FX 유로 ( 선물 ) / FX 김환진 2011.11.18

FX 유로 ( 선물 ) / FX김환진2011.11.18

해외선물 , FX 마진초보입문자필독 자료집

1.FX 마진이란 ?

2.거래를 위한 필요 증거금

3.해외선물 상품 소개

4.해외선물 상품별 거래시간

5.FX 마진 상품 개요

6.FX 마진 매매 가능 증권사

7.전문가 리딩 주요 종목 및 방송 시간

목차

FX 마진 이란 ?

1. FX 마진이란 ?

개인투자자가 국제 외환거래에 참여할 수 있는 시장으로 2 개국의 통화를 매도와 매수하는 방식으로 거래됩니다 . FX 마진 거래는 개인이 참여할 수 있는 국제외환 거래이며 , 해당국의 이자율 차익 만큼의 수익 / 비용이 발생됩니다 . 거래 단위는 거래단위는 기준통화 ⅹ 100,000 으로 각 거래 대상 별로 상이합니다 .

예시 1) EUR/USD = € 100,000 [EUR/USD = 1.34874 일 경우 거래단위는 $134,874 가 됩니다 .예시 2) USD/JPY = $100,000 [USD/JPY = 1.00306 일 경우 거래단위는 $100,000 가 됩니다 .

2. FX 마진 특징 ?

은행의 거래망을 통해 인터넷이 연결된 곳이라면 어디서나 24 시간 거래가 가능합니다 .24 시간 장이 열려 있기는 하지만 거래량은 유럽시장과 미국시장이 겹치는 오후 10시부터 새벽 2 시 ( 한국시간 ) 에 가장 많이 일어납니다 . FX Margin 의 Leverage 는 20 배 로 국내 Kospi 200 보다 훨씬 큽니다 . 증거금 5% 로 $ 5,000 의 보증금만 있으면 $ 100,000 의 외환거래를 매매할 수 있습니다 . 높은 유동성과 양방향 거래가 가능하다는 특징도 있습니다 .

3. FX 마진은 누가하나 ?

외환에 관심이 많은 사람 , 주식 또는 선물거래 유경험자 , 모의거래 유경험자들이 보다 쉽게 FX 마진 거래를 할 수가 있습니다 .

4. FX 마진 시장의 구성 ?

국제 외환시장은 거래소가 없는 OTC 형태로 운영되며 개인도 참여가능한 시장입니다 .현재 국제 외환시장의 참여자는 상업은행 , 투자은행 , 헤지펀드 , 연기금 , 다국적 기업 등이 참여하고 있으며 중앙은행 또한 국부의 저장매체로 외환을 매매하면서 이 시장에 참여하고 있습니다 . 개인은 거래규모가 작기때문에 소규모 호가를 제공하는 증권사를 통하여 참여합니다 .

5. FX 마진 제도 ?

증거금 / 마진콜 / 롤오버 / 롤오버 이자 / PIP 의 환산가치

거래를 위한 필요 증거금

1. 일반계좌 ( 해외선물 유로기준 , 3 계약 증거금 약 1 천 8 백만원 , 1 계약 증거금 약 6 백만원 ) 유로가 가장 비싼 증거금을 요구합니다 .

상황에 주요 거래종목인 해외선물 , fx 마진의 종목이 다양함에 따라 1 종목 1 계약 포트폴리오로 최대 약 3 종목 ( 유로 1 계약 5400 불 개시증거금기준 , 3 계약 총 최소필요증거금 1 만 6 천 200 불 ~ 1 계약 5 천 400 불 필요 ) 정도까지 동시포지션 진입홀딩이 이루어질 수 있습니다 .

2. 미니 , 마이크로 계좌 증거금 ( 해외선물 마이크로 유로기준 , 3 계약 증거금 약 1백 8 십만원 ~60 만원 , 미니 유로 3 계약 증거금 약 9 백만원 )

해외선물에는 마이크로계좌가 있어 증거금은 각통화 개시증거금의 1/10 의 규모로 200-500 여불로 계좌개설이 가능하며 틱가치는 스탠다드계좌의 1/10 입니다 .( 유로 틱가치 :12.5 불 . 마이크로유로 틱가치 1.25 불 ). 유로의 경우는 미니계좌도 있으며 틱가치 6.25 불로 개시증거금은 2700 불입니다 .

3.FX 마진 개시증거금은 1 계약당 5 천불

뒷 페이지에 증거금표가 있으니 참고하시고 증권사마다 개시증거금에는 다소 차이가 있으니 확인하시기 바랍니다 . 1,2,3, 내용을 확인하셨죠 ?

FX 마진이나 해외선물계좌가 모두 있으면 좋겠으나 양자택일을 해야 하는 회원은 해외선물계좌를 개설하시는 것이 좋을듯합니다 .

FX 마진 종목중 크로스통화를 제외하고 해외선물에 거래할 통화 대부분이 있으며 해외선물에서 거래할 종목중 지수선물인 다우나 나스닥은 FX 마진에 없기때문입니다 . 해외선물과 FX 마진의 해외통화는 서로 약간의 가격차이만 있을뿐 움직임은 동일합니다 .

해외선물이나 FX 마진의 경우 하루 최소 100 여틱 순상승하락하므로 스탠다드계좌 1 계약 틱가치로 하루 약 1250 불 (140 여만원 ) 변동성을 보여주며 좀더 움직일때는 200-300 여틱도 움직입니다 . ( 유로기준 )

해외선물 상품 소개

[ 증거금 / 2011.06.23 기준 ]

증거금은 거래소 정책에 따라 수시로 변경될 수 있습니다 .

상품구분 거래소 상품코드 상품명 통화 위탁증거금 유지증거금

Currencies CME 6A Australian Dollar USD 2,363 1,750

( 통화 ) CME 6B British pounds USD 2,025 1,500

　 CME 6C Canadian Dollar USD 2,160 1,600

　 CME 6E Euro FX USD 5,400 4,000

　 CME 6J Japanese Yen USD 3,375 2,500

　 CME 6S Swiss Franc USD 3,038 2,250

　 CME KRW Korean Won USD 4,725 3,500

　 CME RMB RMB $ USD 1,080 800

　 CME E7 E-mini Euro FX USD 2,700 2,000

　 CME M6A Micro FX(AUD) USD 236 175

　 CME M6B Micro GBP/USD USD 203 150

　 CME M6C Micro USD/CAD CAD 243 180

　 CME M6E Micro FX(Euro) USD 540 400

　 CME M6J Micro USD/JPY JPY 338 250

　 CME M6S Micro USD/CHF CHF 203 150

　 ICE DX Dollar Index USD 1,729 1,300

　 CME 6NNew Zealand

DollarUSD 2,025 1,500


[ 증거금 / 2011.06.23 기준 ]






















Indexes CME ES E-mini S&P500 USD 5,000 4,000

( 지수 ) CME NQE-mini

Nasdaq100USD 3,500 2,800

　 CME YMMini sized Dow

Futures $5USD 5,000 4,000

　 CME SP S&P500 USD 25,000 20,000

　 CME ND Nasdaq100 USD 17,500 14,000

　 CME DD Big Dow USD 25,000 20,000

　 CME EMDE-mini S&P

MidcapUSD 7,500 6,000

　 CME NIY Nikkei225 Yen JPY 531,250 425,000

　 CME NID Nikkei225 $ USD 6,250 5,000

　 ICE TF Russell 2000 Mini USD 3,500 3,500

　 SGX IN CNX Nifty USD 488 390

　 SGX NK Nikkei225 JPY 250,000 200,000

　 SGX SG SiMSCI SGD 2,625 2,100

　 SGX TW MSCI Taiwan USD 1,188 950

　 EUREX VG DJ Euro Stoxx50 EUR 2,111 2,111

　 EUREX GX DAX EUR 13,503 13,503

　 HKEx HHI H-Share Index HKD 39,300 39,300

　 HKEx HSI Hang Seng Index HKD 70,800 70,800

　 HKEx MCHMini-H-share

IndexHKD 7,860 7,860

　 HKEx MHIMini-Hang Seng

IndexHKD 14,160 14,160

　 SGX MNKMini Osaka Nikkei

225JPY 60,000 60,000

　 SGX FCA FTSE China A50 USD 375 300

　 CME NKD Nikkei225 $ USD 5,313 4,250


[ 증거금 / 2011.06.23 기준 ]
























Nasdaq100USD 3,500 2,800



　 CME SP S&P500 USD 25,000 20,000

　 CME ND Nasdaq100 USD 17,500 14,000








　 SGX NK Nikkei225 JPY 250,000 200,000










IndexHKD 14,160 14,160


225JPY 60,000 60,000




Interest Rates

CME ZB30year U.S T-

BondsUSD 2,700 2,000

( 금리 ) CME ZF5year U.S T-

NotesUSD 1,080 800

　 CME ZN10year U.S T-

NotesUSD 1,485 1,100

　 CME ZT2year U.S T-

NotesUSD 675 500

　 CME GE Eurodollar USD 607 450

　 EUREX DU Euro Schatz EUR 470 470

　 EUREX OE Euro Bobl EUR 1,250 1,250

　 EUREX RX Euro Bund 10yr EUR 1,870 1,870

　 EUREX UB Euro BUXL 30yr EUR 3,900 3,900

　 SGX MJG mini JPN Bond JPY 141,750 105,000

Energy CME CL Crude Oil USD 8,438 6,250

( 에너지 ) NYMEX RB RBOB Gasoline USD 11,475 8,500

　 CME HO Heating Oil USD 8,438 6,250

　 CME NG Natural Gas USD 4,050 3,000

　 CME QGmi NY Natural

GasUSD 4,219 3,125

　 CME QH mi NY Heating Oil USD 4,219 3,125

　 CME QM mi NY Crude Oil USD 4,219 3,125

　 NYMEX QU mi NY Gasoline USD 5,738 4,250

　 ICE WBS WTI USD 5,600 5,600

　 ICE BRN Brent Crude USD 6,188 6,188

　 ICE GAS Gas-Oil USD 4,608 4,608

　 ICE ECF ECX EUA EUR 771 771

　 ICE CER ECX CER EUR 675 675

　 SGX SFO Fuel Oil 380cst USD 1,680 1,400


[ 증거금 / 2011.06.23 기준 ]
























Nasdaq100USD 3,500 2,800



　 CME SP S&P500 USD 25,000 20,000

　 CME ND Nasdaq100 USD 17,500 14,000








　 SGX NK Nikkei225 JPY 250,000 200,000










IndexHKD 14,160 14,160


225JPY 60,000 60,000




Interest Rates

CME ZB30year U.S T-

BondsUSD 2,700 2,000

( 금리 ) CME ZF5year U.S T-

NotesUSD 1,080 800

　 CME ZN10year U.S T-

NotesUSD 1,485 1,100

　 CME ZT2year U.S T-

NotesUSD 675 500

　 CME GE Eurodollar USD 607 450

　 EUREX DU Euro Schatz EUR 470 470

　 EUREX OE Euro Bobl EUR 1,250 1,250

　 EUREX RX Euro Bund 10yr EUR 1,870 1,870

　 EUREX UB Euro BUXL 30yr EUR 3,900 3,900

　 SGX MJG mini JPN Bond JPY 141,750 105,000

Energy CME CL Crude Oil USD 8,438 6,250

( 에너지 ) NYMEX RB RBOB Gasoline USD 11,475 8,500

　 CME HO Heating Oil USD 8,438 6,250

　 CME NG Natural Gas USD 4,050 3,000

　 CME QGmi NY Natural

GasUSD 4,219 3,125

　 CME QH mi NY Heating Oil USD 4,219 3,125

　 CME QM mi NY Crude Oil USD 4,219 3,125

　 NYMEX QU mi NY Gasoline USD 5,738 4,250

　 ICE WBS WTI USD 5,600 5,600

　 ICE BRN Brent Crude USD 6,188 6,188

　 ICE GAS Gas-Oil USD 4,608 4,608

　 ICE ECF ECX EUA EUR 771 771

　 ICE CER ECX CER EUR 675 675

　 SGX SFO Fuel Oil 380cst USD 1,680 1,400


Metals CME GC Comex Gold USD 6,075 4,500

( 금속 ) CME SI Comex Silver USD 21,600 16,000

　 CME HG H-G Copper USD 5,738 4,250

　 CME PL Platinum USD 3,850 3,500

　 CME PD Palladium USD 5,775 5,250

　 NYSE-LIFFE

YG Mini Gold USD 2,000 1,481

　 NYSE-LIFFE

YS Mini Silver USD 1,900 1,407

　 SGX SCU LME-SGX Copper USD 2,760 2,300

　 SGX SAHLME-SGX Aluminum

USD 660 550

　 SGX SZA LME-SGX Zinc USD 900 750

　 SGX SZSLME-SGX

Zinc(5tonne)USD 900 750

Grains CME ZC Corn USD 2,363 1,750

(농산물 ) CME ZW Wheat USD 4,050 3,000

　 CME ZS Soybeans USD 4,388 3,250

　 CME ZL Soybeans Oil USD 1,688 1,250

　 CME ZM Soybeans Meal USD 2,363 1,750

　 CME ZO Oats USD 1,350 1,000

　 CME ZR Rough Rice USD 2,025 1,500

　 CME GF Feeder Cattle USD 2,025 1,500

　 CME HE Lean Hogs USD 1,688 1,250

　 CME LE Live Cattle USD 1,620 1,200

　 ICE CC Cocoa USD 2,730 1,950

　 ICE CT Cotton No2 USD 8,400 6,000

　 ICE KC Coffee USD 7,560 5,400

　 ICE OJ FCOJ-A USD 1,680 1,200

　 ICE SB Sugar No 11 USD 37,802,520 1,800


5 거래소 , 88 개 상품국내투자자 최근 3년간 거래량을 기초로 5 개 거래소의 88 개 상품 선정 ( 향후 확대 예정 )

구분 거래소 거래품목 상품수

통화CME

Australian Dollar, EuroFX, British Pound, Canadian Dollar, Japanese Yen, Swiss Franc, Korean Won, RMD$, E-mini Euro

FX, Micro FX (AUD,GBP,CAD,Euro,Yen,CHF), 16 개

New Zealand DollarICE Dollar Index 1 개

지수

CMEE-mini Nasdaq100, E-mini S&P500, Mini-sized Dow Futures

$5, Big Dow, E-mini S&P MidCap, Nasdaq100, Nikkei225 Yen, Nikei225 $, S&P500

9 개

EUREX DAX Index, DJ Euro Stoxx50 2 개

HKFE H-Share, Hangseng, Mini H-Share, Mini Hangseng 4 개

SGXNkkei225, SiMSCI, MSCI Taiwan, CNX Nifty, FTSE China A50,

SGX Mini Nikkei2256 개

ICE Russell 2000 Mini 1 개

금리

CME Eurodollar 30Yr US Bond, 10Yr/5Yr/2Yr Note 5 개

EUREX Euro Schatz, Euro Bobl, Euro Bund, Euro Buxl 4 개

SGX SGX Mini JPN-Bond 1 개

에너지

CMECrude Oil (WTI), Natural Gas, Heating Oil, RBOB Gasoline, miNY Crude Oil, miNY Natural Gas, miNY Heating Oil, miNY

Gasoline8 개

ICEBrent Crude Oil, WTI Crude Oil, Gas Oil, ECX EUA Futures,

ECX CER Futures5 개

SGX Fuel Oil 380cst 1 개

금속

CME Gold, Silver, HG-Copper, Platinum, Palladium 5 개

SGX SGX-LME Copper, SGX-LME Aluminum, SGX-LME Zinc 3 개

NYSE-LIFFE

NYSE-LIFFE Mini Gold(33.2oz), NYSE-LIFFE Mini Silver(1,000oz)

2 개

농산물CME

Corn, Soybeans, Soybeans Oil, Soybeans Meal, Oats, Rough Rice, Wheat

7 개

ICE Cocoa, Cotton No2, Coffee "c", FCOJ-A, Sugar No11 5 개

축산물 CME Feeder Cattle, Lean Hogs, Live Cattle 3 개

해외선물 상품별 거래시간

FX 마진 상품 개요

구분 Standard Size 상품 (100,000 단위 )

거래소 장외 (OTC)

거래대상 EUR/USD/GBP/JPY/CAD/AUD/CHF/NZD 통화간 조합중 25 개 통화쌍

거래단위 기준통화의 100,000 예 ) USD/JPY : $100,000

개시 /유지증거금개시증거금 : $5,000 ( 약 5%)

유지증거금 : $3,000 ( 약 3%)

일일가격변동제한폭 제한 없음

롤오버 이자 각 국의 기준금리로 결정됨

(Rollover Interest) 월 ,화 ,목 ,금요일 : 1 일분 이자발생 , 수요일 : 3 일분 이자발생

스프레드변동 스프레드

대략 2~5pips 이나 시장상황에 따라 변동할 수 있음

레버리지 5% (1:20)

마진콜 예탁금이 유지증거금 이하로 하락 시 보유포지션을 시장가로 강제 , 자동청산

* FX 마진의 매력

24 시간 시간의 구애를 받지 않고 거래 가능

FX 마진은 거래소 및 상품별로 거래가능 시간이 제한된 기존 선물상품과는 달리 , 한국시간 기준으로 주말을 제외한 월요일 오전부터 토요일 새벽까지 항상 거래가 가능합니다 . 따라서 시간과 장소의 제약 없이 온라인 거래가 가능하며 , 사회생활에 바쁜 직장인 투자자들도 퇴근 후에 여유롭게 투자활동을 병행하실 수 있는 상품입니다 .

수수료

기존 주식 , 기타 금융거래와 달리 별도 수수료가 부과되지 않는 상품입니다 . ( 전종목 면제 )

FX 마진 상품 개요

우리나라 주식시장의 약 400 배에 해당하는 큰 규모의 시장 : 높은 유동성

FX 마진 시장은 일거래량 3조 2 천억달러에 달하는 수많은 수요자 , 공급자가 존재하므로 , 공정한 수급논리에 의해 가격이 결정되고 어떤 한 개인이나 작전세력 등에 의해 가격이 영향을 받지 않으므로 가장 공정한 가격으로 거래가 가능합니다 .

소액으로도 투자를 시작할 수 있는 FX : 증거금 ( 레버리지 )

FX 마진 거래를 하기 위해서는 5% 의 증거금 (20 배의 레버리지 제공 ) 만 있으면 가능합니다 . 예를 들어 10 만불 단위의 통화쌍을 거래하고자 할 경우 계좌에 5천불에 해당하는 예탁금만 보유하고 있으면 언제든지 거래가 가능합니다 .

양방향 수익구조

주식이나 부동산 거래 등 대부분의 일반적인 거래는 낮은 가격에 매수하여 높은 가격에 매도하는 한쪽 방향의 거래이므로 이미 가격이 올라있거나 가격의 하락이 예상되는 때에는 쉽게 거래를 할 수 없습니다 . 하지만 FX 마진거래는 가격이 떨어질 것을 예상하면 매도를 하였다가 가격이 충분히 떨어진 후 매수하여 수익을 발생시킬 수 있는 양방향 수익구조를 가지고 있기 때문에 가격의 변동만 있으면 수익을 낼 수 있는 거래의 기회가 많습니다 .또한 고금리 통화 매수 , 저금리 통화 매도 포지션의 롤오버시 , 금리차익을 창출할 수 있으며 , 예탁금 및 거래이익에 대해서도 원달러 환율이 상승할 경우 환차익을 얻을 수 있습니다 .

다양한 주문방법

급격한 변동성으로부터 고객의 이익보존 및 손실감소를 위해 기존 해외선물의 시장가 , 지정가 , Stop 주문 이외에도 O.C.O (One Cancel the Other), If then, If then O.C.O, Trailing Stop 주문 등을 설정하여 사용할 수 있습니다 .

상품간 비교　 FX 마진거래 KOSPI 선물거래 KOSPI 주식거래

일일거래량 약 3,200 조원 약 10.7 조원 약 2.8조원

거래시간 24 시간 6 시간 / 일 6 시간 / 일

수익구조 양방향 수익구조 양방향 수익구조 가치상승 수익구조

거래종목 25 개의 이종통화쌍 KOSPI 200 지수 총 900개 이상의 종목

증거금율 5% 15% 100%

증권사 HTS 프로그램

고객센터 인터넷 연결 주소

키움증권 영웅문 1544 - 9000http://fx.kiwoom.com/kfx.FX1000SubMain.do?menu=/kfx.FX1000SubMain.do

이트레이드 증권

씽큐 1588 – 2428 http://www.etrade.co.kr/fxmargin/

KEB 외환선물

Swing HTS 02)3770-4110 http://www.kebf.com/

신한금융투자 GX 1588 - 0365http://www.shinhaninvest.com/futures/fx/fx0101.jsp

모의투자 여부 모두 가능 문의 각 증권사 고객센터

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FX 마진 가능 증권사

FX 마진을 처음 하시는 분들을 위해 참고용으로 준비했습니다 .모의투자를 같이 할 수 있는 증권사 4 개를 알려드립니다 .

* 하단에 기재된 증권사를 반드시 사용하시라는 것이 아닙니다 . 단지 참고용입니다 . 이 외 현재 사용하시는 증권사에 FX 마진 계좌 개설에 관한 문의를 하셔도 됩니다 .

전문가 리딩의 주요 종목

모든 통화와 지수 선물 ( 다우 , 나스닥 )

주요 리딩 종목 : 유로 + 다우지수 선물 + 알파종목

알파종목: 호주달러 파운드 , 캐아나 달러등을 말함

전문가 방송 시간

아시아 타임 오전 8:50 ~ 오후 3:00

유럽 타임 오후 4:00 ~ 9:00

미국 타임 오후 9:00~12:00

전문가 리딩 주요 종목 및 방송 시간

총 방송시간 15 시간입니다 .방송 중 interval 시간을 두고 시장 움직임이 둔화되는 시간을 공지하고 interval 을 갖습니다 .

(* interval 시간은 매일 다를 수 있습니다 .)

정회원 실시간 sms 를 전송해 드립니다 .모든 시간 참여가 불가능한 정회원은 는 신호 sms 를 받으셔서 본인 계좌회사에 유선으로주문 신청하셔도 됩니다 .

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