Erste XL Kotveny Alap Tajekoztato

Az

ERSTE NYLTVG XL KTVNY BEFEKTETSI ALAP

tjkoztatja

Alapkezel: Erste Alapkezel Zrt.

Lettkezel: ERSTE Bank Hungary Zrt.

Forgalmaz: Erste Befektetsi Zrt.

Lajstromozsi szma: 1111-318

Hatlyba lps: 2013. oktber 30.

A befektetsi szablyok vltozsa 2013. november 28. napjn lp hatlyba.

A Tjkoztatban foglalt informcik valsgtartalmrt az Alapkezel s a Forgalmaz egyetemleges felelssgvllalsa nem ll fenn, gy a kockzat a szoksostl eltr.

1. Fogalom magyarzat .......................................................................................................................................... 10

I. A befektetsi alapra vonatkoz informcik .................................................................................................... 14

1. A befektetsi alap alapadatai ............................................................................................................................. 14

1.1 A befektetsi alap neve ................................................................................................................................. 14

1.2 A befektetsi alap rvid neve ....................................................................................................................... 14

1.3 A befektetsi alap szkhelye ......................................................................................................................... 14

1.4 A befektetsi alapkezel neve ....................................................................................................................... 14

1.5 A lettkezel neve ......................................................................................................................................... 14

1.6 A forgalmaz neve........................................................................................................................................ 14

1.7 A befektetsi alap mkdsi formja (zrtkr vagy nyilvnos) .................................................................. 14

1.8 A befektetsi alap fajtja (nyltvg vagy zrtvg) .................................................................................... 14

1.9 A befektetsi alap futamideje (hatrozatlan vagy hatrozott), hatrozott futamid esetn a futamid lejratnak feltntetse ............................................................................................................................................. 14

1.10 Annak feltntetse, ha a befektetsi alap KBV-irnyelv alapjn harmonizlt alap. ............................... 14

1.11 A befektetsi alap ltal kibocstott sorozatok szma, jellse, annak feltntetse, hogy az egyes sorozatok milyen jellemzkben trnek el egymstl .................................................................................................................. 14

1.12 A befektetsi alap elsdleges eszkzkategria tpusa (rtkpapr- vagy ingatlanalap) ............................... 14

1.13 Annak feltntetse, ha a befektetsi alap tkjnek megvsra, illetve a hozamra vonatkoz gretet bankgarancia vagy kezesi biztosts biztostja (tke-, illetve hozamgarancia) vagy azt a befektetsi alap rszletes befektetsi politikja tmasztja al (tke-, illetve hozamvdelem); az ennek feltteleit a kezelsi szablyzatban rszletesen tartalmaz pont megjellse ................................................................................................................... 15

1.14 Az adott trgykrre vonatkoz egyb informci ........................................................................................ 15

2. A befektetsi alappal kapcsolatos hatrozatok ................................................................................................ 15

2.1 A befektetsi alap mkdsi formjtl s fajtjtl fggen a kezelsi szablyzat, a tjkoztat, a kiemelt befekteti informci s a hirdetmny alapkezel ltali elfogadsnak, megllaptsnak idpontja, az alapkezeli hatrozat szma (forgalomba hozatalonknt, azaz sorozatonknt)........................................................................... 15

2.2 A befektetsi alap mkdsi formjtl s fajtjtl fggen a kezelsi szablyzat, a tjkoztat, a kiemelt befekteti informci s a hirdetmny jvhagysrl, valamint a nyilvnos forgalomba hozatal engedlyezsrl hozott felgyeleti hatrozat szma, kelte (sorozatonknt) ......................................................................................... 15

2.3 A befektetsi alap Felgyelet ltali nyilvntartsba vtelrl hozott hatrozat szma, kelte ...................... 15

2.4 A befektetsi alap nyilvntartsi szma (lajstromszma) a Felgyelet ltal vezetett nyilvntartsban ....... 15

2.5 A befektetsi alap mkdsi formjtl s fajtjtl fggen a kezelsi szablyzat, a tjkoztat s a kiemelt befekteti informci mdostsrl szl alapkezeli hatrozatok szma, kelte ........................................ 15

2.6 A kezelsi szablyzat mdostsnak jvhagysrl szl felgyeleti hatrozatok szma, kelte .............. 16


3. A befektetsi alap kockzati profilja ................................................................................................................. 16

3.1 A befektetsi alap clja ................................................................................................................................ 16

3.2 Annak a jellemz befektetnek a profilja, akinek a befektetsi alap befektetsi jegyeit sznjk .................. 16

3.3 Azon eszkzkategrik, amelyekbe a befektetsi alap befektethet, kln utalssal arra vonatkozan, hogy a befektetsi alap szmra engedlyezett-e a szrmaztatott gyletek alkalmazsa ..................................................... 16

3.4 Figyelemfelhvs a befektetsi alap kezelsi szablyzatnak azon pontjra vonatkozan, mely a befektetsi alap kockzati tnyezinek bemutatst tartalmazza ................................................................................................ 17

3.5 A szrmaztatott gyletek alkalmazsnak clja (fedezeti vagy a befektetsi clok megvalstsa), lehetsges hatsa a kockzati tnyezk alakulsra ................................................................................................. 17

3.6 Amennyiben a befektetsi alap befektetsi politikja alapjn egy adott intzmnnyel szembeni, az adott intzmny ltal kibocstott truhzhat rtkpaprokba vagy pnzpiaci eszkzkbe trtn befektetsekbl, az adott intzmnynl elhelyezett bettekbl, s az adott intzmnnyel kttt tzsdn kvli szrmaztatott gyletekbl ered sszevont kockzati kitettsge meghaladhatja a befektetsi alap eszkzeinek 20 szzalkt, figyelemfelhvs az ebbl fakad specilis kockzatokra .................................................................................................................... 17

3.7 Amennyiben a befektetsi alap alapveten nem az truhzhat rtkpaprok vagy pnzgyi eszkzk kz tartoz eszkzkategrikba fektet be, vagy lekpez egy meghatrozott indexet, figyelemfelhvs a befektetsi alap befektetsi politikjnak ezen elemre ...................................................................................................................... 18

3.8 Amennyiben a befektetsi alap nett eszkzrtke a portfoli lehetsges sszettelnl vagy az alkalmazhat kezelsi technikinl fogva erteljesen ingadozhat, az erre vonatkoz figyelemfelhvs ................... 18

3.9 Amennyiben a befektetsi alap - a Felgyelet engedlye alapjn - eszkzeinek akr 100 szzalkt fektetheti olyan, klnbz truhzhat rtkpaprokba s pnzpiaci eszkzkbe, amelyeket valamely EGT-llam, annak nkormnyzata, harmadik orszg, illetve olyan nemzetkzi szervezet bocstott ki, amelynek egy vagy tbb tagllam is tagja, az erre vonatkoz figyelemfelhvs............................................................................................... 18


4. A befektetk rszre szl tjkoztats elrhetsge ....................................................................................... 19

4.1 Annak a helynek a megnevezse, ahol a befektetsi alap tjkoztatja, kezelsi szablyzata, a kiemelt befekteti informci, a rendszeres tjkoztats cljt szolgl jelentsek, valamint a rendkvli tjkoztats cljt szolgl kzlemnyek - ezen bell a befektetk rszre trtn kifizetsekkel, a befektetsi jegyek visszavltsval kapcsolatos informcik hozzfrhetek ................................................................................................................ 19


5. Adzsi informcik ........................................................................................................................................... 19

5.1 A befektetsi alapra alkalmazand adzsi rendszer befektetk szempontjbl relevns elemeinek rvid sszefoglalsa ........................................................................................................................................................... 19

Magnszemlyek adzsa ......................................................................................................................................... 19

Szervezetek ................................................................................................................................................................ 20

Egyb ........................................................................................................................................................................ 20

5.2 A befektetk rszre kifizetett hozamot s rfolyamnyeresget a forrsnl terhel levonsokra vonatkoz informci ................................................................................................................................................................. 21

II. A forgalomba hozatallal kapcsolatos informcik ........................................................................................... 21

6. A befektetsi jegyek forgalomba hozatala ........................................................................................................ 21

6.1 A befektetsi jegyek forgalomba hozatalnak mdja, felttelei .................................................................... 21

6.2 A forgalomba hozatali mennyisg maximum, illetve minimum mrtke ...................................................... 21

6.3 Az allokci felttelei ................................................................................................................................... 21 6.3.1 A jegyzsi maximum elrst kvet allokci mdja ............................................................................ 21 6.3.2 A jegyzsi maximum elrst kvet allokci lezrsnak idpontja ................................................... 21 6.3.3 Az allokcirl val rtests mdja ........................................................................................................ 21

6.4 A befektetsi jegyek forgalomba hozatali ra .............................................................................................. 21 6.4.1 A fenti r kzzttelnek mdja .............................................................................................................. 21 6.4.2 A fenti r kzzttelnek helye ................................................................................................................ 21

6.5 A befektetsi jegyek forgalomba hozatalval kapcsolatban felszmtott kltsgek ...................................... 21

III. A kzremkd szervezetekre vonatkoz rszletes informcik ............................................................... 21

7. A befektetsi alapkezelre vonatkoz informcik .......................................................................................... 22

7.1 A befektetsi alapkezel neve, cgformja ................................................................................................... 22

7.2 A befektetsi alapkezel szkhelye ............................................................................................................... 22

7.3 A befektetsi alapkezel cgjegyzkszma ................................................................................................... 22

7.4 A befektetsi alapkezel alaptsnak dtuma, hatrozott idtartamra alaptott trsasg esetn az idtartam feltntetse ................................................................................................................................................ 22

7.5 Ha a befektetsi alapkezel ms befektetsi alapokat is kezel, ezek felsorolsa .......................................... 22

7.6 Egyb kezelt vagyon nagysga ..................................................................................................................... 22

7.7 A befektetsi alapkezel munkaszervezetnek operatv vezetst ellt, gyvezet s felgyel szerveinek tagjai s beosztsuk, azon trsasgon kvli fbb tevkenysgeik megjellse mellett, ahol ezek az adott trsasgra nzve jelentsggel brnak ........................................................................................................................................ 22

7.8 A befektetsi alapkezel jegyzett tkjnek sszege, jelezve a mr befizetett rszt ...................................... 23

7.9 A befektetsi alapkezel sajt tkjnek sszege ......................................................................................... 23

7.10 A befektetsi alapkezel alkalmazottainak szma ........................................................................................ 23

7.11 Azon tevkenysgek s feladatok megjellse, amelyekre a befektetsi alapkezel harmadik szemlyt vehet ignybe 23

7.12 A befektetskezelsre ignybe vett vllalkozsok megjellse ..................................................................... 23

8. A lettkezelre vonatkoz informcik ............................................................................................................. 23

8.1 A lettkezel neve, cgformja ..................................................................................................................... 23

8.2 A lettkezel szkhelye ................................................................................................................................. 23

8.3 A lettkezel cgjegyzkszma ..................................................................................................................... 23

8.4 A lettkezel f tevkenysge ....................................................................................................................... 23

8.5 A lettkezel tevkenysgi kre .................................................................................................................... 23

8.6 A lettkezel alaptsnak idpontja ........................................................................................................... 24

8.7 A lettkezel jegyzett tkje.......................................................................................................................... 24

8.8 A lettkezel utols fggetlen knyvvizsgli jelentssel elltott szmviteli beszmolja szerinti sajt tkje 24

8.9 A lettkezel alkalmazottainak szma .......................................................................................................... 24

9. A knyvvizsglra vonatkoz informcik ...................................................................................................... 24

9.1 A knyvvizsgl trsasg neve, cgformja ................................................................................................. 24

9.2 A knyvvizsgl trsasg szkhelye ............................................................................................................. 24

9.3 A knyvvizsgl trsasg kamarai nyilvntartsi szma ............................................................................. 24

9.4 Termszetes szemly knyvvizsgl neve ..................................................................................................... 24

9.5 Termszetes szemly knyvvizsgl cme ..................................................................................................... 24

9.6 Termszetes szemly knyvvizsgl kamarai nyilvntartsi szma ............................................................. 25

9.7 Figyelmeztets arra, hogy a zrtkr befektetsi alap ves s flves jelentsben kzlt szmviteli informcikat nem kell knyvvizsglval fellvizsgltatni ....................................................................................... 25

10. Olyan tancsadkkal kapcsolatos informcik, amelyek djazsa a befektetsi alap eszkzeibl trtnik 25

11. forgalmazra vonatkoz informcik (forgalmaznknt) .......................................................................... 25

11.1 A forgalmaz neve, cgformja ................................................................................................................... 25

11.2 A forgalmaz szkhelye ................................................................................................................................ 25

11.3 A forgalmaz cgjegyzkszma .................................................................................................................... 25

11.4 A forgalmaz tevkenysgi kre ................................................................................................................... 25

11.5 A forgalmaz alaptsnak idpontja .......................................................................................................... 25

11.6 A forgalmaz jegyzett tkje ........................................................................................................................ 25

11.7 A forgalmaz utols, fggetlen knyvvizsgli jelentssel elltott szmviteli beszmolja szerinti sajt tkje 25

11.8 A befektetkre, illetve kpviselikre vonatkoz, a forgalmaz ltal felvett adatoknak a befektetsi alapkezel fel trtn tovbbtsnak lehetsge ................................................................................................... 25

12. Az ingatlanrtkelre vonatkoz informcik ............................................................................................. 26

13. Az adott trgykrre vonatkoz egyb informcik ..................................................................................... 26

Joghatsg .................................................................................................................................................................... 26

Felelssgvllal nyilatkozat ....................................................................................................................................... 26

I. A befektetsi alapra vonatkoz alapinformcik ............................................................................................. 28

1. A befektetsi alap alapadatai ............................................................................................................................. 28

1.1 A befektetsi alap neve ................................................................................................................................. 28

1.2 A befektetsi alap rvid neve ....................................................................................................................... 28

1.3 A befektetsi alap szkhelye ......................................................................................................................... 28

1.4 A befektetsi alap nyilvntartsba vtelnek idpontja, nyilvntartsi szma ............................................ 28

1.5 A befektetsi alapkezel neve ....................................................................................................................... 28

1.6 A lettkezel neve ......................................................................................................................................... 28

1.7 A forgalmaz neve........................................................................................................................................ 28

1.8 A befektetsi alap mkdsi formja (zrtkr vagy nyilvnos) .................................................................. 28

1.9 A befektetsi alap fajtja (nyltvg vagy zrtvg) .................................................................................... 28

1.10 A befektetsi alap futamideje (hatrozatlan vagy hatrozott), hatrozott futamid esetn a futamid lejratnak feltntetse ............................................................................................................................................. 28

1.11 Annak feltntetse, ha a befektetsi alap KBV-irnyelv alapjn harmonizlt alap ................................ 28

1.12 A befektetsi alap ltal kibocstott sorozatok szma, jellse, annak feltntetse, hogy az egyes sorozatok milyen jellemzkben trnek el egymstl .................................................................................................................. 28

1.13 A befektetsi alap elsdleges eszkzkategria tpusa (rtkpapr- vagy ingatlanalap) ............................... 29

1.14 Annak feltntetse, ha a befektetsi alap tkjnek megvsra, illetve a hozamra vonatkoz gretet bankgarancia vagy kezesi biztosts biztostja (tke-, illetve hozamgarancia) vagy azt a befektetsi alap rszletes befektetsi politikja tmasztja al (tke-, illetve hozamvdelem); az ennek feltteleit a kezelsi szablyzatban rszletesen tartalmaz pont megjellse ................................................................................................................... 29

2. A befektetsi alapra vonatkoz egyb alapinformcik .................................................................................. 29

3. A befektetsi alapkezelsre, tovbb a befektetsi jegyek forgalomba hozatalra s forgalmazsra vonatkoz, valamint az alap s a befektet kztti jogviszonyt szablyoz jogszablyok felsorolsa ................. 29

II. A befektetsi jegyre vonatkoz informcik (sorozatonknt) ......................................................................... 29

4. A befektetsi jegy ISIN azonostja ................................................................................................................... 29

5. A befektetsi jegy nvrtke ............................................................................................................................... 29

6. A befektetsi jegy devizaneme ........................................................................................................................... 29

7. A befektetsi jegy ellltsnak mdja ............................................................................................................ 29

8. A befektetsi jegyre vonatkoz tulajdonjog igazolsnak s nyilvntartsnak mdja ............................... 30

9. A befektetnek a befektetsi jegy ltal biztostott jogai .................................................................................. 30

A befektetsi jegy ltal megtestestett jogok......................................................................................................... 30


III. A befektetsi alap befektetsi politikja s cljai, ezen bell klnsen: .................................................. 30

11. A befektetsi alap befektetsi cljainak, specializcijnak lersa, feltntetve a pnzgyi clokat is (pl.: tkenvekeds vagy jvedelem, fldrajzi vagy ipargi specifikci) .............................................................. 30

12. Befektetsi stratgia, a befektetsi alap cljai megvalstsnak eszkzei ................................................ 31

13. Azon eszkzkategrik megjellse, amelyekbe a befektetsi alap befektethet, kln utalssal arra vonatkozan, hogy a befektetsi alap szmra engedlyezett-e a szrmaztatott gyletek alkalmazsa .............. 31

14. Az egyes portfolielemek maximlis, illetve minimlis vagy tervezett arnya ......................................... 32

15. A befektetsi politika minden esetleges korltozsa, valamint brmely olyan technika, eszkz vagy hitelfelvteli jogostvny, amely a befektetsi alap kezelshez felhasznlhat ..................................................... 33

16. A portfli devizlis kitettsge ...................................................................................................................... 33

17. Ha a tke-, illetve hozamgret a befektetsi alap befektetsi politikjval van altmasztva, akkor a mgttes tervezett tranzakcik lersa ...................................................................................................................... 34

18. Hitelfelvteli szablyok .................................................................................................................................. 34

19. Azon rtkpaprokat kibocst vagy garantl llamok, nkormnyzatok vagy nemzetkzi szervezetek, amelyeknek az rtkpaprjaiba az alap eszkzeinek tbb mint 35 szzalkt fekteti ...................... 34

20. A lekpezett index bemutatsa s az egyes rtkpaprok indexbeli slytl val eltrsnek maximlis nagysga ....................................................................................................................................................................... 34

21. Azon befektetsi alap befektetsi politikja, amelybe a befektetsi alapba fektet befektetsi alap eszkzeinek legalbb 20 szzalkt meghalad mrtkben kvn befektetni ......................................................... 34

22. A cl-KBV, illetve annak rszalapjnak megnevezse ........................................................................... 34


24. Szrmaztatott gyletekkel kapcsolatos informcik ................................................................................... 35

24.1 Szrmaztatott gyletek alkalmazsa esetn arra vonatkoz informci, hogy a szrmaztatott gyletek alkalmazsra fedezeti clbl vagy a befektetsi clok megvalstsa rdekben van lehetsg ............................. 35

24.2 A szrmaztatott termkek, illetve a szrmaztatott gyletek lehetsges kre ................................................. 35

24.3 Azon jogszablyhely megjellse, amelynek alapjn a befektetsi alap eltrsi lehetsggel lt ................ 35

24.4 A szrmaztatott gylettel kapcsolatos befektetsi korltok .......................................................................... 35

24.5 Az egyes eszkzkben meglv pozcik nettstsi szablyai ..................................................................... 35

24.6 Az indexekben, egyb sszetett eszkzkben meglv pozcik kezelse ...................................................... 35

24.7 Az rtkelshez felhasznlni kvnt rinformcik forrsa .......................................................................... 36

24.8 Amennyiben azon szrmaztatott gylet jellemzi, amelybe a befektetsi alap befektet, klnbznek a jogszably ltal a szrmaztatott gyletekre vonatkozan meghatrozott ltalnos jellemzktl, az erre vonatkoz figyelemfelhvs, meghatrozva az adott szrmaztatott gylet jellemzit s kockzatt ........................................... 36

24.9 Az adott trgykrre vonatkoz egyb informcik ....................................................................................... 36

25. Ingatlanalapra vonatkoz specilis rendelkezsek ...................................................................................... 36

Nem alkalmazand. ................................................................................................................................................... 36

IV. A kockzatok .................................................................................................................................................. 36

26. A kockzati tnyezk bemutatsa ................................................................................................................. 36

A politikai, gazdasgi s szablyozsi krnyezetbl ered kockzat ........................................................................ 36

A kamatszint vltozsa miatti kockzat ..................................................................................................................... 36

Mkdsi kockzat .................................................................................................................................................... 37

Hitelezsi kockzat .................................................................................................................................................... 37

Az egy jegyre jut eszkzrtk ismeretlensgbl ered kockzat ............................................................................ 37

rtkelsbl ered kockzat ...................................................................................................................................... 37

Likviditsi kockzat ................................................................................................................................................... 37

A befektetsi jegyek forgalmazsnak felfggesztse ................................................................................................ 37

Az Alap megszntetse, s hatrozott futamidejv alaktsa ................................................................................... 38

Az Alap hitelintzetekkel szemben fennll kockzati kitettsge ............................................................................... 38

V. Az eszkzk rtkelse ....................................................................................................................................... 38

27. A nett eszkzrtk megllaptsa, kzzttelnek helye s ideje, a hibs nett eszkzrtk szmts esetn kvetend eljrs.............................................................................................................................................. 38

A nett eszkzrtk szmtsa sorn alkalmazott szablyok ................................................................................ 39

28. A portfli elemeinek rtkelse ................................................................................................................... 40

29. A szrmaztatott gyletek rtkelse ............................................................................................................. 41


VI. A hozammal kapcsolatos informcik .......................................................................................................... 41

31. A hozam megllaptsnak s kifizetsnek felttelei s eljrsa ............................................................... 41

32. Hozamfizetsi napok ...................................................................................................................................... 41


VII. A befektetsi alap tkjnek megvsra, illetve a hozamra vonatkoz gret s teljestsnek biztostsa ..................................................................................................................................................................... 42

34. A tke megvsra, illetve a hozamra vonatkoz gret ............................................................................. 42

34.1 A tke megvsra, illetve a hozamra vonatkoz gret teljeslst biztost bankgarancia vagy kezesi biztosts (tke-, illetve hozamgarancia) .................................................................................................................. 42

34.2 A tke megvsra, illetve a hozamra vonatkoz gretet altmaszt befektetsi politika (tke-, illetve hozamvdelem) .......................................................................................................................................................... 42


VIII. Djak s kltsgek ........................................................................................................................................... 42

36. A befektetsi alapot terhel djak, kltsgek mrtke s az alapra terhelsk mdja ............................. 42

36.1 A befektetsi alap ltal az alapkezel trsasg rszre fizetend djak, kltsgek sszege, kiszmtsnak lersa, az alapra terhelsk s kiegyenltsk mdja .............................................................................................. 42

36.2 Amennyiben azt a befektetsi alap kzvetlenl fizeti, a befektetsi alap ltal a lettkezel rszre fizetend djak, kltsgek sszege, kiszmtsnak lersa, az alapra terhelsk s kiegyenltsk mdja ............................. 43

36.3 Amennyiben azt a befektetsi alap kzvetlenl fizeti, a befektetsi alap ltal egyb felek, harmadik szemlyek rszre fizetend djak, kltsgek sszege, kiszmtsnak lersa, az alapra terhelsk s kiegyenltsk mdja 43

37. A befektetsi alapot s a befektetket terhel egyb lehetsges kltsgek vagy djak, kivve a 36. pontban emltett kltsgeket ....................................................................................................................................... 43

38. Ha a befektetsi alap eszkzeinek legalbb 20 szzalkt ms kollektv befektetsi formkba fekteti, a befektetsi clknt szerepl egyb kollektv befektetsi formkat terhel alapkezelsi djak legmagasabb mrtke ......................................................................................................................................................................... 44

39. A rszalapok kztti vlts felttelei s kltsgei ......................................................................................... 44


IX. A befektetsi jegyek folyamatos forgalmazsa............................................................................................. 44

41. A befektetsi jegyek vtele ............................................................................................................................. 44

41.2 A vteli megbzsokra vonatkoz forgalmazs-elszmolsi nap .................................................................. 45

41.3 A vteli megbzsokra vonatkoz forgalmazs-teljestsi nap ..................................................................... 45

42. A befektetsi jegyek visszavltsa ................................................................................................................. 45

42.1 Visszavltsi megbzsok felvtele, elszmolsa, teljestse, felvtelnek napon belli hatrideje ............. 45

42.2 A visszavltsi megbzsokra vonatkoz forgalmazs-elszmolsi nap ...................................................... 46

42.3 A visszavltsi megbzsokra vonatkoz forgalmazs-teljestsi nap .......................................................... 46

43. A befektetsi jegyek folyamatos forgalmazsnak rszletszablyai .......................................................... 46

43.1 A forgalmazsi maximum mrtke ............................................................................................................... 46

Nem alkalmazand. ................................................................................................................................................... 46

43.2 A forgalmazsi maximum elrst kvet eljrs, az rtkests jraindtsnak pontos felttelei ............ 46

44. A befektetsi jegyek vteli, illetve visszavltsi rnak meghatrozsa .................................................... 47

44.1 A fenti rak kiszmtsnak mdszere s gyakorisga ................................................................................ 47

44.2 A befektetsi jegyek vtelvel, visszavltsval kapcsolatban felszmtott forgalmazsi jutalkok maximlis mrtke s annak megjellse, hogy ez - rszben vagy egszben - a befektetsi alapot vagy a forgalmazt vagy a befektetsi alapkezelt illeti meg ............................................................................................................................... 47

45. Azoknak a szablyozott piacoknak a feltntetse, ahol a befektetsi jegyeket jegyzik, illetve forgalmazzk ................................................................................................................................................................ 47

46. Azoknak az llamoknak (forgalmazsi terleteknek) a feltntetse, ahol a befektetsi jegyeket forgalmazzk ................................................................................................................................................................ 47


X. A befektetsi alapra vonatkoz tovbbi informci ........................................................................................ 48

48. Befektetsi alap mltbeli teljestmnye......................................................................................................... 48

49. Amennyiben az adott alap esetben md van a befektetsi jegyek bevonsra, ennek felttelei ............ 48

50. A befektetsi alap megsznst kivlt krlmnyek, a megszns hatsa a befektetk jogaira ........... 48

51. Minden olyan tovbbi informci, amely alapjn a befektetk kell tjkozottsggal tudnak hatrozni a felknlt befektetsi lehetsgrl ............................................................................................................................. 48

XI. Kzremkd szervezetekre vonatkoz alapinformcik .......................................................................... 48

52. A befektetsi alapkezelre vonatkoz alapinformcik (cgnv, cgforma, cgjegyzkszm) ................ 48

53. A lettkezelre vonatkoz alapinformcik (cgnv, cgforma, cgjegyzkszm) ................................... 48

54. A knyvvizsglra vonatkoz alapinformcik (cgnv, cgforma, cgjegyzkszm) ............................. 49

55. Az olyan tancsadra vonatkoz alapinformcik (cgnv, cgforma, cgjegyzkszm), amelynek djazsa a befektetsi alap eszkzeibl trtnik ........................................................................................................ 49

56. A forgalmazra vonatkoz alapinformcik (cgnv, cgforma, cgjegyzkszm ................................... 49

57. Az ingatlanrtkelre vonatkoz alapinformcik (cgnv, cgforma, cgjegyzkszm) ........................ 49

1. szm mellklet ................................................................................................................................................... 50

2. szm mellklet ........................................................................................................................................................ 51

10

1. FOGALOM MAGYARZAT Jelen Tjkoztatban elfordul szakkifejezsek s fogalmak tartalma s rtelmezse megegyezik a hatlyos vonatkoz jogszablyokban klnsen a befektetsi alapkezelkrl s a kollektv befektetsi formkrl szl 2011. vi CXCIII. trvny (Batv., Trvny) s a Tkepiacrl szl 2001. vi CXX. trvnyben (Tpt., Tkepiaci trvny) alkalmazottakkal, illetve az ltalnos szakmai szokvnyokkal. Ennek megfelelen nhny kiemelkeden lnyeges fogalom magyarzata az albbi: Alap: Erste Nyltvg XL Ktvny Befektetsi Alap; Alapkezel: Erste Alapkezel Zrt. (1138 Budapest, Npfrd u. 24-26.) llampapr: a magyar vagy klfldi llam, az MNB, az Eurpai Kzponti Bank vagy az Eurpai Uni ms tagllamnak jegybankja ltal kibocstott hitelviszonyt megtestest rtkpapr; Batv.: befektetsi alapkezelkrl s a kollektv befektetsi formkrl szl 2011. vi CXCIII. trvny befektetsi alap: A trvnyben meghatrozott felttelek szerint befektetsi jegyek nyilvnos vagy zrtkr forgalomba hozatalval ltrehozott s a kockzatmegoszts elvn mkdtetett, jogi szemlyisggel rendelkez vagyontmeg, amelyet a befektetsi alapkezel a befektetk rdekben kezel; befektetsi alapkezels: a befektetsi alap rszre vgzett kollektv portflikezels; befektetsi alapkezel: befektetsi alapkezelsi tevkenysg vgzsre vonatkoz engedllyel rendelkez vllalkozs; befektetsi alap lettkezelsi tevkenysg: a Bszt 5. (2) a. pontja szerinti tevkenysg, amely sorn a lettkezel a befektetsi alapkezel megbzsa alapjn lettemnyesknt a befektetsi alap tulajdonban lv rtkpaprok letti rzst s az ahhoz kapcsold kezelst, tovbb a befektetsi alap bankszmljnak idertve az alap sajt tkjnek sszegyjtse cljbl nyitand letti szmlt is -, illetve rtkpapr szmljnak vezetst, valamint a befektetsi jegyek eladsval, visszavsrlsval, a hozamok kifizetsvel s a nett eszkzrtk megllaptsval kapcsolatos technikai tevkenysget s az alapkezelk sajtos ellenrzst vgzi; befektetsi alap lettkezel: a befektetsi alap lettkezelsi tevkenysget vgz szervezet; befektetsi alap sajt tkje: a befektetsi alap indulsakor a befektetsi jegyek nvrtknek s darabszmnak szorzatval megegyez tke, amely az alap mkdse sorn a befektetsi alap nett eszkzrtkvel azonos; befektetsi jegy: az e trvnyben meghatrozott mdon s alakszersggel a befektetsi alap mint kibocst ltal sorozatban forgalomba hozott, a befektetsi alappal szembeni, a befektetsi alap kezelsi szablyzatban meghatrozott kvetelst s egyb jogokat biztost, truhzhat rtkpapr; Befektetsi jegy: az Alap ltal kibocstott befektetsi jegy befektet: a befektetsi jegy vagy az egyb kollektv befektetsi rtkpapr tulajdonosa; Befektetsi Jegy Tulajdonosa: Befektetsi Jegy mindenkori tulajdonosa

11

. Bszt: a befektetsi vllalkozsokrl s az rutzsdei szolgltatkrl, valamint az ltaluk vgezhet tevkenysgek szablyairl szl 2007. vi CXXXVIII. trvny; egyedi kockzat: az rtkpapr vagy szrmaztatott gylet esetn az gylet alapjt kpez rtkpapr egyedi jellemzihez kapcsolhat rfolyamvltozs kockzata; rtkpapr-szmla: a dematerializlt rtkpaprrl s a hozz kapcsold jogokrl az rtkpapr-tulajdonos javra vezetett nyilvntarts; felosztott hozam: a tkenvekmny azon rsze, amelyet a befektetsi alapkezel a kezelsi szablyzat szerint a befektetsi alapkezels eredmnyekppen a befektetsi jegyek utn kteles kifizetni; Felgyelet: a Pnzgyi Szervezetek llami Felgyelete; folyamatos forgalmazs: a nylt vg kollektv befektetsi forma kollektv befektetsi rtkpaprjnak folyamatos rtkestse s visszavltsa a kollektv befektetsi forma futamideje alatt; forgalmazs-elszmolsi nap: az a nap, amelyre vonatkozan megllaptott nett eszkzrtk alapjn a leadott kollektv befektetsi rtkpapr vteli s visszavltsi megbzsokat elszmoljk, meghatrozva a teljestskor a befektetknek jr ellenrtket; forgalmazs-teljestsi nap: az a nap, amelyen az elszmolt vteli s visszavltsi megbzsok ellenrtkt a befektetk fel teljestik, jvrjk; forgalmaz: a kollektv befektetsi rtkpapr forgalomba hozatalban kzremkd, a Tpt. 23. (1) bekezdsben meghatrozott szervezet; forgalomba hozatal: a kollektv befektetsi rtkpapr keletkeztetse s az els tulajdonosnak trtn tadsa; Forgalmazsi helyek: a Befektetsi jegyek forgalombahozatalval megbzott Forgalmaz szkhelye, Internetes kereskedsi rendszerei s kzvettinek forgalmazsra nyitva ll egysgei az 1. szm mellkletnek megfelelen Forgalmazsi id: minden forgalmazsi hely hivatalos nyitva tartsi idejn bell a Befektetsi jegyek forgalmazsra forgalmazsi helyenknt megllaptott nyitvatartsi id; Forgalmazsi nap: minden munkanap a Forgalmaznl, kivve a forgalmazs szneteltetst s forgalmazs Felgyelet ltal engedlyezett felfggesztsnek idtartamt; Forgalmazsi rk:A Forgalmazsi Napon bell az az idszak, amelyen bell a Forgalmaz az adott Forgalmazsi helyen vteli vagy visszavltsi megbzst vesz fel, amelyek az Kezelsi Szablyzat szerinti rendben teljestendek Forgalmaz: Erste Befektetsi Zrt. (1138 Budapest, Npfrd u. 24-26.) htralv tlagos futamid: fix kamatozs ktvnyek esetn az egyes kifizetsekig htralv idtartamnak a - kifizetsek lejratig szmtott hozammal diszkontlt jelenrtknek a ktvny rfolyamhoz viszonytott arnyval slyozott tlaga. Vltoz kamatozs ktvnyek esetn az tlagos htralv futamid a kvetkez kamat-megllaptsig htralv idtartammal egyenl (duration);

12

hitelviszonyt megtestest rtkpapr: minden olyan rtkpapr, amelyben a kibocst (az ads) meghatrozott pnzsszegnek a rendelkezsre bocstst elismerve arra ktelezi magt, hogy a pnz (klcsn) sszegt, valamint kamatoz rtkpapr esetn annak meghatrozott mdon szmtott kamatt vagy egyb hozamt (a tovbbiakban egytt: kamat), illetleg az ltala vllalt egyb szolgltatsokat az rtkpapr birtokosnak (a hiteleznek) a megjellt idben s mdon megfizeti, illetve teljesti; jegyzs: az rtkpapr forgalomba hozatala sorn az rtkpaprt megszerezni szndkoz befektetnek az rtkpapr megszerzsre irnyul, felttetlen s visszavonhatatlan nyilatkozata, amellyel az ajnlatot elfogadja s ktelezettsget vllal az ellenszolgltats teljestsre; Kezelsi Szablyzat: az alap kezelse sorn alkalmazand klns szablyokat tartalmaz, a jelen Tjkoztat rszt kpez dokumentum Kibocst: az Alap; Kzztteli hely: a Felgyelet ltal zemeltetett www.kozzetetelek.hu honlap; valamint az Alapkezel honlapja: www.erstealapkezelo.hu Korm. Rendelet: 345/2011. (XII.29.) szm kormnyrendelet a befektetsi alapok befektetsi s hitelfelvteli szablyairl lettkezel: a) a Bszt. 5. (2) bekezdsnek b) pontjban meghatrozott lettkezelsi szolgltatsra vonatkoz engedllyel rendelkez magyarorszgi szkhely befektetsi vllalkozs vagy hitelintzet, vagy b) olyan vllalkozs, amely az KBV-irnyelv lettkezelre vonatkoz szablyainak ms EGT-llam jogrendszerbe trtn tvtele alapjn jogosult lettkezeli feladatokat elltni; Lettkezel: Erste Bank Hungary Zrt. (1138 Budapest, Npfrd u. 24-26.); likvid eszkz: a pnz, a hitelintzettel llampaprra kttt, felmondhatsgban nem korltozott rep, az truhzhatsgban nem korltozott, nyilvnos rjegyzssel rendelkez llampapr, a felmondhatsgban nem korltozott bett, tovbb az truhzhatsgban nem korltozott, nyilvnos rjegyzssel rendelkez, legfeljebb egyves htralv futamidej, nyilvnosan forgalomba hozott hitelviszonyt megtestest rtkpapr; MAX indexcsald: a MAX indexbl (az ven tli htralv futamidej magyar llampaprokbl ll a kibocstott mennyisggel slyozott rtkpapr kosr rfolyam alakulst reprezentl index), RMAX indexbl (a legfeljebb egy ves htralv futamidej magyar llampaprokbl ll a kibocstott mennyisggel slyozott rtkpapr kosr indexe) s a MAX Composite (lejrattl fggetlenl magyar llampaprokbl ll a kibocstott mennyisggel slyozott rtkpapr kosr indexe)indexbl ll 1996. december 31-i 100 pontos bzisrtkkel indtott referencia index-csald; Munkanap: azon Naptri nap, amelyen a Forgalmaz nyitva tart; Naptri nap: Kzp-Eurpai idzna, 0-24 ra; Nett eszkzrtk: a befektetsi alap vagyonban szerepl eszkzk rtke idertve az aktv idbeli elhatrolsokat s a klcsnbe adsbl szrmaz kvetelseket is cskkentve az azt terhel sszes ktelezettsggel, belertve a passzv idbeli elhatrolsokat is;

13

Nett eszkzrtk megllaptsi idpontja: A Lettkezel az Alap T Forgalmazsi napra vonatkoz nett eszkzrtkt s egy befektetsi jegyre jut nett eszkzrtkt T+1 Forgalmazsi napon A nett eszkzrtk szmtsa sorn alkalmazott szablyok c. fejezet szerinti adatok s rfolyam-informcik alapjn megllaptja, majd azt kveten errl haladktalanul rtesti a Forgalmazt. A nett eszkzrtk megllapts idpontja az az idpont, amikor a Forgalmaz a Forgalmazsi helyek szmra az Alapok befektetsi jegyeinek rtkestsre rendelkezsre ll szoftverben a T Forgalmazsi napi egy befektetsi jegyre jut nett eszkzrtket rvnyestett adatknt rgzti. nyltvg befektetsi alap: az olyan befektetsi alap, amelynl visszavlthat befektetsi jegyek kerlnek folyamatos forgalmazsra; nyilvnos forgalomba hozatal: az rtkpapr nem zrtkr forgalomba hozatala; Ptk: a Polgri Trvnyknyvrl szl 1959. vi IV. trvny referencia hozam (benchmark): egy adott rtkpapr-portfoli szerkezethez kzel ll, egy adott piac rfolyammozgsait lekpez mutat, amely alkalmas arra, hogy a portfoli mrsi idszakbeli hozamval sszehasonltva annak objektv, szmszersthet mrcje legyen; rep- s fordtott repgylet: minden olyan megllapods, amely rtkpapr vagy ru tulajdonjognak, illetve az rtkpapr vagy ru tulajdonjoghoz fzd garantlt jog truhzsra vonatkozik - ha e garancit olyan elismert tzsde bocstja ki, amely az rtkpaprhoz vagy az ruhoz fzd joggal rendelkezik -, s a megllapods nem teszi lehetv az elad szmra, hogy az adott rtkpaprt vagy rut adott idpontban egyszerre tbb flnek ruhzza t, illetleg ms gylethez adja biztostkul. A szerzdsktssel egyidejleg az rtkpaprra vagy rura az elad visszavsrlsi ktelezettsget, a vev az elad rszre trtn viszonteladsi ktelezettsget vllal a szerzdsben meghatrozott vagy az elad ltal meghatrozand jvbeli idpontban trtn meghatrozott visszavsrlsi, illetve viszonteladsi ron. A felek kztti megllapods rendelkezhet gy is, hogy az gylet trgyt kpez s biztostkul szolgl rtkpapr vagy ru ms, egyenrtk rtkpaprra vagy rura kicserlhet. Az gylet az rtkpapr vagy ru eladja szempontjbl repgyletnek, az rtkpapr vagy ru vevje szempontjbl fordtott repgyletnek tekintend; szablyozott piac: az Eurpai Uni tagllamnak tzsdje s minden ms olyan piaca, amely megfelel a kvetkez feltteleknek:

a) piacmkdtet ltal mkdtetett s/vagy irnytott multilaterlis rendszer, b) megklnbztetsmentesen, szablyaival sszhangban sszehozza tbb harmadik fl pnzgyi eszkzkben lv vteli s eladsi szndkt, vagy elsegti ezt oly mdon, hogy az szerzdst eredmnyez a szablyai alapjn kereskedsre bevezetett pnzgyi eszkz tekintetben, c) a szkhely szerinti tagllam hatskrrel rendelkez felgyeleti hatsgnak engedlyvel

rendelkezik, d) rendszeres idszakonknt, meghatrozott idben mkdik, e) szerepel az Eurpai Bizottsg honlapjn kzztett, a szablyozott piacokrl ksztett jegyzkben,

szrmaztatott (derivatv) gylet: olyan gylet, amelynek rtke az alapjul szolgl befektetsi eszkz, deviza, ru vagy referenciarta (alaptermk) rtktl fgg s nll kereskeds trgyt kpezi (derivatva); Tjkoztat: jelen magyar nyelv dokumentum; Tpt: A Tkepiacrl szl 2001. vi CXX trvny

14

I. A BEFEKTETSI ALAPRA VONATKOZ INFORMCIK

1. A BEFEKTETSI ALAP ALAPADATAI

1.1 A befektetsi alap neve

Erste Nyltvg XL Ktvny Befektetsi Alap

1.2 A befektetsi alap rvid neve

Erste XL Ktvny Alap

1.3 A befektetsi alap szkhelye 1138 Budapest, Npfrd utca 24-26. 9. em.

1.4 A befektetsi alapkezel neve Erste Alapkezel Zrt.

1.5 A lettkezel neve ERSTE BANK HUNGARY ZRT.

1.6 A forgalmaz neve Erste Befektetsi Zrt.

1.7 A befektetsi alap mkdsi formja (zrtkr vagy nyilvnos) Az Alap nyilvnos forgalomba hozatal tjn ltrehozott befektetsi alap.

1.8 A befektetsi alap fajtja (nyltvg vagy zrtvg) Az Alap nyltvg befektetsi alap.

1.9 A befektetsi alap futamideje (hatrozatlan vagy hatrozott), hatrozott futamid esetn a futamid lejratnak feltntetse Az Alap futamideje a nyilvntartsba vteltl (2009. mrcius 13.) hatrozatlan ideig terjed.

1.10 Annak feltntetse, ha a befektetsi alap KBV-irnyelv alapjn harmonizlt alap. Az Alap nem harmonizlt befektetsi alap.

1.11 A befektetsi alap ltal kibocstott sorozatok szma, jellse, annak feltntetse, hogy az egyes sorozatok milyen jellemzkben trnek el egymstl

Erste Nyltvg XL Ktvny befektetsi jegy (egy sorozat ll rendelkezsre)

1.12 A befektetsi alap elsdleges eszkzkategria tpusa (rtkpapr- vagy ingatlanalap) Az Alap nyltvg rtkpapr befektetsi alap.

15

1.13 Annak feltntetse, ha a befektetsi alap tkjnek megvsra, illetve a hozamra vonatkoz gretet bankgarancia vagy kezesi biztosts biztostja (tke-, illetve hozamgarancia) vagy azt a befektetsi alap rszletes befektetsi politikja tmasztja al (tke-, illetve hozamvdelem); az ennek feltteleit a kezelsi szablyzatban rszletesen tartalmaz pont megjellse Az Alap esetben sem tke, sem hozamgretre nem kerlt sor.

1.14 Az adott trgykrre vonatkoz egyb informci Nem alkalmazand.

2. A BEFEKTETSI ALAPPAL KAPCSOLATOS HATROZATOK

2.1 A befektetsi alap mkdsi formjtl s fajtjtl fggen a kezelsi szablyzat, a tjkoztat, a kiemelt befekteti informci s a hirdetmny alapkezel ltali elfogadsnak, megllaptsnak idpontja, az alapkezeli hatrozat szma (forgalomba hozatalonknt, azaz sorozatonknt) A 2009. janur 21-n kelt 5/2009. szm Igazgatsgi utasts

2.2 A befektetsi alap mkdsi formjtl s fajtjtl fggen a kezelsi szablyzat, a tjkoztat, a kiemelt befekteti informci s a hirdetmny jvhagysrl, valamint a nyilvnos forgalomba hozatal engedlyezsrl hozott felgyeleti hatrozat szma, kelte (sorozatonknt) PSZF E-III/110.756-1/2009., kelte: 2009. mrcius 06.

2.3 A befektetsi alap Felgyelet ltali nyilvntartsba vtelrl hozott hatrozat szma, kelte E-III/110.756-1/2009., kelte: 2009. mrcius 13.

2.4 A befektetsi alap nyilvntartsi szma (lajstromszma) a Felgyelet ltal vezetett nyilvntartsban 1111-318

2.5 A befektetsi alap mkdsi formjtl s fajtjtl fggen a kezelsi szablyzat, a tjkoztat s a kiemelt befekteti informci mdostsrl szl alapkezeli hatrozatok szma, kelte A 2010. jlius 23-n kelt 29/2010. Cgvezeti utasts Kezelsi szablyzat mdostsrl (nett eszkzrtk mdostsa, mely az sszes Erste Alapot rinti: Forrsknt alkalmazhatak a kvetkez elektronikus infromciszolgltat rendszerek, illetve gazdasgi szaklapok: Reuters rendszerek, az MTI-ECO online oldala, Bloomberg, Magyar Tkepiac, Napi Gazdasg.) A 2011. mjus 2-n kelt 10/2011. szm Cgvezeti utasts az Alap Kezelsi Szablyzatnak mdostsrl: (a nett eszkzrtk szmts s a protfoli elemek rtkelsnek megvltoztatsa; nett eszkzrtk megllaptsi idpontjnak megvltoztatsa s a forgalmazsi teljestsnek rvidlse) 2012. prilis 21. napjn kelt 18/2012. szm vezrigazgati utasts Alap Kezelsi Szablyzatnak mdostsrl A 2013. szeptember 20. napjn kelt 45/2013. szm vezrigazgati utasts a Tjkoztat s Kezelsi Szablyzat mdostsrl

16

2.6 A kezelsi szablyzat mdostsnak jvhagysrl szl felgyeleti hatrozatok szma, kelte Az PTF 110.110-4/99. szm hatrozata a Kezelsi Szablyzat mdostsrl az Alapkezel Rt-v KE-III-422/2010. szm, 2010. oktber 15. napjn kelt hatrozat a Tjkoztat s Kezelsi szablyzat jvhagysrl KE-III-305/2011. szm, 2011. jnius 9. napjn kelt hatrozat a Tjkoztat s Kezelsi szablyzat jvhagysrl H-KE-III-493/2012. szm, 2012. szeptember 21. napjn kelt hatrozat a Tjkoztat s Kezelsi szablyzat jvhagysrl H-KE-III-768/2013. szm, 2013. oktber 22. napjn kelt hatrozat a Tjkoztat s Kezelsi szablyzat jvhagysrl


3. A BEFEKTETSI ALAP KOCKZATI PROFILJA

3.1 A befektetsi alap clja Az Alap clja, hogy akr magas kockzatvllals mellett olyan megtakartsi formt nyjtson, mely a ktvnypiacon trtn befektetsek rvn kihasznlja a tkekoncentrci adta lehetsgeket. Az Alapkezel a portfoli kialaktsnl trekszik arra, hogy az Alap portfolijnak tlagos htralv futamideje 5-10 v kztt legyen. Az Alapkezel clja olyan hossz lejrat ktvny rtkpapralap ltrehozsa, mely eszkzeit EGT-llam vagy az OECD tagllama ltal kibocstott llampaprokba, EGT-llam vagy az OECD tagllama ltal garantlt rtkpaprokba, vllalati- s hitelintzeti ktvnyekbe, jelzloglevelekbe, pnzpiaci eszkzkbe s ezek repo gyleteibe, illetve bankbettbe fekteti.

3.2 Annak a jellemz befektetnek a profilja, akinek a befektetsi alap befektetsi jegyeit sznjk A befektet profilja, akinek az Alap Befektetsi jegyeit sznjk:

A Befektetsi jegyeket devizabelfldi s devizaklfldi termszetes s jogi szemlyek, valamint jogi szemlyisggel nem rendelkez gazdasgi trsasgok szerezhetik meg. Az Alapot azon befektetknek ajnljuk, akik a hazai ktvnypiacon kvnjk befektetni pnzket s a hosszabb futamidej szegmenst preferljk.

3.3 Azon eszkzkategrik, amelyekbe a befektetsi alap befektethet, kln utalssal arra vonatkozan, hogy a befektetsi alap szmra engedlyezett-e a szrmaztatott gyletek alkalmazsa Az Alapkezel az Alap eszkzeit az albbi befektetsi instrumentumokban tarthatja: - - EGT-llam vagy az OECD tagllama ltal kibocstott vagy garantlt llampaprok s nemzetkzi pnzgyi intzmny ltal kibocstott vagy garantlt hitelviszonyt megtestest rtkpaprok

Magyar vagy egyb EGT-llam s OECD tagllam ltal kibocstott vagy garantlt llampaprok, tovbb az ilyen rtkpaprokra vonatkoz egy vnl nem hosszabb htralev futamidej visszavsrlsi megllapodsok (repo gyletek);

17

Magyar Nemzeti Bank vagy egyb nemzetkzi pnzgyi intzmny ltal kibocstott illetve garantlt hitelviszonyt megtestest rtkpaprok, tovbb az ilyen rtkpaprokra vonatkoz egy vnl nem hosszabb htralev futamidej visszavsrlsi megllapodsok (repo gyletek).

- Egyb hitelviszonyt megtestest rtkpaprok vagy pnzpiaci eszkzk, melynek garanciavllalja egy EGT-llam vagy annak helyi hatsga, harmadik orszg, vagy olyan nemzetkzi kzjogi szerv, amelynek egy vagy tbb EGT-llam is tagja - - Magyarorszgon szkhellyel rendelkez jelzlog-hitelintzet ltal kibocstott jelzloglevelek, tovbb olyan ktvnyek, amelyek kibocstja egy tagllamban szkhellyel rendelkez s jogszablynl fogva a ktvnytulajdonosok rdekeinek vdelmre ltrehozott klnleges llami felgyelet hatlya alatt ll hitelintzet - OECD tagllamban kibocstott egyb, hitelviszonyt megtestest rtkpaprok - Kollektv befektetsi rtkpaprok - Hitelintzeteknl nyitott ltra szl s lekttt bettek - Fedezeti cl szrmaztatott gyletek

Az Alap szrmaztatott gyleteket fedezeti clbl alkalmazhat. A fedezeti cl gyletek ktse az Alap portflijban megtallhat eszkzk devizakockzatnak cskkentst szolglhatja.

3.4 Figyelemfelhvs a befektetsi alap kezelsi szablyzatnak azon pontjra vonatkozan, mely a befektetsi alap kockzati tnyezinek bemutatst tartalmazza A kockzati tnyezket a Kezelsi szablyzat IV. fejezete tartalmazza

3.5 A szrmaztatott gyletek alkalmazsnak clja (fedezeti vagy a befektetsi clok megvalstsa), lehetsges hatsa a kockzati tnyezk alakulsra Az Alap szrmaztatott gyleteket (hatrids deviza forward) fedezeti clbl alkalmazhat. A fedezeti cl gyletek ktse az Alap portflijban megtallhat eszkzk devizakockzatnak cskkentst szolglhatja. Az Alapkezel ltal az Alap szmra fedezeti cllal kttt szrmaztatott gyletekre vonatkoz rszletes szablyokat a befektetsi alapok befektetsi s hitelfelvteli szablyairl szl 345/2011. (XII.29.) szm Korm. rendelet 22. -a tartalmazza.

3.6 Amennyiben a befektetsi alap befektetsi politikja alapjn egy adott intzmnnyel szembeni, az adott intzmny ltal kibocstott truhzhat rtkpaprokba vagy pnzpiaci eszkzkbe trtn befektetsekbl, az adott intzmnynl elhelyezett bettekbl, s az adott intzmnnyel kttt tzsdn kvli szrmaztatott gyletekbl ered sszevont kockzati kitettsge meghaladhatja a befektetsi alap eszkzeinek 20 szzalkt, figyelemfelhvs az ebbl fakad specilis kockzatokra Az Alap eszkzeinek 50-100%-t fektetheti brmely OECD tagllam hivatalos devizanemben kibocstott, vagy garantlt llampaprokba s nemzetkzi pnzgyi intzmny ltal kibocstott vagy garantlt hitelviszonyt megtestest rtkpaprokba gy, hogy az egy adott sorozatba tartoz

18

rtkpaprok arnya az eszkzk 35%-t nem haladhatja meg azzal a kittellel, hogy a kvetkez intzmnyekkel szemben fennll kockzati kitettsg meghaladhatja az Alap eszkzeinek 20%-t:

- Magyar Nemzeti Bank (1054 Budapest, Szabadsg tr 89.) Az Alap eszkzeinek 50-100%-t fektetheti egyb hitelviszonyt megtestest rtkpaprokba vagy pnzpiaci eszkzkbe, melynek garanciavllalja egy EGT-llam, annak helyi hatsga harmadik orszg, vagy olyan nemzetkzi kzjogi szerv, amelynek egy vagy tbb EGT-llam is tagja gy, hogy az egy kibocsthoz tartoz rtkpaprok arnya az eszkzk 35%-t nem haladhatja meg azzal a kittellel, hogy a kvetkez intzmnyekkel szemben fennll kockzati kitettsg meghaladhatja az Alap eszkzeinek 20%-t:

- Magyar Nemzeti Vagyonkezel Zrt. (1133 Budapest, Pozsonyi t 56.) - Magyar Fejlesztsi Bank Zrt. (1051. Budapest, Ndor u. 31.)

Az Alap eszkzeinek legfeljebb 30%-t fektetheti Magyarorszgon szkhellyel rendelkez jelzlog-hitelintzet ltal kibocstott jelzloglevelekbe, tovbb olyan ktvnyekbe, amelyek kibocstja egy tagllamban szkhellyel rendelkez s jogszablynl fogva a ktvnytulajdonosok rdekeinek vdelmre ltrehozott klnleges llami felgyelet hatlya alatt ll hitelintzet, azzal a kittellel, hogy az egy kibocst ltal kibocstott truhzhat rtkpaprok arnya az eszkzk 25%-t nem haladhatja meg azzal a kittellel, hogy a kvetkez intzmnyekkel szemben fennll kockzati kitettsg meghaladhatja az Alap eszkzeinek 20%-t:

- FHB Jelzlogbank Nyrt. (1082 Budapest, lli t 48.) - OTP Jelzlogbank Zrt. (1051. Budapest, Ndor u. 31.)

Az Alap eszkzeinek 0-50%-t fektetheti brmely OECD tagllam hivatalos devizanemben kibocstott, egyb, hitelviszonyt megtestest rtkpaprokba. Az Alap eszkzeinek 0-50%-t fektetheti hitelintzeteknl nyitott ltra szl s lekttt bettekbe azzal a kittellel, hogy a kvetkez intzmnyekkel szemben fennll kockzati kitettsg (a ltra szl s lekttt bettekre, valamint a fedezeti cl szrmaztatott gyletekre vonatkozlag) meghaladhatja az Alap eszkzeinek 20%-t:

- Erste Bank Hungary Zrt. (1138 Budapest, Npfrd u. 24-26.); - OTP Bank Nyrt. (1051 Budapest, Ndor utca 16).

3.7 Amennyiben a befektetsi alap alapveten nem az truhzhat rtkpaprok vagy pnzgyi eszkzk kz tartoz eszkzkategrikba fektet be, vagy lekpez egy meghatrozott indexet, figyelemfelhvs a befektetsi alap befektetsi politikjnak ezen elemre Az Alap alapveten truhzhat rtkpaprokba vagy pnzgyi eszkzk kz tartoz eszkzkategrikba fektet be. Az Alap tevkenysge sorn nem kvn lekpezni semmilyen meghatrozott tkepiaci indexet.

3.8 Amennyiben a befektetsi alap nett eszkzrtke a portfoli lehetsges sszettelnl vagy az alkalmazhat kezelsi technikinl fogva erteljesen ingadozhat, az erre vonatkoz figyelemfelhvs Felhvjuk a figyelmet arra a tnyre, hogy a befektetsi alap nett eszkzrtke a portfoli lehetsges sszettelnl vagy az alkalmazhat kezelsi technikinl fogva erteljesen ingadozhat.

3.9 Amennyiben a befektetsi alap - a Felgyelet engedlye alapjn - eszkzeinek akr 100 szzalkt fektetheti olyan, klnbz truhzhat rtkpaprokba s pnzpiaci eszkzkbe, amelyeket valamely EGT-llam, annak nkormnyzata, harmadik orszg, illetve olyan

19

nemzetkzi szervezet bocstott ki, amelynek egy vagy tbb tagllam is tagja, az erre vonatkoz figyelemfelhvs Az Alap eszkzeinek 50-100%-t fektetheti brmely OECD tagllam hivatalos devizanemben kibocstott, vagy garantlt llampaprok s nemzetkzi pnzgyi intzmny ltal kibocstott vagy garantlt hitelviszonyt megtestest rtkpaprokba gy, hogy az egy adott sorozatba tartoz rtkpaprok arnya az eszkzk 35%-t nem haladhatja meg azzal a kittellel, hogy a kvetkez intzmnyekkel szemben fennll kockzati kitettsg meghaladhatja az Alap eszkzeinek 20%-t:

- Magyar Nemzeti Bank (1054 Budapest, Szabadsg tr 89.)


4. A BEFEKTETK RSZRE SZL TJKOZTATS ELRHETSGE

4.1 Annak a helynek a megnevezse, ahol a befektetsi alap tjkoztatja, kezelsi szablyzata, a kiemelt befekteti informci, a rendszeres tjkoztats cljt szolgl jelentsek, valamint a rendkvli tjkoztats cljt szolgl kzlemnyek - ezen bell a befektetk rszre trtn kifizetsekkel, a befektetsi jegyek visszavltsval kapcsolatos informcik hozzfrhetek

Az Alap Kezelsi Szablyzata, valamint a rendszeres tjkoztatst szolgl jelentsek megtekinthetek s beszerezhetek a kzztteli (www.kozzetetelek.hu, www.erstealapkezelo.hu), valamint a forgalmazsi helyeken (1. szm mellklet). A befektetsi jegyek rfolyama a nett eszkzrtk szmtst kveten, a kiszmtst kvet napon a Forgalmaz honlapjn (www.erstebroker.hu/hu/befektetesi_jegy_arfolyamok.html), valamint a www.bamosz.hu honlapon megtekinthet.

4.2 Az adott trgykrre vonatkoz egyb informci Az Alapkezel a nyilvnossgot rendszeresen tjkoztatja az ltala kezelt nyilvnos befektetsi alap vagyoni, jvedelmi helyzetnek, mkdsnek fbb adatairl a Batv. rendelkezsei szerint.

5. ADZSI INFORMCIK

5.1 A befektetsi alapra alkalmazand adzsi rendszer befektetk szempontjbl relevns elemeinek rvid sszefoglalsa

Magnszemlyek adzsa A befektetsi jegy tulajdonosra egysges szablyknt rvnyes, hogy a hozamot, kamatot, valamint a befektetsi jegyre kttt gyleten elrt rfolyamnyeresget szemlyi jvedelemad terheli az Szja tv. 2011. janur 1-jvel hatlyos szablyai szerint. a.) A befektetsi jegy esetben az Szja trvnyben meghatrozott tzsdn keresztl trtn truhzst kivve - a hozam, valamint az rtkestse sorn elrt rfolyamnyeresg (azaz a bekerlsi r s az eladsi r jrulkos kltsgekkel korriglt klnbzete) az Szja. trvny 65.-a szerinti kamatjvedelemnek minsl s Magyarorszgon 16% mrtk ad terheli*, azzal, hogy amennyiben az rtkestsre, hozam, kamat kifizetsre a trvny szerinti kifizetn keresztl kerl sor, e kifizet az adt gyletenknt llaptja meg, vonja le s fizeti meg s a magnszemlynek az adbevallsban nem kell feltntetnie. A vesztesg ezen admegllapts esetben nem vehet figyelembe, azonban a trvnyi felttelek fennllsa esetn a magnszemlynek lehetsge nylik - elzetes ves nyilatkozat

20

alapjn arra, hogy az adbevallsban rvnyestse az rtkests sorn elszenvedett rfolyamvesztesgt is. * Az egszsggyi hozzjrulsrl szl 1998. vi LXVI. trvny 2013. augusztus 1-jtl hatlyos rendelkezsi rtelmben a 2013. augusztus 1-jt kveten megszerzett kamatjvedelemnek minsl jvedelmek (idertve a befektetsi jegy rtkestse rvn megszerzett hozamot) utn 6%-os egszsggyi hozzjruls (eho) fizetsi ktelezettsg keletkezik. b.) A szemlyi jvedelemadrl szl trvny 2011. janur 1-jvel hatlyos szablyai szerint befektetsi szolgltatval kttt tarts befektetsi szerzds keretben trtn befektets esetn, a befektet az SZJA trvnyben foglaltaknak megfelel felttelekkel a trvnyben meghatrozott kedvezmnyes adzsi felttelekben rszeslhet. Ezen kvl lehetsg nylik a trvnyi feltteleknek val megfelels esetn a befektetsi jegyek nyugdj-eltakarkossgi szmlra trtn helyezsre is.

c.) Klfldi illetsg magnszemly befektetkre a fenti szablyok vonatkoznak azzal a klnbsggel, hogy a kifizet a magnszemly adilletsge szerinti klfldi llam ltal killtott illetsgigazols birtokban, a ketts adztatst elkerl egyezmnyek alapjn, ennek hinyban az Szja. trvnyben foglaltak szerint llaptja meg adlevonsi ktelezettsgt s az ad mrtkt. Az Eurpai Uni Magyarorszgon kvli tagllamban adilletsggel rendelkez magnszemly esetben a kamatjvedelem esetben a kifizetnek adatszolgltatsi ktelezettsge ll fenn azzal, hogy ebben az esetben adlevonsra - a vonatkoz unis aktusokban foglalt kivtellel nem kerl sor. Olyan klfldi magnszemly esetben tovbb, amelynek illetsge szerinti llammal Magyarorszgnak nem ll fenn ketts adztats elkerlsrl szl egyezmnye, a kamatjvedelem utn 30%-os adt kell a trvny szerinti kifizetnek minsl szervezetnek levonnia.

Szervezetek a) Belfldi szervezetek esetn adlevonsra nem kerl sor. s adzsra fszably szerint a 1996. vi LXXXI. a trsasgi adrl s az osztalkadrl szl trvny (Tao.) alapjn kerl sor. b) Klfldi szervezetek esetben adlevonsra az albbi esetben kerl sor a trvny szerinti kifizet rszrl: mindazon klfldi szervezet (nem magnszemly), amelynek illetsge szerinti llammal Magyarorszgnak nem ll fenn ketts adztats elkerlsrl szl egyezmnye (s a trvnyi rendelkezsek szerint azt, hogy illetsge nem ilyen llamban van, nem igazolta), ha trvny szerinti kifizettl kamatjvedelmet szerez (belertve a befektetsi jegy eladsbl ered rfolyamnyeresget is), 30%-os forrsad fizetsre ktelezett. Az ad a kifizet ltal, az ltala fizetend jvedelembl trtn levonssal kerl megfizetsre azzal, hogy a jrulkos kltsgek s a vesztesg ebben az esetben nem vehetk figyelembe s az ad levonsra gyletenknt kerl sor.

Egyb A tjkoztats nem minsl adtancsadsnak. Sem az Alapkezel, sem a Forgalmaz, sem pedig az Alap nem tehet felelss azrt, ami a befektett a re vonatkoz adszablyok kapcsn ri. Javasoljuk, hogy az adzssal kapcsolatos ltalnos krdseket illeten szksg szerint egyeztessenek adtancsadjukkal. A tarts befektetsi szmla, nyugdj-eltakarkossgi szmla tekintetben konzultljanak szmlavezet szolgltatjukkal is dntsk meghozatala eltt. A Tjkoztat nem tr ki a befektetk dntseit rint valamennyi adelrsra: a jogszablyok tartalmnak pontos megismerse a befektet rdeke s feladata. Az Alapkezel a mdosul szemlyi jvedelemad szablyokra tekintettel felhvja a Tisztelt Befektetk figyelmt az Szja. Tao s az egszsggyi hozzjrulsrl szl 1998. vi LXVI. trvny (Eho) valamint a vonatkoz trvnyi rendelkezseinek behat ttekintsre a befektetsi dntsk meghozatala eltt.

21

5.2 A befektetk rszre kifizetett hozamot s rfolyamnyeresget a forrsnl terhel levonsokra vonatkoz informci

Az Alap Magyarorszgon nem fizet adt a keletkez nyeresge utn. A klfldi befektetsein keletkez kamat-, osztalk-, rfolyamnyeresg s esetleges egyb jvedelmek esetn elfordulhat, hogy e jvedelmeket a forrsorszgban ad terheli. A klfldi befektetseken keletkez jvedelmek adzst az adott orszg jogszablyai s ha ilyen ltezik az adott orszg s Magyarorszg kztt fennll, a ketts adztats elkerlsrl szl egyezmny hatrozza meg.

II. A FORGALOMBA HOZATALLAL KAPCSOLATOS INFORMCIK

6. A BEFEKTETSI JEGYEK FORGALOMBA HOZATALA

6.1 A befektetsi jegyek forgalomba hozatalnak mdja, felttelei Nem alkalmazand.

6.2 A forgalomba hozatali mennyisg maximum, illetve minimum mrtke Nem alkalmazand

6.3 Az allokci felttelei

Nem alkalmazand. 6.3.1 A jegyzsi maximum elrst kvet allokci mdja

Nem alkalmazand 6.3.2 A jegyzsi maximum elrst kvet allokci lezrsnak idpontja

Nem alkalmazand 6.3.3 Az allokcirl val rtests mdja

Nem alkalmazand

6.4 A befektetsi jegyek forgalomba hozatali ra Nem alkalmazand. 6.4.1 A fenti r kzzttelnek mdja

Nem alkalmazand. 6.4.2 A fenti r kzzttelnek helye

Nem alkalmazand.

6.5 A befektetsi jegyek forgalomba hozatalval kapcsolatban felszmtott kltsgek Nem alkalmazand.

III. A KZREMKD SZERVEZETEKRE VONATKOZ RSZLETES INFORMCIK

22

7. A BEFEKTETSI ALAPKEZELRE VONATKOZ INFORMCIK

7.1 A befektetsi alapkezel neve, cgformja Erste Alapkezel Zrt.

7.2 A befektetsi alapkezel szkhelye 1138 Budapest, Npfrd utca 24-26. 9. em.

7.3 A befektetsi alapkezel cgjegyzkszma Cg.: 01-10-044157

7.4 A befektetsi alapkezel alaptsnak dtuma, hatrozott idtartamra alaptott trsasg esetn az idtartam feltntetse 1993. augusztus 3. A trsasg hatrozatlan idre alakult, zleti vei megegyeznek a naptri vekkel.

7.5 Ha a befektetsi alapkezel ms befektetsi alapokat is kezel, ezek felsorolsa A kezelt befektetsi alapok listjt a 2. szm mellklet tartalmazza.

7.6 Egyb kezelt vagyon nagysga 85 millird forint (2012.12.31)

7.7 A befektetsi alapkezel munkaszervezetnek operatv vezetst ellt, gyvezet s felgyel szerveinek tagjai s beosztsuk, azon trsasgon kvli fbb tevkenysgeik megjellse mellett, ahol ezek az adott trsasgra nzve jelentsggel brnak

Igazgatsg tagjai

Adrianus Janmaat igazgatsgi tag (1964): kzgazdsz. 1995-98-ig az ING Barings NV gyflkapcsolati osztlynak vezetje. Ezt kveten 2001-ig a Deutsche Bank AG nemzetkzi intzmnyi kapcsolattartsi managere. 2001-2008 kztt az Erste Bank der Oesterreichischen Sparkassen AG csoport stratgirt felels senior managere, majd 2008-tl az Erste Sparinvest KAG vezet tisztsgviselje.

Dr. Mesterhzy Gyrgy Tibor igazgatsgi tag (1969): 1993-ban szerzett jogi diplomt az ELTE llam- s Jogtudomnyi Karn, majd 1996-ban jogi szakvizsgt tett. Ezt kveten, 1998-ban EFFAS (eurpai pnzgyi elemz) diplomt szerzett. 1993-tl volt a Postabank rtkpapr Rt. alkalmazottja, ahol 1993-1995. kztt elemzsi s vllalatfinanszrozsi terleten dolgozott. 1995-tl rszt vett a vagyon- s portfolikezelsi terlet kialaktsban, melyet 1997-tl vezetett. Ezen munkja mellett 2001-2002. kztt a Postabank Csoporthoz tartoz Trust Befektetsi Alapkezel Rt. vezrigazgatja, majd 2002-2004. kztt a Postabank rtkpapr Rt. vezrigazgat-helyettese. A Postabank s Takarkpnztr Rt. Erste Bank Rt. ltali privatizcijt kvet sszeolvadsi folyamat eredmnyeknt 2004-tl az Erste Alapkezel Zrt. gyflkapcsolati igazgatja lett. 2007-tl a befektetsi terlet vezetsrt is felels, 2008-tl a trsasg vezrigazgatja. 2012. mrcius 1-tl az Erste Alapkezel igazgatsgi tagjv neveztk ki.

Pzmny Balzs igazgatsg elnke (1975): kzgazdsz. A Pnzgyi s Szmviteli Fiskola elvgzse utn a Janus Pannonius Kzgazdasgtudomnyi Egyetemen szerzett diplomt. Els munkahelye az OTP Confidencia Kft. volt, ahol a nyugdjpnztri vagyonkezelsben dolgozott, majd az OTP rtkpapr Rt.-hez trtn tszervezst kveten rtkestsi vezet lett. 2000-ben csatlakozott

23

az Erste Bank Befektetsi Rt. vagyonkezelsi terlethez, majd 2004-ben megbztk az Erste Ingatlan Alap irnytsval. 2008. mrcius 7-tl az Erste Alapkezel igazgatsgi tagjv neveztk ki, majd az igazgatsg elnkv.

Felgyel Bizottsg tagjai Heinz Bednar Gnther Mandl Difsi Zoltn Cselovszki Rbert

7.8 A befektetsi alapkezel jegyzett tkjnek sszege, jelezve a mr befizetett rszt 1.000.000.000,-Ft, azaz egymillird forint. (teljes egszben befizetsre kerlt)

7.9 A befektetsi alapkezel sajt tkjnek sszege 1 281 262 ezer Ft (2012.12.31.)

7.10 A befektetsi alapkezel alkalmazottainak szma 26 f

7.11 Azon tevkenysgek s feladatok megjellse, amelyekre a befektetsi alapkezel harmadik szemlyt vehet ignybe A Batv. 25.-a alapjn a befektetsi alapkezel a befektetsi alapkezelsi tevkenysghez tartoz brmely feladat esetn ignybe vehet harmadik szemlyt.

7.12 A befektetskezelsre ignybe vett vllalkozsok megjellse A befektetsi alapkezel jelenleg a befektetskezelshez nem vesz ignybe harmadik szemlyt.

8. A LETTKEZELRE VONATKOZ INFORMCIK

8.1 A lettkezel neve, cgformja ERSTE BANK HUNGARY ZRT.

8.2 A lettkezel szkhelye 1138 Budapest, Npfrd utca 24-26.

8.3 A lettkezel cgjegyzkszma Cg. 01-10-041054

8.4 A lettkezel f tevkenysge 64.1908 Egyb monetris kzvetts

8.5 A lettkezel tevkenysgi kre

Tovbbi tevkenysgek:

24

64.9208 Egyb hitelnyjts

64.9908 Mshova nem sorolt egyb pnzgyi kzvetts

66.1208 rtkpapr-rutzsdei gynki tevkenysg

66.1908 Egyb pnzgyi kiegszt tevkenysg

66.2208 Biztostsi gynki, brkeri tevkenysg

66.2908 Biztosts, nyugdjalap egyb kiegszt tevkenysg

68.2008 Sajt tulajdon, brelt ingatlan brbeadsa, zemeltetse 6920 '08 Szmviteli, knyvvizsgli, adszakrti tevkenysg 6491 '08 Pnzgyi lzing

8.6 A lettkezel alaptsnak idpontja 1986. december 16. (Mezbank)

8.7 A lettkezel jegyzett tkje 101.000.000.000 Ft

8.8 A lettkezel utols fggetlen knyvvizsgli jelentssel elltott szmviteli beszmolja szerinti sajt tkje 160.415,- milli Ft (2012. vi beszmol)

8.9 A lettkezel alkalmazottainak szma 2338 f

9. A KNYVVIZSGLRA VONATKOZ INFORMCIK

9.1 A knyvvizsgl trsasg neve, cgformja Alpine Kft. (Forgcs Gabriella)

9.2 A knyvvizsgl trsasg szkhelye 1026 Budapest, Pasarti t 59.

9.3 A knyvvizsgl trsasg kamarai nyilvntartsi szma 001145 (E-003228)

9.4 Termszetes szemly knyvvizsgl neve Nem alkalmazand.

9.5 Termszetes szemly knyvvizsgl cme Nem alkalmazand.

25

9.6 Termszetes szemly knyvvizsgl kamarai nyilvntartsi szma Nem alkalmazand.

9.7 Figyelmeztets arra, hogy a zrtkr befektetsi alap ves s flves jelentsben kzlt szmviteli informcikat nem kell knyvvizsglval fellvizsgltatni Nem alkalmazand.

10. OLYAN TANCSADKKAL KAPCSOLATOS INFORMCIK, AMELYEK DJAZSA A BEFEKTETSI ALAP ESZKZEIBL TRTNIK Az Alap a jelen Tjkoztatban s a Kezelsi Szablyzatban feltntetett, szemlyeken kvl nem vesz ignybe olyan tancsadt, amelynek a djazsa az Alap eszkzeibl trtnik.

11. FORGALMAZRA VONATKOZ INFORMCIK (FORGALMAZNKNT)

11.1 A forgalmaz neve, cgformja Erste Befektetsi Zrt.

11.2 A forgalmaz szkhelye 1138 Budapest, Npfrd utca 24-26.

11.3 A forgalmaz cgjegyzkszma Cg.: 01-10-041373

11.4 A forgalmaz tevkenysgi kre

M.n.s. egyb pnzgyi kzvetts (ftevkenysg)

Egyb hitelnyjts

rtkpapr-, rutzsdei gynki tevkenysg

M.n.s. egyb szakmai, tudomnyos, mszaki tevkenysg

11.5 A forgalmaz alaptsnak idpontja

1990. mrcius 13.

11.6 A forgalmaz jegyzett tkje 2.000.000.000,-Ft, azaz kettmillird forint

11.7 A forgalmaz utols, fggetlen knyvvizsgli jelentssel elltott szmviteli beszmolja szerinti sajt tkje 11 391 612 ezer Ft (2011.12.31.)

11.8 A befektetkre, illetve kpviselikre vonatkoz, a forgalmaz ltal felvett adatoknak a befektetsi alapkezel fel trtn tovbbtsnak lehetsge

26

Az alapkezel rszre nem trtnik a befektetikre vagy kpviselikre vonatkoz adatszolgltats a Forgalmaz rszrl.

12. AZ INGATLANRTKELRE VONATKOZ INFORMCIK Nem alkalmazand

13. AZ ADOTT TRGYKRRE VONATKOZ EGYB INFORMCIK

JOGHATSG

Minden a befektetsi jegyek folyamatos forgalmazsval kapcsolatban, gy klnsen a befektetsi jegyek vtelvel, visszavltsval ltrejv jogviszony tekintetben, az azok alapjul szolgl jog- s egyb nyilatkozatokkal, szerzdsekkel kapcsolatban felmerl vits krdseket a szereplk, gy klnsen a Befektetk, a Kibocst, a Forgalmaz s a Lettkezel egyeztetses eljrs tjn kvnjk rendezni, ezek sikertelensge esetn alvetik magukat a Pnz- s Tkepiaci lland Vlasztott Brsg kizrlagos joghatsgnak.

FELELSSGVLLAL NYILATKOZAT A Kibocst nevben eljr Erste Alapkezel Zrt. (szkhelye: 1138 Budapest, Npfrd u. 24-26. 9. emelet) a jelen felelssgvllal nyilatkozattal kijelenti, hogy a Tjkoztat a valsgnak megfelel adatokat s lltsokat tartalmaz, illetve nem hallgat el olyan tnyeket s informcikat, amelyek az rtkpapr, valamint a Kibocst helyzetnek megtlse szempontjbl jelentsggel brnak. Kijelenti tovbb, hogy az rtkpapr tulajdonosnak a Tjkoztat flrevezet tartalmval s az informci elhallgatsval okozott kr megtrtsrt a Kibocst nevben eljr Erste Alapkezel Zrt. felel. Budapest, 2013. oktber 30. Erste Alapkezel Zrt.

27

Az

ERSTE NYLTVG XL KTVNY BEFEKTETSI ALAP

Kezelsi Szablyzata

28

I. A BEFEKTETSI ALAPRA VONATKOZ ALAPINFORMCIK

1. A BEFEKTETSI ALAP ALAPADATAI

1.1 A befektetsi alap neve

Erste Nyltvg XL Ktvny Befektetsi Alap

1.2 A befektetsi alap rvid neve Erste XL Ktvny Alap

1.3 A befektetsi alap szkhelye 1138 Budapest, Npfrd utca 24-26. 9. em.

1.4 A befektetsi alap nyilvntartsba vtelnek idpontja, nyilvntartsi szma E-III/110.756-1/2009., kelte: 2009. mrcius 13. 1111-318

1.5 A befektetsi alapkezel neve Erste Alapkezel Zrt.

1.6 A lettkezel neve Erste Bank Hungary Zrt.

1.7 A forgalmaz neve Erste Befektetsi Zrt.

1.8 A befektetsi alap mkdsi formja (zrtkr vagy nyilvnos) Az Alap nyilvnos forgalomba hozatal tjn ltrehozott befektetsi alap.

1.9 A befektetsi alap fajtja (nyltvg vagy zrtvg) Az Alap nyltvg befektetsi alap.

1.10 A befektetsi alap futamideje (hatrozatlan vagy hatrozott), hatrozott futamid esetn a futamid lejratnak feltntetse Az Alap futamideje a nyilvntartsba vteltl (2009. mrcius 13.) hatrozatlan ideig terjed.+

1.11 Annak feltntetse, ha a befektetsi alap KBV-irnyelv alapjn harmonizlt alap Az Alap nem harmonizlt befektetsi alap.

1.12 A befektetsi alap ltal kibocstott sorozatok szma, jellse, annak feltntetse, hogy az egyes sorozatok milyen jellemzkben trnek el egymstl Erste Nyltvg XL Ktvny befektetsi jegy (egy sorozat ll rendelkezsre)

29

1.13 A befektetsi alap elsdleges eszkzkategria tpusa (rtkpapr- vagy ingatlanalap) Az Alap nyltvg rtkpapr befektetsi alap.

1.14 Annak feltntetse, ha a befektetsi alap tkjnek megvsra, illetve a hozamra vonatkoz gretet bankgarancia vagy kezesi biztosts biztostja (tke-, illetve hozamgarancia) vagy azt a befektetsi alap rszletes befektetsi politikja tmasztja al (tke-, illetve hozamvdelem); az ennek feltteleit a kezelsi szablyzatban rszletesen tartalmaz pont megjellse Az Alap esetben sem tke, sem hozamgretre nem kerlt sor.

2. A BEFEKTETSI ALAPRA VONATKOZ EGYB ALAPINFORMCIK Nem alkalmazand.

3. A BEFEKTETSI ALAPKEZELSRE, TOVBB A BEFEKTETSI JEGYEK FORGALOMBA HOZATALRA S FORGALMAZSRA VONATKOZ, VALAMINT AZ ALAP S A BEFEKTET KZTTI JOGVISZONYT SZABLYOZ JOGSZABLYOK FELSOROLSA

befektetsi alapkezelkrl s a kollektv befektetsi formkrl szl 2011. vi CXCIII. trvny (Batv.)

a tkepiacrl szl 2001. vi CXX trvny (Tpt.) 344/2011. (XII.29) Korm. rendelet a befektetsi alapkezelkre vonatkoz szervezeti,

sszefrhetetlensgi, zletviteli s kockzatkezelsi kvetelmnyekrl 345/2011. (XII.29.) Korm. rendelet a befektetsi alapok befektetsi s hitelfelvteli

szablyairl szl a Polgri trvnyknyvrl szl 1959. vi IV. trvny 1991. vi XLIX. trvny a csdeljrsrl s a felszmolsi eljrsrl (Cstv.) 1995. vi CXVII. trvny a szemlyi jvedelemadrl (Szja tv.) 2009/65/EK eurpai parlamenti s tancsi irnyelvnek a kiemelt befekteti informcik

tekintetben, valamint a paprtl eltr tarts adathordozn vagy weboldalon rendelkezsre bocstott kiemelt befekteti informcik vagy tjkoztat esetben teljestend klnleges felttelek tekintetben trtn vgrehajtsrl szl 2010. jlius 1-jei 583/2010/EU rendelet

II. A BEFEKTETSI JEGYRE VONATKOZ INFORMCIK (SOROZATONKNT)

4. A BEFEKTETSI JEGY ISIN AZONOSTJA HU0000707716

5. A BEFEKTETSI JEGY NVRTKE A Befektetsi jegyek nvrtke 1 Ft, azaz egy forint.

6. A BEFEKTETSI JEGY DEVIZANEME A befektetsi jegy devizaneme forint.

7. A BEFEKTETSI JEGY ELLLTSNAK MDJA A Befektetsi jegyek nvreszlak s dematerializlt formban kerlnek ellltsra, gy fizikai kikrskre nincs lehetsg.

30

8. A BEFEKTETSI JEGYRE VONATKOZ TULAJDONJOG IGAZOLSNAK S NYILVNTARTSNAK MDJA

A Befektetsi jegyek a Forgalmaznl vezetett rtkpaprszmln vannak nyilvntartva, a befektet tulajdonjogt az rtkpaprszmla, vagy annak kivonata igazolja. A dematerializlt rtkpapr truhzsra kizrlag rtkpapr-szmln trtn terhels, illetve jvrs tjn kerlhet sor. Az rtkpapr tulajdonosnak - az ellenkez bizonytsig - azt kell tekinteni, akinek szmljn az rtkpaprt nyilvntartjk.

9. A BEFEKTETNEK A BEFEKTETSI JEGY LTAL BIZTOSTOTT JOGAI A befektetsi jegy ltal megtestestett jogok

A Befektetsi jegyek mindenkori tulajdonosa jogosult a tulajdonban lv befektetsi jegyek, vagy azok egy rsznek a kezelsi szablyzatban

meghatrozott mdon trtn visszavltsra, az Alap megsznse esetn a kltsgekkel cskkentett vagyonbl a befektetsi jegyei nvrtke

arnynak megfelel mrtkben val rszesedshez. a nylt vg befektetsi alapra kibocstott befektetsi jegynek az adott befektet szmra els

alkalommal trtn rtkestsekor az alap kezelsi szablyzatt s a kiemelt befekteti informcit a befektetknek trtsmentesen t kell adni, az alap tjkoztatjt, a legutbbi ves s flves jelentst a befektet krsre trtsmentesen rendelkezsre kell bocstani. A befektet kln nyilatkozatot tesz

a) a fenti dokumentumok tvtelre vonatkozan, vagy b) arrl, hogy a fenti dokumentumok rszre trtn tadsrl lemond, vagy c) arrl, hogy a dokumentumok tadst elektronikus ton kri.

A befektet rszre a befektetsi jegy folyamatos forgalmazsa sorn a kiemelt befekteti informcit, a tjkoztatt, a kezelsi szablyzatot, a flves vagy az ves jelentst, valamint a legfrissebb portflijelentst a befektet krsre trtsmentesen rendelkezsre kell bocstani, illetve szbeli s elektronikus rtkests sorn fel kell hvni a befektet figyelmt, hogy hol rheti el a felsorolt dokumentumokat a jogszablyokban meghatrozott egyb jogok gyakorlsra

a kezelsi szablyzatban meghatrozott egyb jogok gyakorlsra

10. AZ ADOTT TRGYKRRE VONATKOZ EGYB INFORMCIK Nem alkalmazand.

III. A BEFEKTETSI ALAP BEFEKTETSI POLITIKJA S CLJAI, EZEN BELL KLNSEN:

11. A BEFEKTETSI ALAP BEFEKTETSI CLJAINAK, SPECIALIZCIJNAK LERSA, FELTNTETVE A PNZGYI CLOKAT IS (PL.: TKENVEKEDS VAGY JVEDELEM, FLDRAJZI VAGY IPARGI SPECIFIKCI) Az Alap clja, hogy akr magas kockzatvllals mellett olyan megtakartsi formt nyjtson, mely a ktvnypiacon trtn befektetsek rvn kihasznlja a tkekoncentrci adta lehetsgeket. Az Alapkezel a portfoli kialaktsnl trekszik arra, hogy az Alap portfolijnak tlagos htralv futamideje 5-10 v kztt legyen. Az Alapkezel clja olyan hossz lejrat ktvny rtkpapralap ltrehozsa, mely eszkzeit EGT-llam vagy az OECD tagllama ltal kibocstott llampaprokba, EGT-llam vagy az OECD tagllama ltal garantlt rtkpaprokba, vllalati- s hitelintzeti

31

ktvnyekbe, jelzloglevelekbe, pnzpiaci eszkzkbe s ezek repo gyleteibe, illetve bankbettbe fekteti.

12. BEFEKTETSI STRATGIA, A BEFEKTETSI ALAP CLJAI MEGVALSTSNAK ESZKZEI Befektetsi alapkezel ltal javasolt legrvidebb befektetsi idtartam: 3 v. A javasolt legrvidebb befektetsi idtartam kizrlag ltalnos irnymutats, nem veheti figyelembe az egyes befektetk egyedi krlmnyeit, befektetsi tancsadsnak, ajnlatnak vagy befektetsi felhvsnak nem minsthet. Az Alap befektetsei sorn az elbbiekben meghatrozott befektetsi univerzumon bell a Magyar llam ltal kibocstott vagy garantlt, forintban, dollrban vagy eurban denominlt rtkpaprokra kvn fkuszlni. Az Alap a trvnyi szablyozsnak megfelelen fedezeti cl szrmaztatott gyletet kthet, amely a portfli hatkony kezelsnek cljt szolglja, a devizban denominlt befektetsek devizarfolyam kockzatt Magyar Forintra fedezi. Az Alap engedlyezi a diszkrecionlis vlasztst. Az Alap minden kamat s osztalk tpus bevtelt befektet. Az Alapkezel ezen tervezett portfoli struktrn az Alap futamideje alatt sajt hatskrben a jelen Kezelsi Szablyzatban, a Batv.-ban s a Korm. Rendeletben s a foglalt korltok figyelembe vtelvel szabadon mdosthat az Alap befektetsi cljnak minl hatkonyabb elrse rdekben . Felhvjuk a Befektetk figyelmt, hogy a Befektetket megillet sszeget a mindenkor hatlyos adjogszablyok szerint adfizetsi ktelezettsg terhelheti.

13. AZON ESZKZKATEGRIK MEGJELLSE, AMELYEKBE A BEFEKTETSI ALAP BEFEKTETHET, KLN UTALSSAL ARRA VONATKOZAN, HOGY A BEFEKTETSI ALAP SZMRA ENGEDLYEZETT-E A SZRMAZTATOTT GYLETEK ALKALMAZSA Az Alapkezel az Alap vagyont az albbi befektetsi eszkzkben tarthatja: -- EGT-llam vagy az OECD tagllama ltal kibocstott vagy garantlt llampaprok s nemzetkzi pnzgyi intzmny ltal kibocstott vagy garantlt hitelviszonyt megtestest rtkpaprok



- Egyb hitelviszonyt megtestest rtkpaprok vagy pnzpiaci eszkzk, melynek garanciavllalja egy EGT-llam vagy annak helyi hatsga, harmadik orszg, vagy olyan nemzetkzi kzjogi szerv, amelynek egy vagy tbb EGT-llam is tagja - Magyarorszgon szkhellyel rendelkez jelzlog-hitelintzet ltal kibocstott jelzloglevelek, tovbb olyan ktvnyek, amelyek kibocstja egy tagllamban szkhellyel rendelkez s jogszablynl fogva a ktvnytulajdonosok rdekeinek vdelmre ltrehozott klnleges llami felgyelet hatlya alatt ll hitelintzet

32

- OECD tagllamban kibocstott egyb, hitelviszonyt megtestest rtkpaprok - Kollektv befektetsi rtkpaprok - Hitelintzeteknl nyitott ltra szl s lekttt bettek - Fedezeti cl szrmaztatott gyletek

Az Alap szrmaztatott gyleteket fedezeti clbl alkalmazhat. A fedezeti cl gyletek ktse az Alap portflijban megtallhat eszkzk devizakockzatnak cskkentst szolglhatja. Az Alapkezel ltal az Alap szmra fedezeti cllal kttt szrmaztatott gyletekre vonatkozan rszletes szablyokat a 345/2011. (XII.29.) szm Kormnyrendelet llaptja meg.

14. AZ EGYES PORTFOLIELEMEK MAXIMLIS, ILLETVE MINIMLIS VAGY TERVEZETT ARNYA - - EGT-llam vagy az OECD tagllama ltal kibocstott vagy garantlt llampaprok s nemzetkzi pnzgyi intzmny ltal kibocstott vagy garantlt hitelviszonyt megtestest rtkpaprok



Az Alap eszkzeinek 50-100%-t fektetheti brmely OECD tagllam hivatalos devizanemben kibocstott, a fentiekben meghatrozott rtkpaprokba gy, hogy az egy adott sorozatba tartoz rtkpaprok arnya az eszkzk 35%-t nem haladhatja meg azzal a kittellel, hogy a kvetkez intzmnyekkel szemben fennll kockzati kitettsg meghaladhatja az Alap eszkzeinek 20%-t:

- Magyar Nemzeti Bank (1054 Budapest, Szabadsg tr 89.) - Egyb hitelviszonyt megtestest rtkpaprok vagy pnzpiaci eszkzk, melynek garanciavllalja egy EGT-llam vagy annak helyi hatsga, harmadik orszg, vagy olyan nemzetkzi kzjogi szerv, amelynek egy vagy tbb EGT-llam is tagja Az Alap eszkzeinek 0-50%-t fektetheti brmely OECD tagllam hivatalos

Documents

Erste XL Kotveny Alap Tajekoztato