วนท 27 มนาคม 2561

THAI ENGER HOLDING PUBLIC COMPANY LIMITED(TIGER)

Q1 2020 :June 24, 2020

OPPORTUNITY DAY

2

AGENDA

ภาพรวมการประกอบธรกจและโครงสรางรายได

ทศทางและภาพรวมของอตสาหกรรม

โครงการกอสรางทส าคญ

QUESTIONS AND ANSWERS

สรปขอมลทางการเงน

2

3

6

5

1

4 สถานการณ covid-19 ผลกระทบและการรบมอของบรษท

3

ภาพรวมการประกอบธรกจและโครงสรางรายได

4

โครงสรางของกลมบรษท

รอยละ 99.99

รอยละ 99.99 รอยละ 70.00

ใหบรการรบเหมากอสรางงานวศวกรรมโยธาทกประเภท

ออกแบบและผลต พรอมตดตงอปกรณ จากกระจกและอลมเนยม

ส าหรบงานสถาปตยกรรม

ออกแบบและผลต พรอมตดตงระบบน าดและน าเสย และจดหาและจ าหนายวสดและอปกรณ

ทเกยวของกบงานกอสรางอนๆ

1) ด าเนนธรกจรบเหมากอสรางโครงการทกประเภทและงานออกแบบ

(Construction Contractor – Build & Design)

2) ด าเนนธรกจสนบสนนงานรบเหมากอสรางโครงการทกประเภท

และงานออกแบบ (Construction Supporting)

บรษทแกน (Core Company)

จดทะเบยนจดตง: 9 พฤศจกายน 2559ทนจดทะเบยน : 230.00 ลานบาททนช าระแลว : 168.86 ลานบาท

จดทะเบยนจดตง: 26 กนยายน 2545ทนจดทะเบยน : 150.00 ลานบาททนช าระแลว : 150.00 ลานบาท

จดทะเบยนจดตง: 18 มถนายน 2558ทนจดทะเบยน : 15.00 ลานบาททนช าระแลว : 15.00 ลานบาท

จดทะเบยนจดตง: 15 มนาคม 2561ทนจดทะเบยน : 1.00 ลานบาททนช าระแลว : 1.00 ลานบาท

บรษท ไทย องเกอร โฮลดง จ ากด (มหาชน) (Thai Enger Holding Public Company Limited) (“TEH”) ประกอบธรกจลงทนในบรษทอน (Holding Company) โดยในปจจบน บรษทฯ มการถอหนรอยละ 99.99 ในบรษท ไทย องเกอร จ ากด (Thai Enger Company Limited) ทงน ธรกจของกลมบรษทสามารถจ าแนกไดตามธรกจของบรษทยอย โดยแบงไดเปน 2 ธรกจ

ใหบรการจดการขอมล Data Management

รอยละ 40.00

จดทะเบยนจดตง: 15 พฤศจกายน 2562ทนจดทะเบยน : 5.00 ลานบาททนช าระแลว : 5.00 ลานบาท

Optiwise

5

โครงสรางรายไดของกลมบรษท1) สวนงานรบเหมากอสรางโครงการทกประเภทและงานออกแบบ Construction Contractor – Build & Design

1.1) โครงการประเภทโรงแรม รสอรท

1.2) โครงการคอนโดมเนยมแนวราบ อาคารส านกงาน และอาคารอนๆโรงพยาบาล รวมทงอาคารส านกงาน และอาคารอนๆ อาท คอนโดมเนยมแนบราบ (Low Rise Condominium) เซอรวสอพารเมนท (Service Apartment)

1.3) โครงการสาธารณปโภค และกลมงานภาครฐโครงสรางพนฐาน (Infrastructure) เชน การกอสรางนคมอตสาหกรรม ฝายเกบน า สถานผลตน าประปา ตงแตการวางระบบทอสงน า การตดตงระบบสบสงน าดบและระบบผลตน าประปา จนถงการกอสรางหอเกบน าเพอรอการจายใหชมชน เปนตน

1.4) โครงการกอสรางและงานอนๆบานเดยวราคาสง (High-end Home) รานกาแฟ รานอาหาร โชวรมรถยนต และใหบรการงานระบบภายในตวอาคาร เชน งานระบบปรบอากาศ และงานปรบปรงตางๆ ทเกยวของ

1.5) โครงการจดหาและตดตงระบบส าหรบการประชมสมนา (เรมในไตรมาส 3 ป 2562) โครงการจดหาและตดตงระบบไฟฟา ระบบเสยง และการลงทะเบยนส าหรบงานสมนาระดบประเทศ เชน โครงการ The 34th and 35Th Asean summit

2) สวนงานสนบสนนการกอสราง และจ าหนายวสดกอสราง Procurement of Construction Material and Equipment

2.1) จ าหนายและตดตงระบบและผลตภณฑอลมเนยม

2.2) โครงการจ าหนายวสดกอสรางและระบบบ าบดน า

6

โครงสรางรายไดของบรษท

ประเภท2560

(ลานบาท)รอยละ

2561(ลานบาท)

รอยละ2562

(ลานบาท)รอยละ

1. โรงแรมและรสอรท 83.37 13.56 232.06 29.73 173.23 26.362. ทอยอาศยและอาคารส านกงาน 144.90 23.57 179.57 23.01 114.35 17.403. งานภาครฐ 341.04 55.47 291.17 37.31 222.51 33.864. โครงการกอสรางอน 41.63 6.77 8.68 1.11 38.87 5.925. ตดตงระบบส าหรบงานสมนา - - - - 43.38 6.606. สนบสนนการกอสรางและจ าหนายวสดกอสราง 3.91 0.64 68.98 8.84 64.78 9.86

รายไดของกลมกจการ 614.85 100.00 780.46 100.00 657.12 100.00

13.56%

23.57%

55.47%

6.77% 0.64%

29.73%

23.01%

37.31%

1.11%8.84%

2560 2561 2562

25.26%

19.38%33.62%

4.42%

9.17%

8.16%Hotel and Resort

Hospital, Residenceand office building

Infrastructure andGovernment Projects

Other projects

Exhibitionsound&Light system

Sale of constructionmat

7

โครงสรางรายไดของบรษท

58.86% 55.59%

37.31%42.77%

41.14%44.41%

62.69%57.23%

2559 2560 2561 2562

เอกชน

รฐบาล

8

กลยทธการแขงขน1. บคลากรทมประสบการณและ

ความเชยวชาญ2. การสรางความสมพนธทดกบคคา (Partner) 3. งานบรการทมคณภาพ

5. การบรการหลงการสงมอบงาน

6. การใชระบบสารสนเทศในการบรหารจดการ

• ผบรหารเปนผทมความเชยวชาญและมประสบการณมากกวา 20 ป

• ทมวศวกรมความช านาญดานงานวศวกรรมกอสราง และวศวกรรมงานระบบทเกยวของกบการกอสรางอาคาร ซงเปนพนฐานส าคญทท าใหงานกอสรางส าเรจลลวง

• สรางความประทบใจ และความพงพอใจดานงานบรการใหแกเจาของโครงการเพอใหเกดการบอกตอ

• รวมท งสรา งความสมพนธทดกบ ผทเกยวของอนๆ ในแตละโครงการกอสรางเพอสรางโอกาศทางธรกจ

• ทมวศวกรและทมผบรหารรวมกนจดหาวสดอปกรณทมคณภาพ รวมกนวางแผนงานกอสราง และค านวนตนทนทแมนย ามากทสด ท าใหสามารถเสนอราคาทเหมาะสมทสดใหแกลกคาได

• มทมงานทมใจรกในงานบรการ คอยดแลชวยเหลอ และค าปรกษาแกลกคาทอาจประสบปญหาตางๆ ทเกดขนหลงจากการส งมอบงานซ งจะ เ ปนการสรางความนาเชอถอ และการบอกตอ

• มการน าระบบทางดานสารทนเทศ (IT) ทเรยกวา ERP เขามาใชในการตรวจสอบและตดตามความคบหนาของโครงการกรบเหมาตางๆ ซงท าใหผบรหารรบทราบถงการด าเนนการของโครงการแตละโครงการอยางตอเนองและแกปญหาไดอยางทนเวลา

7. วศวกรรมคณคา(Value Engineering : VE)

4. การสงมอบงานตามก าหนด• บรษทฯ มการวางแผน (Planning)

ก าหนดเวลา (Scheduling) และจดล าดบงาน (Sequencing) โดยทมวศ ว กรท มป ร ะสบกา ร ณ เพ อ ใ หสามารถสงมอบงานไดตรงตามทลกคาก าหนด

• บรษทฯ มการประยกตใชความรดานวศวกรรมคณคา (VE) ในการวเคราะหและค านวนความเหมาะสมดานการใชงานอาคาร เชน ระบบสาธารณปโภคตางๆ เพอเสนอแนะใหเจาของโครงการทราบถงตนทนในกอสรางทมความเหมาะสม ในขณะทยงรกษาประสทธภาพการใชงานของตวอาคารใหเปนไปตามทก าหนดได

9

KEY CONSTRUCTION PROJECTS

10

HOTEL LABARIS KHAO YAI

รายละเอยดโครงการ• ลกษณะโครงการ – รสอรท• เจาของโครงการ – บรษท เดอะ บราเธอรส ดเวลลอปเมนท จ ากด

• มลคาโครงการ – 290.00 ลานบาท• ปทด าเนนการกอสราง – 2561 - 2562

11

โครงการนคมอตสาหกรรมสะเดา

รายละเอยดโครงการ

• ลกษณะโครงการ – โครงการภาครฐ• เจาของโครงการ – บรษท พ.ท.เอ คอนสตรคชน จ ากด

• มลคาโครงการ –538 ลานบาท• ปทด าเนนการกอสราง – 2562 ถง 2563

12

โครงการ ระบบไฟฟาเคเบลใตดน

รายละเอยดโครงการ•ลกษณะโครงการ – ปรบปรงระบบจายไฟฟาเปนเคเบลใตดน• เจาของโครงการ – การไฟฟาสวนภมภาค•มลคาโครงการ – 268 ลานบาท (Consortium 134 ลาน) • ปทด าเนนการกอสราง 2563•ด าเนนการไปแลวทงสน 12%

13

ทศทางและภาพรวมของธรกจรบเหมากอสราง

14

ทศทางและภาพรวมของอตสาหกรรม

โครงการกอสรางภาคเอกชน

ทมา : SCB Economic Intelligence Center

โครงการกอสรางส าหรบตลาดทองเทยวและโรงแรม

โครงการภาครฐและงานสาธารนปโภค

5.20 5.60 5.70 5.30

6.80 7.00 7.30 7.60

-1.00

1.00

3.00

5.00

7.00

9.00

11.00

13.00

15.00

2560 2561 2562 F2563

ปรมาณงานกอสรางในป (แสนลาน)

งานกอสรางภาครฐบาล

งานกอสรางภาคเอกชน

15

ทศทางและภาพรวมของอตสาหกรรมป 2562 และ 2563

• ป 2562 : เตบโตอยางชะลอตวเหลอเพยง 1.7% จากการถกกดดนเรองระเบยบและความเขมงวดของสถาบนการเงนในการปลอยสนเชอทอยอาศย ตามมาตรการ Loan to Value (LTV) รวมไปถงโครงการคางขายทมเหลอในหลายระดบราคา

• ป 2563 : เนองจากการแพรระบาดของ Covid-19 ท าใหประเมนวาตลาดอตสาหกรรมกอสรางจะมแนวโนมลดลงในอตรา 7 % เมอเทยบกบป 2562 ซงเปนปทย าแยอยแลว จากปญหารมเราใน 3 ชองทาง 1) อปสงคในการกอสรางโดยเฉพาะภาคเอกชนทมแนวโนมลดลงจากก าลงซอของผบรโภคทลดลงจากความกงวลเรองโรคระบาด 2) ขอจ ากดเรองเวลาท างาน การขนสงและการจดหาวสดกอสรางทมโอกาสลาชา จากมาตราการปดเมอง และ 3) การขาดแรงงานในระยะสน

โครงการภาคเอกชน

ทมา : SCB Economic Intelligence Center

5.70 5.30

-

1.00

2.00

3.00

4.00

5.00

6.00

7.00

2562 F2563

มลคาตลาดกอสรางภาคเอกชน(แสนลาน)

16

ทศทางและภาพรวมของอตสาหกรรมป 2562 และ 2563

ตลาดทองเทยวและโรงแรม

• ป 2562 : ในชวง 3 ไตรมาสหลงของป 2562 ภาคทองเทยวไดรบผลกระทบอยางหนก เนองจากปญหาโอเวอรซพพลายในเมองทองเทยวหลก ประกอบกบปจจยดานลบ เชน เศรษฐกจโลกทมแนวโนมชะลอตว และคาเงนบาททแขงคาขนมาก

ทมา :The Bangkok insight

• ป 2563 : การทองเทยวเปนสวนทไดรบผลกระทบหนกทสดจากสถานการณ Covid-19 จ านวนนกทองเทยวและรายไดการทองเทยวของเดอนมค 63 ลดลงจากงวดเดยวกนของปกอนถงรอยละ 77 ถงแมจ านวนผตดเชอในประเทศจะปรบตวดขนเปนอยางมาก แตตวเลขผตดเชอในตางประเทศยงปรบตวสงขนอยางตอเนอง ดวยเหตผลดงกลาวสงผลใหอตสาหกรรมโรงแรมปดตวลงเปนจ านวนมาก และสงผลใหโครงการโรงแรมใหมชะลอการกอสรางออกไป

17

ทศทางและภาพรวมของอตสาหกรรมป 2562 และ 2563

การกอสรางภาครฐ

• ป 2562 : มลคากอสรางภาครฐในป 2562 คาดวาจะมอตราการเตบโตทต า ผลจากการรอนโยบายภาครฐและงบประมาณทยงมความไมแนนอน

• ป 2563 : งานกอสรางภาครฐเปนสวนงานทไมไดรบผลกระทบจาก Covid-19 มากนก โครงการภาครฐยงไดรบแรงขบเคลอนจากโครงการเมกะโปรเจกตคมนาคม รวมถงโครงการจากกรมทางหลวง กรมชลประทาน การไฟฟา และกรมโยธาธการและผงเมอง

• การโอนงบประมาณจากหนวยงานรฐไปเปนงบกลางเพอรบมอ Covid-19 สงผลกระทบตองบประมาณการกอสรางของโครงการภาครฐเพยงเลกนอย

ทมา : SCB-EIC

7.30 7.60

0.00

1.00

2.00

3.00

4.00

5.00

6.00

7.00

8.00

2019 2020

มลคาตลาดกอสรางภาครฐ (แสนลาน)

18

สถานการณ covid-19 ผลกระทบและกลยทธของบรษท

19

ผลกระทบของ สถานการณโควท (ต าแหนงของไซตงานและมลคาของ backlog)

• ณ วนท 31 มนาคม 2563 บรษทมมลคางานทยงไมสงมอบมลคา 1,160 ลานบาท 9 ไซตงาน เปนไซตงานในกรงเทพ 4 ไซตงาน ภาคกลางขนาดใหญ 1 ไซตงาน และ ภาคใต 4ไซตงาน

ไซตงานกรงเทพและปรมณฑล

มลคา รปแบบ

ซอยลาซาล 24 ลานบาท คอนโดมเนยม

ไทรมา นนทบร 22 ลานบาท คอมมนตมอลล

ชองนนทร 77 ลานบาท บานพกอาศย

คลองสาน 7 ลานบาท ส านกงานขาย

รวม 130 ลานบาท 11%

ไซตงานภาคใต มลคา รปแบบ

ภเกต 63 ลานบาท รสอรต

นคมสะเดา 168 ลานบาท งานภาครฐ

ปตท. สะเดา 180 ลานบาท งานภาครฐ

หาดใหญ 119 ลานบาท งานภาครฐ

รวม 530 ลานบาท 46%

ไซตงานภาคกลาง มลคา รปแบบ

นครนายก 500 ลานบาท โรงพยาบาล

รวม 500 ลานบาท 43%

20

กลยทธของบรษทในการรบมอกบผลกระทบ Covid-19ดานสขภาพและความปลอดภยของพนกงาน

การคดกรอง มาตรการเชงปองกน

1. วดไขทกเชา ดวยเครองวดแบบอนฟราเรดกอนตอกบตร (หากมไขปฏเสธการเขา Site งาน)และใหบคคลนนรบพบแพทตรวจเชคอาการ

2. ไมรบพนกงานแรงงานตางดาวทเดนทางกลบจากตางประเทศในกลมเสยง หากหลกเลยงไมไดตองหยดงาน 14 วนตามประกาศ และตองหาทกกตวแยกตางหากจากแคมปทพกปรกต โดยมคนดแล สงขาว สงน า ตางหาก

3. กรณรบคนงานหรอผรบเหมาชดใหม เขามาท างาน จะตองมการตรวจยนยนวา มสขภาพรางกายแขงแรง ไมไดเปนตดเชอ Covid 19

1. จดหาหนากากผาใหพนกงานคนละ 3 ผน บงคบใหใสตลอดเวลา

2. จดหา สบ เจลลางมอ ในไซตงานใหเพยงพอ เครงครดใหชางลางมอใหสะอาดบอยๆ

3. น าดมประจ าหนวยงานเปลยนใชเปนแกวกระดาษแบบใชครงเดยวทงใหหมด

4. เครงครดใหลกคา ผรบเหมา ทเขามาตดตองานในไซตงานตองสวมหนากากอนามย และลางมอดวยเจลทกครงกอนเขาไซตงาน

5. จดท าบอรดใหความร ประชาสมพนธใหพนกงานและแรงงานไดทราบ

6. ส าหรบทพกคนงาน หวหนาผรบเหมา ตองควบคมดแลคนงานในปกครอง รวมถงญาตๆ ทมาตดตอ หากเกดเหตคนงานในปกครองตดเชอ Covid 19 จะตองรบผดชอบตอสวนรวมดวย

21

พนกงานไซดงาน

22

พนกงานออฟฟต

23

กลยทธของบรษทในการรบมอกบผลกระทบ Covid-19มาตรการบรหารจดการทางธรกจ Business Operation

• สนบสนนใหเกดการสอสารภายในหนวยงาน นดประชมชแจงปญหาและหาทางแกไขเปนประจ าทกวน

• การเรงสงมอบงานกอสรางทมอยในมอใหเปนไปตามก าหนด• ดแลสภาพคลองใหเพยงพอ และรกษากระแสเงนสดในมอ • มงรบงานภาครฐบาล และงานรวมทนระหวางรฐกบเอกชน (Public Private

Partnership) ซงยงมชองทางเตบโต • มงรบงานใหมทเปนงานขนาดเลก ระยะเวลาอนสน อตราก าไรขนตนด• ควบคมตนทนและคาใชจายทกประเภท

24

Thai Enger Holding : 3 Months YoY Million Baht

Revenue

Million Baht

Gross Profit Net Profit

185.76

237.31

0.00

50.00

100.00

150.00

200.00

250.00

Q1 2562 Q1 2563

26.67

32.50

0.00

10.00

20.00

30.00

Q1 2562 Q1 2563

11.34

14.25

0.00

5.00

10.00

15.00

Q1 2562 Q1 2563

25

FINANCIAL SUMMARY

26

REVENUE

• CAGR ของยอดรายไดระหวาง2560-2562 อยท 26% โดยเปนการเตบโตของป 2561 ท 26% และ 2562 ท 26%

• ยอดรายไดปรบตวเพมขนอยางตอเนองจาก 614 ลาน เปน 780 ลาน และ 990 ลานตามล าดบ

การเตบโตของรายไดมาจากกลยทธทบรษทน ามาใชดงน ;• การเรงสงมอบงานกอสรางทมอยในมอให

เปนไปตามก าหนด • มงขยายตวในสวนงานจ าหนายอปกรณและ

วสดกอสรางเพอชดเชยการหดตวของสวนงานรบเหมากอสราง

• รายไดจากสวนงานจดหาและตดตงระบบไฟและเสยงส าหรบงานประชมระดบประเทศ

614.85

780.46

989.36

-

200.00

400.00

600.00

800.00

1,000.00

1,200.00

2560 2561 2562

27

GROSS PROFITS

• CAGR ของก าไรขนตนระหวางป 2560-2562 เพมขนในอตรา 17%เตบโตอยางตอเนองจาก 113 ลานบาท เปน 142และ 154 ลานบาทตามล าดบ

• อตราก าไรขนตนของป 2560 และ 2561 อยท 18% ในขณะทป 2562 ปรบตวเปน 16%

• การลดลงของอตราก าไรขนตนในป 2562 มาจากการเปลยนโครงสรางของรายได เนองจากรายไดสวนเพมทบรษทหามาเพอชดเชยการปรบตวของธรกจรบเหมาอนไดแก สวนงานจ าหนายอปกรณและวสดกอสราง และ สวนงานตดตงระบบเสยงและไฟฟาในงานประชมและสมนา เปนงานทอตราก าไรต ากวามาตรฐาน โดยอยท6.08% และ 9.72% ตามล าดบ

• งานหลกทรบรรายไดในป 2562 คองานนคมอตสาหกรรมสะเดา (รอยละ 30%)ซงมอตราก าไรขนตนท 14% ซงเปนอตราก าไรขนตนทต ากวาคามาตรฐาน

GP 16%

GP 18%

GP 18%

113.47

141.71 153.79

-

20.00

40.00

60.00

80.00

100.00

120.00

140.00

160.00

180.00

2560 2561 2562

28

NET PROFIT

• ก าไรสทธของป 2561 เพมขนจากป 2560 ในอตรา 24% อยางไรกตามก าไรสทธของป 2562 ลดลงเลกนอยท 3 ลานบาท รอตรา 4%

• อตราก าไรสทธของป 2560 อยท 14% ในขณะทป 2561 และ 2562 อยท 11% และ อยท 8% ตามล าดบ

• ก าไรสทธทลดลงในป 2562 มาจากคาใชจายในการบรหารทปรบตวเพมขนจาก 38 ลานบาท เปน 53 ลานบาท

NP 14 %

NP 11%NP 8%

66.82

82.70 79.41

-

10.00

20.00

30.00

40.00

50.00

60.00

70.00

80.00

90.00

2560 2561 2562

29

Thai Enger Holding : 3 Months YoY Million Baht

Revenue

Million Baht

Gross Profit Net Profit

185.76

237.31

0.00

50.00

100.00

150.00

200.00

250.00

Q1 2562 Q1 2563

26.67

32.50

0.00

10.00

20.00

30.00

Q1 2562 Q1 2563

11.34

14.25

0.00

5.00

10.00

15.00

Q1 2562 Q1 2563

30

Thai Enger Holding : Performance Financial ratios

2561 2562 Q1 2563Revenue Growth 26.93% 26.77% 27.75%NP Growth 23.76% (3.98%) 25.70%

EPS (460 M shares) 0.20 0.17Return on assets 12.42% 9.19%Return on equity 14.54% 12.22%

31

มลคา Backlog โครงการคงคาง ณ 31 ธนวาคม 2563

โครงการ Backlog (MB)ITARA RESORT 4.48DOLCE CONDOMINUM 46.91V-VILLA 107.80SAIMA PARK 57.83นคมอตสาหกรรมสะเดา 249.80

PREMIUM RESIDENT ชองนนทร 85.00เคเบลใตดน หาดใหญ 133.91Sale Gallery 13.05อาคารผปวยนอกมลนธแพทย 500.00ปมน ามนและพนทพาณชย สะเดา 180.00งานต ากวา 30 ลาน 2 งาน 48.00รวมทงสน 1,426.78

รบรในป 25634.48

46.91107.80

57.83249.8068.00

133.9113.05100.00180.00

48.001,009.78

รบรในป 2564-----

17.00--

400.00--

417.00

โครงการใหมทประมลไดใน Q2 2563 ยงไมรวมรายไดจากการบรษทยอย

32

Questions and Answers

33

Thai Enger Holding : Summary of performance by quarter Million Baht

13

18

29

23

12 11

3026

14

170184

207219

185 177

294

333

237

0

50

100

150

200

250

300

350

0

5

10

15

20

25

30

35

Q1 61 Q2 61 Q3 61 Q4 61 Q1 62 Q2 62 Q3 62 Q4 62 Q1 63