Suominen Yhtymä Oyj Varsinainen yhtiökokous 23.3¤ltö... · 7. Oy Etra Invest Ab 12 223 320 5,0 8. Evald ja Hilda Nissin säätiö 6 943 646 2,8 9. Heikki Bergholm 5 141 710 2,1

Uuden Suomisen luominen

Suominen Oyj 1

Nina Kopola

Toimitusjohtaja

Suominen Oyj

23.5.2012

Sisällys

• Laajentunut Suominen

• Osavuosikatsaus 1–3/2012

• Painopistealueet 2012 – Uuden Suomisen

luominen

Liite

• Suomisen osake

Suominen Oyj 2 23.5.2012

Laajentunut Suominen


JOUSTOPAKKAUKSET valmistaa muovikalvosta

korkealaatuisia flekso-

painettuja kuluttajapakkauksia

teollisuuden ja kaupan

käyttöön

KUITUKANKAAT valmistaa pyyhintä-, hygienia-

ja terveydenhoitoon liittyviä

tuotteita rullatavarana

toimitettavasta kuitukankaasta

CODI WIPES tuotevalikoimaan kuuluvat

pyyhkeet vauvaikäisten ja

pienten lasten hoitoon, henkilö-

kohtaiset hygieniapyyhkeet sekä

kotitalouksien pyyhkimistuotteet

Tuotamme tuotteita ja ratkaisuja, jotka helpottavat ihmisten arkielämää

Suominen Oyj 23.5.2012 4

Nro 1 globaaleilla

pyyhintäkuitukangas-

markkinoilla

Nro 1 kaupan kasseissa

Suomessa sekä johtava toimija

Venäjän hygieniapakkausten

markkinoilla

Nro 3 Euroopan

kosteuspyyhemarkkinoilla

Liikevaihtomme ja henkilöstömme

Pro forma liikevaihto 2011 492 milj. euroa *

Codi Wipes 56(11 %)

Kuitukankaat 371(76 %)*

Joustopakkaukset65 (13 %)

Henkilöstö 3/2012 1 214

Codi Wipes 152(12%)Kuitukankaat 606(50%)Joustopakkaukset447 (37%)Emo 9 (1%)


* Suominen hankki Home and Personal -kuitukangasliiketoiminnan

Ahlstrom Oyj:ltä 4.8.2011. Liiketoiminnan pro forma liikevaihto

vuonna 2011 oli 321 milj. euroa ja on kuvassa sisällytetty osana

Kuitukankaita pro forma lukuna. Liiketoimintojen yhdistyminen tuli

voimaan 1.11.2011 alkaen, ja hankitun liiketoiminnan liikevaihto

sisältyi Suomisen raportoituihin lukuihin kahdelta kuukaudelta.

Laajentunut Suominen on pyyhintäkuitukankaiden maailmanlaajuinen markkinajohtaja

• Suominen Oyj allekirjoitti 4.8.2011 sopimuksen

Ahlstrom Oyj:n kanssa yhtiön Home and

Personal -kuitukangasliiketoiminnan ostamisesta

noin 170 miljoonalla eurolla

• Kaupan ansiosta Kuitukankaat -

liiketoimintayksikön liikevaihto lähes

nelinkertaistui

• Tuotantolaitosten määrä kasvoi yhdestä

seitsemään ja sijaitsevat Pohjois-Amerikassa,

Italiassa, Espanjassa ja Brasiliassa

• Home and Personal -liiketoimintaan kuuluva

Brasilian yksikön kauppa on lykkääntynyt

viranomaislupien saamisen viivästyessä


Suomi Ikaalinen Joustopakkaukset

Suomi Nakkila Kuitukankaat

Alankomaat Veenendaal Codi Wipes

Suomi Tampere Joustopakkaukset

Venäjä Pietari Joustopakkaukset ja Kuitukankaat

Puola Grodzisk Mazowiecki Joustopakkaukset

Brasilia Paulinia Kuitukankaat

Yhdysvallat Windsor Locks Kuitukankaat

Yhdysvallat Bethune Kuitukankaat

Yhdysvallat Green Bay Kuitukankaat

Espanja Alicante Kuitukankaat

Italia Milano (Cressa ja Mozzate) Kuitukankaat

Uusi vaihe – vahvistuneet menestyksen edellytykset

Maantieteellinen laajentuminen • Johtava asema kehittyneillä markkinoilla

• Läsnäolo Brasilian ja Venäjän kehittyvillä markkinoilla

• Tulevaisuuden mahdollisuuksia Aasian ja Tyynenmeren alueella

Asiakkaiden palveleminen • Kattavampi pyyhintätuotteiden tarjoama

• Vahvistunut tuotekehitys- ja teknologiavoima

• Lähellä asiakasta maailmanlaajuisesti

Osaamisen vahvistuminen ja laajeneminen • Lisääntynyt kansainvälisyys ja laajentunut ammattitaito

• Teknologia- ja materiaaliosaaminen

Toimintojen tehostaminen • Yhteinen ostovoima

• Toimitusketjun hallinta


Globaali kuitukangasmarkkina segmenteittäin, noin 15 mrd euroa

Pyyhintäkuitukankaiden maailmanlaajuinen markkinajohtaja


Suominen nro 1

koko pyyhintämarkkina noin 1,5 mrd euroa

Lähde: Johdon arvio markkina-asemasta kuitukangasmarkkinoilla.

Vauvanhoito Henkilökohtainen

hoito Kodinhoito Teollisuus Koko markkina

Pohjois-

Amerikka 625 milj. euroa

EMEA 530 milj. euroa

Etelä

Amerikka 30 milj. euroa

Aasian ja

Tyynen-

meren alue

285 milj. euroa

Markkina 625 milj. euroa 185 milj. euroa 330 milj. euroa 330 milj. euroa

Nro 2

Nro 1

Nro 2

ei saatavilla

Lähde: Johdon arvio markkina-asemasta kuitukangasmarkkinoilla.

Nro 2

Nro 1

Nro 2

Nro 2

Nro 1 tai nro 2 pyyhintätuotteiden eri segmenteissä


Suominen nro 1

koko pyyhintämarkkina

noin 1,5 mrd euroa

Osavuosikatsaus 1–3/2012


Liikevaihto yli kaksinkertaistui kuitukangasliiketoimintakaupan ansiosta

44 43 43

86

111

0

20

40

60

80

100

120

Q1/11 Q2/11 Q3/11 Q4/11 Q1/12

Liikevaihto

• Liikevaihto yli kaksinkertaistui

Home and Personal -

kuitukangasliiketoimintakaupan

ansiosta

• Vertailukelpoinen pro forma

liikevaihto laski 8%

• Kysyntä oli vilkasta Amerikassa

ja vaimeampaa Euroopassa


Suominen osti Home and Personal

kuitukangasliiketoiminnan Ahlstrom Oyj:ltä

4.8.2011. Liiketoiminnan pro forma

liikevaihto vuonna 2011 oli 321 milj. euroa.

Liiketoimintojen yhdistyminen tuli voimaan

1.11.2011 alkaen, joten hankitun

liiketoiminnan liikevaihto sisältyvät

Suomisen lukuihin kahdelta kuukaudelta.

1-12/2011: 213,4 milj. euroa

milj. euroa

Liikevoitto oli positiivinen

-0,6

0,04

-1,9 -2,4

3,2

-6

-4

-2

0

2

4

6

8

-3

-2

-1

0

1

2

3

4

Q1/11 Q2/11 Q3/11 Q4/11 Q1/12

Liikevoitto ja liikevoitto %

• Pyyhintä-toimialan liikevoiton

parannus oli merkittävä ja oli 3,8

miljoonaa euroa (1-3/2011: -0,3

milj. euroa)

• Home and Personal -liiketoiminnan

yhdistäminen osaksi Suomisen

Kuitukankaita alensi toimintakuluja

verrattuna tilanteeseen, jossa

yksiköt toimivat erillisinä


%

milj. euroa

1-12/2011: -4,8 milj. euroa

Liiketoiminnan rahavirta oli negatiivinen käyttöpääoman kasvaessa normaalille tasolle

0,4

2,4

-1,0

-4,7

-6,4 -7

-6

-5

-4

-3

-2

-1

0

1

2

3

Q1/11 Q2/11 Q3/11 Q4/11 Q1/12

Liiketoiminnan rahavirta

• Liiketoiminnan rahavirta oli negatiivinen

koska käyttöpääoma kasvoi

• Käyttöpääoman kasvu johtui siitä, että

Home and Personal -liiketoiminnan

kaupan yhteydessä kaikki

käyttöpääoman erät eivät siirtyneet

Suomiselle ja ovat kasvaneet

alkukuukausina

• Myyntisaatavien ja ostovelkojen

kertyminen Suomisen taseeseen on

sitonut rahoitusta alkuvuoden aikana

12,9 miljoonaa euroa


1-12/2011: -2,9 milj. euroa

milj. euroa

Q1/12

Velkaantumisaste laski

186,1 192,9

233,0

111,0 112,4

0

50

100

150

200

250

Q1/11 Q2/11 Q3/11 Q4/11 Q1/12

Velkaantumisaste, %

25,6 24,8 22,9

32,2 32,8

0

5

10

15

20

25

30

35

Q1/11 Q2/11 Q3/11 Q4/11 Q1/12

Omavaraisuusaste, %


Pyyhintä -toimialan liikevaihto yli kolminkertaistui yrityskaupan ansiosta ja liikevoitto oli positiivinen


27,2 25,9 26,4

69,9

97,5

0

20

40

60

80

100

120

Q1/11 Q2/11 Q3/11 Q4/11 Q1/12

Liikevaihto

1-12/2011: 149,4 milj. euroa

milj. euroa

-0,3

0,06

-1,7

-0,3

3,8

-8

-4

0

4

8

12

16

-2

-1

0

1

2

3

4

Q1/11 Q2/11 Q3/11 Q4/11 Q1/12

Liikevoitto ja liikevoitto-% ennen kertaluonteisia eriä

1-12/2011: -2,2 milj. euroa

%

Kuitukankaiden myynnin jakauma

50 %

19 %

10 %

14 %

7 % Lasten pyyhintä

Kotitalouspyyhintä

Teollisuuspyyhintä

Henkilkohtainen hygienia

Muut

• Vertailukelpoinen myynti kasvoi

Yhdysvalloissa mutta väheni

Euroopassa

• Kotitalouspyyhintään

käytettävien kuitukankaiden

osuus kasvoi, muut alueet

pysyivät ennallaan tai vähenivät

• Yksi tuotantolinja Italiassa oli

osittain poissa käytöstä


Q1/2012: 85,7 milj. euroa (Q1/2011: 14,3 milj. euroa)

Codi Wipesin myynnin jakauma

45 %

8 %

47 %

Lastenhoito

Kosteat wc-pyyhkeet

Henkilökohtainen hygienia

• Codi Wipesin liikevaihto laski

hieman

• Lastenhoitotuotteiden myynti

aleni kun taas henkilökohtaisen

hygienian ja kosteiden wc-

pyyhkeiden myynti pysyi

ennallaan

• Keskihinnat olivat edellisen

vuoden tasolla



Joustopakkaukset -toimialan liikevaihto laski

16,6 17,0

16,2 15,1

13,9

0

2

4

6

8

10

12

14

16

18

Q1/11 Q2/11 Q3/11 Q4/11 Q1/12

Liikevaihto, milj. euroa

-0,06

0,5

0,3

-0,07

-0,6 -8

-6

-4

-2

0

2

4

6

-0,8

-0,6

-0,4

-0,2

0

0,2

0,4

0,6

Q1/11 Q2/11 Q3/11 Q4/11 Q1/12

Liikevoitto ja liikevoitto-% ennen kertaluonteisia eriä

%


milj. euroa

1-12/2011: 64,8 milj. euroa 1-12/2011: 0,7 milj. euroa

Joustopakkaukset myynnin jakauma

47 %

23 %

22 %

8 % Elintarvikepakkaukset

Hygieniapakkaukset

Kaupan pakkaukset

Turva- jasysteemipakkaukset

• Liikevaihto laski 16%

• Hygieniapakkausten myynti laski 25%,

elintarvikepakkausten 20% ja kaupan

pakkausten 10%. Turva- ja

systeemipakkausten liikevaihto pysyi

ennallaan

• Aktiivisesta hintapolitiikasta johtuvat

vuoden 2011 lopun asiakasmenetykset

aiheuttivat liikevaihdon laskuun

kahdella suurimmalla sektorilla

• Myyntihinnat pysyivät viime vuoden

tasolla



Kuitukankaat ja kehittyvät markkinat kasvavat

7,0

4,4 3,5

10,0 10,0

7,0 8,0

0

2

4

6

8

10

12

Pyyhintätuotteiden markkinakasvu, %

• Kuitukankaiden globaalien

markkinoiden arvioidaan kasvavan

noin 7% vuoteen 2015 mennessä

• Euroopan joustopakkausten

kokonaismarkkinan arvioidaan

kasvavan keskimäärin 2% vuodessa

vuoteen 2014 asti. Venäjällä ja

Puolassa kasvuvauhdin arvioidaan

olevan merkittävästi korkeampi, noin

8% ja 4%


Markkinanäkymät

• Kuluttajien varovaisen ostokäyttäytymisen arvioidaan jatkuvan talouden vaimean

kehityksen myötä. Monissa Suomisen tuotteissa tarjonta ylittää kysynnän varsinkin

Euroopassa ja joissakin tuoteryhmissä rakennetaan vielä lisää tuotantokapasiteettia

• Suominen arvioi tuotteidensa kysynnän pysyvän vuoden 2011 tasolla. Euroopan

kysynnän väheneminen kompensoituu Yhdysvaltojen kasvavalla kysynnällä. Myös

Etelä-Amerikan ja Itä-Euroopan myynnin arvioidaan kasvavan. Vertailukelpoisissa

myynnin määrissä ei tapahdu merkittävää muutosta edellisvuotiseen nähden

• Lähinnä öljyraaka-aineiden hintakehityksen perusteella Suomisen raaka-ainehintojen

arvioidaan säilyvän ensimmäisen vuosineljänneksen tasolla


Näkymät

Suomisen liikevaihto kasvaa merkittävästi Home and

Personal -liiketoiminnan lukujen sisältyessä konsernin

liikevaihtoon. Koko vuoden tuloksen verojen jälkeen

arvioidaan paranevan vuodesta 2011


Painopistealueet 2012 – Uuden Suomisen luominen


Painopistealueet 2012 – Uuden Suomisen luominen

• Kannattavuuden parantaminen

• Myynnin tehostaminen

• Taseen vahvistaminen

• Yhdenmukaisten toimintatapojen ja johtamisjärjestelmän

luominen

• Yhtenäisen kulttuurin vahvistaminen


Kannattavuuden parantaminen on tärkein tavoite

• Suominen Summit –ohjelman tavoitteena kannattavuuden ja

kilpailukyvyn parantaminen

• Tavoitteena liikevaihtoon suhteutettuna noin kahden prosentin

kustannushyöty vuonna 2012

• Kustannussäästöt • myynti, hallinto, hankinnat, tuotanto

• käyttöpääoman vapauttaminen

• Tuotannon analysointi markkinalähtöisesti ja tuotantorakenteen

optimointi • Nakkilan toiminnan terävöittäminen

• yt-neuvottelujen aloittaminen 14.5.2012

• Myynnin kasvattaminen ja marginaalien parantaminen • hinnoittelun kehittäminen

• raaka-ainehintojen vaikutukset nopeammin hinnoitteluun


Kiitos !

Liite Suomisen osake


Suomisen omistus 3/2012

Suominen Oyj 28

Osakas Osakemäärä, kpl % osakkeista ja äänimäärästä

1. Ahlstrom Oyj 66 666 666 27,1

2. Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarinen 27 111 992 11,0

3. Keskinäinen Työeläkevakuutusyhtiö Varma 22 500 000 9,2

4. Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö 22 322 535 9,1

5. Suomen Teollisuussijoitus Oy 22 222 222 9,0

6. Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Tapiola 14 123 255 5,7

7. Oy Etra Invest Ab 12 223 320 5,0

8. Evald ja Hilda Nissin säätiö 6 943 646 2,8

9. Heikki Bergholm 5 141 710 2,1

10. Suomen itsenäisyyden juhlarahasto Sitra 4 444 444 1,8

11. Mikko Maijala 3 399 977 1,4

12. Juhani Maijala 3 286 743 1,3

13. Onninen-Sijoitus Oy 2 500 000 1,0

14. Apteekkien Eläkekassa 2 222 222 0,9

15. Yleisradion eläkesäätiö 2 222 222 0,9

16. Suomen Kulttuurirahasto 2 222 221 0,9

17. Eeva Maijala 1 515 995 0,6

18. AC Invest Two B.V. 1 355 555 0,6

19. Harald Relander 1 280 000 0,5

20. Oy Chemec Ab 1 111 112 0,5

Hallintarekisteröidyt osakkeet 330 233 0,1

23.5.2012

Kurssikehitys

0

30000

60000

90000

120000

150000

180000

0

0,1

0,2

0,3

0,4

0,5

0,6

Kurssi Vaihto


EUR

Documents

Suominen Yhtymä Oyj Varsinainen yhtiökokous 23.3¤ltö... · 7. Oy Etra Invest Ab 12 223 320 5,0 8. Evald ja Hilda Nissin säätiö 6 943 646 2,8 9. Heikki Bergholm 5 141 710 2,1