Apresentação Institucional

Maio 2014

Governança da Associação

Conselho Deliberativo

Presidente: Fernando Cezar Borges (Carlyle Group) Vice-presidentes: Clovis Meurer (CRP – Companhia de Participações Luiz Eugenio Figueiredo (Rio Bravo Investimentos) Conselheiros: Francisco Sanchez Neto (Lions Trust) Mauricio Marcelini (FUNCEF) Frederico Greve (DGF Investimentos) Patrícia Freitas Humberto Matsuda (Performa Investimentos) Ricardo Propheta Marques (BRZ Inv.) Leonardo Pereira dos Santos (BNDES) Robert E. Binder (Antera) Maurício da Rocha Wanderley (Valia)

Governança da Associação

Conselho Consultivo

Conselheiros: Álvaro Gonçalves (Grupo Stratus) João de Negri (Finep) Julio Ramundo (BNDES) Eduardo Guardia (BM&FBOVESPA) Luiz Eugenio Figueiredo (Rio Bravo Investimentos) Luiz Leonardo Cantidiano (Motta Fernandes Rocha Advogados) Maria Cecília Rossi (Inter-link Consultoria de Mercado de Capitais) Marcus Regueira (FIR Capital) Roberto Hesketh (Multicapital do Brasil Participações) Sidney Chameh (DGF Investimentos) Susana García-Robles (MIF/FOMIN) Thomás Tosta de Sá (IBMEC)

Governança da Associação

Comitês Executivos

CER – Comitê de Regulamentação Coordenador: Luiz Eugenio Figueiredo (Rio Bravo Investimentos) CEII – Comitê de Investidores Institucionais Coordenadora: Patrícia Freitas (ABVCAP) CEICS – Comitê de Empreendedorismo, Inovação, Capital Semente e Venture Capital Coordenador: Rodrigo Menezes (Derraik & Menezes Advogados) CEINFRA – Comitê de Infraestrutura Coordenador: Claudio Ferreira (Rio Bravo Investimentos) Núcleo de Recursos Humanos Coordenador: Marco Pisani (Lions Trust)

Pilares Estratégicos

Fortalecimento e Crescimento da indústria brasileira de Participações

Fortalecimento da Indústria Brasileira de Participações

Representação e

Posicionamento Institucional

Regulação e Fomento

Informação e Divulgação

Compliance e Melhores Práticas

Integração e Sustentabilidade

Recursos Coordenação

ABVCAP

Representação e Posicionamento

Institucional

Parcerias Estratégicas

Regulação e Fomento

Aprimoramento da Regulamentação

Consolidação das Instruções CVM 209 e 391 –

prioridade na CVM em 2014

Projeto Legislativo – Seminário sobre Capital

Empreendedor – 22 de maio, Câmara dos

Deputados em Brasília

Obrigatoriedade legal de saída do regime tributário do Simples

para que as empresas possam receber investimentos de Fundos;

Obrigatoriedade de análise prévia do CADE para investimentos de Fundos;

Repercussão de decisões judiciais na esfera trabalhista sobre o patrimônio

pessoal dos gestores;

Necessidade de incentivos tributários adequados para investimentos por meio de

Fundos de capital empreendedor, especialmente em empresas pré-operacionais;

Necessidade de incentivos tributários adequados para “investidores-anjo”;

Dificuldades para desinvestimento via mercado de capitais;

Obrigatoriedade de publicações de balanços e outras informações em jornais e não

pela internet

Principais desafios para aumentar investimentos de longo prazo em empresas brasileiras

Programa Venture Forum

Já são 11 Venture Foruns realizados

04 Empresas Investidas

30 Acordos de Confidencialidade Assinados

42 Empresas em Negociação

100 Capacitadas e Apresentadas a Investidores

+ de 400 empresas registradas na plataforma de

cadastro

Informação e Divulgação

Dados da Indústria 2013/2012/2011

Conhecimento

Inspiração

Série Jurídica:

- Estruturação de Fundos de PE&VC

- Tributação Aplicável aos Fundos de PE&VC

Cartilhas para empreendedores:

- Como funcionam os fundos de participação?

- Quanto vale o meu negócio?

- Como preparar minha empresa para atrair um

investidor

- O que é due diligence?

- Acordos Legais com investidores

PORTAL ABVCAP - integração de contéudos e maior dinâmica

• NAVEGAÇÃO POR PERFIL • BANNERS EM FLASH • ACESSO RÁPIDO • PAGINA DO EMPREENDEDOR • PÁGINA DO INVESTIDOR • INCORPORAÇÃO DO HOTSITE DO VF • CADASTRAMENTO SELETIVO PARA

NEWSLETTERS: NACIONAL, INTERNACIONAL, PMES

Novos Conteúdos – Pitches Empresas do VF

A ABVCAP disponibiliza na área de empreendedorismo os pitchings das empresas capacitadas e apresentadas durante o Venture Forum.

Plataforma de acesso a investidores

Cadastre sua empresa!

Compliance e Melhores Práticas

Processos e práticas da industria documentados para facilitar a relação entre os gestores e investidores

CÓDIGO ABVCAP/ANBIMA

DE REGULAÇÃO E MELHORES

PRÁTICAS

Supervisão: ANBIMA

Acompanhamento:

ABVCAP

Obs: Valores meramente estimativos e exemplicativos

Originação – números do Criatec I

1700 propostas

48 apresentadas

ao CI

42 aprovadas

36

Investidores

Ecossistema

• R$ 100 bilhões de Capital

Comprometido em 2013 *O capital comprometido é a soma (i) dos valores

já investidos e (ii) do saldo ainda disponível para

novos investimentos, dos fundos em operação em

31/12/2012 (ou seja, inclui fundos captados desde

o início da década passada até fundos captados

em 2012).

PE & VC no Brasil: Números

363 Instituições

624 Fundos

1.016 Empresas Investidas

3.514 Investimentos

197 Desinvestimentos Dados de 31.12.2013 ABVCAPData

Capital Comprometido

63,5

83,1

100,2

2011 2012 2013

Em bilhões de R$

31%

21%

Capital Disponível para Investimentos

Em bilhões de R$

22,7

28,7 28,5

2011 2012 2013

Investimentos

11,8

14,9

17,6

2011 2012 2013

18%

26%

Em bilhões de R$

26 23

14 13 13 12 11 8 8 7 7 7 6 5 4 3

19

Quantidade de Empresas Investidas por Setor em 2013