投资收购

与合并报表第一部分 : 财务会计

投资

定义：企业为通过分配来增加财富，或为谋求其他利益，而将资产让渡给其他单位所获得的另一种资产。

分类：按时间：短期与长期　　　　按品种：股票，债券，其他　　　　按形式：直接与间接　美国：交易性；持有至到期日；待售　

短期投资：

定义：能够随时变现并持有时间不超过一年的投资。

会计处理：　　成本法　　期末：成本与市价孰低　　　　　　确认短期投资跌价准备　　持有期间收益：视为投资成本回收　　

长期投资——债券

定义：购买债券会计处理：　　　折价与溢价的实质　　　折价与溢价的摊销：调整利息收入　　　长期投资跌价准备：　　　处置：售价与长期投资帐面价值比

较

长期股权投资：

定义：取得被投资方所有权会计处理方法：　　　公允价值法：市价　　　成本法：成本　　　权益法

长期股权投资：

进行长期股权投资时：

长期股权投资 *****

现金 *****

金额为投资成本。

Slide 12-1

如果一家投资公司持有的被他投资的公司的公司的普通股不超过总数的 20% ，而且该普通股的市场价格易确定，那么这类投资适用公允价值法来记录。同与待售证券。

如果一家投资公司持有的被他投资的公司的公司的普通股不超过总数的 20% ，而且该普通股的市场价格易确定，那么这类投资适用公允价值法来记录。同与待售证券。

公允价值法

公允价值法 Slide 12-2

当收到股利时 , 全部金额贷记股利收入科目。

当收到股利时 , 全部金额贷记股利收入科目。

现金 50,000 股利收入 50,000

成本法 Slide 12-3

如果一家投资公司持有的它投资的公司的普通股数量不超过总数的 20% ，而且该股票的公允价值不易确定，那么按照成本法对这样的投资进行相应的会计处理。会计期末不调整。

如果一家投资公司持有的它投资的公司的普通股数量不超过总数的 20% ，而且该股票的公允价值不易确定，那么按照成本法对这样的投资进行相应的会计处理。会计期末不调整。

权益法 Slide 12-4

如果投资公司持有它投资的公司的有选举权的股票不超过总数的 50% ，但是对它投资的公司的行动有重要的影响，则可以采用权益法。

如果投资公司持有它投资的公司的有选举权的股票不超过总数的 50% ，但是对它投资的公司的行动有重要的影响，则可以采用权益法。

权益法 Slide 12-5

Merkle 公司在 1998 年 1 月 2 日以 $250,000 购入Pentel 公司 25% 的普通股。

Merkle 公司在 1998 年 1 月 2 日以 $250,000 购入Pentel 公司 25% 的普通股。

投资 250,000现金 250,000

1998 年， Pentel 的净收入为 $100,000 。1998 年， Pentel 的净收入为 $100,000 。

投资 25,000投资收入 25,000

25% 25% of $100,000of $100,00025% 25% of $100,000of $100,000

假设假设 MerkleMerkle 公司对公司对 PentelPentel 公司公司的经营有重要的影响。的经营有重要的影响。

假设假设 MerkleMerkle 公司对公司对 PentelPentel 公司公司的经营有重要的影响。的经营有重要的影响。

权益法 Slide 12-6

1998 年， Merkle 公司收到 Pentel 公司发放的股利 $10,000 。

1998 年， Merkle 公司收到 Pentel 公司发放的股利 $10,000 。

现金 10,000投资 10,000

注意：股利减少投资账户的余额。

超过 50% 合并报告法20-50% 权益法少于 20% 公允价值法或成本法

合并 Slide 12-7

所有权的比例 报告方法

B 公司

企业合并方式：

创立合并：即新设合并，创建新企业。经过合并组成一个新的具有法人资格的企业，参与合并的原有企业不再存在 ` 。

吸收合并：两家或两家以上企业合并成一家企业，合并中通常只有其中一家企业保留法人资格，其余企业法人资格消失。

购售控股权益：一家企业购进另一家企业有表决权的股份，达到控股比率

企业合并

企业合并会计处理方法： 并购法与权益联营法。前者会确认并

购商誉，适用于以现款收购。后者在以股换股时，并同时满足有关条件时，可采用权益法，否则采用并购法。

购售控股权益：取得长期股权投资，定期编制合并报表。

主要抵消母子公司间交易行为对合并主体会计报表（合并报表）的影响。

• 收购公司仅发行与它在外流通的有选举权的普通股权利相同的普通股，来换取被收购公司的全部有选举权的普通股。

• 在合并的前两年内，每一家参与的公司都是独立自治的，而不是其他公司的子公司或分支机构。

• 合并行为是单一事项或根据计划在一年内完成。

• 收购公司仅发行与它在外流通的有选举权的普通股权利相同的普通股，来换取被收购公司的全部有选举权的普通股。

• 在合并的前两年内，每一家参与的公司都是独立自治的，而不是其他公司的子公司或分支机构。

• 合并行为是单一事项或根据计划在一年内完成。

联营 Slide 12-8

如果下面所有条件都满足，则采用联营法：继续！还有另外两个条件。

• 合并后，除按照股权计划发行股票等正常的商业目的之外，收购公司在六个月内不得回购它的有选举权的普通股。

• 合并后的两年内，合并后的公司不能处置参与合并的公司的重大部分资产。

• 合并后，除按照股权计划发行股票等正常的商业目的之外，收购公司在六个月内不得回购它的有选举权的普通股。

• 合并后的两年内，合并后的公司不能处置参与合并的公司的重大部分资产。

联营 Slide 12-9

如果下面所有条件都满足，则采用联营法：

试算合并资产负债表 Slide 12-10

联营法 并购法 资产现金及有价证券 $ 7,000 $ 7,000

应收账款 6,400 6,400

存货 8,200 8,200

流动资产合计 21,600 21,600

商誉 l --- 1,500

厂房和设备，净值 13,400 14,500

资产总计 $35,000 $37,600

资产现金及有价证券 $ 7,000 $ 7,000

应收账款 6,400 6,400

存货 8,200 8,200

流动资产合计 21,600 21,600

商誉 l --- 1,500

厂房和设备，净值 13,400 14,500

资产总计 $35,000 $37,600

资产部分资产部分

试算合并资产负债表 Slide 12-11

联营法 并购法 负债与股东权益应付账款 $ 7,700 $ 7,700

其他流动负债 1,800 1,800

流动负债合计 9,500 9,500

长期负债 9,800 9,800

负债总计 19,300 19,300

普通股 ( 面值加实收资本 ) 3,200 8,500

留存收益 12,500 9,800

股东权益总计 15,700 18,300

负债与股东权益总计 $35,000 $37,600

负债与股东权益部分负债与股东权益部分

联营法 Slide 12-12

在两个实体之间有一场“婚姻”。两家的资产负债表只是简单地按照账面价值加总就成为继续存在的公司的合并资产负债表。

并购法 Slide 12-13

首先， B 公司可辨认的净资产按其公允价值重新估价。 首先， B 公司可辨认的净资产按其公允价值重新估价。

厂房和设备的账面价值为 $2,800,000 ，但是它们的公允价值是 $3,900,000 。

厂房和设备的账面价值为 $2,800,000 ，但是它们的公允价值是 $3,900,000 。

合并后的厂房和设备的账面价值显示为 $14,500,000 。合并后的厂房和设备的账面价值显示为 $14,500,000 。

并购法 Slide 12-14

其次，并购价格中超过可辨认的净资产重新估价的部分，并且作为商誉在合并资产负债表中列示。

其次，并购价格中超过可辨认的净资产重新估价的部分，并且作为商誉在合并资产负债表中列示。

购买价格 $6,000,000减 : 购买的净资产的账面价值 3,400,000

2,600,000减 : 可辨认资产重估价增值部分 1,100,000

商誉 $1,500,000

购买价格 $6,000,000减 : 购买的净资产的账面价值 3,400,000

2,600,000减 : 可辨认资产重估价增值部分 1,100,000

商誉 $1,500,000

试算合并损益表 Slide 12-15

A 公司 B 公司合并前独立的公司：税前收入 $3,780 $945所得税费用 (40%) 1,512 378净收入 $2,268 $567在外流通股数 1,000,000 100,000每股收益 $2.27 $5.67

试算合并损益表 Slide 12-16

合并后的公司 A-B, 联营法：税前收入 $4,725所得税费用 (40%) 1,890净收入 $2,835在外流通股数 1,200,000每股收益 $2.36

合并后的公司 A-B

试算合并损益表 Slide 12-17

合并后的公司 A-B, 并购法：调整前的税前收入 $4,725减 : 追提折旧费用 110减 : 商誉摊销 100 调整后的税前收入 4,515所得税费用 (40%) 1,806净收入 $2,709在外流通股数 1,200,000每股收益 $2.26

合并后的公司 A-B

资产现金 45,000 12,000 57,000应收账款 40,000 11,000 (1) 5,000 46,000存货 30,000 15,000 (4) 2,000 43,000固定资产，净值 245,000 45,000 290,000子公司的投资 55,000 --- (2) 55,000 ---

415,000 83,000 436,000 负债和股东权益应付账款 20,000 13,000 (1) 5,000 28,000其他流动负债 25,000 9,000 34,000长期负债 100,000 --- 100,000股本 100,000 40,000 (2) 40,000 100,000留存收益 170,000 21,000 (2) 15,000

(4) 2,000 174,000415,000 83,000 436,000

合并报表的工作底稿 Slide 12-18

独立报表 可抵消的内部交易 合并报表 母公司 子公司 借方 贷方 资产负债表

资产评估 Slide 12-19

假设母公司以 $70,000 ，而不是 $55,000购买子公司的股票。如果子公司的资产按照它们的公允价值入账，将会产生 $15,000 的商誉。抵消分录如下：

假设母公司以 $70,000 ，而不是 $55,000购买子公司的股票。如果子公司的资产按照它们的公允价值入账，将会产生 $15,000 的商誉。抵消分录如下：

商誉 15,000股本 ( 子公司 ) 40,000留存收益 ( 子公司 ) 15,000

子公司的投资 ( 母公司 ) 70,000

子公司 20% 的股本 $ 8,000

并购时子公司留存收益的 20% 3,000

并购后子公司留存收益增加额 $6,000 的 20% 1,200

减：内部交易利润 $2,000 的 20% (400)

少数股东权益总计 $11,800

子公司 20% 的股本 $ 8,000

并购时子公司留存收益的 20% 3,000

并购后子公司留存收益增加额 $6,000 的 20% 1,200

减：内部交易利润 $2,000 的 20% (400)

少数股东权益总计 $11,800

少数股东权益 Slide 12-20

如果母公司购买的子公司的股票少于 100%，那么就存在少数股东权益的问题。在本章的例子中，少数股东权益是 $11,800 ，包括下面四项：

第 12章

结束