ПЕНСІЙНА СИСТЕМА УКРАЇНИ ТА ЇЇФІНАНСОВІ ПРОДУКТИ

НАТАЛІЯ ГОРЮКЕКСПЕРТ З ПЕНСІЙНИХ ПИТАНЬ

Жовтень 2013Київ

Пенсійне страхування – складова системи загальнообов’язкового державного соціального

страхування УкраїниВиди загальнообов’язкового державного соціального

страхування:Страхування на випадок безробіття

Страхування від нещасного випадку на виробництві та професійного захворювання

Страхування з тимчасової втрати працездатності та витратами, пов’язаними з похованням

Пенсійне страхуванняМедичне страхування (планується)

2

І рівеньз 1 січня 2004 року

функціонує реформована солідарна

система загальнообов’язкового державного пенсійного

страхування

(частина єдиного внеску: 33,2% – роботодавець,

2% – працівник)

ІІІ рівеньз 1 січня 2004 року

система недержавного пенсійного забезпечення

(добровільна сплата внесків працівниками та

роботодавцями на користь працівників до недержавних пенсійних

фондів: відкритих, професійних,

корпоративних)

ІІ рівеньПередбачається

запровадитинакопичувальну систему загальнообов’язкового державного пенсійного

страхування

(учасники – до 35 років включно, розмір внеску:

2% – 7%)

Система державної соціальної допомоги

Пенсійна система України

3

Виклики для пенсійної системи

• Старіння населення в Україні та в усьому світі• Зменшення кількості платників внесків• Збільшення навантаження на солідарну

систему• Тіньова економіка (виплата заробітної плати «в конвертах»)• Недостатня розвиненість ринків капіталу

4

Рік Дефіцит бюджету ПФУ

2010 26,6 млрд. грн.

2011 17,8 млрд. грн.

2012 15,3 млрд. грн.

2013 21,8 млрд. грн.

5

Дефіцит в Пенсійному фонді України

*Дефіцит відсутній в ПФУ в 2004, 2007, 2008 роках

Видатки за рахунок власних надходжень

175,6 млрд. грн.(197,4 млрд. грн.)

Видатки за рахунок коштів державного

бюджету на виплату пенсій за різними

пенсійними програмами

54,5 млрд. грн.

Видатки за рахунок коштів Фонду ЗДСС

на випадок безробіття та Фонду ЗДСС від нещасних

випадків на виробництві та

професійних захворювань

0,193 млрд. грн.

Покриття дефіциту коштів ПФУ за рахунок коштів державного

бюджету 21,8 млрд. грн.

Видатки Пенсійного фонду України на пенсійні виплати в 2013 році

Всього видатків252 млрд. грн.

Джерело: Бюджет ПФУ на 2013 р.

6

Види пенсій із солідарної системиЗа віком:

при досягненні пенсійного віку та наявності необхідної тривалості страхового стажу

По інвалідності: 1, 2 і 3 групи інвалідності Призначається у % від пенсії за віком (100%,90%,50%)

необхідний страховий стаж залежно від віку: для інвалідів І групи - від 2 до 10 років; для інвалідів 2 і 3 груп – від 2 до 14 років)

У зв’язку з втратою годувальника Призначається у % від пенсії за віком (на 1 утриманця – 50%,

на 2-х і більше утриманців – 100%) за наявності у годувальника страхового стажу, необхідного для призначення пенсії

по інвалідності

7

Пенсії із солідарної системиДострокові пенсії (пільгові) – пенсії для осіб, які зайняті на

роботах з особливими умовами праці та для окремих категорій осіб (вихід на пенсію на 5-15 років раніше,

пенсії учителям – незалежно від віку)

Пенсії за окремими законами (спеціальні пенсії) – пенсії науковцям, державним службовцям, народним депутатам,

прокурорам, суддям, судмедекспертам, працівникам Національного банку України, журналістам

державних і комунальних засобів

масової інформації, військовослужбовцям,

дипломатам і т. п.

8

Що впливає на розмір пенсійної виплати?На Рівні І :

– тривалість страхового стажу (періоди роботи із сплатою страхових внесків, до 1 січня 2004

року – без сплати страхових внесків) – розмір заробітної плати, з якої сплачені страхові внески

(верхнє обмеження, мінімальна сума, легальна заробітна плата)

На Рівні ІІІ – сума коштів на індивідуальному пенсійному рахунку (період сплати внесків, їх розмір, ефективність

інвестування, розмір оплати послуг)

На Рівні ІІ – сума коштів на накопичувальному пенсійному рахунку (період сплати внесків,

їх розмір, ефективність інвестування, розмір оплати послуг)

9

Пенсійний вік в солідарній системіДля призначення пенсії за віком в солідарній системі: для

чоловіків – 60 років, для жінок – поетапне підвищення пенсійного віку до 60 років (з 1.10.2011 р.)

Для чоловіків–державних службовців – 62 р.

особам, зайнятим на роботах з шкідливими умовами праці збережено пільговий пенсійний вік (на 5-15 років раніше, а

також незалежно від віку)

Особам, які не мають права на пенсію: для чоловіків – 63 роки, для жінок – поетапне підвищення віку до 63 років,

починаючи з 1.10.2011 р. (Закон про державну соціальну допомогу особам, які не мають права на пенсію, та інвалідам №1727 від

18.05.2004 р.)

10

Страховий стаж в солідарній системіДля призначення пенсії за віком: не менше 15 років

Для призначення повного розміру мінімальної пенсії за віком: для чоловіків – 35 років, для жінок – 30 років. За

наявності меншої тривалості страхового стажу пенсія за віком призначається у пропорційному розмірі, виходячи з

мінімального розміру пенсії

Особам, зайнятим на роботах з шкідливими умовами праці збережено тривалість загального страхового стажу і

спеціального стажу, передбаченого законодавством, що діяло до 1 жовтня 2011 року

11

Пенсійні виплати із Рівня ІІІ

Пенсійні виплати із недержавного пенсійного фонду:

пенсія на визначений строк – періодична виплата, що здійснюється із суми коштів, облікованих на індивідуальному пенсійному рахунку учасника фонду

Пенсійна виплата може здійснюватись раніше досягнення загальновстановленого пенсійного віку (на 10 років раніше)

одноразова пенсійна виплата виплата, що здійснюється одноразово при досягненні визначеного пенсійного віку, у

встановлених випадках, у т.ч. у разі недостатності коштів для виплати довічної пенсії (мінімальна необхідна сума визначається Нацкомфінпослуг), критичного стану

здоров’я, інвалідності, виїзду за кордон

Довічна пенсія із страхової організації визначається на основі актуарних розрахунків, виходячи із суми, що перерахована

до страхової організації з індивідуального пенсійного рахунку учасника НПФ на підставі укладеного ним договору страхування довічної пенсії при досягненні визначеного

пенсійного віку

12

Скільки пенсійних виплат можуть отримати особи?

Особи старшого віку – одну: пенсію з Рівня І

Особи середнього віку – дві: пенсію з Рівня І + пенсійну виплату з Рівня ІІІ

Молоді особи – три: пенсію з Рівня І + пенсійну виплату з Рівня ІІІ + пенсійну виплату з Рівня ІІ (у разі

запровадження)

13

Які органи відповідають за пенсійні виплати?

Рівень І – територіальні органи Пенсійного фонду України

Рівень ІІІ – адміністратори недержавних пенсійних фондів, страхові організації, з якими укладено договір страхування

довічної пенсії

Рівень ІІ – страхові організації, з якими укладено договір страхування довічної пенсії, адміністратор

Накопичувального фонду (Пенсійний фонд України)

Державна соціальна допомога – територіальні органи соціального захисту населення Міністерства соціальної

політики України

14

Як працює система недержавного пенсійного забезпечення?

Внески до НПФ сплачують роботодавці на користь працівників та /або самі працівники (вкладники)

Учасник фонду – особа, яка сплачує чи на чию користь сплачуються пенсійні внески до НПФ

Особа може сплачувати внески до НПФ і на користь інших осіб, наприклад членів сім’ї. Накопичені кошти є власністю учасника фонду та

успадковуються у разі його смертіВнески інвестуються в різні фінансові інструменти,

отриманий інвестиційний дохід та внески знову направляються на інвестування і це відбувається

протягом тривалого часуНакопичені кошти після досягнення пенсійного віку використовуються

для пенсійної виплати учаснику НПФ

15

До корпоративного пенсійного фонду внески можуть сплачувати працівники роботодавця, що створив

корпоративний фонд, чи який входить до складу засновників такого фонду

До професійного пенсійного фонду внески можуть сплачувати особи, пов’язані за родом їх професійної діяльності, визначеної у статуті фонду чи працівники

роботодавців, які є засновниками чи входять до складу засновників професійного НПФ

До відкритого пенсійного фонду внески можуть сплачувати будь-які особи

16

Як працює система недержавного пенсійного забезпечення? (продовження)

Як працює система недержавного пенсійного забезпечення? (продовження)

Аудитор НПФ щорічно перевіряє усі аспекти діяльності фонду. Він перевіряє усі процедури на їх відповідність

вимогам законодавства

У Зберігачі відкритий банківський рахунок НПФ Зберігач надає послуги із зберігання коштів НПФ

- виконує розпорядження компаній з управління активами з перерахування пенсійних коштів на інвестування

- забезпечує, щоб пенсійні активи НПФ інвестувались відповідно до законодавства та повідомляє про порушення, які трапляються

- контролює всі операції з пенсійними активами- фактично є щоденним аудитором НПФ

17

Стан розвитку НПФ на Рівні ІІІ пенсійної системи в Україні

Показники 2008 2009 2010 2011 2012 2013(31.03.)

Кількість НПФ 109 108 101 97 94 88К-ть учасників НПФ 482 500 497 100 569 200 594 600 584 800 587 400

Загальна сума пенсійних активів НПФ (млн. грн.)

612,2 857,9 1144,3 1386,9 1660,1 1735,4

Сума внесків (млн. грн.) 582,9 754,6 925,4 1102,0 1313,7 1370,5

Сума інвестиційного доходу (млн. грн.) 86,8 236,7 433,0 559,9 620,3 646,3

Cума видатків за рахунок пенсійних активів (млн. грн.) 31,6 47,1 64,6 86,6 106,6 114,2

18

Проблеми Рівня III пенсійної системи

Відсутня довіра у населення

Рівень прозорості в НПФ є дуже низьким. Не всі НПФ забезпечують безпосередній доступ учасників до інформації

на їхніх індивідуальних пенсійних рахунках

Потребує удосконалення облік на індивідуальних пенсійних рахунках учасників

Високі адміністративні видатки в НПФ (оплата послуг адміністратора, компаній з управління активами,

зберігача, аудитора і т. п.)Відсутність належної кількості надійних інструментів для

інвестування пенсійних активів

19

Утримання з індивідуального пенсійного рахунку учасника фонду

Середній розмір адміністративних видатків в недержавних пенсійних фондах:

в 2010 році – 5,6 %

в 2011 році – 6,2 %

в 2013 році – 6,4%

в І кв.2013 р. – 6,6% чистої вартості активів

Довідково: максимальний розмір адмінвидатків = 7%

20

Що необхідно враховувати при виборі НПФ?Наявність та доступність до детальної інформації про роботу

НПФ, адміністратора, компаній з управління активами, зберігача, результатів аудиторської перевірки роботи НПФ

Напрямки інвестування (ризикова чи консервативна інвестиційна політика)

Дохідність в НПФ (показник чистої вартості одиниці пенсійних активів зростає, а не знижується)

Розмір адміністративних видатків в НПФ

Довідково: одиниця пенсійних активів – показник персоніфікованого обліку, застосовується для обліку коштів на рахунку учасника фонду та справедливого розподілу отриманого інвестиційного

доходу

21

Законом визначено, що накопичувальна система загальнообов’язкового державного пенсійного страхування буде запроваджена з року, в якому не буде дефіциту бюджету Пенсійного фонду України (Закон №3668 від 08.07.2011 р.)

КОЛИ БУДЕ ЗАПРОВАДЖЕНА ОБОВ’ЯЗКОВА НАКОПИЧУВАЛЬНА ПЕНСІЙНА СИСТЕМА? (Рівень ІІ)

22

Надати можливість громадянам прийняти особисту участь у формуванні додаткових майбутніх пенсійних виплат у старості (відхід від утриманських настроїв)

Забезпечити різні джерела фінансування пенсійних виплат у системі пенсійного страхування, враховуючи, що можливості солідарної системи зменшуються

Сприяти зменшенню навантаження на солідарну систему (зменшення зобов’язань солідарної системи щодо пенсій)

Сприяти створенню додаткового джерела інвестицій в економіку (економічне зростання, нові робочі місця)

ЦІЛІ ЗАПРОВАДЖЕННЯ ОБОВ’ЯЗКОВОЇ НАКОПИЧУВАЛЬНОЇ ПЕНСІЙНОЇ СИСТЕМИ (Рівень ІІ)

23

Учасники: особи, яким виповнилося не більше 35 років на перший день запровадження сплати внесків до

Накопичувального пенсійного фонду

Розмір внеску учасника: 2% заробітної плати у перший рік, з щорічним збільшенням внеску на 1%, до 7%

Сплата внесків до централізованого Накопичувального пенсійного фонду (НФ), а через 2 роки – можливість вибрати недержавний пенсійний фонд для сплати обов’язкових внесків або залишитись в НФ

Довідково: роботодавець не сплачуватиме внески до Рівня ІІ, а лише перераховуватиме внески працівника до Рівня ІІ у складі єдиного соціального внеску (єдиний соціальний внесок – консолідований платіж до всіх фондів соціального страхування).

ОЧІКУВАНЕ ЗАПРОВАДЖЕННЯ ОБОВ’ЯЗКОВОЇ НАКОПИЧУВАЛЬНОЇ ПЕНСІЙНОЇ СИСТЕМИ В УКРАЇНІ (Рівень ІІ)

24

Чим відрізняється Рівень ІІ від солідарної системи?Cолідарна система Обов’язкова накопичувальна пенсійна система

(Рівень ІІ)

Страхові внески належать системі пенсійного страхування

Накопичені пенсійні кошти є власністю учасника

Страхові внески використовуються для виплати пенсій усім застрахованим особам

Накопичені пенсійні кошти використовуються лише на пенсійні виплати учаснику

Розмір пенсії знаходиться у залежності від фінансової спроможності солідарної системи

Розмір пенсійної виплати залежить від накопиченої суми пенсійних коштів

Страхові внески не належать спадкоємцям у разі смерті застрахованої особи

Накопичені пенсійні кошти будуть належати спадкоємцям учасника у разі його смерті

Застрахована особа не може розпоряджатися своїми страховими внесками до солідарної системи

Учасник має право самостійно визначити особу, яка матиме право отримати накопичену суму коштів у разі його смерті

Страхові внески солідарної системи не дозволено використовувати для пенсійної виплати на Рівні ІІ чи Рівні ІІІ

Дозволено поєднати суми накопичених коштів на Рівні ІІ та Рівні ІІІ для здійснення пенсійної виплати (довічної пенсії)

25

Cтрахові внески до Рівня ІІ будуть акумульовані на рахунку централізованого Накопичувального

пенсійного фонду у зберігачі

Сплачені внески будуть обліковані окремо по кожному учаснику Рівня ІІ. Сума коштів, облікованих на накопичувальному пенсійному рахунку учасника Рівня ІІ, являтиметься його власністю

Пенсійні кошти будуть використані на здійснення пенсійної виплати учаснику або будуть успадковані

спадкоємцями учасника Рівня ІІ відповідно до норм Цивільного Кодексу України.

Довідково: Учасник матиме право самостійно визначити особу, яка зможе отримати належну йому суму пенсійних коштів, у разі його смерті.

Страхові внески Рівня ІІ

26

За рахунок коштів, облікованих на накопичувальному пенсійному рахунку учасника Рівня ІІ, будуть здійснюватися такі пенсійні виплати:

довічні пенсії: довічна пенсія з установленим періодом, довічна обумовлена пенсія, довічна пенсія подружжя

одноразова виплата - якщо не вистачає коштів для укладання договору страхування довічної пенсії, у разі виїзду за кордон, для інвалідів І та ІІ групи

Для інвалідів І та ІІ групи передбачається вибір: використати кошти для довічної пенсії чи отримати кошти одноразово.

Інваліди ІІІ групи можуть використати накопичені кошти лише для довічної пенсії

Довідково: передбачена можливість підсумовувати кошти Рівня ІІ та Рівня ІІІ для визначення розміру довічної пенсії

Пенсійні виплати із Рівня ІІ

27

Страхові внески компанії з управління активами будуть інвестувати у визначені напрямкиІнвестування. Обмеження на обсяги інвестування визначені законом

Рада Накопичувального фонду буде обирати за конкурсом радника з інвестиційних питань, компанії з управління активами, зберігача, аудитора, затверджувати напрямки інвестування коштів на відповідний рік, контролювати діяльність всіх суб’єктів у системі та має діяти в найкращих інтересах учасників Рівня ІІ

Радник з інвестиційних питань надаватимедопомогу Раді Накопичувального фонду у визначенні інвестиційної політики, тобто куди інвестувати пенсійні активи Накопичувального фонду

Як працюватиме Рівень ІІ?

28

Зберігач Накопичувального фонду (НФ) буде виконувати розпорядження компаній з управління

активами (КУА) щодо перерахування пенсійних коштів для інвестування. Він буде контролювати, чи відповідають

розпорядження КУА інвестиційній політиці НФ та законодавству. У разі виявлення порушень буде

повідомляти про них Раду Накопичувального фонду та органи державного нагляду.

Аудитор Накопичувального фонду буде щорічно перевіряти всі операції з пенсійними коштами та звітувати Раді Накопичувального фонду.

Для НПФ, який працюватиме з обов’язковими внесками Рівня ІІ, передбачені певні вимоги, які він зобов’язаний буде виконувати

Як працюватиме Рівень ІІ?

29

• Належне законодавче регулювання

• Належний державний нагляд та контроль

• Відповідальність надавачів послуг

• Ефективне інвестування пенсійних активів. Наявність надійних фінансових інструментів, у тому числі захищених від інфляції

• Правильний облік пенсійних коштів та інвестиційного доходу, що відповідає міжнародним стандартам фінансової звітності

• Прозорість діяльності системи та доступність до повної інформації про рух коштів на рахунках

Що необхідно для збереження коштів накопичувальної системи? (Рівень ІІІ і Рівень ІІ)

30

Державний нагляд та контроль у системі накопичувального пенсійного забезпечення

(Рівень ІІІ і Рівень ІІ)

Національна комісія, що здійснює державне регулювання у сфері ринків фінансових послуг

Національна комісія з цінних паперів та фондового ринку

Національний банк України

Міністерство фінансів України

Рахункова палата України

Антимонопольний комітет України

31

Де можна отримати більше інформації?

www.finrep.kiev.uawww.pension.kiev.ua

www.dfp.gov.uawww.nssmc.gov.ua

www.mlsp.gov.uawww.pfu.gov.ua

32

Дякую за увагу!

33

Додатки

34

Законодавча база пенсійної системи України

Ст. 46 Конституції України:Громадяни мають право на соціальний захист, що включає право на

забезпечення їх у разі повної, часткової або тимчасової втрати працездатності, втрати годувальника, безробіття з незалежних від них

обставин, а також у старості та в інших випадках, передбачених законом.

Це право гарантується загальнообов'язковим державним соціальним страхуванням за рахунок страхових внесків громадян, підприємств,

установ і організацій, а також бюджетних та інших джерел соціального забезпечення; створенням мережі державних, комунальних, приватних

закладів для догляду за непрацездатними.Пенсії, інші види соціальних виплат та допомоги, що є основним

джерелом існування, мають забезпечувати рівень життя, не нижчий від прожиткового мінімуму, встановленого законом.

35

Додаток 1

Рівень І: Закон України «Про загальнообов‘язкове державне пенсійне страхування» №1058 від 09.07.2003 р.

Рівень ІІІ: Закон України «Про недержавне пенсійне забезпечення» №1057 від 09.07.2003 р.

Рівень ІІ: Закон України «Про загальнообов‘язкове

державне пенсійне страхування» і Закон України «Про заходи щодо законодавчого забезпечення реформування

пенсійної системи» №3668 від 08.07.2011 р.

Законодавча база пенсійної системи України

36

Додаток 2

Рік Без збільшення пенсійного віку для жінок

Із збільшеннямпенсійного віку для жінок до 60 років

2011 1,02 1,02

2014 1 1,12

2025 0,87 1,02

2050 0,8* 0,86*за даними проекту ПРООН в Україні

37

Співвідношення працюючих і пенсіонерів в Україні (2011 р.)

Додаток 3

38

Співвідношення працівників до пенсіонерів в країнах ОЕСР

Джерело: www.economist.com/node/1850213

Кількість людейу віці старше 65 роківу країнах ОЕСР

Додаток 4

Пенсійний вік в інших країнах (чоловіки)Країна Встановлений

пенсійний вік(2010 р.)

Очікуваний пенсійний вік у 2050 році

При низькому рівні смертності

При середньому рівні смертності

При високому рівні смертності

Чилі 65 68.8 66.2 65.7Эстонія 63 64.2 63.7 63.3Фінляндія 65 68.8 67.3 65.7Італія 65 69.1 67.3 65.8Мексика 65 68.7 66.2 65.7Норвегія 67 70.9 69.6 67.7Польща 65 68.7 67.7 65.7Португалія 65 67.3 66.4 65.4Словацька Республіка

62 63.6 63.1 62.4

Швеція 65 68.8 67.4 65.7Джерело: ОECD Pensions Outlook 2012

39

Додаток 5

40

За віком 10 501 410 осіб (1 464,33

грн.)

По інвалідності

1 513 546 осіб (1 359,15

грн.)У разі втрати годувальник

а 808 377 осіб (1 252,77

грн.)

За вислугу років 680 770 осіб

(2 172,12 грн.)Соціальні пенсії 134 274 особи (920,40 грн.)

Пенсії військовослужбовців603 901 особа (2 349,98 грн.)

Довічне грошове утримання суддів 1

362 особи (7 835,83 грн.)

Розподіл пенсіонерів по категоріяхта розмірах призначених пенсій

(станом на 01.01.2013 р.)

Середній розмір пенсійної виплати 1 470,73 грн.

загальна чисельність пенсіонерів 13 639 739 осіб

Додаток 6

Джерело: Пенсійний фонд України, www.pfu.gov.ua

Формула обчислення пенсії за вікому солідарній системі

П = Зп х Кс, де: П – місячний розмір пенсії, у гривнях;

Зп – осучаснена заробітна плата (дохід) застрахованої особи, визначена відповідно до статті 40 Закону України

«Про загальнообов’язкове державне пенсійне страхування», з якої обчислюється пенсія, у гривнях;

Кс - коефіцієнт страхового стажу застрахованої особи

(стаття 27 ЗУ «Про загальнообов’язкове державне пенсійне страхування»)

41

Додаток 7

Формула обчислення коефіцієнту страхового стажу у солідарній системі

См х ВсКс = ------------ де:

100% х 12Кс – коефіцієнт страхового стажу;

См – сума місяців страхового стажу; Вс – величина оцінки 1 року страхового стажу у %:

за період участі лише у солідарній системі – 1,35%, а у разі участі як у солідарній системі так і на Рівні ІІ – 1,08%

(стаття 25 ЗУ «Про загальнообов’язкове державне

пенсійне страхування»)

42

Додаток 8

Формула обчислення скоригованої заробітної плати для обчислення пенсії у солідарній системі

Зп = Зс х (Ск : К), де:Зс – середня заробітна плата в середньому на одну

застраховану особу в Україні за три попередні роки перед зверненням за призначенням пенсії;

Ск – сума коефіцієнтів заробітної плати за кожний місяць; К – кількість місяців страхового стажу, за які розраховано

коефіцієнти заробітку застрахованої особи ; Коефіцієнт заробітної плати у розрізі кожного місяця

обчислюється шляхом ділення заробітної плати особи, з якої сплачено внески, на середню заробітну плату на одну

застраховану особу в Україні за відповідний місяць (стаття 40 ЗУ «Про загальнообов’язкове державне пенсійне

страхування»)

43

Додаток 9

Формула обчислення пенсії на визначений строк із НПФ (Рівень ІІІ)

Sr B = ------ , де:

n B - розмір чергової пенсійної виплати учаснику фонду;

n - кількість пенсійних виплат, що залишилися до закінчення загального строку виплати пенсії;

S r - сума пенсійних коштів, облікованих на індивідуальному пенсійному рахунку учасника фонду

на дату розрахунку пенсійної виплати.

(підпункт 4.4.4.4. Положення про провадження діяльності з адміністрування недержавного пенсійного фонду,

затвердженого розпорядженням Нацкомфінпослуг №1660 від 20.07.2004 р.)

44

Додаток 10

Вплив розміру адміністративних видатків на пенсійні виплати у накопичувальній системіВартість послуг, % Зменшення розміру

виплат, %0,05 1,2

0,50 11,4

1,00 21,3

1,50 29,3

45

Джерело: ОЕСD, Pensions Outlook, 2012

Додаток 11

Розмір адміністративних видатків у пенсійних фондах окремих країн*

Країна % заг. вартостіактивів

Країна % заг.вартостіактивів

Чеська Республіка 1,4 Україна 5,9Іспанія 1,3 Македонія 1,9Угорщина 1,0 Латвія 1,9Словенія 0,9 Нігерія 1,3Нова Зеландія 0,7 Болгарія 1,2Австралія 0,6 Коста Ріка 1,0Словацька Республіка 0,5

Польща 0,4Данія 0,1

* Джерело: OECD Global Pension Statistics, VII 2011 46

Додаток 12

Джерела доходів у пенсійному віці у пересічного американця (2007 р., АСЗ США)

Заробітки29%

Соціальне забезпечен.

36%

Інші2%

Пенсія держслуж-

бовців8%

Приватні пенсії9%

Доходи від активів

16%

Додаток 13

47

Країна Рік запровадження обов. накопичув.

системи

Середньорічна реальна дохідність в обов. накопичувальній пенсійній

системі

Розмірвнеску

учасн. (%)Естонія 2002 0,18% (2005–2010) 2+4 (держ.)Казахстан 1998 – 1,09% (2005–2010) 10Польща 1999 5,72% (2005–2010) 7,3Росія 2002 – 3,48% (2005–2010) 6Хорватія 2002 2,9% (2005–2010) 5Чилі 1981 6,28% (2002–2010) 10Болівія 1997 6,35% (2000–2009) 10Колумбія 1994 8,54% (2000–2009) 10Перу 1992 10,00% (2000–2009) 8Уругвай 1996 9% (2000 -2009) 12,27

48

Джерело:www.fiap.cl, Міжнародна Федерація адміністраторів пенсійних фондів

Додаток 14

Законом передбачено обмеження утримань, які здійснюються за рахунок учасника (оплата послуг адміністратора, КУА, зберігача, аудитора…)

У Накопичувальному пенсійному фонді максимально дозволені відрахування на оплату послуг: – 0,2% від внесків - за адміністрування Накопичувального фонду – 0,75% від чистої вартості активів - за управління активами – 0,1% від чистої вартості активів - за зберігання пенсійних активів

В НПФ, який працюватиме з обов’язковими внесками Рівня ІІ, максимально дозволені відрахування – 3,5% чистої вартості активів

Утримання, що передбачаються з накопичувального рахунку Рівня ІІ

Додаток 15

49

Розмір довічних пенсій визначається актуарно страховою організацією з урахуванням суми накопичених пенсійних коштів, очікуваного інвестиційного доходу, отриманого внаслідок інвестування таких коштів, середньої для чоловіків та жінок величини тривалості життя та необхідних видатків, пов’язаних з адмініструванням таких коштів

Довідково: тривалість життя після досягнення віку 60 років у чоловіків – 14 років, після досягнення 55 років у жінок – 25 років

Пенсійні виплати із Рівня ІІДодаток 16

50

• Довічна пенсія з установленим періодом - щомісячна виплата, яка здійснюється протягом життя пенсіонера, але не менше, ніж протягом 10 років. У разі смерті пенсіонера протягом 10 річного періоду з дня призначення довічної пенсії, право на продовження отримання такої довічної пенсії мають спадкоємці

• Довічна обумовлена пенсія – щомісячна виплата, яка здійснюється протягом життя пенсіонера. У разі, якщо на момент смерті пенсіонера залишилась не використана сума коштів, що зазначена у договорі страхування довічної пенсії, – така сума виплачується спадкоємцям

• Довічна пенсія подружжя – щомісячна виплата, що здійснюється протягом життя пенсіонера, а у разі його смерті – таку виплату продовжує отримувати інший із подружжя

Пенсійні виплати із Рівня ІІДодаток 17

51

Країна 

Державна пенсійна система

(у %)

Обов’язкова приватна пенсійна

система (у %)

Всього із обов’язкових

пенсійних систем (у %)

Чилі 4,6 59,7 64,3Данія 32,6 57,6 89,8Эстонія 31,0 27,3 58,3Угорщина 62,1 43,9 106,0Польща 33,2 35,0 68,2Словацька Республіка 33,6 40,9 74,5Швеція 35,4 22,4 57,7Російська Федерація 40,2 19,9 60,1

Коефіцієнт заміщення в змішаних пенсійних системах (при заробітній платі на рівні середньої заробітної плати)

Джерело: OECD (2011), “Pensions at a Glance 2011: Retirement-income systems in OECD and G20 countries”, OECD , Paris

52

Додаток 18

Схема функціонування другого рівня пенсійної системи в Україні*

Рада Накопичувального фонду (14 осіб)

Президент призначає 7 осіб

Верховна Рада призначає 7 осіб

Накопичувальний фонд

Зберігач НФ

КУА НФ

Радник з інвестиційних питань НФ

Аудитор НФ

ПФУ (адміністрування НФ,

персоніфікований облік)

Державна казначейська служба

України (розподіл єдиного внеску)

Працівники,

роботодавці

Фінансовийринок**

розпорядження

розміщення

активів

внески

внески

інформація

внески

розпорядження

інформація

ПФУ – Пенсійний фонд України;КУА – компанія з управління активами;НФ – Накопичувальний пенсійний фонд;НПФ – недержавні пенсійні фонди – суб’єкти другого рівня;* - Право вибору НПФ виникає через 2 роки з початку функціонування другого рівня.

Адміністратор КУАЗберігач

НПФ

** - державні цінні папери, облігації місцевих позик, облігації підприємств-резидентів, акції українських резидентів, цінні папери іноземних держав, цінні папери іноземних емітентів, грошові кошти на банківських депозитах і в ощадних сертифікатах, іпотечні облігації українських емітентів, інші активи, не заборонені законом

розміщення

активів

53

Додаток 19

Приклад інформації про стан накопичувального пенсійного рахункуДата сплати внеску Розмір

внеску(в грн.)

Вартість одиниці активів (в грн.)

Кількість придбаних

одиниць

Кількість одиниць наростаючим

підсумком

Сума коштів на рахунку

(в грн.)

19 січня 50 10.00 5 50.00 18 лютого 50 10.10 4.95 9.95 100.50 23 березня 50 10.20 4.90 14.85 151.47 17 квітня 50 10.40 4.81 19.66 204.46 18 травня 50 10.55 4.74 24.40 257.42 21 червня 50 10.61 4.71 29.11 308.86 19 липня 50 10.70 4.67 33.78 361.45 22 серпня 50 10.79 4.63 38.41 414.44 18 вересня 50 10.94 4.57 42.98 470.20 21 жовтня 50 11.01 4.54 47.52 523.20 19 листопада 50 10.99 4.55 52.07 572.25 20 грудня 50 11.23 4.45 56.52 634.72 Загальна сума сплачених внесків та кількість одиниць у звітному році

600

56.52

Сума коштів на кінець звітного року

11.23 56.52 634.72

Додаток 20

54