Upload
others
View
1
Download
0
Embed Size (px)
Citation preview
ÅRSRAPPORT Bauda-konsernet 2015
OsloKabelgaten 6, 0580 OsloTelefon: 23 05 98 75
RomerikeKjeller Vest 4, 2007 KjellerTelefon: 64 83 00 03
Asker & BærumOlav Ingstads vei 7, 1351 RudTelefon: 66 69 88 88
Innhold
2
3 Bauda-konsernet6 Årsberetning8 Resultatregnskap og balanse10 Noter14 Kontantstrømoppstilling/ Revisjonsberetning15 Bauda AS16 Forhandlervirksomheten
Fakta!2015
• 5455 nye Toyota levert• 30% av Toyotas salg i Norge• 444 nye Lexus levert • 6724 brukte biler levert • Kr. 2.788 millioner i driftsinntekter• Kr. 106 millioner i resultat
• 5 Toyota-forhandlere• 3 Lexus-forhandlere• 15 geografiske avdelinger• 655 medarbeidere• 9 eiendomsselskaper
Bauda-konsernet
3
• 5 Toyota-forhandlere• 3 Lexus-forhandlere• 15 geografiske avdelinger• 655 medarbeidere• 9 eiendomsselskaper
2015 ble et innholdsrikt år for Bauda-konsernet. Med virkning
fra 1/1-15 tiltrådte Geir Guthus som ny konsernsjef og alle
forhandlerselskapene fikk gjennom en jobbrotasjon nye daglige
ledere. Det ble etablert en felles markedsavdeling og tatt
beslutning om en felles økonomiavdeling. Toyota Østfold AS og
Toyota Follo AS fusjonerte. Nytt og heleid skade- og lakksenter
med Toyota Asker og Bærum AS som leietaker ble utviklet og
etablert på Lierskogen. Lexus-virksomheten vår ble utvidet med
3 butikker samlokalisert med Toyota-butikkene våre. Avtalen
om kjøp av Smiths Auto AS (nå Toyota Sør AS) i Kristiansand ble
signert høsten 2015. Parallelt med alle disse endringene sørget
organisasjonen for at både markeds- og økonomiske mål ble
innfridd. 2015 ble således et år hvor organisasjonen til fulle
beviste at det går an å skape gode prestasjoner og samtidig
gjennomføre ressurskrevende endringsprosesser.
Salget av nye biler (person- og varebiler) endte på 184 000
enheter i Norge i 2015, hvilket var 6% økning fra 2014. Historisk
sett er dette å betrakte som et høyt nivå, og bekrefter at den
høye kjøpekraften i Norge ble opprettholdt i 2015. Det høye
salget er også en konsekvens av at salget av elbiler økte
vesentlig takket være insentiver og et større utvalg, og utgjorde
hele 17,1 % av personbilmarkedet. Med god etterspørsel på
samtlige forretningsområder er det grunn til å tro at majoriteten
av norske bilforhandlere fikk bedret sin lønnsomhet i 2015
sammenlignet med 2014.
I 2015 ble det registrert 18 545 nye Toyota i det norske
markedet. Dette var samme antall som i 2014. Med dette
oppnådde Toyota en markedsandel på 10,1 % og opprettholdt
sin posisjon som Norges nest største bilmerke etter VW.
Hovedårsaken til den svekkede markedsposisjonen er Toyota sitt
valg på å ikke tilby batteridrevede elbiler som et virkemiddel for
å nå sin langsiktige nullutslipp-visjon. Som i 2014 ble Yaris, Auris
og Rav4 med dominerende posisjoner i sine segmenter våre
mest kjøpte enkeltmodeller.
Bauda-forhandlerne leverte 5 455 nye Toyota i 2015, hvilket
var på omtrent samme nivå som i 2014. Med dette salgsvolumet
bidro vi positivt for å sikre Toyota sin markedsposisjon. Takket
være flere butikker og en god mottagelse av NX300h ble det
solgt 444 nye Lexus, hvilket var en dobling sammenlignet med
2014.
Salget av brukte biler endte på rekordhøye 6 724.
Lønnsomheten på dette forretningsområde var i 2015 bra,
takket være god effekt på en rekke forbedringspunkter i vår
bruktbilprosess.
Omsetningen på ettermarkedet utviklet seg positivt
sammenlignet med 2014, og godt over budsjettert nivå, Den
positive utviklingen på dette forretningsområdet er en
konsekvens av at organisasjonen har hatt høy fokus på
kundetilfredshet og tatt et ytterligere steg mot vårt mål om å bli
mer salgsorientert på dette forretningsområdet i 2015.
Konsernets årsresultat før skatt endte på kr.106 millioner,
hvilket er det beste resultatet noen sinne – eksklusiv
engangsposter. Resultatfremgangen skyldes i hovedsak at
omsetning og bruttomargin i våre forhandlerselskaper utviklet
seg positivt.
Med de omorganiseringer og omstruktureringer som er gjort,
vil 2016 bli et spennende år for Bauda-konsernet. Forutsatt at
makrobildet i økonomien blir som forventet og at Toyota når
sine salgsmål i Norge, tror vi at konsernet med sine definerte
satsningsområder vil styrke sin posisjon og nå sine mål i 2016.
Henrik Baumann
Hovedtall Bauda-konsernet
4
Hovedtall fra regnskapet 2015 2014 2013 2012 2011
Inntekter og resultater
Driftsinntekter MNOK 2 788,4 2 611,9 2 579,3 2 641,3 2 576,8
Driftsresultat MNOK 122,1 76,6 45,4 104,3 102,4
Resultat før skatter MNOK 106,0 62,9 38,5 96,6 94,0Årets resultat MNOK 79,3 45,6 32,0 88,9 82,1
Balansen
Totalkapital pr. 31.12 MNOK 1 123,6 1 038,9 810,2 784,6 877,7
Egenkapital pr. 31.12 MNOK 482,9 442,9 420,5 404,7 322,8
Nøkkeltall
Rentabilitet og soliditet
Driftsmargin % 4,4% 2,9% 1,8% 3,9% 4,0%
Resultatmargin % 3,8% 2,4% 1,5% 3,7% 3,6%
Kapitalens omløpshastighet 2,6 2,8 3,2 3,2 3,0
Totalrentabilitet % 9,8% 6,8% 6,1% 12,9% 12,2%
Egenkapitalrentabilitet % 17,1% 10,6% 7,8% 24,4% 23,4%Egenkapitalandel % 43,0% 42,6% 51,9% 51,6% 36,8%
LikviditetLikviditetsgrad 1 1,51 1,90 2,24 2,17 1,42
Ansatte
Antall årsverk 655 643 625 657 673
Lønnskostnader MNOK 399,8 380,0 397,0 387,4 373,2Lønnskostnader pr. årsverk TNOK 610 591 635 590 555
1) Driftsmargin: Driftsresultat/Driftsinntekter 2) Resultatmargin: Resultat før skatter/Driftsinntekter 3) Kapitalens omløpshastighet: Driftsinntekter/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.12 4) Totalrentabilitet: Resultat før skatt + finanskostnader/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.12 5) Egenkapitalrentabilitet: Resultat etter skatter/Gjennomsnitt av egenkapital 1.1 og 31.12 6) Egenkapitalandel: Egenkapital/Totalkapital 7) Likvididitetsgrad 1: Omløpsmidler/Kortsiktig gjeld
Årsberetning 2015 Bauda-konsernet
5
VIRKSOMHETENS ART OG HVOR DEN BEDRIVESBauda-konsernet er engasjert i forhandlervirksomhet av Toyota og Lexus samt i eiendomsvirksomhet.
Konsernet omfattet ved årsskiftet morselskapet Bauda AS, ni eiendomsselskaper og fem Toyota-forhandlere hvorav tre også er Lexus-forhandlere. Fra januar 2016 har Bauda AS kjøpt Smiths Auto AS (nå Toyota Sør AS). Forhandlerne er lokalisert i fylkene Oslo, Akershus, Buskerud, Vest-Agder og Østfold.
Vår eiendomsvirksomhet har som hovedformål å sørge for tidsmessige anlegg til bilvirksomheten. Virksomheten drives gjennom morselskapet og ni datterselskaper.
Ved årsskiftet disponerte vi i alt 15 forhandleranlegg hvorav vi selv eier 9.
Morselskapet har sine kontorer i forhandleranlegget på Økern.
I april 2015 kjøpte Bauda AS eiendomsselskapet Drammensveien 277 AS. Eiendommen ble i løpet av 2015 bebygget med et skade og lakkverksted som leies av Toyota Asker og Bærum AS.
2015 – MARKED OG SALGI 2015 ble det solgt 184 000 nye biler, inkludert lette varebiler, i det norske markedet. Sammenlignet med 2014 er dette en økning på 5,7 %. Et nybilvolum på dette nivå ansees som godt sett i et historisk perspektiv. Volumet i bruktbilmarkedet opprettholdt sitt høye nivå. Det er grunn til å tro at etterspørselen etter ettermarkedstjenester utviklet seg stabilt. I sum innebærer dette at det er rimelig å forvente at bransjen oppnådde tilfredsstillende resultater i 2015. Drevet av incentiver og et større utvalg av elbiler i markedet, utgjorde elbilandelen i personbilmarkedet 17,1 %.
Totalt ble det registrert 18 545 nye Toyota i Norge i 2015. Dette er samme nivå som i 2014. Med en samlet markedsandel på 10,1 % beholdt Toyota sin posisjon som Norges nest største bilmerke etter VW.
Fra våre 6 forhandlere ble det levert 5 455 nye Toyota og 444 nye Lexus. Dette totalvolumet innebar en økning på 29 biler sammenlignet med 2014. Salget av brukte biler fra våre forhandlere endte på rekordhøye 6 724 enheter, og det økonomiske resultat fra dette forretningsområdet ble godt.
Etterspørselen etter våre produkter og tjenester på ettermarkedet var stabil og god gjennom året. Salget og lønnsomheten utviklet seg positivt og endte på tilnærmet budsjettert nivå.
Styret vurderer det samlede forhandlerresultat før skatt på MNOK100,8 som meget tilfredsstillende.
RESULTAT, KONTANTSTRØM, INVESTERINGER, FINANSIERING OG LIKVIDITET
Våre samlede driftsinntekter ble i 2015 TNOK2 788 423 mot TNOK2 611 919 i 2014. Vår bruttomargin ble 26,9 % mot 26,0 % i 2014. Lønnskostnadene økte med 5,2% i 2015.
Avskrivningene økte med 22,2 % i 2015 grunnet ny avskrivningsplan i Kabelgaten 6 AS.
Konsernets driftsresultat ble TNOK122 071 mot TNOK76 609 i 2014. Økningen tilskrives økt omsetning og bedre marginer.
Resultat før skatt ble TNOK105 961 mot TNOK62 850 i 2014.
Netto kontantstrøm fra driften var TNOK116 711 mot TNOK157 724 i 2014, mens netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter var –TNOK66 062 mot –TNOK334 574 i 2014.
Inkludert utbyttebetaling TNOK23 184 ble netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteterTNOK30 538 mot – TNOK168 761 i 2014.
Inklusive vår investering i pengemarkedsfond og våre ubenyttede trekkrettigheter hadde konsernet ved siste årsskifte TNOK266 045 i disponible likvider mot TNOK211 527 pr. 31.12.2014.
Ved årsskiftet var konsernets kortsiktige gjeld 47 % av den totale gjeld mot 43 % forrige år.
Totalkapitalen ved utgangen av året er TNOK1 123 611 mot TNOK1 038 904 i 2014.
Egenkapitalen er TNOK482 901 mot TNOK442 937 og egenkapitalandelen 43 % mot 43 % ved forrige årsskifte.
Styret mener at konsernet har en sunn finansiell stilling.
FINANSIELL RISIKOMarkedsrisikoVi har verken inntekter eller utgifter i valuta. Selv om bilene og delene vi selger er importvarer, er Toyota en global produsent som ikke er helt avhengig av utviklingen i en enkelt valuta. Vår langsiktige opplåning er på et normalt nivå og størstedelen av den er sikret med avtale om faste renter.. Vi anser markedsrisikoen for å være liten.
KredittrisikoDet vesentligste av vårt salg er mot kontant betaling og vi har historisk sett hatt lite tap på fordringer. Kredittrisikoen anses å være liten.
LikviditetsrisikoKonsernet har god likviditet og hadde ved årsskiftet ikke benyttet sine kredittrammer. Den langsiktige opplåningen kan økes. Vi anser at likviditetsrisikoen er liten.
VIRKSOMHETENEForhandlerne leverte flere nye og brukte biler i 2015 sammenlignet med 2014. Salget av deler og verkstedtjenester økte fra 2014 Marginene var, med unntak av nybil, på fjorårets nivå eller bedre. Eiendomsvirksomheten forbedret resultatet i 2015 sammenlignet med 2014 grunnet kjøpet av Kabelgaten 6 AS i 2014 og ferdigstillelse av bruktbilhall i Myrvegen 92.
PERSONALFORHOLD OG ARBEIDSMILJØAntall ansatte pr. 31.12.2015 var 655 mot 643 ved forrige årsskifte.
Gjennomsnittsalderen for konsernets medarbeidere sank noe i 2015 sammenlignet med året før - fra 39 år til 38,3 år. 46 medarbeidere (7,0 %) er over 60 år mot 38 (5,9 %) i 2014. Gjennomsnittlig ansiennitet økte i 2015 fra 9,6 år til 10,0 år.
Det samlede sykefraværet i 2015 var 5,4 % som er noe høyere enn i 2014 da det var 4,9 %. Konsernets eget opplæringskontor er fortsatt en del av vår målbevisste satsning for å være selvforsynte med dyktige, faglærte medarbeidere. Antall lærlinger ved årets utløp var 59, hvilket er to flere enn året før. Det var 31 lærlinger som gikk opp til fagprøve i 2015. Alle besto, og 7 fikk vurderingen ”Bestått meget godt”.
Konsernet har gjennom 2015 opprettholdt et stort fokus på “Kunden først” -prosjektet. Kundeverdireisene er dokumentert i en felles kvalitetshåndbok, og gjennom den skal vi sikre dokumentasjon av prosesser og rutiner i alle ledd i konsernet.
Styret takker alle medarbeidere for helhjertet engasjement og meget god innsats.LIKESTILLING Konsernet har som mål å være en arbeidsplass der det råder full likestilling mellom kvinner og menn, og konsernets policy understøtter selvsagt lovenes pålegg om at det ikke skal forekomme forskjellsbehandling grunnet kjønn i saker som for eksempel lønn, avansement og rekruttering.
Kvinneandelen blant konsernets medarbeidere gikk noe opp i løpet av 2014, fra 13,4 % til 14,6 %. Selv om vi mener at kvinneandelen er relativt høy siden vår bransje tradisjonelt er mannsdominert, ønsker vi oss fortsatt flere kvinner som medarbeidere. I datterselskapene var det ved årsskiftet 4 kvinner i ledende stillinger og 6 kvinner blant lærlingene.
DISKRIMINERINGDiskrimineringslovens formål er å fremme likestilling, sikre like muligheter og rettigheter og å hindre diskriminering på grunn av etnisk opprinnelse, avstamning, hudfarge, språk, religion og livssyn.
Konsernet arbeider aktivt, målrettet og planmessig for å fremme lovens formål innenfor vår virksomhet. Aktivitetene omfatter blant annet rekruttering, lønns- og arbeidsvilkår, forfremmelse, utviklingsmuligheter og beskyttelse mot trakassering.
Konsernet har som mål å være en arbeidsplass hvor det ikke forekommer diskriminering på grunn av nedsatt funksjonsevne. Konsernet arbeider aktivt for å utforme og tilrettelegge de fysiske forholdene slik at virksomhetens ulike funksjoner kan benyttes av flest mulig
6
YTRE MILJØStyrets vurdering er at ingen forhold ved virksomheten påvirker det ytre miljø i vesentlig grad. Konsernets forhandlerselskaper er enten allerede ISO14001-sertifisert eller vil bli det i nær fremtid.
FORSKNINGS- OG UTVIKLINGSAKTIVITERKonsernet har for tiden ingen igangværende forsknings- og utviklingsaktiviteter
UTSIKTENE FOR 2016Norsk økonomi opplever nå en oppbremsing som følge av lavere oljepris. Rentenivåene vil fortsatt holde seg lave i 2016.Forventningen er at bilmarkedet opprettholder et relativt høyt volum med en moderat nedgang fra 2015.
Toyota/Lexus vil gjennom lansering av flere nye modeller styrke sitt modellprogram i 2016 og fortsette sitt arbeid med å videreutvikle organisasjonen. Markedsposisjonen for Toyota i det norske markedet forventes å øke til 11% mot 10,6% i 2015 (personbil).Ved å utnytte de mulighetene som følge av fortsatt gode rammebetingelser og vårt eget forbedringsarbeid, forventer vi at våre forhandlere skal selge 6 400 nye Toyota og 500 nye Lexus i 2016. Dette er 810 flere enn i 2015 og skyldes hovedsaklig at vi med virkning 1 januar 2016 kjøpte aksjene i Toyota Sør AS (tidligere Smiths Auto AS) i Kristiansand.Vi forventer videre at salgsvolumet av brukte biler fra våre virksomheter vil bli noe redusert sammenlignet med 2015 og at lønnsomheten på forretningsområdet vil være tilfredsstillende.
På ettermarkedet forventer vi å opprettholde fjorårets omsetningsnivå i 2016, og vurderer mulighetene som gode for å stabilisere lønnsomheten på forretningsområdet på samme nivå som i 2015.
7Forutsatt at Toyota/Lexus når sine salgsmål i Norge, forventer vi at det samlede økonomiske resultat fra våre virksomheter vil være på nivå med 2015.
Det ordinære resultatet fra vår eiendomsvirksomhet forventes å øke i 2016.
FORUTSETNINGEN OM FORTSATT DRIFTI samsvar med regnskapslovens § 3.3a bekreftes at forutsetningen om fortsatt drift er til stede, og at årsregnskapet for 2015 er satt opp under denne forutsetningen.
OVERSKUDDSDISPONERINGÅrets resultat i morselskapet Bauda AS er kr. 78 397 042. Styret foreslår resultatet anvendt slik:
Utbytte kr. 39 312 000Overført til annen egenkapital kr. 39 085 042
Oslo, 19. april 2016I styret for Bauda AS
Henrik Baumann Karl Hermann Schlicht Per Baumann Styrets leder Nestleder Styremedlem (sign.) (sign.) (sign.)
Arne Baumann Kenichiro Makino Geir Guthus Styremedlem Styremedlem Konsernsjef/adm.dir. (sign.) (sign.) (sign.)
8
ResultatregnskapBeløp i 1.000 kr
MORSELSKAP
2015 2014 Note Note 2015 2014Driftsinntekter
0 0 Salgsinntekt 2 766 914 2 601 69176 004 66 258 Annen driftsinntekt 21 509 10 22876.004 66.258 Sum driftsinntekter 2.788.423 2.611.919
Driftskostnader8 278 8 308 Varekostnad 2 039 402 1 931 676
16 360 8 138 Lønnskostnad 4, 6 399 821 379 9671 628 2 380 Avskrivning 7 37 643 30 805
58 862 62 192 Annen driftskostnad 4 189 486 192 862
85.127 81.018 Sum driftskostnader 2 666 351 2 535 310
-9 123 -14 761 Driftsresultat 122 071 76 609
Finansinntekter og finanskostnader
118 405 81 834Inntekt på inv. i datterselskap og tilknyttet selskap
-434 0
9 997 11 474 Renteinntekt fra foretak i samme konsern 0 0995 1 151 Annen finansinntekt 881 1 355
0 0 Rentekostnad til foretak i samme konsern 0 015 009 13 175 Annen finanskostnad 16 557 15 114
114 388 81 284 Netto finansposter -16 111 -13 759
105 265 66 523 Ordinært resultat før skattekostnad 105 961 62 850
Skattekostnad 26 868 13 519 Skattekostnad på ordinært resultat 14 26 685 17 225
78 397 53 004 Årsresultat 79 276 45 625
Overføringer og disponeringer39 312 23 184 Utbytte 15 – –39 085 29 820 Overføringer annen egenkapital 15 – –78 397 53 004 Sum disponert – –
KONSERN
9
BalanseBeløp i 1.000 kr
2015 2014 Note 2015 2014 Anleggsmidler Immaterielle eiendeler
617 903 Utsatt skattefordel 14 0 0 617 903 Sum immaterielle eiendeler 0 0
Varige driftsmidler
6 754 7 248Tomter, bygninger og annen fast eiendom
7, 12 506 280 475 340
3 318 3 989Driftsløsøre, inventar, verktøy, kontormaskiner ol
7 104 888 101 970
10.072 11.237 Sum varige driftsmidler 611.168 577.310 Finansielle anleggsmidler
253 728 245 882 Investeringer i datterselskap 9 0 0 300 300 Investeringer i aksjer og andeler 373 373 186 0 Pensjonsmidler 3 3 092 824
0 4 000 Andre fordringer 6, 11 0 4 000 254.214 250.182 Sum finansielle anleggsmidler 3.464 5.197
264.903 262.322 Sum anleggsmidler 614.633 582.507
Omløpsmidler
0 0 Varer 12 232 356 261 296 Fordringer
7 956 3 968 Kundefordringer 13 79 903 62 951 439 894 449 357 Andre fordringer 3, 13 37 563 28 318 447.850 453.325 Sum fordringer 117.466 91.269
Investeringer
40 436 39 955 Markedsbaserte aksjer og obligasjoner 10 40 436 39 955 40.436 39.955 Sum investeringer 40.436 39.955
100 609 46 572 Bankinnskudd, kontanter og lignende 2, 5 118 719 63 877 588.896 539.851 Sum omløpsmidler 508.978 456.397 853.799 802.173 Sum eiendeler 1.123.611 1.038.904
Egenkapital Innskutt egenkapital
50 400 50 400 Aksjekapital 15,16 50 400 50 400 31 852 31 852 Overkurs 15 31 852 31 852 40 824 40 824 Annen innskutt egenkapital 15 40 824 40 824
123.076 123.076 Sum innskutt egenkapital 123.076 123.076 Opptjent egenkapital
338 828 299 743 Annen egenkapital 15 359 825 319 861 338 828 299 743 Sum opptjent egenkapital 359 825 319 861
461.903 422.818 Sum egenkapital 482.901 442.937
Gjeld Avsetninger for forpliktelser
8 030 10 304 Pensjonsforpliktelser 6 14 843 18 677 0 0 Utsatt skatt 14 22 098 22 823
8.030 10.304 Sum avsetning for forpliktelser 36.941 41.500 Annen langsiktig gjeld
301 815 314 161 Gjeld til kredittinstitusjoner 11,12 301 815 314 161 301.815 314.161 Sum annen langsiktig gjeld 301.815 314.161
Kortsiktig gjeld
3 489 5 424 Leverandørgjeld 13 67 379 45 594 25 738 10 918 Betalbar skatt 14 27 998 12 449
1 071 851 Skyldige offentlige avgifter 2 53 665 61 733 51 752 37 697 Annen kortsiktig gjeld 13 152 911 120 530 82.050 54.891 Sum kortsiktig gjeld 301.953 240.306
391.896 379.355 Sum gjeld 640.709 595.967 853.799 802.173 Sum egenkapital og gjeld 1.123.611 1.038.904
MORSELSKAP KONSERN
2015 2014 Note 2015 2014 Anleggsmidler Immaterielle eiendeler
617 903 Utsatt skattefordel 14 0 0 617 903 Sum immaterielle eiendeler 0 0
Varige driftsmidler
6 754 7 248Tomter, bygninger og annen fast eiendom
7, 12 506 280 475 340
3 318 3 989Driftsløsøre, inventar, verktøy, kontormaskiner ol
7 104 888 101 970
10.072 11.237 Sum varige driftsmidler 611.168 577.310 Finansielle anleggsmidler
253 728 245 882 Investeringer i datterselskap 9 0 0 300 300 Investeringer i aksjer og andeler 373 373 186 0 Pensjonsmidler 3 3 092 824
0 4 000 Andre fordringer 6, 11 0 4 000 254.214 250.182 Sum finansielle anleggsmidler 3.464 5.197
264.903 262.322 Sum anleggsmidler 614.633 582.507
Omløpsmidler
0 0 Varer 12 232 356 261 296 Fordringer
7 956 3 968 Kundefordringer 13 79 903 62 951 439 894 449 357 Andre fordringer 3, 13 37 563 28 318 447.850 453.325 Sum fordringer 117.466 91.269
Investeringer
40 436 39 955 Markedsbaserte aksjer og obligasjoner 10 40 436 39 955 40.436 39.955 Sum investeringer 40.436 39.955
100 609 46 572 Bankinnskudd, kontanter og lignende 2, 5 118 719 63 877 588.896 539.851 Sum omløpsmidler 508.978 456.397 853.799 802.173 Sum eiendeler 1.123.611 1.038.904
Egenkapital Innskutt egenkapital
50 400 50 400 Aksjekapital 15,16 50 400 50 400 31 852 31 852 Overkurs 15 31 852 31 852 40 824 40 824 Annen innskutt egenkapital 15 40 824 40 824
123.076 123.076 Sum innskutt egenkapital 123.076 123.076 Opptjent egenkapital
338 828 299 743 Annen egenkapital 15 359 825 319 861 338 828 299 743 Sum opptjent egenkapital 359 825 319 861
461.903 422.818 Sum egenkapital 482.901 442.937
Gjeld Avsetninger for forpliktelser
8 030 10 304 Pensjonsforpliktelser 6 14 843 18 677 0 0 Utsatt skatt 14 22 098 22 823
8.030 10.304 Sum avsetning for forpliktelser 36.941 41.500 Annen langsiktig gjeld
301 815 314 161 Gjeld til kredittinstitusjoner 11,12 301 815 314 161 301.815 314.161 Sum annen langsiktig gjeld 301.815 314.161
Kortsiktig gjeld
3 489 5 424 Leverandørgjeld 13 67 379 45 594 25 738 10 918 Betalbar skatt 14 27 998 12 449
1 071 851 Skyldige offentlige avgifter 2 53 665 61 733 51 752 37 697 Annen kortsiktig gjeld 13 152 911 120 530 82.050 54.891 Sum kortsiktig gjeld 301.953 240.306
391.896 379.355 Sum gjeld 640.709 595.967 853.799 802.173 Sum egenkapital og gjeld 1.123.611 1.038.904
MORSELSKAP KONSERN
2015 2014 Note 2015 2014 Anleggsmidler Immaterielle eiendeler
617 903 Utsatt skattefordel 14 0 0 617 903 Sum immaterielle eiendeler 0 0
Varige driftsmidler
6 754 7 248Tomter, bygninger og annen fast eiendom
7, 12 506 280 475 340
3 318 3 989Driftsløsøre, inventar, verktøy, kontormaskiner ol
7 104 888 101 970
10.072 11.237 Sum varige driftsmidler 611.168 577.310 Finansielle anleggsmidler
253 728 245 882 Investeringer i datterselskap 9 0 0 300 300 Investeringer i aksjer og andeler 373 373 186 0 Pensjonsmidler 3 3 092 824
0 4 000 Andre fordringer 6, 11 0 4 000 254.214 250.182 Sum finansielle anleggsmidler 3.464 5.197
264.903 262.322 Sum anleggsmidler 614.633 582.507
Omløpsmidler
0 0 Varer 12 232 356 261 296 Fordringer
7 956 3 968 Kundefordringer 13 79 903 62 951 439 894 449 357 Andre fordringer 3, 13 37 563 28 318 447.850 453.325 Sum fordringer 117.466 91.269
Investeringer
40 436 39 955 Markedsbaserte aksjer og obligasjoner 10 40 436 39 955 40.436 39.955 Sum investeringer 40.436 39.955
100 609 46 572 Bankinnskudd, kontanter og lignende 2, 5 118 719 63 877 588.896 539.851 Sum omløpsmidler 508.978 456.397 853.799 802.173 Sum eiendeler 1.123.611 1.038.904
Egenkapital Innskutt egenkapital
50 400 50 400 Aksjekapital 15,16 50 400 50 400 31 852 31 852 Overkurs 15 31 852 31 852 40 824 40 824 Annen innskutt egenkapital 15 40 824 40 824
123.076 123.076 Sum innskutt egenkapital 123.076 123.076 Opptjent egenkapital
338 828 299 743 Annen egenkapital 15 359 825 319 861 338 828 299 743 Sum opptjent egenkapital 359 825 319 861
461.903 422.818 Sum egenkapital 482.901 442.937
Gjeld Avsetninger for forpliktelser
8 030 10 304 Pensjonsforpliktelser 6 14 843 18 677 0 0 Utsatt skatt 14 22 098 22 823
8.030 10.304 Sum avsetning for forpliktelser 36.941 41.500 Annen langsiktig gjeld
301 815 314 161 Gjeld til kredittinstitusjoner 11,12 301 815 314 161 301.815 314.161 Sum annen langsiktig gjeld 301.815 314.161
Kortsiktig gjeld
3 489 5 424 Leverandørgjeld 13 67 379 45 594 25 738 10 918 Betalbar skatt 14 27 998 12 449
1 071 851 Skyldige offentlige avgifter 2 53 665 61 733 51 752 37 697 Annen kortsiktig gjeld 13 152 911 120 530 82.050 54.891 Sum kortsiktig gjeld 301.953 240.306
391.896 379.355 Sum gjeld 640.709 595.967 853.799 802.173 Sum egenkapital og gjeld 1.123.611 1.038.904
10
Oslo, 19.april 2016.
Henrik Baumann
Styrets leder(sign.)
Karl Hermann Schlicht
Styrets nestleder (sign.)
Per Baumann
Styremedlem
(sign.)
Arne Baumann
Styremedlem(sign.)
Kenichiro Makino
Styremedlem(sign.)
Geir Guthus Konsernsjef/adm.dir.
(sign.)
Noter til regnskapet for 2015
11
Note 1 - Regnskapsprinsipper Årsregnskapet er satt opp i samsvar med regnskapslovens bestemmelser og god regnskapsskikk. KonsolideringKonsernregnskapet omfatter morselskapet Bauda AS AS, dat-terselskaper og selskaper som Bauda AS AS har bestemmende innflytelse over. Bestemmende innflytelse oppnås normalt når konsernet eier mer enn 50% av aksjene i selskapet, og konsernet er i stand til å utøve faktisk kontroll over selskapet. Minoritetsinteresser inngår i konsernets egenkapital. Konsernregnskapet er utarbeidet som om konsernet var en økonomisk enhet. Transaksjoner og mellomværende mellom selskapene i konsernet er eliminert. Konsernregnskapet er utarbeidet etter ensartede prinsipper, ved at datterselskapet følger de samme regnskapsprinsipper som morselskapet. Oppkjøpsmetoden benyttes ved regnskapsføring av virksomhetssammenslutninger. Selskaper som er kjøpt eller solgt i løpet av året inkluderes i konsernregnskapet fra det tidspunktet kontroll oppnås og inntil kontroll opphører. Tilknyttede selskaper er enheter hvor konsernet har betydelig (men ikke bestemmende) innflytelse, over den finansielle og operasjonelle styringen (normalt ved eierandel på mellom 20 % og 50 %). Konsernregnskapet inkluderer konsernets andel av resultat fra tilknyttede selskaper regnskapsført etter egenkapitalmetoden fra det tidspunktet betydelig innflytelse oppnås og inntil slik innflytelse opphører. Når konsernets tapsandel overstiger investeringen i et tilknyttet selskap, reduseres konsernets balanseførte verdi til null og ytterligere tap regnskapsføres ikke med mindre konsernet har en forpliktelse til å dekke dette tapet. Datterselskap/tilknyttet selskapDatterselskapet og tilknyttede selskaper vurderes etter kostmetoden i selskapsregnskapet. Investeringen er vurdert til anskaffelseskost for aksjene med mindre nedskrivning har vært nødvendig. Det er foretatt nedskrivning til virkelig verdi når verdifall skyldes årsaker som ikke kan antas å være forbigående og det må anses nødvendig etter god regnskapsskikk. Nedskrivninger er reversert når grunnlaget for nedskrivning ikke lenger er til stede. Utbytte og andre utdelinger er inntektsført samme år som det er avsatt i datterselskapet. Overstiger utbytte andel av tilbakeholdt resultat etter kjøpet, representerer den overskytende del tilbakebetaling av investert kapital, og utdelingene er fratrukket investeringens verdi i balansen.
SalgsinntekterInntektsføring ved salg av varer skjer på leveringstidspunktet. Tjenester inntektsføres i takt med utførelsen. Andelen av salgsinntekter som knytter seg til fremtidige serviceytelser balanseføres som uopptjent inntekt ved salget, og inntektsføres deretter i takt med levering av ytelsene.
Klassifisering og vurdering av balanseposter Omløpsmidler og kortsiktig gjeld omfatter poster som forfaller til betaling innen ett år etter balansedagen, samt poster som knytter seg til varekretsløpet. Øvrige poster er klassifisert som anleggsmiddel/langsiktig gjeld. Omløpsmidler vurderes til laveste av anskaffelseskost og virkelig verdi. Kortsiktig gjeld balanseføres til nominelt beløp på etableringstidspunktet. Anleggsmidler vurderes til anskaffelseskost, men nedskrives til virkelig verdi ved verdifall som ikke forventes å være forbigående. Anleggsmidler med begrenset økonomisk levetid avskrives planmessig. Langsiktig gjeld balanseføres til nominelt beløp på etableringstidspunktet. FordringerKundefordringer og andre fordringer er oppført i balansen til pålydende etter fradrag for avsetning til forventet tap. Avsetning til tap gjøres på grunnlag av individuelle vurderinger av de enkelte fordringene. I tillegg gjøres det for øvrigekundefordringer en uspesifisert avsetning for å dekke antatt tap. VarebeholdningerLager av innkjøpte varer er verdsatt til laveste av anskaffelseskost og virkelig verdi. Anskaffelseskost vurderes etter FIFO- prinsippet. Egentilvirkede ferdigvarer og varer under tilvirkning er vurdert til full tilvirkningskost. Det foretas nedskriving for påregnelig ukurans.
ValutaPengeposter i utenlandsk valuta er vurdert til kursen ved regnskapsårets slutt. Kortsiktige plasseringerKortsiktige plasseringer (aksjer og andeler vurdert som omløpsmidler) vurderes til virkelig verdi på balansedagen. Mottatt utbytte og andre utdelinger fra selskapene inntektsføres som annen finansinntekt. Varige driftsmidler Varige driftsmidler balanseføres og avskrives over driftsmidlets forventede økonomiske levetid. Direkte vedlikehold av driftsmidler kostnadsføres løpende under driftskostnader, mens påkostninger eller forbedringer tillegges driftsmidlets kostpris og avskrives i takt med driftsmidlet. Dersom gjenvinnbart beløp av driftsmiddelet er lavere enn balanseført verdi foretas nedskrivning til gjenvinnbart beløp. Gjenvinnbart beløp er det høyeste av netto salgsverdi og verdi i bruk. Verdi i bruk er nåverdien av de fremtidige kontantstrømmene som eiendelen vil generere.
Beløp i 1.000 kr
PensjonerInnskuddsplanerVed innskuddsplaner betaler selskapet innskudd til et forsikringsselskap. Selskapet har ingen ytterligere betalingsforpliktelse etter at innskuddene er betalt. Innskuddene regnskapsføres som en lønnskostnad.
YtelsesplanerPensjonskostnader og pensjonsforpliktelser beregnes etter lineær opptjening basert på forventet sluttlønn. Beregningen er basert på en rekke forutsetninger herunder diskonteringsrente, fremtidig regulering av lønn, pensjoner og ytelser fra folketrygden, fremtidig avkastning på pensjonsmidler samt aktuarmessige forutsetninger om dødelighet og frivillig avgang. Pensjonsmidler er vurdert til virkelig verdi og fratrukket i netto pensjonsforpliktelser i balansen. Endringer i forpliktelsen som skyldes endringer i pensjonsplaner fordeles over antatt gjenværende opptjeningstid. Endringer i forpliktelsen og pensjonsmidlene som skyldes endringer i og avvik i beregningsforutsetningene (estimatendringer) fordeles over antatt gjennomsnittlig gjenværende opptjeningstid hvis avvikene ved årets begynnelse overstiger 10 % av det største av brutto pensjonsforpliktelser og pensjonsmidler.
SkatterSkattekostnaden i resultatregnskapet omfatter både periodens betalbare skatt og endring i utsatt skatt. Utsatt skatt erberegnet med 25% på grunnlag av de midlertidige forskjeller som eksisterer mellom regnskapsmessige og skattemessige verdier, samt ligningsmessig underskudd til fremføring ved utgangen av regnskapsåret.
Skatteøkende og skattereduserende midlertidige forskjeller som reverserer eller kan reversere i samme periode er utlignet og nettoført. Netto utsatt skattefordel balanseføres i den grad det er sannsynlig at denne kan bli nyttiggjort. KontantstrømoppstillingKontantstrømoppstillingen er utarbeidet etter den indirekte metode. Kontanter og kontantekvivalenter omfatter kontanter, bankinnskudd og andre kortsiktige, likvide plasseringer.
12
Note 2 - Bankinnskudd (Beløp vises i tusen kr)
2015 2015880 13 542
MORSELSKAP KONSERN
Bundne skattetrekksmidler utgjør
Note 3 - Poster som er slått sammen i regnskapet (Beløp vises i tusen kr)
2015 2014 2015 2014437 701 443 968 Fordring konsernselskaper 0 0
951 4 414 Forskuddsbetalte kostnader 18 275 13 6321 242 975 Diverse kortsiktige fordringer 14 298 8 830
0 0 Påløpne inntekter 3 878 4 5300 0 Fordring ansatte 1 112 1 326
439 894 449 357 Sum andre kortsiktige fordringer 37 563 28 318
MORSELSKAP KONSERN
2015 2015880 13 542
MORSELSKAP KONSERN
Bundne skattetrekksmidler utgjør
Note 4 - Lønnskostnader, antall ansatte, lån til ansatte og godtgjørelse til revisor (Beløp vises i tusen kr)
13
2015 2014 Lønnskostnader 2015 2014
13 518 5 638 Lønninger 324 637 306 0111 739 1 231 Arbeidsgiveravgift 49 704 48 572
175 474 Pensjonskostnader 15 622 14 713928 795 Andre ytelser 9 858 10 671
16.360 8.138 Sum 399.821 379.967
MORSELSKAP KONSERN
Antall sysselsatte årsverk i regnskapsåret er 13 i morselskapet og 641 i konsernet.
MorselskapDet er avsatt TNOK 3 180 til sluttpakker til ansatte i forbindelse med en omorganisering i konsernet. Avsetningen er inkludert i lønninger.
MorselskapYtelser til ledende personer
Adm. direktørStyrets leder
Styremedlemmer
Lønn2 5152 222
0
Pensjonsutgifter160
118
364
Andre godtgjørelser179
101
268
Det er inngått en pensjonsavtale med styrets leder ved fratreden etter fylte 62 år. Pensjonen løper fra fratredelsestidspunktet og frem til fylte 67 år. Det er inngått en pensjonsavtale med et av styrets medlemmer som løper til år 2017.
2015130512
MORSELSKAPGodtgjørelse til revisor er fordelt på følgende:RevisjonstjenesterAndre tjenester
20151 215
869
KONSERN
Merverdiavgift er ikke inkludert i revisjonshonoraret.
Note 5 - Kassakreditt/konsernkonto
KonsernInnenfor konsernkontosystemet hefter alle konsernselskapene solidarisk ovenfor banken for den totale kredittrammen på TNOK 125 000. I tillegg er varelager og eiendommer i datterselskapene stillet som sikkerhet. Konsernet hadde pr. 31.12.15 et samlet tilgodehavende på TNOK 90 065 .
Note 6 - Pensjoner (Beløp vises i tusen kr)
Morselskap og konsernMorselskapet er pliktig til å ha tjenestepensjonsordning etter lov om obligatorisk tjenestepensjon. Pensjonsordningen tilfredsstiller kravene i Lov om obligatorisk tjenestepensjon.
Morselskapet har en innskuddsbasert pensjonsordning for 14 medarbeidere. Innskudd til pensjonsordningen kostnadsføres løpende og utgjorde TNOK 277 i 2015.
Konsernet har en innskuddsbasert pensjonsordning for alle sine ansatte totalt innskudd i 2015 utgjordeTNOK 9 441 for 2015.
Opptjente pensjonsforpliktelser gjelder ikke forsikrede rettigheter til ledere fra 62-67 år og driftspensjon til et styremedlem.
Konsernet har avviklet egen pensjonskasse og gjenværende midler er overført et innskuddsfond som kan brukes til å dekke fremtidige pensjonskostnader. Fondet utgjør TNOK 2 629 og er inkludert i pensjonsmidler. I tillegg er det inkludert netto balanseførte pensjonsmidler med TNOK 463 fra en lukket ytelsesplan for 7 ansatte i et datterselskap.
14
Note 7 - Varige driftsmidler (Beløp vises i tusen kr)
Tomter, Driftsløsøre, Sum
bygninger inventar,
og annen eiendom verktøy mm.
Anskaffelseskost 01.01. 12 062 15 229 27 290Tilgang kjøpte driftsmidler 0 516 516Avgang solgte driftsmidler 0 -175 -175Anskaffelseskost 31.12. 12 062 15 569 27 631 Akk.avskrivning 31.12. -5 308 -12 251 -17 559 Balanseført pr. 31.12. 6 754 3 318 10 072 Årets avskrivninger 494 1 134 1 628 Økonomisk levetid 20-50 år 3-10 år Avskrivningsplan Lineær Lineær
MORSELSKAP
Tomter, Driftsløsøre, bygninger inventar,
oganneneiendom verktøymm.
Anskaffelseskost01.01.2015 666444 212872Tilgangkjøptedriftsmidler 49190 36954Avgangsolgtedriftsmidler 0 -24507Anskaffelseskost31.12.2015 715634 225319 Akk.avskrivning31.12.2015 -209554 -120430 Balanseførtpr.31.12.2015 506080 104888 Åretsavskrivninger 18249 19394 Økonomisklevetid 20-50år 3-10år
Avskrivningsplan Lineær Lineær
-329984
940953-2450786144879316
Sum
37643
610969
KONSERN
Selskapet leier 8 eiendommer som fremleies til datterselskaper. Avtalene er ikke balanseført, da leieavtalene i henhold til god regnskapsskikk ikke er å anse som finansiell leasing. Årlig leie utgjør TNOK 39 424.
Note 8 - Gjenkjøpsforpliktelser
KonsernI forhandlerselskapene er det inngått 5526 avtaler om gjenkjøp av solgte biler. Gjenkjøpsforpliktelsene utgjør til sammen TNOK 852 325.
Note 9 - Datterselskaper (Beløp vises i tusen kr)
Selskapets navn Eierandel i % Kostpris Bokført verdi
Toyota Oslo AS 100 13 000 13 000
Toyota Asker & Bærum AS 100 3 500 3 500
Toyota Romerike AS 100 47 891 47 000
Toyota Drammen AS 100 16 550 16 550
Toyota Østfold AS 100 14 566 14 566
Toyota Follo AS 100 11766 11 766
Breivollveien Eiendom AS 100 2 004 2 004
Vognvegen 27 Eiendom AS 100 10 060 10 060
Gystadparken Eiendom AS 100 14 106 14 106
Myrvegen 92 Eiendom AS 100 4 527 5 381
Olav Ingstadsvei 7 AS 100 112 112
Ing. Rybergsgate 108 AS 100 112 112
Østmarkveien 25 AS 100 112 112
Kabelgaten 6 AS 100 107613 107 613
Drammensveien 277 AS 100 7 847 7 847
Sum 253 728
I løpet av 2015 er Drammensveien 277 AS kjøpt.
Note 10 - Kortsiktige plasseringer (Beløp vises i tusen kr)
MORSELSKAP
Markedsbaserte aksjer og obligasjoner er et kombinasjonsfond i Nordea som inneholder 4% aksjer, 9% obligasjoner med lange renter og 87% obligasjoner med korte renter.
Note 11 - Langsiktig gjeld (Beløp vises i tusen kr)
MORSELSKAP2015 2014 Langsiktiggjeldmedforfallsenereenn5år 2015 2014
246085 258431 Gjeldtilkredittinstitusjoner 246085 258431
KONSERN
15
Note 12 - Pant og garantier (Beløp vises i tusen kr)
2015 2014 2015 2014301 815 314 161 Gjeld som er sikret ved pant o.l. 301 815 314 161
6 754 7 248 Bokført verdi av eiendeler pantsatt for egen gjeld 738 636 736 255
MORSELSKAP KONSERN
16
MORSELSKAP
I tillegg er eiendommer og varelager i datterselskapene pantsatt for morselskapets gjeld.
Note 13 - Mellomværende med selskap i samme konsern (Beløp vises i tusen kr)
Fordringer 2015 2014Kundefordringer 4 192 3 294Andre fordringer 437 701 443 968Sum 441 893 447 262 Gjeld 2015 2014Leverandørgjeld 96 0Annen kortsiktig gjeld
3 121 10 339
Sum 3 217 10 339
Note 14 - Skatt (Beløp vises i tusen kr)
2015 2014 Årets skattekostnad fordeler seg på: 2015 2014
25 738 10 918 Betalbar skatt 27 998 12 449
843 2 791 Skatteeffekt av konsernbidrag 0 0237 -190 Endring utsatt skatt 1 043 32 429
0 0 Endring utsatt skatt ført direkte mot balansen -588 -27 65349 0 Endring utsatt skatt som følge av endret skattesats -1 768
26 868 13 519 Årets totale skattekostnad på ordinært resultat 26 685 17 225
2015 2014 Beregning av årets skattegrunnlag:
105 265 66 523 Ordinært resultat før skattekostnad66 104 Permanente forskjeller
-118 405 -81 834 Resultatført konsernbidrag
0 335Regnskapsmessig gev. realisasjon av aksjer og andre verdipapir
-879 705 Endring i midlertidige forskjeller-13 953 -14 168
112 402 64 943 Mottatt konsernbidrag-3 121 -10 339 Ytet konsernbidrag95 327 40 436 Årets skattegrunnlag25 738 10 918 Betalbar skatt (27%) av årets skattegrunnlag
2015 2014 Oversikt over midlertidige forskjeller 2015 2014
562 939 Anleggsmidler 137 603 131 5080 0 Omløpsmidler -18 819 -18 092
4 816 6 020 Gevinst- og tapskonto 1 297 5 9590 0 Regnskapsmessige avsetninger, fremtidig vedlikehold mv -19 937 -16 203
-7 844 -10 304 Pensjonsforpliktelser -11 752 -18 641-2 467 -3 345 Netto midlertidige forskjeller pr 31.12 88 392 84 531
-617 -903 Utsatt skatt (+) / Utsatt skattefordel 22 098 22 823
MORSELSKAP KONSERN
2015 2014 Årets skattekostnad fordeler seg på: 2015 2014
25 738 10 918 Betalbar skatt 27 998 12 449
843 2 791 Skatteeffekt av konsernbidrag 0 0237 -190 Endring utsatt skatt 1 043 32 429
0 0 Endring utsatt skatt ført direkte mot balansen -588 -27 65349 0 Endring utsatt skatt som følge av endret skattesats -1 768
26 868 13 519 Årets totale skattekostnad på ordinært resultat 26 685 17 225
2015 2014 Beregning av årets skattegrunnlag:
105 265 66 523 Ordinært resultat før skattekostnad66 104 Permanente forskjeller
-118 405 -81 834 Resultatført konsernbidrag
0 335Regnskapsmessig gev. realisasjon av aksjer og andre verdipapir
-879 705 Endring i midlertidige forskjeller-13 953 -14 168
112 402 64 943 Mottatt konsernbidrag-3 121 -10 339 Ytet konsernbidrag95 327 40 436 Årets skattegrunnlag25 738 10 918 Betalbar skatt (27%) av årets skattegrunnlag
2015 2014 Oversikt over midlertidige forskjeller 2015 2014
562 939 Anleggsmidler 137 603 131 5080 0 Omløpsmidler -18 819 -18 092
4 816 6 020 Gevinst- og tapskonto 1 297 5 9590 0 Regnskapsmessige avsetninger, fremtidig vedlikehold mv -19 937 -16 203
-7 844 -10 304 Pensjonsforpliktelser -11 752 -18 641-2 467 -3 345 Netto midlertidige forskjeller pr 31.12 88 392 84 531
-617 -903 Utsatt skatt (+) / Utsatt skattefordel 22 098 22 823
MORSELSKAP KONSERN
Note 15 - Egenkapital (Beløp vises i tusen kr)
Annen innskutt Annen
Aksjekapital Overkurs egenkapital egenkapital Sum
Egenkapital 01.01.2015 50 400 31 852 40 824 299 743 422 818Årsresultat 0 0 0 78 397 78 397Avsatt utbytte 0 0 0 -39 312 -39 312Egenkapital 31.12.2015 50 400 31 852 40 824 338 828 461 903
MORSELSKAP
17
Annen innskutt Annen
Aksjekapital Overkurs egenkapital egenkapital Sum
Egenkapital 01.01.2015 50 400 31 852 40 824 319 861 442 937Årsresultat 0 0 0 79 276 79 276
Avsatt utbytte 0 0 0 -39 312 -39 312
Egenkapital 31.12.2015 50 400 31 852 40 824 359 825 482 901
KONSERN
Konsernets egenkapital er endret som følger:
18
Note 16 - Aksjekapital og aksjonærinformasjon (Beløp vises i tusen kr)
Aksjekapitalen består av:A-aksjerB-aksjerSum
6 300497 700504 000
100 kr100 kr
63049 77050 400
B-aksjene har ikke stemmerett. For øvrig gir hver aksje samme rett i selskapet. Ved kapitalforhøyelse har aksjonærene bare fortrinnsrett til aksjer innen den klassen de eier aksjer fra før.
Oversikt over aksjonærene i selskapet pr. 31.12:
Navn A-aksjer B-aksjer Eierandel Stemmeandel
Toyota Motor Europe 2 520 199 080 40,00 % 40 %
HBH AS 3 276 62 300 13,01 % 52 %
Johan Baumann 504 7 560 1,60 % 8 %
Punte Holding AS 0 62 300 12,36 % 0
SBS Invest AS 0 62 300 12,36 % 0
Anders Baumann 0 43 680 8,67 % 0
Sjøstjernen Holding AS 0 30 240 6,00 % 0
Second Wind AS 0 30 240 6,00 % 0
Sum 6 300 497 700 100,00 % 100 %
Aksjer eiet av medlemmer i styret, bedriftsforsamling og av adm. direktør:
Henrik Baumann, styrets leder, gjennom selskapet HBH AS - 3276 A-aksjer og 62 300 B-aksjerArne Baumann, styremedlem, gjennom selskapet Sjøstjernen Holding AS - 30 240 B-aksjer
Kontantstrømoppstilling
MORSELSKAP KONSERN
2015 2014 2015 2014
Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter
105 265 66 523 Resultat før skattekostnad 105 961 62 850-10 918 -6 173 Periodens betalte skatt -12 449 -9 786
-5 -81 Gevinst/tap ved salg av anleggsmidler -1 439 1961 628 2 380 Ordinære avskrivninger 37 643 30 805
0 0 Endring i varelager 28 940 51 306-3 988 -276 Endring i kundefordringer -16 952 13 095-1 935 22 Endring i leverandørgjeld 21 785 -17 995-2 459 -1 020 Forskjeller i pensjonsmidler/-forpliktelser -6 102 -4 721
-77 490 -163 223 Endring i andre tidsavgrensningsposter -472 31 974
10 098 -101 848 Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter 156 915 157 724
Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter
100 1 187 Innbetalinger ved salg av varige driftsmidler 16 081 10 750-516 -738 Utbetalinger ved kjøp av varige driftsmidler -86 143 -345 324
-5 568 -102 868 Utbetalinger ved kjøp av datterselskap 04 000 0 Innbetalinger ved tilbakebetaling av fordringer 4 000 0
-1 984 -102 419 Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter -66 062 -334 574 Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter
0 194 000 Innbetaling ved opptak av ny langsiktig gjeld 0 194 000
-12 346 -9 111 Utbetalinger ved nedbetaling av langsiktig gjeld -12 346 -9 111
-23 184 -16 128 Utbetalinger av utbytte -23 184 -16 12881 934 31 436 Innbetalinger av konsernbidrag 0
0 -4 326 Utbetalinger av konsernbidrag 0 046 404 195 871 Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter -35 530 168 761
54 518 -8 395 Netto endring i likvider i året 55 323 -8 08986 527 94 922 Kontanter og bankinnskudd per 01.01 103 832 111 921
141 045 86 527 Kontanter og bankinnskudd per. 31.12 159 155 103 832 I posten kontanter og bankinnskudd inngår kontanter, bankinnskudd og andre kortsiktige, likvide plasseringer.
19
20
Revisors Beretning
Uttalelse om årsregnskapet
Vi har revidert årsregnskapet for Bauda AS, som består av
selskapsregnskap og konsernregnskap. Selskapsregnskapet og
konsernregnskapet består av balanse per 31. desember 2015,
resultatregnskap og kontantstrømoppstilling for regnskapsåret
avsluttet per denne datoen og en beskrivelse av vesentlige
anvendte regnskapsprinsipper og andre noteopplysninger.
Styrets og administrerende direktørs ansvar for årsregnskapet
Styret og administrerende direktør er ansvarlig for å utarbeide
årsregnskapet og for at det gir et rettvisende bilde i samsvar med
regnskapslovens regler og god regnskapsskikk i Norge, og for
slik intern kontroll som styret og administrerende direktør finner
nødvendig for å muliggjøre utarbeidelsen av et årsregnskap som
ikke inneholder vesentlig feilinformasjon, verken som følge av
misligheter eller feil.
Revisors oppgaver og plikter
Vår oppgave er å gi uttrykk for en mening om dette årsregnska-
pet på bakgrunn av vår revisjon. Vi har gjennomført revisjonen i
samsvar med lov, forskrift og god revisjonsskikk i Norge, herunder
International Standards on Auditing. Revisjonsstandardene
krever at vi etterlever etiske krav og planlegger og gjennomfører
revisjonen for å oppnå betryggende sikkerhet for at
årsregnskapet ikke inneholder vesentlig feilinformasjon.
En revisjon innebærer utførelse av handlinger for å innhente
revisjonsbevis for beløpene og opplysningene i årsregnskapet.
De valgte handlingene avhenger av revisors skjønn, herunder
vurderingen av risikoene for at årsregnskapet inneholder
vesentlig feilinformasjon, enten det skyldes misligheter eller
feil. Ved en slik risikovurdering tar revisor hensyn til den interne
kontrollen som er relevant for selskapets utarbeidelse av et
årsregnskap som gir et rettvisende bilde. Formålet er å utforme
revisjonshandlinger som er hensiktsmessige etter
omstendighetene, men ikke for å gi uttrykk for en mening om
effektiviteten av selskapets interne kontroll. En revisjon
omfatter også en vurdering av om de anvendte
regnskapsprinsippene er hensiktsmessige og om
regnskapsestimatene utarbeidet av ledelsen er rimelige, samt en
vurdering av den samlede presentasjonen av årsregnskapet.
Etter vår oppfatning er innhentet revisjonsbevis tilstrekkelig og
hensiktsmessig som grunnlag for vår konklusjon om selskaps-
regnskapet og vår konklusjon om konsernregnskapet.
Konklusjon
Etter vår mening er årsregnskapet for Bauda AS avgitt i samsvar
med lov og forskrifter og gir et rettvisende bilde av selskapets
og konsernets finansielle stilling per 31. desember 2015 og av
deres resultater og kontantstrømmer for regnskapsåret som ble
avsluttet per denne datoen i samsvar med regnskapslovens regler
og god regnskapsskikk i Norge.
Uttalelse om øvrige forhold
Konklusjon om årsberetningen
Basert på vår revisjon av årsregnskapet som beskrevet ovenfor,
mener vi at opplysningene i årsberetningen om årsregnskapet,
forutsetningen om fortsatt drift og forslaget til disponering av
resultatet er konsistente med årsregnskapet og i samsvar med lov
og forskrifter.
Konklusjon om registrering og dokumentasjon
Basert på vår revisjon av årsregnskapet som beskrevet ovenfor, og
kontrollhandlinger vi har funnet nødvendig i henhold til
internasjonal standard for attestasjonsoppdrag (ISAE) 3000
«Attestasjonsoppdrag som ikke er revisjon eller forenklet
revisorkontroll av historisk finansiell informasjon», mener vi
at styret og administrerende direktør har oppfylt sin plikt til å
sørge for ordentlig og oversiktlig registrering og dokumentasjon
av selskapets regnskapsopplysninger i samsvar med lov og god
bokføringsskikk i Norge.
Drammen, 8. mai 2016 ERNST & YOUNG AS
Atle Terum Statsautorisert revisor
Bauda AS
/Users/idaengland/Documents/Årsrapport Bauda/Dokumenter til Årsrapport/Side 15 Bauda AS - Hovedtall.xls 09.06.2016
Hovedtall for Bauda AS 2015 2014 2013 2012 2011Inntekter og resultaterDriftsinntekter MNOK 76,0 66,3 67,6 68,8 89,6Driftsresultat MNOK -9,1 -14,8 -12,0 -14,4 -2,1Resultat før skatter MNOK 105,3 66,5 44,9 110,4 91,3Herav fra datterselskap MNOK 118,4 81,8 31,4 44,5 21,0Årets resultat MNOK 78,4 53,0 38,6 106,7 86,1BalansenTotalkapital pr. 31.12 MNOK 853,8 802,2 569,8 555,5 581,1Egenkapital pr. 31.12 MNOK 461,9 422,8 393,0 370,5 270,9Nøkkeltall
1 Driftsmargin % -12,0% -22,3% -17,8% -20,9% -2,3%2 Egenkapitalandel % 54,1% 52,7% 69,0% 66,7% 46,6%
AnsatteAntall pr. 31.12 9 5 4 6 6
1 Driftsmargin: Driftsresultat/Driftsinntekter2 Egenkapitalandel: Egenkapital/Totalkapital
21
/Users/idaengland/Documents/Årsrapport Bauda/Dokumenter til Årsrapport/Side 15 Bauda AS - Hovedtall.xls 09.06.2016
Hovedtall for Bauda AS 2015 2014 2013 2012 2011Inntekter og resultaterDriftsinntekter MNOK 49,1 46,2 23,5 23,4 9,5Driftsresultat MNOK 28,6 30,9 14,3 15,1 6,0Resultat før skatter MNOK 20,3 21,7 10,9 13,4 3,8Årets resultat MNOK 15,2 15,8 7,8 9,0 2,7BalansenTotalkapital pr. 31.12 MNOK 429,0 400,2 128,4 130,5 63,0Egenkapital pr. 31.12 MNOK 96,2 89,5 10,5 11,2 5,3Nøkkeltall
1 Driftsmargin % 58,2% 66,9% 60,9% 64,5% 63,2%2 Egenkapitalandel % 22,4% 22,4% 8,2% 8,6% 8,4%
1 Driftsmargin: Driftsresultat/Driftsinntekter2 Lønnsomhetsmargin: Resultat før skatt + finanskostnader/Driftsinntekter
Hovedtall for Breivollveien Eiendom AS, Gystadparken Eiendom AS, Myrvegen 92 AS, Vognveien 1 Eiendom AS,Ing. Rybergsgate 108 AS (1), Olav Ingstadsvei 7 AS (1), Østmarkveien 25 AS (1), Kabelgaten 6 AS (2) og Drammensveien 277 (3)(1): Fra 2012. (2): Fra 2014. (3): Fra 2015
/Users/idaengland/Documents/Årsrapport Bauda/Dokumenter til Årsrapport/Side 15 Bauda AS - Hovedtall.xls 09.06.2016
Hovedtall for Bauda AS 2015 2014 2013 2012 2011Inntekter og resultaterDriftsinntekter MNOK 76,0 66,3 67,6 68,8 89,6Driftsresultat MNOK -9,1 -14,8 -12,0 -14,4 -2,1Resultat før skatter MNOK 105,3 66,5 44,9 110,4 91,3Herav fra datterselskap MNOK 118,4 81,8 31,4 44,5 21,0Årets resultat MNOK 78,4 53,0 38,6 106,7 86,1BalansenTotalkapital pr. 31.12 MNOK 853,8 802,2 569,8 555,5 581,1Egenkapital pr. 31.12 MNOK 461,9 422,8 393,0 370,5 270,9Nøkkeltall
1 Driftsmargin % -12,0% -22,3% -17,8% -20,9% -2,3%2 Egenkapitalandel % 54,1% 52,7% 69,0% 66,7% 46,6%
AnsatteAntall pr. 31.12 9 5 4 6 6
1 Driftsmargin: Driftsresultat/Driftsinntekter2 Egenkapitalandel: Egenkapital/Totalkapital
Forhandlervirksomheten i 2015
23
Konsernets forhandlereHovedtall 2015 2014 2013 2012 2011
Nye Toyota 5 455 5 633 5 750 5 470 5 300Nye Lexus 444 240 174 227 214Bruktbilsalg 6 724 6 509 6 165 6 101 5 108Inntekter/resultatDriftsinntekter MNOK 2 789,0 2 609,0 2 561,7 2 393,9 2 314,8Driftsresultat MNOK 104,6 67,7 26,4 30,9 35,5Resultat før skatter MNOK 101,1 61,8 18,8 22,6 29,7Årets resultat MNOK 73,5 45,0 13,1 16,2 21,1BalansenTotalkapital pr. 31.12 MNOK 478,2 469,6 541,9 509,8 538,8Egenkapital pr. 31.12 MNOK 119,7 131,3 126,3 124,6 135,0Nøkkeltall
1 Driftsmargin % 3,8% 2,6% 1,0% 1,3% 1,5%2 Resultatmargin % 3,6% 2,4% 0,7% 0,9% 1,3%3 Kapitalens omløpshastighet 5,9 5,2 4,9 4,6 4,44 Totalrentabilitet % 21,3% 13,2% 5,1% 6,0% 7,1%5 Egenkapitalandel % 25,0% 28,0% 23,3% 24,4% 25,1%
AnsatteÅrsverk 634 639 619 626 624
1 Driftsmargin: Driftsresultat/Driftsinntekter
2 Resultatmargin: Resultat før skatter/Driftsinntekter
3 Kapitalens omløpshastighet: Driftsinntekter/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.12
4 Totalrentabilitet: Resultat før skatt + finanskostnader/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.12
5 Egenkapitalandel: Egenkapital/Totalkapital
1) Driftsmargin: Driftsresultat/Driftsinntekter 2) Resultatmargin: Resultat før skatter/Driftsinntekter 3) Kapitalens omløpshastighet: Driftsinntekter/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.124) Totalrentabilitet: Resultat før skatt + finanskostnader/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.12 5) Egenkapitalandel: Egenkapital/Totalkapital
Toyota Oslo AS
HOVEDTALLToyota Oslo AS 2015 2014 2013 2012 2011
Nybilsalg Toyota 1 708 1 744 1 629 1 624 1 560
Nybilsalg Lexus 224 217 174 227 214
Bruktbilsalg 1 855 1 951 1 748 1 767 1 666
Inntekter/resultatDriftsinntekter MNOK 885,3 875,4 788,0 787,0 771,4Driftsresultat MNOK 31,1 21,3 0,2 10,6 10,1Resultat før skatter MNOK 29,7 18,8 -2,7 7,4 7,9Årets resultat MNOK 21,7 13,7 -1,9 5,4 5,6BalansenTotalkapital pr. 31.12 MNOK 147,1 149,4 183,0 175,6 177,9Egenkapital pr. 31.12 MNOK 36,8 37,4 42,0 43,9 44,5Nøkkeltall
1 Driftsmargin % 3,5% 2,4% 0,0% 1,3% 1,3%2 Resultatmargin % 3,4% 2,1% -0,3% 0,9% 1,0%3 Kapitalens omløpshastighet 6,0 5,3 4,4 4,5 4,44 Totalrentabilitet % 20,0% 11,3% 0,1% 6,0% 5,9%5 Egenkapitalandel % 25,0% 25,0% 23,0% 25,0% 25,0%
AnsatteAntall årsverk 222 223 220 224 224
24
1) Driftsmargin: Driftsresultat/Driftsinntekter 2) Resultatmargin: Resultat før skatter/Driftsinntekter 3) Kapitalens omløpshastighet: Driftsinntekter/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.124) Totalrentabilitet: Resultat før skatt + finanskostnader/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.12 5) Egenkapitalandel: Egenkapital/Totalkapital
Toyota Asker og Bærum AS
HOVEDTALL Toyota Asker og Bærum AS 2015 2014 2013 2012 2011Nybilsalg Toyota 859 893 1 011 900 996Nybilsalg Lexus 118 5Bruktbilsalg 1 193 1 091 1 114 1 014 762Inntekter/resultatDriftsinntekter MNOK 485,4 412,2 421,0 380,5 366,3Driftsresultat MNOK 20,6 15,7 10,0 5,0 7,0Resultat før skatter MNOK 20,2 15,0 9,2 4,0 6,1Årets resultat MNOK 14,8 10,9 6,5 2,9 4,4BalansenTotalkapital pr. 31.12 MNOK 82,0 76,3 80,6 69,0 81,3Egenkapital pr. 31.12 MNOK 20,5 31,0 20,0 17,3 20,4Nøkkeltall
1 Driftsmargin % 4,2% 3,8% 2,4% 1,3% 1,9%2 Resultatmargin % 4,2% 3,6% 2,2% 1,1% 1,7%3 Kapitalens omløpshastighet 6,1 5,3 5,6 5,1 4,64 Totalrentabilitet % 25,5% 20,3% 13,5% 6,8% 8,8%5 Egenkapitalandel % 25,0% 40,6% 24,8% 25,1% 25,1%
AnsatteAntall årsverk 108 105 99 100 106
25
1) Driftsmargin: Driftsresultat/Driftsinntekter 2) Resultatmargin: Resultat før skatter/Driftsinntekter 3) Kapitalens omløpshastighet: Driftsinntekter/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.124) Totalrentabilitet: Resultat før skatt + finanskostnader/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.12 5) Egenkapitalandel: Egenkapital/Totalkapital
Toyota Romeriket AS
26
HOVEDTALL Toyota Romerike AS 2015 2014 2013 2012 2011Nybilsalg Toyota 1 205 1 166 1 266 1 245 1 131Nybilsalg Lexus 102 18Bruktbilsalg 1 683 1 461 1 399 1 438 1 097Inntekter/resultatDriftsinntekter MNOK 667,2 553,3 555,9 535,0 477,1Driftsresultat MNOK 23,0 16,1 15,4 16,0 16,1Resultat før skatter MNOK 21,8 14,5 13,8 14,5 15,3Årets resultat MNOK 15,8 10,6 9,8 10,4 11,0BalansenTotalkapital pr. 31.12 MNOK 123,2 118,8 117,1 105,0 118,2Egenkapital pr. 31.12 MNOK 30,8 29,7 29,2 26,2 29,5Nøkkeltall
1 Driftsmargin % 3,4% 2,9% 2,8% 3,0% 3,4%2 Resultatmargin % 3,3% 2,6% 2,5% 2,7% 3,2%3 Kapitalens omløpshastighet 5,5 4,7 5,0 4,8 4,44 Totalrentabilitet % 18,0% 13,7% 14,0% 14,6% 15,9%5 Egenkapitalandel % 25,0% 25,0% 24,9% 25,0% 25,0%
AnsatteAntall årsverk 137 132 125 122 119
1) Driftsmargin: Driftsresultat/Driftsinntekter 2) Resultatmargin: Resultat før skatter/Driftsinntekter 3) Kapitalens omløpshastighet: Driftsinntekter/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.124) Totalrentabilitet: Resultat før skatt + finanskostnader/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.12 5) Egenkapitalandel: Egenkapital/Totalkapital
27
Toyota Drammen AS
HOVEDTALL Toyota Romerike AS 2015 2014 2013 2012 2011Nybilsalg Toyota 1 205 1 166 1 266 1 245 1 131Nybilsalg Lexus 102 18Bruktbilsalg 1 683 1 461 1 399 1 438 1 097Inntekter/resultatDriftsinntekter MNOK 667,2 553,3 555,9 535,0 477,1Driftsresultat MNOK 23,0 16,1 15,4 16,0 16,1Resultat før skatter MNOK 21,8 14,5 13,8 14,5 15,3Årets resultat MNOK 15,8 10,6 9,8 10,4 11,0BalansenTotalkapital pr. 31.12 MNOK 123,2 118,8 117,1 105,0 118,2Egenkapital pr. 31.12 MNOK 30,8 29,7 29,2 26,2 29,5Nøkkeltall
1 Driftsmargin % 3,4% 2,9% 2,8% 3,0% 3,4%2 Resultatmargin % 3,3% 2,6% 2,5% 2,7% 3,2%3 Kapitalens omløpshastighet 5,5 4,7 5,0 4,8 4,44 Totalrentabilitet % 18,0% 13,7% 14,0% 14,6% 15,9%5 Egenkapitalandel % 25,0% 25,0% 24,9% 25,0% 25,0%
AnsatteAntall årsverk 137 132 125 122 119
1) Driftsmargin: Driftsresultat/Driftsinntekter 2) Resultatmargin: Resultat før skatter/Driftsinntekter 3) Kapitalens omløpshastighet: Driftsinntekter/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.124) Totalrentabilitet: Resultat før skatt + finanskostnader/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.12 5) Egenkapitalandel: Egenkapital/Totalkapital
28
Toyota Østfold og Follo AS
HOVEDTALL Toyota Østfold & Follo AS 2015 2014 2013 2012 2011Nybilsalg 956 1 038 1 037 940 905Bruktbilsalg 1 300 1 259 1 158 1 220 955Inntekter/resultatDriftsinntekter MNOK 434,1 427,3 436,8 384,1 383,7Driftsresultat MNOK 17,1 8,2 -0,4 -4,5 4,0Resultat før skatter MNOK 16,7 7,4 -2,0 -6,2 2,8Årets resultat MNOK 12,0 5,4 -1,6 -4,5 1,9BalansenTotalkapital pr. 31.12 MNOK 73,3 78,8 90,2 99,6 96,8Egenkapital pr. 31.12 MNOK 18,4 20,6 19,6 22,0 22,5Nøkkeltall
1 Driftsmargin % 3,9% 1,9% -0,1% -1,2% 1,0%2 Resultatmargin % 3,8% 1,7% -0,5% -1,6% 0,7%3 Kapitalens omløpshastighet 5,7 5,1 4,6 3,9 4,24 Totalrentabilitet % 22,0% 10,8% -0,3% -4,6% 4,4%5 Egenkapitalandel % 25,1% 26,1% 21,7% 22,1% 23,2%
AnsatteAntall årsverk 100,0 106,0 106,0 110,0 113,0
1) Driftsmargin: Driftsresultat/Driftsinntekter 2) Resultatmargin: Resultat før skatter/Driftsinntekter 3) Kapitalens omløpshastighet: Driftsinntekter/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.124) Totalrentabilitet: Resultat før skatt + finanskostnader/Gjennomsnitt av totalkapital 1.1 og 31.12 5) Egenkapitalandel: Egenkapital/Totalkapital
Konsernets forhandlere
TOYOTA OSLO ASForhandler Toyota og Lexuswww.toyota-oslo.nowww.lexus.no
TOYOTA ASKER OG BÆRUM AS Forhandler Toyota og Lexuswww.toyota-ab.nowww.lexus.no
TOYOTA ROMERIKE AS Forhandler Toyota og Lexus www.toyotaromerike.nowww.lexus.no
TOYOTA DRAMMEN AS www.toyotadrammen.no
TOYOTA ØSTFOLD & FOLLO ASwww.toyota-ostfold.no
TOYOTA SØR AS (Januar, 2016)www.toyotasør.no
Bauda ASPostboks 54 Økern, 0508 OsloTelefon 22 70 02 00Org.nr. NO 910 431 714 MVAwww.bauda.no
Besøksadresse:Kabelgaten 60580 Økern