OFFERTA AL PUBBLICO DI AXA MPS INVESTIMENTO

AXA MPS ASSICURAZIONI VITA S.p.A. - Sede Legale: Via Aldo Fabrizi n. 9, 00128 Roma (Italia), Codice Fiscale e numero iscrizione al Registro delle Imprese

di Roma: 01075910586, Partita IVA: 00959221003, Capitale Sociale € 569.000.000 i.v., Tel.: + 39 06 50870.1, Fax: + 39 06 50870295. Sito Internet:

www.axa-mps.it, e-mail: [email protected], PEC: [email protected] - Autorizzata all’esercizio delle Assicurazioni con Decreto del Ministero

dell’Industria, del Commercio e dell’Artigianato del 24/7/1974 (G.U. 8/8/1974 n. 208). Compagnia iscritta alla Sez. I dell’Albo delle Imprese Ivass al

nr. 1.00046. La Società è soggetta all’attività di direzione e coordinamento di AXA Assicurazioni S.p.A. ed appartiene al Gruppo assicurativo AXA Italia,

iscritto all’Albo dei Gruppi assicurativi con il numero 041.

RISPARMIO E INVESTIMENTO

AXA MPS INVESTIMENTOFLESSIBILE

Prodotto finanziario di capitalizzazioneCodice prodotto IF11

AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A.

Gruppo AXA ITALIA

OFFERTA AL PUBBLICO DI

Scheda Sintetica - Informazioni generali di 3 AXA MPS Investimento Flessibile1

AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A è una società per azioni di diritto italiano,ed appartiene al Gruppo AXA ITALIA. Prodotto finanziario di capitalizzazione denominato AXA MPS InvestimentoFlessibile. Il contratto prevede l’investimento dei premi versati in una GestioneSeparata denominata MPV12. Il contratto prevede il versamento di premi unici ricorrenti di periodicitàmensile di importo minimo pari a € 150 o annuale di importo minimo paria € 1.800, massimo di € 500.000. Inoltre l’investitore-contraente puòeffettuare il versamento di premi aggiuntivi di importo minimo pari a € 150e massimo di € 500.000 e può modificare, sospendere e riprendere ilversamento dei premi in qualsiasi momento della durata contrattuale. Laproposta di investimento finanziario AXA MPS Investimento Flessibile, di cuial presente Prospetto d’offerta, è illus trata nella parte “Informazionispecifiche”. AXA MPS Investimento Flessibile consente, mediante il versamento di premiunici ricorrenti integrabili con versamenti aggiuntivi facoltativi, di costituireun capitale rivalutabile annualmente in funzione del rendimento ottenutodalla Gestione Separata MPV12 cui è collegato il contratto. Il rendimentoriconosciuto non può in ogni caso essere inferiore al rendimento minimogarantito dell’1,00% annuo per i primi 3 anni di durata contrattuale.Successivamente a tale termine, l’Impresa si riserva di variare, nei limitidella normativa vigente, il tasso annuo minimo garantito da applicare nelleannualità successive dandone preventiva comunicazione all’investitore-contraente. In ogni caso il capitale maturato alla scadenza del contratto nonpotrà essere inferiore alla somma dei premi versati al netto di eventualiriscatti. Non sono previste opzioni contrattuali. AXA MPS Investimento Flessibile ha una durata di 5 anni prorogabiletacitamente per ulteriori 5 anni.

INFORMAZIONI AGGIUNTIVE

La sottoscrizione del contratto avviene esclusivamente tramite appositomodulo di proposta. Il contratto si per feziona nel momento in cuil’investitore-contraente riceve la comunicazione dell’accettazione dellaproposta da parte della presente Impresa di assicurazione o, in assenza ditale comunicazione, il giorno in cui riceve il contratto sottoscrittodall’Impresa. In ogni caso il contratto si ritiene concluso il terzo giorno

Impresa di Assicurazione

Contratto

Attività finanziariesottostantiProposte di investimentofinanziario

Finalità

Opzioni contrattualiDurata

Informazioni sulle modalitàdi sottoscrizione

AXA MPS Investimento FlessibileProdotto finanziario di capitalizzazioneCodice prodotto IF11

Scheda SinteticaInformazioni generaliLa parte “Informazioni generali”, da consegnare obbligatoriamente all’investitore-contraente prima della sottoscrizione, è volta ad illustrare le informazioni generalisull’offerta.

Informazioni generali sul contratto

Informazioni aggiuntive


lavorativo successivo alla data di pagamento del premio, sempre che, entroil suddetto termine, l’Impresa non abbia comunicato per iscrittoall’investitore-contraente il rifiuto della proposta. Si rinvia alla Sez. D) della Parte I del Prospetto d’offerta per le informazionidi dettaglio circa le modalità di sottoscrizione. Il prodotto prevede esclusivamente l’investimento dei premi nella GestioneSeparata MPV12. Il capitale alla scadenza del contratto sarà determinato applicando aipremi versati al netto dei costi (di seguito: capitale investito), il tasso direndimento minimo garantito previsto dal contratto e l’eccedenzarispetto a tale minimo derivante dalla rivalutazione annua del capitale,ottenuta in funzione del rendimento della Gestione Separata cui ilcontratto è collegato. I costi di gestione dell’investimento finanziarioprevedono una commissione annua applicata mediante prelievo sulrendimento della Gestione Separata, e variano in funzione dell’impor todel capitale maturato alla ricorrenza annuale precedene, diminuito deglieventuali riscatti parziali ed aumentato dei versamenti ef fettuatinell’anno stesso, come indicato nella seguente tabella:

Le rivalutazioni sono attribuite a ciascuna ricorrenza annuale di polizza infunzione del rendimento della Gestione Separata determinato il secondomese antecedente la ricorrenza annuale stessa. Le rivalutazioni operate si consolidano e sono definitivamente acquisite dalcontratto. La prestazione a scadenza deve essere richiesta dal beneficiario entro enon oltre la data della quinta ricorrenza annuale di polizza (scadenza). Incaso contrario il contratto si riterrà tacitamente prorogato per ulteriori 5anni. Il contratto riconosce la facoltà di riscattare il capitale maturato decorsoalmeno un anno dalla data di decorrenza della polizza. Il valore di riscatto è pari al capitale maturato al momento della richiesta dirimborso, al netto delle penali previste dal contratto. L’investitore-contraenteha inoltre la facoltà di esercitare parzialmente il diritto di riscatto con lestesse modalità della liquidazione totale. In questo caso, il contratto rimanein vigore per la quota non riscattata. Il contratto prevede, anche in caso di riscatto, il riconoscimento di unrendimento minimo garantito dell’1,00% annuo per i primi 3 anni di duratacontrattuale. Successivamente a tale termine, l’Impresa si riserva di variare,nei limiti della normativa vigente, il tasso annuo minimo garantito da applicarenelle annualità successive, dandone preventiva comunicazione all’investitore-contraente. In ogni caso il capitale maturato alla scadenza del contratto nonpotrà essere inferiore alla somma dei premi versati al netto di eventualiriscatti. L’importo residuo del capitale non potrà comunque essere inferioread € 1.800. In caso di riscatto nel corso della durata contrattuale, i costi direttamentee indirettamente sopportati dall’investitore-contraente possono essere talida non consentire la restituzione di un ammontare pari ai premi versati. Si rinvia alla Sez. B.2) della Parte I del Prospetto d’offerta per leinformazioni circa le modalità di riscatto. L’investitore-contraente può revocare la proposta finché il contratto nonè concluso dandone comunicazione all’Impresa con lettera raccomandatacon avviso di ricevimento (ai sensi del D.Lgs n. 209 del 07/09/2005).L’Impresa entro 30 giorni dal ricevimento della stessa, provvede alrimborso del premio eventualmente già versato. Ai fini dell’efficacia dellarevoca fa fede la data di ricevimento della raccomandata da par tedell’Impresa.

Switch e versamentisuccessivi Rimborso di capitale ascadenza

Rimborso del capitaleprima della scadenza (c.d.riscatto) e riduzione

Revoca della proposta

Capitale Commissione

Inferiore o uguale a € 100.000 1,30% Superiore a € 100.000 ed inferiore o uguale a € 250.000 1,10% Superiore a € 250.000 0,90%


L’investitore-contraente può recedere dal contratto entro 30 giorni dalla suaconclusione, dandone comunicazione alla Società con lettera raccomandatacon avviso di ricevimento (ai sensi del D.Lgs n. 209 del 07/09/2005). Ilrecesso ha l’effetto di liberare entrambe le parti da qualsiasi obbligazionederivante dal contratto a decorrere dalle ore 24 del giorno di spedizionedella comunicazione di recesso quale risulta dal timbro postale di invio.Entro 30 giorni dal ricevimento della comunicazione di recesso la Societàrimborsa all’investitore-contraente il premio versato. Il prospetto d’offerta aggiornato, il rendiconto annuale e il prospetto annualedella composizione, nonché il regolamento della Gestione Separata sonodisponibili sul sito internet dell’impresa e possono essere acquisiti susupporto duraturo. L’indirizzo internet dell’Impresa è www.axa-mps.it. L’Impresa comunicatempestivamente all’investitore-contraente le eventuali variazioni delleinformazioni contenute nel Prospetto d’offerta concernenti le caratteristicheessenziali del prodotto, tra le quali il regime dei costi e le modalità dirivalutazione del capitale. Ai sensi del D.Lgs. n. 209 del 07/09/2005, il presente contratto è regolatodalla legge italiana. Il contratto e gli eventuali documenti ad esso allegati sono redatti in linguaitaliana.Eventuali reclami riguardanti il rapporto contrattuale o la gestione dei sinistridevono essere inoltrati per iscritto, tramite lettera raccomandata A/R a: AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A.Advisory Center: Via Aldo Fabrizi, 9 - 00128 Roma - Italia per fax al numero: 0039 06 51760323 per e-mail a: [email protected] Qualora l’esponente non si ritenga soddisfatto dall’esito del reclamo o incaso di assenza di riscontro nel termine massimo di quarantacinque giorni,potrà rivolgersi all’IVASS - Servizio Tutela degli Utenti - Via del Quirinale, 21- 00187 Roma, telefono 06.421331, corredando l’esposto delladocumentazione relativa al reclamo trattato dalla Società. Qualora l’esponente non si ritenga soddisfatto dall’esito del reclamo o incaso di assenza di riscontro nel termine massimo di quarantacinque giorni,potrà rivolgersi alla CONSOB - Via G.B. Martini, 3 - 00198 Roma, o ViaBroletto, 7 - 20123 Milano, telefono 06.84771/02.724201, corredandol’esposto della documentazione relativa al reclamo trattato dalla Società.In relazione alle controversie inerenti la quantificazione delle prestazioni siricorda che permane la competenza esclusiva dell’Autorità Giudiziaria, oltrealla facoltà di ricorrere a sistemi conciliativi ove esistenti. Si rinvia alla Sez. A) della Parte I del Prospetto d’offerta per ulterioridettagli.

Avvertenza: la Scheda Sintetica del Prospetto d’offerta deve essereconsegnata all’investitore-contraente, unitamente alle Condizioni dicontratto, prima della sottoscrizione.

Data di deposito in Consob della parte “Informazioni Generali” della SchedaSintetica: 31/03/2014.Data di validità della parte “Informazioni Generali” della Scheda Sintetica:dal 31/03/2014.

Diritto di recesso

Ulteriore informativadisponibile

Legge applicabile al contratto Regime linguistico del contratto Reclami

Per questioni inerenti al contratto

Per questioni attinenti alla trasparenzainformativa

AXA MPS ASSICURAZIONI VITA S.p.A. - Sede Legale: Via Aldo Fabrizi n. 9, 00128 Roma (Italia), Codice Fiscale e numero iscrizione al Registro delle Imprese di Roma: 01075910586,Partita IVA: 00959221003, Capitale Sociale € 569.000.000 i.v., Tel.: + 39 06 50870.1, Fax: + 39 06 50870295. Sito Internet: www.axa-mps.it, e-mail: [email protected], PEC:[email protected] - Autorizzata all’esercizio delle Assicurazioni con Decreto del Ministero dell’Industria, del Commercio e dell’Artigianato del 24/7/1974 (G.U. 8/8/1974 n.208). Compagnia iscritta alla Sez. I dell’Albo delle Imprese Ivass al nr. 1.00046. La Società è soggetta all’attività di direzione e coordinamento di AXA Assicurazioni S.p.A. ed appartieneal Gruppo assicurativo AXA Italia, iscritto all’Albo dei Gruppi assicurativi con il numero 041.

Scheda Sintetica - Informazioni specifiche di 6 AXA MPS Investimento Flessibile1

La proposta di investimento finanziario è denominata AXA MPSInvestimento Flessibile. La Gestione Separata è denominata MPV12. Per la gestione degli attivi della Gestione Separata MPV12, l’Impresa siavvale dei servizi offerti da AXA Investment Managers. La presente proposta di investimento finanziario (“codice IF11”) prevede ilversamento di premi unici ricorrenti di periodicità mensile o annuale, diimporto minimo pari a € 150 mensili ovvero € 1.800 annuali, e massimodi € 500.000.È facoltà dell’investitore-contraente modificare, sospendere e riprendere ilversamento dei premi in qualsiasi momento della durata contrattuale. I premipotranno essere pagati mediante:• addebito sul c/c bancario, previa autorizzazione;• bonifico bancario sul conto corrente intestato alla Società.La data di avvio dell’operatività della Gestione Separata è il 23/07/2002.La valuta di denominazione è l’euro.La presente proposta di investimento finanziario prevede il rimborso, allascadenza contrattuale, di un importo pari al capitale investito rivalutatoannualmente in funzione del tasso di rendimento minimo garantito previstodal contratto e dell’eccedenza rispetto a tale minimo determinata in funzionedel rendimento conseguito dalla Gestione Separata MPV12 cui è collegatoil contratto.Si rinvia al sito internet dell’Impresa per la consultazione di eventualiaggiornamenti al presente Prospetto non derivanti da innovazioni normative

STRUTTURA E RISCHI DELL’INVESTIMENTO FINANZIARIO

Il capitale investito viene rivalutato periodicamente in funzione delrendimento rilevato dalla Gestione Separata, dell’importo trattenuto a titolodi costi di gestione dell’investimento finanziario e del tasso minimo garantitodall’Impresa. Le rivalutazioni riconosciute all’investitore-contraente in baseal suddetto meccanismo si consolidano (c.d. rendimento consolidato) e sonodefinitivamente acquisite dal contratto. Frequenza di rilevazione:la rilevazione del rendimento della Gestione Separata avviene confrequenza mensile all’inizio di ogni mese.

Frequenza di consolidamento: il consolidamento, ossia il meccanismo in base a cui le maggiorazioni periodiche

Nome

Gestore

Altre informazioni

Rivalutazione del Capitale


Scheda SinteticaInformazioni specificheLa parte “Informazioni specifiche”, da consegnare obbligatoriamenteall’investitore-contraente prima della sottoscrizione, è volta ad illustrare leprincipali caratteristiche della Gestione Separata.

Informazioni generali sull’investimento finanziarioInformazioni generali sull’investimento finanziario

Struttura e rischi dell’investimento finanziario


derivanti dalla rivalutazione del capitale vengono definitivamente acquisitedall’investitore-contraente, avviene con frequenza annuale.Il periodo preso in riferimento per osservare il rendimento rilevato ècostituito dai dodici mesi precedenti il mese di rilevazione. Il consolidamentoavviene a ciascuna ricorrenza annuale di contratto in base al rendimentorilevato il secondo mese antecedente la ricorrenza annuale stessa. Il periodo di rilevazione del rendimento della Gestione Separata è legatoalla data di sottoscrizione del contratto e, quindi, alla data di rivalutazioneperiodica. Ne discende che il rendimento riconosciuto è influenzato dalladata di rivalutazione periodica del capitale.

Le rivalutazioni attribuite risultano definitivamente consolidate in occasionedi un eventuale riscatto anticipato. In tal caso il capitale da liquidare è datodal capitale maturato all’ultima ricorrenza annuale di contratto, diminuitodegli eventuali riscatti parziali, aumentato degli eventuali premi versatisuccessivamente e maggiorato delle rivalutazioni maturate fino alla richiestadi rimborso. Il rendimento da utilizzare per il calcolo delle rivalutazioni dariconoscere per il periodo che intercorre tra l’ultima data di rivalutazione(ultima ricorrenza annuale di polizza e data versamento in presenza di nuoviversamenti di premi) e la data della richiesta del rimborso è quello che siottiene utilizzando il rendimento della Gestione Separata MPV12, al nettodell’importo trattenuto dall’Impresa di assicurazione a titolo di costi digestione dell’investimento finanziario, rilevato il secondo mese antecedentela data della richiesta stessa.

È altresì presente un meccanismo di consolidamento dei rendimenticonseguiti mediante la rivalutazione annua delle prestazioni. Anche in casodi riscatto anticipato opera la garanzia di rendimento minimo. Con riferimento alla quantificazione della componente del rendimentorilevato della Gestione Separata retrocessa (c.d. rendimento retrocesso),sono previste le seguenti modalità di retrocessione:

Prelievo in punti percentuali assoluti: il tasso di rendimento trattenuto è variabile in funzione del capitale maturatoall’ultima ricorrenza annuale precedente quella della rivalutazione, diminuitodegli eventuali riscatti parziali e aumentato dei versamenti effettuatinell’annualità di polizza, come di seguito: • 1,30% per capitale inferiore o uguale a € 100.000; •1,10% per capitale superiore a € 100.000 e inferiore o uguale a

€ 250.000; • 0,90% per capitale superiore a € 250.000.Con riferimento al tasso di rendimento minimo garantito si riportano leseguenti informazioni:

Tasso di rendimento minimo garantito:il tasso di rendimento minimo garantito è pari all’1,00% annuo, per i primi3 anni di durata del contratto. Successivamente a tale termine, laCompagnia si riserva di variare il tasso annuo minimo garantito da applicarenelle annualità successive dandone preventiva comunicazione all’investitore-contraente. In ogni caso il capitale maturato alla scadenza del contratto nonpotrà essere inferiore alla somma dei premi versati al netto di eventualiriscatti. Le rivalutazioni in base al tasso minimo garantito sono riconosciutesecondo il regime di capitalizzazione composta.

Frequenza di determinazione:il confronto tra il rendimento retrocesso ed il tasso di rendimento minimogarantito (c.d. determinazione), avviene con frequenza periodica annualea ciascuna ricorrenza annuale di polizza, a scadenza e in caso di rimborsodel capitale maturato prima della scadenza.

L’Impresa applica le proprie commissioni mediante prelievo sul rendimento


della Gestione Separata fatto salvo il tasso di rendimento minimo garantitoche rimane comunque garantito all’investitore-contraente. Misura di rivalutazione: è determinata dalla somma:•del tasso di rendimento minimo garantito;• dell’eccedenza del rendimento conseguito dalla Gestione Separata, al netto

dell’importo trattenuto dall’Impresa di assicurazione a titolo di costi digestione dell’investimento finanziario, rispetto a tale tasso minimo.

Avvertenza: ogni rivalutazione periodica attribuita al contratto restadefinitivamente acquisita e, pertanto, il capitale maturato al termine diogni periodo di consolidamento non può decrescere.

ORIZZONTE TEMPORALE DI INVESTIMENTO CONSIGLIATO

L’orizzonte temporale d’investimento consigliato all’investitore-contraente èpari a 5 anni. Tale orizzonte temporale è determinato in relazione al temponecessario per recuperare i costi del prodotto avendo riguardo al tasso direndimento minimo garantito previsto.

POLITICA DI INVESTIMENTO

La Gestione Separata è la gestione MPV12, denominata in euro. La GestioneSeparata è costituita principalmente da titoli di stato italiani e dell’Area Euromessi da organismi governativi e sopranazionali, obbligazioni corporate conrating investment grade denominate in euro ed OICR di tipo obbligazionario.Una quota residuale delle risorse della Gestione Separata è investita in azioni,OICR di tipo azionario, investimenti alternativi, ABS e fondi immobiliari.Nei limiti e nelle modalità previsti dalla vigente normativa è possibile l’utilizzodi strumenti finanziari derivati.La politica di investimento adottata dalla Gestione Separata mira allaconservazione del capitale insieme alla ricerca di performance assolute nelmedio-lungo termine. Le scelte di investimento sono effettuate nel rispetto deilimiti previsti dalla normativa vigente.La gestione degli attivi della Gestione Separata è delegata ad AXA InvestmentManagers.

CRITERI DI VALORIZZAZIONE DEGLI ATTIVI IN PORTAFOGLIO

All’inizio di ogni mese viene determinato il rendimento di MPV12 realizzatonel periodo costituito dai dodici mesi immediatamente precedentirapportando il risultato finanziario di MPV12 al valore medio degliinvestimenti. Per risultato finanziario della gestione MPV12 si devonointendere i proventi finanziari, compresi gli utili e le perdite di realizzo, dicompetenza del periodo considerato, al lordo delle ritenute di acconto fiscalie al netto delle spese specifiche degli investimenti. Per valore medio degliinvestimenti si intende la somma della giacenza media nel periodoconsiderato dei depositi in numerario presso gli Istituti di Credito, dellaconsistenza media nel periodo considerato degli investimenti in titoli e dellaconsistenza media nel periodo considerato di ogni altra attività conferitanella gestione stessa. La consistenza media nel periodo considerato deititoli e delle altre attività viene determinata in base al valore di iscrizionenella MPV12.

Avvertenza: le plusvalenze, le minusvalenze e gli altri flussi di cassaconcorrono alla determinazione del rendimento della Gestione Separatasolo se effettivamente realizzati sulle attività che la compongono; leattività di nuova acquisizione sono valutate al prezzo di acquisto, mentrequelle già di proprietà dell’Impresa di assicurazione sono valutate al prezzodi iscrizione nella Gestione Separata.

Orizzonte temporale di investimento consigliato

Politica di investimento

Criteri di valorizzazione degli attivi in portafoglio


Avvertenza: si evidenzia che, in considerazione delle caratteristiche dellaGestione Separata e del meccanismo di calcolo del relativo rendimento, lavalorizzazione delle attività che compongono il portafoglio della GestioneSeparata non è riferita ai valori di mercato delle medesime e la volatilitàdei relativi rendimenti non riflette quella calcolata sulla base del valore dimercato delle attività che la compongono.

Si rinvia alla Sez. B.1), Parte I del Prospetto d’offerta per le informazionidi dettaglio sull’investimento finanziario.

COSTI

Tabella dell’investimento finanziarioLa seguente tabella illustra la scomposizione percentuale dell’investimentofinanziario riferita sia al primo versamento sia ai versamenti successivieffettuati sull’orizzonte temporale d’investimento consigliato. Il premioversato in occasione di ogni versamento al netto delle spese di emissionepreviste dal contratto rappresenta il capitale nominale; quest’ultimagrandezza al netto dei costi di caricamento e di altri costi applicati inoccasione di ogni versamento rappresenta il capitale investito.

Avvertenza: la tabella dell’investimento finanziario rappresentaun’esemplificazione realizzata con riferimento ai soli costi la cui applicazione nonè subordinata ad alcuna condizione. Per un’illustrazione completa di tutti i costiapplicati si rinvia alla Sez. C), Parte I del Prospetto d’offerta.

DESCRIZIONE DEI COSTI

La Società per far fronte alle spese di emissione del contratto preleva uncosto fisso pari a € 30 sul primo premio versato.I costi di caricamento sono determinati applicando al primo premio versato,al netto delle spese di emissione, e a ciascun premio successivo,un’aliquota fissa del 2%.I costi di gestione dell’investimento finanziario prevedono una commissioneannua applicata mediante prelievo sul rendimento della Gestione Separata,e variano in funzione dell’importo del capitale maturato alla ricorrenzaannuale precedente, diminuito degli eventuali riscatti parziali ed aumentatodei versamenti effettuati nell’anno stesso, come di seguito indicato:

Costi

Descrizione dei costi

Premi ricorrenti: € 1.800 annuali PREMIO PREMIDurata: 5 anni INIZIALE SUCCESSIVI

VOCI DI COSTO CONTESTUALI AL VERSAMENTO

A Costi di caricamento 1,97% 2% B Altri costi contestuali al versamento 0% 0% C Bonus e premi 0% 0% D Spese di emissione 1,67% 0%

SUCCESSIVE AL VERSAMENTO E Costi di caricamento 0% 0% F Commissione di gestione 0% 0% G Altri costi successivi al versamento 0% 0% H Bonus e premi 0% 0%

COMPONENTI DELL’INVESTIMENTO FINANZIARIO I Premio Versato 100% 100%

M=I-D Capitale Nominale 98,33% 100% N=M-(A+B-C) Capitale Investito 96,37% 98%




Il rendimento annuo retrocesso non può risultare inferiore al tasso minimoannuo garantito contrattualmente.Il contratto prevede i seguenti costi di riscatto:• riscatto totale: costo fisso € 50;• riscatto parziale: costo fisso € 50 per ogni operazione.

Si rinvia alla Sez. C), Parte I del Prospetto d’offerta per le informazioni didettaglio sui costi, sulle agevolazioni e sul regime fiscale.

DATI PERIODICI

Rendimento storico

I dati di rendimento della Gestione Separata non includono i costi disottoscrizione (né gli eventuali costi di rimborso) a carico dell’investitore-contraente.

I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri.

RETROCESSIONI AI DISTRIBUTORI

Nella tabella di seguito è riportata la quota-parte del totale dellecommissioni attive retrocesse ai distributori nell’ultimo anno solare.

Si rinvia alla Parte II del Prospetto d’offerta per le informazioni di dettagliosui dati periodici.

INFORMAZIONI ULTERIORI

Il rendiconto annuale e il prospetto della composizione della GestioneSeparata, pubblicati con frequenza rispettivamente annuale e trimestrale,sono disponibili sul sito internet della Società (www.axa-mps.it) e possonoessere acquisiti su supporto duraturo.

Avvertenza: la Scheda Sintetica del Prospetto d’offerta deve essereconsegnata all’investitore-contraente, unitamente alle Condizioni dicontratto, prima della sottoscrizione.

Data di deposito in Consob della parte “Informazioni specifiche” dellaScheda Sintetica: 31/03/2014.Data di validità della parte “Informazioni specifiche” della Scheda Sintetica:dal 31/03/2014.

La Gestione Separata MPV12 è offerta dal 23/07/2002.

Valorizzazionedell’investimento

Dati periodici

Retrocessioni ai distributori

Anno Rendimento realizzato Tasso di rendimento Rendimento riconosciuto dalla Gestione Separata trattenuto dall’impresa agli investitori-contraenti

2009 4,12% 1,30% 2,82% 2010 3,45% 1,30% 2,15%2011 3,21% 1,30% 1,91%2012 3,24% 1,30% 1,94%2013 3,07% 1,30% 1,77%

Quota parte retrocessa ai distributori

2012 52%

Informazioni ulteriori


AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A., con sede legale in Via Aldo Fabrizi, 9- 00128 Roma, si assume la responsabilità della veridicità e dellacompletezza delle informazioni contenute nella presente Scheda Sintetica,nonché della loro coerenza e comprensibilità.

Dichiarazione di responsabilità

Il rappresentante legale L’Amministratore Delegato

Frédéric de Courtois


AXA MPS Investimento Flessibile

Pagina bianca per esigenze tipografiche

Condizioni di contratto di 5 AXA MPS Investimento Flessibile1

SEZIONE 1CONDIZIONI GENERALI

Art. 1 - Oggetto del contrattoIl presente contratto prevede la corresponsione di un capitale, alla scadenza contrattuale, determinatoin base a quanto previsto all’Art. 12.

Art. 2 - Conclusione ed entrata in vigore del contrattoIl contratto si considera concluso nel momento in cui la Compagnia ha comunicato all’investitore-contraente l’accettazione della proposta, per iscritto con raccomandata o mediante l’invio del documentodi polizza.In ogni caso il contratto si ritiene concluso il terzo giorno lavorativo successivo alla data del pagamentodel premio sempreché, entro il suddetto termine, la Compagnia non abbia comunicato per iscrittoall’investitore-contraente il rifiuto della proposta.L’assicurazione entra in vigore, a condizione che sia stato pagato il premio, alle ore 24 del giorno in cuiil contratto è concluso.

Art. 3 - Beneficiari L’investitore - contraente designa i Beneficiari e può in qualsiasi momento revocare o modificare taledesignazione.La designazione dei Beneficiari non può essere revocata o modificata nei seguenti casi:a) dopo che l’investitore-contraente ed il Beneficiario abbiano dichiarato per iscritto alla Compagnia,

rispettivamente,la rinuncia al potere di revoca e l’accettazione del beneficio;b) dopo che, verificatosi l’evento previsto, il Beneficiario abbia comunicato per iscritto alla Compagnia di

volersi avvalere del beneficio.In tali casi, le operazioni di riscatto, pegno o vincolo di polizza richiedono l’assenso scritto del Beneficiario.La designazione dei beneficiari e le sue eventuali revoche o modifiche debbono essere comunicate periscritto alla Compagnia o fatte per testamento.

Art. 4 - Cessione - pegno - vincoloL’investitore-conrtraente ha la facoltà di sostituire a sé un terzo nei rapporti derivanti dal presenteContratto secondo quanto disposto dall'art. 1406 c.c.La richiesta dovrà essere sottoscritta dal Contraente cedente e dal Contraente cessionario ed inviataalla Compagnia tramite raccomandata con avviso di ricevimento.

La Compagnia provvederà ad inviare una comunicazione di accettazione della cessione del contratto siaal Contraente cedente che al Contraente cessionario. La Compagnia può opporre al Contraentecessionario tutte le eccezioni derivanti dal contratto ai sensi dell'art. 1409 c.c.L’investitore-contraente può dare in pegno i crediti derivanti dal contratto, ovvero vincolare il contratto afavore di terzi. La Compagnia effettua l'annotazione della costituzione del pegno o del vincolo, previoinvio da parte del Contraente alla Compagnia della documentazione attestante la costituzione del pegnoo del vincolo, con lettera raccomandata con avviso di ricevimento, firmata dal Contraente e, laddoveesistente, dai beneficiari la cui designazione sia irrevocabile. Il creditore pignoratizio o il soggetto infavore del quale è costituito il vincolo potrà esigere dalla Compagnia il pagamento dei crediti derivanti dalcontratto, nei limiti di quanto garantito o vincolato, previa esibizione del mandato irrevocabile ad esso


Condizioni di contratto


conferito dal Contraente e, laddove esistenti, dai beneficiari la cui designazione sia irrevocabile. LaCompagnia può opporre al creditore pignoratizio, o al soggetto in favore del quale è costituito il vincolo,le eccezioni derivanti dal contratto nei confronti del Contraente.La cessione avverrà all’esito dell’espletamento degli obblighi di adeguata verifica del cessionario ai finidella normativa antiriciclaggio.

Art. 5 - Liquidazioni delle prestazioni del contratto e prescrizione Le richieste di pagamento, accompagnate dai documenti necessari a verificare l’effettiva esistenzadell’obbligo di pagamento e ad individuare gli aventi diritto, debbono essere inoltrate alla Compagnia conle seguenti modalità:a) rivolgendosi alla Filiale presso la quale è stato sottoscritto il contratto;b) a mezzo fax;c) a mezzo posta.La Compagnia esegue il pagamento entro venti giorni dal ricevimento della documentazione. Decorsotale termine sono dovuti gli interessi moratori, a partire dal termine stesso, a favore dei beneficiari. Salvodiversa indicazione degli aventi diritto, i pagamenti saranno eseguiti a mezzo accredito in conto correntebancario.I diritti derivanti da un contratto finanziario di capitalizzazione cadono in prescrizione nel termine ordinariodecennale (art. 2946 c.c.) Decorso tale termine e senza che la Compagnia abbia ricevuto alcuna comunicazione e/o disposizione,gli importi derivanti dal contratto saranno devoluti al Fondo costitutivo presso il Ministero dell’Economiae delle Finanze (Regolamento di attuazione L. 23 dicembre 2005 n. 266 con D.P.R. n. 116 del22/06/2007 in materia di “Rapporti Dormienti”).

Art. 6 - Tasse e imposteTasse e imposte relative al contratto sono a carico dell’investitore-contraente o dei beneficiari e aventidiritto.

Art. 7 - Diritto di recesso L’investitore-contraente può recedere dal contratto entro trenta giorni dalla sua conclusione, dandonecomunicazione alla Compagnia con lettera raccomandata con avviso di ricevimento, contenente glielementi identificativi del contratto, indirizzata al seguente recapito: AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A. -Via Aldo Fabrizi, 9 - 00128 Roma.Il recesso ha l’effetto di liberare entrambe le parti da qualsiasi obbligazione derivante dal contratto adecorrere dalle ore 24 del giorno di spedizione della comunicazione di recesso, come risulta dal timbropostale di invio.

Art. 8 - Legge applicabile e Foro competente Il contratto è regolato ed interpretato secondo la Legge italiana. Per ogni controversia relativa al contratto,comprese quelle relative alla sua interpretazione, esecuzione e risoluzione è competente l’Autoritàgiudiziaria del luogo di residenza o di domicilio del Contraente, del Beneficiario ovvero degli aventi diritto.

SEZIONE 2 CONDIZIONI PARTICOLARI

Art. 9 - Durata Il contratto ha una durata di 5 anni prorogabile tacitamente per ulteriori 5 anni.

Art. 10 - Premi, spese Il contratto prevede il versamento di premi unici ricorrenti di periodicità mensile o annuale, di importominimo pari a € 150 mensili ed € 1.800 annuali, massimo di € 500.000. In qualsiasi momento delladurata contrattuale, l’investitore-contraente può effettuare il versamento di premi di carattere straordinariodi importo minimo pari a € 150 e di importo massimo pari a € 500.000. È facoltà dell’investitore-contraente modificare, sospendere e riprendere il versamento dei premi in qualsiasi momento della duratacontrattuale. I premi potranno essere pagati mediante: • addebito sul conto corrente bancario, previa autorizzazione; • bonifico bancario sul conto corrente intestato alla Società. Le spese sono determinate applicando al primo premio versato, netto della cifra fissa pari a € 30, e a


ciascun versamento successivo un’aliquota fissa del 2,00%.

Art. 11 - Prestazione Alla scadenza contrattuale la Società liquiderà ai beneficiari designati un capitale determinato e rivalutatoai sensi dell’Art. 12. La prestazione a scadenza deve essere richiesta dal beneficiario entro e non oltrela data della quinta ricorrenza annuale di polizza (scadenza). In caso contrario il contratto si riterràtacitamente prorogato per ulteriori 5 anni.

Art. 12 - Rivalutazione I premi versati, al netto dei costi del contratto indicati all’Art. 10 e degli eventuali riscatti parziali, sonorivalutati annualmente in funzione del rendimento finanziario conseguito dalla Gestione Separata MPV12e dichiarato dalla Compagnia entro 60 giorni dalla data di ricorrenza annuale (per i dettagli sullecaratteristiche di gestione si rinvia al relativo Regolamento). Il tasso annuo di rivalutazione riconosciutoè ottenuto sottraendo dal rendimento della Gestione Separata MPV12 le seguenti commissioni variabiliin funzione dell’importo del capitale maturato alla ricorrenza annuale precedente, diminuito degli eventualiriscatti parziali ed aumentato dei versamenti effettuati nell’anno stesso come indicate nella seguentetabella:

Le rivalutazioni annuali sono attribuite a ciascuna ricorrenza annuale di polizza in funzione del rendimentodella Gestione Separata determinato il secondo mese antecedente la ricorrenza annuale stessa.

Le rivalutazioni operate si consolidano annualmente e sono definitivamente acquisite dal contratto. La Società garantisce, comunque, un tasso annuo minimo di rivalutazione pari all’1,00% per i primi 3 annidi durata contrattuale. Successivamente a tale termine, la Compagnia si riserva di modificare, nei limitidella normativa vigente, il tasso annuo minimo garantito da applicare nelle annualità successive.In tal caso la Compagnia provvederà a comunicare all’investitore-contraente almeno 60 giorni prima dellascadenza della terza ricorrenza annuale di polizza, il tasso annuo minimo garantito da applicare nelleannualità successive. Eventuali successive variazioni del tasso minimo garantito saranno comunicateall’investitore-contraente per iscritto con le medesime modalità di cui sopra ed applicate nelle annualitàsuccessive alla variazione. In ogni caso il capitale maturato alla scadenza del contratto non potrà essereinferiore alla somma dei premi versati al netto di eventuali riscatti e dei costi di caricamento. I riscattiparziali diminuiscono il valore del capitale rivalutato.

Art. 13 - Riscatto, riscatto parziale Il riscatto può essere richiesto dall’investitore-contraente decorso almeno un anno dalla data di decorrenzadella polizza. Il valore di riscatto è pari al capitale rivalutato alla ricorrenza annuale precedente la data dirichiesta del rimborso, diminuito degli eventuali riscatti parziali ed aumentato dei versamenti effettuatinell’anno stesso, maggiorato degli interessi maturati tra l’ultimo anniversario di polizza e la data dirichiesta del riscatto stesso, con le modalità di cui al precedente Art. 12. In caso di riscatto il rendimentofinanziario da utilizzare per il calcolo del tasso di rivalutazione da riconoscere è quello realizzato dallaGestione Separata MPV12 il secondo mese antecedente la data di richiesta del riscatto. Sul valore diriscatto così determinato sono applicati i seguenti costi fissi: • € 50, nel caso di riscatto totale; • € 50, nel caso di ciascuna richiesta di riscatto parziale.

L’importo residuo del capitale al netto dei riscatti parziali non potrà comunque essere inferiore ad € 1.800.

La liquidazione del valore di riscatto totale pone fine al contratto con effetto dalla data di richiesta.

Art. 14 - Opzioni in corso di contrattoIl contratto non prevede opzioni.





Regolamento della GestioneSeparata MPV12

Viene attuata una speciale forma di gestione degli investimenti, separata dalle altre attività dellaCompagnia, contraddistinta con il nome MPV12 ed indicata, nel seguito, con la sigla MPV12. LaGestione Separata MPV12 è conforme alle norme stabilite dall’Istituto per la vigilanza sulle assicurazioni(IVASS) con il Reg. n. 38/2011.La valuta di denominazione della Gestione Separata MPV12 è l’Euro. Il periodo di osservazione per la determinazione del tasso medio di rendimento decorre dal 01 Gennaioe cessa al 31 Dicembre di ogni anno. All’inizio di ciascun mese viene inoltre determinato il tasso mediodi rendimento realizzato in un periodo di osservazione costituito dai dodici mesi immediatamenteprecedenti.La politica di investimento adottata dalla Gestione Separata mira alla conservazione del capitale insiemealla ricerca di performance assolute nel medio-lungo termine. Le scelte di investimento sono effettuatesecondo criteri di diversificazione del rischio tra le diverse classi di investimento, in coerenza con letipologie e i limiti previsti dalla normativa vigente. In particolare, tenuto conto delle previsioni recatedall’art. 9, comma 2 del Reg. IVASS n. 38/2011, le tipologie di attivi in cui possono essere investitele risorse confluite nella Gestione Separata sono le seguenti:- Titoli di debito ed altri valori assimilati; - Prestiti;- Titoli di capitale ed altri valori assimilati;- Comparto immobiliare;- Investimenti alternativi;- Crediti; - Depositi bancari o presso altri enti creditizi autorizzati dalla competente autorità.La selezione degli strumenti finanziari all’interno delle diverse tipologie, aree geografiche e settori vieneeffettuata in un’ottica di massimizzazione del rendimento aggiustato per il rischio. Gli investimenticostituiti da Prestiti o Crediti non possono superare disgiuntamente il limite del 10% della consistenzacomplessiva della Gestione Separata al momento dell’operazione. Il limite del 20% della consistenzacomplessiva della Gestione Separata al momento dell’operazione è invece stabilito per ciascuna delleseguenti tipologie di investimento: titoli di capitale ed altri valori assimilati, comparto immobiliare,investimenti alternativi.Sono inoltre previsti i seguenti ulteriori limiti:- i titoli strutturati devono possedere un rating almeno pari a “BBB-” e prevedere il rimborso del

nominale a scadenza;- i titoli derivanti da cartolarizzazioni devono possedere un rating almeno pari a “BBB-” ed il più elevato

grado di priorità nell’emissione;- gli investimenti in qualsiasi forma effettuati riferiti al medesimo emittente non possono eccedere i

limiti di concentrazione tempo per tempo fissati dalla Compagnia per il complesso dei propriinvestimenti.

Le operazioni di investimento infragruppo, riguardanti:- titoli di capitale delle società di cui all’art. 5 del Reg. IVASS n. 25/2008;- titoli di debito emessi dalle società di cui al punto precedente;non possono superare complessivamente il limite del 5% della consistenza della Gestione Separata almomento dell’operazione.


L’utilizzo di strumenti finanziari derivati è consentito nei limiti e con le modalità previste dalla vigentenormativa. Le operazioni in strumenti finanziari derivati non negoziati su mercati regolamentati devono:- essere concluse con controparti abilitate ad effettuare professionalmente tali operazioni, soggette a

vigilanza prudenziale e con un rating almeno pari ad “BBB-”;- prevedere una adeguata collateralizzazione delle posizioni.La Gestione Separata MPV12 non è dedicata a specifiche tipologie di polizze e/o segmenti di clientela.Il valore delle attività della Gestione Separata MPV12 non sarà inferiore all’importo delle riservematematiche costituite per le assicurazioni che prevedono una clausola di rivalutazione legata alrendimento della gestione stessa.La Compagnia si riserva il diritto di effettuare modifiche al presente regolamento derivantidall’adeguamento dello stesso alla normativa primaria e secondaria vigente oppure a fronte di mutaticriteri gestionali con esclusione, in tale ultimo caso, di quelle meno favorevoli per i Contraenti.Sulla Gestione Separata MPV12 gravano unicamente le spese relative all’attività di verifica contabileeffettuata dalla società di revisione e quelle effettivamente sostenute per l’acquisto e la vendita delleattività della gestione stessa. Non sono consentite altre forme di prelievo, in qualsiasi modo effettuate.Il rendimento della Gestione Separata MPV12 beneficia di eventuali utili derivanti dalla retrocessionedi commissioni o di altri proventi ricevuti dalla Compagnia in vir tù di accordi con soggetti terzi ericonducibili al patrimonio della gestione stessa.Il tasso medio di rendimento della Gestione Separata MPV12 è determinato rapportando il risultatofinanziario della Gestione Separata alla giacenza media delle attività della gestione stessa, relativi alperiodo di osservazione considerato. Il risultato finanziario realizzato dalla Gestione Separata nel periododi osservazione considerato è costituito dai proventi finanziari di competenza conseguiti dalla gestionestessa, comprensivi degli scarti di emissione e di negoziazione di competenza, dagli utili realizzati e dalleperdite sofferte , al netto delle spese effettivamente sostenute per l’acquisto e la vendita delle attività,per la verifica contabile ed al lordo delle ritenute di acconto fiscale. Gli utili realizzati comprendonoanche quelli derivanti dalla retrocessione di commissioni o di altri proventi ricevuti dalla Compagnia invirtù di accordi con soggetti terzi e riconducibili al patrimonio della gestione stessa. Le plusvalenze ele minusvalenze sono incluse nel risultato finanziario solo se effettivamente realizzate nel periodo diosservazione. Gli utili e le perdite di realizzo vengono determinati con riferimento al valore di iscrizionedelle corrispondenti attività nel libro mastro della Gestione Separata MPV12, pari al prezzo di acquistoper i beni di nuova acquisizione. La giacenza media delle attività della Gestione Separata nel periododi osservazione considerato è pari alla somma delle giacenze medie dei depositi in numerario, degliinvestimenti e di ogni altra attività della gestione stessa. La giacenza media degli investimenti e dellealtre attività è determinata in base al valore di iscrizione nel libro mastro della Gestione Separata.Il rendiconto riepilogativo e il prospetto della composizione delle attività della Gestione Separata MPV12sono sottoposti a verifica da parte di una Società di Revisione iscritta all’Albo di cui al D. Lgs. 24febbraio 1998, n.58. La società di revisione esprime il proprio giudizio sulle risultanze delle verificheeffettuate ai sensi dell’art. 11, comma 2, del Reg. IVASS n. 38/2011.La Compagnia può effettuare sulla Gestione Separata MPV12 operazioni di scissione o di fusione conaltre gestioni separate alle condizioni e con le modalità previste dagli artt. 34 e 35 del Reg. IVASS n.14/2008.Il presente regolamento è parte integrante delle condizioni di assicurazione.

Roma, marzo 2014


FAC-S

IMIL

E

pagine 1 di 2


MODULO DI PROPOSTA DI CONTRATTO DI CAPITALIZZAZIONE COD. ID.

Data di deposito in Consob: 31/03/2014.Data di validità del Modulo di proposta: dal 31/03/2014.

BANCA ............................................................

Sportello .........................................................

COD. PRODOTTO .............................................

MODALITÀ DI PAGAMENTO DEL PREMIOIl pagamento dei premi può essere effettuato mediante:• addebito su c/c bancario, previa autorizzazione del titolare del conto corrente;• bonifico bancario sul conto corrente intestato alla Società, presso la Banca Monte dei Paschi di Siena, Filiale di Roma Ag. 45.Si applica la valuta equivalente al terzo giorno lavorativo successivo alla data di pagamento del premio.

CLAUSOLA DI RECESSO - REVOCABILITÀ DELLA PROPOSTAAi sensi del D.Lgs. 7 dicembre 2005, n. 209, l’investitore-contraente può recedere dal contratto entro 30 giorni dalla sua conclusione, dandonecomunicazione alla Società con lettera raccomandata, contenente gli elementi identificativi del contratto, indirizzata al seguente recapito: AXA MPSAssicurazioni Vita S.p.A. - Via Aldo Fabrizi, 9 - 00128 ROMA. La conclusione del contratto si considera avvenuta il giorno di decorrenza indicato inproposta a condizione che sia stata pagata la prima rata di premio. Il recesso ha l’effetto di liberare entrambe le parti da qualsiasi obbligazionederivante dal contratto a decorrere dalle ore 24 del giorno di spedizione della comunicazione di recesso quale risulta dal timbro postale di invio.Entro 30 giorni dal ricevimento della comunicazione del recesso, la Società rimborsa all’investitore-contraente il premio da questi eventualmentecorrisposto. Ai sensi del D.Lgs. 7 dicembre 2005, n. 209, la proposta di contratto è revocabile, prima che il contratto sia concluso, mediantecomunicazione alla Società nei modi previsti per l’esercizio del diritto di recesso, ovvero tramite l’agenzia o filiale presso la quale è stata sottoscritta.

CONSEGNA DEL PROSPETTO D’OFFERTA

Dichiaro di aver ricevuto, prima della sottoscrizione del modulo di proposta, la Scheda Sintetica, le Condizioni dicontratto. La Parte I, II e III del prospetto mi saranno consegnate gratuitamente su mia richiesta.

L’investitore-contraente ...................................................................................................................................

CONSENSO AL TRATTAMENTO DEI DATI PERSONALI COMUNI E SENSIBILI AI SENSI DELL'ART. 23 DEL CODICE PRIVACYRicevuta l’informativa di cui all’art. 13 del D. Lgs. 196/2003 ("Codice per la protezione dei dati personali", il "CODICE PRIVACY") e preso atto di quanto in essacontenuto, io sottoscritto acconsento al trattamento dei dati personali, sia comuni sia sensibili, che mi riguardano, per fini strettamente connessi allo specificorapporto intercorrente con AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A. Inoltre, preso atto di quanto indicato nel paragrafo 1.2 dell’informativa "trattamento dei dati personaliper ricerche di mercato e/o finalità promozionali" (barrare una delle due caselle sottostanti):

Acconsento Non Acconsentoall’utilizzazione dei predetti dati al fine di rilevare la qualità dei servizi o i bisogni della clientela e di effettuare ricerche di mercato e indagini statistiche, nonché disvolgere attività promozionali di servizi e/o prodotti.L’investitore-contraente ...............................................................................................

AXA MPS ASSICURAZIONI VITA S.p.A. - Sede Legale: Via Aldo Fabrizi n. 9, 00128 Roma (Italia), Codice Fiscale e numero iscrizione al Registro delle Imprese di Roma: 01075910586, Partita IVA:00959221003, Capitale Sociale € 569.000.000 i.v., Tel.: + 39 06 50870.1, Fax: + 39 06 50870295. Sito Internet: www.axa-mps.it, e-mail: [email protected], PEC: [email protected] -Autorizzata all’esercizio delle Assicurazioni con Decreto del Ministero dell’Industria, del Commercio e dell’Artigianato del 24/7/1974 (G.U. 8/8/1974 n. 208). Compagnia iscritta alla Sez. I dell’Albodelle Imprese Ivass al nr. 1.00046. La Società è soggetta all’attività di direzione e coordinamento di AXA Assicurazioni S.p.A. ed appartiene al Gruppo assicurativo AXA Italia, iscritto all’Albo deiGruppi assicurativi con il numero 041.

MO

D. A

XV IF

- 03/2

014 -

CO

PIA

PER

LA

FILI

ALE

Il sottoscritto, nel seguito indicato come 'investitore-contraente', propone ad AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A. la stipula di una polizza dicapitalizzazione a premio ricorrente denominata AXA MPS Investimento Flessibile (IF11) sulla base delle condizioni contrattuali di cui al mod.AXV IF IF11 che dichiara di aver ricevuto e di accettare integralmente. A tal fine comunica i dati necessari per la stipula del contratto:

INVESTITORE-CONTRAENTE: ....................................................................................................................................................................INDIRIZZO: ...................................................................................... COMUNE DI: .....................................................................................ISCRIZ. E CCIAA: ....................................................................................................................................................................................COD. FISC./P.IVA: ............................................................................................. CATEGORIA: .....................................................................

BENEFICIARI A SCADENZA: ........................................................................................................................................................................GESTIONE SEPARATA: MPV 12 ...............................................................................................................................................................PREMI RICORRENTI: EURO .....................................................................................................................................................................SPESE SUL PRIMO PREMIO: EURO .............................................................................................................................................................PERIODICITÀ: MENSILE ANNUALEDECORRENZA POLIZZA: ..................................................... SCADENZA: .....................................................................................................

In relazione al pagamento del premio, il sottoscritto autorizza la Compagnia ad addebitare il premio iniziale di euro ................................................e i premi successivi sul:C/C .................... .................. ABI ............ ............................. CAB .......................................... AG. ..........................................................

La Filiale ................................................................................ NDG ..........................................................................................................

In ........................................... il ................................................ L’investitore-contraente ..........................................................................

Il Titolare del C/C (se diverso dall’investitore-contraente) ...........................................................................................................................

FAC-S

IMIL

E

INFORMATIVA AI SENSI DELL'ARTICOLO 13 DEL D. LGS. 196/2003 ("Codice per la protezione dei dati personali", il "CODICE PRIVACY")

1. FINALITÀ DEL TRATTAMENTO DEI SUOI DATI PERSONALI1.1 TRATTAMENTO DEI DATI PERSONALI PER FINALITÀ ASSICURATIVE (1)In applicazione dell'articolo 13 del Codice Privacy, e in relazione ai dati personali che La riguardano e che formeranno oggetto di trattamento, La informiamodi quanto segue: al fine di fomirLe i servizi e/o i prodotti assicurativi richiesti, AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A. (la "Società") deve poter disporre di dati per-sonali che La riguardano - dati raccolti presso di Lei o presso altri soggetti (2), previo Suo consenso espresso e/o dati che devono essere fomiti da Lei o daterzi ai sensi di legge (3). Per le esclusive finalità assicurative di polizza, non è richiesto il Suo consenso espresso, rientrando la fattispecie relativa alla con-clusione del contratto assicurativo nelle esclusioni di cui alla lettera (b) dell’art 24 del Codice Privacy. Tuttavia, il consenso che Le chiediamo riguarda laraccolta dei Suoi dati personali presso gli altri soggetti, come sopra menzionati, nonché la raccolta eventuale di dati sensibili (4) strettamente inerenti alla for-nitura dei servizi e/o prodotti assicurativi, il trattamento dei quali, come il trattamento delle altre categorie di dati oggetto di particolare tutela (5), è ammesso,nei limiti in concreto strettamente necessari, dalle relative autorizzazioni di carattere generale rilasciate dal Garante per la protezione dei dati personali. La in-formiamo inoltre che, esclusivamente per le finalità sopra indicate e pertanto limitatamente a quanto strettamente necessario allo svolgimento del rapportoassicurativo, i Suoi dati, a seconda dei casi, potranno o dovranno essere comunicati ad altri soggetti con i quali la Società coopera in Italia o all'estero - e, inambito extracomunitario, ai sensi e per gli effetti dell’art. 43 del Codice Privacy, solo previo Suo consenso espresso - e presso paesi che assicurino adeguategaranzie di trattamento dei dati autorizzate dal Garante per la protezione dei dati personali come autonomi titolari, nella gestione del medesimo rischio assi-curativo c.d. "catena assicurativa" (6). II consenso che Le chiediamo riguarda, pertanto, oltre alle nostre comunicazioni e trasferimenti, anche gli specifici trat-tamenti e le comunicazioni e trasferimenti all'interno della "catena assicurativa" effettuati dalla Società ai predetti soggetti e dai predetti soggetti tra di loro.1.2 TRATTAMENTO DEI DATI PERSONALI PER RICERCHE DI MERCATO E/O FINALITÀ PROMOZIONALIIn aggiunta alle finalità assicurative sopra menzionate, per le quali, come anticipato, il consenso è necessario solo nel caso di raccolta e trattamento dei Suoidati sensibili e/o giudiziari, ovvero nel caso di raccolta di tali dati presso soggetti terzi, ovvero ancora nel caso di trasferimento di tali dati e dei Suoi datipersonali al di fuori del territorio comunitario, Le chiediamo di esprimere il Suo consenso espresso, tuttavia facoltativo, al trattamento di Suoi dati da partedella nostra Società al fine di rilevare la qualità dei servizi o i bisogni della clientela e di effettuare ricerche di mercato e indagini statistiche, nonché di svolgereattività promozionali di servizi e/o prodotti propri o di terzi (7). Precisiamo che il consenso è, in questo caso, del tutto facoltativo e che il Suo eventuale rifiutonon produrrà alcun effetto circa la fornitura dei servizi e/o prodotti assicurativi di cui alla presente informativa. Potrà liberamente acconsentire o negare il Suoconsenso alla raccolta e al trattamento dei Suoi dati per tali finalità nell'apposito spazio presente nella proposta di assicurazione.2.MODALITA' DI TRATTAMENTO DEI SUOI DATII Suoi dati saranno trattati (8) dalla nostra Società - titolare del trattamento – mediante operazioni o complessi di operazioni, come previste dall'articolo 4,comma 1, lett. a) del Codice Privacy. Il trattamento avverrà anche mediante l'ausilio di mezzi elettronici o comunque automatizzati e sarà svolto direttamentedal titolare e da soggetti esterni a tale organizzazione in Italia o all'estero, con le modalità previste dagli artt. 42 e 43 del Codice Privacy. Tali soggetti sono, aloro volta, impegnati a trattarli usando solo modalità e procedure strettamente necessarie per le specifiche finalità indicate nella presente informativa econformi alla normativa. La informiamo inoltre che, all'interno della Società, i dati saranno trattati dai dipendenti e collaboratori nell'ambito delle rispettive fun-zioni e in conformità con le istruzioni ricevute, sempre e solo per il conseguimento delle specifiche finalità indicate nella presente informativa. La Società si ri-serva altresì di comunicare i Suoi dati a soggetti di sua fiducia - operanti anche all'estero - che svolgono per conto della Società compiti di natura tecnica odorganizzativa (9).3 DIRITTI DELL'INTERESSATOIl titolare del trattamento dei Suoi dati è AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A., con sede legale in Roma, Via Aldo Fabrizi, 9.Gli artt. 7 - 10 del Codice Privacy conferiscono all'interessato specifici diritti, tra i quali, il diritto di ottenere dal titolare la conferma dell'esistenza o meno dipropri dati personali e la loro messa a disposizione in forma intellegibile; di avere conoscenza dell'origine dei dati, nonché della logica e delle finalità su cui sibasa il trattamento; di ottenere la cancellazione, la trasformazione in forma anonima o il blocco dei dati trattati in violazione della legge; l'aggiornamento, larettifica o, se vi è interesse, l'integrazione dei dati; di opporsi, per motivi legittimi, al trattamento (10). Per l'esercizio dei Suoi diritti, nonché per informazionipiù dettagliate circa i soggetti o le categorie di soggetti ai quali i Suoi dati sono comunicati o che possono venirne a conoscenza in qualità di responsabili o in-caricati, potrà rivolgersi alla Funzione di Compliance - AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A. - Via Aldo Fabrizi 9, 00128 Roma ([email protected]).

NOTE1) Per "finalità assicurativa" deve intendersi, tenuto conto della raccomandazione del Consiglio d'Europa REC(2002)9, il trattamento dei dati personali per le

seguenti finalità: predisposizione e stipulazione di polizze assicurative; raccolta dei premi; liquidazione dei sinistri o pagamento di altre prestazioni; riassi-curazione; coassicurazione; prevenzione e individuazione delle frodi assicurative e relative azioni legali; costituzione, esercizio e difesa di diritti dell'assicu-ratore; adempimento di altri specifici obblighi di legge o contrattuali; analisi di nuovi mercati assicurativi; gestione e controllo interno; attività statistiche.

2) A titolo esemplificativo, si indicano qui di seguito gli "altri soggetti" presso i quali potranno essere raccolti, previo Suo consenso espresso, i dati che La ri-guardano (contraenti di assicurazioni in cui Lei risulti assicurato, beneficiario ecc.; coobbligati); altri operatori assicurativi (quali agenti, broker di assicurazione,imprese di assicurazione ecc.); soggetti che, per soddisfare le Sue richieste (quali copertura assicurativa, la liquidazione di sinistri ecc.), legittimamente au-torizzati dalle pubbliche autorità, forniscono informazioni commerciali; organismi associativi e consortili propri del settore assicurativo (v. nota 6 punto d);altri soggetti pubblici (v. nota 6; punto e).

3) Ad esempio, ai sensi della normativa contro il riciclaggio.4) Cioè i dati di cui all'art. 4, comma 1, lett. d). del Codice Privacy, quali dati relativi allo stato di salute, alle opinioni politiche, sindacali, religiose.5) Ad esempio: dati relativi a procedimenti giudiziari o indagini.6) Secondo il particolare rapporto assicurativo, i dati possono essere comunicati a taluni dei seguenti soggetti:a. assicuratori, coassicuratori (indicati nel contratto) e riassicuratori; agenti, subagenti, mediatori di assicurazione e di riassicurazione, produttori, ed altri canali

di acquisizione di contratti di assicurazione: banche, società di gestione del risparmio, Sim; legali; periti (indicati nell'invito);b. società di servizi per il quietanzamento; società di servizi a cui siano affidati la gestione, la liquidazione ed il pagamento dei sinistri (indicate nell'invito), tra

cui centrale operativa di assistenza (indicata nel contratto), società di consulenza per tutela giudiziaria (indicata nel contratto), clinica convenzionata (sceltadall'interessato); società di servizi informatici e telematici o di archiviazione; società di servizi postali (per trasmissione, imbustamento, trasporto e smista-mento delle comunicazioni alla clientela) (indicate sul plico postale); società di revisione e di consulenza (indicata negli atti di bilancio); società di informazionecommerciale per rischi finanziari; società di servizi per il controllo delle frodi; società di recupero crediti;

c. società del Gruppo a cui appartiene la nostra Società (controllanti, controllate o collegate, anche indirettamente, ai sensi delle vigenti disposizioni di legge);d. organismi associativi (ANIA) e consortili propri del settore assicurativo;e. IVASS, Ministero dell'Industria, del commercio e dell'Artigianato, CONSAP, UCI, commissione di vigilanza sui fondi pensione, Ministero del Lavoro e della

Previdenza Sociale ed altre banche dati nei confronti delle quali la comunicazione dei dati è obbligatoria.7) I dati possono essere comunicati a taluni dei seguenti soggetti: società del Gruppo a cui appartiene la nostra Società, (controllanti, controllate e collegate,

anche indirettamente, ai sensi delle vigenti disposizioni di legge); società specializzate per informazione e promozione commerciale, per ricerche di mercatoe per indagini sulla qualità dei servizi e sulla soddisfazione dei clienti, assicuratori, coassicuratori; agenti, subagenti, mediatori di assicurazione e di riassi-curazione, produttori ed altri canali di acquisizione di contratti di assicurazione; banche, società di gestione del risparmio, Sim.

8) Il trattamento può comportare le seguenti operazioni previste dall'art. 4, comma 1, lett. a), del Codice: raccolta, registrazione, organizzazione, conservazione,elaborazione, modificazione, selezione, estrazione, raffronto, utilizza, interconnessione, blocco, comunicazione, cancellazione, distruzione di dati; è inveceesclusa l'operazione di diffusione di dati.

9) Questi soggetti sono società o persone fisiche nostre dirette collaboratrici e svolgano le funzioni di responsabili del nostro trattamento dei dati. Nel casoinvece che operino in autonomia come distinti "titolari" di trattamento rientrano, come detto, nella c.d. "catena assicurativa" con funzione organizzativa (v.nota 6 punto b).

10) Tali diritti sono previsti e disciplinati dagli artt. 7-10 del Codice. La cancellazione e il blocco riguardano i dati trattati in violazione di legge. Per l'integrazioneoccorre vantare un interesse. L'opposizione può essere sempre esercitata nei riguardi del materiale commerciale pubblicitario, della vendita diretta o dellericerche di mercato; negli altri casi l'opposizione presuppone un motivo legittimo.

L'elenco completo e aggiornato dei soggetti ai quali i dati sono comunicati e quello dei responsabili del trattamento, nonché l'elenco delle categorie dei soggettiche vengono a conoscenza dei dati in qualità di incaricati del trattamento, sono disponibili gratuitamente chiedendoli al Servizio indicato in informativa.

pagine 2 di 2







MO

D. A

XV

IF IF

11 -

03/

2014







RISPARMIO E INVESTIMENTO

AXA MPS INVESTIMENTOFLESSIBILE

Prodotto finanziario di capitalizzazioneCodice prodotto IF11

Si raccomanda la lettura della Parte I (Informazioni sull’Investimento), della Parte II (Illustrazione dei dati periodici di rischio-rendimento e costi

effettivi dell’investimento) e della Parte III (Altre informazioni) del Prospetto d’offerta, che devono essere messe gratuitamente a disposizione

dell’investitore-contraente su richiesta del medesimo, per le informazioni di dettaglio.

IL PROSPETTO D’OFFERTA È VOLTO AD ILLUSTRARE ALL’INVESTITORE-CONTRAENTE

LE PRINCIPALI CARATTERISTICHE DELL’INVESTIMENTO PROPOSTO.

Data di deposito in Consob della Copertina: 31/03/2014. Data di validità della Copertina: dal 31/03/2014.

La pubblicazione del Prospetto d’offerta non comporta alcun giudizio della Consob sull’opportunità dell’investimento proposto.


Gruppo AXA ITALIA

OFFERTA AL PUBBLICO DI

Prospetto d’offerta - Parte I di 10 AXA MPS Investimento Flessibile1

A) INFORMAZIONI GENERALI

1. L’Impresa di assicurazione

AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A., società di diritto italiano appartenente al Gruppo AXA ITALIA, è stataautorizzata all’esercizio delle Assicurazioni Vita e Capitalizzazioni, con decreto del Ministero dell’Industria,del Commercio e dell’Artigianato del 24/07/1974, pubblicato nella Gazzetta Ufficiale n. 208 del08/08/1974, ed è iscritta alla Sez. I dell’Albo delle imprese IVASS al n. 1.00046, soggetta all’attività didirezione e coordinamento di Axa S.A,, con Sede Legale ed Amministrativa in Via Aldo Fabrizi, 9 - 00128Roma - Italia; Tel. 800231187; sito internet www.axa-mps.it; indirizzo di posta elettronica [email protected]

Per ulteriori informazioni sull’Impresa di Assicurazione e sul suo Gruppo di appartenenza si rinvia allaParte III, Sezione A, par. 1 del Prospetto d’offerta.

2. Conflitto d’interesse

La Compagnia appartiene al Gruppo assicurativo AXA ITALIA ed è detenuta per il 50% da AXAMediterranean Holding S.A., società del Gruppo AXA e per il 50% da Banca Monte dei Paschi di SienaS.p.A, società del Gruppo MPS. In relazione al potenziale conflitto di interessi si segnalano i seguentirapporti: contratto di delega e gestione finanziaria del patrimonio della gestione speciale MPV12 con AXAInvestment Managers che nelle operazioni di compravendita ha la possibilità di ricorrere anche allaintermediazione di Società appartenenti al Gruppo AXA ed al Gruppo MPS; contratti di c/c e deposito titolicon Banca Monte dei Paschi di Siena, con società a questa collegate o consociate. Nel patrimonio dellagestione speciale possono essere presenti titoli obbligazionari e azioni di società appartenenti ai GruppiAXA e MPS e quote di OICR gestiti da società appartenenti ai gruppi medesimi.

La Società è dotata di procedure per l’individuazione e la gestione delle situazioni di conflitto di interessioriginate da rapporti di gruppo o da rapporti di affari propri o di società del gruppo. Tali procedureprevedono il coinvolgimento delle funzioni operative e di controllo della Società ed il monitoraggio periodicoda parte del Consiglio di Amministrazione. La Società garantisce in ogni caso che, pur in presenza dipotenziali situazioni di conflitto di interessi, l’operatività sia diretta che delegata viene svolta in modo danon recare pregiudizio agli investitori-contraenti. Si precisa inoltre che la Società ha in corso accordi checomportano la parziale retrocessione di commissioni gravanti su OICR ed altri investimenti. Nel rendiconto


Prospetto d’offerta

Parte IInformazioni sull’investimentoLa Parte I del Prospetto d’offerta, da consegnare su richiesta all’investitore-contraente è volta ad illustrare le informazioni di dettaglio sull’offerta

Data di deposito in Consob della Parte I: 31/03/2014.Data di validità della Parte I: dal 31/03/2014.


annuale della Gestione Separata MPV12 saranno quantificate le predette retrocessioni ai fini del lororiconoscimento agli investitori-contraenti. La Società assicura comunque che, indipendentementedall’esistenza dei suddetti accordi, l’operatività posta in essere viene svolta in modo da conseguire ilmiglior risultato possibile per gli investitori-contraenti.

3. Reclami

Eventuali reclami riguardanti il rapporto contrattuale o la gestione dei sinistri devono essere inoltrati periscritto, tramite lettera raccomandata A/R a: AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A. Advisory CenterVia Aldo Fabrizi, 9 - 00128 Roma - Italia per fax al seguente numero: 0039 06 51760323 per e-mail a: [email protected]

Per questioni inerenti al contratto: Qualora l’esponente non si ritenga soddisfatto dall’esito del reclamo o in caso di assenza di riscontro neltermine massimo di quarantacinque giorni, potrà rivolgersi all’IVASS - Servizio Tutela degli Utenti - Via delQuirinale, 21 - 00187 Roma, telefono 06.421331, corredando l’esposto della documentazione relativaal reclamo trattato dalla Società.

Per questioni attinenti alla trasparenza informativa:Qualora l’esponente non si ritenga soddisfatto dall’esito del reclamo o in caso di assenza di riscontro neltermine massimo di quarantacinque giorni, potrà rivolgersi alla CONSOB - Via G.B. Martini,3 - 00198Roma, o Via Broletto, 7 - 20123 Milano, telefono 06.84771/02.724201, corredando l’esposto delladocumentazione relativa al reclamo trattato dalla Società. In relazione alle controversie inerenti laquantificazione delle prestazioni si ricorda che permane la competenza esclusiva dell’Autorità Giudiziaria,oltre alla facoltà di ricorrere a sistemi conciliativi ove esistenti.

Per altre questioni ad altre Autorità amministrative.

B) INFORMAZIONI SUL PRODOTTO FINANZIARIO DICAPITALIZZAZIONE

4. Descrizione del contratto e impiego dei premi

4.1 Caratteristiche del contrattoAXA MPS Investimento Flessibile consente, mediante il versamento di premi unici ricorrenti integrabili conversamenti aggiuntivi facoltativi, di costituire un capitale rivalutabile annualmente in funzione del rendimentoottenuto dalla Gestione Separata MPV12 cui il contratto è collegato. Tale rendimento non può in ogni caso essereinferiore al rendimento minimo annuo garantito previsto dal contratto di cui al successivo paragrafo 5.1.

4.2 Durata del contrattoAXA MPS Investimento Flessibile ha durata di 5 anni prorogabile tacitamente per ulteriori 5 anni.L’investitore-contraente può esercitare il diritto di riscatto trascorso un anno dalla conclusione delcontratto.

4.3 Versamento dei premiIl contratto prevede il versamento di premi unici ricorrenti di periodicità mensile o annuale. Inoltrel’investitore-contraente può effettuare il versamento di premi aggiuntivi e può modificare, sospendere eriprendere il versamento dei premi in qualsiasi momento della durata contrattuale. Premi unici ricorrenti: minimo € 150 mensili/€ 1.800 annuali, ed un massimo di € 500.000. Premi aggiuntivi: minimo € 150. La Società preleva dai premi versati le spese fisse di emissione e i costi di caricamento che pertanto nonconcorrono a formare il capitale investito.


B.1) INFORMAZIONI SULL’INVESTIMENTOFINANZIARIO

I premi versati al netto dei costi sono investiti nella Gestione Separata MPV12 e costituiscono il capitaleinvestito. La proposta di investimento finanziario collegata al presente prodotto è denominata AXA MPSInvestimento Flessibile (IF11). La Gestione Separata MPV12 è stata istituita in data 23 luglio 2002. La valuta di denominazione è l’Euro. La gestione degli attivi della Gestione Separata, è stata delegata dallaCompagnia ad AXA Investment Managers. AXA MPS Investimento Flessibile consente, mediante ilversamento di premi unici ricorrenti integrabili con versamenti aggiuntivi facoltativi, di costituire un capitalerivalutabile annualmente in funzione del rendimento conseguito dalla Gestione Separata MPV12 cui ècollegato il contratto.

5. Rivalutazione del capitale

Il prodotto prevede alla scadenza contrattuale il rimborso di un importo pari al capitale investito rivalutatoannualmente in funzione del rendimento della Gestione Separata rilevato il secondo mese antecedentela ricorrenza annuale di polizza, al netto dell’importo trattenuto a titolo di costi di gestionedell’investimento finanziario. Tale rendimento riconosciuto non potrà in ogni caso essere inferiore al tassodi rendimento minimo garantito stabilito dalla Compagnia. Il rendimento riconosciuto, si consolida annualmente. Si rinvia al paragrafo 5.1 per la descrizione dettagliata del meccanismo di rivalutazione.

La rilevazione del rendimento della Gestione Separata avviene con frequenza mensile. Il consolidamento,ossia il meccanismo in base a cui le maggiorazioni periodiche derivanti dalla rivalutazione del capitalevengono definitivamente acquisite dall’investitore-contraente, avviene con frequenza annuale.

Il periodo di osservazione per la determinazione del rendimento è annuale. L’anno preso a base per il calcolo del rendimento è costituito dai dodici mesi precedenti il secondo meseanteriore a quello della ricorrenza annuale del contratto.

Il periodo di rilevazione del rendimento della Gestione Separata è legato alla data di sottoscrizione delcontratto, e, quindi, alla data di rivalutazione periodica. Ne discende che il rendimento riconosciuto èinfluenzato dalla data di rivalutazione periodica del capitale.Nel caso di riscatto anticipato del capitale maturato, il valore di rimborso sarà pari al capitale maturatoall’ultima ricorrenza annuale di contratto, diminuito degli eventuali riscatti parziali, aumentato deglieventuali premi versati successivamente e maggiorato delle rivalutazioni maturate fino alla richiesta dirimborso. Il rendimento da utilizzare per il calcolo delle rivalutazioni da riconoscere per il periodo cheintercorre tra l’ultima data di rivalutazione (ultima ricorrenza annuale di polizza e data versamento inpresenza di nuovi versamenti di premi) e la data della richiesta del rimborso è quello che si ottieneutilizzando il rendimento della Gestione Separata MPV12, al netto dell’importo trattenuto dall’Impresa diassicurazione a titolo di costi di gestione dell’investimento finanziario, rilevato il secondo meseantecedente la data della richiesta stessa. Le rivalutazioni attribuite risultano definitivamente consolidate nella misura del 100%, in occasione di uneventuale riscatto anticipato.

5.1 Rivalutazione periodica Il capitale investito è rivalutato annualmente in base al rendimento consolidato. Il rendimento consolidato è pari al rendimento conseguito dalla Gestione Separata cui è collegato ilcontratto, il secondo mese antecedente l’anniversario di polizza, al netto dell’importo trattenutodall’impresa di assicurazione a titolo di costi di gestione dell’investimento finanziario. Il periodo diosservazione per la determinazione del rendimento è annuale. L’anno preso a base per il calcolo delrendimento è costituito dai dodici mesi precedenti il secondo mese anteriore a quello della ricorrenzaannuale del contratto. Il rendimento consolidato non potrà comunque risultare inferiore al rendimentoannuo minimo garantito pari all’1,00% per i primi 3 anni di durata contrattuale. Successivamente a taletermine, la Compagnia si riserva di modificare, nei limiti della normativa vigente, il tasso annuo minimogarantito da applicare nelle annualità successive. In ogni caso il capitale maturato alla scadenza delcontratto non potrà essere inferiore alla somma dei premi versati al netto di eventuali riscatti.Con riferimento alla quantificazione della componente del rendimento rilevato della Gestione Separataretrocessa (c.d. rendimento retrocesso), si precisa che, tipicamente, la previsione contrattuale comporta


che solo la componente di rendimento retrocessa partecipi al meccanismo di rivalutazione. Sono previstele seguenti modalità di retrocessione:

Prelievo in punti percentuali assoluti: il tasso di rendimento trattenuto è variabile in funzione del capitale maturato all’ultima ricorrenza annualeprecedente quella della rivalutazione, diminuito degli eventuali riscatti parziali e aumentato dei versamentieffettuati nell’annualità di polizza, come di seguito: • 1,30% per capitale inferiore o uguale a € 100.000; • 1,10% per capitale superiore a € 100.000 e inferiore o uguale a € 250.000; • 0,90% per capitale superiore a € 250.000.

Si precisa che il rendimento retrocesso all’investitore-contraente corrisponde alla differenza tra ilrendimento rilevato della Gestione Separata e il tasso di rendimento trattenuto. Con riferimento al tassodi rendimento minimo garantito e alla frequenza con la quale l’Impresa di assicurazione confronta ilrendimento retrocesso con il tasso di rendimento minimo garantito ai fini della determinazione delrendimento consolidato (c.d. frequenza di determinazione) si riportano le seguenti informazioni:

Tasso di rendimento minimo garantito: il tasso di rendimento minimo garantito è pari all’1,00% annuo, per i primi 3 anni di durata del contratto.Successivamente a tale termine, la Compagnia si riserva di variare il tasso annuo minimo garantito daapplicare nelle annualità successive dandone preventiva comunicazione all’investitore-contraente. In ognicaso il capitale maturato alla scadenza del contratto non potrà essere inferiore alla somma dei premiversati al netto di eventuali riscatti. Le rivalutazioni in base al tasso minimo garantito sono riconosciutesecondo il regime di capitalizzazione composta.

Il confronto tra il rendimento retrocesso ed il tasso di rendimento minimo garantito (c.d.determinazione), avviene con frequenza periodica annuale a ciascuna ricorrenza annuale di polizza, ascadenza e in caso di rimborso del capitale maturato prima della scadenza. L’Impresa applica le proprie commissioni mediante prelievo sul rendimento della Gestione Separata,fatto salvo il rendimento minimo garantito che rimane comunque garantito all’investitore-contraente.

La misura di rivalutazione è determinata dalla somma: • del tasso di rendimento minimo garantito; • dell’eccedenza del rendimento conseguito dalla Gestione Separata, al netto dell’importo trattenuto

dall’Impresa di assicurazione a titolo di costi di gestione dell’investimento finanziario, rispetto a taletasso minimo.

Avvertenza: ogni rivalutazione periodica attribuita al contratto resta definitivamente acquisita e,pertanto, il capitale maturato al termine di ogni periodo di consolidamento non può decrescere.

Riportiamo un’esemplificazione della modalità di funzionamento del meccanismo di rivalutazione:

Premio annuo versato: € 1.800Capitale investito: € 1.734,60Rendimento della Gestione Separata: 4%Rendimento retrocesso: 2,70%Rivalutazione attribuita alla prima ricorrenza annuale: € 1.734,60 x 2,70% = € 46,83Capitale rivalutato alla prima ricorrenza annuale di polizza: € 1.734,60 + € 46,83 = € 1.781,43

Si rinvia ai paragrafi 7 e 8 per informazioni sulla Gestione Separata.

6. Orizzonte temporale d’investimento consigliato

L’orizzonte temporale d’investimento consigliato all’investitore-contraente è pari a 5 anni. Tale orizzonte è determinato in relazione al tempo necessario per recuperare i costi del prodotto avendoriguardo al tasso di rendimento minimo garantito previsto.


7. Politica di investimento e rischi specifici della Gestione Separata

L’investimento finanziario è costituito dalla Gestione Separata MPV12.A) Criteri di composizione del patrimonio della Gestione Separata:

• Le scelte di investimento vengono effettuate sulla base delle previsioni circa l’evoluzione dei tassidi interesse considerando le opportunità di posizionamento sui diversi tratti della curva deirendimenti, nonché sulla base dell’analisi dell’affidabilità degli emittenti, sempre nel rispetto delladurata degli impegni delle passività e tenendo conto delle garanzie di rendimento minimo previstedal contratto. Gli attivi diversi dagli strumenti a reddito fisso vengono selezionati in base al potenzialecontributo alla performance del portafoglio, sempre in una logica integrata attivo/passivo. Il pesopercentuale degli investimenti in strumenti finanziari o altri attivi emessi o gestiti da soggetti delGruppo AXA di appartenenza alla data del 31/12/2013 era pari all’2.36%.

• L’investimento principale è in titoli di stato italiani e dell’Area Euro, nonché obbligazioni corporatedenominate in euro ed OICR di tipo obbligazionario. Investimento residuale in azioni e OICR di tipoazionario. Investimento residuale in strumenti alternativi ed in fondi immobiliari.

Investimento residuale in strumenti derivati.• Gli attivi sono investiti principalmente in strumenti denominati in Euro• Gli emittenti selezionati sono principalmente governativi, organismi sopranazionali e obbligazioni

corporate con rating investment grade.B) La politica di investimento adottata dalla Gestione Separata mira alla conservazione del capitale

insieme alla ricerca di performance assolute nel medio-lungo termine.Le scelte di investimento sono effettuate nel rispetto dei limiti previsti dalla normativa vigente. Talepolitica gestionale mira a cogliere le migliori opportunità di investimento offerte dai mercati finanziari incoerenza con un profilo di rischio medio/basso. La gestione finanziaria ha privilegiato l’investimento intitoli di Stato italiani e corporate a tasso fisso. L’ottimizzazione del profilo rischio-rendimento è stataconseguita anche con una mirata attività in titoli azionari ed investimenti alternativi. Il rating medio diportafoglio della Gestione Separata è pari a BBB+.C) Specifici fattori di rischio:

• Duration: la componente obbligazionaria del portafoglio ha tendenzialmente una duration pari a 5 anni• Rating: investimento principale in obbligazioni con rating investment grade.• Investimenti alternativi: investimento residuale in quote di OICR aperti non armonizzati, fondi mobiliari

chiusi non negoziati in un mercato regolamentato, fondi riservati e fondi speculativi. Utilizzo distrumenti finanziari derivati nei limiti e nelle modalità dettati dalla normativa vigente.

D) La Società di revisione incaricata di certificare la Gestione Separata è la Mazars S.p.A.

8. Criteri di valorizzazione degli attivi di portafoglio

All’inizio di ogni mese viene determinato il rendimento di MPV12 realizzato nel periodo costituito dai dodici mesiimmediatamente precedenti rapportando il risultato finanziario di MPV12 al valore medio degli investimenti. Perrisultato finanziario della gestione MPV12 si devono intendere i proventi finanziari, compresi gli utili e le perditedi realizzo, di competenza del periodo considerato, al lordo delle ritenute di acconto fiscali e al netto delle spesespecifiche degli investimenti. Gli utili e le perdite di realizzo vengono determinati con riferimento al valore diiscrizione delle corrispondenti attività nella MPV12 e cioè: al pezzo di acquisto, per i beni di nuova acquisizione,al valore di mercato all’atto dell’iscrizione nella MPV12, per i beni già di proprietà della Compagnia. Per valoremedio degli investimenti si intende la somma della giacenza media nel periodo considerato dei depositi innumerario presso gli Istituti di Credito, della consistenza media nel periodo considerato degli investimenti in titolie della consistenza media nel periodo considerato di ogni altra attività conferita nella gestione stessa. Laconsistenza media nel periodo considerato dei titoli e delle altre attività viene determinata in base al valore diiscrizione nella MPV12.

Avvertenza: le plusvalenze, le minusvalenze e gli altri flussi di cassa concorrono alla determinazione delrendimento della Gestione Separata solo se effettivamente realizzati sulle attività che la compongono;le attività di nuova acquisizione sono valutate al prezzo di acquisto, mentre quelle già di proprietàdell’Impresa di assicurazione sono valutate al prezzo di iscrizione nella Gestione Separata.

Avvertenza: si evidenzia che, in considerazione delle caratteristiche della Gestione Separata e delmeccanismo di calcolo del relativo rendimento, la valorizzazione delle attività che compongono ilportafoglio della Gestione Separata non è riferita ai valori di mercato delle medesime e la volatilità deirelativi rendimenti non riflette quella calcolata sulla base del valore di mercato delle attività che lacompongono.

9. Rappresentazione sintetica dei costi

Il contratto prevede il versamento di premi unici ricorrenti di periodicità mensile o annuale di importominimo pari a € 150 mensili ed € 1.800 annuali e di importo massimo pari a € 500.000. In qualsiasimomento della durata contrattuale, l’investitore-contraente può effettuare il versamento di premi dicarattere straordinario di importo minimo pari a € 150 e di importo massimo pari a € 500.000. È facoltàdell’investitore-contraente modificare, sospendere e riprendere il versamento dei premi in qualsiasimomento della durata contrattuale. I premi potranno essere pagati mediante: • addebito sul c/c bancario, previa autorizzazione; • bonifico bancario sul conto corrente intestato alla Società.

La seguente tabella illustra l’incidenza dei costi sull’investimento finanziario riferita sia al momento dellasottoscrizione sia all’orizzonte temporale d’investimento consigliato. Con riferimento al momento dellasottoscrizione, il premio versato al netto delle spese di emissione previste dal contratto rappresentail capitale nominale; quest’ultima grandezza al netto dei costi di caricamento e di altri costi inizialirappresenta il capitale investito.

Avvertenza: la tabella dell’investimento finanziario rappresenta un’esemplificazione realizzata conriferimento ai soli costi la cui applicazione non è subordinata ad alcuna condizione. Per un’illustrazionecompleta di tutti i costi applicati si rinvia alla Sez. C.

B.2) INFORMAZIONI SUL RIMBORSODELL’INVESTIMENTO

10. Rimborso del capitale investito a scadenza

Il capitale maturato alla scadenza del contratto sarà determinato applicando ai premi versati al netto deicosti, il tasso di rendimento minimo garantito previsto dal contratto, e l’eccedenza rispetto a tale minimoderivante dalla rivalutazione annua del capitale, ottenuta in funzione del rendimento della GestioneSeparata cui il contratto è collegato. In caso di avvenuta tassazione sui proventi derivanti da azioni estere,alla Gestione Separata viene comunque attribuito anticipatamente l’ammontare lordo ai detti proventi,indipendentemente dall’importo effettivamente accreditato.

Si rinvia alla Sez. C, par. 13 per l’illustrazione dei costi complessivamente gravanti sul capitale maturato.

La prestazione a scadenza deve essere richiesta dal beneficiario entro e non oltre la data della quintaricorrenza annuale di polizza (scadenza). In caso contrario il contratto si riterrà tacitamente prorogato perulteriori 5 anni.


Premi ricorrenti: € 1.800 annuali PREMIO PREMIDurata: 5 anni INIZIALE SUCCESSIVI

VOCI DI COSTO CONTESTUALI AL VERSAMENTO

A Costi di caricamento 1,97% 2% B Altri costi contestuali al versamento 0% 0% C Bonus e premi 0% 0% D Spese di emissione 1,67% 0%

SUCCESSIVE AL VERSAMENTO E Costi di caricamento 0% 0% F Commissione di gestione 0% 0% G Altri costi successivi al versamento 0% 0% H Bonus e premi 0% 0%

COMPONENTI DELL’INVESTIMENTO FINANZIARIO I Premio Versato 100% 100%

M=I-D Capitale Nominale 98,33% 100% N=M-(A+B-C) Capitale Investito 96,37% 98%


11. Rimborso del capitale investito prima della scadenza del contratto(c.d. riscatto) e riduzione

Il contratto riconosce la facoltà dell’investitore-contraente di riscattare il capitale maturato decorso almenoun anno dalla data di decorenza della polizza. In tal caso il capitale è dato dal capitale maturato all’ultimaricorrenza annuale di contratto, diminuito degli eventuali riscatti parziali ed aumentato degli eventualipremi versati successivamente e maggiorato delle rivalutazioni maturate fino alla richiesta di rimborso.Tali costi sono descritti alla successiva Sezione C, par. 13.1.3. L’investitore-contraente ha inoltre la facoltà di esercitare parzialmente il diritto di riscatto con le stessemodalità previste per il riscatto totale. In questo caso, il contratto rimane in vigore per la quota nonriscattata. L’importo residuo del capitale al netto dei riscatti parziali non potrà comunque essere inferiorea € 1.800.

Si rinvia alla Sezione D, par. 17 per le informazioni circa le modalità di riscatto.

Ai fini del calcolo del valore di riscatto le rivalutazioni, sono determinate in funzione del rendimento finanziarioconseguito dalla Gestione Separata MPV12 il secondo mese antecedente la data di richiesta di rimborso. Anche in caso di riscatto anticipato opera la garanzia di rendimento minimo.

In caso di avvenuta tassazione sui proventi derivanti da azioni estere alla Gestione Separata, vienecomunque attribuito anticipatamente l’ammontare lordo ai detti proventi, indipendentemente dall’importoeffettivamente accreditato.

Riscattando il contratto nel corso della durata contrattuale, l’investitore-contraente sopporta il rischio diottenere un rimborso inferiore ai premi versati.

12. Opzioni contrattuali

Non sono previste opzioni contrattuali.

* * *

Si rinvia alle Condizioni di contratto per la documentazione che l’investitore-contraente (o il beneficiario)sono tenuti a presentare per il rimborso del capitale rivalutato a scadenza. Verificatasi la risoluzione delcontratto la Società esegue il pagamento entro 20 giorni dal ricevimento della documentazione completa.Decorso tale termine sono dovuti gli interessi moratori, a partire dal termine stesso, a favore deibeneficiari. Salvo diversa indicazione degli aventi diritto i pagamenti saranno eseguiti a mezzo accreditoin conto corrente bancario. Si ricorda che i diritti derivanti da un contratto finanziario di capitalizzazionecadono in prescrizione nel termine ordinario decennale (art. 2946 c.c.).

C) INFORMAZIONI ECONOMICHE (COSTI, AGEVOLAZIONI, REGIME FISCALE)

13. Regime dei costi del prodotto

13.1 Costi direttamente a carico dell’investitore-contraente

13.1.1 Spese di emissione La Società, per far fronte alle spese di emissione del contratto, preleva sul primo versamento un costofisso pari ad € 30.

13.1.2 Costi di caricamento Il contratto prevede costi di caricamento per la copertura dei costi commerciali e per far fronte alle speseamministrative di gestione del contratto stesso. Il costo di caricamento è determinato applicando al primopremio versato, al netto delle spese di emissione, e a ciascun premio successivo un’aliquota fissa del2%.


13.1.3 Costi di rimborso del capitale prima della scadenza (c.d. costi di riscatto) In caso di riscatto totale dall’importo liquidato sarà trattenuto dalla Società un importo fisso di € 50. Incaso di riscatto parziale dall’importo liquidato, a fronte di ciascuna operazione, sarà trattenuto dallaSocietà un importo fisso di € 50.

13.2 Costi indirettamente a carico dell’investitore-contraente (c.d. costi di gestionedell’investimento finanziario)

I costi di gestione dell’investimento finanziario prevedono una commissione annua applicata medianteprelievo sul rendimento della Gestione Separata, e variano in funzione dell’importo del capitale maturatoalla ricorrenza annuale precedente, diminuito degli eventuali riscatti parziali ed aumentato dei versamentieffettuati nell’anno stesso come indicato nella seguente tabella:

Il rendimento annuo retrocesso non può risultare inferiore al tasso annuo minimo garantitocontrattualmente.

13.3 Altri costi Non sono previsti altri costi contrattuali.

14. Agevolazioni finanziarie

Il prodotto non prevede agevolazioni finanziarie.

15. Regime fiscale

I capitali percepiti nell’esercizio di attività commerciali (corrisposti dalla Società al lordo degli oneri fiscali)concorrono alla formazione del reddito di impresa per la parte relativa alla differenza fra capitale percepitoe premi versati. Negli altri casi i capitali corrisposti sono soggetti a ritenuta fiscale a titolo di impostasostituiva in misura pari al 20% della differenza fra capitale percepito ed ammontare dei premi pagati(rendimenti maturati) ai sensi del D.L. 13/08/2011 n. 138 convertito in legge n. 148 del 14 settembre2011. Per la quota parte dei rendimenti maturati riferibile a titoli emessi dalla Stato italiano ed a titoliequiparati, o ad obbligazioni emesse da stati inclusi nelle lista pubblicata con apposito Decretoministeriale, l’imposta sostituiva sarà applicata sull’ammontare dei rendimenti maturati ridotto in basead una percentuale individuata con Legge 148/2011 e successivi Decreti del Ministero dell’Economia edelle Finanze. L’imposta di bollo è applicata nei termini previsti dalla normativa vigente.Si rinvia alla Parte III del prospetto, per maggiori informazioni.

D) INFORMAZIONI SULLE MODALITÀ DI SOTTOSCRIZIONE E RISCATTO

16. Modalità di sottoscrizione, revoca e recesso

16.1 Modalità di sottoscrizione La sottoscrizione del contratto può essere effettuata presso uno dei soggetti distributori. La sottoscrizioneavviene esclusivamente mediante l’apposito modulo di proposta. Il versamento dei premi può avvenirecon le seguenti modalità:• per mezzo di bonifico bancario su conto corrente intestato alla Società; • addebito sul conto corrente bancario, previa autorizzazione. Il contratto si per feziona nel momento in cui l’investitore-contraente riceve la comunicazionedell’accettazione della proposta da parte della Società o, in assenza di tale comunicazione, il giorno incui riceve il contratto sottoscritto dalla Società. In ogni caso il contratto si ritiene concluso il terzo giornolavorativo successivo alla data di pagamento del premio, sempre che, entro il suddetto termine, la Società




non abbia comunicato per iscritto all’investitore-contraente il rifiuto della proposta. Si rinvia alla Parte III, Sez. B, par. 4, per ulteriori informazioni.

16.2 Modalità di revoca della propostaL’investitore-contraente, ai sensi del D.Lgs. 7 dicembre 2005 n. 209, può revocare la proposta prima dellaconclusione del contratto, dandone comunicazione alla Società con lettera raccomandata con avviso diricevimento. La Società entro 30 giorni dal ricevimento della comunicazione di revoca, provvede alrimborso del premio eventualmente già versato. Ai fini dell’efficacia della revoca fa fede la data diricevimento della raccomandata da parte della Società.

16.3 Diritto di recesso del contratto L’investitore-contraente, ai sensi del D.Lgs 7 dicembre 2005 n. 209, può recedere dal contratto entro 30giorni dalla sua conclusione dandone comunicazione alla Società con lettera raccomandata con avviso diricevimento, contenente gli elementi identificativi del contratto, indirizzata al seguente recapito: AXA MPSAssicurazioni Vita S.p.A. - Via Aldo Fabrizi, 9 - 00128 Roma. Il recesso ha l’effetto di liberare entrambele parti da qualsiasi obbligazione derivante dal contratto a decorrere dalle ore 24 del giorno di spedizionedella comunicazione di recesso quale risulta dal timbro postale dell’invio. Entro 30 giorni dal ricevimentodella comunicazione di recesso la Società rimborsa all’investitore-contraente il premio versato.

17. Modalità di riscatto del capitale maturato

L’investitore-contraente, può richiedere il rimborso del capitale, anche in misura parziale, presentando allaSocietà apposita richiesta scritta. La richiesta di riscatto totale deve essere accompagnata dai documentinecessari a verificare l’effettiva esistenza dell’obbligo di pagamento (originale di polizza ed eventualiappendici). I valori di riscatto possono risultare inferiori ai premi versati. Per ulteriori informazioni èpossibile contattare l’Advisory Center della Società (AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A., Via Aldo Fabrizi, 9 -00128 Roma; e-mail: [email protected]; telefono 800231187; fax +39 06 51760323).Si rinvia alla Parte III, Sez. B, par. 5, per ulteriori informazioni.

18. Modalità di effettuazione di operazioni di passaggio tra attivitàfinanziarie sottostanti (c.d. switch)

Il contratto non prevede switch.

E) INFORMAZIONI AGGIUNTIVE

19. Legge applicabile al contratto

Al contratto si applica la legge italiana.

20. Regime linguistico del contratto

Il contratto ed i documenti ad esso allegati sono redatti in lingua italiana.

21. Informazioni a disposizione degli investitori-contraenti

La Compagnia si impegna a trasmettere, a mezzo comunicazione scritta, entro sessanta giorni dalla dataprevista nelle condizioni di contratto per la rivalutazione delle prestazioni assicurate, l’estratto contoannuale della posizione assicurativa contenente le seguenti informazioni (se applicabili): a) cumulo dei premi versati dal perfezionamento del contratto alla data di riferimento dell’estratto conto

precedente e valore della prestazione maturata alla data di riferimento dell’estratto conto precedente; b) dettaglio dei premi versati nell’anno di riferimento; c) valore dei riscatti parziali rimborsati nell’anno di riferimento; d) valore della prestazione maturata alla data di riferimento dell’estratto conto;


e) valore di riscatto maturato alla data di riferimento dell’estratto conto; f) tasso annuo di rendimento finanziario realizzato dalla gestione, tasso annuo di rendimento retrocesso,

con evidenza del rendimento minimo trattenuto dalla Compagnia e tasso annuo di rivalutazione delleprestazioni.

L’impresa ai sensi della normativa vigente è tenuta a comunicare annualmente entro il mese di febbraio,agli investitori-contraenti, la Parte II del presente Prospetto, contenente l’aggiornamento dei dati storicidi rischio/rendimento relativi alla Gestione Separata che determina la rivalutazione periodica del capitaleinvestito. L’impresa è tenuta a comunicare tempestivamente agli investitori-contraenti le variazioni delle informazionidel Prospetto per effetto di modifiche alle condizioni di contratto o alla normativa applicabile al contratto. Il Prospetto aggiornato, il rendiconto annuale e il prospetto annuale della composizione della GestioneSeparata nonché il regolamento della Gestione Separata, sono disponibili sul sito internet della Società(www.axa-mps.it) e possono essere acquisiti su supporto duraturo. Almeno 60 giorni prima della scadenza della terza ricorrenza annuale di polizza, la Compagnia provvederàa comunicare per iscritto all’investitore-contraente il tasso minimo garantito da applicare nelle annualitàsuccessive. Eventuali successive variazioni del tasso minimo garantito saranno comunicate all’investitore-contraenteper iscritto con le medesime modalità di cui sopra, ed applicate nelle annualità successive allacomunicazione. In caso di trasformazione del contratto, l’Impresa di assicurazione è tenuta a fornire al contraente inecessari elementi di valutazione in modo da porlo nella condizione di confrontare le caratteristiche delnuovo contratto con quelle del contratto preesistente. A tal fine, prima di procedere alla trasformazione,le imprese consegnano al contraente un documento informativo, redatto secondo la normativa vigente inmateria di assicurazioni sulla vita, che mette a confronto le caratteristiche del contratto offerto con quelledel contratto originario, nonché il Prospetto (o il Fascicolo in caso di prodotti di ramo I) informativo delnuovo contratto, conservando prova dell’avvenuta consegna.

Dichiarazione di responsabilità

AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A., con sede legale in Via Aldo Fabrizi, 9 - 00128 Roma, si assume laresponsabilità della veridicità e della completezza delle informazioni contenute nel presente Prospettod’offerta, nonché della loro coerenza e comprensibilità.

Il rappresentante legale L’Amministratore Delegato

Frédéric de Courtois


DATI PERIODICI DI RISCHIO-RENDIMENTODELLA GESTIONE SEPARATA MPV12



Parte IIIllustrazione dei dati periodici di rischio-rendimento e costi effettividell’investimento La Parte II del Prospetto d’offerta, da consegnare su richiesta all’investitore-contraente è volta ad illustrare le informazioni di dettaglio sui dati periodici direndimento dell’investimento finanziario.

Data di deposito in Consob della Parte II: 31/03/2014.Data di validità della Parte II: dal 31/03/2014.

Prospetto d’offerta - Parte II di 1 AXA MPS Investimento Flessibile1


Rendimento realizzato Tasso di rendimento Rendimento Rendimento medio Anno dalla Gestione trattenuto riconosciuto agli dei titoli di Stato Inflazione

Separata dall’Impresa investitori-contraenti e delle obbligazioni

2009 4,12% 1,30% 2,82% 3,54% 0,75%2010 3,45% 1,30% 2,15% 3,35% 1,55%2011 3,21% 1,30% 1,91% 4,89% 2,73%2012 3,24% 1,30% 1,94% 4,64% 2,97%2013 3,07% 1,30% 1,77% 3,35% 1,17%

I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri.

Data di inizio operatività: 23/07/2002

Periodo previsto di durata: illimitato

Patrimonio netto della gestione risultante dal rendiconto annuale al 31/12/2013: € 6.960.517.063. Quotaparte percepita ai distributori con riferimento all’intero flusso commissionale relativo al prodotto: 52%.

Prospetto d’offerta - Parte III di 3 AXA MPS Investimento Flessibile1

A) INFORMAZIONI GENERALI

1. L’Impresa di assicurazione

AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A. è una società per azioni, con sede legale e Direzione Generale in ViaAldo Fabrizi, 9 - 00128 Roma. La Società è stata costituita a Roma in data 08/03/1973 ed è autorizzataall’esercizio delle Assicurazioni Vita e Capitalizzazioni con decreto del Ministero dell’Industria, delCommercio e dell’Artigianato del 24/07/1974 e pubblicato nella G.U. n. 208 del 08/08/1974. La Societàè un’impresa assicurativa del Gruppo AXA ITALIA, ed è iscritta alla Sez. I dell’Albo delle imprese IVASS aln. 1.00046 soggetta all’attività di direzione e coordinamento di Axa S.A. Per maggiori informazioni sulGruppo si prega di consultare il sito www.axa.com. La durata di AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A. èfissata fino al 31/12/2050. AXA MPS Assicurazioni Vita S.p.A. svolge l’esercizio, in Italia e all’Estero, delle attività di assicurazioni eriassicurazione in tutte le forme contrattuali e di copertura di ogni categoria di rischi consentite dallalegge alle imprese assicurative del settore vita, comprese le capitalizzazioni, gli infortuni, le malattie ele assicurazioni complementari. La Società può, inoltre, gestire le forme di previdenza complementare dicui al D.Lgs. 5 dicembre 2005, n. 252. Il capitale sociale della Società è di 569.000.000,00 di euro sottoscritto e interamente versato, detenutoper il 50% da AXA Mediterranean Holding S.A., società del Gruppo AXA e per il 50% da Banca Monte deiPaschi di Siena S.p.A., società del Gruppo MPS. Il controllo della Società è esercitato secondo quanto specificato nella seguente tabella.

Altre informazioni relative alle attività esercitate dalla Società, all’organo amministrativo, all’organo dicontrollo e ai componenti di tali organi, nonché alle persone che esercitano funzioni direttive della Societàe agli altri prodotti finanziari offerti sono fornite sul sito internet della Società www.axa-mps.it.

2. I soggetti distributori

I soggetti distributori del prodotto sono:



Parte IIIAltre informazioniLa Parte III del Prospetto d’offerta, da consegnare su richiesta all’investitore-contraente è volta ad illustrare le informazioni di dettaglio sull’offerta.

Data di deposito in Consob della Parte III: 31/03/2014.Data di validità della Parte III: dal 31/03/2014.

Soggetto che esercita il controllo Quota detenuta

AXA Mediterranean Holding S.A. 50%


• Banca Monte dei Paschi di Siena S.p.A., sede legale e Direzione Generale in Siena, piazza Salimbeni, 3.• Banca Popolare di Spoleto S.p.A. in Amministrazione Straordinaria, sede legale e Direzione Generale in

Spoleto, piazza Pianciani, 5.• Biverbanca Cassa di Risparmio di Biella e Vercelli S.p.A., sede legale e Direzione Generale in Biella, Via

Carso, 15.• Cassa di Risparmio di Volterra S.p.A., sede legale e Direzione Generale in Volterra, piazza dei Priori, 16.• Banca Monte Parma S.p.A., sede legale in Parma, Piazzale San Vitale, 1.

3. La società di revisione

La revisione della contabilità e il giudizio sui rendiconti dei fondi nonché la revisione della contabilità e ilgiudizio sul bilancio di esercizio della Società sono effettuati dalla società di revisione Mazars S.p.A. consede in Milano, Corso di Porta Vigentina, 35 - 20122.

B) PROCEDURE DI SOTTOSCRIZIONE, RIMBORSO/RISCATTO

4. Sottoscrizione

La sottoscrizione avviene esclusivamente mediante l’apposito modulo di proposta.L’investitore-contraente in qualsiasi momento dalla data di sottoscrizione del contratto, può effettuare deiversamenti aggiuntivi di importo non inferiore ad € 150 e multipli di € 50 e massimo di € 500.000.Il versamento può avvenire con le seguenti modalità:• addebito sul conto corrente bancario, previa autorizzazione;• bonifico bancario sul conto corrente intestato alla Società.La Compagnia si impegna a fornire per iscritto all’investitore-contraente una descrizione dell’ammontaredel premio versato, dei costi sostenuti e del premio netto investito.

5. Riscatto e riduzione

Nel caso di riscatto anticipato del capitale maturato, il valore di rimborso sarà pari al capitale maturatoall’ultima ricorrenza annuale di contratto, diminuito degli eventuali riscatti parziali e costi ed aumentatodegli eventuali premi versati successivamente e maggiorato delle rivalutazioni maturate fino alla richiestadi rimborso. Il rendimento da utilizzare per il calcolo delle rivalutazioni da riconoscere per il periodo cheintercorre tra l’ultima data di rivalutazione (ultima ricorrenza annuale di polizza e data versamento inpresenza di nuovi versamenti di premi) e la data della richiesta del rimborso è quello che si ottieneutilizzando il rendimento della Gestione Separata MPV12, al netto dell’importo trattenuto dall’Impresa diassicurazione a titolo di costi di gestione dell’investimento finanziario, rilevato il secondo meseantecedente la data della richiesta stessa. La richiesta deve essere inoltre accompagnata dai documenti necessari a verificare l’effettiva esistenzadell’obbligo di pagamento (originale di polizza ed eventuali appendici). La Società esegue i pagamentidovuti entro 20 giorni dal ricevimento della documentazione completa richiesta. Decorso tale termine sono dovuti gli interessi moratori, a partire dal termine stesso, a favore degli aventi diritto. Per ulteriori informazioni è possibile contattare il Servizio Clienti della Società, (AXA MPS AssicurazioniVita S.p.A., Via Aldo Fabrizi, 9 - 00128 Roma; e-mail: [email protected]; telefono 800 231187; fax +003906 51760323).

6. Operazioni di passaggio tra attività finanziarie sottostanti (c.d.switch)

Il contratto non prevede switch.


C) REGIME FISCALE

7. Il regime fiscale e le norme a favore dell’investitore-contraente

I capitali percepiti nell’esercizio di attività commerciali (corrisposti dalla Società al lordo degli oneri fiscali)concorrono alla formazione del reddito di impresa per la parte relativa alla differenza fra capitale percepitoe premi versati. Negli altri casi i capitali corrisposti sono soggetti a ritenuta fiscale a titolo di imposta sostituiva in misurapari al 20% della differenza fra capitale percepito ed ammontare dei premi pagati (rendimenti maturati)ai sensi del D.L. 13/08/2011 n. 138 convertito in legge n. 148 del 14 settembre 2011.Per la quota parte dei rendimenti maturati riferibile a titoli emessi dalla Stato italiano ed a titoli equiparati,o ad obbligazioni emesse da stati inclusi nelle lista pubblicata con apposito Decreto ministeriale, l’impostasostituiva sarà applicata sull’ammontare dei rendimenti maturati ridotto in base ad una percentualeindividuata con Legge 148/2011 e successivi Decreti del Ministero dell’Economia e delle Finanze.L’imposta di bollo è applicata nei termini previsti dalla normativa vigente.



Glossario di 4 AXA MPS Investimento Flessibile1


Glossario

Per una corretta comprensione del prospetto d’offerta consulti il significatoconvenzionale attribuito ai termini che seguono.

Data di deposito in Consob del Glossario: 31/03/2014.Data di validità del Glossario:dal 31/03/2014.

Aliquota di retrocessionePercentuale del rendimento dell’attività finanziaria sottostante il prodotto finanziario di capitalizzazioneche individua il rendimento retrocesso, ossia il rendimento che, nell’ambito del meccanismo dirivalutazione periodica del capitale, concorre a definire il rendimento consolidato, ossia il rendimentoche viene riconosciuto in via definitiva all’investitore contraente.

Aliquota trattenutaPercentuale del rendimento della attività finanziaria sottostante il prodotto finanziario di capitalizzazioneche viene trattenuta dall’Impresa di assicurazione.

Capitale investitoParte del premio versato che viene effettivamente investita dall’Impresa di assicurazione nella GestioneSeparata/linea/combinazione libera e/o in altra provvista di attivi. Esso è determinato come differenzatra il capitale nominale e i costi di caricamento,nonché, ove presenti, gli altri costi applicati al momentodel versamento del premio.

Capitale maturatoCapitale che l’investitore-contraente ha il diritto di ricevere alla data di scadenza del contratto ovvero alladata di riscatto prima della scadenza. Esso è determinato in base alla valorizzazione del capitale investitoin corrispondenza delle suddette date effettuata secondo le modalità previste dal meccanismo dirivalutazione del capitale.

Capitale nominalePremio versato per la sottoscrizione di una Gestione Separata/linea/combinazione libera e/o di un’altraprovvista di attivi al netto delle spese di emissione.

Capitale rivalutato inizialeValore derivante dalla rivalutazione iniziale del capitale investito al momento di sottoscrizione in base altasso tecnico.

Clausola di riduzioneFacoltà dell’investitore-contraente di conservare la qualità di soggetto investitore-contraente, per uncapitale ridotto (valore di riduzione), pur sospendendo il pagamento dei premi. Il capitale si riduce inproporzione al rapporto tra i premi versati e i premi originariamente previsti, sulla base di apposite -eventuali - clausole contrattuali.

Combinazioni libereAllocazione del capitale investito tra diverse Gestioni Separate e/o altre provviste di attivi realizzataattraverso combinazioni libere delle stesse sulla base della scelta effettuata dall’investitore-contraente.


Combinazioni predefinite (c.d. linee di investimento o linee)Allocazione del capitale investito tra diverse gestioni interne separate e/o altre provviste di attivi realizzataattraverso combinazioni predefinite delle stesse sulla base di una selezione effettuata dall’Impresa diassicurazione.

ConsolidamentoMeccanismo in base a cui l’investitore-contraente acquisisce in via definitiva le maggiorazioni periodichederivanti dalla rivalutazione del capitale.

Conversione (c.d. switch)Operazione con cui il sottoscrittore effettua il disinvestimento da Gestioni Separate/linee/combinazionilibere ovvero da altre provviste di attivi sottoscritte e il contestuale reinvestimento del controvalore ricevutoin altre Gestioni Separate / linee / combinazioni libere ovvero in altre provviste di attivi.

Costi di caricamentoParte del premio versato dall’investitore-contraente destinata a coprire i costi commerciali e amministratividell’Impresa di assicurazione.

DeterminazioneConfronto tra il rendimento retrocesso e il tasso di rendimento minimo garantito ai fini del calcolo delrendimento consolidato riconosciuto all’investitore-contraente.

DurationScadenza media dei pagamenti di un titolo obbligazionario. Essa è generalmente espressa in anni ecorrisponde alla media ponderata delle date di corresponsione di flussi di cassa (c.d. cash flows) daparte del titolo, ove i pesi assegnati a ciascuna data sono pari al valore attuale dei flussi di cassa ad essacorrispondenti (le varie cedole e, per la data di scadenza, anche il capitale). È una misura approssimativadella sensibilità del prezzo di un titolo obbligazionario a variazioni nei tassi di interesse.

Frequenza di consolidamentoFrequenza con la quale l’Impresa di assicurazione riconosce in via definitiva all’investitore-contraente ilrendimento consolidato. Ogni rivalutazione periodica attribuita al contratto resta definitivamente acquisitae, pertanto, il capitale maturato al termine di ogni periodo di consolidamento non può decrescere.

Frequenza di determinazioneFrequenza con la quale l’Impresa di assicurazione confronta il rendimento retrocesso con il tasso direndimento minimo garantito ai fini del calcolo del rendimento consolidato.

Frequenza di rilevazioneFrequenza con la quale l’Impresa di assicurazione rileva il rendimento della GestioneSeparata/linea/combinazione libera ovvero dell’altra provvista di attivi.

Gestione SeparataFondo appositamente creato dall’Impresa di assicurazione e gestito separatamente rispetto alle altre attivitàdella stessa. I premi versati dall’investitore-contraente, al netto dei costi applicati, sono investiti in tale fondo.

Misura di rivalutazioneIncremento periodico che viene attribuito al capitale maturato rispetto al periodo precedente. Qualora siaprevisto un tasso tecnico, tale misura, applicata al capitale rivalutato iniziale, è determinata scontandoal tasso tecnico la differenza tra il rendimento consolidato e il tasso tecnico medesimo.

Modulo di propostaModulo sottoscritto dall’investitore-contraente con il quale egli manifesta all’Impresa di assicurazione lavolontà di concludere il contratto in base alle caratteristiche ed alle condizioni in esso indicate.

Orizzonte temporale di investimento consigliatoOrizzonte temporale consigliato di permanenza nell’investimento finanziario. Tale orizzonte, espresso intermini di anni, è determinato in relazione al tempo necessario per recuperare i costi del prodotto avendoriguardo, tra l’altro, al tasso di rendimento minimo garantito previsto.


Prelievo in punti percentuali assolutiModalità di prelievo sul rendimento rilevato secondo cui l’Impresa di assicurazione trattiene un margine(c.d. tasso di rendimento trattenuto) e determina in via residuale il rendimento retrocesso.

Prelievo percentualeModalità di prelievo sul rendimento rilevato secondo cui il rendimento retrocesso e la quota-partetrattenuta dall’Impresa di assicurazione vengono determinati applicando rispettivamente un’aliquota diretrocessione e un’aliquota trattenuta al rendimento rilevato.

Premio periodicoPremio che l’investitore-contraente si impegna a versare all’Impresa di assicurazione su base periodica perun numero di periodi definito dal contratto. Nel caso in cui la Periodicità di versamento dei premi sia annuaè anche detto premio annuo. Laddove l’importo del premio periodico sia stabilito dall’investitore-contraentenel rispetto dei vincoli indicati nelle Condizioni di contratto, esso è anche detto premio ricorrente.

Premi unicoPremio che l’investitore-contraente corrisponde in un’unica soluzione all’Impresa di assicurazione almomento della sottoscrizione del contratto.

Premio versatoImporto versato dall’investitore-contraente all’Impresa di assicurazione per l’acquisto del prodottofinanziario-assicurativo. Il versamento del premio può avvenire nella forma del premio unico ovvero delpremio periodico e possono essere previsti degli importi minimi di versamento. Inoltre, all’investitore-contraente è tipicamente riconosciuta la facoltà di effettuare successivamente versamenti aggiuntivi adintegrazione dei premi già versati.

Prodotto finanziario di capitalizzazioneProdotto che lega la prestazione dell'Impresa di assicurazione all'andamento di una o più gestioni interneseparate (ovvero, meno frequentemente, in via alternativa o complementare, all’andamento di una o piùaltre provviste di attivi). Tale prodotto consente all’investitore-contraente di ottenere a scadenza il rimborsodel capitale investito maggiorato delle rivalutazioni periodiche riconosciute sulla base del rendimentorealizzato dalla/le suddetta/e Gestione/i, ed, eventualmente, anche di una rivalutazione iniziale calcolatain base al tasso tecnico. Le rivalutazioni riconosciute alla fine di ciascun periodo determinano il capitaleiniziale del periodo di rivalutazione successivo, secondo un meccanismo di consolidamento che garantiscel’acquisizione in via definitiva del capitale progressivamente maturato.

Proposta d’investimento finanziarioEspressione riferita ad ogni possibile attività finanziaria (ovvero ogni possibile combinazione di due o piùattività finanziarie) sottoscrivibile dall’investitore-contraente con specifiche caratteristiche in termini dimodalità di versamento dei premi e/o regime dei costi tali da qualificare univocamente il profilo di rischio-rendimento e l’orizzonte temporale consigliato dell’investimento finanziario. Laddove un’attività finanziaria(ovvero una combinazione di due o più attività finanziarie) sia abbinata ad appositi servizi/prodotti checomportino una sostanziale modifica del profilo di rischio-rendimento dell’investimento, ciò qualifica unadifferente proposta d’investimento finanziario.

Provvista di attiviAttivi destinati alla copertura di impegni assunti dall’Impresa di assicurazione e diversi da gestioni interneseparate. Il tasso di rendimento minimo garantito relativo a una provvista di attivi è soggetto ad unadisciplina normativa differenziata in relazione alle varie tipologie di provvista.

RecessoDiritto dell’investitore-contraente di recedere dal contratto e farne cessare gli effetti.

Rendimento consolidato (anche detto Rendimento riconosciuto)Rendimento in base al quale l’Impresa procede alla rivalutazione del capitale alle date di consolidamentopreviste dalla Condizioni di contratto. Ogni rivalutazione periodica attribuita al contratto restadefinitivamente acquisita e, pertanto, il capitale maturato al termine di ogni periodo di consolidamentonon può decrescere. Il rendimento consolidato è tipicamente determinato in funzione del rendimento diuna o più gestioni interne separate al netto dei costi prelevati dall’Impresa di assicurazione e in funzionedel tasso di rendimento minimo garantito e della c.d. frequenza di determinazione.


Rendimento retrocessoComponente del rendimento rilevato che partecipa al calcolo del rendimento consolidato. Essa ètipicamente determinata in via residuale rispetto alla componente del rendimento rilevato trattenutadall’Impresa di assicurazione.

Rendimento rilevatoRisultato conseguito dalla Gestione Separata/linea/combinazione libera ovvero da altra provvista di attivi.

Revoca della propostaPossibilità, legislativamente prevista (salvo il caso di proposta-polizza), di interrompere il completamentodel contratto di assicurazione prima che l’Impresa di assicurazione comunichi la sua accettazione chedetermina l’acquisizione del diritto alla restituzione di quanto eventualmente pagato (escluse le spese perl’emissione del contratto se previste e quantificate nella proposta).

RiscattoFacoltà dell’investitore-contraente di interrompere anticipatamente il contratto, richiedendo la liquidazionedel capitale maturato risultante al momento della richiesta e determinato in base alle Condizioni dicontratto.

Spese di emissioneSpese fisse (ad es. spese di bollo) che l’Impresa di assicurazione sostiene per l’emissione del prodottofinanziario.

Tasso tecnicoTasso di rendimento minimo riconosciuto inizialmente al sottoscrittore del prodotto finanziario.L’applicazione di tale tasso al capitale investito determina il valore del c.d. capitale rivalutato iniziale.

Tasso di rendimento minimo garantitoTasso di rendimento che l’Impresa di assicurazione garantisce sul capitale investito. Può essere applicato(in tutto - e in tale ipotesi coincide con il tasso tecnico - o in parte) ai fini della determinazione del capitalerivalutato iniziale, oppure può essere applicato periodicamente al capitale progressivamente maturato. Ilvalore massimo che l’Impresa di assicurazione può assegnare al tasso di rendimento minimo garantitoè soggetto ad apposita disciplina normativa. Tale disciplina è differenziata in relazione alla circostanzache il prodotto finanziario di capitalizzazione sia legato a Gestioni Separate ovvero ad altre provviste diattivi.

Tasso di rendimento trattenutoMargine sul rendimento di una o più Gestioni Separate.











MO

D. A

XV

IF IF

11 -

03/

2014

Documents

OFFERTA AL PUBBLICO DI AXA MPS INVESTIMENTO