PT CAPITALINC INVESTMENT, Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN …akses.ksei.co.id/media/transfer/doc/4b865407-61dc-405a-b521-47a57f...Semua informasi dalam laporan keuangan perusahaan telah dimuat

PT CAPITALINC INVESTMENT, TbkDAN ANAK PERUSAHAANDADADAN ANAK PERUSAHAAN

LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI KONSOLIDASIUNTUK PERIODE 6 (ENAM) BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL30 JUNI 2009 DAN 2008SERTALAPORAN AUDITOR INDEPENDEN

CAVjTALlNCSURAT PERNYATAAN DIREKSI

TENTANGTANGGUNG JAWAB LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI

Untuk Periode 6 (enam) Bulan yang Berakhir Pada Tanggal 30 Juni 2009PT CAPITALINC INVESTMENT Tbk

Kami yang bertanda tangan di bawah ini :

1. NamaAlamat

Nomor TeleponJabatan

2. NamaAlamat

Nomor TeleponJabatan

Menyatakan bahwa :

BUDI PRIHANTORORecapital Building lantai 9JI.Adityawarman Kav. 55, Jakarta 12160021 - 72800667Direktur Utama

FEBRIANSYAH MARZUKIRecapital Building lantai 9JI.Adityawarman Kav. 55, Jakarta 12160021 - 72800667Direktur

1. Bertanggung jawab atas penyusunan dan penyajian laporan keuangan perusahaan ;

2. Laporan keuangan perusahaan telah disusun dan disajikan sesuai dengan prinsipakuntansi yang berlaku umum ;

3. a. Semua informasi dalam laporan keuangan perusahaan telah dimuat secaralengkap dan benar ;

b. Laporan keuangan perusahaan tidak mengandung informasi atau faktamaterial yang tidak benar, dan tidak menghilangkan informasi atau faktamaterial;

4. Bertanggung jawab atas sistem pengendalian intern dalam perusahaan.

Demikian pernyataan ini dibuat dengan sebenarnya

Jakarta, 25 September 2009\

Direktur Utama, Direktur,

./

Budi Prihantoro Febriansyah Marzuki

PT Capitalinc Investment TbkRecapital Building 9lh floorJI. AdifYdWitrman Kav. 55Kebdyoran BdfU, lakana 12160, Indonesia

T 62.21.72800667 (Hunting)f 62.21.72800664www.capil.llinc.co.id

The Power To Grow

http://www.capil.llinc.co.id

PT CAPITALINC INVESTMENT, TbkDAN ANAK PERUSAHAANDAN ANAK PERUSAHAAN

D A F T A R I S I

Halaman

LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN

NERACA KONSOLIDASI Iii - iii

LAPORAN LABA RUGI KONSOLIDASI iv

LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASI v

LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASI vi

CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 1 - 35

---"---_.----_ ..- - -.._--- --- - ---- --- -- ._-- ---=: ~ ~~ •.-~214/ISS/AU/2009

Kantor Akuntan Publik

ISHAK, SALEH, SOEWONDO & RekanRegistered Public Accountants, Management & Tax ConsultantsIzin Usaha Akuntan Publik No. KEp. 26BI KM.6/2003

LAPORAN AUDITOR INDEPEND EN

Pemegang Saham, Dewan Komisaris dan DireksiPT Capitaline Investment Tbk

Kami lelah mengaudit neraea konsolidasi PT Capitaline Inveslment Tbk dan Anak Perusahaanlanggal 30 Juni 2009, serta laporan laba rugi konsolidasi, laporan perubahan ekuilas konsolidasiserta laporan arus kas konsolidasi unluk periode 6 (enam) bulan yang berakhir pada langgaltersebul. Laporan keuangan konsolidasi adalah langgung jawab manajemen Perusahaan.Tanggung jawab kami lerletak pada pernyalaan pendapat alas laporan keuangan berdasarkanaudil kami.

Kami melaksanakan audit berdasarkan standar auditing yang dilelapkan Inslilut Akuntan PublikIndonesia. Slandar tersebut mengharuskan kami mereneanakan dan melaksanakan audil agarkami memperoleh keyakinan memadai bahwa laporan keuangan bebas dari salah saji malerial.Sualu audil melipuli pemeriksaan, alas dasar pengujian, bukli - bukli yang mendukung jumlah -jumlah dan pengungkapan dalam laporan keuangan. Audit juga melipuli penilaian alas prinsipakuntansi yang digunakan dan eslimasi signifikan yang dibuat oleh manajemen, serta penilaianterhadap penyajian laporan keuangan seeara keseluruhan. Kami yakin bahwa audil kamimemberikan dasar memadai untuk menyatakan pendapal.

Menurut pendapat kami, laporan keuangan konsolidasi yang kami sebut dialas menyajikanseeara wajar, dalam semua hal yang malerial, posisi keuangan PT Capilaline Investmenl, Tbkdan Anak Perusahaan langgal 30 Juni 2009, hasil usaha konsolidasi, dan perubahan ekuitaskonsolidasi serta arus kas konsolidasi unluk periode 6 (enam) bulan yang berakhir pada tanggaltersebul sesuai dengan prinsip akunlansi yang berlaku umum di Indonesia.

Neraea konsolidasi PT Capita line Investment, Tbk dan Anak Perusahaan tanggal 30 Juni 2008,serta laporan laba rugi, perubahan ekuitas dan arus kas konsolidasi untuk periode 6 (enam)bulan yang berakhir 30 Juni 2008, lidak kami audil, karenanya, kami tidak menyalakan pendapatatas laporan keuangan tersebul. Laporan keuangan konsolidasi unluk 6 (enam) bulan yangberakhir 30 Juni 2008 disajikan sebagai angka perbandingan.

Ishak, Saleh, Soewondo & Rekan

£~~NIAP: 98.1.0405NIU-KAP: 268/KM.6/2003

Jakarta, 25 September 2009

Gedung Perkantoran Royal Palace Blok A-11JI. Prof. Soepomo S.H. No. 178 A , Tebet - Jakarta Selatan 12870Telp.: (021) 8314769,83792017,8352529, Fax.: (021) 83791974

PT CAPITALINC INVESTMENT, Tbk DAN ANAK PERUSAHAANNERACA KONSOLIDASI30 JUNI 2009 DAN 2008

CATATAN 2009 2008Diaudit Tidak Diaudit

Rp Rp

ASET

KAS DAN SETARA KAS 3c, d, e, 6 2,350,045,273 1,411,157,227

INVESTASI 3e, f, 7 684,763,600 1,111,967,300

PENANAMAN NETO SEWA GUNA USAHA - Bersih 3g,k, 8 112,272,341,056 131,442,469,603

ASET DISEWAGUNAUSAHAKAN - Setelah dikurangiakumulasi penyusutan sebesar Rp 1.812.320.366,-untuk periode 30 Juni 2009 dan sebesar Rp 0, untukperiode 30 Juni 2008 3l, g,10 2,321,667,540 -

PIUTANG PEMBIAYAAN KONSUMEN - Bersih 3h,9 13,298,993,984 3,967,249,617

ANJAK PIUTANG - Bersih 3j,11 5,775,749,572 3,856,775,753

PIUTANG LAIN - LAIN - Setelah dikurangi 12.24 17,284,450,832 18,565,906,371penyisihan piutang tak tertagih sebesar Rp 123.160.278,-untuk periode 30 Juni 2009 dan sebesar Rp 172.210.768, untukperiode 30 Juni 2008

INVESTASI JANGKA PANJANG 3f,13 20,710,000,000 12,210,000,000

ASET TETAPHarga Perolehan Setelah Penilaian Kembali 4,110,764,466 3,605,862,822Akumulasi Penyusutan (1,921,893,159) (1,854,111,078)Nilai Buku 3p,14 2,188,871,307 1,751,751,744

ASET LAIN - LAIN 15 32,850,074,181 22,202,634,819

209,736,957,345 196,519,912,434

Lihat Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasi yang merupakanbagian yang tidak terpisahkan dari Laporan Keuangan Konsolidasi secara keseluruhan

JUMLAH ASET

ii


Rp Rp

KEWAJIBAN DAN EKUITAS

PINJAMAN DITERIMA 3v, 16, 24 120,312,960,167 122,186,612,894

HUTANG PAJAK 3o,19 507,147,604 413,947,523

BIAYA YANG MASIH HARUS DIBAYAR 18 3,781,316,611 609,072,629

HUTANG LAIN-LAIN 3v, 17 53,097,530,871 40,005,291,656

HUTANG SUBORDINASI 3v, 20 12,000,000,000 12,000,000,000

189,698,955,253 175,214,924,702

HAK MINORITAS ATAS AKTIVA BERSIHANAK PERUSAHAAN 21 1,990,938,835 1,945,527,010

EKUITASModal saham - 728,744,426 saham, terbagi atas :

Saham Serie A - Nilai Nominal Rp. 50.000,- per sahamDitempatkan dan disetor - 19.260.000 saham 22 963,000,000,000 963,000,000,000

Saham Serie B - Nilai nominal Rp. 1.500,- per sahamDitempatkan dan disetor - 709.484.426 saham 1,064,226,639,000 1,064,226,639,000

Agio saham 23 20,208,000 20,208,000Selisih Transaksi Perubahan Ekuitas Anak Perusahaan 405,519,045 641,914,890Saldo Rugi (2,009,605,302,788) (2,008,529,301,168)

18,047,063,257 19,359,460,722

JUMLAH KEWAJIBAN DAN EKUITAS 209,736,957,345 196,519,912,434


Jumlah Ekuitas

PT CAPITALINC INVESTMENT, Tbk DAN ANAK PERUSAHAANNERACA KONSOLIDASI30 JUNI 2009 DAN 2008

JUMLAH KEWAJIBAN

iii


Rp Rp

PENDAPATAN

Sewa Guna Usaha 3g 10,721,540,893 10,098,896,910

Pendapatan Bunga 1,193,555,557 1,344,342,737

Pendapatan Anjak Piutang 3j 495,539,675 277,547,670

Pembiayaan Konsumen 3h 1,298,873,607 294,775,177

Pendapatan Lain - lain 621,035,275 2,125,620,092

14,330,545,007 14,141,182,586

BEBAN (PENDAPATAN)

Umum dan Administrasi 25 5,892,569,338 4,961,425,660

Penghapusan dan Penyisihan Piutang 746,640,297 58,000,000

Bunga 7,115,814,769 5,033,750,785-

Selisih Kurs 26 6,089,074 (246,586,604)

Beban ( Pendapatan ) Lain - lain (142,057,185) 1,809,181,195

13,619,056,293 11,615,771,036

LABA SEBELUM PAJAK PENGHASILAN 711,488,714 2,525,411,550

PENGHASILAN ( BEBAN ) PAJAK 3u,19 - -

LABA DARI AKTIVITAS NORMAL 711,488,714 2,525,411,550

LABA BERSIH SEBELUM HAK MINORITAS 711,488,714 2,525,411,550

HAK MINORITAS ATAS LABA ( RUGI ) BERSIHANAK PERUSAHAAN 21 (86,467,857) (184,880,780)

LABA BERSIH 625,020,857 2,340,530,770

LABA PER SAHAM 3aa,27 0.86 3.21

bagian yang tidak terpisahkan dari Laporan Keuangan Konsolidasi secara keseluruhan

Jumlah Beban

Jumlah Pendapatan

Lihat Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasi yang merupakan

PT CAPITALINC INVESTMENT, Tbk DAN ANAK PERUSAHAANLAPORAN LABA RUGI KONSOLIDASI

UNTUK 6 (ENAM) BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL30 JUNI 2009 DAN 2008

iv

PT CAPITALINC INVESTMENT, Tbk DAN ANAK PERUSAHAANLAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASI

UNTUK 6 (ENAM) BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL

Selisih TransaksiModal Agio Perubahan Ekuitas Saldo JumlahDisetor Saham Anak Perusahaan Laba (Rugi) Ekuitas

Rp Rp Rp Rp

SALDO PER 1 JANUARI 2008 2,027,226,639,000 20,208,000 641,914,890 (2,010,869,831,938) 17,018,929,952

Laba bersih periode berjalan - - - 2,340,530,770 2,340,530,770

SALDO PER 30 JUNI 2008 2,027,226,639,000 20,208,000 641,914,890 (2,008,529,301,168) 19,359,460,722

SALDO PER 1 JANUARI 2009 2,027,226,639,000 20,208,000 519,458,664 (2,010,230,323,645) 17,535,982,019

Pembagian tantiem Anak Perusahaan - - (113,939,619) - (113,939,619)

Laba bersih periode berjalan - - - 625,020,857 625,020,857

SALDO PER 30 JUNI 2009 2,027,226,639,000 20,208,000 405,519,045 (2,009,605,302,788) 18,047,063,257


30 JUNI 2009 DAN 2008

v

2009 2008Diaudit Tidak Diaudit

Rp Rp

ARUS KAS DARI AKTIVITAS OPERASI

Penerimaan Angsuran Sewa Guna Usaha 16,239,431,554 16,416,415,355Pemberian Sewa Guna Usaha (3,603,313,083) (35,229,033,863)Penerimaan Angsuran Pembiayaan Konsumen 14,059,852,101 1,086,934,494Pemberian Pembiayaan Konsumen (883,939,984) (512,686,200)Penerimaan Anjak Piutang 1,723,576,641 710,965,610Pemberian Anjak Piutang (1,775,038,500) (1,188,953,112)Pembayaran Bunga dan komisi (6,874,417,112) (3,593,169,742)Pembayaran Kepada Pemasok dan Karyawan (5,137,125,098) (8,100,626,486)

Kas yang dihasilkan dari (digunakan untuk) aktivitas operasi 13,749,026,519 (30,410,153,944)

Pembayaran pajak penghasilan (579,140,108) (555,678,755)

Arus Kas Bersih dari ( Digunakan ) Aktivitas Operasi 13,169,886,411 (30,965,832,699)

ARUS KAS DARI AKTIVITAS INVESTASI

Pembelian Aset Tetap (72,730,000) (1,510,473,513)Penjualan Aset Tetap 12,500,000 -Pencairan (Penempatan) Investasi (500,000,000) 318,437,772

Kas Bersih Diperoleh Dari ( Digunakan Untuk )Aktivitas Investasi (560,230,000) (1,192,035,741)

ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN

Pengurangan (penambahan) hutang dan cerukan (12,273,584,790) 23,532,815,001- -

Kas Bersih Diperoleh dari Aktivitas Pendanaan (12,273,584,790) 23,532,815,001

KENAIKAN ( PENURUNAN ) BERSIH KAS DAN SETARA KAS 336,071,621 (8,625,053,439)

KAS DAN SETARA KAS AWAL PERIODE 2,013,973,652 10,036,210,666

KAS DAN SETARA KAS AKHIR PERIODE 2,350,045,273 1,411,157,227


PT CAPITALINC INVESTMENT, Tbk DAN ANAK PERUSAHAANLAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASI

UNTUK 6 (ENAM) BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL30 JUNI 2009 DAN 2008

vi

PT CAPITALINC INVESTMENT, Tbk DAN ANAK PERUSAHAANCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN30 JUNI 2009 DAN 2008 SERTA UNTUK PERIODE 6 (ENAM) BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL TERSEBUT(Lanjutan)

1

1. UMUM

a. Pendirian dan Informasi Umum

PT Capitalinc Investment, Tbk selanjutnya disebut “Perusahaan” didirikan berdasarkan Akta No.15 tanggal 11 Nopember 1983 dibuat dihadapan Soedarno SH, Notaris di Jakarta. Akta pendirianPerusahaan telah disahkan oleh Menteri Kehakiman Republik Indonesia dengan SuratKeputusan No. C2-7999-HT.01.01.Th.83 tanggal 12 Desember 1983 dan telah diumumkandalam Berita Negara Republik Indonesia No. 4 tanggal 13 Januari 1984 Tambahan No. 35.

Anggaran Dasar telah mengalami beberapa kali perubahan, antara lain :

1. Akta No. 27 tanggal 23 Maret 1998, dibuat dihadapan Raharti Sudjardjati SH, Notaris diJakarta, telah mendapat persetujuan dari Menteri Kehakiman RI dengan SK No.C2-7500.HT.01.04-TH.98 tanggal 25 September 1998 dan telah diumumkan dalam BeritaNegara Republik Indonesia tanggal 10 Nopember 1998 No. 90 Tambahan No. 6290tentang perubahan seluruh Anggaran Dasar Perusahaan disesuaikan dengan UndangUndang No. 1 Tahun 1995 tentang Perseroan Terbatas.

2. Akta No. 22 tanggal 24 Desember 1998, dibuat dihadapan Fathiah Helmi SH, Notaris diJakarta, telah mendapat persetujuan dari Menteri Kehakiman RI dengan SK No.C2-4768.HT.01.04-TH.99 tanggal 22 Maret 1999, dan telah diumumkan dalam BeritaNegara Republik Indonesia tanggal 7 September 1999 No. 72 Tambahan No. 5505tentang peningkatan Modal Dasar menjadi Rp. 2.000.000.000.000,-

3. Akta No. 22 tanggal 27 September 2001, dibuat dihadapan Ny. Wiwiek Widhi Astuti SH,pengganti dari Raharti Sudjardjati SH, Notaris di Jakarta, telah dilaporkan kepada MenteriKehakiman dan HAM RI dengan Surat Penerimaan Laporan No. C-15532.HT.01.04TH.2001 tanggal 12 Desember 2001, tentang perubahan Pasal 11 Anggaran DasarPerusahaan.

4. Akta No. 12 tanggal 17 Desember 2002, dibuat dihadapan Agus Madjid SH, Notaris diJakarta, telah mendapat persetujuan dari Menteri Kehakiman dan HAM RI dengan SK No.C-24806.HT.01.04.TH.2002 tanggal 24 Desember 2002, tentang peningkatan Modal Dasarmenjadi Rp. 3.000.000.000.000,- dan pengeluaran saham baru.

5. Akta No. 79 tanggal 26 Pebruari 2003, dibuat dihadapan Agus Madjid SH, Notaris diJakarta telah mendapat persetujuan dari Menteri Kehakiman dan HAM RI dengan SK No.C-04577.HT.01.04.TH.2003 tanggal 5 Maret 2003, telah diumumkan dalam Berita NegaraRepublik Indonesia tanggal 16 Maret 2004 No. 22 tambahan No. 2726, tentang perubahannama menjadi PT Bakrie Finance Tbk dan Reverse Stock saham Perusahaan denganmeningkatkan nilai nominal saham semula Rp. 500,- menjadi Rp. 50.000,- untuk SahamSeri A dan semula Rp. 15,- menjadi Rp.1.500,- untuk Saham Seri B,.

6. Akta No. 24 tanggal 9 Juli 2003, dibuat dihadapan Agus Madjid SH, Notaris di Jakartatelah mendapat persetujuan dari Menteri Kehakiman dan HAM RI dengan SK No. C-17392.HT.01.04.TH.2003 tanggal 25 Juli 2003, telah diumumkan dalam Berita NegaraRepublik Indonesia tanggal 4 Nopember 2003 No. 88 tambahan No. 11186, tentangperubahan nama menjadi PT Global Financindo Tbk.


2

7. Akta No. 69 tanggal 29 Juni 2005, dibuat dihadapan Agus Madjid SH, Notaris di Jakarta,dan telah disahkan oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia dengan suratkeputusannya No. C-26934.HT.01.04-TH.2005 tanggal 29 September 2005 dan pelaporanatas perubahan Anggaran Dasar tersebut telah diterima dan dicatat dalam databaseSisminbakum Direktorat Jenderal Administrasi Hukum Umum Departemen Hukum danHak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan No. C-28857.HT.01.04-TH.2005, tanggal19 Oktober 2005. Akta ini mengenai Perubahan Pasal 3 dan Pasal 6 Anggaran DasarPerusahaan dan menyatakan kembali seluruh Anggaran Dasar Perusahaan.

8. Akta No. 37 tanggal 23 Juni 2006, dibuat dihadapan Agus Madjid SH, Notaris di Jakarta,mengenai : Perubahan nama Perseroan dari semula PT Global Financindo Tbk menjadiPT Capitalinc Investment Tbk. Perubahan akta ini telah disahkan oleh Menteri Hukum danHak Asasi Manusia dengan surat keputusannya No. C-20683 HT.01.04.TH.2006 tanggal14 Juli 2006 dan telah diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia tanggal19 Januari 2007 No. 6 tambahan nomor 557.

9. Akta Pernyataan Keputusan Rapat No. 52 tanggal 24 Juli 2008 mengenai persetujuanperubahan seluruh Anggaran Dasar Perusahaan untuk disesuaikan dengan Undang-Undang No. 40 tahun 2007 tentang Perseroan Terbatas. Perubahan ini telah disahkanoleh Menteri Hukum dan Hak asasi Manusia dengan surat keputusannya No. AHU-57563.AH.01.02.Tahun 2008 tanggal 1 September 2008.

b. Bidang dan Lokasi Usaha

Sesuai dengan Pasal 3 Anggaran Dasar Perusahaan, ruang lingkup kegiatan Perusahaanadalah bidang Perdagangan Umum, Pengangkutan dan Jasa, serta melakukan penyertaan atauinvestasi pada perusahaan lain dengan tetap mengindahkan ketentuan–ketentuan di bidangPasar Modal serta ketentuan lain yang berlaku.

Sejak tanggal 10 Maret 2008 Perusahaan berdomisili di Jakarta dengan alamat di GedungRecapital Lantai 9, Jl. Adityawarman Kav. 55 Kebayoran Baru, Jakarta 12160.

c. Susunan Dewan Komisaris dan Dewan Direksi

Berdasarkan Akta No. 32 tanggal 15 Juni 2009 dan Akta No. 2 tanggal 05 Mei 2008 yangkeduanya dibuat oleh dan dihadapan Agus Madjid SH, Notaris di Jakarta. Susunan PengurusPerusahaan pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, adalah sebagai berikut :

2009 2008

Dewan KomisarisKomisaris Utama : Sandiaga S. Uno Sandiaga S. UnoKomisaris : Elvin ElvinKomisaris Independen /Ketua Komite Audit : Isakayoga C.H Isakayoga C.H

Dewan DireksiDirektur Utama : Budi Prihantoro Budi PrihantoroDirektur : Febriansyah Marzuki Kemal Arief


3

Jumlah biaya gaji dan kompensasi lain yang diterima oleh Komisaris dan Direksi Perusahaanuntuk periode 6 (enam) bulan yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, masing-masing adalah sebesar Rp. 455.353.095,- dan Rp. 504.735.100,- Jumlah karyawan Perusahaanyang terdiri dari Komisaris, Direksi dan Staf pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, adalah 11orang (tidak diaudit).

d. Anak Perusahaan

Pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 Perusahaan memiliki kepemilikan saham padaperusahaan-perusahaan berikut:

2009 2008

PT Capitalinc Finance 94,85% 94,85%PT Aetra Air Tangerang 25% -PT Cimanggis Cibitung Tollways 25% 25%

PT Capitalinc Finance suatu perusahaan yang bergerak dalam bidang sewa guna usaha,pembiayaan konsumen, anjak piutang, pembiayaan dengan prinsip syariah dan kartu kredit.

Posisi keuangan anak perusahaan ini per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 adalah sebagai berikut:

2009 2008

Jumlah Aset 158.229.494.373 166.872.347.461Jumlah Kewajiban 119.806.884.074 129.657.384.308Jumlah Ekuitas 38.422.610.299 37.214.963.153

Selama periode 6 (enam) bulan yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 anakperusahaan PT Capitalinc Finance telah membagikan deviden masing-masing sebesarRp.536.348.295,- dan Rp. 578.006.415,-.

Dalam tahun 2009 Perusahaan memiliki kepemilikan saham sebesar 25% atau setaraRp. 500.000.000,- pada PT Aetra Air Tangerang suatu perusahaan yang didirikan pada tanggal29 Juli 2008 dan bergerak dalam bidang penyediaan dan pelayanan air minum untuk wilayahTangerang. Sampai dengan tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 perusahaan ini belum beroperasisecara komersial.

Pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 Perusahaan juga memiliki kepemilikan saham sebesar 25%atau setara Rp. 20.000.000.000,- pada PT Cimanggis Cibitung Tollways. Sampai dengan tanggal30 Juni 2009 dan 2008 perusahaan ini belum beroperasi secara komersial.

e. Penawaran Umum Efek Perusahaan

Pada tanggal 20 Pebruari 1990, Perusahaan memperoleh ijin dari Menteri Keuangan RepublikIndonesia dengan surat No SI-083/SHM/MK.10/1990 untuk melakukan penawaran umum atas2.000.000 (dua juta) saham Perusahaan. Saham - saham tersebut dicatatkan pada Bursa EfekIndonesia (d/h PT Bursa Efek Jakarta dan PT Bursa Efek Surabaya).


4

Pada tanggal 1 Nopember 1991, Perusahaan memperoleh persetujuan dari Ketua BadanPengawas Pasar Modal (Bapepam) dengan surat No. S-1839/PM/1991 untuk melakukanpencatatan sejumlah 8.000.000 (delapan juta) saham (company listing), nilai nominal Rp. 1.000,-per saham.

Pada tanggal 3 Februari 1994, Perusahaan memperoleh pernyataan efektif dari Ketua Bapepamdengan surat No. S-191/PM/1994 untuk melakukan Penawaran Umum Terbatas Dengan HakMemesan Efek Terlebih Dahulu sebesar 17.000.000 (tujuh belas juta) saham.

Pada tanggal 5 September 1994, Perusahaan melakukan pembagian saham bonus sejumlah22.497.450 saham dengan nilai nominal Rp. 1.000,- per saham yang berasal dari agio sahamhasil penawaran umum saham.

Pada tanggal 6 Oktober 1995, Perusahaan memperoleh pernyataan efektif dari Ketua Bapepamdengan surat No. S-1279/PM/1995 untuk melakukan Penawaran Umum Terbatas II Dengan HakMemesan Efek Terlebih Dahulu sebesar 118.793.880 saham, nilai nominal Rp. 1.000,- persaham.

Pada tanggal 27 Juni 1997, Perusahaan memperoleh pernyataan efektif dari Ketua Bapepamdengan surat No. S-489/PM/1997, untuk melakukan penawaran obligasi kepada masyarakatdengan nilai nominal Rp. 200 miliar dengan tingkat bunga tetap sebesar 16,375% per tahun.

Pada tanggal 12 September 1997, Perusahaan melakukan perubahan nilai nominal saham dariRp 1.000,- per saham menjadi Rp. 500,- per saham.

Pada tanggal 21 Oktober 1997, Perusahaan melakukan pembagian saham bonus sejumlah72.458.670 saham dengan nilai nominal Rp. 1.000,- per saham.

Pada tanggal 2 Desember 1997, Perusahaan memperoleh pernyataan efektif dari KetuaBapepam dengan surat No. S-2427/PM/1997, untuk melakukan Penawaran Umum Terbatas IIIDengan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu sebesar 1.444.500.000 saham, nilai nominalRp. 500,- per saham.

Pada tanggal 26 Februari 2003, Perusahaan telah melakukan reverse stock atas saham-sahamPerusahaan dengan meningkatkan nilai nominal Rp. 500,- menjadi Rp. 50.000,- untuk sahamseri A dan nilai nominal Rp. 15,- menjadi Rp. 1.500,- untuk saham seri B.

2. KUASI REORGANISASI DAN PENURUNAN MODAL ANAK PERUSAHAAN

Anak Perusahaan telah memperoleh persetujuan dari pemegang saham seperti tertuang dalamkeputusan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa (RUPSLB) yang telah diaktakan dengan aktaNo. 24 tanggal 19 Juni 2006 yang dibuat di hadapan Agus Madjid SH. Notaris di Jakarta. Untukmelakukan kuasi reorganisasi atas laporan keuangan per tanggal 31 Desember 2006.

Kuasi Reorganisasi yang diikuti reorganisasi secara hukum dengan penurunan modal disetor telahmendapatkan pengesahan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia sesuaidengan Surat Keputusan No. W7-07173 HT.01.04-TH.2007 tanggal 27 Juni 2007.

Akibat Kuasi Reorganisasi atas laporan keuangan Anak Perusahaan per tanggal 31 Desember 2006disajikan sebagai berikut:


5

Akun Sebelum Sesudah Selisih

Rp Rp Rp

Aset Lancar 68.569.367.889 68.666.489.646 97.121.757Aset Tetap 276.698.291 490.540.000 213.841.709Aset Lain-lain 39.395.000 405.200.000 365.805.000

Jumlah Aset 68.885.461.180 69.562.229.646 676.768.466

Jumlah Kewajiban 39.287.212.523 39.287.212.523 -

Modal Disetor 549.000.000.000 27.450.000.000 521.550.000.000Agio Saham 39.900.000.000 2.825.017.123 37.074.982.877Saldo Rugi (559.301.751.343) - (559.301.751.343)

Jumlah Ekuitas 29.598.248.657 30.275.017.123 (676.768.466)

Jumlah Kewajiban dan Ekuitas 68.885.461.180 69.562.229.646 -

Sesuai dengan ketentuan PSAK No. 51 (Revisi 2003), maka penyajian laporan keuangan tengahtahunan untuk periode yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, disajikan setelah kuasireorganisasi untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2006.

3. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI

a. Dasar Penyusunan Laporan Keuangan

Laporan keuangan disusun sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum di Indonesiadan Peraturan Badan Pengawas Pasar Modal (Bapepam) No. VIII.G.7 tentang “PedomanPenyajian Laporan Keuangan” yang terdapat dalam Lampiran Keputusan Ketua Bapepam No.KEP-06/PM/2000 tanggal 13 Maret 2000. Laporan keuangan disusun berdasarkan konsep nilaihistoris dan atas dasar akrual, kecuali dinyatakan secara khusus.

Laporan arus kas disusun dengan menggunakan metode langsung dengan mengelompokkanarus kas ke dalam kegiatan operasi, investasi dan pendanaan.

Dalam penyusunan laporan keuangan sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum,dibutuhkan estimasi dan asumsi yang mempengaruhi:

jumlah aset dan kewajiban yang dilaporkan, dan pengungkapan atas aset dan kewajibankontinjensi pada tanggal laporan keuangan,

jumlah pendapatan dan beban yang dilaporkan selama periode pelaporan.

Walaupun estimasi ini dibuat berdasarkan pengetahuan terbaik manajemen atas kejadian dantindakan saat ini, hasil aktual mungkin berbeda dengan jumlah yang diestimasi semula.

Seluruh angka dalam laporan keuangan ini dibulatkan menjadi dan disajikan dalam satuanRupiah yang terdekat, kecuali dinyatakan secara khusus.


6

b. Prinsip-prinsip konsolidasi

Laporan keuangan meliputi laporan keuangan Perusahaan dan Anak Perusahaan yang dimilikisecara langsung.

Metode Ekuitas

Investasi pada Perusahaan asosiasi dimana perusahaan memiliki saham berhak suara antara20% sampai dengan 50% dan mempunyai pengaruh signifikan tetapi tidak dapat mengendalikan,dicatat dengan metode ekuitas.

Berdasarkan metode tersebut, biaya perolehan investasi ditambahkan / dikurangi dengan bagianperusahaan atas laba atau rugi bersih perusahaan asosiasi sejak tanggal perolehan dikurangideviden tunai yang diterima. Bila terjadi penurunan nilai yang bersifat permanen, maka nilaitercatatnya dikurangi untuk mengakui penurunan tersebut yang ditentukan untuk setiap investasisecara individu dan kerugiannya dibebankan pada laporan laba rugi tahun berjalan.

Metode Biaya Perolehan

Investasi dalam bentuk saham dengan pemilikan kurang dari 20% yang nilai wajarnya tidaktersedia dan dimaksudkan untuk investasi jangka panjang dinyatakan sebesar biaya perolehan .Bila terjadi penurunan nilai yang bersifat permanen, nilai tercatatnya dikurangi untuk mengakuipenurunan tersebut dan kerugiannya dibebankan pada laporan laba rugi tahun berjalan.

c. Transaksi dan Saldo dalam Mata Uang Asing

Transaksi-transaksi dalam mata uang asing dijabarkan ke dalam Rupiah dengan menggunakankurs yang berlaku pada tanggal transaksi. Pada tanggal neraca, aset dan kewajiban moneterdalam mata uang asing dijabarkan ke dalam Rupiah dengan menggunakan kurs yang berlakupada tanggal neraca.

Keuntungan dan kerugian selisih kurs yang timbul dari transaksi dalam mata uang asing dan daripenjabaran aset dan kewajiban moneter dalam mata uang asing, diakui pada laporan laba rugitahun berjalan.

Pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, kurs nilai tukar yang digunakan adalah kurs tengah BankIndonesia masing-masing dijabarkan sebesar Rp. 10.225,- dan Rp. 9.225,- untuk 1 USD.

d. Kas dan Setara Kas

Kas dan setara kas terdiri dari saldo kas, bank, cerukan dan deposito berjangka yang jangkawaktunya kurang dari atau sama dengan 3 (tiga) bulan sejak saat penempatan dan tidakdigunakan sebagai jaminan dan tidak dibatasi penggunaannya.

e. Investasi

Investasi dalam bentuk deposito disajikan sebesar nilai nominal.

Investasi dalam bentuk surat berharga yang nilai wajarnya tersedia dapat berbentuk efek hutangdan efek ekuitas dan diklasifikasikan ke dalam salah satu dari tiga kategori dibawah ini.

1. Diperdagangkan.2. Tersedia untuk dijual.3. Dimiliki hingga jatuh tempo


7

Termasuk dalam investasi efek yang diperdagangkan adalah efek yang dibeli dan dimiliki untukdijual kembali dalam waktu dekat, yang biasanya ditunjukkan dengan frekuensi pembelian danpenjualan yang sering dilakukan. Efek ini dimi liki dengan tujuan untuk menghasilkan laba dariperbedaan harga jangka pendek. Investasi efek yang diperdagangkan disajikan sebesar nilaiwajarnya. Laba atau rugi yang belum direalisasi akibat kenaikan atau penurunan nilai wajarnyadisajikan dalam laporan laba rugi periode berjalan.

Investasi dalam efek yang tersedia untuk dijual dinyatakan dalam nilai wajarnya. Laba atau rugiyang belum direalisasi dicatat dalam komponen ekuitas dan diakui sebagai penghasilan ataubeban pada saat laba atau rugi tersebut direalisasi.Investasi dan efek hutang yang dimaksudkan untuk dimiliki hingga jatuh tempo dinyatakansebesar biaya perolehan yang disesuaikan dengan amortisasi premi atau diskonto.

f. Deposito

Investasi dalam bentuk Deposito berjangka lebih dari tiga bulan dinyatakan sebesar nilainominal. Penghasilan investasi dari bunga deposito diakui atas dasar proporsi waktu dan tingkatbunga yang berlaku.

g. Dasar Akuntansi Sewa Guna Usaha/ Penanaman Sewa Guna Usaha

Laporan keuangan perusahaan disusun dengan menggunakan metode Sewa Guna UsahaPembiayaan sesuai dengan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan No. 30 tentang“Akuntansi Sewa Guna Usaha”.

Perjanjian/transaksi sewa guna usaha akan dibukukan dengan Metode Pembiayaan Sewa GunaUsaha (Finance Lease Method) jika memenuhi semua kriteria di bawah ini:

1.Penyewa guna usaha memiliki hak opsi untuk membeli Aset yang disewagunausahakan padaakhir masa sewa guna usaha dengan harga yang telah disetujui bersama pada saatdimulainya perjanjian sewa guna usaha.

2.Seluruh pembayaran berkala yang dilakukan oleh penyewa guna usaha ditambah dengan nilaisisa mencakup pengembalian harga perolehan barang modal yang disewagunausahakan sertabunganya, sebagai keuntungan perusahan sewa guna usaha ( full payout lease)

3.Masa sewa guna usaha minimum 2 (dua) tahun.

Jika salah satu dari kriteria tersebut di atas tidak terpenuhi, maka transaksi sewa guna usahadikelompokkan sebagai transaksi sewa – menyewa biasa (operating lease).

Penanaman bersih dalam sewa guna usaha merupakan piutang pembayaran sewa guna usahaditambah nilai sisa (nilai opsi) yang akan diterima pada akhir masa sewa guna usaha dikurangipendapatan sewa guna usaha yang ditangguhkan dan simpanan jaminan.

Selisih antara piutang pembayaran sewa guna usaha ditambah nilai sisa (nilai opsi) denganharga perolehan Aset sewagunausahakan diperlakukan sebagai pendapatan sewa guna usahayang belum diakui (unearned income lease). Pendapatan sewa guna usaha yang belum diakuidibukukan sebagai pendapatan sewa guna usaha selama masa sewa guna usaha denganmenggunakan tingkat bunga efektif. Apabila angsuran piutang sewa guna usaha telahmelampaui waktu jatuh tempo 90 hari, maka pendapatan tidak diakui sampai diterimanyapembayaran.


8

Penanaman Sewa Guna Usaha-bersih yang angsurannya melebihi waktu jatuh tempo 90 hari dicadangkan untuk penyisihan piutang yang besarannya ditentukan dengan tarif tertentu dan jugamempertimbangkan nilai jaminan atas penanaman sewa guna usaha tersebut.

Jika Aset sewa guna usaha dilunasi oleh penyewa guna usaha sebelum masa sewa guna usahaberakhir, perbedaan antara harga pelunasan dan jumlah penanaman bersih pada saatpelunasan merupakan laba atau rugi yang diakui dalam periode berjalan. Pendapatan lainnyasehubungan dengan transaksi sewa guna usaha diakui sebagai pendapatan tahun berjalan.

h. Piutang Pembiayaan Konsumen

Piutang pembiayaan konsumen merupakan jumlah piutang setelah dikurangi denganpembiayaan bersama, pendapatan pembiayaan konsumen yang belum diakui dan penyisihankerugian piutang.

Pendapatan pembiayaan konsumen yang belum diakui merupakan selisih antara jumlahkeseluruhan pembayaran angsuran yang akan diterima dari konsumen dan jumlah pokokpembiayaan, yang diakui sebagai pendapatan sepanjang jangka waktu kontrak berdasarkansuatu tarif pengembalian konstan.

Piutang pembiayaan konsumen yang pembayaran angsurannya menunggak lebih dari 90 haridiklasifikasikan sebagai piutang bermasalah dan pendapatan pembiayaan konsumen diakui padasaat pendapatan tersebut diterima (cash basis). Pada saat piutang pembiayaan konsumendiklasifikasikan sebagai piutang bermasalah, pendapatan pembiayaan konsumen yang telahdiakui tetapi belum tertagih dibatalkan pengakuannya.

Piutang pembiayaan konsumen yang angsurannya melebihi waktu jatuh tempo 90 hari dicadangkan untuk penyisihan piutang yang besarannya ditentukan dengan tarif tertentu dan jugamempertimbangkan nilai jaminan atas pembiayaan konsumen tersebut.

Penyelesaian kontrak sebelum masa pembiayaan konsumen berakhir diperlakukan sebagaipembatalan kontrak pembiayaan konsumen dan keuntungan atau kerugian yang timbul diakuidalam laporan laba rugi tahun berjalan.

i. Pembiayaan Bersama

Dalam pembiayaan bersama, Perseroan berhak menentukan tingkat bunga yang lebih tinggikepada konsumen dibandingkan tingkat bunga yang ditetapkan dalam perjanjian pembiayaanbersama dengan penyedia fasilitas pembiayaan bersama.

Untuk pembiayaan bersama dengan tanggung renteng (with recourse), seluruh jumlah angsurandari pelanggan dicatat sebagai piutang pembiayaan konsumen, sedangkan kredit yang diberikanoleh penyedia dana dicatat sebagai pinjaman yang diterima (pendekatan bruto). Bunga yangdikenakan kepada pelanggan dicatat sebagai pendapatan pembiayaan konsumen dan bungayang dikenakan oleh penyedia dana dicatat sebagai beban bunga di laporan laba rugi tahunberjalan.

Untuk pembiayaan bersama tanpa tanggung renteng (without recourse), hanya porsi jumlahangsuran piutang yang dibiayai Perseroan yang dicatat sebagai piutang pembiayaan konsumendi neraca (pendekatan neto). Pendapatan pembiayaan konsumen disajikan di laporan laba rugisetelah dikurangi dengan bagian yang merupakan hak pihak - pihak lain yang berpartisipasi padatransaksi pembiayaan bersama tersebut.


9

j. Dasar Akuntansi Tagihan Anjak Piutang

Anjak Piutang piutang dengan jaminan (recourse) dinyatakan sebesar nilai bersih dari retensidan pendapatan bunga yang ditangguhkan. Selisih dari tagihan anjak piutang dengan biayaanjak piutang merupakan pendapatan bunga yang ditangguhkan, yang akan diakui sebagaipendapatan berdasarkan proporsi waktu menggunakan tingkat bunga efektif selama periodekontrak. Apabila tagihan anjak piutang telah melampaui waktu jatuh tempo 90 hari, makapendapatan tidak diakui sampai diterimanya pembayaran.

Tagihan anjak piutang yang angsurannya melebihi waktu jatuh tempo 90 hari di cadangkan untukpenyisihan piutang yang besarannya ditentukan dengan tarif tertentu dan jugamempertimbangkan nilai jaminannya.

Pendapatan lain yang diterima sehubungan dengan transaksi Anjak Piutang diakui dan dicatatdalam laporan laba rugi berjalan.

k. Piutang dan Penyisihan Piutang Ragu-ragu

Piutang disajikan sebesar taksiran nilai realisasi, yakni nilai nominal dikurangi dengan penyisihanpiutang tak tertagih. Penyisihan piutang ragu – ragu dihitung berdasarkan penelaahan secarakeseluruhan terhadap keadaan akun piutang pada akhir tanggal neraca. Penghapusan piutangdilakukan dalam periode berjalan bilamana telah dapat diidentifikasikan secara pasti.

l. Aset Sewa Guna Usaha

Laporan keuangan perusahaan disusun dengan menggunakan metode Sewa Guna UsahaPembiayaan sesuai dengan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan No. 30 tentang“Akuntansi Sewa Guna Usaha”.

Perjanjian/transaksi sewa guna usaha akan dibukukan dengan Metode Pembiayaan Sewa GunaUsaha (Finance Lease Method) jika memenuhi semua kriteria di bawah ini :

1.Penyewa guna usaha memiliki hak opsi untuk membeli Aset yang disewagunausahakan padaakhir masa sewa guna usaha dengan harga yang telah disetujui bersama pada saatdimulainya perjanjian sewa guna usaha.

2.Seluruh pembayaran berkala yang dilakukan oleh penyewa guna usaha ditambah dengan nilaisisa mencakup pengembalian harga perolehan barang modal yang disewagunausahakan sertabunganya, sebagai keuntungan perusahan sewa guna usaha ( full payout lease)

3.Masa sewa guna usaha minimum 2 (dua) tahun.

Jika salah satu dari kriteria tersebut di atas tidak terpenuhi, maka transaksi sewa guna usahadikelompokkan sebagai transaksi sewa – menyewa biasa (operating lease).

Aset sewa guna usaha diamortisasi sesuai dengan jangka waktu sewa.


10

m. Beban Dibayar Dimuka

Beban dibayar dimuka dibebankan selama masa manfaat dengan menggunakan metode garislurus.

n. Beban Tangguhan

Beban yang telah dikeluarkan tetapi belum dapat ditentukan sifat dari transaksinya per tanggalneraca dicatat sebagai beban di tangguhkan. Beban ditangguhkan ini akan direklasifikasi padaakun yang bersangkutan bila telah dapat ditentukan sifat dari transaksinya.

o. Pajak Dibayar Dimuka

Pajak dibayar dimuka merupakan pajak yang dibayar dan akan diperhitungkan dengan hutangpajak perusahaan di kemudian hari dan / atau akan direstitusi.

p. Aset Tetap

Aset tetap Anak Perusahaan per tanggal 31 Desember 2006, telah dinilai kembali oleh penilaiindependen PT Jasa Advisindo Lestari. yang dalam laporannya menyatakan bahwa nilai Asettetap setelah penilaian kembali adalah sebesar Rp. 490.540.000 Aset tetap yang dinilai kembalisetelah 31 Desember 2006 dicatat berdasarkan harga perolehan dikurangi dengan akumulasipenyusutannya. Penyusutan dihitung secara garis lurus berdasarkan taksiran masa manfaatekonomis untuk masing-masing Aset tetap. Taksiran masa manfaat ekonomis untuk masing-masing Aset tetap adalah sebagai berikut :

Tahun

Peralatan Kantor 3 dan 5Perabotan Kantor 3 dan 5Kendaraan 4 dan 5Sarana dan Prasarana 5

Biaya perbaikan dan pemeliharaan rutin dibebankan pada laporan laba rugi pada saat terjadinyapemugaran. Penambahan dalam jumlah yang cukup signifikan dan yang meningkatkan manfaatAset tetap sebagaimana dipersyaratkan dalam PSAK No. 16 tentang “Aset Tetap dan Aset Lain-lain”, dikapitalisasi ke akun Aset tetap yang bersangkutan. Aset tetap yang sudah tidakdipergunakan lagi atau yang dijual, nilai tercatat serta akumulasi penyusutannya dikeluarkan darikelompok Aset tetap yang bersangkutan dan laba atau rugi yang terjadi disajikan dalam laporanlaba rugi pada periode yang bersangkutan.

Nilai yang dapat diperoleh kembali atas suatu Aset harus dinilai kembali jika terdapat kejadian-kejadian atau perubahan keadaan yang mengindikasikan bahwa nilai tercatat Aset tersebut tidakdapat sepenuhnya diperoleh kembali.

Apabila nilai tercatat Aset tetap lebih besar dari nilai yang dapat diperoleh kembali, nilai tercatatAset tersebut diturunkan menjadi sebesar nilai yang dapat diperoleh kembali, yang ditentukansebagai nilai tertinggi antara harga jual bersih dan nilai pakai.


11

q. Aset Lain-lain

Aset yang tidak dapat dikelompokkan dengan Aset yang lain berdasarkan tingkat likuiditas, jenistransaksi serta penggunaannya, diklasifikasikan sebagai Aset lain-lain. Agunan yang diambil alih,uang muka serta uang jaminan merupakan bagian dari Aset lain-lain.

r. Agunan Yang Diambil Alih

Aset yang diperoleh sehubungan dengan penyelesaian pinjaman nasabah dicatat berdasarkanharga pasar dan atau harga yang disepakati bersama atau harga appraisal. Selisih antara saldopinjaman dengan nilai terendah antara harga pasar dengan harga yang disepakati bersamatersebut dibebankan pada tahun berjalan. Biaya-biaya yang timbul sehubungan denganpemeliharaan dan perolehan Aset tersebut dibebankan pada tahun berjalan. Laba atau rugi dariagunan yang diambil alih dicatat pada saat agunan tersebut dijual.

Konsumen memberi kuasa kepada Perseroan untuk menjual agunan yang diambi l alih ataupunmelakukan tindakan lainnya dalam upaya penyelesaian piutang pembiayaan konsumen bilaterjadi wanprestasi terhadap perjanjian pembiayaan. Konsumen berhak atas selisih lebih antaranilai penjualan dengan saldo piutang pembiayaan konsumen. Jika terjadi selisih kurang, kerugianyang terjadi dibebankan pada laporan laba rugi tahun berjalan.

s. Restrukturisasi Piutang Bermasalah

Selisih lebih nilai tercatat pinjaman ( termasuk bunga dan denda yang berhubungan ) diatasjumlah pembayaran kas masa depan atau nilai wajar Aset yang dialihkan untuk penyelesaianpiutang yang ditetapkan dalam persyaratan baru piutang dan restrukturisasi piutang bermasalahlangsung diakui sebagai keuntungan/kerugian hasil restrukturisasi. Setelah restrukturisasi,jumlah pembayaran kas masa depan yang ditetapkan dalam persyaratan baru dikurangkan darinilai tercatat piutang dan tidak ada beban bunga yang diakui hingga jatuh tempo piutangtersebut.

Jika nilai tercatat pinjaman kurang dari jumlah pembayaran kas masa depan yang ditetapkandalam persyaratan baru restrukturisasi hutang bermasalah maka tidak ada keuntungan ataupunkerugian hasil restrukturisasi yang diakui. Setelah restrukturisasi, beban bunga dihitung denganmenggunakan tingkat bunga efektif konstan dikalikan dengan nilai tercatat hutang pada awalsetiap periode sampai dengan jatuh tempo.

t. Kewajiban Manfaat Pekerja

Imbalan kerja jangka pendek

Imbalan kerja jangka pendek diakui pada saat terutang kepada karyawan berdasarkan metodeakrual.

Imbalan kerja jangka panjang dan imbalan pascakerja

Imbalan kerja jangka panjang dan imbalan pascakerja dihitung setiap akhir tahun dan dilakukanoleh aktuaria independent setiap tahunnya.

Imbalan kerja jangka panjang dan imbalan pascakerja, seperti pensiun, uang pesangon, uangpenghargaan dan imbalan lainnya, dihitung berdasarkan “Peraturan Perseroan” yang telahsesuai dengan Undang-Undang Ketenagakerjaan No. 13/2003 (“UU 13/2003”).


12

Kewajiban imbalan pasca-kerja yang diakui di neraca dihitung berdasarkan nilai kini dari estimasikewajiban imbalan pasca-kerja di masa depan yang timbul dari jasa yang telah diberikan olehkaryawan pada masa kini dan masa lalu, dikurangi dengan nilai wajar aset bersih dana pensiun.Perhitungan dilakukan oleh aktuaris independen dengan metode projected-unitcredit.

Ketika imbalan pasca-kerja berubah, porsi kenaikan atau penurunan imbalan sehubungandengan jasa yang telah diberikan oleh karyawan pada masa lalu dibebankan atau dikreditkan kedalam laporan laba rugi dengan menggunakan metode garis lurus (straight-line method) selamarata-rata sisa masa kerja karyawan hingga imbalan pasca-kerja menjadi hak karyawan (vested).Imbalan pasca-kerja yang telah menjadi hak karyawan diakui segera sebagai beban dalamlaporan laba rugi.

Keuntungan atau kerugian aktuaria diakui sebagai pendapatan atau beban apabila akumulasikeuntungan atau kerugian aktuaria bersih yang belum diakui pada akhir tahun pelaporansebelumnya melebihi 10% dari nilai kini imbalan pasca-kerja pada tanggal tersebut. Keuntunganatau kerugian diakui dengan menggunakan metode garis lurus (straight line method) selama sisamasa kerja rata-rata karyawan hingga imbalan pasca-kerja menjadi hak karyawan (vested).

Kewajiban imbalan kerja jangka panjang lainnya

Perseroan memberikan imbalan kerja jangka panjang lainnya berupa tunjangan cuti besar yangditentukan sesuai dengan Peraturan Perseroan. Prakiraan beban imbalan ini dihitung dan diakuisepanjang masa kerja karyawan dengan menggunakan metode yang diterapkan dalammenghitung kewajiban imbalan pasca-kerja. Kewajiban ini dihitung setiap tahun oleh aktuarisindependen.

u. Pajak Penghasilan Badan

Pajak penghasilan tangguhan dihitung dengan menggunakan metode kewajiban, terhadapsemua perbedaan temporer pada tanggal neraca antara aset dan kewajiban menurut pajak dannilai tercatatnya pada laporan keuangan.

Kewajiban pajak tangguhan diakui untuk semua perbedaan temporer kena pajak. Aset pajaktangguhan diakui untuk semua perbedaan temporer yang dapat dikurangkan dan sisa akumulasirugi pajak yang dapat dikompensasikan ke tahun berikutnya, apabila terdapat kemungkinanbesar bahwa laba pajak di masa datang akan memadai untuk dikompensasikan denganperbedaan temporer yang dapat dikurangkan dan sisa akumulasi rugi pajak.

Aset pajak tangguhan di neraca disajikan sebesar nilai bersih setelah dikurangi dengankewajiban pajak tangguhan.

Penyesuaian terhadap kewajiban pajak di catat saat ketetapan pajak diterima atau apabilaPerusahaan mengajukan keberatan, pada saat hasil keberatan yang disampaikan telah dapatdiperkirakan.

Jika akumulasi kerugian perusahaan cukup signifikan dan manajemen berkeyakinan bahwakerugian tersebut tidak dapat dipulihkan dari keuntungan perusahaan selama 5 (lima) tahunmendatang, maka tidak dibuat perhitungan mengenai pajak tangguhan.


13

v. Transaksi dengan Pihak–pihak yang Memiliki Hubungan Istimewa

Perseroan melakukan transaksi dengan pihak yang mempunyai hubungan istimewa. Dalamlaporan keuangan ini, istilah pihak yang mempunyai hubungan istimewa sesuai denganketentuan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan No. 7, mengenai “Pengungkapan Pihak-pihak yang Mempunyai Hubungan Istimewa”.

Jenis transaksi dan saldo dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa, baik yangdilaksanakan dengan ataupun tidak dilaksanakan dengan syarat serta kondisi normal yang samauntuk pihak yang tidak mempunyai hubungan istimewa, diungkapkan dalam catatan atas laporankeuangan.

w. Transaksi dan Saldo dalam Mata Uang Asing

Transaksi-transaksi dalam tahun berjalan yang menyangkut mata uang asing dijabarkan dalammata uang rupiah sesuai kurs yang berlaku pada saat transaksi terjadi.

Keuntungan atau kerugian yang timbul sebagai akibat dari penjabaran Aset dan kewajibanmoneter dalam mata uang asing dicatat sebagai laba atau rugi tahun berjalan.

Pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, kurs nilai tukar yang digunakan adalah kurs tengah BankIndonesia masing – masing dijabarkan sebesar Rp. 10.225,- dan Rp. 9.225,- untuk 1 USD.

x. Pengakuan Pendapatan dan Beban

Pengakuan pendapatan yang berasal dari kegiatan utama Perusahaan telah dijelaskan dalamCatatan 3d, 3g,3h dan 3i. Pendapatan bunga dan biaya diakui dengan metode akrual.

Beban diakui sesuai dengan manfaatnya pada periode yang bersangkutan (accrual basis).

y. Pendapatan Provisi dan Administrasi

Pendapatan provisi diakui pada saat perjanjian pembiayaan konsumen ditandatangani dankendaraan yang dibiayai diasuransikan kepada perusahaan asuransi.

Pendapatan administrasi diakui pada saat perjanjian pembiayaan konsumen ditandatangani.

z. Kuasi Reorganisasi

Berdasarkan PSAK No. 51 (Revisi 2003) ”Akuntansi Kuasi-Reorganisasi”, kuasi-reorganisasimerupakan prosedur akuntansi yang mengatur Perusahaan merestrukturisasi ekuitasnya denganmenghilangkan saldo rugi dan menilai kembali seluruh aset dan kewajibannya. Kuasi-reorganisasi dilakukan dengan metode reorganisasi akuntansi. Komposisi ekuitas Perusahaanper 31 Desember 2006 menyebabkan saldo rugi Perusahaan hanya dapat dieliminasi melaluikuasi-reorganisasi setelah dilakukannya penurunan modal saham (modal ditempatkan dandisetor penuh) melalui penurunan nilai nominal saham tanpa mengurangi jumlah saham.

Aset dan kewajiban dinilai kembali menggunakan nilai wajarnya. Nilai wajar aset dan kewajibanditentukan berdasarkan nilai pasar pada tanggal kuasi-reorganisasi. Bila nilai pasar tidaktersedia, estimasi nilai wajar didasarkan pada informasi terbaik yang tersedia denganmempertimbangkan harga aset sejenis dan teknik penilaian yang paling sesuai dengankarakteristik aset dan kewajiban yang bersangkutan, seperti metode perhitungan nilai sekarangatau metode arus kas diskonto, sedangkan untuk aset dan kewajiban tertentu, penilaian


14

dilakukan sesuai dengan PSAK terkait. akun-akun tersebut secara umum adalah akun-akun asetdan kewajiban yang jatuh tempo kurang dari satu tahun.

Penilaian kembali aset dan kewajiban dapat menghasilkan peningkatan atau penurunan asetbersih dibandingkan dengan nilai tercatat sebelum penilaian kembali. Saldo rugi dieliminasidengan urutan prioritas sebagai berikut:

1. Modal Saham (modal ditempatkan dan disetor).2. Selisih yang timbul dari penilaian kembali aset dan kewajiban termasuk di dalamnya selisih

penilaian kembali aset tetap dan selisih penilaian sejenisnya termasuk kenaikan yang belumdirealisasi atas perubahan nilai wajar efek-efek dan obligasi Pemerintah yang tersediaterjual.

3. Agio saham.

aa. Laba Bersih Per Saham

Laba per saham dihitung dengan membagi laba bersih dengan jumlah rata-rata tertimbangjumlah lembar saham yang beredar selama tahun berjalan.

ab. Informasi Segmen

Informasi segmen dalam laporan keuangan disajikan berdasarkan segmen jenis usaha dan jenisAset tertentu yang memiliki risiko serta tingkat pengembalian yang berbeda dengan segmenjenis usaha operasi lainnya.

ac. Penggunaan Estimasi

Penyajian laporan keuangan sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umummengharuskan Perusahaan untuk membuat perkiraan dan asumsi terhadap jumlah yangdilaporkan. Oleh karena adanya ketidakpastian di dalam membuat perkiraan, maka terdapatkemungkinan hasil akhir yang dilaporkan pada masa yang akan datang akan berbeda denganperkiraan tersebut.

4. TRANSAKSI SEHUBUNGAN DENGAN PERJANJIAN SEWA GUNA USAHA

a. Piutang Sewa Guna Usaha

Usaha utama anak Perusahaan adalah menyewagunausahakan berbagai macam kebutuhanbarang modal yang diperlukan untuk konstruksi, pertambangan, pertanian, perkebunan,transportasi dan sektor lainnya dengan masa sewa guna usaha antara dua tahun sampai denganlima tahun. Dengan tingkat bunga berkisar dari 15% sampai dengan 24%.

b. Biaya – Biaya Sewa Guna Usaha

Biaya – biaya sehubungan dengan perolehan aset sewa guna usaha dibebankan kepadapenyewa guna usaha antara lain berupa biaya notaris, biaya asuransi dan biaya materai.

c. Jaminan dari Penyewa Guna Usaha

Pada saat kontrak sewa guna usaha dilaksanakan, penyewa guna usaha memberikan uangjaminan. Jaminan tersebut akan digunakan untuk pembayaran atas harga jual dari aset yangdisewagunausahakan jika hak opsi digunakan oleh penyewa guna usaha, jika hak opsi tidak


15

digunakan, maka uang jaminan tersebut akan dikembalikan pada penyewa guna usaha padaakhir periode sewa guna usaha.

5. TRANSAKSI SEHUBUNGAN DENGAN PEMBIAYAAN KONSUMEN DAN ANJAK PIUTANG

Anak Perusahaan melakukan aktivitas pembiayaan konsumen dan anjak piutang. Transaksipembiayaan konsumen merupakan pembiayaan untuk pembelian barang – barang konsumsi denganmasa antara satu tahun sampai dengan tujuh tahun.

Transaksi Anjak piutang adalah pembiayaan dalam bentuk pembelian atau pengalihan piutang atautagihan jangka pendek suatu perusahaan yang berasal dari transaksi usaha.

6. KAS DAN SETARA KAS

Rincian kas dan setara kas adalah sebagai berikut :


Rp Rp

Kas 6.000.000 6.000.000

BankRupiah

PT Bank Mandiri Tbk 1.328.298.211 473.822.679PT Bank BCA Tbk 359.347.570 40.682.597PT Bank BNI Tbk 307.437.228 416.376.942PT Bank Kesejahteraan 91.635.294 19.991.780PT Bank BTPN Tbk 9.825.180 9.871.849PT Bank BNI syariah 94.877.084 163.843.947PT Bank Bukopin 4.872.071 5.000.000PT Bank Yudha Bhakti 32.963.034 77.977.713PT Bank Sinarmas Thamrin 21.732.334 30.571.435PT Bank Niaga 7.088.124 89.022.570

Jumlah Bank (Rupiah) 2.258.076.130 1.327.161.512

US DollarPT Bank BNI Tbk 47.240.933 43.055.105PT Artha Graha 38.728.210 34.940.610

Jumlah Bank 85.969.143 77.995.715

Jumlah Kas dan Setara Kas 2.350.045.273 1.411.157.227

Deposito berjangka Anak Perusahaan pada PT Bank Mandiri Tbk, merupakan deposito berjangka 5(lima) hari yaitu dari tanggal 28 Desember 2007 sampai dengan 2 Januari 2008 yang dapatdiperpanjang dan dengan tingkat bunga sebesar 4 % per tahun. Pada tahun 2008 Depositoberjangka Anak Perusahaan pada PT Bank Mandiri Tbk telah dicairkan.


16

7. INVESTASI

Akun ini merupakan investasi yang dilakukan oleh anak perusahaan dalam bentuk:

Reksadana Capital Equity Fund sebesar Rp. 1.000.000.000,- Nilai buku bersih unit penyertaanReksadana Capital Equity Fund tersebut diatas per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 adalahsebesar Rp. 649.763.600,- dan Rp 1.111.967.300,-. Atas investasi ini perusahaan mengalamikeuntungan atas kenaikan nilai bersih investasi yang belum di realisasikan sebesarRp. 253.175.800,- untuk periode 6 (enam) bulan yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2009 dannihil untuk periode yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2008.

Saham – saham PT Adaro Energy Tbk yang dapat diperdagangkan sebanyak 50.000 lembarsaham @ Rp 1.100 atau sebesar Rp 55.000.000,- Nilai pasar bersih per tanggal 30 Juni 2009dan 2008 adalah sebesar Rp. 35.000.000,- dan Rp Nihil,-

Sampai dengan periode 6 (enam) bulan yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008perusahaan membukukan keuntungan yang belum direalisasi atas investasi ini masing-masingsebesar Rp. 263.925.800,- dan Rp. Nihil.

8. PENANAMAN SEWA GUNA USAHA BERSIH

Berikut ini adalah saldo tagihan bruto sewa guna usaha dari pihak ketiga yang akan diterimaberdasarkan jenis segmen usaha, adalah sebagai berikut :

2009 2008

Diaudit Tidak Diaudit

Rp RpTaksi 74.387.749.468 86.590.716.906Transportasi 28.389.412.766 31.906.561.067Pertambangan dan perkebunan 22.469.616.092 9.146.321.682Properti 9.975.936.486 5.096.224.320Pelayanan kesehatan 4.542.692.537 8.046.370.773Keuangan 2.892.714.825 1.763.510.189Makanan dan minuman 2.492.100.593 2.563.714.928Lain – lain 2.576.917.688 23.285.882.101

Jumlah 147.727.140.455 168.399.301.966

Nilai sisa yang terjamin 49 63

Jumlah 147.727.140.504 168.399.302.029

Penyisihan piutang (2.997.844.692) -

Pendapatan yang belum diakui (32.456.954.756) (36.956.832.426)

Jumlah (35.454.799.448) (36.956.832.426)

Jumlah Penanaman Bersih 112.272.341.056 131.442.469.603


17

a. Berikut ini adalah saldo tagihan bruto sewa guna usaha yang akan diterima sesuai dengan masajatuh temponya sebagai berikut:


Rp RpTelah jatuh tempo

1 – 30 hari 1.840.980.098 893.485.08731 – 60 hari 879.925.551 554.720.01161 – 90 hari 781.078.943 351.221.077> 90 Hari 1.338.671.278 351.436.925

Belum jatuh tempoSatu tahun 45.413.729.755 47.679.672.787Dua tahun 38.919.686.977 45.878.786.220Tiga tahun 30.746.637.391 38.895.226.469Lebih dari tiga tahun 27.806.430.462 33.794.753.390

Jumlah 147.727.140.455 168.399.301.966

Pembiayaan sewagunausaha merupakan fasilitas pembiayaan yang diberikan untuk barang-barangmodal. Jangka waktu pembiayaan berkisar antara 2 tahun sampai dengan 5 tahun dan dengantingkat bunga berkisar dari 15% sampai dengan 24 % per tahun untuk tahun 2009 dan tingkat bungaberkisar dari 15% sampai dengan 24 % pertahun untuk tahun 2008.

b. Penyisihan piutang ragu – ragu :

2009Diaudit

2008Tidak Diaudit

Rp RpSaldo awal 2.374.364.673 -

Penambahan periode berjalan 623.480.019 -

Saldo Akhir Tahun 2.997.844.692 -

Manajemen berkeyakinan bahwa penyisihan yang telah dilakukan adalah cukup memadai untukmenutup kemungkinan kerugian akibat tidak tertagihnya fasilitas pembiayaan tersebut.


18

9. PIUTANG PEMBIAYAAN KONSUMEN

Rincian Piutang Pembiayaan Konsumen pada Anak Perusahaan per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008,disajikan sebagai berikut:


Rp Rp

Piutang Pembiayaan Konsumen 18.361.353.843 4.723.759.834Pendapatan yang ditangguhkan (4.757.282.703) (756.510.217)Penyisihan Piutang (305.077.156) -

Jumlah – Bersih 13.298.993.984 3.967.249.617

Pembiayaan konsumen merupakan fasilitas pembiayaan yang diberikan untuk barang-barangkonsumsi. Jangka waktu pembiayaan konsumen berkisar antara 2 tahun sampai dengan 7 tahundengan tingkat bunga berkisar dari 18% sampai dengan 24 % pertahun untuk tahun 2009 dan 19%sampai dengan 24 % pertahun untuk tahun 2008.

Manajemen berkeyakinan bahwa penyisihan yang telah dilakukan adalah cukup memadai untukmenutup kemungkinan kerugian akibat tidak tertagihnya fasilitas pembiayaan tersebut.

10. ASET DISEWAGUNAUSAHAKAN

Aset yang disewagunausahakan adalah sebagai berikut :


Rp Rp

Harga Perolehan 4.133.987.906 547.021.757Akumulasi Penyusutan (1.812.320.366) (547.021.757)

Jumlah 2.321.667.540 -

Biaya penyusutan yang dibebankan pada laporan rugi laba tahun berjalan adalah sebesarRp.1.265.298.609,- dan nihil masing – masing untuk periode 6 (enam) bulan yang berakhir padatanggal 30 Juni 2009 dan 2008.

Jangka waktu transaksi sewa-menyewa atas aset tersebut berkisar dua sampai dengan tiga tahun.


19

11. ANJAK PIUTANG-BERSIH

Akun ini merupakan pembiayaan Anak Perusahaan dengan Jaminan (with recourse). Saldo akun iniper 30 Juni 2009 dan 2008 adalah sebagai berikut:


Rp Rp

Anjak piutang 6.200.604.776 4.036.758.621Pendapatan yang ditangguhkan (348.000.993) (756.510.217)Penyisihan Piutang (76.854.211) -

Jumlah – Bersih 5.775.749.572 3.856.775.753

Pemberian fasilitas pembiayaan anjak piutang Anak Perusahaan dilakukan melalui pembelian danpengelolaan tagihan piutang client yang dilakukan dengan jaminan (with recourse). Jangka waktufasilitas ini umumnya berkisar dalam jangka waktu maksimum 1 (satu) tahun dengan tingkat sukubunga maksimum 30 % per tahun. Manajemen berkeyakinan bahwa penyisihan yang telah dilakukanadalah cukup memadai untuk menutup kemungkinan kerugian akibat tidak tertagihnya fasilitaspembiayaan tersebut.

12. PIUTANG LAIN-LAIN

Rincian Piutang Lain-lain Perusahaan per 30 Juni 2009 dan 2008 adalah sebagai berikut :


Rp RpPihak Hubungan Istimewa

PT Recapital Advisors - 1.627.779.626

Jumlah Pihak Hubungan Istimewa - 1.627.779.626

Pihak KetigaPT Habitat Bali Persada 16.637.611.110 16.475.111.112PT Itopia Group 770.000.000 -PT Saka Utama Dewata - 112.210.768PT Citra Transport - 101.935.000PT Intan Pusaka - 63.706.250PT Fransburton Industry - 60.000.000PT Capital Mitra Usaha - 172.883.000Lain - lain - 124.491.383

Jumlah Pihak Ketiga 17.407.611.110 17.110.337.513

Penyisihan Piutang Tak Tertagih (123.160.278) (172.210.768)

Jumlah 17.284.450.832 18.565.906.371


20

Penjelasan lebih lanjut atas piutang lain-lain adalah sebagai berikut :

PT Habitat Bali Persada

Perusahaan dan PT Habitat Bali Persada telah menandatangani Perjanjian Kerjasama Bagi Hasiluntuk pelaksanaan renovasi dan pembangunan Denpasar Junction, dengan akta No.20 tanggal 19September 2007 dibuat dihadapan Yurisa Martanti SH, Notaris di Jakarta. Jumlah dana yangdisediakan Perusahaan untuk kerjasama tersebut sebesar Rp. 15.000.000.000,- (lima belas milyarRupiah). Perusahaan akan mendapatkan bagi hasil 30% per tahun dengan maksimum bagi hasilyang dibayarkan selama masa perjanjian atau 36 (tiga puluh enam) bulan.

Dana yang telah dicairkan sampai dengan 30 Juni 2009 dan 2008, adalah sebesarRp. 15.000.000.000,-.

Rincian piutang kepada PT Habitat Bali Persada (HBP) per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 adalahsebagai berikut:


Rp RpJumlah pendanaan 15.000.000.000 15.000.000.000

Piutang Bunga 1.637.611.110 1.475.111.112

Jumlah Piutang 16.637.611.110 16.475.111.112Penyisihan Piutang tak Tertagih (123.160.278) -

16.514.450.832 16.475.111.112

Sampai dengan tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 terdapat penunggakan pembayaran bagi hasilsebesar Rp. 1.637.611.110,- dan Rp. 1.475.111.112,-.

Perusahaan saat ini sedang melakukan negosiasi dengan pihak PT. Habitat Bali Persada, pihakdebitur telah menyetujui untuk menyerahkan sebidang tanah berikut rumah yang terletak di Jl.Tirtayasa Jakarta. Yang menurut penilai independen, nilai tanah yang akan diserahkan tersebutadalah sebesar Rp. 14.442.000.000,-

Manajemen Perusahaan berdasarkan analisa piutang dan aset yang diserah terimakan telahmembuat cadangan penyisihan piutang sebesar Rp. 123.160.278,-. Manajemen berkeyakinan bahwacadangan penyisihan ini cukup untuk menutup kemungkinan kerugian yang timbul akibat tidaktertagihnya piutang tersebut.

PT Itopia Group

Berdasarkan perjanjian kerja sama bagi hasil antara PT Capitalinc Investment Tbk dengan PT ItopiaGroup tertanggal 29 Mei 2009, Perusahaan akan memberikan pinjaman untuk kepentinganpekerjaan (biaya produksi film) sebesar 14% dari total biaya produksi atau setara denganRp. 770.000.000,-.

Perusahaan akan memperoleh jumlah keuntungan atau bagi hasil adalah sebesar 10% (net of tax)dari pendapatan investasi film. Perusahaan juga akan memperoleh jumlah keuntungan atau bagihasil tambahan sebesar 20% (net of tax) dari seluruh pendapatan atas film. Perjanjian ini berlakuuntuk jangka waktu 24 bulan sejak tanggal 29 Mei 2009.


21

13. INVESTASI JANGKA PANJANG

Perusahaan telah melakukan investasi jangka panjang dengan kepemilikan saham kurang dari 50%adalah sebagai berikut :


Rp RpMetode Equity :

PT Cimanggis Cibitung Tollways 20.000.000.000 12.000.000.000PT Aetra Air Tangerang 500.000.000 -

Jumlah Metode Equity 20.500.000.000 12.000.000.000Metode Harga Perolehan :

PT Bhakti Sarana Ventura 200.000.000 200.000.000Yayasan Bina Mitra Bakrie 10.000.000 10.000.000

Jumlah metode Harga Perolehan 210.000.000 210.000.000

Jumlah 20.710.000.000 12.210.000.000

PT Cimanggis Cibitung Tollways

Perusahan telah melakukan investasi kepada PT Cimanggis Cibitung Tollways,sebesar 25% yangsaat kini setara dengan Rp. 20.000.000.000,-. Sampai dengan tanggal 30 Juni 2009 PT CimanggisCibitung Tollways ini belum beroperasi secara komersial.

PT Aetra Air Tangerang

Perusahaan juga telah melakukan investasi kepada PT Aetra Air Tangerang sebesar 25% atausetara dengan Rp. 500.000.000,-. Sampai dengan tanggal 30 Juni 2009 PT Aetra Air Tangerangbelum beroperasi secara operasional.

14. ASET TETAP

Rincian dan mutasi Aset tetap per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, adalah sebagai berikut:

30 Juni 2009 (Diaudit)

Saldo Awal Penambahan Pengurangan Saldo Akhir

Rp Rp Rp RpPerolehan LangsungHarga PerolehanSarana dan Prasarana 1.120.740.346 52.910.000 209.799.213 963.851.133Peralatan Kantor 655.182.969 11.900.001 101.893.933 565.189.037Perabotan Kantor 458.876.397 13.820.000 72.922.101 399.774.296Kendaraan 2.181.950.000 - - 2.181.950.000

Jumlah 4.416.749.712 78.630.001 384.615.247 4.110.764.466


22



Rp Rp Rp RpAkumulasi PenyusutanSarana dan Prasarana 356.767.097 86.956.503 209.799.213 233.924.387Peralatan Kantor 426.949.150 56.314.977 101.893.933 381.370.194Perabotan Kantor 240.950.406 41.854.439 72.922.101 209.882.744Kendaraan 897.860.834 198.855.000 - 1.096.715.834

Jumlah 1.922.527.487 383.980.919 384.615.247 1.921.893.159

Nilai Buku 2.494.222.225 2.188.871.307

30 Juni 2008 (Tidak Diaudit)


Rp Rp Rp RpPerolehan LangsungHarga PerolehanSarana dan Prasarana 529.297.355 - - 529.297.355Peralatan Kantor 180.453.671 206.186.400 - 386.640.071Perabotan Kantor 443.756.195 2.219.200 - 445.975.395Kendaraan 1.906.650.000 447.800.000 112.500.000 2.241.950.000

Jumlah 3.060.157.221 656.205.600 112.500.000 3.603.862.821

Akumulasi PenyusutanSarana dan Prasarana 529.297.355 - - 529.297.355Peralatan Kantor 175.965.285 32.441.470 - 208.406.756Perabotan Kantor 368.220.358 926.616 - 369.146.974Kendaraan 673.614.165 184.145.829 112.500.000 745.259.994

Jumlah 1.747.097.163 217.513.915 112.500.000 1.852.111.079

Nilai Buku 1.313.060.059 1.751.751.744

Beban penyusutan untuk periode 6 (enam) bulan yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008,masing-masing adalah berjumlah Rp. 383.980.920,- dan Rp. 217.513.915,-.

Selama periode 6 (enam) bulan yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, aset tetap telahdiasuransikan dengan jumlah pertanggungan yang memadai. Manajemen berpendapat bahwa nilaipertanggungan tersebut cukup untuk memenuhi kemungkinan kerugian atas aset yangdipertanggungkan.


23

15. ASET LAIN-LAIN

Rincian atas aset lain-lain per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 adalah sebagai berikut:

30 Juni 2009 30 Juni 2008Diaudit Tidak Diaudit

Rp Rp

Deposito yang Dijaminkan 15.000.000.000 12.250.000.000Piutang Dana Kelolaan 7.000.000.000 7.000.000.000Agunan Yang Diambil Alih 3.166.439.775 494.863.969Piutang Lain-lain 3.285.044.114 -Biaya Provisi 1.854.136.784 -Tanah 800.000.000 -Proyek JORR II 193.803.750 193.803.750Biaya Dibayar Dimuka - 1.263.440.632Pekerjaan Dalam Pelaksanaan - 1.000.096.343Lain-lain 1.550.649.758 430.125

Jumlah Aset Lain-lain 32.850.074.181 22.202.634.819

Deposito Yang Dijaminkan.

Rincian deposito yang dijaminkan per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 adalah sebagai berikut :


Rp Rp

PerusahaanPT Bank Kesejahteraan 12.000.000.000 -PT BNI (Persero) Tbk 3.000.000.000 3.000.000.000

Jumlah Perusahaan 15.000.000.000 3.000.000.000Anak PerusahaanPT Bank Niaga Tbk - 9.250.000.000

Jumlah 15.000.000.000 12.250.000.000

Deposito sebesar Rp 12.000.000.000,- (ARO) dengan tingkat bunga antara 9.75% per tahun,digunakan sebagai jaminan atas kredit yang diterima oleh Anak Perusahaan, PT Capitalinc Financedari PT Bank Kesejahteraan Ekonomi sesuai dengan Addendum Perjanjian Kredit III Nomor:90096108/KU/04.

Deposito berjangka sebesar Rp 3.000.000.000,- (ARO) dengan tingkat bunga antara 6.8% sampaidengan 11% per tahun, digunakan sebagai jaminan atas penerbitan Bank Garansi oleh PT BankNegara Indonesia (Persero) Tbk Bank Garansi ini digunakan sehubungan dengan partisipasiPerusahaan dalam pelelangan pengusahaan jalan tol Cimanggis – Cibitung.


24

Deposito anak perusahaan yang ditempatkan pada bank Niaga Tbk sebesar Rp.9.250.000.000,-dengan tingkat bunga sebesar 8,5% per tahun telah di jaminkan sehubungan dengan fasilitas kredityang diterima oleh anak perusahaan dari bank tersebut. Dalam tahun 2008 deposito ini telahdicairkan.

Piutang Dana Kelolaan dapat dijelaskan sebagai berikut :

Pada tanggal 18 Desember 2007 perusahaan telah melakukan kontrak pengelolaan dana denganPT Recapital Asset Management sebesar Rp. 7.000.000.000,- dengan jangka waktu 31 hari terhitungsejak ditanda tangani perjanjian. Sampai dengan tanggal 18 Januari 2008, piutang dana kelolaan inidi perpanjang kembali sampai dengan tanggal 18 februari 2010. Untuk periode 6 (enam) bulan yangberakhir pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, perusahaan memperoleh hasil pengelolaan danamasing-masing sebesar Rp. 1.116.954.248,- dan Rp. 874.862.743,-

Agunan Yang di ambil alih terdiri dari :


Rp Rp

Alat Berat 1.529.504.238 89.663.969Alat Kedokteran 1.231.735.537 -Tanah 405.200.000 405.200.000

Jumlah Aset Lain-lain 3.166.439.775 494.863.969

16. PINJAMAN DITERIMA

Rincian pinjaman diterima per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, adalah sebagai berikut :

2009 2008

Diaudit Tidak Diaudit

Rp RpPerusahaanHubungan Istimewa:

PT Recapital Asset Management 30.949.767.603 30.753.994.044

Jumlah Hubungan Istimewa 30.949.767.603 30.753.994.044

Anak PerusahaanPihak Ketiga:

PT Bank Shinta 46.135.902.785 45.065.756.596PT Sarana Rotasi Indonesia 23.626.391.948 18.550.010.975PT Bank Kesejahteraan Ekonomi 14.730.048.596 2.072.136.401PT BNI Syariah 1.564.384.448 12.972.678.186PT Bank Yudha Bakti 3.306.464.787 3.431.149.585PT Bank Niaga Tbk - 9.340.887.107


Jumlah 120.312.960.167 122.186.612.894


25

Pinjaman Perusahaan kepada pihak hubungan istimewa tersebut diatas dijamin dengan aset/tagihan yang ada pada Anak Perusahaan, PT Capitalinc Finance, yang timbul dari fasilitaspembiayaan yang dilakukan oleh Anak Perusahaan.

Penjelasan atas pinjaman yang diterima oleh perusahaan adalah sebagai berikut:

Perusahaan telah menerbitkan surat sanggup (promissory notes) kepada PT Recapital AssetManagement secara bertahap, surat sanggup (promissory notes) ini berjangka waktu 36 bulan dantidak di kenakan bunga.

Jumlah promissory notes yang telah diterbitkan oleh perusahaan sampai dengan tanggal 30 Juni2008 dan 2009, adalah berjumlah USD 1,279,565.75 dan Rp 18.950.000.000,- atau berjumlah setaradengan Rp. 30.949.767.603,- untuk 30 Juni 2009 dan Rp. 30.753.994.044,-. Untuk Juni 2008.

Penjelasan atas pinjaman yang diterima Anak Perusahaan ini disajikan sebagai berikut :

- Berdasarkan Akta Perjanjian Kredit No. 42, Pengakuan Hutang No. 43 , Perjanjian Kerja samaNo. 44 dan Akta Jaminan Fiducia No. 45, seluruhnya tertanggal 20 Desember 2006, yang dibuatdihadapan Sri Sulastri Anggraini, SH, MH, Notaris di Tangerang. Perusahaan telah memperolehfasilitas kredit modal kerja dari PT Bank Sinar Mas, dengan jumlah maksimal kredit sebesarRp. 25.000.000.000,- dalam bentuk fasilitas Demand Loan. Fasilitas kredit ini berjangka waktusatu tahun. Berdasarkan Surat PT Bank Sinar Mas No. OL.34/2007/CM/CR-AO/TH. Tanggal 9Agustus 2007 Perusahaan mendapat tambahan fasilitas kredit sebesar Rp. 15.000.000.000,- ,sehingga fasilitas pinjaman seluruhnya menjadi sebesar Rp. 40.000.000.000, -

Berdasarkan Surat Penegasan Permohonan Perpanjangan Fasilitas Kredit Demand Loan No.OL.232/2008/CM/CR-AO/TH tanggal 18 Desember 2008, jangka waktu pinjaman berakhir padatanggal 20 Desember 2009.

Berdasarkan Akta Perjanjian Suplesi Kredit / Penambahan No. 25, tanggal 19 Pebruari 2008,yang dibuat dihadapan Sri Sulastri Anggraini, SH, MH, Notaris di Tangerang. Perusahaan telahmemperoleh tambahan fasilitas kredit dari PT Bank Sinar Mas, dengan jumlah maksimal kreditsebesar Rp. 15.000.000.000,- dalam bentuk fasilitas Term Loan.

Fasilitas kredit ini berjangka waktu 3 tahun atau 36 bulan dan dikenakan tingkat bunga antara12% sampai dengan 18% per tahun untuk Periode 30 Juni 2009 dan 2008. Pinjaman inidicairkan secara bertahap berdasarkan jumlah piutang yang dijaminkan oleh Perusahaan.

Sehingga jumlah fasilitas pinjaman Perusahaan dari PT Bank Sinar Mas menjadiRp. 55.000.000.000,-.

Sampai dengan tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 saldo pinjaman pokok dan bunga adalahsebesar Rp. 46.135.902.785,- dan Rp 45.065.756.596,-.

- Berdasarkan perjanjian tanggal 30 Juni 2006, berikut perubahan-perubahannya yang terakhirpada tanggal 24 Desember 2008, Perusahaan mendapatkan pinjaman dari PT Sarana RotasiIndonesia sebesar Rp. 24.500.000.000,- yang dicairkan secara bertahap dengan jangka waktupinjaman bervariasi.


26

Saldo pinjaman pokok dan bunga per 30 Juni 2009 dan 2008 masing - masing sebesarRp. 23.626.391.948,- dan Rp. 18.550.010.975,-.

- Berdasarkan Perjanjian Kredit No. 474/FAT/JKT06, tanggal 20 Oktober 2006, Perusahaan telahmemperoleh fasilitas kredit tetap (revolving) dari PT Bank Niaga Tbk untuk modal kerja denganjumlah maksimum sebesar Rp. 9.250.000.000,-, jangka waktu kredit satu tahun. Fasilitas inidijamin dengan deposito Perusahaan senilai 100% dari pokok pinjaman dengan tingkat bunga8,5% per tahun (1,5% diatas suku bunga deposito yang dijaminkan). Berdasarkan surat No.1154/JBA/FAT/SRT/X/08 tanggal 21 Oktober 2008 pinjaman ini telah dilunasi.

Sampai dengan tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 saldo pinjaman pokok dan bunga sebesarRp. Nihil,- dan Rp 9.340.887.107,-

- Berdasarkan Perjanjian Kredit No. 908778/KU/07/2006, tertanggal 31 Agustus 2006,Perusahaan memperoleh fasilitas kredit rekening koran dari PT Bank Kesejahteraan sebesarRp.3.000.000.000,- berjangka waktu satu tahun. Saat ini Fasilitas telah diperpanjang sampaidengan tanggal 31 Agustus 2009 dengan tingkat suku bunga 17,9% per tahun. Fasilitas inidijamin dengan 2 (dua) bidang tanah dan bangunan yang terletak di Pertokoan Duta Mas,masing-masing milik PT Recapital Sekuritas dan PT Recapital Advisors, keduanya merupakanperusahaan terafiliasi serta Piutang pembiayaan sebesar Rp. 300.000.000,-.

Berdasarkan Surat Pemberitahuan Persetujuan Kredit No. 794/DKRD/SPPK/2007, tertanggal28 Juli 2008, Perusahaan memperoleh tambahan fasilitas kredit sebesar Rp 10.000.000.000,-Berdasarkan Surat Pemberitahuan Persetujuan Kredit No. 897/DKRD/SPPK/2008, tertanggal27 Oktober 2008, Pinjaman ini bertambah Rp. 1.800.000.000,- sehingga menjadi sebesarRp.11.800.000.000 berjangka waktu enam bulan dengan tingkat suku bunga 11,25% per tahun(1,75% diatas tingkat suku bunga deposito) . Fasilitas ini dijamin dengan Deposito atas namaPT Capitalinc Investment, Tbk. Sebesar Rp. 12.000.000.000,-, sehingga fasilitas pinjamanperusahaan dari PT Bank Kesejahteraan menjadi Rp 14.800.000.000,-.

Saldo pinjaman pokok dan bunga per 30 Juni 2009 dan 2008 masing-masing sebesarRp. 14.730.048.596,- dan Rp. 2.072.136.401,-

- Berdasarkan Akta Perjanjian Pemberian Fasilitas Kredit Modal Kerja No. 18 tanggal 13 April2007 yang dibuat dihadapan Agung Iriantoro, SH Magister Hukum Notaris di Jakarta,Perusahaan mendapat fasilitas kredit modal kerja dari PT Bank Yudha Bhakti dengan jumlahmaksimum sebesar Rp. 2.800.000.000,-. Pinjaman berjangka waktu 1 (satu) tahun dan akanberakhir pada tanggal 13 April 2008 dengan tingkat suku bunga 15,5% per tahun. BerdasarkanPerjanjian Perpanjangan dan Penambahan Fasilitas Kredit Modal Kerja Bersifat Reguler No. 28tanggal 21 Mei 2008 oleh Notaris yang sama, fasilitas ini menjadi Rp 3.500.000.000,-. Pinjamanini dijamin dengan piutang pembiayaan sewa guna usaha.

Perusahaan juga mendapat fasilitas tambahan Channeling dengan jumlah maksimum sebesarRp. 10.000.000.000,- dengan tingkat suku bunga antara 15% sampai 18% per tahun. yang telahdituangkan dalam Akta Perjanjian Pemberian Fasilitas Channeling Akta No. 32 tanggal 21 Mei2008 yang dibuat dihadapan Agung Iriantoro, SH Magister Hukum Notaris di Jakarta, Fasilitas inisudah dicairkan pada PT Feron Tambang Kalimantan sebesar Rp. 2.000.000.000,-

Saldo pinjaman pokok dan bunga per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 adalah sebesarRp 3.306.464.787,- dan Rp. 3.431.149.585,-.


27

- Berdasarkan Akad Pembiayaan Musyarakah No. 20, tanggal 10 April 2008, dibuat dihadapan NyDjumini Setyoadi SH. MKn Notaris di Jakarta, Perusahaan memperoleh fasilitas Musyarakahdari Bank BNI Syariah dengan plafon sebesar Rp 30.000.000.000,-.berjangka waktu satu tahun.

Berdasarkan surat keputusan pembiayaan dari PT BNI Syariah No. Usy/3/165/R tanggal 10 Juni2009, Fasilitas pembiayaan Musyarakah telah diperpanjang sampai dengan tanggal 9 April 2010dan maksimum pembiayaan menjadi Rp 25.000.000,-.

Jaminan atas Plafon Musyarakah (PPM) adalah sebagai berikut:

Piutang yang dibiayai dengan fasilitas ini diikat dengan Cessie Notaris, Aset Ijarah/IMBTdiikat secara fidusia.

Dokumen kepemilikan dan invoice barang modal yang dibiayai disimpan di BNI Syariah.Dua bidang tanah berikut Bangunan di Jl Raya Barat Boulevart Blok LC 6 No. 19/20

Kelurahan Kelapa Gading Barat, Jakarta Utara seluas 283/519m2 SHGB No. 1955 danNo. 1956 atas nama PT Rebrand Concept dan IMB No. 10526/IMB/1991, dan telah diikatdengan Hak Tanggungan peringkat pertama sebesar Rp 6.179.000.000,-

Saldo Musyarakah per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 berjumlah Rp 1.564.384.446,-. DanRp.12.972.678.286,-.

17. HUTANG LAIN-LAIN

Rincian hutang lain-lain per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 adalah sebagai berikut:


Rp Rp

Hubungan Istimewa:PT Cimanggis Cibitung Tollways 20.000.000.000 -PT Bakrie Nusantara Corp. 1.762.346.275 1.762.346.275PT Sarana Rotasi 1.047.613.716 -

Jumlah Hubungan Istimewa 22.809.959.991 1.762.346.275

Pihak Ketiga:PT Proton Edar Indonesia 28.820.818.694 36.246.900.572Imbalan Kerja 1.178.725.193 1.089.172.990Asuransi 157.965.163 74.124.377Bunga diterima dimuka - 829.823.624Lain-lain 130.061.830 2.923.818


Jumlah 53.097.530.871 40.005.291.656

PT Sarana Rotasi

Per tanggal 30 Juni 2009 perusahaan memiliki hutang kepada PT Sarana Rotasi sebesarRp. 770.000.000,- sedangkan anak perusahaan memiliki hutang sebesar Rp. 277.613.716,-.


28

Berdasarkan surat pengakuan hutang tanggal 29 Mei 2009 antara PT Capitalinc Investment Tbkdengan PT Sarana Rotasi sebesar Rp. 770.000.000,- bahwa dana yang dipinjam tersebut untukmelakukan kerjasama bagi hasil pembiayaan produksi film antara PT Capitalinc Investment Tbkdengan PT Itopia Group.

Atas utang pokok tersebut PT Capitalinc Investment Tbk dikenakan bunga sebesar 5% (net of tax)untuk jangka waktu 3 bulan yang dihitung dari hutang pokok.

Selain kewajiban pembayaran bunga, PT Capitalinc Investment Tbk wajib membayar kepadaPT Sarana Rotasi sebesar 75% dari 20% pendapatan bersih atas film tersebut setelah dikurangibiaya produksi film yang diperoleh selama jangka waktu pengakuan hutang.

Perjanjian ini berlaku untuk jangka waktu 24 bulan sejak tanggal 29 Mei 2009 sampai dengan 29 Mei2011.

PT Proton Edar Indonesia

Berdasarkan Letter of Acknowledgment tanggal 6 Juli 2006 dan perjanjian 001/PEI-CF/0906, tanggal1 September 2006, Perusahaan mengadakan kerjasama dengan PT Proton Edar Indonesia, suatuperusahaan yang bergerak dibidang otomotif dan merupakan distributor resmi merk mobil Proton diIndonesia untuk melakukan pembiayaan kendaraan Proton taksi.

Manfaat Pekerja

Untuk periode 6 (enam) bulan yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, perusahaan tidakmenghitung manfaat pekerja.

18. BIAYA YANG MASIH HARUS DIBAYAR

Biaya yang masih harus dibayar per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, adalah sebagai berikut:


Rp Rp

Bunga 1.833.333.335 300.000.000Notaris 57.567.962 21.618.612Telepon 2.009.533 1.869.891Jasa Profesi - 76.500.000Lainnya 1.888.405.781 209.084.126

Jumlah 3.781.316.611 609.072.629


29

19. HUTANG PAJAK

Hutang pajak pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, adalah sebagai berikut:


Rp Rp

Pajak Penghasilan pasal 23 458.297.604 364.697.523Pajak Penghasilan pasal 21 48.850.000 48.200.000Pajak Pertambahan Nilai - 1.050.000

Jumlah 507.147.604 413.947.523

Beban pajak periode berjalan

Rekonsiliasi antara laba (rugi) sebelum pajak penghasilan seperti yang disajikan dalam laporan labarugi dengan laba (rugi) fiskal untuk periode 6 (enam) bulan yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2009dan 2008 adalah sebagai berikut:

Perhitungan rugi fiskal Perusahaan :

2009Diaudit

2008Tidak Diaudit

Rp Rp

Laba (rugi) komersial 625.020.857 2.340.530.770Ditambah (dikurangi) beda waktu (3.860.408.525) 410.230.288Ditambah (dikurangi) beda tetap (71.339.955) (205537859)

Laba fiskal tahun berjalan (3.306.727.623) 2.545.223.199Kompensasi rugi (114.939.539.133) (117.484.762.332)

Jumlah (118.246.266.756) (114.939.539.133)

Perhitungan rugi fiskal Anak Perusahaan :

2009Diaudit

2008Tidak Diaudit

Rp Rp

Laba (rugi) komersial 1.678.987.505 3.589.918.050Beda Waktu :Penyisihan penanaman bersih 623.480.019 -Beda tetap :Bunga deposito dan Jasa Bank (20.587.707) (337.078.124)Tantiem (113.939.619) (122.456.226)

Laba fiskal tahun berjalan 2.167.940.198 3.130.383.700Kompensasi rugiRugi fiskal tahun berjalan


30

(234.779.687.867) (237.514.404.259)

Jumlah (232.611.747.669) (234.384.020.559)

Perhitungan kompensasi rugi fiskal adalahSebagai berikut :

Laba fiskal tahun 2008 2.734.716.392 -Laba fiskal tahun 2007 4.457.840.542 4.457.840.542Rugi fiskal tahun 2006 (139.846.361.071) (139.846.361.071)Rugi fiskal tahun 2005 (102.125.883.730) (102.125.883.730)

Jumlah (234.779.687.867) (237.514.404.259)

Untuk periode 6 (enam) bulan yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 perusahaan masihmengalami rugi fiskal, maka tidak dihitung pajak kini atas pajak penghasilan badan.

Manajemen berkeyakinan bahwa akumulasi rugi fiskal yang cukup signifikan ini tidak mungkinterpulihkan dari keuntungan perusahaan yang akan di peroleh selama 5 (lima) tahun yang akandatang, oleh karenanya untuk periode 6 (enam) bulan yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2009 dan2008 perusahaan tidak menghitung pajak tangguhan.

20. HUTANG SUBORDINASI

Dalam tahun 2008, Perusahaan mendapatkan pinjaman Sub-ordinasi dari PT Recapital AssetManagement sebesar Rp. 12.000.000.000,- berdasarkan Perjanjian Pinjaman Subordinasi tanggal26 Mei 2008. Pinjaman tersebut untuk jangka waktu 3 (tiga) tahun dan tanpa bunga.

Atas pinjaman tersebut Perusahaan mengeluarkan surat sanggup (promissory notes) sebesarRp. 12.000.000.000,- yang akan jatuh tempo pada tanggal 26 Mei 2011.

Pinjaman subordinasi per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 adalah masing-masing berjumlahRp. 12.000.000.000,-.

21. HAK MINORITAS ATAS ASET BERSIH ANAK PERUSAHAAN

Rincian akun ini per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, adalah sebagai berikut:


Rp Rp

Modal saham hak minoritas 1.559.163.382 1.559.163.382Bagian laba hak minoritas 492.280.743 417.747.213

Deviden Diterima (60.505.290) (31.383.585)

Nilai Tercatat 1.990.938.835 1.945.527.010

22. MODAL SAHAM

Berdasarkan surat dari PT Sirca Datapro Perdana (Biro Administrasi Efek) No. SDP-0783/MFC/SHD/VII/2009 tanggal 10 Juli 2009 dan No. SDP-144/MFC/SHD/VII/2008 tanggal 10 Juli


31

2008. Daftar Pemegang Saham yang tercatat per tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, adalah sebagaiberikut:

(Daftar ini hanya menyajikan pemegang saham yang memiliki saham lebih dari 5%).


Pemegang saham Jumlah Persentase JumlahSaham Kepemilikan Modal

Seri B (%) Rp

BFC SPV Ltd 390.355.953 53,57 585.533.929.500Morgan Stanley & Co Int Ltd 100.000.000 13,72 150.000.000.000PT Reasuransi Nasional Indonesia 50.000.000 6,86 75.000.000.000PT Recapital Securities 45.724.000 6,27 68.586.000.000Masyarakat (masing-masing dibawah 5%) 123.404.473 16,94 185.106.709.500

Jumlah Seri B 709.484.426 97,36 1.064.226.639.000

Seri A (%) RpMasyarakat (masing-masing dibawah 5%) 19.260.000 2,64 963.000.000.000

Jumlah Seri A 19.260.000 2,64 963.000.000.000

Jumlah 728.744.426 100 2.027.226.639.000


Pemegang saham Jumlah Persentase JumlahSaham Kepemilikan Modal

Seri B (%) Rp

BFC SPV Ltd 461.730.953 63,36 692.596.429.500Morgan Stanley & Co Int Ltd 100.000.000 13,72 150.000.000.000PT Recapital Advisors 51.290.995 7,04 76.936.492.500PT Recapital Securities 45.724.000 6,27 68.586.000.000Masyarakat (masing-masing dibawah 5%) 50.738.478 7,15 76.107.717.000

Jumlah Seri B 709.484.426 97,36 1.064.226.639.000

Seri A (%) Rp

Masyarakat (masing-masing dibawah 5%) 19.260.000 2,64 963.000.000.000

Jumlah Seri A 19.260.000 2,64 963.000.000.000

Jumlah 728.744.426 100 2.027.226.639.000

23. AGIO SAHAM

Akun ini merupakan kelebihan harga jual saham atas nilai nominal dari penawaran umum danpenawaran umum terbatas saham yang dilakukan selama ini.

Komposisi dari akun ini pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, adalah sebagai berikut:


32

30 Juni 2009 (Diaudit) dan 2008 (Tidak Diaudit)

Penawaran umum sebanyak 2.000.000 sahampada tahun 1990, nominal Rp 1.000,-Harga penawaran Rp 3.500,- per saham Rp 5.000.000.000

Penawaran umum terbatas sebanyak 17.000.000Saham pada tahun 1994, nominal Rp 1.000,-dan harga penawaran Rp 2.100,- per saham 18.700.000.000

Penawaran umum terbatas sebanyak118.793.880 saham tahun 1995, nominalRp 1.000,- dan harga penawaran Rp 1.600,- per saham 71.276.328.000

Jumlah Rp 94.976.328.000

Kapitalisasi menjadi modal Disetor (94.956.120.000)

Jumlah bersih Rp 20.208.000

24. TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK YANG MEMILIKI HUBUNGAN ISTIMEWA

Perusahaan dan Anak Perusahaan pada tahun 2009 dan 2008, mempunyai saldo piutang danhutang kepada pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa (seperti dimaksud dengan PSAKNo. 7).

Transaksi ini dilakukan dengan persyaratan dan kondisi yang normal sebagaimana dengan pihak-pihak yang tidak mempunyai hubungan istimewa.

Pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, posisi piutang dan hutang yang timbul akibat hubunganistimewa disajikan sebagai berikut :


Rp RpPerusahaan

Piutang Lain-lainPT Recapital Advisors - 1.627.779.626

Pinjaman DiterimaPT Recapital Asset Management 30.949.767.603 30.753.994.044

Hutang Lain-lainPT Cimanggis Cibitung Tollways 20.000.000.000 -PT Aetra Air Tangerang

Anak PerusahaanPiutang Lain-lain

PT Recapital AdvisorsInvestasiCapital Equity Fund 649.763.600 1.111.967.300Piutang Dana Kelolaan 7.000.000.000 7.000.000.000


33

25. BEBAN UMUM DAN ADMINISTRASI

Rincian Beban Umum dan Administrasi untuk tahun yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2009 dan2008, disajikan sebagai berikut:


Rp RpGaji dan Kesejahteraan Karyawan 2.438.690.531 2.325.096.922Penyusutan Aset Tetap 1.649.279.528 432.511.149Sewa 729.703.028 648.943.570Keperluan Kantor 338.390.157 215.539.213Jasa Profesional 276.012.500 551.854.815Perbaikan dan Pemeliharaan 207.279.190 121.274.096Administrasi Saham 122.203.000 118.481.000Beban Bank 40.054.835 11.348.368Biaya Pemasaran 21.360.185 229.556.152Imbalan Kerja - 202.363.607Lain-lain 69.596.384 104.456.768

Jumlah 5.892.569.338 4.961.425.660

26. SELISIH KURS

Akun ini merupakan keuntungan (kerugian) yang berasal dari transaksi dalam mata uang asing danpenjabaran aset serta kewajiban moneter dalam mata uang asing. Perusahaan mengalami kerugianatas selisih kurs ini sebesar Rp. 6.089.074,- untuk tahun 2009 sedangkan pada tahun 2008Perusahaan mengalami keuntungan Rp. (246.586.604),-.

27. LABA (RUGI) PER SAHAM

Laba (Rugi) Bersih

Laba (Rugi) bersih digunakan untuk perhitungan laba (rugi) per saham (pembilang) untuk periode per30 Juni 2009 dan 2008 masing-masing sebesar Rp 625.020.857,- dan Rp.2.340.530.770,-

Jumlah Saham

Jumlah saham beredar (penyebut) untuk periode per 30 Juni 2009 dan 2008 yang digunakan untukmenghitung laba (rugi) per saham adalah 728.744.426 saham.

Laba (Rugi) Per Saham

Laba (Rugi) per saham untuk periode per 30 Juni 2009 dan 2008 masing-masing adalah sebesarRp 0,86,- dan Rp. 3,21,-


34

28. INFORMASI SEGMEN USAHA

Rincian informasi segmen usaha Perusahaan pada 30 Juni 2009 dan 2008 adalah sebagai berikut :


Informasi SegmenUsaha

BerdasarkanJenis Usaha

PendapatanUsaha dan

PendapatanLainnya

BebanOperasi

Laba (Rugi)Usaha

Sewa guna usaha :Taksi 3.407.443.608 3.122.022.914 285.420.684Properti 505.785.915 463.419.325 42.366.590Transportasi 1.623.156.590 1.487.194.698 135.961.892Pertambangan dan perkebunan 1.066.981.090 977.606.615 89.374.475Pelayanan kesehatan 280.208.401 256.737.058 23.471.343Lain – lain Industri 354.987.168 325.252.065 29.735.103Keuangan 237.557.612 217.658.865 19.898.747Makanan dan minuman 13.2763.437 121.642.657 11.120.780

Pembiayaan Konsumen 1.038.948.869 951.922.481 87.026.388Pembiayaan Syariah 5.443.052 4.987.121 455.931Anjak Piutang 396.374.506 363.172.640 33.201.866Lain – lain 5.280.894.759 5.327.439.854 (46.545.095)

14.330.545.007 13.619.056.293 711.488.704


Informasi SegmenUsaha

BerdasarkanJenis Usaha

PendapatanUsaha dan

PendapatanLainnya

BebanOperasi

Laba (Rugi)Usaha

Sewa guna usaha :Taksi 4.411.243.345 3.081.091.728 1.330.151.617Transportasi 2.065.885.992 1.442.945.615 622.940.377Pelayanan kesehatan 667.873.687 466.485.281 201.388.406Pertambangan dan perkebunan 293.220.971 204.804.097 88.416.874Makanan dan minuman 59.344.878 41.450.221 17.894.657Keuangan 96.286.155 67.252.349 29.033.806Lain – lain Industri 861.743.892 601.896.511 259.847.381

Pembiayaan Konsumen 294.775.177 205.889.653 88.885.524Anjak Piutang 277.547.670 193.856.871 83.690.799Lain – lain 5.113.260.819 5.310.098.710 (196.837.891)

Jumlah 14.141.182.586 11.615.771.036 2.525.411.550


35

29. STANDAR AKUNTANSI BARU

Perusahaan belum menerapkan perubahan kebijakan akuntansi yang sudah diterbitkan pada tanggalneraca tetapi belum berlaku efektif sebagai berikut:

PSAK No. 50 (Revisi 2006), “Instrumen Keuangan: Penyajian dan Pengungkapan”, perihal penyajiandan pengungkapan dari instrumen keuangan. Standar ini akan menggantikan PSAK No. 50,“Akuntansi Investasi Efek Tertentu”.

PSAK No. 55 (Revisi 2006), “Instrumen Keuangan: Pengakuan dan Pengukuran”, perihal pengakuandan pengukuran dari instrumen keuangan. Standar ini akan menggantikan PSAK No. 55, “Akuntansiuntuk instrumen Derivatif dan Aktivitas Lindung Nilai”.

Standar tersebut, yang akan berlaku efektif untuk laporan keuangan untuk periode yang dimulai padaatau setelah tanggal 1 Januari 2010, harus diterapkan secara prospektif. Perseroan sedang dalamtahap menganalisa dampak atas penerapan standar tersebut.

30. KELANGSUNGAN USAHA PERUSAHAAN

Selama periode 6 (enam) bulan yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2009, seiring dengan kondisikrisis ekonomi global yang belum pulih pada saat ini, maka kegiatan usaha Perusahaan dan anakperusahaan harus dilakukan secara lebih konservatif, selektif dan penuh kehati-hatian (prudent).

Kegiatan usaha yang akan dilakukan Perusahaan adalah (i) memelihara dan memaksimalkaninvestasi yang telah ada yaitu, pengusahaan jalan tol Cimanggis-Cibitung dan pelayanan air minumdi kabupaten Tangerang (ii) mencari alternative investasi jangka pendek antara lain dengan polakerjasama bagi hasil pada potensi bisnis yang baik (iii) melakukan investasi dalam bentukpenyertaan modal dengan mempertimbangkan perkembangan krisis ekonomi global.

Sedangkan kegiatan usaha anak perusahaan adalah (i) memfokuskan pembiayaan pada UsahaKecil dan Menengah (UKM) dan melakukan pembinaan intensif terhadap existing client (ii)melakukan kegiatan pendanaan secara optimal sesuai dengan kebutuhan pembiayaan melaluipendekatan kepada pihak perbankan maupun lembaga non perbankan lainnya (private placement)(iii) memperluas jaringan pemasaran dan perbaikan system dan teknologi.

Hal-hal tersebut diatas meskipun secara umum kondisi makro ekonomi Indonesia saat ini masihbelum kondusif, manajemen Perusahaan dan Anak Perusahaan akan melanjutkan usaha sebagaientitas yang berkemampuan untuk mempertahankan kelangsungan usahanya yang tergantung padakemampuan untuk menghasilkan laba dan arus kas yang cukup dimasa datang. Laporan keuanganPerusahaan dan Anak Perusahaan tidak mencakup penyesuaian yang mungkin timbul dariketidakpastian diatas.

Documents

PT CAPITALINC INVESTMENT, Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN …akses.ksei.co.id/media/transfer/doc/4b865407-61dc-405a-b521-47a57f...Semua informasi dalam laporan keuangan perusahaan telah dimuat