华富资管 - 宁波银行 - 滨港旅游专项资产管理计划

２０１３年 11 月

产品概述

“ 华富资管 - 宁波银行 - 滨港旅游专项资管计划”是上海华富资产管理有限公司根据相

关法律法规，发挥自身的专业理财能力，结合项目实际情况，经认真调查研究与充分准备，

发行的多个客户专项资产管理计划。

募集资金主要用于对上海中房置业股份有限公司（以下简称“上海中房”）控股子公司

上海滨港旅游发展有限公司（以下简称“滨港旅游”）发放 3 亿元规模的委托贷款。

产品到期，滨港旅游偿还贷款，实现资管计划资金的安全增值退出，为受益人获取相应

收益。

产品概述

产品名称 华富资管 - 宁波银行 - 滨港旅游专项资产管理计划

资产管理人 上海华富资产管理有限公司

运作方式 封闭式

产品期限 合同生效起 2 年

委托人预期收益率

1 、 100 万元（含 100 万元） -300 万元，预期收益率 11%/ 年；2 、 300 万元（含 300 万元） -1000 万元，预期收益率 11.2%/ 年；3 、 1000 万元（含 1000 万元）以上，预期收益率 11.5%/ 年。

收益分配 利息自委贷发放之日起按日计算，每年付息一次，最后一年偿还本金及最后一期收益。

资金运用方式 募集资金主要用于对上海中房控股子公司滨港旅游发放 3 亿元的委托贷款。 贷款资金用于上海中房的以下项目：（ 1 ）上海徐汇区小木桥路，上海中房 1# 和 2# 办公楼装修项目；（ 2 ）上海青浦区淀山湖，蘅芜苑大酒店装修项目；（ 3 ）上海市徐汇区桂平路，康健休闲广场装修项目；（ 4 ）上海市嘉定区，黄渡大型居住区项目的前期费用。

销售安排 认购起点为 100 万元，超过部分按 10 万元的整数倍增加。

产品交易结构

募集资金

分配收益

投资者

设立、管理

担保发放委贷

华富资管 - 宁波银行 -滨港旅游专项资产管理计

划

宁波银行华富资管

托管

上海中房滨港旅游

1、滨港旅游（上海中房控股子公司）以其位于上海市浦东新区部分土地使用权提供抵押担保，抵押率不超过 50% ；

2 、上海中房为滨港旅游履行偿债义务提供连带责任保证担保。

还本付息

债务人

融资主体： 上海滨港旅游有限公司 ( 简称“滨港旅游” )

滨港旅游为上海中房置业和雅居乐地产间接持股设立的公司，上海中房为滨港旅

游的实际控制方 , 控制了滨港公司 60% 的股权。滨港旅游主要建设项目是位于上海浦东新区（临港新城地区）的“上海滨港生态城”项目，滨港旅游在滨海旅游度假区内拥有出让土地 2956 亩。

随着上海浦东临港新城整体规划的明确、迪斯尼乐园的建设、中国（上海）自由贸易试验区的设立，滨港旅游所属的临港地区综合区区域已经成为上海未来的重点发展区域。临港地区综合区的分区规划于 2012 年年末出台并予以公示。滨港旅游在该区域内所拥有的土地也将成为未来建设的热点。目前，临港新城内的土地出让价格已经超过 400 万元 / 亩。

保证人

担保主体： 上海中房置业股份有限公司 ( 简称“上海中房” )

上海中房成立于 1999 年 9 月，是中国最大的房地产集团——中国房地产开发集团

的联合体成员之一，公司注册资本 5.67 亿元，是上海最早取得房地产开发一级资质的企业之一， 2007 年至 2012 年连续 6 年被评为房地产百强企业，被中国人民银行评定为 3A 资信等级。上海中房在上海的多个区域有充裕的土地储备，是一家在上海房地产行业中有着广泛联系和良好信誉的股份制公司。

截至 2012 年底，公司累计开发面积约 331.49 万平方米，累计完成销售面积204.43 万平方米，并为市政府重大工程提供了近一百万平方米的保障性商品房。

序号 物业名称 地址 用途占地面积

（亩）

1 三林上南路西块 三林上南路以西 住宅 500

2 漓江山水三期 北邻华泾路 ,南接华济路 ,西面至西新港 住宅 191

3 南阳项目东临人民路，南靠方浜中路，西接西藏南

路，北靠会稽路商务楼 35

4 华夏港湾 浦东新区三甲港，东海， 旅游、娱乐 2,572

5 唐镇地块 金桥加工区，中心河，川杨河，跃进河 住宅 1,589

6 滨港地块 浦东南汇滨海地区 旅游 2,956

7 蘅芜苑大酒店 青浦区青商公路 705号 旅游、别墅 35

8 环美乐园 嘉定区黄渡镇星塔、联群、东街村 住宅 927

合计 8,805

上海中房土地储备情况一览

保证人简介

（上海市级）嘉定黄渡大型居住社区保障房项目

保证人简介 - 主要在建项目

2012 年 2 月 15 日，上海市副市长沈骏会见了中国房地产开发集团理事长孟晓苏，沈骏副市长向孟晓苏介绍了嘉定区黄渡社区的建设情况。 图左三起至右三依次：上海中房总经理桂国杰、上海市政府副秘书长尹弘（现任上海市委常委，上海市委秘书长）、孟晓苏、沈骏、国开行上海分行行长郭濂。

保证人简介 - 主要在建项目

黄渡大型居住社区项目介绍：

嘉定区黄渡大型居住社区是上海市新一轮选址的保障性住房建设基地，按照上海市政府“以区为主，市区联手”的推进要求，嘉定区人民政府受市政府委托具体组织推进黄渡大型居住社区建设。按照 2012 年 2 月 22 日上海市副市长沈骏在嘉定区主持召开的关于黄渡大型居住社区开发建设的会议精神，黄渡大型居住社区由信誉好、实力强的上海中房统一负责开发建设。该项目已于 2012 年 12 月 27 日正式开工建设。

黄渡大型居住社区位于嘉定区安亭镇，规划用地面积 4.267 平方公里，规划住宅面积 232 万平方米，规划人口 8 万人。按照 2012 年上海市政府下达的保障性住房建设规划，黄渡大型居住社区一期开发约 138 公顷，已经启动建设的 3号地块用地面积5.84 公顷，规划建筑面积约 18.86 万平方米，将于 2014 年底竣工。

黄渡大型居住社区项目是上海中房未来几年最主要的开发项目，该项目作为上海市级的保障性住房建设项目，将为上海中房带来相当稳定的营业收入和现金流。

保证人简介 - 主要在建项目

项目还款来源分析

第一还款来源：滨港旅游的现金流

第二还款来源：上海中房的资金支持（上海中房为本资管计划项下保证人）• 上海中房近两年采取较为保守的策略，没有大规模开发新项目，目前的存货中有

大量的未出售现房，如果全部抛售，预计可取得 40 亿元的销售收入。未来两年，随着嘉定黄渡项目等的开发建设，上海中房将迎来可观的现金净流入和收益。

• 作为上海的老牌地产企业，上海中房具有较强的融资能力和社会公信力。

第三还款来源：抵押物处置收入• 本资管计划项下的抵押率不超过 50% ，具有较充分的安全边际；• 抵押物具备一定的市场稀缺性，主体为未开发的土地，具有较高的流动性。

风险控制

土地抵押

• 滨港旅游以其位于上海市浦东新区（原南汇地区）滨海镇 2街坊的部分土地使用权作抵押担保，抵押率不超过 50% 。

保证担保

• 上海中房为滨港旅游履行偿债义务提供连带责任保证担保。

违约处置

• 若债务人不能按期足额偿付贷款利息，上海中房承担债权偿还义务。

• 若上海中房无法承担偿还义务，将提前终止专项资产管理计划并有权申请法院强制执行相关土地质押物。

偿债保障措施

土地抵押

办理土地抵押。 如违约，管理人有权通过约定程序对抵押物进行处置。

托管 设置托管账户。 该专项资产管理计划设置托管账户，做到分别记账、分别管理，并及时进行信息披露。

•上海华富资产管理有限公司于2013年7月3日正式成立

•注册资本为2000万元人民币

•第二批基金公司专项资产管理子公司

公司成立

•通过设立专项资产管理计划从事特定资产管理业务

•运用专项资产管理计划投资于“未通过证券交易所转让的股权、债权及其他财产权利”，和“中国证监会认可的其他资产”

经营范围

华富资管简介

8

1. 类资产证券化业务1.1 小额信贷资产转让专项资产管理计划1.2 房地产专项资产管理计划1.3 融资租赁专项资产管理计划1.4 股票质押回购式专项资产管理计划

2. 通道业务2.1 非标准化债权类资产专项计划2.2 现金存款类专项计划

华富资管简介

业务优势 1. 事后备案制

2. 成本优势（无净资本要求）

3. 客户准入门槛低

4. 可通过交易平台转让

谢 谢！