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＜140813＞
第101期 (決算日 2015年５月12日) 第103期 (決算日 2015年７月13日) 第105期 (決算日 2015年９月14日)
第102期 (決算日 2015年６月12日) 第104期 (決算日 2015年８月12日) 第106期 (決算日 2015年10月13日)
平素は格別のご愛顧を賜り、厚くお礼申しあげます。
｢世界のサイフ」は、2015年10月13日に第106期の決算を行ないましたので、第101期から第106期の運用状況をま
とめてご報告申しあげます。
今後とも一層のお引き立てを賜りますようお願い申しあげます。
商 品 分 類 追加型投信／海外／債券
信 託 期 間 2006年12月15日から2026年10月13日までです。
運 用 方 針 主として投資信託証券(投資信託または外国投資信託の受益証券(振替投資信託受益権を含みます｡)および投資法人または外
国投資法人の投資証券をいいます｡)に投資を行ない、安定した収益の確保と信託財産の成長をめざして運用を行ないます。
主要運用対象
｢マルチカレンシーファンド クラスＢ」受益証券
｢マネー・マーケット・マザーファンド」受益証券
上記の投資信託証券を主要投資対象とします。
組 入 制 限 投資信託証券、短期社債等、コマーシャル・ペーパーおよび指定金銭信託以外の有価証券への直接投資は行ないません。
外貨建資産への直接投資は行ないません。
分 配 方 針 第１計算期は収益分配を行ないません。第２計算期以降、毎決算時、原則として安定した分配を継続的に行なうことをめざ
します。
世界のサイフ
運用報告書(全体版)
受 益 者 の み な さ ま へ
当ファンドの仕組みは次の通りです。
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世界のサイフ
世界のサイフ …………………………………………………………………１
(ご参考)投資対象先の直近の内容
◆マルチカレンシーファンド クラスＢ ……………………………………14
◆マネー・マーケット・マザーファンド……………………………………22
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世界のサイフ
○ 近30期の運用実績
決 算 期 基 準 価 額
債 券組 入 比 率
投 資 信 託 証 券 組 入 比 率
純 資 産総 額(分配落)
税 込 み分 配 金
期 中騰 落 率
円 円 ％ ％ ％ 百万円
77期(2013年５月13日) 4,776 40 0.5 0.1 99.5 117,403
78期(2013年６月12日) 4,323 40 △8.6 0.1 99.5 104,890
79期(2013年７月12日) 4,292 40 0.2 0.1 99.5 103,302
80期(2013年８月12日) 4,234 40 △0.4 0.1 99.5 101,003
81期(2013年９月12日) 4,337 40 3.4 0.1 99.5 102,623
82期(2013年10月15日) 4,302 40 0.1 0.1 99.5 100,597
83期(2013年11月12日) 4,195 40 △1.6 0.1 99.2 96,989
84期(2013年12月12日) 4,311 40 3.7 0.1 99.4 97,699
85期(2014年１月14日) 4,277 40 0.1 0.1 99.5 94,622
86期(2014年２月12日) 4,161 40 △1.8 0.1 99.5 91,490
87期(2014年３月12日) 4,173 40 1.2 0.1 99.4 91,001
88期(2014年４月14日) 4,213 40 1.9 0.1 99.5 90,651
89期(2014年５月12日) 4,184 40 0.3 0.1 99.5 89,299
90期(2014年６月12日) 4,138 40 △0.1 0.1 99.4 87,528
91期(2014年７月14日) 4,083 40 △0.4 0.1 98.5 85,607
92期(2014年８月12日) 4,014 40 △0.7 0.1 98.5 83,615
93期(2014年９月12日) 4,081 40 2.7 0.1 98.4 83,843
94期(2014年10月14日) 3,974 40 △1.6 0.1 98.5 80,595
95期(2014年11月12日) 4,143 40 5.3 0.1 98.5 82,681
96期(2014年12月12日) 4,159 40 1.4 0.1 98.5 80,848
97期(2015年１月13日) 4,014 40 △2.5 0.1 98.5 77,533
98期(2015年２月12日) 3,914 40 △1.5 0.1 98.5 75,652
99期(2015年３月12日) 3,807 40 △1.7 0.1 98.5 72,871
100期(2015年４月13日) 3,795 40 0.7 0.1 98.4 72,127
101期(2015年５月12日) 3,827 40 1.9 0.1 98.5 72,141
102期(2015年６月12日) 3,827 40 1.0 0.1 98.4 71,097
103期(2015年７月13日) 3,692 40 △2.5 0.1 98.5 67,864
104期(2015年８月12日) 3,613 40 △1.1 0.1 98.5 65,920
105期(2015年９月14日) 3,398 40 △4.8 0.1 98.5 61,303
106期(2015年10月13日) 3,427 40 2.0 0.1 98.5 61,550 （注）基準価額の騰落率は分配金込み。 （注）当ファンドは親投資信託を組み入れますので、「債券組入比率」は実質比率を記載しております。 （注）複数の投資信託に分散投資を行なうため、適切なベンチマークおよび参考指数はございません。
【運用報告書の表記について】
・原則として、各表の数量、金額の単位未満は切捨て、比率は四捨五入で表記しておりますので、表中の個々の数字の合計が合計欄の
値とは一致しないことがあります。ただし、単位未満の数値については小数を表記する場合があります。
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世界のサイフ
○当作成期中の基準価額と市況等の推移
決 算 期 年 月 日基 準 価 額 債 券
組 入 比 率
投 資 信 託証 券組 入 比 率 騰 落 率
第101期
(期 首) 円 ％ ％ ％
2015年４月13日 3,795 － 0.1 98.4
４月末 3,885 2.4 0.1 98.4
(期 末)
2015年５月12日 3,867 1.9 0.1 98.5
第102期
(期 首)
2015年５月12日 3,827 － 0.1 98.5
５月末 3,880 1.4 0.1 98.5
(期 末)
2015年６月12日 3,867 1.0 0.1 98.4
第103期
(期 首)
2015年６月12日 3,827 － 0.1 98.4
６月末 3,768 △1.5 0.1 98.4
(期 末)
2015年７月13日 3,732 △2.5 0.1 98.5
第104期
(期 首)
2015年７月13日 3,692 － 0.1 98.5
７月末 3,651 △1.1 0.1 98.5
(期 末)
2015年８月12日 3,653 △1.1 0.1 98.5
第105期
(期 首)
2015年８月12日 3,613 － 0.1 98.5
８月末 3,468 △4.0 0.1 98.5
(期 末)
2015年９月14日 3,438 △4.8 0.1 98.5
第106期
(期 首)
2015年９月14日 3,398 － 0.1 98.5
９月末 3,334 △1.9 0.1 98.4
(期 末)
2015年10月13日 3,467 2.0 0.1 98.5 （注）期末の基準価額は分配金込み、騰落率は期首比です。 （注）当ファンドは親投資信託を組み入れますので、「債券組入比率」は実質比率を記載しております。
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世界のサイフ
○運用経過 (2015年４月14日～2015年10月13日)
（注）分配金再投資基準価額は、分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォ
ーマンスを示すものです。 （注）分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なり、また、ファンドの購入価額により課税条件も異なり
ますので、お客様の損益の状況を示すものではありません。 （注）分配金再投資基準価額は、作成期首（2015年４月13日）の値が基準価額と同一となるように指数化しております。 （注）上記騰落率は、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。
○基準価額の推移
第101期首3,795円の基準価額は、第106期末に3,427円（分配後）となり、分配金を加味した騰落率は△3.5％
となりました。
○基準価額の主な変動要因
当ファンドは、主として、世界の短期債券を主要投資対象とする投資信託証券に投資を行ない、安定した
収益の確保と信託財産の成長をめざして運用を行なっております。当作成期間中における基準価額の主な変
動要因は、以下の通りです。 ＜値上がり要因＞
・利回りの高い現地通貨建て短期債券への投資による利息収入を得たこと。
・イギリスポンド、ポーランドズロチが対円で上昇したこと。 ＜値下がり要因＞
・ニュージーランドドル、チリペソ、トルコリラ、メキシコペソなどが対円で下落したこと。
作成期間中の基準価額等の推移
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世界のサイフ
(海外短期金利市況)
期間の初めは欧米の短期債券利回りは上昇（債券価格は下落）しました。これは、ＦＲＢ（米国連邦準備
制度理事会）が年内に利上げに踏み切る可能性が高いことが鮮明となったことによるものです。欧州諸国の
経済成長率も改善し始めました。アメリカドルはほとんどの先進国通貨および新興国通貨に対して上昇しま
した。このアメリカドルの上昇に加え、原油価格の急落やそれに伴う設備投資の減少が、米国の景気拡大ペ
ースを減速させる方向に作用しました。中国でも経済成長のペースが鈍化し始めたことを受けて、当局が金
融緩和を継続しました。当期間中は、ギリシャが一つの大きな震源地となって金融市場を揺さぶり、当面の
解決策が見つかるまでの間、株式などリスクの比較的高い資産に悪影響が及ぶ展開となりました。原油など
の商品価格は期間中も下落を続け、特にオーストラリアドルに下落圧力がかかりました。オーストラリア、
ニュージーランドおよびカナダでは経済成長率が低下し、政策金利が引き下げられました。2015年９月には、
ＦＲＢが中旬に開催したＦＯＭＣ（米国連邦公開市場委員会）での利上げを見送りました。ただ、発表され
た声明文では、2015年の年末か2016年の年初の利上げが示唆されました。利上げが遠のいたことから期間末
にかけて欧米の短期債券利回りは低下（債券価格は上昇）しました。
(国内短期金利市況)
無担保コール翌日物金利は、期間中、概ね0.05～0.09％の範囲で安定的に推移しました。国庫短期証券
(ＴＢ）３ヵ月物金利は、期間の初めから2015年６月にかけては、概ね0.00％近辺でもみ合いの推移となりま
した。７月には、ギリシャの債務問題を背景としたユーロ圏からの資金流入などもあり一時的に－0.07％台
まで低下する局面があったものの、その後８月にかけては、0.00％近辺でもみ合いの推移となりました。９
月以降は、決算期末を控えた金融機関からのＴＢ需要の増加などを背景に低下基調となり、－0.00％台半ば
で期間末を迎えました。
投資環境
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世界のサイフ
(当ファンド)
当ファンドは、収益性を追求するため、「マルチカレンシーファンド クラスＢ」受益証券を高位に組み入
れ、「マネー・マーケット・マザーファンド」受益証券への投資を抑制しました。
(マルチカレンシーファンド クラスＢ)
利回り水準の比較的高い通貨の短期金融資産への投資を継続しました。各国のファンダメンタルズ（経済
の基礎的条件）分析や、通貨ごとの短期金融資産の流動性など、各通貨のリスクを勘案し、投資対象通貨の
選別を実施しました。期間中は投資対象通貨の変更は行ないませんでした。期間末時点では、オーストラリ
アドル、カナダドル、チリペソ、メキシコペソ、ニュージーランドドル、ノルウェークローネ、ポーランド
ズロチ、韓国ウォン、トルコリラ、イギリスポンドの通貨建て短期債券に分散投資を行なっています。
(マネー・マーケット・マザーファンド)
運用の基本方針に従い、国庫短期証券の購入や現先取引などを通じて、元本の安全性を重視した運用を行
ないました。
当ファンドの運用方針に対し、適切に比較できる指数が存在しないため、ベンチマークおよび参考指数を
設定しておりません。
下記のグラフは、作成期間中の当ファンドの期別基準価額騰落率です。
（注）基準価額の騰落率は分配金（税込み）込みです。
当ファンドのポートフォリオ
当ファンドのベンチマークとの差異
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世界のサイフ
第101期～第106期における分配金は、運用実績や市況動向などを勘案し、以下の通りといたしました。な
お、分配金に充当しなかった収益につきましては、信託財産内に留保し、運用の基本方針に基づいて運用い
たします。
○分配原資の内訳
（単位：円、１万口当たり、税込み）
項 目 第101期 第102期 第103期 第104期 第105期 第106期
2015年４月14日～ 2015年５月12日
2015年５月13日～2015年６月12日
2015年６月13日～2015年７月13日
2015年７月14日～2015年８月12日
2015年８月13日～ 2015年９月14日
2015年９月15日～2015年10月13日
当期分配金 40 40 40 40 40 40
(対基準価額比率) 1.034％ 1.034％ 1.072％ 1.095％ 1.163％ 1.154％
当期の収益 40 40 40 40 40 40
当期の収益以外 － － － － － －
翌期繰越分配対象額 1,447 1,458 1,468 1,480 1,491 1,503 （注）対基準価額比率は当期分配金（税込み）の期末基準価額（分配金込み）に対する比率であり、ファンドの収益率とは異なります。
（注）当期の収益、当期の収益以外は小数点以下切捨てで算出しているため合計が当期分配金と一致しない場合があります。
分配金
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世界のサイフ
○今後の運用方針
(当ファンド)
引き続き、「マルチカレンシーファンド クラスＢ」受益証券を原則として高位に組み入れ、「マネー・マー
ケット・マザーファンド」受益証券への投資を抑制する方針です。
(マルチカレンシーファンド クラスＢ)
当ファンドでは、米国と英国が年内か2016年の初めに金利を引き上げるとみています。おそらく、米国の
方が先に利上げに踏み切ると思われます。両国とも、インフレ率が落ち着いているにもかかわらず経済成長
は堅調です。ニュージーランドとオーストラリアでは、軟調な商品価格を受けて追加利下げが行なわれる公
算が大きいと考えています。米国、欧州および日本では経済成長が改善傾向にあり、世界経済の需要の下支
えに寄与すると考えています。中国の政府当局は、経済成長が減速している間は景気下支えに尽力するとの
姿勢を崩しておらず、このことは新興国の経済成長率に寄与すると思われ、従って、新興国では年内から
2016年にかけて経済成長率が改善していくとみています。特にメキシコは、米国の経済成長加速の恩恵を享
受する公算が大きいと考えています。
このような見通しの下、引き続き、ポートフォリオの利回りの最大化をめざし、原則として利回り水準の
比較的高い通貨の短期金融資産に投資を行なう方針です。また、通貨リスクを最小限に抑えるとともに、フ
ァンドの流動性を確保するため、各国のファンダメンタルズ分析に加え、様々な通貨建ての短期金融資産の
流動性を調査し、それらへの投資についても検討を行なう方針です。
将来の市場環境の変動などにより、当該運用方針が変更される場合があります。
(マネー・マーケット・マザーファンド)
引き続き、安定した収益の確保をめざして安定運用を行なう方針です。主な投資対象は原則として、わが
国の国債および格付の高い公社債とし、それらの現先取引なども活用する方針です。
将来の市場環境の変動などにより、当該運用方針が変更される場合があります。
今後ともご愛顧賜りますよう、よろしくお願い申しあげます。
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世界のサイフ
○１万口当たりの費用明細 (2015年４月14日～2015年10月13日)
項 目 第101期～第106期
項 目 の 概 要 金 額 比 率
円 ％
（a） 信 託 報 酬 13 0.351 (a)信託報酬＝作成期間の平均基準価額×信託報酬率
（ 投 信 会 社 ） ( 3) (0.081) 委託した資金の運用の対価
（ 販 売 会 社 ） ( 9) (0.243) 運用報告書など各種書類の送付、口座内でのファンドの管理、購入後の情報提供などの対価
（ 受 託 会 社 ） ( 1) (0.027) 運用財産の管理、投信会社からの指図の実行の対価
（b） そ の 他 費 用 0 0.010 (b)その他費用＝作成期間のその他費用÷作成期間の平均受益権口数
（ 監 査 費 用 ） ( 0) (0.003) 監査費用は、監査法人等に支払うファンドの監査に係る費用
（ 印 刷 費 用 ） ( 0) (0.007) 印刷費用は、法定開示資料の印刷に係る費用
合 計 13 0.361
作成期間の平均基準価額は、3,664円です。
（注）作成期間の費用（消費税等のかかるものは消費税等を含む）は、追加・解約により受益権口数に変動があるため、簡便法により算出
した結果です。 （注）各金額は項目ごとに円未満は四捨五入してあります。 （注）その他費用は、このファンドが組み入れている親投資信託が支払った金額のうち、当ファンドに対応するものを含みます。 （注）各比率は１万口当たりのそれぞれの費用金額（円未満の端数を含む）を作成期間の平均基準価額で除して100を乗じたもので、項目
ごとに小数第３位未満は四捨五入してあります。 （注）この他にファンドが投資対象とする投資先においても信託報酬等が発生する場合もあります。
○売買及び取引の状況 (2015年４月14日～2015年10月13日)
銘 柄 第101期～第106期
買 付 売 付 口 数 金 額 口 数 金 額
国 内
千口 千円 千口 千円 マルチカレンシーファンド クラスＢ 5,760,363 1,833,815 13,129,497 4,312,510
（注）金額は受け渡し代金。
投資信託証券
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世界のサイフ
銘 柄 第101期～第106期
設 定 解 約 口 数 金 額 口 数 金 額
千口 千円 千口 千円マネー・マーケット・マザーファンド 4,288 4,360 16,240 16,515
○利害関係人との取引状況等 (2015年４月14日～2015年10月13日)
該当事項はございません。
利害関係人とは、投資信託及び投資法人に関する法律第11条第1項に規定される利害関係人です。
○第一種金融商品取引業、第二種金融商品取引業又は商品取引受託業務を兼業している委託会社の自己取引状況 (2015年４月14日～2015年10月13日)
該当事項はございません。
○自社による当ファンドの設定・解約状況 (2015年４月14日～2015年10月13日)
該当事項はございません。
○組入資産の明細 (2015年10月13日現在)
銘 柄 第100期末 第106期末
口 数 口 数 評 価 額 比 率
千口 千口 千円 ％
マルチカレンシーファンド クラスＢ 209,022,319 201,653,186 60,616,947 98.5
合 計 209,022,319 201,653,186 60,616,947 98.5 （注）比率は、純資産総額に対する評価額の割合です。
銘 柄 第100期末 第106期末
口 数 口 数 評 価 額
千口 千口 千円
マネー・マーケット・マザーファンド 71,525 59,573 60,586
親投資信託受益証券の設定、解約状況
親投資信託残高
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世界のサイフ
○投資信託財産の構成 (2015年10月13日現在)
項 目 第106期末
評 価 額 比 率
千円 ％
投資信託受益証券 60,616,947 97.2
マネー・マーケット・マザーファンド 60,586 0.1
コール・ローン等、その他 1,676,213 2.7
投資信託財産総額 62,353,746 100.0 （注）比率は、投資信託財産総額に対する割合です。
○資産、負債、元本及び基準価額の状況
項 目 第101期末 第102期末 第103期末 第104期末 第105期末 第106期末
2015年５月12日現在 2015年６月12日現在 2015年７月13日現在 2015年８月12日現在 2015年９月14日現在 2015年10月13日現在
円 円 円 円 円 円
(A) 資産 72,986,830,133 72,064,583,051 68,754,089,578 66,763,065,518 62,109,417,609 62,353,746,597
コール・ローン等 1,852,668,442 1,967,003,988 1,825,216,561 1,758,410,853 1,652,690,239 1,649,328,277
投資信託受益証券(評価額) 71,024,994,305 69,974,522,318 66,828,121,969 64,912,863,425 60,354,369,707 60,616,947,753
マネー・マーケット・マザーファンド(評価額) 72,292,226 72,119,443 66,962,759 66,531,484 60,711,931 60,586,050
未収入金 36,872,742 50,934,186 33,785,305 25,257,217 41,643,336 26,881,820
未収利息 2,418 3,116 2,984 2,539 2,396 2,697
(B) 負債 844,985,614 967,521,937 889,762,347 842,187,972 805,434,490 803,551,082
未払収益分配金 753,944,544 743,110,248 735,221,813 729,758,061 721,570,681 718,379,752
未払解約金 44,676,331 174,432,719 105,393,347 65,548,006 34,873,013 41,001,008
未払信託報酬 40,471,574 43,290,637 41,724,738 38,788,170 40,168,551 34,042,497
その他未払費用 5,893,165 6,688,333 7,422,449 8,093,735 8,822,245 10,127,825
(C) 純資産総額(Ａ－Ｂ) 72,141,844,519 71,097,061,114 67,864,327,231 65,920,877,546 61,303,983,119 61,550,195,515
元本 188,486,136,135 185,777,562,129 183,805,453,350 182,439,515,394 180,392,670,482 179,594,938,018
次期繰越損益金 △116,344,291,616 △114,680,501,015 △115,941,126,119 △116,518,637,848 △119,088,687,363 △118,044,742,503
(D) 受益権総口数 188,486,136,135口 185,777,562,129口 183,805,453,350口 182,439,515,394口 180,392,670,482口 179,594,938,018口
１万口当たり基準価額(Ｃ／Ｄ) 3,827円 3,827円 3,692円 3,613円 3,398円 3,427円 （注）当ファンドの第101期首元本額は190,066,079,678円、第101～106期中追加設定元本額は7,758,838,283円、第101～106期中一部解約
元本額は18,229,979,943円です。 （注）１口当たり純資産額は、第101期0.3827円、第102期0.3827円、第103期0.3692円、第104期0.3613円、第105期0.3398円、第106期
0.3427円です。 （注）2015年10月13日現在、純資産総額は元本額を下回っており、その差額は118,044,742,503円です。
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－ 11 －
世界のサイフ
○損益の状況
項 目 第101期 第102期 第103期 第104期 第105期 第106期
2015年４月14日～ 2015年５月12日
2015年５月13日～2015年６月12日
2015年６月13日～2015年７月13日
2015年７月14日～2015年８月12日
2015年８月13日～ 2015年９月14日
2015年９月15日～2015年10月13日
円 円 円 円 円 円
(A) 配当等収益 993,752,469 982,531,720 974,680,548 971,680,223 964,886,758 964,447,893
受取配当金 993,702,333 982,472,401 974,617,234 971,622,673 964,826,945 964,394,635
受取利息 50,136 59,319 63,314 57,550 59,813 53,258
(B) 有価証券売買損益 413,034,040 △ 209,109,487 △ 2,669,798,189 △ 1,639,094,194 △ 4,069,496,191 309,905,195
売買益 420,917,795 12,742,541 18,577,751 6,720,255 37,413,117 312,712,828
売買損 △ 7,883,755 △ 221,852,028 △ 2,688,375,940 △ 1,645,814,449 △ 4,106,909,308 △ 2,807,633
(C) 信託報酬等 △ 41,500,179 △ 44,390,890 △ 42,785,191 △ 39,773,986 △ 41,189,452 △ 35,650,875
(D) 当期損益金(Ａ＋Ｂ＋Ｃ) 1,365,286,330 729,031,343 △ 1,737,902,832 △ 707,187,957 △ 3,145,798,885 1,238,702,213
(E) 前期繰越損益金 △ 56,294,796,803 △ 54,410,548,980 △ 53,460,557,782 △ 55,123,659,326 △ 55,584,101,686 △ 58,819,645,980
(F) 追加信託差損益金 △ 60,660,836,599 △ 60,255,873,130 △ 60,007,443,692 △ 59,958,032,504 △ 59,637,216,111 △ 59,745,418,984
(配当等相当額) ( 18,649,804,173) ( 18,455,855,800) ( 18,322,638,931) ( 18,248,236,812) ( 18,096,911,533) ( 18,071,855,150)
(売買損益相当額) (△ 79,310,640,772) (△ 78,711,728,930) (△ 78,330,082,623) (△ 78,206,269,316) (△ 77,734,127,644) (△ 77,817,274,134)
(G) 計(Ｄ＋Ｅ＋Ｆ) △115,590,347,072 △113,937,390,767 △115,205,904,306 △115,788,879,787 △118,367,116,682 △117,326,362,751
(H) 収益分配金 △ 753,944,544 △ 743,110,248 △ 735,221,813 △ 729,758,061 △ 721,570,681 △ 718,379,752
次期繰越損益金(Ｇ＋Ｈ) △116,344,291,616 △114,680,501,015 △115,941,126,119 △116,518,637,848 △119,088,687,363 △118,044,742,503
追加信託差損益金 △ 60,660,836,599 △ 60,255,873,130 △ 60,007,443,692 △ 59,958,032,504 △ 59,637,216,111 △ 59,745,418,984
(配当等相当額) ( 18,649,804,173) ( 18,455,855,802) ( 18,322,638,931) ( 18,248,236,812) ( 18,096,911,533) ( 18,071,855,151)
(売買損益相当額) (△ 79,310,640,772) (△ 78,711,728,932) (△ 78,330,082,623) (△ 78,206,269,316) (△ 77,734,127,644) (△ 77,817,274,135)
分配準備積立金 8,635,489,160 8,633,116,577 8,676,865,450 8,753,357,316 8,804,360,288 8,929,879,706
繰越損益金 △ 64,318,944,177 △ 63,057,744,462 △ 64,610,547,877 △ 65,313,962,660 △ 68,255,831,540 △ 67,229,203,225 （注）損益の状況の中で(B)有価証券売買損益は各期末の評価換えによるものを含みます。 （注）損益の状況の中で(C)信託報酬等には信託報酬に対する消費税等相当額を含めて表示しています。 （注）損益の状況の中で(F)追加信託差損益金とあるのは、信託の追加設定の際、追加設定をした価額から元本を差し引いた差額分をいい
ます。 （注）分配金の計算過程（2015年４月14日～2015年10月13日）は以下の通りです。
項 目 2015年４月14日～ 2015年５月12日
2015年５月13日～2015年６月12日
2015年６月13日～2015年７月13日
2015年７月14日～2015年８月12日
2015年８月13日～ 2015年９月14日
2015年９月15日～2015年10月13日
a. 配当等収益(経費控除後) 964,437,895円 938,142,194円 931,896,482円 931,906,976円 923,698,016円 937,468,213円
b. 有価証券売買等損益(経費控除後・繰越欠損金補填後) 0円 0円 0円 0円 0円 0円
c. 信託約款に定める収益調整金 18,649,804,173円 18,455,855,802円 18,322,638,931円 18,248,236,812円 18,096,911,533円 18,071,855,151円
d. 信託約款に定める分配準備積立金 8,424,995,809円 8,438,084,631円 8,480,190,781円 8,551,208,401円 8,602,232,953円 8,710,791,245円
e. 分配対象収益(a＋b＋c＋d) 28,039,237,877円 27,832,082,627円 27,734,726,194円 27,731,352,189円 27,622,842,502円 27,720,114,609円
f. 分配対象収益(１万口当たり) 1,487円 1,498円 1,508円 1,520円 1,531円 1,543円
g. 分配金 753,944,544円 743,110,248円 735,221,813円 729,758,061円 721,570,681円 718,379,752円
h. 分配金(１万口当たり) 40円 40円 40円 40円 40円 40円
上記各資産の評価基準及び評価方法、また収益及び費用の計上区分等については、法律及び諸規則に基づき、一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して評価計上し処理しています。
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世界のサイフ
○分配金のお知らせ
第101期 第102期 第103期 第104期 第105期 第106期
１万口当たり分配金（税込み） 40円 40円 40円 40円 40円 40円
○お知らせ
2015年４月14日から2015年10月13日までの期間に実施いたしました約款変更はございません。
約款変更について
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－ 13 －
世界のサイフ
｢資産、負債、元本及び基準価額の状況」および「損益の状況」に記載して
いる一般的な項目についての説明。
○資産、負債、元本及び基準価額の状況
項 目 説 明
(A) 資産 ファンドの有する財産の合計額
コール・ローン等 金融機関向けの短期貸付資金や短期金融商品等の残高
各有価証券等(評価額) 株や債券、ファンド等の有価証券等の評価額
未収入金 入金予定の有価証券の売却代金等
未収配当金 入金予定の株式等の配当金
未収利息 入金予定の債券等の利息
(B) 負債 支払い予定額の合計
未払金 支払い予定の有価証券の買付代金等
未払収益分配金 支払い予定の収益分配金
未払信託報酬 支払い予定の信託報酬の金額
(C) 純資産総額(Ａ－Ｂ) ファンド全体の評価金額
元本 ファンドの元本部分の残高
次期繰越損益金 純資産総額と元本残高との差額で、翌期に繰越す損益金の合計額
(D) 受益権総口数 受益者の保有総口数
１(万)口当たり基準価額(Ｃ÷Ｄ) ファンドの単位当たりの時価
○損益の状況
項 目 説 明
(A) 配当等収益 ファンドが直接受け取った配当金や利息等の合計
受取配当金 ファンドが直接受け取った株式等の配当金の合計
受取利息 ファンドが直接受け取ったコール・ローンや債券等の利息の合計
(B) 有価証券売買損益 有価証券売買時の損益と評価損益の合計
売買益 各有価証券の売買益と期末評価益の合計
売買損 各有価証券の売買損と期末評価損の合計
(C) 信託報酬等 信託報酬や保管費用等のファンドの経費
(D) 当期損益金(Ａ＋Ｂ＋Ｃ) 当期における収支合計
(E) 前期繰越損益金 前期分の繰越損益金と分配準備積立金の合計から当期中の解約で発生する取り崩し分を控除した金額
(F) 追加信託差損益金 受益者がファンドに新規に払込んだ金額とファンドの元本との差額(基準価額と単位当たり元本との差額)を調整した金額
（配当等相当額） (配当等に相当する額)
（売買損益相当額） (売買損益に相当する額)
(G) 計(Ｄ＋Ｅ＋Ｆ) 期中の収支の総合計額
(H) 収益分配金 収益分配金の合計額
次期繰越損益金(Ｇ＋Ｈ) 翌期に繰り越す損益金の合計額(期中の収支の総合計額から収益分配金の金額を引いたもの)
追加信託差損益金 翌期に繰り越す追加信託差損益金
（配当等相当額） (配当等に相当する額)
（売買損益相当額） (売買損益に相当する額)
分配準備積立金 分配金を支払うための準備積立金
繰越損益金 繰越損益の合計金額
ご参考
当ファンドの主要投資対象先の直近の運用状況について、法令および諸規則に基
づき、次ページ以降にご報告申しあげます。
─ 14 ─
種類・項目マルチカレンシーファンド クラスＢ
ケイマン籍円建外国投資信託運用の基本方針
基本方針 利子収入などを中心とする安定的な収益の獲得をめざします。主な投資対象 世界の短期債券（国債、政府機関債、政府保証債、国際機関債、社債、ＡＢＳ、コ
マーシャル・ペーパーなど）を主要投資対象とします。投資方針 ・経済協力開発機構（ＯＥＣＤ）加盟国（これらに準ずる国を含みます。）の通貨の中
から金利が高い通貨を10程度選別し、それらの短期債券市場に投資します。・投資対象通貨は、原則として年２回程度見直します。・外貨建資産については、原則として為替ヘッジは行ないません。
主な投資制限 ・株式への投資は行ないません。・外貨建資産への投資割合には制限を設けません。
収益分配 原則として毎月６日（休日の場合は翌営業日）に分配を行ないます。ファンドに係る費用
信託報酬など 純資産総額に対して年率0 . 25405％程度（国内における消費税等相当額はかかりません。）※上記の信託報酬率は、当該投資信託証券の純資産総額が1 , 300億円の場合の概算
値です。（１米ドル＝117円として計算）※信託報酬は、純資産総額に定率（年率0 . 25％～0 . 27％）を乗じて得た額と、固定
報酬として年額5 , 000米ドル（純資産総額に対し年率0 . 00045％相当）を合計した額です。
※純資産総額や為替相場などによって上記の信託報酬率は変動します。申込手数料 ありません。信託財産留保額 ありません。その他の費用など 事務管理費用、資産の保管費用、有価証券売買時の売買委託手数料、設立に係る費
用、法律顧問費用、監査費用、信託財産に関する租税など。その他
投資顧問会社 日興アセットマネジメント ヨーロッパ リミテッド管理会社 日興ＡＭグローバル・ケイマン・リミテッド信託期間 2106年12月31日まで決算日 原則として、毎年２月末日
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品 名：02_90002_03_【外投】マルチカレンシーファンド クラス A_608301.docx
日 時：2015/10/30 17:50:00
ページ：8
マルチカレンシーファンド クラスＡ
◆投資ポートフォリオ
通貨 銘柄 額面
公正価値
JPY
純資産に
占める割合
(％)
割引債
カナダ
CAD Toronto Dominion Bank 0% 24-Mar-15 24,000,000 2,296,100,578 2.60
2,296,100,578 2.60
フランス
Agence Centrale des Organismes de
CAD Securite Sociale 0% 26-Mar-15 46,500,000 4,449,763,003 5.03
Agence Centrale des Organismes de
PLN Securite Sociale 0% 31-Mar-15 55,000,000 1,775,421,218 2.01
Agence Centrale des Organismes de
PLN Securite Sociale 0% 07-Apr-15 146,000,000 4,699,231,246 5.31
Caisse des Depots et Consignations 0%
PLN 03-Mar-15 146,000,000 4,718,987,666 5.33
15,643,403,133 17.68
ドイツ
PLN KFW 0% 9-Mar-15 57,000,000 1,841,830,059 2.08
1,841,830,059 2.08
スウェーデン
NOK Nordea Bank 0% 31-Mar-15 235,000,000 3,666,918,104 4.14
3,666,918,104 4.14
英国
NOK Nordea Bank 0% 30-Apr-15 133,000,000 2,073,075,153 2.34
GBP Standard Chartered Bank 0% 17-Mar-15 14,500,000 2,679,581,611 3.03
CAD Toronto Dominion Bank 0% 16-Mar-15 18,500,000 1,770,334,149 2.00
6,522,990,913 7.37
割引債合計 29,971,242,787 33.87
譲渡性預金
フィンランド
GBP Nordea Bank AB 0% 06-Mar-15 19,400,000 3,585,645,877 4.05
譲渡性預金合計 3,585,645,877 4.05
マルチカレンシーファンド 2015年２月28日現在
(日本円で表示)
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品 名：02_90002_03_【外投】マルチカレンシーファンド クラス A_608301.docx
日 時：2015/10/30 17:50:00
ページ：9
マルチカレンシーファンド クラスＡ
通貨 銘柄 額面
公正価値
JPY
純資産に
占める割合
(％)
社債等
オーストラリア
Commonwealth Bank of Australia 5%
AUD 13-Apr-15 2,418,000 226,541,621 0.26
Commonwealth Bank of Australia
GBP 3.88% 14-Dec-15 13,094,000 2,479,247,464 2.80
AUD GE Capital Australia 7% 08-Oct-15 7,730,000 741,696,422 0.84
3,447,485,507 3.90
カナダ
CAD Canada Housing Trust 2.95% 15-Mar-15 3,515,000 336,782,303 0.38
Export Development Canada 3%
CLP 18-Dec-15 28,000,000,000 5,424,440,772 6.13
5,761,223,075 6.51
フィンランド
Municipality Finance PLC 13.8%
TRY 29-May-15 2,785,000 134,433,708 0.15
Municipality Finance PLC 14.5%
TRY 24-Apr-15 1,265,000 60,596,513 0.07
195,030,221 0.22
ドイツ
Landwirtschaftliche Rentenbank 13%
TRY 27-Mar-15 11,180,000 533,492,070 0.60
533,492,070 0.60
オランダ
Bank Nederlandse Gemeenten 5.38%
AUD 15-Sep-15 1,180,000 111,726,660 0.13
TRY Rabobank 8.63% 10-Aug-15 60,000,000 2,854,254,161 3.23
TRY Rabobank 8.75% 13-Aug-15 84,400,000 4,015,789,820 4.54
AUD Rabobank 6.5% 20-Apr-15 9,750,000 916,291,904 1.04
MXN Rabobank 9.2% 28-Sep-15 21,450,000 178,165,881 0.20
AUD Rabobank 6.13% 23-Mar-15 1,578,000 147,786,777 0.16
AUD Rabobank 4.5% 09-Jul-15 6,221,000 584,443,532 0.66
8,808,458,735 9.96
ノルウェー
Kommunalbanken AS 0.5% due
TRY 27-Mar-15 2,610,000 123,601,132 0.14
123,601,132 0.14
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ページ：8
マルチカレンシーファンド クラスＡ
◆投資ポートフォリオ
通貨 銘柄 額面
公正価値
JPY
純資産に
占める割合
(％)
割引債
カナダ
CAD Toronto Dominion Bank 0% 24-Mar-15 24,000,000 2,296,100,578 2.60
2,296,100,578 2.60
フランス
Agence Centrale des Organismes de
CAD Securite Sociale 0% 26-Mar-15 46,500,000 4,449,763,003 5.03
Agence Centrale des Organismes de
PLN Securite Sociale 0% 31-Mar-15 55,000,000 1,775,421,218 2.01
Agence Centrale des Organismes de
PLN Securite Sociale 0% 07-Apr-15 146,000,000 4,699,231,246 5.31
Caisse des Depots et Consignations 0%
PLN 03-Mar-15 146,000,000 4,718,987,666 5.33
15,643,403,133 17.68
ドイツ
PLN KFW 0% 9-Mar-15 57,000,000 1,841,830,059 2.08
1,841,830,059 2.08
スウェーデン
NOK Nordea Bank 0% 31-Mar-15 235,000,000 3,666,918,104 4.14
3,666,918,104 4.14
英国
NOK Nordea Bank 0% 30-Apr-15 133,000,000 2,073,075,153 2.34
GBP Standard Chartered Bank 0% 17-Mar-15 14,500,000 2,679,581,611 3.03
CAD Toronto Dominion Bank 0% 16-Mar-15 18,500,000 1,770,334,149 2.00
6,522,990,913 7.37
割引債合計 29,971,242,787 33.87
譲渡性預金
フィンランド
GBP Nordea Bank AB 0% 06-Mar-15 19,400,000 3,585,645,877 4.05
譲渡性預金合計 3,585,645,877 4.05
マルチカレンシーファンド 2015年２月28日現在
(日本円で表示)
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ページ：9
マルチカレンシーファンド クラスＡ
通貨 銘柄 額面
公正価値
JPY
純資産に
占める割合
(％)
社債等
オーストラリア
Commonwealth Bank of Australia 5%
AUD 13-Apr-15 2,418,000 226,541,621 0.26
Commonwealth Bank of Australia
GBP 3.88% 14-Dec-15 13,094,000 2,479,247,464 2.80
AUD GE Capital Australia 7% 08-Oct-15 7,730,000 741,696,422 0.84
3,447,485,507 3.90
カナダ
CAD Canada Housing Trust 2.95% 15-Mar-15 3,515,000 336,782,303 0.38
Export Development Canada 3%
CLP 18-Dec-15 28,000,000,000 5,424,440,772 6.13
5,761,223,075 6.51
フィンランド
Municipality Finance PLC 13.8%
TRY 29-May-15 2,785,000 134,433,708 0.15
Municipality Finance PLC 14.5%
TRY 24-Apr-15 1,265,000 60,596,513 0.07
195,030,221 0.22
ドイツ
Landwirtschaftliche Rentenbank 13%
TRY 27-Mar-15 11,180,000 533,492,070 0.60
533,492,070 0.60
オランダ
Bank Nederlandse Gemeenten 5.38%
AUD 15-Sep-15 1,180,000 111,726,660 0.13
TRY Rabobank 8.63% 10-Aug-15 60,000,000 2,854,254,161 3.23
TRY Rabobank 8.75% 13-Aug-15 84,400,000 4,015,789,820 4.54
AUD Rabobank 6.5% 20-Apr-15 9,750,000 916,291,904 1.04
MXN Rabobank 9.2% 28-Sep-15 21,450,000 178,165,881 0.20
AUD Rabobank 6.13% 23-Mar-15 1,578,000 147,786,777 0.16
AUD Rabobank 4.5% 09-Jul-15 6,221,000 584,443,532 0.66
8,808,458,735 9.96
ノルウェー
Kommunalbanken AS 0.5% due
TRY 27-Mar-15 2,610,000 123,601,132 0.14
123,601,132 0.14
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日 時：2015/10/30 17:50:00
ページ：10
マルチカレンシーファンド クラスＡ
通貨 銘柄 額面
公正価値
JPY
純資産に
占める割合
(％)
社債等（続き）
韓国
KRW Bank of Korea 2.69% 09-Mar-15 32,661,000,000 3,563,620,522 4.03
3,563,620,522 4.03
国際機関
Asian Development Bank 6.52%
TRY 27-May-15 4,520,000 213,827,378 0.24
Asian Development Bank 6.13%
TRY 22-May-15 1,910,000 90,436,919 0.10
Asian Development Bank 6.37%
TRY 21-Apr-15 2,580,000 122,550,188 0.14
Asian Development Bank 6.64%
TRY 18-Jun-15 3,220,000 152,356,087 0.17
Inter-American Development Bank 9.75%
GBP 15-May-15 642,000 120,927,114 0.14
International Bank for Reconstruction ＆
PLN Development 2.13% 05-Aug-15 10,000,000 323,985,995 0.37
International Bank for Reconstruction ＆
AUD Development 3.25% 12-Jun-15 3,344,000 312,863,566 0.35
International Bank for Reconstruction ＆
NOK Development 3.38% 30-Apr-15 29,410,000 460,888,172 0.52
International Bank for Reconstruction ＆
AUD Development 4.65% 15-Jun-15 2,903,000 272,676,272 0.31
International Bank for Reconstruction ＆
AUD Development 4.7% 27-Apr-15 530,000 49,677,254 0.05
International Finance Facility for
AUD Immunisation 5.5% 15-Oct-15 5,000,000 474,491,632 0.54
Inter-American Development Bank 8.67%
MXN 07-Oct-15 5,500,000 45,714,677 0.05
2,640,395,254 2.98
米国
MXN General Electric Capital 4.38% 30-Nov-15 265,225,000 2,143,460,275 2.42
MXN General Electric Capital 8.75% 05-Oct-15 148,300,000 1,228,073,068 1.39
AUD Toyota Motor Credit 4.63% 10-Apr-15 2,200,000 206,044,542 0.23
AUD Toyota Motor Credit 4.41% 28-Jan-16 17,020,000 1,616,272,815 1.83
5,193,850,700 5.87
社債等合計 30,267,157,216 34.22
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マルチカレンシーファンド クラスＡ
通貨 銘柄 額面
公正価値
JPY
純資産に
占める割合
(％)
変動利付債
オーストラリア
MXN ANZ Bank FRN 31-Aug-16 640,000,000 5,123,294,074 5.79
5,123,294,074 5.79
ドイツ
NOK KFW FRN due 30-Jun-16 100,000,000 1,561,825,572 1.77
NZD Nord-Westfalen FRN 28-Jan-16 50,000,000 4,522,390,355 5.11
6,084,215,927 6.88
日本
AUD Bank Tokyo Mitsui FRN 16-Mar-15 24,500,000 2,291,413,249 2.59
2,291,413,249 2.59
国際機関
NOK European Investment Bank FRN 04-Jul-16 60,000,000 939,440,338 1.06
939,440,338 1.06
スウェーデン
NZD Kommuninvest FRN 24-Jan-16 46,700,000 4,223,912,591 4.77
4,223,912,591 4.77
英国
AUD HSBC Bank FRN 12-Mar-15 4,500,000 420,825,089 0.48
420,825,089 0.48
米国
AUD Morgan Stanley FRN 22-Feb-17 2,800,000 259,594,033 0.29
259,594,033 0.29
変動利付債合計 19,342,695,301 21.87
公債
フィンランド
CLP Kunta Municipality 2.95% 18-Dec-15 17,880,000,000 3,466,533,567 3.92
3,466,533,567 3.92
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日 時：2015/10/30 17:50:00
ページ：10
マルチカレンシーファンド クラスＡ
通貨 銘柄 額面
公正価値
JPY
純資産に
占める割合
(％)
社債等（続き）
韓国
KRW Bank of Korea 2.69% 09-Mar-15 32,661,000,000 3,563,620,522 4.03
3,563,620,522 4.03
国際機関
Asian Development Bank 6.52%
TRY 27-May-15 4,520,000 213,827,378 0.24
Asian Development Bank 6.13%
TRY 22-May-15 1,910,000 90,436,919 0.10
Asian Development Bank 6.37%
TRY 21-Apr-15 2,580,000 122,550,188 0.14
Asian Development Bank 6.64%
TRY 18-Jun-15 3,220,000 152,356,087 0.17
Inter-American Development Bank 9.75%
GBP 15-May-15 642,000 120,927,114 0.14
International Bank for Reconstruction ＆
PLN Development 2.13% 05-Aug-15 10,000,000 323,985,995 0.37
International Bank for Reconstruction ＆
AUD Development 3.25% 12-Jun-15 3,344,000 312,863,566 0.35
International Bank for Reconstruction ＆
NOK Development 3.38% 30-Apr-15 29,410,000 460,888,172 0.52
International Bank for Reconstruction ＆
AUD Development 4.65% 15-Jun-15 2,903,000 272,676,272 0.31
International Bank for Reconstruction ＆
AUD Development 4.7% 27-Apr-15 530,000 49,677,254 0.05
International Finance Facility for
AUD Immunisation 5.5% 15-Oct-15 5,000,000 474,491,632 0.54
Inter-American Development Bank 8.67%
MXN 07-Oct-15 5,500,000 45,714,677 0.05
2,640,395,254 2.98
米国
MXN General Electric Capital 4.38% 30-Nov-15 265,225,000 2,143,460,275 2.42
MXN General Electric Capital 8.75% 05-Oct-15 148,300,000 1,228,073,068 1.39
AUD Toyota Motor Credit 4.63% 10-Apr-15 2,200,000 206,044,542 0.23
AUD Toyota Motor Credit 4.41% 28-Jan-16 17,020,000 1,616,272,815 1.83
5,193,850,700 5.87
社債等合計 30,267,157,216 34.22
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日 時：2015/10/30 17:50:00
ページ：11
マルチカレンシーファンド クラスＡ
通貨 銘柄 額面
公正価値
JPY
純資産に
占める割合
(％)
変動利付債
オーストラリア
MXN ANZ Bank FRN 31-Aug-16 640,000,000 5,123,294,074 5.79
5,123,294,074 5.79
ドイツ
NOK KFW FRN due 30-Jun-16 100,000,000 1,561,825,572 1.77
NZD Nord-Westfalen FRN 28-Jan-16 50,000,000 4,522,390,355 5.11
6,084,215,927 6.88
日本
AUD Bank Tokyo Mitsui FRN 16-Mar-15 24,500,000 2,291,413,249 2.59
2,291,413,249 2.59
国際機関
NOK European Investment Bank FRN 04-Jul-16 60,000,000 939,440,338 1.06
939,440,338 1.06
スウェーデン
NZD Kommuninvest FRN 24-Jan-16 46,700,000 4,223,912,591 4.77
4,223,912,591 4.77
英国
AUD HSBC Bank FRN 12-Mar-15 4,500,000 420,825,089 0.48
420,825,089 0.48
米国
AUD Morgan Stanley FRN 22-Feb-17 2,800,000 259,594,033 0.29
259,594,033 0.29
変動利付債合計 19,342,695,301 21.87
公債
フィンランド
CLP Kunta Municipality 2.95% 18-Dec-15 17,880,000,000 3,466,533,567 3.92
3,466,533,567 3.92
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ページ：12
マルチカレンシーファンド クラスＡ
通貨 銘柄 額面
公正価値
JPY
純資産に
占める割合
(％)
公債（続き）
韓国
KRW Bank of Korea 2.37% 09-Aug-15 46,900,000,000 5,125,651,659 5.79
5,125,651,659 5.79
公債合計 8,592,185,226 9.71
為替先渡契約 (368,965) (0.01)
純金融資産合計 91,758,557,442 103.71
その他の純負債 (3,280,224,830) (3.71)
純資産合計 88,478,332,612 100.00
通貨コード 通貨名称 国名
AUD 豪ドル オーストラリア
CAD カナダ・ドル カナダ
CLP チリ・ペソ チリ
GBP 英ポンド 英国
KRW 韓国ウォン 韓国
MXN メキシコ・ペソ メキシコ
NOK ノルウェー・クローネ ノルウェー
NZD ニュージーランド・ドル ニュージーランド
PLN ポーランド・ズロチ ポーランド
TRY トルコ・リラ トルコ
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日 時：2015/10/30 17:50:00
ページ：13
マルチカレンシーファンド クラスＡ
想定元本
JPY
未実現利益
JPY
未実現損失
JPY
為替先渡契約
豪ドル
Forward currency contracts (2,341,555) - (49,804)
カナダ・ドル
Forward currency contracts (2,346,471) - (36,590)
チリ・ペソ
Forward currency contracts (2,331,964) - (87,006)
韓国ウォン
Forward currency contracts (2,342,224) - (23,691)
メキシコ・ペソ
Forward currency contracts (2,346,182) - (3,746)
ニュージーランド・ドル
Forward currency contracts (2,339,121) - (99,865)
ノルウェー・クローネ
Forward currency contracts (2,351,352) - (6,304)
ポーランド・ズロチ
Forward currency contracts (2,338,607) - (10,052)
英ポンド
Forward currency contracts (2,343,851) - (86,248)
トルコ・リラ
Forward currency contracts (2,323,630) 34,341 -
為替先渡契約合計 (23,404,957) 34,341 (403,306)
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日 時：2015/10/30 17:50:00
ページ：12
マルチカレンシーファンド クラスＡ
通貨 銘柄 額面
公正価値
JPY
純資産に
占める割合
(％)
公債（続き）
韓国
KRW Bank of Korea 2.37% 09-Aug-15 46,900,000,000 5,125,651,659 5.79
5,125,651,659 5.79
公債合計 8,592,185,226 9.71
為替先渡契約 (368,965) (0.01)
純金融資産合計 91,758,557,442 103.71
その他の純負債 (3,280,224,830) (3.71)
純資産合計 88,478,332,612 100.00
通貨コード 通貨名称 国名
AUD 豪ドル オーストラリア
CAD カナダ・ドル カナダ
CLP チリ・ペソ チリ
GBP 英ポンド 英国
KRW 韓国ウォン 韓国
MXN メキシコ・ペソ メキシコ
NOK ノルウェー・クローネ ノルウェー
NZD ニュージーランド・ドル ニュージーランド
PLN ポーランド・ズロチ ポーランド
TRY トルコ・リラ トルコ
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日 時：2015/10/30 17:50:00
ページ：13
マルチカレンシーファンド クラスＡ
想定元本
JPY
未実現利益
JPY
未実現損失
JPY
為替先渡契約
豪ドル
Forward currency contracts (2,341,555) - (49,804)
カナダ・ドル
Forward currency contracts (2,346,471) - (36,590)
チリ・ペソ
Forward currency contracts (2,331,964) - (87,006)
韓国ウォン
Forward currency contracts (2,342,224) - (23,691)
メキシコ・ペソ
Forward currency contracts (2,346,182) - (3,746)
ニュージーランド・ドル
Forward currency contracts (2,339,121) - (99,865)
ノルウェー・クローネ
Forward currency contracts (2,351,352) - (6,304)
ポーランド・ズロチ
Forward currency contracts (2,338,607) - (10,052)
英ポンド
Forward currency contracts (2,343,851) - (86,248)
トルコ・リラ
Forward currency contracts (2,323,630) 34,341 -
為替先渡契約合計 (23,404,957) 34,341 (403,306)
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品 名：03_90002_03_【外投】マルチカレンシーファンド クラス A_608301.docx
日 時：2015/10/30 18:20:00
ページ：8
マルチカレンシーファンド クラスＡ
◆貸借対照表・損益計算書等
＜貸借対照表＞ 2015年２月28日現在 2015
JPY
＜損益計算書＞ 2015年２月28日に終了した年度 2015
JPY
資産 投資収益
投資、（公正価値）（取得原価：91,284,579,612円） 91,758,926,407 受取利息 3,344,448,362
現金および現金同等物 615,553,170 投資収益合計 3,344,448,362
外国通貨（取得原価：76,984,187円） 77,518,490 費用
為替先渡契約に係る未実現利益 34,341 管理費用 44,938,030
投資売却に係る未収金 200,458,323 保管手数料 31,511,350
未収利息 729,295,014 運用報酬 198,516,551
資産合計 93,381,785,745 受託者報酬 980,418
負債 監査報酬 8,162,456
為替先渡契約に係る未実現損失 403,306 その他費用 2,221,819
投資購入に係る未払金 4,699,231,246 ファンド費用合計 286,330,624
買戻受益証券に係る未払金 168,778,866 投資純利益 3,058,117,738
未払運用報酬 13,555,571 実現純（損）益および未実現（損）益の純変動額
その他の未払報酬 21,484,144 実現利益／（損失）
負債合計 4,903,453,133 投資有価証券 3,073,011,757
純資産 88,478,332,612 外貨取引および外国為替先渡契約 (114,507,929)
純資産の構成： 実現純利益 2,958,503,828
受益者からの払込資本金 379,730,534,827 未実現評価益の変動額
投資純利益を超過する累積分配金 (135,032,135,678) 投資有価証券 706,337,971
投資ならびに外貨取引および為替先渡契約に係る累積実現純損失 (156,676,269,509) 外貨取引および為替先渡契約 172,302
投資ならびに外貨取引および為替先渡契約に係る未実現純評価益 456,202,972 未実現評価益の純変動額 706,510,273
純資産 88,478,332,612 実現純利益および未実現利益の純変動額 3,665,014,101
受益証券１口当たり純資産価額 － クラスA円建受益証券 運用から生じる純資産の純増加額 6,723,131,839
（純資産59,220,892円および受益証券残高56,071,491口に基づく） JPY 1.0562
受益証券１口当たり純資産価額 － クラスB円建受益証券
（純資産88,419,111,720円および受益証券残高249,676,641,250口に基づく） JPY 0.3541
＜純資産変動計算書＞ 2015年２月28日に終了した年度 2015
JPY
＜財務ハイライト＞ 2015年２月28日に終了した年度 2015
JPY
運用から生じる純資産の純増加額
クラスA
円建受益証券
JPY
クラスB
円建受益証券
JPY
投資純利益 3,058,117,738 受益証券1口当たりの運用成績：
実現純利益 2,958,503,828 受益証券1口当たりの純資産価額（期首） 1.0191 0.3874
未実現評価益の純変動額 706,510,273 投資運用から生じる収益(B)
運用から生じる純資産の純増加額 6,723,131,839 投資純利益 0.0299 0.0120
受益者に対する分配金 実現純利益および未実現利益の純変動額 0.0072 0.0143
クラスB (15,234,979,300) 投資運用収益合計 0.0371 0.0263
分配金合計 (15,234,979,300) 分配金（控除） - (0.0596)
資本取引 受益証券1口当たりの純資産価額（期末） 1.0562 0.3541
受益証券の発行： トータル・リターン(A) 3.64％ 6.77％
クラスA 337,009 財務比率／補完データ：
クラスB 4,794,925,471 純資産平均残高に対する費用の割合(A) (0.28％) (0.29％)
受益証券の買戻： 純資産平均残高に対する投資純利益の比率(A) 3.00％ 3.10％
クラスA (4,430,310) クラスB (16,351,415,398) (A) トータル・リターンは当期間中の純資産価額（以下「NAV」という）の変動額に基
づいて計算されている。トータル・リターンには分配された金額に関連するリターンも含まれている。費用の割合および投資純利益の比率は当期中の純資産平均残高に基づいて計算されている。財務ハイライトには、すべての投資関連費用および運用費用が反映されている。
(B) 実績は資本取引を行った時期により異なる可能性がある。受益証券１口当たりの情報は当期中の月次平均受益証券口数に基づいて計算されている。
資本取引から生じる純資産の純減少額 (11,560,583,228)
純資産の減少額合計 (20,072,430,689)
純資産
期首残高 108,550,763,301
期末残高 88,478,332,612
マルチカレンシーファンド
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マネー・マーケット・マザーファンド
第11期（決算日 2015年１月20日)
(2014年１月21日～2015年１月20日）
信 託 期 間 2004年３月10日から原則無期限です。
運 用 方 針 公社債への投資により、安定した収益の確保をめざして安定運用を行ないます。
主 要 運 用 対 象 わが国の国債および格付の高い公社債を主要投資対象とします。
組 入 制 限 株式への投資は行ないません。
外貨建資産への投資は行ないません。
わが国の国債および格付の高い公社債に投資を行ない、利息等収益の確保をめざして安定運用を行ないます。
ただし、市況動向に急激な変化が生じたとき、ならびに残存信託期間、残存元本が運用に支障をきたす水準と
なったときなどやむを得ない事情が発生した場合には、上記のような運用ができない場合があります。
＜136336＞
運 用 報 告 書
当ファンドの仕組みは次の通りです。
フ ァ ン ド 概 要
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マネー・マーケット・マザーファンド
○最近５期の運用実績
決 算 期 基 準 価 額
債 券 組 入 比 率
純 資 産総 額
期 中騰 落 率
円 ％ ％ 百万円
７期(2011年１月20日) 10,139 0.1 61.0 278
８期(2012年１月20日) 10,147 0.1 78.4 191
９期(2013年１月21日) 10,157 0.1 79.7 163
10期(2014年１月20日) 10,164 0.1 73.6 135
11期(2015年１月20日) 10,169 0.0 85.5 105 （注）元本の安定性を優先した運用を行なっているため、ベンチマークおよび適切な参考指数となる指標はございません。
○当期中の基準価額と市況等の推移
年 月 日 基 準 価 額 債 券
組 入 比 率 騰 落 率
(期 首) 円 ％ ％
2014年１月20日 10,164 － 73.6
１月末 10,164 0.0 76.5
２月末 10,165 0.0 76.5
３月末 10,165 0.0 62.3
４月末 10,166 0.0 69.6
５月末 10,166 0.0 70.4
６月末 10,167 0.0 63.5
７月末 10,167 0.0 60.7
８月末 10,168 0.0 88.1
９月末 10,168 0.0 61.7
10月末 10,168 0.0 64.9
11月末 10,168 0.0 62.3
12月末 10,169 0.0 84.0
(期 末)
2015年１月20日 10,169 0.0 85.5 （注）騰落率は期首比です。
【運用報告書の表記について】
・原則として、各表の数量、金額の単位未満は切捨て、比率は四捨五入で表記しておりますので、表中の個々の数字の合計が合計欄の
値とは一致しないことがあります。ただし、単位未満の数値については小数を表記する場合があります。
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マネー・マーケット・マザーファンド
○運用実績 (2014年１月21日～2015年１月20日)
期首10,164円の基準価額は、期末に10,169円とな
り、騰落率は＋0.0％となりました。
当ファンドは、主として、わが国の国債および格
付の高い公社債に投資を行ない、利息等収益の確保
をめざして安定運用を行なっております。期中、基
準価額に影響した主な要因は以下の通りです。
＜値上がり要因＞
・利息収入などを得たこと。
(国内短期金融市況)
期中、無担保コール翌日物金利は安定的に概ね0.09％を下回る水準で推移しました。国庫短期証券（ＴＢ）
３ヵ月物金利は、日銀による積極的な金融緩和姿勢などを背景に、期首の0.06％台から、2014年８月にかけ
て0.01％台まで低下しました。９月に入ると、日銀による積極的な短期国債の買入れ姿勢などを背景にマイ
ナス金利へと低下が進み、11月下旬には－0.08％台となりました。2015年１月初めには、日銀がＴＢの買入
れ額を減らしたことなどを受けて0.02％まで上昇したものの、その後は、日銀がＴＢの買入れを増額したこ
となどを背景に再びマイナス金利となり、－0.04％近辺で期末を迎えました。
運用の基本方針に従い、国庫短期証券の購入や現先取引などを通じて、元本の安全性を重視した運用を行
ないました。
基準価額の推移
期 首 期中高値 期中安値 期 末
2014/01/20 2014/12/12 2014/01/21 2015/01/20
10,164円 10,169円 10,164円 10,169円
基準価額の推移
基準価額の変動要因
投資環境
当ファンドのポートフォリオ
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マネー・マーケット・マザーファンド
○今後の運用方針
引き続き、安定した収益の確保をめざして安定運用を行なう方針です。主要投資対象は原則として、わが
国の国債および格付の高い公社債とし、それらの現先取引なども活用する方針です。
将来の市場環境の変動などにより、当該運用方針が変更される場合があります。
○１万口当たりの費用明細 (2014年１月21日～2015年１月20日)
該当事項はございません。
○売買及び取引の状況 (2014年１月21日～2015年１月20日)
買 付 額 売 付 額
国
内
千円 千円国債証券 12,118,754 11,878,780 ( 250,000)
（注）金額は受け渡し代金。（経過利子分は含まれておりません。） （注）（ )内は償還による減少分で、上段の数字には含まれておりません。 （注）債券現先を含めています。
○利害関係人との取引状況等 (2014年１月21日～2015年１月20日)
該当事項はございません。
利害関係人とは、投資信託及び投資法人に関する法律第11条第1項に規定される利害関係人です。
公社債
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マネー・マーケット・マザーファンド
○組入資産の明細 (2015年１月20日現在)
(Ａ)国内(邦貨建)公社債 種類別開示
区 分
当 期 末
額 面 金 額 評 価 額 組 入 比 率うちＢＢ格以下組 入 比 率
残存期間別組入比率
５年以上 ２年以上 ２年未満
千円 千円 ％ ％ ％ ％ ％
国債証券 90,000 89,999 85.5 － － － 85.5
(90,000) (89,999) (85.5) (－) (－) (－) (85.5)
合 計 90,000 89,999 85.5 － － － 85.5
(90,000) (89,999) (85.5) (－) (－) (－) (85.5) （注）（ )内は非上場債で内書きです。 （注）組入比率は、純資産総額に対する評価額の割合。 （注）評価については金融商品取引業者、価格情報会社等よりデータを入手しています。
(Ｂ)国内(邦貨建)公社債 銘柄別開示
銘 柄 当 期 末
利 率 額 面 金 額 評 価 額 償 還 年 月 日国債証券 ％ 千円 千円 第497回国庫短期証券 － 30,000 30,000 2015/３/16 第500回国庫短期証券 － 30,000 29,999 2015/３/23 第502回国庫短期証券 － 30,000 30,000 2015/３/30
合 計 90,000 89,999
○投資信託財産の構成 (2015年１月20日現在)
項 目 当 期 末
評 価 額 比 率
千円 ％
公社債 89,999 85.0
コール・ローン等、その他 15,822 15.0
投資信託財産総額 105,821 100.0 （注）比率は、投資信託財産総額に対する割合です。
国内公社債
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マネー・マーケット・マザーファンド
○資産、負債、元本及び基準価額の状況 （2015年１月20日現在)
項 目 当 期 末
円
(A) 資産 105,821,903
コール・ローン等 15,821,911
公社債(評価額) 89,999,970
未収利息 22
(B) 負債 513,843
未払解約金 513,843
(C) 純資産総額(Ａ－Ｂ) 105,308,060
元本 103,562,211
次期繰越損益金 1,745,849
(D) 受益権総口数 103,562,211口
１万口当たり基準価額(Ｃ／Ｄ) 10,169円 （注）当ファンドの期首元本額は133,750,727円、期中追加設定元
本額は16,749,283円、期中一部解約元本額は46,937,799円です。
（注）2015年１月20日現在の元本の内訳は以下の通りです。 ・ピムコ・ハイイールド・ファンド Ａコース(為替ヘッジなし) 9,691,311円・ピムコ・ハイイールド・ファンド Ｂコース(為替ヘッジあり) 1,205,000円・働くサイフ 1,183,252円・世界のサイフ 76,095,168円・グローバル ウォーター ファンド 1,340,385円・グローバル・カレンシー・ファンド(毎月決算型) 11,485,516円・世界のサイフ(資産成長型) 409,997円・日興インフレ戦略ファンド(毎月分配型) 949,331円・日興インフレ戦略ファンド(資産成長型) 1,202,251円
（注）１口当たり純資産額は1.0169円です。
○損益の状況 (2014年１月21日～2015年１月20日)
項 目 当 期
円
(A) 配当等収益 53,238
受取利息 53,238
(B) 有価証券売買損益 122
売買益 122
(C) 当期損益金(Ａ＋Ｂ) 53,360
(D) 前期繰越損益金 2,196,283
(E) 追加信託差損益金 278,693
(F) 解約差損益金 △ 782,487
(G) 計(Ｃ＋Ｄ＋Ｅ＋Ｆ) 1,745,849
次期繰越損益金(Ｇ) 1,745,849 （注）損益の状況の中で(B)有価証券売買損益は期末の評価換えに
よるものを含みます。 （注）損益の状況の中で(E)追加信託差損益金とあるのは、信託の
追加設定の際、追加設定をした価額から元本を差し引いた差額分をいいます。
（注）損益の状況の中で(F)解約差損益金とあるのは、中途解約の際、元本から解約価額を差し引いた差額分をいいます。
上記各資産の評価基準及び評価方法、また収益及び費用の計上区分等については、法律及び諸規則に基づき、一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して評価計上し処理しています。
○お知らせ
2014年１月21日から2015年１月20日までの期間に実施いたしました約款変更は以下の通りです。
当ファンドについて、2013年６月に改正された金融商品取引法および投資信託及び投資法人に関する法律
ならびにこれに関連する政令・内閣府令が2014年12月１日に施行されたため、改正後の法令に対応させるべ
く、2014年12月１日付にて信託約款に所要の変更を行ないました。（第20条の２）
約款変更について
