442.557 2.374.248 103 9.1. Kupci-povezana pravna lica U okviru potraživanja od kupaca povezanih pravnih lica na dan 31.12.2016. godine evidentirana su potraživanja kako slijedi:

• Avaz Roto Press d.o.o. Sarajevo. ............................................. 1.798.857 KM • Revije Press d.o.o. Sarajevo .......................................................... 89.195 KM • Avaz d.o.o. Sarajevo .................................................................... 101.018 KM • TV Alfa d.o.o. Sarajevo ............................................................... 215.140 KM

o Svega ...................................................................... 2.204.210 KM



_________________________________________________________________________________31

9.2. Kupci u zemlji Opis 2016. 2015. Index

Potraživanja od kupaca u zemlji 211.210 237.949 89

Sumnjiva i sporna potraživanja od kupaca u zemlji 1.717.610 1.707.135 101

IV potraživanja od kupaca (1.717.610) (1.707.135) 101 Sumnjiva potraživanja od kupaca u zemlji - neutužena

49.505 55.574 89

IV potraživanja od kupaca – neutužena (47.684) (47.759) 100

Svega 213.031 245.764 87

9.2.1. Potraživanja od kupaca u zemlji Potraživanja od kupaca u zemlji na dan 31.12.2016. godine imaju sljedeću strukturu: Kupac Iznos u KM

SBB – Savez za bolju budućnost BiH 117.153

ABEA d.o.o. Sarajevo 18.836

Stručne službe Vlade KSB/SBK 11.773

Potraživanja od kupaca ispod 10.000 KM 63.448

Svega 211.210

9.2.2. Sumnjiva i sporna potraživanja od kupaca u zemlji U okviru sumnjivih i spornih potraživanja evidentirana su potraživanja u iznosu od 1.717.610 KM, koja su u cjelokupnom iznosu umanjena preko konta ispravke vrijednosti. Kupac Iznos u KM

Oglasnik d.o.o. Sarajevo 64.234

Dječija i omladinska štampa 310.396

Granoff 55.939

Jutarnje novine Alden Print 76.930

Valter LKC 276.690

Skin Sport Market 78.984

Kika Trade 64.984

Ljiljan 108.283

Tuzlanski list 127.401 Sumnjiva i sporna potraživanja od kupaca u zemlji ispod 50.000 KM

553.769

Svega 1.717.610



_________________________________________________________________________________32

9.2.3. Sumnjiva potraživanja od kupaca u zemlji - neutužena U okviru ove pozicije priznata su potraživanja starosti preko godinu dana, a za koja nisu pokrenuti sporovi do datuma bilansa.

Kupac Iznos u KM Ispravka

vrijednosti Eld Company d.o.o. 1.435 0

Prestige d.o.o. Sarajevo 47.963 47.577

Dječija i omladinska štampa 107 107

Svega 49.505 47.684

9.2.4. Promjena na ispravci vrijednosti potraživanja od kupaca U okviru promjena na ispravci vrijednosti evidentirano je slijedeće:

• Početno stanje ........................................................ 1.754.894 KM • Povećanje .................................................................. 10.617 KM • Smanjenje ........................................................................ 217 KM • Stanje na dan 31.12.2016 ...................................... 1.765.294 KM

U toku perioda izvršeno je umanjenje vrijednosti za potraživanja koja su utužena u iznosu od 10.617 KM (Odluka Direktora broj: 369/16 od 31.12.2016. godine). Starosna lista potraživanja

Kako je vidljivo iz tabele, potraživanja starosti preko godine dana od kupaca povezanih lica iznose 182.259 KM (TVAlfa, Revije press) drugih pravnih lica u zemlji iznose 92.585 KM (SBB, Abea, Orka hemija i dr.), dok potraživanja od drugih pravnih lica preko tri godine iznose 44.267 KM (SBB i Abea). Značajan dio navedenih starih potraživanja naplaćen je u 2017. godini (cca 175.000 KM), a očekuje se naplata preostalog dijela. 9.3. Druga kratkoročna potraživanja U okviru drugih kratkoročnih potraživanja priznata su potraživanja za refundaciju naknada plaća za bolovanje preko 42 dana u iznosu od 24.899 KM i potraživanja od zaposlenika u iznosu 262 KM.

Opis do 1 godine 1 – 3 godine preko 3 godine

Ukupno

Potraživanja od povezanih lica 2.021.951 182.259 0 2.204.210 Potraživanja od kupaca drugih pravnih lica u zemlji

76.179 92.585 42.446 211.210

Sumnjiva potraživanja od kupaca drugih pravnih lica u zemlji (neutužena)

0 0 1.821 1.821

Svega 2.098.130 274.844 44.267 2.417.241



_________________________________________________________________________________33

Napomena revizora Revizijom je ustanovljeno da je Društvo samo za dio potraživanja za refundaciju bolovanja podnijelo zahtjeve nadležnim institucijama, tako da nisu ispunjeni uslovi za priznavanje potraživanja (sve do podnošenja zahtjeva za refundaciju). 10. DUGOROČNE OBAVEZE I REZERVISANJA Opis 2016. 2015. Index

Dugoročna razgraničenja i rezervisanja 4.783 4.250 113

Svega 4.783 4.250 113 11. KRATKOROČNE OBAVEZE Struktura kratkoročnih obaveza na dan 31.12.2016. godine je sljedeća:


Kratkoročne finansijske obaveze - 379.659 0

Obaveze iz poslovanja 1.045.422 1.201.828 87 Obaveze po osnovu plaća, naknada i ostalih primanja zaposlenih

- 2.532 0

Druge obaveze - 1.057 0

Obaveze za PDV 49.784 59.231 84

Obaveze za ostale poreze i druge dažbine 45.749 41.964 109

Svega 1.140.955 1.686.271 68 11.1. Obaveze iz poslovanja Opis 2016. 2015. Index

Primljeni avansi, depoziti i kaucije 29 20.827 0

Dobavljači - povezana pravna lica 1.308 835 157

Dobavljači u zemlji 261.266 343.269 76

Dobavljači u inostranstvu 781.171 835.249 94

Ostale obaveze iz poslovanja 1.648 1.648 100

Svega 1.045.422 1.201.828 87

11.1.1. Obaveze prema dobavljačima povezanim pravnim licima - u okviru ove pozicije Društvo na dan 31.12.2016. godine evidentira obaveze prema Avaz roto press d.o.o. Sarajevo u iznosu od 847 KM i obaveze prema Avaz d.o.o. u iznosu od 461 KM.



_________________________________________________________________________________34

11.1.2. Obaveze prema dobavljačima u zemlji prikazane su tabeli: Dobavljač Iznos u KM

Sarajevogas Sarajevo 59.117

Grafotisak d.o.o. Sarajevo 81.749

Valuna d.o.o. Sarajevo 22.800

Proenergy d.o.o. Sarajevo 25.173

Dobra knjiga d.o.o. Sarajevo 13.525

Arben d.o.o. Sarajevo 10.039

Obaveze prema dobavljačima ispod 10.000 KM 48.863

Svega 261.266

11.1.3. Obaveze prema dobavljačima u inostranstvu Dobavljač Iznos u KM

Sun Shemical Hrvatska 88.145

Vipap Videm Krško Slovenija 685.650

Steinbeis Papier Njemačka 6.431

Dobavljači dugovno -1.270

Obaveze prema dobavljacima ispod 5.000 KM 2.215

Svega 781.171

11.2. Obaveze za ostale poreze i druge dažbine Obaveze za ostale poreze, doprinose i druga davanja na dan 31.12.2016. godine u iznosu od 45.749 KM odnose se na obaveze za naknadu za općekorisno iskorištavanje šuma. 12. PASIVNA VREMENSKA RAZGRANI ČENJA Opis 2016. 2015. Index

Obračunati rashodi za koje nije pristigla faktura 40.109 27.459 146

Rezervisanja za sporove - 28.500 0

Svega 40.109 55.959 72



_________________________________________________________________________________35

13. KAPITAL Struktura kapitala


Dionički kapital 14.318.242 16.844.990 85

Rezerve 1.891.898 1.891.896 100

Gubitak ranijih godina (94.669) (2.155.475) 4

Gubitak izvještajne godine (566.574) (465.942) 122

Svega 15.548.897 16.115.469 96 13.1. Upisani vlasnički kapital Skupština Društva je dana 17.10.2016. godine donijela Odluku o smanjenju osnovnog kapitala broj: 46/16, kojom se kapital Društva smanjuje za iznos od 2.526.748,50 KM i nakon smanjenja iznosi 14.318.241,50 KM. Osnovni kapital smanjen je radi pokrića akumuliranih gubitaka ranijeg perioda, smanjenjem nominalne vrijednosti dionice sa10 KM na 8,50 KM. Upisani vlasnički kapital predstavlja dio kapitala koji je registrovan (upisan) kod nadležnih institucija. Kod Komisije za vrijednosne papire upisan je kapital po Rješenje broj: 03/1-19-364/16 od 15.11.2016. godine (izmijenjeno Zaključkom broj: 03/1-19-364/16 od 24.01.2017. godine) u iznosu od 14.318.241,50 KM. Upisani (osnovni) kapital je podijeljen na 1.684.499 običnih dionica nominalne vrijednosti 8,50 KM. Prema Rješenju o izmjenama podataka broj: 065-0-Reg-16-005573 od 27.01.2017. godine Društvo je upisano u sudski registar kod Općinskog suda u Sarajevu sa osnovnim kapitalom u iznosu od 14.318.241,50 KM, koji je podijeljen na 1.684.499 dionica nominalne vrijednosti 8,50 KM. 13.2. Rezerve Skupština Društva je dana 30.06.2015. godine donijela Odluku o raspodjeli dobiti broj: 18/15, kojom se dobit ostvarena 2014. godine raspoređuje u korist rezervi Društva.



_________________________________________________________________________________36

13.3. Gubitak tekuće godine Prema Bilansu uspjeha, struktura poslovnog rezultata je sljedeća: Opis 2016. 2015. Index Dobit (gubitak) od poslovnih aktivnosti (172.521) (64.334) 268

Dobit (gubitak) od finansijske aktivnosti 11.289 (13.757) -82

Dobit (gubitak) redovne aktivnosti (161.232) (78.091) 206

Dobit (gubitak) po osnovu ostalih prihoda i rashoda (404.427) (387.452) 104

Dobit (gubitak) od usklađivanja vrijednosti (915) (399) 229

Dobit (gubitak) neprekinutog poslovanja prije poreza (566.574) (465.942) 122

Neto dobit (gubitak) neprekinutog poslovanja (566.574) (465.942) 122

Neto dobit (gubitak) prekinutog poslovnja - - -

Neto dobit (gubitak) perioda (566.574) (465.942) 122 13.4. Porez na dobit Prema Poreznom bilansu za poslovnu 2016. godinu, Društvo je iskazalo gubitke za prenos od 760.931 KM koje čine neiskorišteni porezni gubici prethodnih perioda. U skladu sa MRS 12, odgođena porezna imovina se priznaje za neiskorištene porezne gubitke ili porezne olakšice (kredite) u visini u kojoj je vjerovatno da će buduća oporeziva dobit biti raspoloživa i za koju neiskorišteni porezni gubici mogu biti iskorišteni, prije nego što porezni gubici isteknu. Odgođena porezna sredstva nisu priznata zbog neizvjesnosti po pitanju mogućnosti da se isti iskoriste. 14. TRANSAKCIJE SA POVEZANIM LICIMA

Povezana strana Osnov transakcije Transakcija u

2016. Saldo

31.12.2016.

Avaz d.o.o. Sarajevo moć upravljanja

Potraživanja od kupca 727.560 101.018

Obaveze prema dobavljaču 6.872 461

Avaz roto – press d.o.o. Sarajevo značajan uticaj

Potraživanja od kupca 5.066.669 1.798.857

Obaveze prema dobavljaču 5.307 848 Revije press d.o.o. Sarajevo indirektna povezanost

Potraživanja od kupca 65.916 89.195

TV Alfa indirektna povezanost

Potraživanja od kupca 56.160 215.140 Obaveze prema dobavljaču 7.418 0



_________________________________________________________________________________37

15. POTENCIJALNE OBAVEZE I REZERVISANJA Prema pregledu sporova dostavljenom od strane Društva, protiv Društva je pokrenut spor od strane Pan Zagreb u visini 778.339 KM. Za navedeni spor donesena je prvostepena presuda u korist GIK OKO, u toku je drugostepeni postupak po žalbi tužioca, tako da je ovu obavezu i dalje neophodno imati u vidu kao potencijalnu. 16. DOGAĐAJI NAKON DATUMA BILANSA U periodu od datuma bilansa do datuma odobravanja finansijskih izvještaja za objavu, nisu zabilježeni događaji koji zahtijevaju ispravak finansijskih izvještaja ili čije je objavljivanje u finansijskim izvještajima nužno.

17. UPRAVLJANJE FINANSIJSKIM RIZICIMA Ciljevi upravljanja finansijskim rizicima Poslovanje Društva je izloženo različitim finansijskim rizicima: tržišnom riziku, kreditnom riziku i riziku likvidnosti. Program upravljanja finansijskim rizicima Društva je usmjeren na nemogućnost predviđanja događaja na finansijskim tržištima i teži minimiziranju mogućih negativinh efekata na finansijske performanse Društva. Društvo ne koristi nikakve finansijske instrumente zaštite od efekata finansijskih rizika na poslovanje iz razloga što takvi instrumenti nisu u širokoj upotrebi, niti postoji organizovano tržište takvih instrumenata u Bosni i Hercegovini. Tržišni rizik Tržišni rizik se odnosi na rizik da određene promjene tržišnih cijena, kao što su promjene cijena najznačajnijih sirovina, kurseva stranih valuta i promjena kamatnih stopa, mogu da utiču na visinu prihoda Društva ili vrijednost njegovih finansijskih instrumenata. Zadatak upravljanja tržišnim rizicima jeste da se upravlja i kontroliše izloženost tržišnim rizicima u okviru prihvatljivih pokazatelja, uz optimizaciju prinosa Društva. (a) Devizni rizik Izloženost Društva deviznom riziku prvenstveno se odnosi na ostale dugoročne finansijske plasmane, kratkoročne finansijske plasmane, potraživanja, gotovinu i gotovinske ekvivalente, dugoročne kredite, ostale dugoročne obaveze, kratkoročne finansijske obaveze i obaveze iz poslovanja denominirane u stranoj valuti. Knjigovodstvena vrijednost monetarnih sredstava i obaveza Društva u stranim valutama na dan izvještavanja je sljedeća:



_________________________________________________________________________________38

u KM Sredstva Obaveze 2016. 2015. 2016. 2015.

EUR 138 6 781.171 835.249 USD 2.266 47 2.404 53 781.171 835.249

Na osnovu objelodanjene strukture monetarne imovine i obaveza u stranim valutama evidentno je da Društvo nije posebno osjetljivo na promjene deviznog kursa, s obzirom da je kurs EUR-a fiksan. (b) Kamatni rizik Društvo je izloženo riziku promjene kamatnih stopa na sredstvima i obavezama kod kojih je kamatna stopa varijabilna. Ovaj rizik zavisi od finansijskog tržišta i Društvo nema na raspolaganju instrumente kojima bi ublažilo njegov uticaj. Društvo je izloženo kreditnom riziku koji predstavlja rizik da dužnici neće biti u mogućnosti da dugovanja prema Društvu izmire u potpunosti i na vrijeme, što bi imalo za rezultat finansijski gubitak Društva. Kreditni rizik obuhvata dugoročne i kratkoročne finansijske plasmane, potraživanja i date garancije i jemstva trećim licima. U Bosni i Hercegovini ne postoje specijalizovane rejting agencije koje vrše nezavisnu klasifikaciju i rangiranje privrednih društava. Usljed toga, Društvo je prinuđeno da koristi ostale javno dostupne finansijske informacije i interne istorijske podatke o saradnji sa određenim poslovnim partnerom u cilju određivanja njegovog boniteta. Na osnovu boniteta kupca, utvrđuje se iznos njegove maksimalne kreditne izloženosti, u skladu sa poslovnom politikom usvojenom od strane rukovodstva Društva. Iznos maksimalne kreditne izloženosti revidira se najmanje jednom godišnje. U slučaju povećanja iznosa dospjelih potraživanja i shodno tome povećane izloženosti kreditnom riziku, Društvo primjenjuje mehanizme predviđene poslovnom politikom. Društvo nema značajniju koncentraciju kreditnog rizika, jer se njegova potraživanja i plasmani odnose najvećim dijelom na povezana pravna lica. (c) Rizik likvidnosti Rukovodstvo Društva upravlja rizikom likvidnosti na način koji mu obezbjeđuje da Društvo u svakom trenutku ispunjava sve svoje obaveze. Društvo upravlja rizikom likvidnosti održavajući odgovarajuće novčane rezerve, praćenjem planiranih i stvarnih novčanih tokova i održavanjem adekvatnog odnosa dospjeća finansijskih sredstava i obaveza. Ročnost dospjeća obaveza Društva data je u sljedećoj tabeli:

u KM

do 1 godine

od 1 do 2 godine

od 2 do 5 godina

preko 5 godina Ukupno

2016. godina Obaveze iz poslovanja 1.045.422 1.045.422 Ostale kratkoročne obaveze 95.533 95.533 1.140.955 1.140.955



_________________________________________________________________________________39

Prikazani iznosi zasnovani su na nediskontovanim novčanim tokovima na osnovu najranijeg datuma na koji će Društvo biti obavezno da takve obaveze namiri. Upravljanje rizikom kapitala Upravljanje rizikom kapitala služi rukovodstvu Društva da očuva mogućnost poslovanja po principu stalnosti poslovanja, istovremeno maksimizirajući prinose vlasnicima i drugim interesnim stranama putem optimizacije odnosa duga i kapitala. Društvo analizira kapital kroz pokazatelj stepena zaduženosti, koji pokazuje koliki se dio imovine finansira tuđim sredstvima. On predstavlja odnos između ukupnih obaveza i ukupne aktive.

Upravljanje rizikom kapitala 31.12.2016.

u KM 31.12.2015.

u KM Ukupne obaveze 1.140.955 1.686.271 Ukupna aktiva 16.734.744 17.861.949 Stepen zaduženosti 6,82 9,44

Prema Zakonu o finansijkom poslovanju, adekvatnost kapitala je odnos između dugoročnih izvora finansiranja i obima i vrste poslova koje društvo obavlja, te rizika kojima je izloženo u poslovanju. Smatra se da je kod društva nastala neadekvatnost kapitala ako mu je na dan sastavljanja finansijskih izvještaja gubitak iz tekuće godine zajedno sa prenesenim gubicima dostigao polovinu visine njegovog osnovnog kapitala.

Adekvatnost kapitala 31.12.2016.

u KM 31.12.2015.

u KM Ukupni gubici 661.243 2.621.417 Osnovni kapital 14.318.242 16.844.990 Odnos gubici /osnovni kapital 0,05 0,16

Documents

GIK „OKO” D.D. SARAJEVOViškovi 49.465 11.615 Napla ćena otpisana potraživanja 143 5.197 Otpis obaveza, ukinuta rezervisanja i ostali prihodi 3.607 - Ostali rashodi i gubici