SKRAĆENI PROSPEKT uvrštenja u Kotaciju javnih …odredbama i internim politikama održavanja rezervi likvidnosti, usklađenosti aktive i pasive te limitima i ciljanim pokazateljima

SKRAĆENI PROSPEKT uvrštenja u Kotaciju javnih dioničkih društava

ERSTE & STEIERMÄRKISCHE BANKA D.D.

Varšavska 3 – 5 upisano u sudski registar

Trgovačkog suda u Zagrebu, MBS 010000494 (dalje u tekstu: Izdavatelj)

Savjetnik pri uvrštenju u Kotaciju javnih dioničkih društava Erste Vrijednosni papiri Zagreb d.o.o. Preradovićeva 14, Zagreb

Zagreb, 10. travnja 2003.

- 1 -

Članovi Nadzornog odbora i Uprave društva ERSTE & STEIERMÄRKISCHE BANK d.d. (dalje u tekstu:Izdavatelj) čija su imena navedena u ovom skraćenom Prospektu prihvaćaju odgovornost za sadržaj skraćenog Prospekta. Prema uvjerenju, svim saznanjima i podacima kojima članovi Nadzornog odbora i Uprave Izdavatelja raspolažu, podaci iz ovog skraćenog Prospekta čine cjelovit i istinit prikaz imovine i obveza, gubitaka i dobitaka, financijskog položaja i poslovanja Izdavatelja. Isto tako, podaci iz skraćenog Prospekta daju cjelovit i istinit prikaz prava sadržanih u vrijednosnim papirima koji se uvrštavaju, a činjenice koje bi mogle utjecati na potpunost i istinitost ovog skraćenog Prospekta nisu izostavljene. Sukladno Zakonu o tržištu vrijednosnih papira (NN 84/02) i Pravilniku o sadržaju skraćenog prospekta i o uvjetima izdavanja vrijednosnih papira privatnim izdanjem (NN 61/97) ovaj skraćeni Prospekt odobren je od strane Komisije za vrijednosne papire Republike Hrvatske. Time je potvrđeno da skraćeni Prospekt sadrži sve podatke utvrđene zakonima i propisima Republike Hrvatske, te da može biti objavljen. Revizor Izdavatelja je revizorska tvrtka Ernst & Young Croatia d.o.o. , Zagreb koja je obavila reviziju financijskih izvještaja za godinu koja je završila s 31. prosincem 2002. godine. Na financijske izvještaje za godinu koja je završila 31. prosinca 2002.godine dano je pozitivno mišljenje revizora (vidi Izvješće revizora). Savjetnik pri uvrštenju društva u Kotaciju javnih dioničkih društava je Erste vrijednosni papiri Zagreb d.o.o. , Preradovićeva 14, Zagreb. Ovaj skraćeni Prospekt ne predstavlja ponudu za prodaju ili poziv za kupnju od strane ili za račun Izdavatelja ili Erste vrijednosni papiri Zagreb d.o.o. ili od strane ili za račun druge osobe koja je s njima povezana. Skraćeni Prospekt se ne smije smatrati preporukom za kupnju dionica Izdavatelja, a svaki potencijalni ulagatelj upućuje se na vlastitu ocjenu financijskog položaja i poslovanja Izdavatelja uključivo i rizike koji su opisani u poglavlju 3. “Čimbenici rizika”.

- 2 -

SADRŽAJ 1 SAŽETAK 2 PODACI O DIONICAMA 2.1 Vrsta i opis dionica 2.2 Oznaka dionica, knjiga dionica 2.3 Tvrtka, sjedište i adresa Izdavatelja 2.4 Prava vlasnika dionica, obveze Izdavatelja 2.5 Oporezivanje 2.6 Naziv i adrese institucija preko kojih Izdavatelj podmiruje financijske obveze prema dioničarima 3 ČIMBENICI RIZIKA 3.1 Rizik ulaganja u vrijednosne papire 3.2 Rizik konkurencije 3.3 Politički rizici 3.4 Kreditni rizici 3.5 Rizik promjene tečaja-valutni rizik 3.6 Rizik likvidnosti 3.7 Rizik promjene kamatnih stopa 3.8 Rizik izloženosti prema jednoj osobi 3.9 Operativni rizik 3.10 Rezerviranja za potencijalne rizike 4 PODACI O IZDAVATELJU DIONICA 4.1 Povijesni pregled 4.2 Tvrtka, sjedište, predmet poslovanja, pravni oblik, te broj upisa u sudskom registru 4.3 Dionice i sažetak Statuta 4.4 Vlasnička struktura dioničara 4.5 Struktura zaposlenih 4.6 Organizacijska shema društva 5 PODACI O PREDMETU POSLOVANJA IZDAVATELJA 5.1 Opis predmeta poslovanja Izdavatelja 5.2 Temeljni podaci o tekućim sudskim ili drugim sporovima 6 PODACI O IMOVINI I ZADUŽENOSTI, FINANCIJSKOM POLOŽAJU TE DOBITKU I GUBITKU IZDAVATELJA 6.1 Račun dobiti i gubitka 6.2 Bilanca 6.3 Izvještaj o novčanom tijeku

- 3 -

7 FINANCIJSKI IZVJEŠTAJI I MIŠLJENJE REVIZORA ZA GODINU KOJA JE ZAVRŠILA 31. PROSINCA 2002. 8 PODACI O ODGOVORNIM OSOBAMA IZDAVATELJA 8.1 Članovi Uprave 8.2 Prokuristi 8.3 Članovi Nadzornog odbora 9 INTERES ČLANOVA UPRAVE I NADZORNOG ODBORA 10 OPĆE INFORMACIJE

- 4 -

1. SAŽETAK Podaci u ovom sažetku preuzeti su iz cjeline detaljnih podataka izloženih u drugim poglavljima ovog skraćenog Prospekta, s kojim podacima zajedno čine cjelinu, na što treba obratiti pozornost pri čitanju sažetka. Izrazi koji se koriste u sažetku, a u njemu nisu drukčije definirani, imaju značenje kao i drugdje u ovom skraćenom Prospektu. Temeljni kapital, dionice, pravo glasa Temeljni kapital ERSTE & STEIERMÄRKISCHE BANK d.d. iznosi 271.924.400,00 kuna i podijeljen je na 61.801 redovnih dionica na ime , svaka nominalne vrijednosti 4.400,00 kuna. Dionice su izdane u nematerijaliziranom obliku. Temeljni kapital je u cijelosti uplaćen. Knjiga dionica vodi se u depozitoriju Središnje depozitarne agencije (SDA). Dioničari imaju pravo na jedan glas u Glavnoj skupštini Izdavatelja za svaku redovnu dionicu. Dividenda Isplata i iznos dividende na dionice Izdavatelja odobrava se odlukom Glavne skupštine, u pravilu na temelju preporuke i prijedloga Nadzornog odbora i Uprave. Posljednjih godina Izdavatelj je isplaćivao dividendu. U uobičajenim okvirima isplate dividende Izdavatelj nastoji osigurati primjerenu razinu dividende u skladu s rastom neto dobiti, odgovarajuće razine budućih prihoda, ulaganja, te u skladu s drugim relevantnim čimbenicima. Čimbenici rizika Prije ulaganja u dionice Izdavatelja potencijalni ulagatelji trebaju pozorno razmotriti poglavlje “Čimbenici rizika”.

- 5 -

2. PODACI O DIONICAMA 2.1. Vrsta i opis dionica Temeljni kapital Izdavatelja iznosi 271.924.400,00 kuna i podijeljen je na 61.801 redovnih dionica na ime , svaka nominalne vrijednosti 4.400,00 HRK. 2.2. Oznaka dionica, knjiga dionica Sve dionice Izdavatelja upisane su u Depozitorij Središnje depozitarne agencije, pod oznakama: - redovne dionice oznake: BJBA-R-A ISIN: HRBJBARA0008 CFI: ESVUFR 2.3. Tvrtka, sjedište i adresa Izdavatelja ERSTE & STEIERMÄRKISCHE BANKA d.d., sa sjedištem u Zagrebu, Varšavska 3-5 2.4. Prava vlasnika dionica, obveze Izdavatelja Ne postoje nikakva ograničenja u pogledu prenosivosti dionica ili bilo kakva druga prava ili tereti koji bi umanjivali dionička prava vlasnika dionica. Vlasnici redovnih dionica imaju pravo sudjelovati u dobiti Izdavatelja, te pravo na obaviještenost o radu Izdavatelja i o svim podacima koji su važni za odlučivanje u Izdavatelja. Dioničari u poslovima Izdavatelja svoja prava ostvaruju na Glavnoj skupštini. Svaka redovna dionica daje pravo na jedan glas u Glavnoj skupštini. Izdavatelj je obvezan sazvati Glavnu skupštinu najmanje jednom godišnje. Izdavatelj je obvezan obavještavati dioničare o poslovanju, te o svim podacima koji su važni za odlučivanje. 2.5. Oporezivanje Ovaj sažetak poreznog tretmana vlasništva dionica temelji se na pozitivnim propisima Republike Hrvatske u vrijeme sastavljanja ovog Prospekta. Sve eventualne naknadne izmjene propisa, tumačenja, sudske i upravne odluke mogu izmijeniti ovdje navedeno. Takve izmjene, tumačenja i/ili odluke mogu imati i retroaktivni učinak i porezne posljedice za vlasnika dionica. Porezni tretman vlasnika dionica može se razlikovati ovisno o specifičnoj situaciji vlasnika dionica, te se u tom smislu na neke vlasnike mogu primjenjivati posebna pravila koja se ovdje ne razmatraju. Isto tako, ovdje se ne razmatraju eventualne porezne posljedice prema pravu drugih država, a do kojih bi moglo doći u odnosu na neke vlasnike dionica. Svaki sadašnji i budući vlasnik dionica trebao bi se savjetovati sa svojim poreznim savjetnikom o poreznim posljedicama koje za njega mogu proizići iz vlasništva ili bilo kakvog raspolaganja dionicama, uključivo primjenjivost i učinak poreznih propisa Republike Hrvatske i drugih zemalja, ili poreznih međunarodnih ugovora, kao i eventualne izmjene relevantnih poreznih propisa nakon datuma ovog Prospekta. U Republici Hrvatskoj oporezivanje domaćih i inozemnih pravnih osoba regulirano je sljedećim propisima: Zakon o porezu na dobit (NN 127/2000) Pravilnik o porezu na dobit (NN 54/2001) a oporezivanje domaćih i inozemnih fizičkih osoba reguliraju: Zakon o porezu na dohodak (NN 127/2000) Pravilnik o porezu na dohodak (NN 54/2001).

- 6 -

Oporezivanje dividende Pravnim osobama koje u RH ostvare prihod od dividendi i udjela nije oporeziv prema važećem Zakonu o porezu na dobit (NN 127/00 i Pravilniku o porezu na dobit NN 54/01) . Prihod od dividendi i udjela koju ostvare strane pravne osobe oporezuje se porezom na dobit i to kao porez po odbitku po stopi od 15% , osim kad je s državom, u kojoj inozemni primatelj dividende ima sjedište, u primjeni ugovor o izbjegavanju dvostrukog oporezivanja. Dividenda koju ostvare fizičke osobe (domaće od 01.01.2001., a strane od 01.01.2003.) oporezuje se po poreznoj stopi od 15% (Zakon o porezu na dohodak NN 127/00, Pravilnik o porezu na dohodak NN 54/01, Zakon o izmjenama i dopunama Zakona o porezu na dohodak NN 150/02). Na iznos poreza u nekim općinama obračunava se prirez po stopi određenoj odlukom lokalne uprave. Prodaja i druga rapolaganja dionicama Prodaja i druga rapolaganja dionicama ne oporezuje se. Oporezivanje kapitalne dobiti Sukladno hrvatskim propisima, kapitalna dobit se posebno ne oporezuje. Kapitalna dobit koju ostvare hrvatske pravne osobe ulazi u osnovicu poreza na dobit kao i svi drugi redovni prihodi. Dobit se oporezuje po stopi od 20%. Kapitalna dobit koju ostvare fizičke osobe porezni obveznici u RH ne ulazi u poreznu osnovicu poreza na dohodak i nije oporeziva. 2.6. Naziv i adrese institucija preko kojih Izdavatelj podmiruje financijske obveze prema dioničarima Izdavatelj podmiruje financijske obveze prema dioničarima direktno ili preko Središnje depozitarne agencije d.d. Zagreb, Ksaver 200.

- 7 -

3. ČIMBENICI RIZIKA 3.1 Rizik ulaganja u vrijednosne papire Ulaganje u vrijednosne papire, s naglaskom u dionice uvijek je rizično. U razdoblju velikih tržišnih volatilnosti - pad cijena dionica kao posljedica makroekonomskih, političkih, poslovnih i/ili tržišnih uvjeta, investitor riskira mogućnost izostanka prinosa na uloženi kapital (dionice), kao i mogućnost gubitka cjelokupnog iznosa uloženog kapitala. Na tržištu vrijednosnih papira kao što je hrvatsko, gdje na mali broj izdavatelja otpada velik postotak tržišne kapitalizacije i prometa, prisutan je rizik smanjene likvidnosti i povećane volatilnosti cijena istih. 3.2 Rizik konkurencije Povećanu konkurenciju Erste & Steiermarkische banci predstavljaju domaće i inozemne banke sa stalnim pritiskom u uvođenju nove palete usluga. Međutim Erste & Steiermarkische banka vjeruje da njeno razumijevanje bankarskog tržišta, osobito u zemljama Srednje i istočne Europe, omogućava konkurentsku prednost. 3.3 Politički rizici Politički rizik ili rizik zemlje proizlazi iz aktualne političke i ekonomske situacije, društvenog sistema, reformi, kao i ostalih općih prilika u društvu. Trenutna politička i ekonomska situacija u RH dovodi do zaključka da će se nastaviti jačanje međusobne suradnje sa zemljama u užem i širem okruženju. Tome u prilog govori činjenica da je RH postala članicom WTO-a i CEFTA-e. Odnosi Hrvatske sa zemljama sa kojima posluje Izdavatelj su stabilni, pa je politički rizik za poslovanje Izdavatelja prilično mali i ovdje se navodi više kao potencijalni nego kao stvarno prijeteći rizik. Također, obzirom da je Republika Hrvatska već duže vrijeme u fazi tranzicije iz jednog političko-gospodarskog sustava u drugi, pravni okvir poslovanja još uvijek nije potpuno izgrađen, a posebno se još nije dovoljno iskristalizirala sudska praksa. Zakonodavna i izvršna vlast također mogu donijeti propise koji mogu utjecati na poslovanje Izdavatelja. 3.4 Kreditni rizici Kreditni rizik nastaje iz mogućnosti da se potraživanja Banke po plasmanima i s njima povezanim naknadama i kamatama neće naplatiti u predviđenom iznosu i roku sukladno ugovoru, odnosno predstavlja rizik potencijalnog gubitka uslijed nepodmirenja dužnikove obveze prema Banci. Kreditnim rizikom upravlja se u okviru usvojenih politika i utvrđenih limita. Uređen sustav ovlaštenja za preuzimanje kreditnog rizika temeljen je na stručnosti i iskustvu ovlaštenih osoba. Nadzor i provjera procjene kreditnog rizika omogućava stalni nadzor i ranu identifikaciju znakova pogoršanja kvalitete kreditnog portfelja. Značajnije iznose kreditnih izloženosti odobrava Nadzorni odbor. Sektor upravljanja rizicima razmatra trendove u kvaliteti kreditne aktive i odlučuje o adekvatnom nivou rezervacija radi zaštite od potencijalnih gubitaka. Kreditni rizik osigurava se instrumentima osiguranja i to uglavnom hipotekama nad nekretninama adekvatne vrijednosti, depozitima, garancijama, vrijednosnim papirima i drugim vrstama osiguranja. 3.5 Rizik promjene tečaja-valutni rizik Izloženost valutnom riziku proizlazi iz kreditnih, depozitnih i investicijskih aktivnosti i aktivnosti trgovanja, a kontrolira se dnevno prema zakonskim i interno utvrđenim limitima, kako ukupne devizno denominirane bilance i ugovorene uz valutnu klauzulu, tako i u pojedinim valutama.

- 8 -

3.6 Rizik likvidnosti Rizik likvidnosti predstavlja mogućnosti nedostatka sredstava potrebnih za održavanje likvidnosti ili podmirivanja obveza bilo unovčavanjem nenovčanih stavki aktive ili pribavljanjem novih izvora sredstava i rezultanta je neusklađenosti rokova dospijeća aktive i pasive. Banka usklađuje svoje poslovanje s obzirom na rizik likvidnosti sukladno zakonskim odredbama i internim politikama održavanja rezervi likvidnosti, usklađenosti aktive i pasive te limitima i ciljanim pokazateljima likvidnosti. Kvalitetnim upravljanjem ročnosti sredstava i njihovih izvora osigurava se potrebna razina likvidnosti koja može ispuniti očekivane i neočekivane potrebe za novčanim sredstvima. Potrebe za kratkoročnom likvidnošću planiraju se svaki mjesec za razdoblje od šest mjeseci, a prate se i usklađuju dnevno. 3.7 Rizik promjene kamatnih stopa Rizik promjene kamatnih stopa proizlazi iz neusklađenosti stavaka aktive i pasive s obzirom na dospijeće i mogućnost promjene kamatnih stopa. Izloženost riziku promjene kamatnih stopa nadzire se primjenom analize neusklađenosti aktive i pasive s obzirom na mogućnost promjene kamatnih stopa, modelima simulacije utjecaja promjene kamatnih stopa na profitabilnost i ekonomsku vrijednost imovine Banke. 3.8 Rizik izloženosti prema jednoj osobi Rizici izloženosti prema jednoj osobi su rizici za prihode i kapital Banke koji proizlaze iz potencijalne kreditne nesposobnosti jedne osobe, odnosno neispunjavanja obveza te osobe po plasmanima Banke i s njima povezanim naknadama i kamatama u predviđenom iznosu i roku sukladno ugovoru, čime bi se dovelo u pitanje samo poslovanje i stabilnost Banke. Izloženost Banke prema jednoj osobi je iznos svih tražbina po kreditima i drugim osnovama, ulaganjima u vrijednosne papire i vlasničke uloge i preuzetih obveza banke prema jednoj osobi. U izloženost banke prema jednoj osobi ne uračunavaju se prethodno navedena potraživanja osigurana novčanim depozitom, do iznosa takvog osiguranja, vrijednosnim papirima Republike Hrvatske i/ili Hrvatske Narodne Banke, neopozivim jamstvom Republike Hrvatske ili nadležne državne institucije, odnosno drugim instrumentima osiguranja koja Hrvatska Narodna banka utvrdi svojom odlukom. U svojem poslovanju Banka kontinuirano prati izloženost prema jednoj osobi u skladu s odredbama članka 74. do 78. Zakona o bankama i drugim odredbama, kao i o uputama Hrvatske Narodne Banke za sastavljanje izvješća o izloženosti. Za potrebe praćenje izloženosti pod jednom osobom podrazumijeva se jedna osoba ili grupa povezanih osoba kako je to definirano člankom 12. Zakona o bankama. Svi sektori Banke obvezni su pridržavati se odredbi ovog članka, a zadatak Sektora za upravljanje rizicima je stalna kontrola i nadzor Banke prema ovoj vrsti izloženosti.

- 9 -

3.9 Operativni rizik Razvojem financijskog sektora i bankarstva, intenzivnom primjenom informatike, rastom elektronskog poslovanja i bankarstva, ujedinjavanjima i preuzimanjima unutar bankarskog sektora, povećanjem broja transakcija, daljnjim širenjem palete proizvoda i usluga, učestalost outsorcinga, te intenzivno korištenje financijskih tehnika za smanjenje kreditnog i tržišnog rizika dovode do značajnog povećanja operativnog rizika u poslovanju banaka. Operativni rizik je vjerojatnost izravnog ili neizravnog gubitka koji proizlazi iz neodgovarajućih ili pogrešnih internih proces, ljudskog faktora i sustava ili iz vanjskih događaja. Zbog značajnog povećanja operativnog rizika u poslovanju, prema sporazumu Basel II, od banaka će se zahtijevati rezervacija kapitala za operativne rizike. Da bi se u potpunosti izbjegle ili svele na najmanju moguću mjeru mogućnosti nastanka ovih vrsta rizika, da bi ta rezerviranja u kapitalu bila što manja, potrebno je njihovo pravovremeno identificiranje i praćenje, kao i ostvarivanje i prilagođavanje ispravnog i pouzdanog funkcioniranja informatičkog i aplikativnog sustava te njegove zaštite, uspostavu odgovarajuće organizacijske i kadrovske strukture Banke, uz osiguranje funkcioniranja adekvatnog i neovisnog sustava kontrole rizika, kao i dostupnosti svih relevantnih informacija o svim poslovnim segmentima Banke, a što je detaljnije definirano i regulirano Politikom za upravljanje operativnim rizicima. 3.10 Rezerviranja za potencijalne rizike Ukupne rezerve za bilančne identificirane rizike na dan 31.12.02. iznose 335,6 milijuna kuna, dok za vanbilančne stavke iznos posebnih rezervi iznosi 1,22 milijuna kuna. Banka je na ime neidentificiranog rizika za bilančne stavke formirala rezerve u iznosu od 84,8 milijuna kuna, a za vanbilančne stavke rezerva za neidentificirane gubitke na dan 31.12.02. iznosi 9,68 milijuna kuna. Ukupne rezerve za identificirani i neidentificirani gubitak po bilančnim i vanbilančnim stavkama na dan 31.12.02. iznose 431,3 milijuna kuna.

- 10 -

4. PODACI O IZDAVATELJU DIONICA 4.1. Povijesni pregled

Erste & Steiermärkische Bank d.d. nastala je spajanjem triju uspješnih hrvatskih banaka: Bjelovarske banke d.d., Trgovačke banke d.d. i Čakovečke banke d.d.

Banka djeluje na hrvatskom bankarskom tržištu još od 1989. godine, ali je u sudski registar bila upisana pod imenom Bjelovarska banka d.d., a pod novim imenom Erste&Steiermarkische Bank d.d. započela je s radom 1.9.2000. godine.

Većinski vlasnici nove Banke su dvije eminentne austrijske banke s tradicijom od 180 godina, Erste Bank der Österreichischen Sparkassen AG iz Beča i Steiermärkische Bank und Sparkassen AG iz Graza.

Erste & Steiermärkische Bank d.d. ovim spajanjem uz podršku svojih većinskih vlasnika ima pristup europskom i svjetskom tržištu.

Erste Bank AG Erste Bank der Österreichischen Sparkassen AG iz Beča vodeća je banka u Srednjoj Europi po mreži poslovanja s građanstvom. S ukupnom aktivom od 51,96 milijardi EUR predstavlja najveću privatnu bankovnu grupu u Austriji. Erste Bank AG je banka višeg i srednjeg sloja, koja neprestano širi svoju mrežu u Srednjoj Europi.

Steiermärkische Bank und Sparkassen AG Steiermärkische Bank und Sparkassen AG iz Graza najveća je regionalna banka u Austriji s bilancom u iznosu od 5,46 milijardi EUR. Riječ je o univerzalnoj banci s tradicijom dugom 175 godina, koja se izdvaja kvalitetnom uslugom te individualnim pristupom svakom klijentu.

4.2. Tvrtka, sjedište, predmet poslovanja, pravni oblik, te broj upisa u sudskom registru Tvrtka banke glasi Erste&Steiermarkische banka dioničko društvo, a skraćeni naziv Erste&Steiermarkische bank d.d.. Sjedište banke je u Zagrebu, Varšavska 3-5. Predmet poslovanja banke je primanje novčanih depozita i davanje kredita i drugih plasmana u obavljanju djelatnosti utvrđenih Zakonom o bankama. Banka može obavljati slijedeće poslove: 1. primanje svih vrsta depozita 2. davanje svih vrsta kredita, otvaranje dokumentarne akreditive, izdavanje jamstva i

bankovne garancije te preuzimanje drugih financijskih obveza 3. obavljanje poslova s mjenicama, čekovima i certifikatima o depozitu za svoj račun ili

za račun svojih komitenata 4. pozajmljivanje , prodavanje i kupovanje za svoj račun ili za račun svojih komitenata

financijske izvedenice 5. poslovi s vrijednosnim papirima za svoj račun ili za račun drugih osoba 6. izdavanje i upravljanje sredstvima plaćanja 7. obavljanje financijskog lizinga i faktoringa 8. davanje informacija o bonitetu komitenata na njihov zahtjev 9. obavljanje platnog prometa u zemlji 10. obavljanje kreditnih poslova s inozemstvom i platnog prometa s inozemstvom 11. obavljanje poslova sa stranim sredstvima plaćanja u zemlji 12. obavljanje novčanog posredovanja 13. pružanje ostalih financijskih usluga koje propiše ili odredi Hrvatska narodna banka

- 11 -

Matični broj subjekta upisan je u sudskom registru Trgovačkog suda u Zagrebu, MBS 010000494. 4.3. Dionice i sažetak Statuta

- Temeljni kapital Banke iznosi 271.924.400,00 kuna. - Temeljni kapital podijeljen je na 61.801 redovnih dionica na ime. - Nominalna vrijednost jedne dionice je 4.400.00 kuna - Svaka dionica daje pravo na jedan glas u Skupštini Banke . - Oblik i sadržaj dionica, privremenica, obveznica ili sličnih instrumenata određuje Uprava.

Povećanje i smanjenje temeljnog kapitala O povećanju ili smanjenju temeljnog kapitala Banke odlučuje glavna skupština na temelju glasova koji predstavljaju najmanje 3/4 tričetvrtine temeljnog kapitala zastupljenog na glavnoj skupštini pri donošenju odluke. Postojeći dioničari imaju kod povećanja kapitala razmjerno njihovom dosadašnjem učešću u temeljnom kapitalu pravo prvenstva upisa koje se može isključiti na temelju glasova koji predstavljaju tročetvrtinsku većinu temeljnog kapitala zastupljenog pri odlučivanju. Uprava Banke ovlaštena je uz suglasnost Nadzornog odbora da najduže do 29.05.2005. god. donese jednu ili više Odluka o povećanju temeljnog kapitala Banke uplatom u novcu, stvarima ili pravima do iznosa od 132.000.000,00 kuna i izdavanjem 30.000 dionica koje glase na ime svaka nominalne vrijednosti 4.400,00 kuna, Uprava Banke ovlaštena je u suradnji s Nadzornim odborom odrediti sadržaj prava iz dionica koje se izdaju temeljem ove odredbe kao i uvjete za izdavanje dionica sa ili bez isključenja prava prvenstva dioničara pri upisu novih dionica. Slijedom povećanja temeljnog kapitala iz ovog članka, Nadzorni odbor ovlašten je uskladiti odredbe Statuta s promjenama do kojih je došlo povećanjem kapitala i izdavanjem dionica suglasno odredbama iz ovog članka. Odredbe ovog članka odgovarajuće se primjenjuju i na izdavanje zamjenjivih obveznica. 4.4. Vlasnička struktura dioničara

Struktura dioničara Stanje 28.02.03

Trgovačka društva 2.551 Strane osobe 51.266 Neprofitne institucije 9 Javni sektor 638 Domaće fizičke osobe 7.257 Isprave (dionice u materijalnom obliku) 80 Ukupno: 61.801

- 12 -

Deset najvećih dioničara na dan 31.12.02. (isto stanje i 28.02.03.) Dioničar Stanje dionica 1. Erste Bank der Oesterreichichen Sparkassen AG 25.692 2. Die Steiermärkisce Bank und Sparkassen AG 25.464 3. Radaković Petar 638 4. Štajduhar Mladen 505 5. Štefekov Ivan 400 6. Kitonić Antun Želimir 398 7. Đođo Vinko 380 8. Obradović Milan 326 9. Jeđud Nenad 325

10. Markota Branimir 318 __________________________________________________________________________

Ukupno: 54.446 Sve izdane dionice Banke imaju pravo glasa, a svaka dionica daje pravo na jedan glas u Skupštini Banke. Na dan 28.02.2003. Banka nema vlastitih dionica. 4.5. Struktura zaposlenih Nakon uspješnog dovršenja prve trostruke fuzije u Hrvatskoj (koja se održala u 2000. godini) i konsolidacije Banke ( održane u 2001. godini), nova Erste&Steirmarkische bank d.d. suočila se sa značajnim promjenama u stanju zaposlenika koje su rezultirale širenjem poslovne mreže.

Porast broja zaposlenika

403 413

529

0

100

200

300

400

500

600

2000 2001 2002

- 13 -

Prosječna dob zaposlenika u Banci je 35 godina, dok je prosječna dob druge i treće linije managementa 38 godina. Kvalifikacijska struktura pokazuje da Banka ima 50,90% zaposlenika sa srednjom stručnom spremom, a 37% zaposlenika s visokom stručnom spremom. U odnosu na godinu ranije, povećan je udio zaposlenika s visokom stručnom spremom za 3,85%, dok je udio zaposlenika sa srednjom stručnom spremom smanjen za 2,63%.

Stručna sprema na dan 31.12.2002.

MR0,90%

OŠ / KV0,90%

VSS37,18%

VŠS10,11%

SSS50,90%

U Banci je zaposleno 66,25% žena i 33,75% muškaraca, a što se tiče managementa žena je 48,65%, dok je muškaraca 51,35%. Banka je nastavila politiku zapošljavanja prema kojoj pri popunjavanju slobodnih radnih mjesta prednost imaju interni kandidati. Tim postupkom želi se zaposlenicima omogućiti promjena radnog mjesta unutar iste organizacije, ali posebno i daljnje usavršavanje te napredovanje na novim područjima. Tek ukoliko se na internom natječaju ne može pronaći odgovarajuća osoba za pojedino radno mjesto, pristupa se pronalaženju kadrova preko eksternih natječaja. 4.6. Organizacijska shema društva Slika 1: Organizacijska shema ERSTE & STEIERMÄRKISCHE BANK d.d.

- 14 -

- 15 -

5. PODACI O PREDMETU POSLOVANJA IZDAVATELJA 5.1. Opis predmeta poslovanja Izdavatelja Osnovna djelatnost Banke je obavljanje svih vrsta depozitnih i kreditnih poslova za pravne i fizičke osobe, obavljanje poslova platnog prometa u zemlji i inozemstvu, izdavanje garancija, avala i drugih oblika jamstava, kupoprodaje vrijednosnih papira i drugih poslova utvrđenih Zakonom o bankama. Poslovanje s građanima Bankarsko tržište Hrvatske 2002. godine karakterizira jačanje konkurencije među bankama, u kojoj Erste&Steiermärkische banka svojim rezultatima pokazuje uspješno prilagođavanje složenim tržišnim uvjetima. Poslovanje s građanima, obrtnicima i malim tvrtkama u okviru Sektora građanstva u 2002. godini obilježava nastavak daljnjeg rasta u svim područjima pružanja usluga, uz kontinuirani rad na edukaciji zaposlenika i povećanju kvalitete usluga koje banka pruža klijentima. Širenje mreže poslovnica nastavljeno je i u 2002. godini otvaranjem šest poslovnih centara i filijala, od čega tri na području Zagreba – Dubrava, Špansko i Kvaternikov trg, te po jedna u Sisku, Osijeku i Karlovcu, čime je ukupan broj poslovnica banke povećan na 38. Od toga, na grad Zagreb i Zagrebačku županiju otpada njih 11. U 2002. godini značajno je proširena lepeza proizvoda namijenjena građanima, između ostalog i uvođenjem novih vrsta kredita s fleksibilnim uvjetima koji omogućuju brzu prilagodbu tržišnim uvjetima. Pojačana je suradnja s državom i jedinicama lokalne uprave i samouprave uvođenjem i širenjem kreditnih programa namijenjenih poticanju poduzetništva u kojima je Erste& Steiermärkische banka jedna od vodećih. Uvedena je i prodaja parabankarskih proizvoda u suradnji s Kvarner Wienerstädtische osiguranjem i Wüstenrot stambenom štedionicom. Uvođenje platnog prometa u poslovne banke, koje je predstavljalo veliki izazov za svaku poslovnu banku, Erste&Steiermärkische banka je spremno dočekala i velikim dijelom zahvaljujući kvaliteti usluge, povećala broj klijenata. U 2002. godini dovršen je projekt Netbanking, kao vlastito rješenje banke, čime je banka svrstana u red banaka koje prate, koriste i razvijaju najnovija tehnološka dostignuća. Uvođenjem ovog proizvoda, svakodnevno se proširuje mreža korisnika Netbankinga.

- 16 -

Krediti Krediti građanima 2002. godine, sukladno strateškoj smjernici orijentacije na poslovanje s građanima bilježe porast u ukupnoj kreditnoj izloženosti u odnosu na 2001., te 2002. bilježe udio od 45,56% , dok su 2001. godine dosegli udio od 42,43% ukupne kreditne izloženosti banke. Ukupni kreditni portfelj povećan je za 51,62% u odnosu na 2001. godinu, te s 31.12.2002. iznosi 2,09 milijardi kuna brutto kredita. Unatoč oštroj konkurenciji na bankarskom tržištu, Erste&Steiermärkische banka je uspjela u 2002. povećati udio u ukupnim kreditima poslovnih banaka sa 4,58% u 2001. godini, na 4,86% u 2002. godini.

Tablica krediti

SEKTOR GRAĐANSTVA - KREDITI

1.377.271

2.088.293

0

500.000

1.000.000

1.500.000

2.000.000

2.500.000

31.12.2001. 31.12.2002.

Usprkos sniženja kamatnih stopa, uvjetovanih pojačanom konkurencijom banaka, te praćenjem kupovne moći građana, postignut je i rast kamatnih prihoda za 32,20% u 2002. godini.

- 17 -

Tablica kamatni prihodi

SEKTOR GRAĐANSTVA-KAMATNI PRIHODI

148.926

196.877

0

50.000

100.000

150.000

200.000

250.000

31.12.2001. 31.12.2002.

Depoziti Stabilna štednja građana pokazuje da je Erste& Steiermärkische banka osvojila povjerenje klijenata.

Tablica depoziti ukupno

SEKTOR GRAĐANSTVA - DEPOZITI UKUPNO

1.715.034

2.104.854

0

500.000

1.000.000

1.500.000

2.000.000

2.500.000

31.12.2001. 31.12.2002.

- 18 -

Tablica udio banke u ukupnim depozitima poslovnih banaka

UČEŠĆE ESB NA HRVATSKOM TRŽIŠTU - ŠTEDNJA

2,10%

2,20%

2,30%

2,40%

2,50%

2,60%

2,70%

2,80%

2,90%

3,00%

31.01.2002. 28.02.2002. 31.03.2002. 30.04.2002. 31.05.2002. 30.06.2002. 31.07.2002. 31.08.2002. 30.09.2002. 31.10.2002. 30.11.2002. 31.12.2002.

Štednja građana u Erste & Steiermaerkische banci premašila je 2 mlrd kuna u 2002. godini. 31.12.2002. godine ukupna štednja iznosi 2,1 milijardi kuna, što predstavlja porast od 22,73% u odnosu na 2001. godinu, no u uvjetima pojačane međubankarske konkurencije, treba istaći daljnje jačanje učešća banke u ukupnim depozitima poslovnih banaka, koje je sa 2,36% učešća 2001. godine poraslo na 2,86% u ukupnim depozitima stanovništva kod poslovnih banaka. Struktura depozita po ročnosti odražava povjerenje klijenata banke, kojim možemo biti zadovoljni, obzirom na značajan porast udjela oročenih depozita u ukupnim depozitima 2002. godine. Depoziti po viđenju na dan 31.12.2002. iznose 553,76 milijuna kuna, dok oročeni depoziti u 2002. godini rastu za 31,62% u odnosu na 2001. godinu, te 31.12.2002. iznose 1,55 milijardi kuna.

- 19 -

Tablica oročeni depoziti

SEKTOR GRAĐANSTVA - OROČENI DEPOZITI

141.930

364.652

1.036.488

1.186.445

0

200.000

400.000

600.000

800.000

1.000.000

1.200.000

1.400.000

31.12.2001.ukupno HRK 1.178.418 31.12.2002.ukupno HRK 1.551.097

KUNEDEVIZE

Kartično poslovanje S mrežom od 68 bankomata na području Hrvatske, Erste& Steiermärkische banka zauzima 5,61% tržišta. U 2002. godini na bankomatima je izvršeno preko 1,1 milijun transakcija, tj. u prosjeku 1.393 transakcije po bankomatu, što je za hrvatsko tržište značajno, iako ne doseže europski prosjek. Banka posluje s nekoliko vrsta kartica, a u 2002. značajno je porastao broj korisnika. U toku 2002. godine uveden je i novi proizvod – revolving kredit čije uvjete korištenja izabire sam korisnik kartice. Tablica - kartično poslovanje

KARTICE BROJ KARTICA 31.12.2001.

BROJ KARTICA 31.12.2002.

% PORASTA U 2002.

EC/MC 1.982 6.330 219,37%

MAESTRO 47.370 63.744 34,57%VISA ELECTRON 8.962 11.455 27,82%VISA BUSINESS 231 1.155 400,00%UKUPNO: 58.545 82.684 41,23%

- 20 -

Domaći platni promet Stupanjem na snagu Zakona o platnom prometu u zemlji u travnju 2002. godine, stekli su se zakonski preduvjeti za organiziranje i obavljanje poslova platnog prometa u zemlji. Tako je banka u suradnji s FINA-om započela obavljati poslove platnog prometa. Na dan 31.12.2002. godine bilo je 11070 računa poslovnih subjekata, a njih čak 79% imali su status glavnog računa. Poslovni subjekti su u 2002. godini prosječno mjesečno uplaćivali 339 mil. kuna, podizali 119 mil. kuna, te uplaćivali utrška u dnevno-noćni trezor 133 mil. kuna. U tom istom periodu obrađeno je prosječno mjesečno 400 tisuća bezgotovinskih naloga. Banka je omogućila svojim klijentima zadavanje platnih naloga osim klasičnim načinom i elektroničkim putem, te je 981 klijenat koristio te usluge.

PRIKAZ TENDENCIJE RASTA BROJA PRIJAVLJENIH TVRTKI I OBRTNIKA

NA ERSTE NETBANKING SERVISU U 2002. GODINI

538 622 693785 861 929

462346

36

981

0

200

400

600

800

1000

1200

OŽUJAK 20

02.

TRAVANJ

SVIBANJ

LIPANJ

SRPANJ

KOLOVOZ

RUJAN

LISTO

PAD

STUDENI

PROSINAC 20

02.

- 21 -

Platni promet s inozemstvom Tijekom 2002. godine Erste & Steiermärkische Bank je održavala korespondentne odnose s više od 400 banaka u 51 državi i ima otvorena 23 računa u stranim valutama u europskim i svjetskim državama, glavnim trgovačkim partnerima Hrvatske, dok 15 stranih banaka drži račune u kunama i stranim valutama kod ESB. U 2002. godini ukupni iznos prometa po dokumentarnim i garantnim poslovima u odnosu na 2001. godinu povećan je za 19%. Unatoč svjetskom trendu manjeg korištenja akreditiva kao instrumenta plaćanja u međunarodnoj razmjeni, u Banci je akreditiv i dalje zadržan kao postojani instrument korištenja s gotovo nepromijenjenim brojem u posljednje 3 godine. Zbog smanjenja rizičnog okruženja naše zemlje, izvoznici koriste jednostavnije i jeftinije instrumente plaćanja kao što su inkaso poslovi, čiji broj se u 2002. god. gotovo udvostručio. Banka se intenzivnije uključuje u kupnju nedospjelih novčanih potraživanja (forfaiting), koja nastaju izvoznim poslovima naših klijenata. U okviru izdanih jamstava, koriste se uz standardne garancije, stand by akreditivi i avalirane mjenice.

0

20.000

40.000

60.000

80.000

100.000

120.000

140.000

160.000

180.000

200.000

HRK 000

Nostro akreditivi Loro akreditivi Stand by akreditivi Nostro garancije Loro garancije Mjenični avali Dokumentarnenaplate

Instrumenti

Dokumentarni i garantni poslovi2002. god.

- 22 -

Na području inozemnog platnog prometa, ostvaren je u 2002. godini porast ukupnog iznosa plaćanja prema inozemstvu u odnosu na 2001.godinu od 12%, dok je ukupni iznos naplata povećan za 7%. Najveći porast zabilježen je u poslovanju sa inozemnim čekovima i to od 36%. Prihvaćajući suvremene načine komunikacije, klijenti su u 2002. godini elektroničkim putem dostavljali naloge za plaćanje u inozemstvo sa kontinuiranim trendom mjesečnog porasta, te su krajem godine takvi nalozi činili 40% ukupnog broja primljenih naloga.

0

2.000.000

4.000.000

6.000.000

8.000.000

000 HRK

PLAĆANJA NAPLATE INO ČEKOVI

Instrumenti

Platni promet s inozemstvom 2002. god.

5.2. Temeljni podaci o tekućim sudskim ili drugim sporovima Banka vodi 107 postupaka protiv velikih poduzeća, 189 protiv malih poduzeća, 99 protiv obrtnika te cca. 2 tisuće postupaka protiv dužnika temeljem tekućih računa i nenamjenskih kredita. To su sve postupci temeljem odobrenih kredita, a radi naplate bančinih potraživanja. Sva takva potraživanja su kategorizirana kao E plasmani i Banka za njih odvaja rezervacije sukladno odlluci Hrvatske narodne banke. Protiv Banke vodi se 45 postupaka i niti jedan od tih ne može značajnije utjecati na bilancu ili poslovne rezultate Banke.

- 23 -

6. PODACI O IMOVINI I ZADUŽENOSTI, FINANCIJSKOM POLOŽAJU TE DOBITKU I GUBITKU IZDAVATELJA Svi iznosi izraženi su u tisućama kuna. 6.1. Račun dobiti i gubitka

Bilješka 2002. 2001. Prihodi od kamata 3 445.616 354.130Rashodi od kamata 3 (180.124)(133.090)Neto prihodi od kamata prije rezerviranja 265.492 221.040Rezerviranja za identificirane i neidentificirane gubitke

13, 14, 15, 17, 19, 27 (67.824) (58.781)

Neto prihod od kamata nakon rezerviranja 197.668 162.259 Prihodi od naknada i provizija 4 96.922 55.983Rashodi od naknada i provizija 4 (61.704) (24.756)Neto prihodi od naknada i provizija 35.218 31.227 Neto pozitivne tečajne razlike 5 41.806 46.718 Neto dobit od vrijednosnih papira 6 19.613 3.028 Ostali prihodi iz redovnog poslovanja 7 9.415 7.920 Ukupan prihod 303.720 251.152 Amortizacija (18.644) (15.915)Opći administrativni troškovi 8 (166.644)(124.677)Ostali operativni troškovi 9 (5.602) (16.823)Ukupni troškovi (190.890) (157.415) Dobit prije oporezivanja 112.830 93.737Porez na dobit 10 (23.890) (19.152) Neto dobit za godinu 88.940 74.585Zarada po dionici u kunama 29 1.439 1.207

- 24 -

6.2. Bilanca

Bilješka 2002. 2001.SREDSTVA

Novčana sredstva i tekući računi kod banaka 11 424.083 443.769Sredstva kod Hrvatske narodne banke 12 413.032 276.937Vrijednosni papiri 13 1.143.614 573.416Potraživanja od drugih banaka 14 661.678 374.289Krediti klijentima 15 4.172.4882.897.666Imovina namijenjena prodaji 16 20.853 22.645Obračunate kamate i ostala sredstva 17 188.698 158.836Javni dug 18 17.248 23.821Ulaganje u dionice i sudjelujuće interese 19 7.585 8.463Materijalna i nematerijalna imovina 20 186.391 130.733 Ukupno sredstva 7.235.6704.910.575 OBVEZE Obveze prema drugim bankama 21 454.385 167.078Obveze prema deponentima 22 3.733.7442.746.324Zamrznuta štednja 23 16.070 22.619Obveze po kreditima 24 2.062.2951.263.344Obračunate kamate 25 48.914 36.735Ostale obveze 26 202.581 153.683Rezerviranja za potencijalne obveze 27 10.903 14.817Podređeni instrumenti 28 158.889 9.946 Ukupno obveze 6.687.7814.414.546 VLASNIČKI KAPITAL Dionički kapital 29 271.924 271.924Kapitalna dobit 44.628 44.628Rezerve i zadržana dobit 142.397 104.892Dobit tekuće godine 88.940 74.585 Ukupno vlasnički kapital 547.889 496.029Ukupno vlasnički kapital i obveze 7.235.6704.910.575 Potencijalne i preuzete obveze 30 832.055 555.090

- 25 -

6.3. Izvještaj o novčanom tijeku

2002. 2001.Neto novčani tijek iz poslovnih aktivnosti Dobit prije oporezivanja 112.830 93.737Trošak rezervacija za kredite i opće rizike, neto 67.824 58.781Amortizacija 18.644 15.915Plaćen porez na dobit (7.891) (8.989) 191.407 159.444 (Povećanje)/smanjenje poslovne aktive Sredstava kod HNB (136.095) (60.958)Vrijednosni papiri (814.973)(157.878)Potraživanje od drugih banaka (2.802) 6.109Krediti klijentima (1.341.974) (1.267.633)Obračunate kamate i ostala sredstva (31.664)(101.271)Javni dug 6.573 8.181Imovina namijenjena prodaji 1.792 13.373Povećanje/(smanjenje) poslovnih izvora Obveze prema drugim bankama 287.307 39.199Obveze prema deponentima 987.420 1.298.240Zamrznuta štednja (6.549) (7.627)Obveze po kreditima 798.951 344.825Obračunate kamate 12.179 14.849Ostale obveze 32.899 107.433

Neto novčani tijek iz poslovnih aktivnosti (15.529) 396.286 Novčani tijek iz investicijskih aktivnosti Ulaganja u dionice i sudjelujuće interese (2.202) 356Ulaganja u materijalnu i nematerijalnu imovinu (74.302) (32.229)

Neto novčani tijek iz investicijskih aktivnosti (76.504) (31.873) Novčani tijek iz financijskih aktivnosti Podređeni instrumenti 148.943 (308)Isplata dividende (37.080) (30.901)

Neto novčani tijek iz financijskih aktivnosti 111.863 (31.209)

Neto povećanje novca i novčanih ekvivalenata 19.830 333.204

Novac i novčani ekvivalenti na početku godine 1.065.051 731.847

Novac i novčani ekvivalenti na kraju godine (bilješka 31) 1.084.881 1.065.051

Dodatni podaci Naplaćena kamata i slični primici 432.931 328.773Plaćena kamata i slične isplate 167.945 118.241Primici od dividendi 36 684Isplate za dividende 37.080 30.901

- 26 -

7. FINANCIJSKI IZVJEŠTAJI I MIŠLJENJE NEOVISNOG REVIZORA ZA GODINU KOJA JE ZAVRŠILA 31. PROSINCA 2002.

- 27 -

ERSTE & STEIERMÄRKISCHE BANK D.D. ZAGREB

SADRŽAJ

Strana Mišljenje neovisnog revizora 28

Financijski izvještaji:

Račun dobiti i gubitka 29

Bilanca 30

Izvještaj o promjenama na kapitalu 31

Izvještaj o novčanom tijeku 32

Bilješke uz financijske izvještaje 33 - 55

- 28 -

Mišljenje neovisnog revizora

Dioničarima i Članovima Uprave Erste & Steiermärkische Bank d.d.: Obavili smo reviziju priloženih financijskih izvješća Erste & Steiermärkische Bank d.d. (dalje: Banke) na dan 31. prosinca 2002. godine, koja su prikazana na stranicama 2 do 29. Financijska izvješća pripremljena su na temelju Međunarodnih standarda financijskog izvješćivanja što ih je izdao Odbor za Međunarodne računovodstvene standarde (IASB), u skladu sa Zakonom o računovodstvu Republike Hrvatske.

Odgovornosti Uprave i revizora Za navedena financijska izvješća odgovara Uprava. Naša odgovornost odnosi se na izražavanje neovisnog mišljenja o tim financijskim izvješćima na osnovi obavljene revizije.

Temelj za izražavanje mišljenja Postupak revizije financijskih izvješća Banke proveden je sukladno Međunarodnim revizijskim standardima. Ti standardi zahtijevaju planiranje i provođenje revizije do razine koja je potrebna za postizanje razumnog uvjerenja o tome da financijska izvješća ne sadrže značajne pogrešne iskaze. Revizija obuhvaća ispitivanje, na osnovi uzorka, evidencija koje potkrepljuju iznose i objavljivanja prikazana u financijskim izvješćima. Revizija također uključuje procjenjivanje računovodstvenih načela i značajnih procjena Uprave, kao i cjelokupnog prikaza financijskih izvješća. Vjerujemo da naša revizija pruža razumnu osnovu za izražavanje mišljenja.

Mišljenje Po našem mišljenju financijska izvješća prikazuju realno i objektivno u svim značajnim aspektima financijski položaj Banke na dan 31. prosinca 2002. godine, kao i rezultate njezina poslovanja te novčani tok i promjene vlastitog kapitala za 2002. godinu sukladno Međunarodnim standardima financijskog izvješćivanja, u skladu sa Zakonom o računovodstvu Republike Hrvatske. Ernst & Young Croatia d.o.o. Željko Faber

Zagreb, 28.2.2003.

Erste & Steiermärkische Bank d.d. Zagreb

Račun dobiti i gubitka za godinu koja je završila 31. prosinca 2002.

(svi iznosi su izraženi u tisućama kuna)

- 29 -

Bilješka 2002. 2001. Prihodi od kamata 3 445.616 354.130Rashodi od kamata 3 (180.124) (133.090)Neto prihodi od kamata prije rezerviranja 265.492 221.040

Rezerviranja za identificirane i neidentificirane gubitke 13, 14, 15, 17,

19, 27 (67.824) (58.781)Neto prihod od kamata nakon rezerviranja 197.668 162.259 Prihodi od naknada i provizija 4 96.922 55.983Rashodi od naknada i provizija 4 (61.704) (24.756)Neto prihodi od naknada i provizija 35.218 31.227 Neto pozitivne tečajne razlike 5 41.806 46.718 Neto dobit od vrijednosnih papira 6 19.613 3.028 Ostali prihodi iz redovnog poslovanja 7 9.415 7.920 Ukupan prihod 303.720 251.152 Amortizacija (18.644) (15.915)Opći administrativni troškovi 8 (166.644) (124.677)Ostali operativni troškovi 9 (5.602) (16.823)Ukupni troškovi (190.890) (157.415) Dobit prije oporezivanja 112.830 93.737Porez na dobit 10 (23.890) (19.152) Neto dobit za godinu 88.940 74.585Zarada po dionici u kunama 29 1.439 1.207


Bilanca na dan 31. prosinca 2002.


- 30 -

Bilješka 2002. 2001.SREDSTVA

Novčana sredstva i tekući računi kod banaka 11 424.083 443.769Sredstva kod Hrvatske narodne banke 12 413.032 276.937Vrijednosni papiri 13 1.143.614 573.416Potraživanja od drugih banaka 14 661.678 374.289Krediti klijentima 15 4.172.488 2.897.666Imovina namijenjena prodaji 16 20.853 22.645Obračunate kamate i ostala sredstva 17 188.698 158.836Javni dug 18 17.248 23.821Ulaganje u dionice i sudjelujuće interese 19 7.585 8.463Materijalna i nematerijalna imovina 20 186.391 130.733 Ukupno sredstva 7.235.670 4.910.575 OBVEZE Obveze prema drugim bankama 21 454.385 167.078Obveze prema deponentima 22 3.733.744 2.746.324Zamrznuta štednja 23 16.070 22.619Obveze po kreditima 24 2.062.295 1.263.344Obračunate kamate 25 48.914 36.735Ostale obveze 26 202.581 153.683Rezerviranja za potencijalne obveze 27 10.903 14.817Podređeni instrumenti 28 158.889 9.946 Ukupno obveze 6.687.781 4.414.546 VLASNIČKI KAPITAL Dionički kapital 29 271.924 271.924Kapitalna dobit 44.628 44.628Rezerve i zadržana dobit 142.397 104.892Dobit tekuće godine 88.940 74.585 Ukupno vlasnički kapital 547.889 496.029Ukupno vlasnički kapital i obveze 7.235.670 4.910.575

Potencijalne i preuzete obveze 30 832.055 555.090 Financijska izvješća odobrena su od Uprave 28. veljače 2003. godine: Član Uprave Banke Predsjednik Uprave Banke Borislav Centner Tomislav Vuić


Izvještaj o promjenama na kapitalu za godinu koja je završila 31. prosinca 2002.


- 31 -

Dionički kapital

Kapitalna dobit

Zakonske rezerve

Ostale rezerve

Revalori-zacijske rezerve

Ukupno rezerve

Zadržana dobit

Ukupno vlasnički kapital

Stanje 1. siječnja 2001. 271.924 44.628 9.691 75.364 130 85.185 50.608 452.345Isplata dividende za 2000. godinu – – – – – – (30.901) (30.901)

Prijenos u rezerve – – – 19.707 – 19.707 (19.707) –

Dobit tekuće godine – – – – – – 74.585 74.585

Stanje 31. prosinca 2001. 271.924 44.628 9.691 95.071 130 104.892 74.585 496.029 Isplata dividende za 2001. godinu – – – – – – (37.080) (37.080)

Prijenos u rezerve – – 3.905 33.518 (130) 37.293 (37.293) –

Dobit tekuće godine – – – – – – 88.940 88.940

Stanje 31. prosinca 2002. 271.924 44.628 13.596 128.589 0 142.185 89.152 547.889


Izvještaj o novčanom tijeku za godinu koja je završila 31. prosinca 2002.


- 32 -

2002. 2001.Neto novčani tijek iz poslovnih aktivnosti Dobit prije oporezivanja 112.830 93.737Trošak rezervacija za kredite i opće rizike, neto 67.824 58.781Amortizacija 18.644 15.915Plaćen porez na dobit (7.891) (8.989) 191.407 159.444

(Povećanje)/smanjenje poslovne aktive Sredstava kod HNB (136.095) (60.958)Vrijednosni papiri (814.973) (157.878)Potraživanje od drugih banaka (2.802) 6.109Krediti klijentima (1.341.974) (1.267.633)Obračunate kamate i ostala sredstva (31.664) (101.271)Javni dug 6.573 8.181Imovina namijenjena prodaji 1.792 13.373Povećanje/(smanjenje) poslovnih izvora Obveze prema drugim bankama 287.307 39.199Obveze prema deponentima 987.420 1.298.240Zamrznuta štednja (6.549) (7.627)Obveze po kreditima 798.951 344.825Obračunate kamate 12.179 14.849Ostale obveze 32.899 107.433

Neto novčani tijek iz poslovnih aktivnosti (15.529) 396.286

Novčani tijek iz investicijskih aktivnosti Ulaganja u dionice i sudjelujuće interese (2.202) 356Ulaganja u materijalnu i nematerijalnu imovinu (74.302) (32.229)

Neto novčani tijek iz investicijskih aktivnosti (76.504) (31.873)

Novčani tijek iz financijskih aktivnosti Podređeni instrumenti 148.943 (308)Isplata dividende (37.080) (30.901)

Neto novčani tijek iz financijskih aktivnosti 111.863 (31.209)

Neto povećanje novca i novčanih ekvivalenata 19.830 333.204

Novac i novčani ekvivalenti na početku godine 1.065.051 731.847

Novac i novčani ekvivalenti na kraju godine (bilješka 31) 1.084.881 1.065.051

Dodatni podaci Naplaćena kamata i slični primici 432.931 328.773Plaćena kamata i slične isplate 167.945 118.241Primici od dividendi 36 684Isplate za dividende 37.080 30.901

Bilješke koje slijede čine sastavni dio financijskih izvještaja.


Bilješke uz financijske izvještaje za godinu koja je završila 31. prosinca 2002.


- 33 -

1. Opći podaci Erste & Steirmärkische Bank d.d. upisana je u sudski registar kao dioničko društvo 1989. godine (pod imenom Bjelovarska Banka). Sjedište društva je Varšavska 3-5, Zagreb, Hrvatska. Banka ima dozvolu za obavljanje komercijalnih bankovnih poslova. Glavna djelatnost Banke je obavljanje svih vrsta depozitnih i kreditnih poslova za pravne i fizičke osobe, obavljanje poslova platnog prometa u zemlji i inozemstvu, izdavanje garancija, avala i drugih oblika jamstava, kupoprodaje vrijednosnih papira i drugih bankovnih poslova. Osobe odgovorne za poslovanje Banke su: predsjednik Uprave Tomislav Vuić (imenovan 31.07.02.; do tada Član Uprave), član Uprave Borislav Centner te zamjenik člana Uprave Dragutin Bohuš (imenovan 12.07.02.). Sa datumom 31.07.02. razriješen je dotadašnji predsjednik Uprave Petar Radaković, a član Uprave Sava Dalbokov prestao je biti član Uprave sa 12.07.02. Članovi Nadzornog odbora Banke su: Reinhard Ortner, predsjednik Nadzornog odbora; August Jost, zamjenik predsjednika Nadzornog odbora; Kristijan Schellander, Josef Kassler, Karin Svoboda, Herbert Martinetz, Reinhold Schuster, Franz Mally, Ivan Ljubanović i Vladimir Jurašić. Banka je na dan 31. prosinca 2002. imala 550 zaposlenika (na dan 31. prosinca 2001. godine imala je 432 zaposlenika).

2. Računovodstvene politike Slijedi prikaz osnovnih računovodstvenih politika usvojenih za pripremu financijskih izvještaja. (a) Osnove prikaza Financijski izvještaji pripremljeni su u svim materijalnim pogledima u skladu s Međunarodnim računovodstvenim standardima (u daljnjem tekstu “MRS”), te relevantnim hrvatskim zakonima. Određeni računi, koje je Banka dužna voditi prema hrvatskim računovodstvenim propisima, također su pripremljeni u skladu s MRS. U svrhu prikazivanja ovih financijskih izvještaja prema MRS provedene su prilagodbe tamo gdje su ti propisi odstupali od MRS. Banka evidentira računovodstvene promjene i iskazuje svoja izvješća u hrvatskim kunama (kn). (b) Prihodi i rashodi od kamata Prihodi i rashodi od kamata iskazuju se u Računu dobiti i gubitka po načelu obračunate kamate. Kamate se obračunavaju sukladno zakonskim propisima ili prema ugovorima zaključenim između vjerovnika i dužnika. Od 2001. godine nakon usvajanja MRS 39, kamatni prihodi se priznaju po načelu obračunate kamate, temeljem nadoknadivog iznosa. (c) Prihodi od naknada i provizija Naknade i provizije uglavnom se odnose na naknade za obavljanje platnog prometa i naknade po garancijama, akreditivima i ostalim sličnim instrumentima te naknade od upravljanja sredstvima u ime i za račun trećih osoba. Prihodi od naknada i provizija priznaju se po izvršenoj usluzi. Provizije po transakcijama u stranoj valuti knjiže se kao prihod po primitku.

(d) Strana sredstva plaćanja Prihodi i rashodi izraženi u stranim sredstvima plaćanja preračunati su u hrvatske kune po tečaju na dan transakcije. Sredstva i obveze izražene u stranoj valuti preračunati su u hrvatske kune po srednjem službenom tečaju važećem na zadnji dan obračunskog razdoblja. Na dan 31. prosinca




- 34 -

2002. godine tečaj HNB za 1 EUR bio je 7,442292 kuna (31. prosinca 2001. godine 7,370030 kuna). Dobici i gubici koji proizlaze iz preračunavanja stranih valuta i kupoprodaje deviza prikazani su u računu dobiti i gubitka za odnosnu godinu. (e) Priznavanje Financijska imovina raspoloživa za prodaju i ulaganja koja se drže do dospijeća priznaju se u bilanci na datum trgovanja odnosno na datum kada je banka preuzela obvezu kupnje imovine. U račun dobiti i gubitka priznaju se dobici ili gubici koji nastaju zbog promjena u fer vrijednosti imovine raspoložive za prodaju. Krediti klijentima i ostala potraživanja koja je banka kreirala priznaju se u bilanci od dana namire. (f) Vrijednosni papiri Vrijednosni papiri kupljeni s namjerom da se drže do dospijeća vode se po trošku ulaganja umanjenom za gubitke nastale uslijed smanjenja njihove vrijednosti. Diskont na imovinu koja se drži do dospijeća amortizira se tijekom razdoblja i priznaje se u prihode od kamata. Imovina raspoloživa za prodaju iskazuje se po fer vrijednosti. Premija na obveznice prikazana je u prihodu od kamata. Vlasničke vrijednosnice vode se po fer vrijednosti, ali ulaganja koja ne kotiraju na burzama vode se po trošku ulaganja uz provjeru umanjenja vrijednosti. U slučaju umanjenja vrijednosti, provodi se ispravak vrijednosti.

(g) Ugovori s pravom reotkupa Banka ugovara kupnje/prodaje ulaganja istovremeno ugovarajući prodaju/kupnju istih ulaganja na određeni datum u budućnosti po određenoj cijeni. Ulaganja kupljena s obvezom prodaje u budućnosti ne priznaju se u bilanci već se ti izdaci priznaju kao dani zajmovi bankama ili klijentima. Ulaganja prodana temeljem ugovora o reotkupu i nadalje se priznaju u bilanci i iskazuju se u skladu s računovodstvenom politikom za financijsku imovinu raspoloživu za prodaju. Primici od prodaje ulaganja prikazuju se kao obveza prema bankama ili klijentima. Razlika u cijeni kod prodaje i ponovne kupnje razgraničava se ravnomjerno kroz razdoblje transakcije i uključuje u prihod ili rashod od kamata.

(h) Krediti klijentima Krediti su prikazani u bilanci u iznosu neotplaćene glavnice i umanjeni za rezerve po identificiranim i neidentificiranim gubicima. Potraživanja na temelju kredita i obračunatih kamata otpisuju se po zaključenju postupka likvidacije ili kad se drži da se zakonski ne mogu naplatiti. Naknadni povrati se uključuju kao prihodi u račun dobitka i gubitka po naplati. Na dan 31. prosinca 2002. ukupni iznos kredita koji nisu bili potpuno naplativi iznosio je 402 milijuna HRK (31. prosinca 2001.: 395 milijuna HRK)

(i) Vrijednosna usklađenja kredita i predujmova

Banka primjenjuje MRS 39 od 1. siječnja 2001. godine te je počela utvrđivati ispravak vrijednosti kredita kao razliku između knjigovodstvenog i nadoknadivog iznosa koji predstavlja sadašnju vrijednost očekivanih novčanih tokova uključujući i iznose koji će biti nadoknađeni iz instrumenata osiguranja plaćanja. Diskontiranje se obavlja ugovorenom kamatnom stopom.




- 35 -

Opće rezerve Banka formira za one postojeće gubitke za koje se iz iskustva zna da mogu proizaći iz poslovanja svake banke, ali još nisu identificirani. Rezerviranja za neidentificirane gubitke za bilančne pozicije iskazuju se kao odbitna stavka kredita, a za izvanbilančne stavke kao obveza.

(j) Imovina namijenjena prodaji Imovina namijenjena prodaji iskazuje se po trošku ulaganja ili tržišnoj vrijednosti, ovisno o tome koja je vrijednost niža. Dobici i gubici kod otuđenja imovine namijenjene prodaji iskazuju se u računu dobiti i gubitka u godini u kojoj su nastali.

(k) Materijalna i nematerijalna imovina Sva materijalna i nematerijalna imovina iskazuje se po povijesnom trošku umanjenom za iznos amortizacije. Amortizacija se obračunava primjenom proporcionalne metode za otpis nabavne vrijednosti svake stavke imovine tijekom njenog očekivanog korisnog vijeka trajanja, koji je kako slijedi: Građevinski objekti 40 - 33 godine Računala 4 godine Namještaj i oprema 15 – 5 godina Motorna vozila 4 godine Software 5 godina Ostala nematerijalna imovina 5 godina Dobici i gubici nastali prodajom nekretnina i opreme određuju se na temelju njihove knjigovodstvene vrijednosti i uključuju se u račun dobitka i gubitka. Popravci i održavanje evidentiraju se u računu dobiti i gubitka u trenutku nastanka troška. (l) Porezi Porez na dobit obračunava se na osnovi oporezive dobiti, izračunate korekcijom financijskog rezultata za određene stavke prihoda i rashoda (kao što su troškovi reprezentacije, dio troškova službenih automobila, itd.) u skladu s hrvatskim propisima. Prema MRS 12 “Računovodstvo poreza na dobit”, odgođeni porezni prihod obračunava se po metodi obveze i prikazuje porezne učinke svih značajnih vremenskih razlika između porezne osnovice, imovine i obveza i iznosa iskazanih u financijskim izvještajima. Nisu bila potrebna rezerviranja za odgođeni porez u financijskim izvještajima Banke. Porez na dobit obračunava se po stopi od 20% na poreznu osnovicu.

(m) Novac i novčani ekvivalenti

U izvještaju o novčanom tijeku iskazane su stavke novca i novčanih ekvivalenata s preostalim rokom dospijeća kraćim od 90 dana od datuma bilance, uključujući: novčana sredstva i tekuće račune kod banaka i potraživanja od drugih banaka s dospijećem od najviše 90 dana, visoko likvidne vrijednosne papire od države i Hrvatske narodne banke s dospijećem do 90 dana (vidi bilješku 31). (n) Poslovi u ime i za račun trećih osoba Banka upravlja sredstvima u ime i za račun pravnih osoba i za svoje usluge naplaćuje naknadu. Ova sredstva nisu prikazana u bilanci Banke.




- 36 -

(o) Realne vrijednosti U skladu s međunarodnim računovodstvenim standardima, financijski izvještaji su iskazani na osnovu povijesnog troška, uključujući ispravke vrijednosti i rezerviranja koja smanjuju vrijednost imovine na vrijednost za koju se procjenjuje da je ostvariva. Banka također objavljuje informacije o realnoj vrijednosti svojih financijskih instrumenata. Realna je vrijednost u tu svrhu definirana kao iznos za koji bi se imovina mogla razmijeniti ili s kojim bi se obveza mogla podmiriti između upućenih i zainteresiranih strana koje djeluju u svom najboljem interesu. Politika Banke je da iskazuje informacije o realnim vrijednostima one imovine i obveza, za koje postoji informacija o tržišnoj vrijednosti i gdje realna vrijednost značajno odstupa od iskazanih iznosa. Prema mišljenju Uprave Banke, iskazani ostvarivi iznosi su najrealniji i najkorisniji mogući, u ovim uvjetima. (p) Financijski instrumenti s obzirom na izvanbilančni rizik Financijski instrumenti uključuju obvezu odobrenja kredita, financijskih garancija, komercijalnih akreditiva i terminskih ugovora o trgovanju stranim sredstvima plaćanja. Ti instrumenti uključuju, u različitim stupnjevima, elemente kreditnog i tržišnog rizika priznatog u bilanci. Kreditni rizik izvanbilančnih financijskih instrumenata definiran je kao mogućnost gubitka budući da druga strana možda neće ispuniti obveze u skladu s uvjetima ugovora. Banka koristi iste kreditne politike u prihvaćanju obveza i uvjetnih dužnosti kao što čini za bilančne financijske instrumente putem odobrenja kredita, limita kontrolnih rizika i procedura nadzora. Tržišni rizik predstavlja mogućnost da se vrijednost financijskih instrumenata promijeni, bilo pozitivno ili negativno, sukladno promjenama tržišnih cijena, kao na primjer, kamate na stranu valutu. Banka zahtjeva osiguranje plaćanja za izvanbilančne financijske instrumente sukladno svojim kreditnim politikama. Instrumenti osiguranja plaćanja su različiti, a mogu uključivati depozite, zalog državnih obveznica, zalog utrživih dionica, zalog nad zalihama, postrojenjima i opremom, kao i hipoteke na nekretninama. Potencijalne izvanbilančne obveze su ugovorni odnosi, kao kod odobrenja kredita, koji općenito imaju fiksne datume isteka važenja ili zahtjeve raskida i mogu uključivati plaćanje naknade. Sve obveze banke da odobri kredit ovise o tome da li će klijent održati posebne kreditne standarde za vrijeme financiranja zajma. Budući se za mnoge obveze očekuje uredno ispunjenje ugovorenih obveza od strane klijenta, ukupni iznosi obveza Banke ne predstavljaju nužno buduće novčane obveze. Financijske garancije su potencijalne obveze izdane od strane banke kao garancija trećoj strani za izvršenje obveza od strane klijenta. Kreditni rizik kod izdavanja garancije u osnovi je isti kao i kod odobravanja kredita. Komercijalni akreditiv predstavlja odobrenje kredita klijentu od strane banke, gdje je klijent obično kupac/uvoznik robe, a korisnik je prodavač/ino-dobavljač. Kreditni rizik je ograničen budući da roba služi kao osiguranje za transakciju. (q) Reklasifikacija Zbog usporedivosti podataka sa 2002. godinom obavljene su određene reklasifikacije pozicija iz 2001. godine.




- 37 -

3. Prihodi i rashodi od kamata 2002. 2001.Prihodi od kamata Stanovništvo 196.877 148.926Trgovačka društva 182.428 158.710Država i ostali javni sektor 34.222 12.403Hrvatska narodna banka 17.203 20.340Banke i ostale financijske institucije 14.732 13.486Ostale organizacije 154 265 445.616 354.130 Rashodi od kamata Depoziti banaka i ostalih financijskih institucija - po viđenju 4.493 1.271 - oročeni depoziti 8.111 4.585Depoziti trgovačkih društava - po viđenju 5.142 5.608 - oročeni depoziti 19.980 8.879Depoziti stanovništva - po viđenju 5.754 5.108 - oročeni depoziti 53.963 36.435Zamrznuta štednja građana 896 1.260Depoziti ostalih organizacija - po viđenju 215 380 - oročeni depoziti 487 488Depoziti javnog sektora - po viđenju 128 157 - oročeni depoziti 99 115Podređeni instrumenti 5.531 1.015Ostala pozajmljena sredstva 75.325 67.789 180.124 133.090

4. Prihodi i rashodi od naknada i provizija

2002. 2001.Prihodi od naknada i provizija Nalozi za plaćanje 76.854 35.693Garancije i akreditivi 9.218 10.568Ostale naknade i provizije 10.850 9.722 96.922 55.983 Rashodi od naknada i provizija Naknade financijskim institucijama 21.727 16.233Provizije za usluge FINA-e 35.532 5.322Provizije za usluge pošta po tekućim računima građana 1.481 1.117Ostalo 2.964 2.084 61.704 24.756




- 38 -

5. Neto pozitivne tečajne razlike 2002. 2001. Prihodi od kupoprodaje deviza 36.828 40.544Prihodi od svođenja pozicija bilance na srednji tečaj 4.978 6.174 41.806 46.718 6. Neto dobit od vrijednosnih papira 2002. 2001. Neto dobit od kupoprodaje vrijednosnih papira 18.645 1.976Neto dobit od usklađenja vrijednosnih papira 968 1.052 19.613 3.028 7. Ostali prihodi iz redovnog poslovanja 2002. 2001. Nadoknada troškova 4.077 2.929Najamnine 1.577 1.449Prihodi od prodaje imovine namijenjene prodaji 1.003 914Prihod od udjela 36 684Prihodi od prodaje nebankarske imovine 154 146Otkup javnog duga 10 69Ostali prihodi 2.558 1.729 9.415 7.920 8. Opći administrativni troškovi 2002. 2001. Troškovi zaposlenika -Troškovi plaća i naknada plaća - neto 44.548 35.335 -Troškovi doprinosa, poreza i prireza iz i na plaće 41.886 31.564 -Troškovi naknada zaposlenicima 3.057 2.180Materijali i usluge 44.121 35.743Troškovi marketinga 21.926 12.842Premije osiguranja 11.106 7.013 166.644 124.677 9. Ostali troškovi 2002. 2001. -Troškovi poreza i doprinosa 583 544 -Troškovi primanja i slanja efektivnog novca 2.291 2.498 -Troškovi naknada članovima Nadzornog odbora 652 844 -Troškovi vrijednosnog usklađenja imovine namijenjene prodaji - 8.219 -Troškovi rezerviranja po sudskim sporovima 73 428 -Troškovi rezerviranja po ostalim obvezama 1.484 2.081 - ostalo 519 2.209 5.602 16.823




- 39 -

10. Porez na dobit Svođenje obračuna poreza na dobit prikazano je u nastavku: 2002. 2001. Dobit prije oporezivanja 112.830 93.737Prihodi koji se ne oporezuju (36) (984)Porezno nepriznati troškovi 6.658 3.006Osnovica za oporezivanje 119.452 95.759

Porez na dobit 23.890 19.152 11. Novčana sredstva i tekući računi kod banaka 2002. 2001. Kune Devize Kune Devize Novac u blagajni 30.418 26.146 16.759 152.837Instrumenti u postupku naplate 185 998 90 507Devizni tekući računi i iznosi na poziv kod domaćih banaka – 9.109 – 107.665Devizni tekući računi i iznosi na poziv kod inozemnih banaka – 8.427 – 19.165Žiro-račun 348.800 – 146.746 – 379.403 44.680 163.595 280.174 424.083 443.769 12. Sredstva kod Hrvatske narodne banke 2002. 2001. Obvezna rezerva u kunama 199.133 120.692Obvezna rezerva u devizama 213.899 156.245 413.032 276.937 Banka je dužna obračunati obveznu rezervu u kunama i devizi koja je na dan 31. prosinca 2002. godine predstavljala 19% (31.prosinca 2001.: 19%) prosječnog stanja svih depozita, primljenih kredita, izdanih podređenih i hibridnih instrumenata osim sredstava primljenih od domaćih banaka, Hrvatske banke za obnovu i razvoj i Hrvatske narodne banke. Na računima kod Hrvatske narodne banke potrebno je držati 40% obračunate rezerve, a preostali dio na računima u inozemstvu ili ulaganjem u blagajničke zapise. Kamata na obveznu rezervu u kunama iznosila je na dan 31.prosinca 2002. godine 1,75% (31. prosinca 2001.: 2%), a na obveznu rezervu u devizama 2,82% (31.prosinca 2001.: 3,29%)




- 40 -

13. Vrijednosni papiri Vrijednosni papiri koji su raspoloživi za prodaju i oni koji se drže do dospijeća prikazani su u tablici u nastavku. 2002. 2001.Imovina raspoloživa za prodaju Trezorski zapisi Ministarstva financija 487.581 93.632Obveznice Republike Hrvatske u devizi 135.823 41.853Obveznice Republike Hrvatske u kunama uz valutnu klauzulu 128.233 50.875Obveznice DAB-a 55.515 3.624Blagajnički zapisi Hrvatske narodne banke u kunama 29.988 99.795Blagajnički zapisi Hrvatske narodne banke u devizi - 156.698Obveznice HBOR-a 21.750 Obveznice HZZO-a 10.273 4.225Obveznice Belišće d.d. 405 Mjenice trgovačkih društava i ostala ulaganja 69.768 47.766 939.336 498.468Imovina koja se drži do dospijeća Obveznice DAB-a 101.438 7.370Obveznice Republike Hrvatske 53.962 36.855Mjenice Ministarstva financija - 6.076Obveznice HZZO-a 26.048 25.795Komercijalni zapisi Podravke d.d. 3.986 -Komercijalni zapisi Plive d.d. 12.844 -Obveznice Plave lagune d.d. 2.304 -Obveznice Belišće d.d. 5.210 - 205.792 76.096Vrijednosna usklađenja - pojedinačna (1.514) (1.148) 204.278 74.948 1.143.614 573.416 Republika Hrvatska garantira isplatu po obveznicama izdanim od DAB-a, HZZO-a i HBOR-a. Fer vrijednost imovine koja se drži do dospijeća na dan 31.prosinca 2002. godine iznosi 223.021 tisuća kuna. Neamortizirana premija u iznosu 7.401 tisuća kuna prikazana je u ostaloj aktivi. Vrijednosni papiri raspoloživi za prodaju uključuju 99.763 tisuće kuna vrijednosnih papira prodanih sa ugovorenim reotkupom.

Promjene na vrijednosnim usklađenjima

2002. 2001. Stanje 1. siječnja 1.148 929Nova vrijednosna usklađenja 919 770Naplaćeno (551) (551)Ostalo (2)Stanje 31. prosinca 1.514 1.148




- 41 -

14. Potraživanja od drugih banaka 2002. 2001. Kunski plasmani 44.614 68.456Devizni plasmani 619.341 308.804 663.955 377.260 Vrijednosna usklađenja – pojedinačna (2.277) (2.971) 661.678 374.289 Zemljopisna analiza 2002. 2001. Švicarska 167.318 36.335Italija 129.822 2.783Nizozemska 113.867 -Hrvatska 82.783 81.139Norveška 68.103 -Njemačka 57.019 100.137Austrija 2.096 155.883Ostale zemlje 42.947 983 663.955 377.260 Vrijednosna usklađenja – pojedinačna (2.277) (2.971) 661.678 374.289 Promjene na vrijednosnim usklađenjima 2002. 2001. Stanje 1. siječnja 2.971 6.124Nova vrijednosna usklađenja 41.536 37.169Naplaćeno (42.200) (40.148)Tečajne razlike (30) (174) Stanje 31. prosinca 2.277 2.971




- 42 -

15. Krediti klijentima 2002. 2001. Krediti trgovačkim društvima - u kunama 1.319.119 1.429.179 - u devizama 1.155.099 421.398Javni sektor 16.960 15.197Ostale organizacije 3.301 3.219Stanovništvo 2.088.293 1.377.271 4.582.772 3.246.264 Vrijednosna usklađenja – pojedinačna (325.488) (294.358)Vrijednosna usklađenja – opća (84.796) (54.240) 4.172.488 2.897.666 Promjene na vrijednosnim usklađenjima: Pojedinačna Opća Stanje 1. siječnja 2001. 281.064 19.525 Nova vrijednosna usklađenja 157.985 34.715Naplaćeno (132.447) -Otpisano (6.106) -Tečajne razlike (6.138) -Stanje 31. prosinca 2001. 294.358 54.240 Nova vrijednosna usklađenja 148.805 30.556Naplaćeno (112.209) -Otpisano (7.849) -Tečajne razlike 2.383 -Stanje 31. prosinca 2002. 325.488 84.796




- 43 -

15. Krediti klijentima (nastavak) Koncentracija rizika po gospodarskim sektorima u okviru portfelja kredita klijentima je kako slijedi (izraženo u tisućama kuna i postotcima): 2002. 2001. % % Poljoprivreda, lov, šumarstvo i ribarstvo 93.260 2% 101.090 3%Rudarstvo 5.118 0% 5.671 0%Proizvodnja hrane i pića 144.216 3% 92.851 3%Proizvodnja odjeće, dorada i bojenje krzna 39.535 1% 34.564 1%Izdavačka i tiskarska djelatnost 60.078 1% 55.925 2%Proizvodnja kemikalija i kemijskih proizvoda 20.175 1% 14.433 1%Proizvodnja ostalih nemetalnih mineralnih proizvoda 63.319 1% 44.980 1%Proizvodnja proizvoda od metala, osim strojeva i opreme 54.841 1% 38.876 1%Proizvodnja ostalih prijevoznih sredstava 15.042 0% 599 0%Ostala prerađivačka industrija 344.505 8% 288.622 9%Opskrba električnom energijom, plinom i vodom 4.164 0% 4.821 0%Građevinarstvo 162.776 4% 132.306 4%Trgovina na veliko i malo, popravak motornih vozila i predmeta za kućanstvo 1.138.870 25% 821.234 25%Hoteli i restorani 85.698 2% 36.039 1%Prijevoz, skladištenje i veze 81.013 2% 57.234 2%Poslovanje nekretninama, iznajmljivanje i poslovne usluge 110.821 2% 93.147 3%Javna uprava i obrana 19.942 0% 17.427 1%Obrazovanje 29.302 1% 15.302 1%Zdravstvena zaštita i socijalna skrb 5.649 0% 5.829 0%Ostale društvene, socijalne i osobne uslužne djelatnosti 16.155 0% 8.043 0%Stanovništvo 2.088.293 46% 1.377.271 42% 4.582.772 100% 3.246.264 100%Vrijednosna usklađenja (410.284) (348.598) 4.172.488 2.897.666 16. Imovina namijenjena prodaji 2002. 2001. Stanje 1. siječnja 22.645 36.018Preuzeta imovina u zamjenu za potraživanje 4.732 26.649Prodaja imovine (6.524) (31.803)Vrijednosno usklađenje - (8.219)Stanje 31. prosinca 20.853 22.645 Na dan 31. prosinca 2002. godine od ukupne imovine namijenjene prodaji 17.923 tisuća kuna odnosi se na zemljište i zgrade (31. prosinca 2001.: 19.720. tisuća kuna) te 2.930 tisuća kuna na ostalu imovinu (31. prosinca 2001.: 2.925 tisuća kuna). Ukupna imovina preuzeta je od klijenata u zamjenu za potraživanja.




- 44 -

17. Obračunate kamate i ostala sredstva

Promjene na vrijednosnim usklađenjima 2002. 2001. Stanje 1. siječnja 8.776 8.932Nova vrijednosna usklađenja 13.246 14.415Naplaćeni iznosi (11.444) (7.609)Otpisano (972) (6.964)Tečajne razlike - 2 Stanje 31. prosinca 9.606 8.776 18. Javni dug 2002. 2001. Obveznice RH za deponirana devizna sredstva građana 16.598 23.000Obveznice RH za uplatu u devizama za otkup stanova 233 242Obračunate kamate 417 579 17.248 23.821 Iznosi potraživanja od Republike Hrvatske odnose se na deviznu štednju građana koja je bila deponirana kod bivše Narodne banke Jugoslavije. Narodna banka Jugoslavije zamrznula je ove depozite na dan 27. travnja 1991. godine. Po raspadu Jugoslavije, Hrvatska narodna banka preuzela je obvezu po ovim depozitima, a 23. prosinca 1991. godine ovi depoziti su pretvoreni u javni dug Republike Hrvatske. Iznosi potraživanja uključuju tečajne razlike proizišle iz preračunavanja deponiranih deviza po tečajevima važećim na kraju godine. Ova potraživanja od Republike Hrvatske nose kamatu od 5% godišnje, i naplativa su u dvadeset polugodišnjih rata počevši od 30. lipnja 1995. godine.

2002. 2001. Potraživanja po kupoprodaji deviza 106.705 75.988Obračunate nedospjele kamate 31.928 21.943Obračunate dospjele kamate 18.829 16.587Unaprijed plaćeni troškovi 9.374 2.380Potraživanja po kartičnom poslovanju 6.989 7.988Potraživanja po osnovi naknada i provizija 5.833 2.470Potraživanje od kupaca 3.755 13.172Fer vrijednost terminskih ugovora 1.302 -Potraživanja po osnovi više plaćenog poreza na dobit - 17.936Ostala sredstva 13.589 9.148 198.304 167.612Vrijednosna usklađenja - pojedinačna (9.606) (8.776) 188.698 158.836




- 45 -

19. Ulaganja u dionice i sudjelujuće interese Ulaganje u dionice i sudjelujuće interese predstavljaju imovinu raspoloživu za prodaju i mogu se prikazati kako slijedi: 2002. 2001.Ulaganja u podružnice i pridružena društva 19 19Ulaganja u trgovačka društva 855 800Ulaganja u financijske institucije 10.289 8.143 11.163 8.962Vrijednosna usklađenja - pojedinačna (3.578) (499) 7.585 8.463 Promjene na ulaganjima u dionice i sudjelujuće interese prikazane su u tablici u nastavku.

Udjeli u

pridruženim društvima i

podružnicama

Ostala ulaganja

(manje od 20%) Ukupno

Stanje 1. siječnja 2001 7.715 4.456 12.171Nova ulaganja - 4.000 4.000Likvidacija Simba d.o.o. (7.564) (7.564)Prodaja (141) (141)Smanjenje postotka udjela u društvu (10) 10 0Tečajne razlike (3) (3) Stanje 31. prosinca 2001. 0 8.463 8.463 Nova ulaganja – 3.714 3.714Prodaja – (1.514) (1.514)Smanjenje vrijednosti ulaganja – (3.080) (3.080)Tečajne razlike – 2 2 Stanje 31. prosinca 2002. 0 7.585 7.585 Promjene na vrijednosnim usklađenjima

2002. 2001. Stanje 1. siječnja 499 499Nova vrijednosna usklađenja 3.080 –Ostalo (1) – Stanje 31. prosinca 3.578 499




- 46 -

20. Materijalna i nematerijalna imovina Zemljište i

zgrade Računala Namještaj i oprema

Motorna vozila

Invest. u tijeku

Nematerijalnaimovina Ukupno

Nabavna ili revalorizirana vrijednost

Stanje 01. siječnja 2002. 88.974 43.151 26.142 3.519 10.334 16.075 188.195Prijenos s investicija u tijeku 13.996 45.642 8.144 189 (75.392) 7.421 –Povećanje – – – – 74.541 – 74.541Otuđivanje, rashodovanje – (5.347) (978) (684) – (3.738) (10.747)Stanje 31.12.2002. 102.970 83.446 33.308 3.024 9.483 19.758 251.989 Ispravak vrijednosti Stanje 01. siječnja 2002. 11.826 22.799 11.517 2.569 – 8.751 57.462Otuđivanje, rashodovanje – (5.339) (860) (600) – (3.709) (10.508)Amortizacija za 2002.g 2.833 9.643 2.711 414 – 3.043 18.644Stanje 31.12.2002. 14.659 27.103 13.368 2.383 – 8.085 65.598 Neotpisana vrijednost Stanje 31. prosinca 2002. 88.311 56.343 19.940 641 9.483 11.673 186.391 Neotpisana vrijednost Stanje 31.12.2001. 77.148 20.352 14.625 950 10.334 7.324 130.733 Imovina koja je u cijelosti otpisana, a još se koristi ima ukupnu nabavnu vrijednost 28.969 tisuća kuna. Preuzete kapitalne obveze Na dan 31. prosinca 2002. Banka je imala ugovorenih kapitalnih obveza u iznosu od 2.889 tisuća kuna za koja je plaćanje izvršeno u 2003. godini. 21. Obveze prema drugim bankama 2002. 2001. Depoziti po viđenju - u kunama 61.004 25.790 - u devizama 26.745 11.360Oročeni depoziti - u kunama 266.834 93.026 - u devizama 99.802 36.902 454.385 167.078




- 47 -

22. Obveze prema deponentima 2002. 2001.Depoziti po viđenju Trgovačka društva - u kunama 540.706 422.986 - u devizama 156.312 152.248Javni sektor - u kunama 24.572 17.379 - u devizama 63 63Stanovništvo - u kunama 187.539 111.614 - u devizama 366.218 425.002Ostale organizacije - u kunama 19.863 17.339 - u devizama 5.436 8.933 Ukupno depoziti po viđenju 1.300.709 1.155.564 Oročeni depoziti Trgovačka društva - u kunama 563.654 306.998 - u devizama 280.657 80.187Javni sektor - u kunama 17.212 9.982Stanovništvo - u kunama 364.652 141.930 - u devizama 1.186.445 1.036.488Ostale organizacije - u kunama 20.415 15.175 Ukupno oročeni depoziti 2.433.035 1.590.760 Ukupno obveze prema deponentima 3.733.744 2.746.324 Depoziti uključuju 99.763 tisuće kuna sredstava primljenih po repo ugovorima. Kao osiguranje za ova primljena sredstva služe vrijednosni papiri prikazani u bilješci 13 u istom iznosu.




- 48 -

23. Zamrznuta štednja 2002. 2001. Devizni depoziti građana pretvoreni u javni dug 15.678 22.068Obračunate kamate 392 551 Ukupno obveze po zamrznutoj štednji 16.070 22.619 Devizni depoziti građana deponirani prije 27. travnja 1991. godine zamrznuti su u skladu s Vladinom uredbom. Dospijećem rate javnog duga pripadajući dio depozita prenosi se u depozite po viđenju. Kamatna stopa na zamrznutu štednju je 5% godišnje.

24. Obveze po kreditima 2002. 2001. Krediti od domaćih banaka 75.595 58.101Krediti od inozemnih banaka - European Bank for Reconstruction and Development 233.266 107.956 - International Finance Corporation 235.447 107.200 - komercijalne banke 1.517.847 989.949 - ostali inozemni krediti 140 138 2.062.295 1.263.344 25. Obračunate kamate 2002. 2001. Obračunate dospjele kamate 1.286 1.663Obračunate nedospjele kamate i odgođeni prihod 47.628 35.072 48.914 36.735 26. Ostale obveze 2002. 2001. Obveze po kupoprodaji deviza 112.854 78.203Obveze u obračunu po kreditima 48.247 39.613Obveze prema dobavljačima 13.684 10.243Obveza za porez na dobit 8.226 10.162Obveze za plaće 6.522 6.219Obveze po ugovorima o radu 3.787 2.303Obveze za osiguranje štednih uloga 2.301 1.757Obveze po kartičnom poslovanju 2.073 1.346Obveze za primljene avanse 1.206 375Obveze za ostale poreze i doprinose 395 543Obveze za dividende iz proteklih razdoblja 363 373Ostale obveze 2.923 2.546 202.581 153.683




- 49 -

27. Rezerviranja za potencijalne obveze

Posebna Opća Stanje 1. siječnja 2001 15.942 4.393Nova rezerviranja 13.255 3.190Naplaćeno (21.670) (293) Stanje 31. prosinca 2001 7.527 7.290 Nova rezerviranja 9.039 2.393Naplaćeno (15.346) - Stanje 31. prosinca 2002 1.220 9.683 Ukupno 10.903

28. Podređeni instrumenti

Banka je u 1998. godini izdala obveznice sa statusom dopunskog kapitala. Obveznice su izdane na rok od 8 godina, nisu osigurane kod Državne agencije za osiguranje štednih uloga i mogu poslužiti za pokriće gubitaka. Obveznice se revaloriziraju po tečaju za EUR i imaju promjenjivu kamatu (vezanu uz tarifu Banke) koja na dan 31. prosinca 2002. godine iznosi 6% godišnje (31. prosinca 2001.: 6,5%). Izdano je 8.626 komada obveznica svaka u protuvrijednosti 156,45 EUR po srednjem tečaju Hrvatske narodne banke. Banka je u 2002. godini primila podređeni kredit u iznosu 20 milijuna EUR sa obvezom povrata 50% iznosa glavnice 24. travnja 2011. godine, a drugih 50% sa obvezom povrata 24. travnja 2012. godine. Kamata po tom kreditu iznosi EURIBOR plus 1,5%, a plaća se polugodišnje.

2002. 2001. Izdane obveznice 10.043 9.946Primljeni krediti 148.846 - 158.889 9.946

29. Dionički kapital

Dionički kapital Banke sastoji se od 61.801 redovne dionice na ime, svaka nominalne vrijednosti 4.400 kuna. Struktura dioničara Banke na dan 31. prosinca je sljedeća:

UČEŠĆE 2002. 2001. udio broj dionica udio broj dionicaErste Bank der Oesterreichischen Sparkassen AG, Wien 41,57% 25.692 41,44% 25.609Steiermärkische Bank und Sparkassen AG, Graz 41,20% 25.464 41,07% 25.380Ostali dioničari 17,23% 10.645 17,49% 10.812Ukupno 100,00% 61.801 100,00% 61.801

Član Uprave Borislav Centner na dan 31.prosinca 2002. godine ima u vlasništvu 84 dionice (0,14%), a Dragutin Bohuš ima u vlasništvu 25 dionica (0,04%). Zarada po dionici izračunata je na temelju dobiti poslije oporezivanja podijeljene sa ponderiranim prosječnim brojem dionica u vlasništvu dioničara.




- 50 -

30. Potencijalne i preuzete obveze Ukupan iznos danih garancija, odobrenih akreditiva i preuzetih obveza na kraju godine bio je: 2002. 2001.Kunske garancije - kratkoročne 70.780 110.906 - dugoročne 47.902 22.475Devizne garancije 111.506 109.655Činidbene garancije 102.858 61.497Devizni akreditivi - kratkoročni 53.978 40.432 - dugoročni - 414Avalirane i akceptirane mjenice 17.372 10.887Preuzete obveze za kreditiranje 307.969 163.384Terminske kupnje i prodaje 119.690 -Ostale potencijalne obveze - 35.440 832.055 555.090 Preuzete obveze kreditiranja odnose se na odobrena zaduženja po tekućim i žiro računima kao i na ugovorene kreditne obveze kod kojih još nisu ispunjeni svi ugovorni uvjeti za njihovo izvršenje, ali se to očekuje u razdoblju ne dužem od 180 dana. 31. Novac i novčani ekvivalenti U svrhu prikaza izvještaja o novčanom tijeku, novac i novčani ekvivalenti obuhvaćaju sljedeće iznose: 2002. 2001. Novčana sredstva i instrumenti u postupku naplate 57.747 170.193Tekući računi u zemlji i inozemstvu 366.336 273.576Plasmani bankama s preostalim rokom dospijeća do 3 mjeseca 630.810 346.887Blagajnički i trezorski zapisi s preostalim rokom do 3 mjeseca 29.988 274.395 1.084.881 1.065.051 32. Sredstva i izvori sredstava po poslovima u ime i za račun trećih osoba Banka upravlja sredstvima u ime i za račun: 2002. 2001. Trgovačka društva 114.827 17.245Ostale pravne osobe 198 204Stanovništvo 109.120 8.086Manje: plasirana sredstva (224.015) (24.436) Sredstva u obračunu 130 1.099 Banka upravlja sredstvima u ime i za račun pravnih osoba koja su plasirana u obliku kredita trgovačkim društvima i građanima. Ova sredstva vode se odvojeno od sredstava Banke. Prihodi i rashodi po osnovi ovih sredstava knjiženi su u korist ili na teret odgovarajućih izvora, a Banka nije snosila rizik u vezi s tim poslovima. Za svoje usluge Banka je naplaćivala naknadu.




- 51 -

33. Povezane osobe Od povezanih osoba, najznačajnije transakcije u toku uobičajenog poslovanja Banka provodi s najvećim dioničarima Erste Bank, Wien (dioničar s učešćem u dioničkom kapitalu od 41,57%) i Steiermärkische Bank, Graz (dioničar s učešćem u dioničkom kapitalu od 41,20%) što je prikazano u sljedećoj tablici. Transakcija 2002. 2001. Stanje danih depozita na 31. prosinca 472 152.908Stanje primljenih depozita i kredita na 31. prosinca 910.760 564.384 Na dan 31. prosinca 2001. godine Banka je dala depozit Erste Bank, Wien kao kolateral za primljene novčanice EUR-a u 2001.godini. Kamatne stope na primljene kredite i depozite od Erste Bank, Wien i Steiermärkische Bank, Graz sukladne su stopama na tržištu. Osim transakcija navedenih u tabeli, Banka je imala transakcije s povezanim strankama u obliku kredita danih zaposlenima. Na dan 31. prosinca 2002. godine ti krediti iznose 50.733 tisuća kuna (31. prosinca 2001.; 1.022 tisuća kuna). Kamatna stopa na kredite zaposlenima u skladu je sa tržišnim uvjetima. 34. Fer vrijednost financijskih sredstava i obveza Fer vrijednost predstavlja iznos u kojem se sredstva mogu razmijeniti ili obveze podmiriti u najboljem interesu svih strana. Obzirom na to da tržišne cijene za veći dio financijskih sredstava i obveza Banke nisu dostupne, fer vrijednost tih stavki temelji se na procjenama Uprave prema vrsti sredstava i obveza. Prema procjeni Uprave, tržišne vrijednosti ne razlikuju se značajno od knjigovodstvenih vrijednosti svih kategorija sredstava i obveza. S obzirom da većina kredita i depozita nosi promjenjivu kamatnu stopu, njihova knjigovodstvena vrijednost ne odstupa značajno od fer vrijednosti.




- 52 -

35. Kamatni rizik Kamatna osjetljivost sredstava i obveza Banka je izložena raznim rizicima koji su povezani s učinkom promjena tržišnih kamatnih stopa na financijski položaj i novčani tok Banke. Dalje u tablici sažeto je prikazana izloženost Banke kamatnom riziku. U tablici koja slijedi prikazana su sredstva i obveze Banke po knjigovodstvenoj vrijednosti, svrstani u kategorije po ugovorno mogućoj promjeni cijene ili dospijeću, ovisno o tome koji je rok raniji. Stanje 31. prosinca 2002.

Do 1

mjesec Od 1 mj. do 3 mj.

Od 3 do 12 mj.

Od 1 do 3 god.

Preko 3 godine

Bes- kamatno Ukupno

Aktiva Novčana sredstva i tekući računi kod banaka 310.158 – – – – 113.925 424.083Sredstva kod Hrvatske narodne banke 413.032 – – – – – 413.032

Vrijednosni papiri 76.907 16.155 555.988 191.659 300.051 2.854 1.143.614Potraživanja od drugih banaka 651.189 3.463 1.317 3.513 2.176 20 661.678Krediti klijentima 4.087.633 4.913 24.140 28.536 27.266 – 4.172.488Imovina namijenjena prodaji – – – – – 20.853 20.853Obračunate kamate i ostala sredstva 18.829 – 31.928 – – 137.941 188.698Javni dug 3.913 – 3.334 10.001 – – 17.248

Ulaganja u dionice i sudjelujuće interese – – – – – 7.585 7.585Materijalna i nematerijalna imovina 186.391 186.391Ukupna aktiva 5.561.661 24.531 616.707 233.709 329.493 469.569 7.235.670 Pasiva Obveze prema drugim bankama 369.397 45.238 9.840 6.245 10.422 13.243 454.385Obveze prema deponentima - Depoziti po viđenju 1.300.709 – – – – – 1.300.709 - Oročeni depoziti 1.790.340 234.233 181.566 21.536 33.924 171.436 2.433.035Zamrznuta štednja 3.523 – 6.260 6.287 – – 16.070Obveze po kreditima 332.845 743.317 922.384 22.080 41.669 – 2.062.295Obračunate kamate 1.286 – – – – 47.628 48.914Ostale obveze – – – – – 202.581 202.581Rezerviranja za potencijalne obveze – – – – – 10.903 10.903Podređeni instrumenti 10.043 – 148.846 – – – 158.889Ukupno obveze 3.808.143 1.022.788 1.268.896 56.148 86.015 445.791 6.687.781Vlasnički kapital – – – – – 547.889 547.889Ukupna pasiva 3.808.143 1.022.788 1.268.896 56.148 86.015 993.680 7.235.670Kamatni rizik 1.753.518 (998.257) (652.189) 177.561 243.478 (524.111) –




- 53 -

35. Kamatni rizik (nastavak) Prosječno stanje kamatonosne aktive i pasive Banke koje je izračunato na temelju prosječnog stanja krajem svakog mjeseca 2002. godine prikazano je u tablici u nastavku. Prosječne kamatne stope predstavljaju efektivni prosječni prinos na financijske instrumente za izvještajno razdoblje.

prosječna

bilanca

prosječnakamatna

stopaNovčana sredstva i tekući računi kod banaka 220.917 1,0%Sredstva kod Hrvatske narodne banke 345.913 3,0%Vrijednosni papiri 710.752 5,8%Potraživanja od drugih banaka 511.706 2,9%Krediti klijentima 3.498.753 10,7%Javni dug 19.648 5,0% 5.307.689 8,4% Obveze prema drugim bankama 253.574 2,1%Obveze prema deponentima 3.117.608 3,0%Zamrznuta štednja 17.803 5,0%Obveze po kreditima 1.396.966 5,4%Podređeni instrumenti 103.239 5,4% 4.889.190 3,7%




- 54 -

36. Valutni rizik Koncentracija sredstava i obveza Devizna sredstva i obveze Banke analizirani su niže u tablici. Stavke u kunama s valutnom klauzulom prikazane su pod valutom uz koju su vezane. Stanje 31. prosinca 2002.

EUR USD Ostale valute

Ukupno strane valute kuna Ukupno

Aktiva Novčana sredstva i tekući računi kod banaka 31.060 5.935 7.684 44.679 379.404 424.083Sredstva kod Hrvatske narodne banke 213.899 – – 213.899 199.133 413.032Vrijednosni papiri 525.814 15.687 – 541.501 602.113 1.143.614Potraživanja od drugih banaka 482.756 93.252 59.324 635.332 26.346 661.678Krediti klijentima 3.473.040 25.663 2.701 3.501.404 671.084 4.172.488Imovina namijenjena prodaji – – – – 20.853 20.853Obračunate kamate i ostala sredstva 108.234 22.857 23 131.114 57.584 188.698Javni dug 17.248 – – 17.248 – 17.248Ulaganja u dionice i sudjelujuće interese 109 – – 109 7.476 7.585Materijalna i nematerijalna imovina – – – – 186.391 186.391

Ukupno aktiva 4.852.160 163.394 69.732 5.085.286 2.150.384 7.235.670 Pasiva Obveze prema drugim bankama 337.039 22.208 6.887 366.134 88.251 454.385Obveze prema deponentima - Depoziti po viđenju 468.786 50.142 22.046 540.974 759.735 1.300.709 - Oročeni depoziti 1.803.425 96.665 34.786 1.934.876 498.159 2.433.035Zamrznuta štednja 13.933 876 1.261 16.070 – 16.070Obveze po kreditima 1.987.863 – – 1.987.863 74.432 2.062.295Obračunate kamate 41.562 1.256 420 43.238 5.676 48.914Ostale obveze 93.631 216 12 93.859 108.722 202.581Rezerviranja za potencijalne obveze – – – – 10.903 10.903Podređeni instrumenti 158.889 – – 158.889 – 158.889Ukupno obveze 4.905.128 171.363 65.412 5.141.903 1.545.878 6.687.781Vlasnički kapital – – – – 547.889 547.889Ukupno pasiva 4.905.128 171.363 65.412 5.141.903 2.093.767 7.235.670Neto devizna pozicija (52.968) (7.969) 4.320 (56.617) 56.617 – Značajna zastupljenost EUR-a i valutne klauzule vezane uz EUR uobičajena je praksa hrvatskih banaka s obzirom na gospodarsku usmjerenost Republike Hrvatske prema zemljama članicama Europske Unije.




- 55 -

37. Rizik likvidnosti Vrijednosni papiri raspoloživi za prodaju razvrstani su u skladu s njihovom sekundarnom likvidnošću u razdoblje do 1 mjesec. Njihova preostala ročnost je od 1 mjesec do preko 3 godine. Stanje 31. prosinca 2002.

Do 1

mjesec Od 1 do 3 mjeseca

Od 3 do 12

mjeseci Od 1 do 3

godine Preko 3 godina Ukupno

Aktiva Novčana sredstva i tekući računi kod banaka 424.083 – – – – 424.083Sredstva kod Hrvatske narodne banke 413.032 – – – – 413.032Vrijednosni papiri 950.165 1.990 23.009 111.634 56.816 1.143.614Potraživanja od drugih banaka 634.881 921 6.277 8.599 11.000 661.678Krediti klijentima 687.368 202.313 815.847 1.203.523 1.263.437 4.172.488Imovina namijenjena prodaji – – – 20.853 – 20.853Obračunate kamate i ostala sredstva 144.786 31.928 2.383 1.920 7.681 188.698Javni dug 3.913 – 3.334 10.001 – 17.248Ulaganja u dionice i sudjelujuće interese – – – – 7.585 7.585Materijalna i nematerijalna imovina – – – – 186.391 186.391Ukupna aktiva 3.258.228 237.152 850.850 1.356.530 1.532.910 7.235.670 Pasiva Obveze prema drugim bankama 155.292 46.439 232.140 3.720 16.794 454.385Obveze prema deponentima - Depoziti po viđenju 1.300.709 – – – – 1.300.709 - Oročeni depoziti 703.897 656.330 714.238 126.299 232.271 2.433.035Zamrznuta štednja 3.523 – 6.260 6.287 – 16.070Obveze po kreditima 10.709 59.841 102.228 617.198 1.272.319 2.062.295Obračunate kamate 1.286 47.628 – – – 48.914Ostale obveze 189.362 13.219 – – – 202.581Rezerviranja za potencijalne obveze – – – – 10.903 10.903Podređeni instrumenti – – – – 158.889 158.889Ukupno obveze 2.364.778 823.457 1.054.866 753.504 1.691.176 6.687.781 Vlasnički kapital – – – – 547.889 547.889Ukupna pasiva 2.364.778 823.457 1.054.866 753.504 2.239.065 7.235.670Neto neusklađenost likvidnosti 893.450 (586.305) (204.016) 603.026 (706.155) – 38. Događaji nakon datuma bilance Uprava Banke na svojoj je sjednici održanoj 12. prosinca 2002. godine donijela odluku o pripajanju Banke Riječkoj banci d.d. Rijeka. Planirano je da proces pripajanja bude završen u drugom polugodištu 2003. godine.

- 56 -

8. PODACI O ODGOVORNIM OSOBAMA IZDAVATELJA 8.1. Članovi Uprave Tomislav Vuić, Adresa: Graščica 2 H, Zagreb , predsjednik Uprave Borislav Centner, Adresa: Bartolići 49, Zagreb, član Uprave Dragutin Bohuš, Adresa: Cvjetna 8, Zaprešić, zamjenik člana Uprave 8.2. Prokuristi

Saša Krbavac, Adresa: Sibeliusova 4, Zagreb, prokurist Ivan Vuk, Adresa: Ž. Sabola 3, Bjelovar, prokurist Marko Krajina, Adresa: Krajiška 44, Zagreb, prokurist

8.3. Članovi Nadzornog odbora Mag. Reinhard Ortner, Putovnica: S00098234, predsjednik nadzornog odbora August Jost, Putovnica: A0463967, zamjenik predsjednika nadzornog odbora Josef Kassler, Putovnica: W0255852, član nadzornog odbora Mag. Herbert Martinetz, Putovnica: G02976761, član nadzornog odbora Reinhold Schuster, Putovnica: C04950573, član nadzornog odbora Franz Mally, Putovnica: B02866296, član nadzornog odbora Ivan Ljubanović, Adresa: P.P. 101, Bjelovar, član nadzornog odbora Vladimir Jurašić, Adresa: Hrašćanska 15, Novi Zagreb, član nadzornog odbora Mag. Karin Svoboda, Putovnica: H 0584865 0, član nadzornog odbora Dr. Kristijan Schellander, Putovnica: A 0839872,član nadzornog odbora Dragutin Bohuš, Adresa: Cvjetna 8, Zaprešić, član nadzornog odbora – imenovan za zamjenika člana Uprave za razdoblje od 12. srpnja 2002. godine do 12. srpnja 2003. godine, temeljem odluke Nadzornog odbora od 12. srpnja 2002. godine. 9. INTERES ČLANOVA UPRAVE I NADZORNOG ODBORA Član Uprave Borislav Centner na dan 31.prosinca 2002. godine ima u vlasništvu 84 dionice (0,14%), a Dragutin Bohuš ima u vlasništvu 25 dionica (0,04%). 10. OPĆE INFORMACIJE Odobrenja Izdavanje ovog skraćenog Prospekta odobrila je Komisija za vrijednosne papire Republike Hrvatske. Isto tako, skraćeni Prospekt odobrili su i potpisali njegovu kopiju članovi Nadzornog odbora i Uprave Izdavatelja. U tom smislu sve suglasnosti, odobrenja i/ili ovlaštenja, u skladu s pozitivnim propisima Republike Hrvatske su izdana odnosno pribavljena za ovaj skraćeni Prospekt.

- 57 -

Značajne promjene Prema saznanjima Uprave i Nadzornog odbora Izdavatelja nakon 30.03.2003. nije bilo značajnijih promjena u financijskom i poslovnom položaju Izdavatelja. Revizori Revizor Izdavatelja je revizorska tvrtka Ernst&. Young Croatia d.o.o, Zagreb koji je obavio reviziju financijskih izvještaja za godinu koja je završila s 31. prosincem 2002. godine. Na financijske izvještaje za godinu koja je završila 31.prosinca 2002. godine dano je pozitivno mišljenje revizora (vidi Izvješća revizora). Izjave članova Uprave i Nadzornog odbora Potpisom ovog Skraćenog prospekta članovi Uprave i Nadzornog odbora Izdavatelja daju sljedeću izjavu: “Prema našem uvjerenju i u skladu sa svim našim saznanjima i podacima kojima raspolažemo, izjavljujemo da svi podaci iz ovog prospekta čine cjelovit i istinit prikaz imovine i obveza, gubitaka i dobitaka, financijskog položaja i poslovanja izdavatelja, prava sadržana u vrijednosnim papirima na koje se odnose te da činjenice koje bi mogle utjecati na potpunost i istinitost ovog prospekta nisu izostavljene.” Dokumenti na uvid Kopije slijedećih dokumenta mogu se dobiti na uvid kod Izdavatelja Erste&Steiermarkische bank d.d. Zagreb, Varšavska 3-5, tijekom uobičajenog radnog vremena od ponedjeljka do petka, u razdoblju od 14 dana po odobrenju ovog skraćenog Prospekta: 1. Skraćeni Prospekt 2. Statut 3. Izvod iz sudskog registra 4. Revidirana financijska izvješća za godinu koja završava s 31. prosincem 2002. godine 5. Revidirana konsolidirana financijska izvješća za godinu koja završava s 31. prosincem 2002. godine ERSTE&STEIERMÄRKISCHE BANKA D.D Varšavska 3-5 10 000 Zagreb Republika Hrvatska Tel: ++385 (1) 4561 999 Fax: ++385 (1) 4561 910 Web: http://www.erste.hr E-mail: [email protected]

- 58 -

Revizor Izdavatelja ERSTE & STEIERMÄRKISCHE BANKE d.d. ERNST&YOUNG CROATIA d.o.o Milana Sachsa 1 10 000 Zagreb Tel: ++385 (1) 2480 555 Fax: ++385(1) 2480 556 Savjetnik pri uvrštenju u Kotaciju javnih dioničkih društava Erste vrijednosni papiri Zagreb d.o.o. Preradovićeva 14 10 000 Zagreb Tel: ++ 385 (1) 4898 777 Fax: ++ 385(1) 4812 015 POTPISNICI PROSPEKTA Zagreb, 19.05. 2003. godine Erste&Steiermarkische banka d.d. Zagreb Nadzorni odbor ________________________________ Mag. Reinhard Ortner (predsjednik) ________________________________ August Jost (zamjenik predsjednika) ______________________________ Josef Kassler (član) ______________________________ Mag. Herbert Martinetz (član) ______________________________ Reinhold Schuster (član) ______________________________ Franz Mally (član) ______________________________ Ivan Ljubanović (član) ______________________________ Vladimir Jurašić (član) ______________________________ Mag. Karin Svoboda (član) ______________________________ Dr. Kristijan Schellander (član)

- 59 -

Razlog nepotpisivanju Prospekta od strane ostalih članova Nadzornog odbora je njihova dislociranost te je Prospekt potpisan od predsjednika Nadzornog odbora Mag. Reinhard Ortnera. Uprava _______________________ Tomislav Vuić (predsjednik Uprave) _______________________ Borislav Centner (član Uprave) __________________________ Dragutin Bohuš ( zamjenik člana Uprave) Savjetnik pri uvrštenju u Kotaciju javnih dioničkih društava, Erste vrijednosni papiri Zagreb d.o.o. ____________________________ Roberto Motušić (član Uprave) ______________________________ Franz Bichler (član Uprave)

Documents

SKRAĆENI PROSPEKT uvrštenja u Kotaciju javnih …odredbama i internim politikama održavanja rezervi likvidnosti, usklađenosti aktive i pasive te limitima i ciljanim pokazateljima