B.O.Tו-P.F.Iהיבטי מיסים
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
ח ארז שגיב "ד ורו"עו: מרצה
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
הינם"(זיכיון"או"הסכם":להלן)PFIאוBOTמסוגחוזיםמתקנילהקמתממשלתייםגופיםעםכללבדרךהנקשריםהסכמים
,חוליםבתי,התפלהמתקני,ישראלחוצהכבישכגון,גדוליםתעשיהלספקהינהשמטרתם',וכורכבותתשתיתהקמת,סוהרבתי
.פרטייםיזמיםי"עציבורייםשירותים
אתלעולםמקבללאשהיזםבכךמתאפייןBOTמסוגחוזהתקופתובתוםההפעלהזכותאתרקאלאהמיזםעלהבעלות
זההPFIמסוגחוזה.תמורהללאהמיזםאתמחזירהואההפעלהמקבלהיזםPFIשבפרויקטילעובדהפרט,BOTלחוזהלמעשה
גובההיזםBOTבפרויקטיואילומהמזמיןההפעלהתמורתאתבומשולשבחוזהמדוברכללבדרך.הסופימהצרכןתמורתואת
.מתפעלתוחברהעבודהקבלן,יזמיתחברהמעורבים
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
ההשקעהאתלרשוםמהיזםדורשתהמסורתיתהחשבונאיתהתקינה
ברנכסכלכמוהנכסחיילאורךלהפחיתושישפחתברכנכסבמיזם
.מיוחדאופינושאשפרויקטבכךמיוחדתהתחשבותוללארגילפחת
שאראתשוטףבאופןלרשוםהיזםעלהפחתהוצאותמלבד,זהלעניין
הוצאותכללרבותמהפרויקטההכנסהביצורהכרוכותההוצאות
.המימון
פחתרישוםדהיינו,המסורתיתהחשבונאותאתמיישמיםכאשרהראשונותבשניםכבדיםחשבונאיםהפסדיםיוצרהדבר,מימוןוהוצאות
.מובטחתהינהבכללותובפרויקטשהרווחיותהעובדהחרף,הפרויקטשלרווחיםנרשמים,(קטנותהמימוןהוצאותכאשר)הפרויקטבסוףמאידך
פניעלמהזיכיוןההכנסותאתלפרוסשישהחשבונאותקובעת.נאים.הפרוייקטחייאורך
:הבאיםהרכיביםלפיהפרויקטהכנסותאתפיצלההחשבונאות
.הפרויקטמבנייתהכנסות1.
.השוטפתהתחזוקהבגיןתפעולהכנסות2.
.מימוןהכנסות3.
. על רקע זה הכין המוסד לתקינה חשבונאית טיוטת תקן חדש
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
הרי,המזמיןשלהינםהסיכוניםמירבכאשר,הואהרעיוןשלההגוןהשוויבגובהפיננסיבנכסיכירשהמפעילעליפרסוהמפעילהכנסות,כילומררוצה,המזמיןהתחייבות
חלק)מימוןהכנסותהאריבחלקםויהיוהחוזהתקופתכלפניהבנייןהקמתבמשךירשמוקבלנירווחבגיןמההכנסות
כאשר.המיזםשלשוטףותפעול(4'מסתקןלפיכללובדרךאתירשוםשהפעילהריהמפעילשלהינםהסיכוניםמירב
תקופתפניעלשיופחתעלותופיעלכספילאכפריטהמיזםכלעלהמסורתיתהגישהפיעלדהיינו,הכלכלייםחייו
הטובהביטויאתנותנתמצידהזאתגישהמאידך,מגרעותיה.המפעילעצמועלשלקחלסיכוניםביותר
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
כוח"השלושיעורוהיקפומהלבחוןישאחרותובמיליםהקרקעבעללביןבינוהחוזהפיעללקבלןהמסור"הכלכלי
,"כוח"ה,לכן.הדירותולמכירתלבנייההקשורבכליובילוב"וכיוהסיכוניםנטילת,האחריות,הסמכויות
הזכותבעלשלמעמדועלהמלמדתכלכליתלמסקנהשעלכך,(בעליםכשלמעמד)לקרקעביחס(הקבלן)
שייתכןבזמןבו,רכישהומסשבחמסיוטלוהצדדיםמכירתהעליעידולאכשלעצמםהקניינייםוהמאפיינים
.מועדבאותובמקרקעין"קנייניתבעלות"של
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
עלאשר,במקרקעיןזכותאיננה,שבפנינוכבמקרה,"ההפעלהזכותזכות"למונח.במסחייבתמכירתהאוהעברתה,החוקפי
חכירהאו,בעלות":והיא,בחוקוברורהקבועההגדרה"במקרקעיןשביושרוביןשבדיןבין,שניםוחמשעשריםעלהעולהלתקופה
מבחינתבהלראותשניתן,במקרקעיןלהשתמשהרשאהלרבותבמקרקעיהרשאהולעניין,כאמורלתקופהחכירהאובעלותתוכנה
מעשריםהקצרהלתקופהההרשאהניתנהאםאפילו-ישראלכלולהאינה,שבפנינוהמחלוקתנשוא,הפעלהזכות."וחמש
.שבחוק"מקרקעיןזכות"ב
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
הואכבולולכןליזםוהרשעהכוחהעברתנעדריםהזיכיונותרוב,כךזוזכות,במקרקעיןלעשותמהבעצמולהחליטביכולתוואיןלזיכיון
קובעות,לפיכך,פולשיםלסלקיכולתלהאיןאשרעדמאודעדמוגבלתאתלתפעלמנתעלפולשיםלסלקהכוחאתלולתתשישההנחיות
היזםשלזכותוכילמעשהההנחיותקובעותכןכמו.לאשורוהמיזםככלגוברהמדינהואינטרס,כלשהיקנייניתזכותולאתפעולזכותהינה
לאהזיכיונותמרבית,כינראהלפיכך.לאומיבפרויקטשמדוברליזםמעניקותהןאיןזואףזולא,כלשהיקנייניתזכותליזםמעניקות
הואואיןהזיכיוןבשרשראותכבולוהואהיות,כלשהיכלכליתזכותהבניהאופן,כיההנחיותמציינותאלובמקרים,ממנולסטותיכול
בנספחים,פורטבפורטיופרטולאומייםביןהבנייהתקנילרבותכאוותלבנייהעצמאידעתשיקולשוםיהיהלאשליזםבכדי,לזיכיון
.נפשו
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
,המקרקעיןאתליזםלהעניקהנטייהגוברתדיורבזיכיונות,זאתעםיחד,[1]הזיכיוןצדדימולולאהמינהלמולישירותנעשההדבר,כללבדרך
,במקרקעיןבזכותעסקינןאםולבחוןלהמשיךיש,בלבדואלואלובמקריםתכנסבטרםלעבורזאתזכותשעל(בהמשךכמוזכר)תנאיםיששכן
הסיכוניםמרביתאלובמקרים,כילצייןיש."במקרקעיןזכות"בשעריהביקושבסיכונינושאהואשכןהרשויותעלולאהיזםאלהינם
.והמכירים
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
מירבאתבתוכהמקפלתבמקרקעיןזכות,לעילמוזכרכשלהגבלותיותרשיהיווככולבקרקעהכלכליותהזכויות
שלהכלכליותהזכויותיקטנוכךבמקרקעיןהשימושיםתיחשבלאולפיכךכלכלימתוכןהזכותריקוןכדיעדהחוכר
קרקעעלשימושיםתוספת.במקרקעיןלזכותהחכירהאירועהינוייחודיתהחזקהקיימתהייתהלחוכרכאשר
,הכנסהמסלפקודת88סעיףלפיהוןברווחהחייבמסאם)יחדיוהמגיעיםכאמורשימושיםהוספת,מאידך
לכדי(ייחודיתהחזקהשאינםבקרקעהישנותהזכויות.שבחבמסחייבתתהיהבמקרקעיןזכות
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
ח"התשל(חכירהדמיניכוי)הכנסהמסכללילעניין"חכוריםבמקרקעיןהשקעה"תהווההזיכיוןבעלההשקעה[1]לתקופהחכירהשלבמקרה.החכירהתקופתלאורך,שוויםשנתייםבשיעוריםכהוצאהותותר"(התקנות":להלן)1977
תקנותלפי(קרקעלמרכיבהלא)פחתויותר(א)21סעיףלענייןבמקרקעיןכהשקעהההשקעהתהווהויותרשנים49של.הפחת
.לתקנותא5וסעיף'בלתוספת4סעיףראה,התאומיםחוקלענייןקבוענכסתהווהההשקעה[2]
רכשהיזםאין,לאמור,הקרקעבעלשלראיתמונתהינוהיזםמיסוי,כלומר,במקרקעיןזכותמכרהמקרקעיןבעלכינקבעלאאםקרקעחזקהזכותהועברהכאשררק,ייחודיתחזקהזכותליזםהעביר
במסהואחייבולפיכךמקרקעיןרכשהיזם,כילומרניתןייחודית[1]המקרקעיןרכישתבגיןההטבותלכלזכאיהיזםזהבמקרה,רכישה
זכותהעבירלאהמקרקעיןבעל,כינקבעאילו.[2]והחסרונותיהיהלאולפיכך,במקרקעיןזכותרכשהיזםכילומראין,המקרקעין
.שבחמסלשומתנתון
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
נכון,החשבונאותכללילפימהמיזםרווחיועלידווחהיזםכילצייןיש,קרי,המסורתיתהחשבונאותהיאהמיושמתהחשבונאותזהחיבורלמועדלאור,המיזםהפעלתמרגעגדולותמימוןוהוצאותפחתהוצאותירשוםאחריותריםיחדיוצועדיםהמסשדיניהריזהלחיבור2בסעיףהאמורזהלחיבורונכון,העסקהשלכלכליתבחינהשהינהמשותפתתכלית
יצאכאשראך,המסלדיניגםהרלוונטיתהיאהמסורתיתהחשבונאותמיעלהבוחנתהחדשההחשבונאותתיושםלאקרניםהחדשהתקן
לאכפריטבספריוהמיזםאתשירשוםהצד,הסיכוניםמירבמהצדדיםעלהםהסיכוניםמירבוכאשר,הסיכוניםמירבאתנושאאשרהואכספי
הכנסותלרשוםמשמע,פיננסיכנכסהמיזםאתהיזםירשום,המדינה.הפעלתומיוםהפרויקטמבנייתוהכנסותמימון
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
לעילהאמורולאורהפרויקטהפעלתמרגעהכנסותלרשוםלויגרוםזהמהלךכילצייןיש.החדשההחשבונאותשיטתאתלחיקםיאמצוהמסשלטונותגם
וימשכומסלצורכיבהכנסהההכרהשיטתאתישנולאקיימיםמיזמיםשתזריםבגללזאת,המסורתיתהחשבונאותגישתלפיהמסלשלטונותלדווח
בכלליהשינויאתצפהלאההסכםכריתתבעתשתוכנןהמזומניםהחשב,לפיכך,מיסיםהוצאותהפרויקטבתחילתצפהלאולכןהחשבונאות
עדהמדינהעםיחתמואשרפרויקטיםכיסיכמו[1]רובאיתןומרבכלליהחשבונאותכללילפיהמסלשלטונותלדווחידרשו[2]התקןטיוטתפרסום
.המסורתית
לסיווגמינהנפקאואיןעסקייםרווחיםיהיותמידהיזםרווחי,כילצייןישעלידווחהמיזםבעל,כייתכןגםיתכן,דהיינו,המקרקעיןבעלשלההכנסההוניתקרקעמכירתעלידווחהקרקעבעלומאידךמהמיזםעסקיותהכנסות.בשבחהחייבת
סוגיות חשבונאות "וצבי חלמיש זליכהירון , 367' עמ( 2004דצמבר )4' ג חוב"ח כרך נ"ראה רו[1.PFIו BOTפרויקטיומיסוי מימון
.2005יוני [2]
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
מהותואתהמסדיניאםבעיןעיןרואהלאשהחשבונאותלכךלבשםהמחוקקלחוק'בלתוספת(10)1ו(ב()1)1סעיףאתלהציגניתןלכךוכתימוכיןנכסשל
פריטכאשר,הקבועיםהנכסיםלמרכיבהתאמההוראותהקובעים,התאומים.ולהיפךלחשבונאותכספילאוכפריטמסלצורכיכנכסמסווגמסוים
ניתןלאהחשבונאותאםבעיןעיןהמסדיניאתלראותשלנוהרצוןחרף,לפיכךהחשבונאותמחד,העסקהלבחינתשוניםמבחניםמיישמיםשאלולהתעלם
בוחניםהמסדיני,מאידך,היזםעצמועלשלוקחהכלכליהסיכוןאתבוחנתהמיזםשלשוניםסיווגיםיתכנולפיכך,בקרקעהיזםשלהכלכליהכוחאת
.החשבונאותובעיניהמסשלטונותבעיני
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
הכנסות,המיזםמבנייתהכנסותבעיקרהינםהחשבונאיותהכנסותדיני)המיזםמבנייתהכנסותאיןמסלצורכי,מאידך,ותפעולמימוןתמורהוכל(קבוערכוששלוהקרקעעלכבונההיזםאתרואיםהמס
אתכהוצאהלולהתירישאךעסקיתהכנסההינהמקבלשהיזםהואכאשרהכנסותעלמדווחוהיזםהיות,[1]במקרקעיןההשקעה
להיותיכוליםמימוןהכנסותשכןמימוןהכנסותלואין[2]מקבלםבערכונרשםוהואהיות)כספיכפריטמוצגהמיזםכאשררק
.(הנוכחי
.98ש"הראה[1]
ההתחשבנותכיהיאהמוצאנקודתאלא,מזומןהינודווחושבסיסאומרתזאתאין[2].בפועלשניתןהשירותאתהמשקפיםדרךאבניבסיסעלהינה
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
לרשוםיש:כילמצג43סעיףקובעכספילאכפריטבמיזםמכירהיזםכאשראורך)הכלכליתהחייםתקופתפניעליופחתוהואעלותלפיהנכסאת
ההוצאותובמישורכהכנסותירשמוהיזםשלהתקבוליםכל,כלומר,(הזיכיוןלאהמסדינימאידך,(מסורתיתחשבונאות)ומימוןפחתהוצאותירשמוירשמוההכנסותכל,לפיכך,שכירתואםכי(קרקע)קבוענכסרכישתרואים
הוצאותירשמוההוצאותובמישורעסקיותכהכנסותירשמוכתקבולים.מימוןוהוצאות[1]התקנותלפיחכירהדמיהוצאותאומקרקעיןשכירות
'בלתוספת(10)1ו(ב()1)1סעיףאתלשכוחאיןאלובמקרים,כילצייןיש,הקבועיםהנכסיםלמרכיבהתאמההוראותהקובעים,התאומיםלחוק
לחשבונאותכספילאוכפריטמסלצורכיכנכסמסווגמסויםפריטכאשר.ולהיפך
1977ח"התשל, (ניכוי דמי חכירה)כללי מס הכנסה [1]
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
הצטמצמהמקרקעיןאיגודמניותלביןרגילהחברהשלמניותמיסויביןאבחנההבדליםנותרועדייןאך,מקרקעיןמיסוילחוק50תיקוןלאחרמשמעותית
כמו,מ"ומעמכירהומסרכישהבמסמקרקעיןבאיגודמניותמחיוביהנובעיםרגילאיגודמפירוקשונותהינןמקרקעיןאיגודבפירוקהדנותהחוקהוראות,כן
זכויותהינםנכסיושכלאיגודרקייחשב"מקרקעיןאיגוד",הינוהכללניירות,חובאיגרות,מניות,מזומניםממעטהמחוקקנכסיםלעניין.במקרקעין
שהםאוהכנסתובייצורהאיגודאתמשמשיםאינםאםומיטלטליןאחריםערךהמבוצעותלמטרותיוטפליםהםאםאך,האיגודשלההכנסהבייצורמשמשים
.[1]ארעיתבדרךולאלמעשה
מוחזקים למימוש עתידי והם את האיגוד היות " ילכלכו"לפיכך נכסים המשמשים להשקעה הונית אינם [1].הממומש באופן ארעי
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
לעלותעלולה,התקופהבסוףהמיזםאתלקבלאפשרותישהקרקעלבעלכאשרכשיפורים(6)2סעיףהוראותלפי[1]הכנסההינההמיזםהחזרתהאםהשאלהכישקבענולאחררקאלאזולשאלהמקוםשאיןדפלינגמאןלית.במושכרמשקיע,כןלאשאם,במקרקעיןזכותהעברתאינה[2]ליזםהקרקעהעמדת
התנתקהאחרוןשכןהקרקעלמוכררלוונטיותואין,שלובקרקעתשומותהיזםמקבלהיזםאםלשאלהמקוםאיןכןכמו.המסשלטונותבמשקפימהקרקע
ותמורתובניהשירותימספקאלאהואאיןזהבמקרהשכן,גרידההפעלהזכות.בניהשירותיהמספקספקלכלהואומשולהצדדיםביןמההסכםנגזרת
.לחיבור זה3.1ראה סעיף [1]
.לחיבור זה4.1ראה סעיף [2]
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
אםמושכרלךואיןמושכרלךאיןאםשכירותמדמיהכנסותלךאיןכלומרכייוצאלעילהאמורכללאור.כבשלובמושכרלעשות"כוח"הניתןלאליזם
:הבאיםהתנאיםבהתקייםרקרלוונטייםבמושכרמשיפוריםההכנסותשאלת
.במקרקעיןזכותלרוכשנחשבאינוהיזם.א
להשתמש"כוח"מקבל)מקרקעיןלשוכרנחשבהיזם.ב.(תחוםלזמןכבשלובמקרקעין
.25-מהקצרלזמןהינההיזםשלהשכירותזכות.ג
מדמיהכנסההמהוויםשוכרשביצעבמושכרמשיפוריםההכנסותשאלתלבחוןישכיקבעההפסיקה,דיןפסקיבמספרנבחנההמשכירבידישכירות
לדמיכתחליףההשכרהבעדתמורהמהווים"במושכרהשיפורים"האםבמנותק,השוכרידיעלבהתנדבותבוצעוהשיפוריםשמאאוהשכירות.המשפטביתוכלשון,השכירותדמימתשלום
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
השיפוריםכיהמראההעיקריתהאינדיקציהקביעההינההדירהלשכרתחליףמהוויםבמושכרלבצעהשוכרעלהמטילההצדדיםביןמפורשתצורךאין,כך.דירהלשכרבתמורהבמושכרשיפורים
ביצועבענייןושוכרמשכירביןמפורשבהסכםכחלקאלהאתלראותכדי,תיקוניםאוהשבחות
תתבקשולעיתים,מכללאבהסכםדי,מהתמורהעלהמעידדבר"בחינת,עצמןמהנסיבותהמסקנה
.עצמו
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
אתפרטיםבפרטיהמדינהקובעתלרובבזיכיונותליזםמכתיבהלמעשההיאובכךחפצההיאשבוהמיזם
פןנעדרהזיכיוןלפיכךלבנותעתידשהואהבניהאתאליבא.דירההקרקעעללבנותהיזםשלהתנדבותי
אתעיניולמולרואההקרקעבעלכידעלמאדכולהאתמקטיןהואולכןהזיכיוןבסוףהמיזםקבלת
.ליזםהקרקעהעמדתתמורתבהווהדרישותיו
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
הכנסהעיתויבשאלתמעטלאהתחבטוהמשפטבתיקשייםהערימהזוסבוכהשאלה,במושכרמשיפורים
:הקובעלפקודהב8סעיףלאור
אותהקיבלשבההמסבשנתהנישוםשלהחייבתבהכנסתותיכלל(7)או(6)2סעיףלפיהכנסה"הכנסהשלבייצורהשלאחריהמסבשנותשהוצאווההוצאות,מראשהכנסההיאאםגםבפועל
."...הוצאושבההמסבשנתמקורמכלבניכוייותרוהאמורותההוראותלפי
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
(60/98ה"עמ)משהכץבעניין
,לשנה$71,560תמורתמגרשבשליטתםלחברההשכירוהמערעריםיעבורהשכירותובסיום,המגרשעללבנותלחברההותר,כןכמו
שבהםהבניההוצאותכי,קבעהמשפטבית.למערעריםהמושכרשלההכנסהזאתעםיחד,הוצאתןבמועדחייבותאינןהחברהעמדה
בגיןשקיבלוהשכירותדמיביןשנצמחההפרשהינההמערעריםאילולאמקבליםשהיואלהלבין,המושבחתהקרקעהשכרת
"נתקבלה"אינה,עצמהההשבחהמןההכנסהמקרהובכלהושבחה,מאידך.הבניהבשנתהמערעריםבידילפקודהב8סעיףכלשון
לעירייהתשלומםבמועדחויבוהחברהעמדהשבהםפיתוחתשלומיממשיתתמורהמהוויםולפיכך,המערעריםבמקוםשולמווהםהיות
.ב8סעיףלאורתשלומםבמועדהחייבים
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
:אהראםמוסאוופיהבעניין
השכירושאותומגוריםבנייןשעליהקרקעחלקתשלבעליםהםהמערערים.בנייהשירותיי"עבעיקרההסכםפיעליינתנוהשכירותדמי,טזיזלמשפחתעסקתמהוהמהווהדנןהעסקהכיהמשפטביתמסיק,בסוגיהבהכרעתו
ב8סעיףכיקבעהמשפטבית.בעיןניתנתהשכירותבגיןשהתמורהחליפיןמשיפוריםההכנסותכלולכןקבלתהבשנתמראשהכנסהגםבמסמחייב
עםיחד.השכירותחוזהסיוםבמועדולאהבנייהבמועדהכנסההינםבמושכרלתקופהבמקרקעיןנמצאשהשוכרכיהעובדהאתבחשבוןלקחתישזאת
ויתקוןמהשופטגםנלמדזהדבר,ההכנסהשוויעלהמשליךדברממושכתמושכרשהבנייןהעובדהעצםכיאמרהמערערכ"ב".[1]ב.אהדיןפסק
הערכתשלשאלהאלאזאתאיןאך,מסכיםאני;בשוקמערכוגורעבשכירות."המערערשלהכנסתוקביעתלצורךהבניין
.תל אביב, פקיד השומה' נ. ב.א6/50( א"ת)ה"עמ[1]
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
(1152/00ה"עמ)צביוייסבעניין
כדילחברהשהושכרהרפתמצויההייתהעליהחקלאיתנחלההמערערבבעלותאתיתאיםהשוכרכיהוסכםכןכמו,מלאיולאחסוןלמשרדיםלהשישמש.כסףבשווהגםלהיותיכוליםתשלומיםכיקבעהמשפטבית.לצרכיוהמושכר
הבנייןאתקיבלהמערערכינקבעשם.ב.אד"פסעלהמשפטביתנסמךכאןגםשלהכנסהידוהשיגהבשעהשבהספקואין,נכסיועלהוקםשהבנייןברגעכלבולעשותהמקרקעיןבעליכולתפוסהמושכרשלהיותושחרףהיותממש
במושכרמשיפוריםההכנסותבגיןכי,המשפטביתקבעזאתעםיחד.עסקהוהשיפוריםהיותזאתלמסקנההגיעהמשפטבית.פחתלנכותהמערערזכאי
הנכסשלהמקורילמחירלהיווסףצריכיםהםלכןהמושכרמשביחיםבמושכרי"עכפחתונוכו,השוכרחשבוןעלנעשושהשיפוציםלעובדותמינהנפקאואין
.השוכר
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות
השאלהכאשרב8לסעיףלהזדקקאיןלעילהאמורכללאור,לפיכך,במושכרהשיפוריםשלההכנסהעיתויהיאשבמחלוקת
קרי,הכלליהדיןלפיתיקבעבמושכרמהשיפוריםההכנסהעיתויישהמצטברתבשיטההכנסותיועלהמדווחבנישוםעסקינןאם
במושכרמשיפוריםהכנסתואתלפרוס,כלומרמצטברב"עלחייבוהוועדהגםשותפהזאתלמסקנהכילצייןיש.השכירותלאורך
במבניםוהתאמותשינוייםבדברהמיסויהוראותלבחינתבינייםלגישתמקוםיש"וכלשונההכנסהלייצורהמשמשים
,לעילשהוצגהשכירותדמיתחליףמבחןעםאחדבקנההעולה."השכירותתקופתלאורךשוויםבשיעוריםההכנסהתיפרסלפיה
עורכי דין –' שגיב בלזר ושות