Присутствие иностранных банков в Украине

Bankografo.comРоман Корнилюк Май 2016

Присутствие иностранных банковв Украине

ДННУ “Академия финансового управления”

Клуб банкиров

Роман Корнилюк, к.э.н.,докторант кафедры банковского дела

ГВУЗ “Киевский национальный экономический университет

имени Вадима Гетьмана”

Май 2016

http://www.plus.bankografo.com/


План доклада

Присутствие иностранных банков в Украине

Определение иностранного банка

Неоднородность группы иностранных банков

Иностранные банки: до и после кризиса

Финансовый экспресс-анализ иностранных банков

Выводы



Типы банков в зависимости от собственника

Иностранные банки <type=‘foreign’>

(иностранные бенефициары контролируют более 50% уставного капитала)

Квази-иностранные банки < type=‘quasi’>

(иностранные бенефициары контролируют менее 50% уставного капитала или являются лишь номинальными собственниками)

Отечественные банки с государственным капиталом < type=‘govt’>

Частные отечественные банки < type=‘local’>



Географическая структура группы иностранных банков



Динамика доли рынка иностранных банков



Уменьшение количества отечественных банков

На протяжении 2014-1Q 2016 г.г. группу иностранных покинуло лишь

2 банка (с российским капиталом)



Распределение активов по группам (2016-04-01)



Адекватность капитала (2014-01-01)



Адекватность капитала (2016-04-01)



Изменения в капитализации

• Системная обратная зависимость между уровнем адекватности капитала и объемом банков.

• “прореженная” группа средних отечественных банков : результат дефолтов.

• Высокие средние показатели капитализации группы отечественных банков достигаются за счет небольших банков со специфическими бизнес-моделями и аномально низким объемом обязательств.

• В группе «больших» практически не осталось частных отечественных банков.

• Многие иностранные и часть оставшихся квази-иностранных требуют докапитализации.



Взаимосязь банковской капитализации с уровнем резервирования

Высшие средние показатели адекватности капитала среди частных

отечественных банков связаны с их небольшой долей рынка,

особенностями бизнес-моделей, а также значительным количеством

аномальных показателей.

Более низкая адекватность капитала иностранных банков – следствие

значительного ухудшения качества активов, требовавшее дополнительного

резервирования (многие аналогичные по размеру отечественные банки не

сумели докапитализироваться в срок и были выведены с рынка)



Уровень резервирования активов (2014-01-01)



Уровень резервирования активов (2016-04-01)



Динамика уровня резервирования активов

• В общем уровень резервирования вырос

• Аномально высокие значения отражают уровень проблем кредитного портфеля

• Низкий прирост резервов в квази- и частных отечественных банков – не всегда свидетельствует о высоком качестве портфеля активов (возможная мотивация – минимизация затрат в связи с дефицитом фондирования собственниками и оттоком вкладов)



Ликвидность (доля в активах) 2014-01-01



Ликвидность (доля в активах) 2016-04-01



Рентабельность капитала (2014-01-01)



Рентабельность капитала (2016-04-01)



Фондирование и депозитная политикаОбратная зависимость индекса надежности (рейтинг Minfin)

и депозитных ставок (срочные, 12 мес, доллары США)

Желтым обозначены иностранные и гос.банки



Сигнальная способность методики pi-рейтинга



Выводы

• Иностранные банки оказались более устойчивыми к экономическому кризису по сравнению с частными отечественными, хотя существенно ухудшили финансовое состояние

• Процесс выхода иностранных инвесторов замедлился по сравнению с докризисным периодом.

• Рост доли рынка иностранных банков связан с системными и структурными изменениями (ростом уровня дефолтов среди частных отечественных банков) , а не индивидуальной политикой наращивания присутствия.



Причины высшей стрессоустойчивости иностранных банков

• финансовая поддержка материнских структур в виде : докапитализации, предоставления субдолга, долгосрочных кредитных линий, декларирования долгосрочных стратегических планов;

• более высокая лояльность вкладчиков (но явного эффекта «собирания сливок» не наблюдалось в связи с низким уровнем депозитных ставок);

• менее рисковая политика фондирования, с меньшей зависимостью от ресурсов розничных вкладчиков;

• своевременный уход большинства иностранных банков из високомаржинального бизнеса потребительского кредитования, после усвоения уроков ипотечного кризиса;

• эффективная стратегия снижения издержек и реорганизации сети, начатая еще по итогам глобального кризиса 2007-2009 г.г.



Потенциальные риски иностранных банков

• Политические (использование банков в геополитических целях) :

не осуществились в связи с высокой раздробленностью страновой структуры группы иностранных банков и умеренной концентрацией системы

• Риски концентрации и усиления экономической зависимости в будущем:

требует мониторинга. На данный момент нет явных сигналов целенаправленного усиления концентрации иностранного капитала (за исключением переговоров Альфа и Unicredit Group, результат слияния которых кардинально не повлияет на структуру системы).

• Финансовые риски:

- ухудшение финансового состояния иностранных банков вследствие макроэкономических шоков (которым подверженные и отечественные)

- перекредитование и дисбалансы в период кредитного бума при условии старта экономического роста (преждевременно об этом говорить, но стоит учитывать в долгострочной регуляторной политике, усвоив уроки 2005-2008 г.г.)



Композитный рейтинг надежности (2015-04-01)

Источник: Корнилюк Р. Рейтинг материнских иностранных банков-2015 / Forbes-Украина


http://forbes.net.ua/business/1392899-rejting-materinskih-inostrannyh-bankov-2015




Главный выводРегуляторам и стейкхолдерами (заинтересованным лицам) банковской

системы важно прилагать усилия к мониторингу финансового состояния и потенциала влияния иностранных банков.

Из-за высокой структурной неоднородности рекомендуется дифференциированный подход к мониторингу и регулированию иностранных банков:

• - вместо обобщений о плюсах / минусах иностранного капитала в целом – индивидуальные решения в зависимости от уровня проблемности каждого отдельного дочернего банка, в полном соответствии с нормами законодательства;

• - параллельно учитывать макропруденциальный подход, роль б.групп в генерации системного риска, роль трансграничных каналов;

• - решить диллему между равным отношением к участникам рынка и спецификой иностранных банков, максимизировав полезность иностранного банковского капитала в интересах устойчивого развития банковской системы Украины.



Спасибо за внимание !


Economy & Finance

Присутствие иностранных банков в Украине