Министерство образования и науки Российской ФедерацииГосударственная академия профессиональной переподготовки и

повышения квалификации руководящих работников и специалистов инвестиционной сферы (ГАСИС)

Л.М. КРАСНЕРдоцент академии,

член общества финансовых прогностов и аналитиков РФ,член Межрегионального банковского совета Совета Федерации РФ,председатель совета учредителей «Еврейского пенсионного фонда»,председатель Совета директоров акционерного «Надежного Банка»

БАНКОВСКАЯ КНИГА ДЛЯ ВСЕХ

популярное повествование об истории, о реальности, о специфике и об уникальных возможностях банковской сферы

бизнеса

Учебное пособие

1

Москва-Магадан, 2005

КРАСНЕР Л.М. Банковская книга для всех. Популярное повествование об истории, о реальности, о специфике и об уникальных возможностях банковской сферы бизнеса. Учебное пособие. Москва - Магадан, ГАСИС, 2005, 400 стр.

В данной работе приведены основы банковского дела и связь этой проблемы с предпринимательским творчеством.

Приводятся данные о деятельности банков, о денежном обращении и всемирной валютной системе.

Рассмотрены особенности работы руководителей банков, сотрудников и общей организационной структуры.

Приводятся данные о сложных банковских ситуациях и о современных методах решения сложных задач.

Специальный раздел посвящен истории банковского дела и денежного обращения.

Работа рекомендована Научно-методическим советом ГАСИС в качестве учебного пособия для слушателей академий, институтов повышения квалификации банковских работников.

Рецензенты: профессор, д.т.н. М.Ю. Абелев

к.ю.н. Я.А. Горлин

к.ю.н. Н.В. Кононенко

2

Эта работа посвящается Розе Наумовне Аптер и Ефиму Исааковичу Койфману,

моим первым учителям в бизнесе. Автор.

Часть 1-я

Предисловие автора

Леонид – мой старший сын учится в институте - изучает экономику и право. Он дружит с компьютерами. Работает в бизнесе с 12 лет. В бухгалтерии банка работал с 13 по 18 лет. Без особого интереса. Однако, рано или поздно, он будет заниматься банковским делом.

Мой второй сын Егор читает всё, что ему интересно. Он дружит с компьютерами, дважды окончил школу, отслужил в армии и говорит, что не знает, что хочет. А если бы узнал, то, полагаю, понял, что хочет изучать банковское дело. Он даже попросил меня рекомендовать ему хороший учебник.

Мой третий сын – Аркадий, очень хорошо учится по всем предметам. Больше всего любит тренировки по дзюдо. У него уже десятка два медалей. Книг почти не читает. Одевается стильно. Красавец, любимец класса. Ему нет 15 лет, но вскоре ему предстоит выбирать профессию. Увы, все его многочисленные потребности сможет удовлетворить только работа банкира.

Самый младший сын – Тимур, полагаю, последуют примеру старших братьев, хотя бы из любопытства.

Если две моих дочери (Наташа и Яна) не выйдут замуж за банкиров в ближайшие десять лет, то им самим предстоит работать в банке.

Где же найти учебник банковского дела для моих детей?Можно искать всю жизнь и не найти. Можно написать,

чтобы не искать.Начну писать, пока дети не выросли.

17 августа 2004 г.

Внимание! Перед началом чтения надо запастись фломастерами, маркерами, карандашами, ручками, бумагами для заметок (с клеевым краем), скотчем и ножницами. Автор настоятельно рекомендует оставлять в книге заметки, рисунки и записывать замечания и собственные мысли. Слова, обозначенные таким образом – дополнительно смотрите в словарях.

3

Предварительные сожаления автора

Когда я преподавал банковское дело, то я признавался студентам, что информация, которая присутствует и в моих лекциях и в банковских учебниках, имеет недостатки:

Учебники не содержат всей информации, которая характеризует работу банка.

Учебники описывают прошлые события (устаревшая информация).

Учебники содержат опыт, который не всегда можно применять.Причины этих недостатков такие. Первая. Для написания учебников по банковскому делу

авторы должны изучать практику работы банков. Но банки вовсе не те заведения, где сотрудники с радостью готовы давать всю информацию и все объяснения. Банки готовы предоставить исследователям только то, что сами считают нужным.

Вторая. С момента, когда исследователь начал изучение, до момента, когда исследователь его завершил, пройдет время (например, год, или два, или десять лет). В это время банковская деятельность не будет стоять на месте. После сбора материала о банках какое-то время понадобиться потратить на размышления, анализ, подготовку текстов. Первоначально, эти знания станут лекциями для учащихся. Потом какое-то время лекции по банковскому делу будут «проходить обкатку» на аудитории. Потом, несколько месяцев или лет, будет готовиться к выпуску учебник. Банковская жизнь будет продолжать меняться. А учебник не может соревноваться в скорости с заметкой в Интернете.

Третье. Учебники не содержат рецептов, гарантирующих процветание. Иначе бы, все, кто нашел в себе силы прочитать учебник, процветали. Полиция ловила бы неудачников и зачитывала бы им учебники. В реальности даже удачливые люди не редко терпят поражение. Жизнь бесконечно сложнее учебников. Но учебники содержат много примеров, и ещё больше пищи для работы ума и фантазии. Развивают мозг.

4

Так что, извиняюсь, вам решать. Читать ли то, что есть и создавать ли то, чего нет. Отвечать за свою жизнь, или просто дождаться старости, сохранив мозг нетронутым, рядом с непрочитанными книгами.

Очень краткое содержание этой книги

Часть 1-я. Даёт общее представление о банках, денежном обращении, мировой валютной системе. История банковского дела и денежного обращения.

Часть 2-я. В ней представлены банки, их руководители, сотрудники и организационная структура банков. Практика работы банков.

Часть 3-я. Содержит интересные приложения, которые не вошли в первые две части, но дают представление о клиентах банков, о выдающихся банкирах и банковских технологиях.

Список рекомендуемой Вам литературы.

Банковский бизнес – сложный

Банки существуют очень давно. Но деньги существовали ещё раньше. Деньги придумали люди, которым нужны были деньги, чтобы быть богатыми. Банки придумали люди, которые хотели быть поближе к деньгам. Постоянная работа с деньгами создала банкиров. Банковский бизнес – самый сложный бизнес из всех, которые я знаю. Умные люди, готовы делать сложный бизнес, потому не хотят профессионально носить тяжести, убирать мусор на пляже или наклеивать этикетки на вино. Глупый человек не пойдет работать в банк, там ему скучно.

Банкиры должны уметь вести банковское дело так, чтобы не терять деньги. Иначе, вкладчики банка, которые доверяют банкирам свои деньги, не смогут вернуть деньги из банка.

Без денег клиенты банков не смогут купить еду, одежду, книги, образование для детей, лекарства для больных, квартиры для жизни, машины для поездок и всё остальное, о чем мечтали,

5

накапливая деньги в банке. Поэтому люди очень чувствительны к любой дурной информации о банке. О здоровье банка вкладчики интересуются не меньше, чем о здоровье любимых родственников. Это можно объяснить так: «Скажи мне, где твои деньги, и я скажу, где твоё сердце». До того как я услышал эту еврейскую поговорку, она передавалась из поколения в поколение не меньше 2000 лет.

Для вкладчиков банка, деньги – отложенные на будущее возможности. Для банкиров, это нынешние возможности приумножить деньги на радость вкладчиков и при этом самим разбогатеть.

Для банкира – деньги – активы – возможность разбогатеть и купить еду, одежду, книги, образование для детей, лекарства для больных, квартиры для жизни, машины для поездок и всё остальное, о чем мечтали банкиры, предлагая клиентам накапливать деньги в банке.

Клиент-вкладчик доверяет банкиру работу с деньгами, а банкир должен считать себя цепным псом при чужих деньгах. (Позже я нарисую здесь картинку с образом сурового дога на страже сейфа с деньгами). Работники банка стоят на страже денег, чтобы защитить деньги и от инфляции, и от квартирных воров. Есть и преступники, которые решаются грабить банки. В детстве родители не дали им хорошей профессии, поэтому они занимаются плохим делом.

Инкассаторы нашего банка (2 человека), доставляя деньги в кассу банка (почти десять лет назад) оказались в ловушке хитрых и вооруженных преступников (4 человека), которые хотели напугать инкассаторов и отобрать деньги. Инкассаторы, опасались и за деньги, и за свою жизнь, но были мастерами своего дела – они открыли огонь первыми. Через полминуты все четыре преступника были без денег и при смерти. Двое скончались на месте. Двоих удалось спасти. Их почти полтора года лечили. Потом отправили в суд. Суд определил их надолго в тюрьму. Теперь они не грабят банки. Теперь их кормит государство и им не нужны деньги вовсе.

6

Что такое банк?

История банков насчитывает три тысячи лет, но современного вида банк можно разглядеть только в начале 15 века, когда в Генуи был создан Банк Святого Георгия. Слово «Банк» происходит от итальянского слова «банко» (banko)- так по-итальянски называлась лавка, денежный стол, скамья в конторе, где менялы обменивали деньги (крупные монеты на мелкие и наоборот).

Уже несколько столетий коммерческая организация под руководством банкиров обычно называется банком. Эта организация должна иметь лицензию (специальное разрешение) и заниматься банковскими операциями. Такая организация может специализироваться на узком круге операций (например, только платежи по поручению клиентов и хранение денег клиентов) или выполнять все из различных функций (направлений) банковского дела. Какие основные функции стоит кратко осмотреть? Такие: получение денег, инкассирование, перевод, оплату, кредитование, инвестирование, операции по обмену валют, безопасное хранение, доверительное управление, агентское представительство, попечительство над деньгами. Всё это банк способен делать с деньгами как внутри страны, так и за ее пределами.

Название (термин) «банк» применим к долгосрочным предпринимательским компаниям, предоставляющим возможности передачи на временное (часто долгосрочное) хранение денежных средств для населения и предприятий (депонирование).

Банки, чтобы их можно было различать по крупным признакам, можно условно поделить на такие группы:

1) Коммерческие банки.2) Центральные (государственные) банки.3) Некоммерческие банковские организации

(Сберегательные банки и кредитные союзы)Для примера посмотрите на самую крупную в мире на

сегодняшний день единую банковскую систему Соединенных Штатов Америки. Банковская система США состоит из следующих банков:

7

1. Федеральная Резервная Система (ФРС) (центральная для страны) и ее 12 федеральных резервных банков (подробнее о мировой уникальности ФРС во второй части книги);

2. Национальные банки, имеющие разрешение на федеральном уровне от Контролера денежного обращения, которые должны принадлежать ФРС и могут также получить лицензию от Контролера денежного обращения на предоставление трастовых услуг;

3. Банки штатов и трастовые компании штатов, созданные различными штатами для обеспечения услуг коммерческого банковского дела и объединенного банковского дела и трастовых услуг, которые по собственному желанию (свободно) могут присоединиться к ФРС;

4. Трастовые компании, созданные различными штатами с уставными полномочиями на обеспечение трастовых услуг;

5. Различные штатные институты меньшей значимости, такие, как частные банки, промышленные банки, имеющие банковские уставы или имеющие разрешение принимать депозиты и иметь специальные приспособления для этого (например, кооперативные биржи в Арканзасе и депозитарии наличности в Южной Каролине).

Отдельно надо рассказать о Системе Федеральных банков жилищного кредита (СФБЖК). Система эта задумана в кризисные (для экономики США) годы 20-го века (учреждена в 1932 года) для обеспечения источника кредитования (бесперебойной подачи денег) для национальных институтов жилищного кредита (ипотека).

Как же эта система действует? Она связывает тех, кто занимается ипотекой с рынками капитала. Для этого СФБЖК выпускает консолидированные облигации и дисконтированные векселя крупного достоинства. СФБЖК помогает своим членам удовлетворять потребности в больших деньгах и производить неожиданные выплаты (на которые у самих членов может не хватить собственных средств).

Закон требует, чтобы все застрахованные на федеральном уровне Ссудосберегательные Ассоциации (Объединения) входили в состав СФБЖК.

8

Великобритания только в конце 20 века в Банковском законе 1979 года определила для своих граждан, что такое банк. Банковский закон 1987 года заменил собой прежний закон, и определил, что требуется от организации, прежде чем её можно будут считать банком:

1. Пользоваться высокой репутацией и иметь стабильное положение в финансовом мире в течение достаточно большого промежутка времени.

2. Предоставлять широкий выбор или специализированное банковское обслуживание.

3. Иметь нетто-активы не менее 5 млн. фунтов.Организация с активами менее 5 миллионов фунтов, но

более 1 миллиона фунтов, может получить права на прием депозитов (вкладов), но ему не разрешат называть себя банком. Любые прибыльные организации, имеющие полномочия по приему депозитов, должны иметь в качестве директоров людей соответствующего опыта и квалификации, работать под управлением не менее чем двух лиц и вести свои дела разумным образом. В некоторых странах вести дела «разумным образом», значит исполнять долг прилежности.

Почему банк получает деньги?

Банк получает деньги потому, что организации и люди (хозяева денег) доверяют банку. Носильщик носит чемоданы, потому что ему доверяют чемоданы, официант носит еду, потому что ему доверяют еду, полицейский носит пистолет, потому что ему доверяют оружие, а банку доверяют деньги. Деньги гораздо важнее чемоданов, еды и даже оружия.

Двумя способами деньги поступают в банк. Банк получает деньги от вкладчиков на ограниченное время (это называется – вклад в банк), и банку платят деньги за услуги (эти деньги банк получает навсегда). В банке доходы на вложенный капитал значительно меньше, чем в коммерции (торговле), но миллионы людей вкладывают деньги именно в банк. У банка есть Гудвилл.

Если у банка плохой Гудвилл, то ему очень трудно привлечь серьезных клиентов, которые внимательны к выбору банка.

9

Кто такие клиенты банка?

Не все люди, которые проходят мимо банка или иногда его посещают, являются клиентами банка. Если человеку от банка ничего не надо, он не заинтересован быть клиентом. Какая же нужда делает из прохожего клиента? Допустим, человек ищет более надежное место для хранения денег, чем подушка. Или хочет, чтобы его деньги были обменены на деньги другой страны и оказались на счету его родителей в другой стране. Или человек хочет передать банку деньги в доверительное управление и попросить сотрудников банка купить доходные ценные бумаги и следить, чтобы они не обесценились (доверительное управление). Даже если человек хочет получить консультацию банкира по любому вопросу, он может называться клиентом.

Клиента банка от всех других людей отличает то, что перед клиентами банк несет по закону ответственность (за деньги, за рекомендации, за сохранение информации, за скорость выполнения поручений), а перед всеми остальными людьми банк ответственности за их благополучие не несет.

Великий и могучий Гудвилл

Гудвилл – это «доброжелательность», «доброе имя», «добрая воля». Нематериальный актив банка. Есть и другие активы, которые отличаются от денег, зданий и механизмов (например: научные патенты, авторские права, торговые марки, секретные технологические процессы «ноу-хау»).

Стоимость Гудвилла банка может быть значительно выше стоимости всех банковских зданий, компьютеров и бронированных машин.

В только что созданном банке Гудвилл или никак не присутствует, по причине, что банк ещё не заработал себе доброе имя, либо Гудвилл есть, но это доброе имя относиться ко всем вместе взятым банкам и, поэтому, распространяется на новый банк.

Гудвилл зарабатывается годами безупречной (или немного упречной) работы банка.

10

Как это происходит?

Банк это не кофемолка и не телевизор, банк – это команда людей. И руководят банком – люди. А у всех руководителей есть скрытые в них принципы. Принципы, как позвоночник в невидимом мире мотивов поведения человека. На основе этих принципов руководители банка объявляют своим командам (сослуживцам) банковские правила. Самые важные из этих правил записывают и дают выучить своей команде. За несоблюдение этих правил руководители ругают сотрудников, объясняют повторно правила, а за грубое нарушение правил – увольняют (удаляют из команды).

Клиенты банка могут не знать этих внутренних правил банка, могут даже не знать, что такое Гудвилл, но клиенты банка хотят приходить за консультациями (и услугами) в банк, где их уважают и от души рады видеть. Печальная картина – роскошный банк, полный классных сотрудников, в который изредка заходят приезжие туристы, попросить водички, и сходить в туалет.

Подведем итог.Доброе имя рождают устремления и действия такого рода:

посвятить рабочее время сотрудничеству с клиентами, решать задачи клиентов, проводить операции клиентов, консультировать клиентов, сочувствовать их бедам и радоваться их прибылям. Иначе говоря – стоять на страже интересов клиента.

Против доброго имени играют такие действия сотрудников: заставлять клиентов ждать обслуживания, не вникать в задачи клиентов, смотреть на клиентов, как на двоечников, которые пришли переиздавать экзамен, поучать клиентов и приводить в пример более удачливых коммерсантов, уклоняться от разрешения конфликтов и не отвечать на письма клиентов.

Гудвилл впервые был признан английскими судами в 1743 году, в России Гудвилл суды не признают, но банкиры ценят очень высоко. В Англии он больше укоренился в банковской практике, чем в США, в качестве олицетворения роста, достигнутого благодаря неординарным усилиям руководства банка.

11

Процитирую нескольких уважаемых людей, которые при жизни написала следующее:

«Гудвилл» - это не более чем вероятность того, что старая клиентура вновь вернется на хорошо известное ей старое место» (лорд Элдон).

«Ценность деловых связей, оценка вероятности того, что нынешние клиенты продолжат покупать у нас, несмотря на соблазн обращения к конкурентам» (Хатфилд).

«Гудвилл - элемент установившегося делового предприятия, делающий бизнес функционирующего предприятия более ценным, чем его балансовая стоимость, т. е. чем его собственный капитал, отраженный в бух. книгах» (Уолтон).

«Это влияние, которое владелец или его организация оказывают на покупателей, посредством которого они приобретают и сохраняют благосклонное отношение к ним покупателей» (Уилдман).

А теперь задача для любознательных читателей. Попытайтесь поверить, что все вышесказанное о «Гудвилле» может быть сформулировано так:

«капитализация сверхприбыли, превышающей нормальную норму прибыли на данный объем фактических инвестиций, дисконтированной по ставке превышения текущей процентной ставки».

И это действительно так.

Минные поля банковского законодательства

Птицы, звери, червячки, деревья живут по неписанным законам. Законов они не пишут, но живут миллионы лет. Ни один вид живых существ на земле (исключая человека) не может уничтожить остальные виды и по инерции покончить с собой. Люди – могут.

Если люди за тысячи лет и тысячи войн еще не поубивали друг друга окончательно, то только благодаря тому, что они изобрели правила предохранения себя друг от друга. Люди

12

защищаются друг от друга законами. По закону – судят. По закону – наказывают. По закону – растят детей. По закону – работают. По закону – ведут банковский бизнес.

Высшей правовой силы банковское законодательство и юридические (нормативные, обязательные для исполнения) документы, без которых нельзя правильно применять банковские законы, в этой статье для простоты я буду просто называть «законодательство». Ведь банк одинаково строго может быть наказан (вплоть до закрытия банка) независимо от того, нарушил ли банк Федеральный Закон, Постановление правительства, Распоряжение Центрального Государственного банка, или инструкцию (циркуляр) контролирующего органа. Если всё банковское законодательство напечатать на бумаге, подшить в книги, а книги поставить в книжные шкафы, то получиться огромная библиотека. В каждом банке есть такая библиотека.

Думаю, что нет в банках сотрудников, чей мозг в состоянии: прочесть, детально изучить, понять (точно), согласовать с другими нормативными документами, и постоянно помнить все прочитанное. Однако банки живут и законы соблюдают. К банкам всегда требования выше, чем к любым другим небанковским фирмам, потому что банки отвечают за сохранность чужих денег.

Люди, которые занимаются написанием и принятием законов, называются законодатели, (...) они имеют хорошее образование, хороший заработок, ведут здоровый образ жизни, много работают головой, поэтому живут очень долго. Почти 75% сознательной жизни они пишут для нас законы. Знаем ли мы об этом регулирующем потоке или нет, спим мы или бодрствуем, читаем ли законы или нет, они изливаются на нашу жизнь. Они влияют на нашу жизнь. Якобы, ради нашего же блага. А уж что происходит с нашим благом в процессе непрерывного потока, одному Богу известно.

Поколение меняется за поколением, и, пожалуй, увы, (со времен Пятикнижия Моисеева) никто уже не в состоянии охватить ученой головой даже часть законов. Можно было бы привести законы в порядок (систематизировать, удалить отжившие, освежить устаревшие, сократить длинные, сверить с

13

потребностями банков и клиентов новые законы), да как же это сделать, если море законов постоянно пополняется реками постановлений и указов, речушками положений и указаний, ручейками инструкций и разъяснений, да ещё с небес каждый божий день, без остановки, дождит судебными решениями. И вся эта картина покрыта туманом трактовки законов, как со стороны теоретиков, так и со стороны «промокших» практиков.

Если вы не можете разбираться в законах, вам трудно работать в банке, но если вы постоянно читаете законы, когда же вы приступите к работе?

Целые государства борются за качество жизни с помощью качества законов.

Так уж сложилось на земле, что на качество жизни большей части граждан каждого государства не влияют существенно: количество банков, количество урожаев в год, полезные ископаемые в недрах, водные ресурсы, количество лесов, победы в ужасных войнах, количество книг в библиотеках, количество людей занятых изматывающим трудом…Строители египетских пирамид (Древний Египет), строители Великой Китайской стены (Древний Китай) и Беломоро-Балтийского канала (Советская Россия) трудились беспощадно, однако и сами строители, и народы их стран не являлись примером благополучия.

Однако счастливы те народы, которые не только создают справедливые законы, но и следуют этим законам. И отменяют законы (традиции), мешающие процветанию.

Что же, по мнению банкиров, помогает процветанию?

1. Реальная возможность каждого человека реализовать свои лучшие качества (одновременно и реальные затруднения для каждого человека реализовать свои худшие качества). Для реализации положительных качеств стоит заниматься семьей, учебой, наукой, бизнесом, врачеванием, художествами, спортом, политикой, судейством и другими нужными сферами человеческой деятельности.

14

Что же, по мнению банкиров, мешает процветанию?

2. Реальная возможность каждого человека реализовать свои худшие качества. Если в обществе престижней заниматься грабежами, воровством, насилием, наркотиками, убийствами, взятками, подкупленным судейством, терроризмом и другими эффективными, но преступными способами, влиять на жизнь других людей (против воли людей), то это очень мешает процветанию.Банковская деятельность сильно регламентирована.

Большая часть сотрудников банка значительную часть своей жизни посвящают изучению законов и инструкций. В свободное от изучения инструкций время они составляют сотни отчетов для государственных органов. Государственные органы по этим отчетам выносят решения о дальнейшей судьбе банков. Могут дать банку рекомендации (советы), могут потребовать изменений в работе банка, а могут и отобрать у банка лицензию – прекратить его существование.

Представляете, как важно банку иметь достаточно людей, которые знают законы, умеют читать инструкции и делать отчеты.

Как бы хорошо не обслуживал банк клиентов, сколько бы благодарности не высказывали эти клиенты, какой бы качественный не был у банка доход, всего этого недостаточно, если нет первоклассных специалистов в сфере отчетности. Неправильная отчетность подобна мине (взрывному механизму), которая может взорваться в любой момент.

Если жизнь вам кажется простой, как куриное пёрышко, почитайте перед сном банковское законодательство. Банковское правовое поле (законы, регламенты, инструкции) напоминает стихийно растущие джунгли, куда даже самый опытный садовник может сделать аккуратный вход и прорубить несколько безопасных дорожек. Это заменит вам рассказы о путешествиях в таинственных инопланетных лесах. Ваше представление о действительности уже никогда не будет таким прозрачным и безоблачным.

15

Нет в банковском законодательстве стройной системы. Нет единой логики. Если вы расспросите заказчика или автора любой инструкции, то он найдет для этой инструкции здравые объяснения, но за прочими объяснениями отправит к другим авторам.

Может быть, через десяток лет будет разработана юридическая электронная аналитическая программа, которая сможет провести экспертизу всех банковских правовых актов. Эта программа, надеюсь, поможет привести в стройную систему правовые акты, удалить грубые противоречия между юридическими документами и потребностями банков с клиентами. Надеюсь, кто-то из юных читателей сможет поставить задачу программистам.

Но и сейчас не надо печалиться, даже путанное банковское законодательство можно сравнить с классическим дворцовым парком, если на банковское законодательство посмотреть через нагромождение правовых актов в других сферах человеческой деятельности. (Статью Законы сохранения прочности банка смотрите во 2-й части книги).

Бюрократия – тормоз экономики

Согласно докладу Всемирного банка, опубликованному во второй половине 2004 года, в развивающихся странах вдвое сложнее вести бизнес (создать компанию и заниматься предпринимательской деятельностью) чем в развитых странах. Это приводит к ещё большему отставанию «догоняющих» экономик и сдерживает экономический рост отстающих стран.

Такой вывод сделали опытные банкиры-аналитики Всемирного банка после анализа ситуации в 145 странах. Изучались государственные препятствия («административные барьеры») для бизнеса.

В развитых странах бизнес конкурирует с бизнесом, а с государством иметь дело намного проще, чем с конкурентами. В развитых странах для учреждения компании в среднем нужно пройти всего шесть процедур, на это требуется 27 дней, и потратить примерно 8% ВВП на душу населения.

16

В развивающихся странах (бедных и беднейших странах) нужно пройти вдвое больше процедур, чтобы зарегистрировать в государственных органах новый бизнес, нужно потратить вдвое больше времени и 122% ВВП на душу населения.

"Бедные страны, остро нуждающиеся в новых предприятиях и рабочих местах, рискуют еще больше отстать от развитых стран, которые реформируют свое законодательство, делая инвестиционный климат еще более привлекательным для инвестирования", размышляет Майкл Клейн, вице-президент по развитию частного сектора Всемирного банка.

По данным российских независимых от государства социологов (фонд ИНДЕМ), российский бизнес ежегодно тратит на взятки около 35 млрд. рублей (1,2 млрд. долларов США).

Выгоды от притеснения государственных чиновников, ради облегчения условий жизни бизнесменов, распространяются на всё государство. Реформы дают значительные положительные изменения. Вхождение нового государства в число 40 ведущих стран (расширения этого круга и этого числа), законодательство которых содержит наименьшее количество барьеров для занятия предпринимательством, ведет к увеличению годового экономического роста страны на 2,2%.

Например Турция и Франция, страны, где после уменьшения правительствами в 2003 году времени и затрат, требуемых для создания новой компании, показатели регистрации новых компаний выросли на 18%.

Реформы законодательства по обеспечению интересов (требований) кредиторов в Словакии привели к увеличению числа банковских кредитов частным компаниям на 10%.

Чрезмерное регулирование предпринимательской деятельности и слабые гарантии прав собственности лишают бедные слои населения - особенно женщин и молодежь - возможности заниматься предпринимательской деятельностью.

«Чрезмерное регулирование не только не в состоянии защитить женщин, молодежь и бедные слои населения - тех, кому оно должно служить - но часто вредит им», так считает Карали Маклиш, одна из авторов доклада Мирового банка.

17

Наиболее успешно упрощение регулирования бизнеса в начале 21 века шло в Словакии, Колумбии, Бельгии, Финляндии, Индии, Литве, Норвегии, Польше, Португалии и Испании.

Однако развитые страны показали себя в улучшении условий для бизнеса ещё успешнее.

Стоимость регистрации компании дешевле всего (бесплатно) в Дании, а дороже всего - 11 тыс. долларов в Саудовской Аравии. А в Сьерра-Леоне для этого нужно потратить 13 душевых ВВП. Ликвидировать компанию в Ирландии можно менее за полгода, а в Индии, несмотря на некоторые изменения, это занимает более 11 лет. Слава Богу, у эмоциональных индусов успокаивающая религия.

История банков

В Ново-Вавилонском царстве хорошо были известны банки, которые назывались не банками (смотри статью «Что такое банк?»), а деловыми домами. Это было в 7-6 веке до новой эры (до рождества Иисуса Христа). Сохранились названия нескольких деловых домов: Эггиби, Иддин-Мардука, Мурашу. Позднее, в античную эпоху (период величия древней Греции и древнего Рима), многие большие богатые храмы хранили деньги граждан и выдавали кредиты (под проценты). Римская империя добавила банковскому делу такие знакомые и понятные сегодня (но новые тогда) формы денежного обращения, как аккредитивы и платежи переводом по банкирским книгам.

Когда евреи приходили в Иерусалим платить храмовый сбор (один шекель от одного прихожанина), служители храма принимали плату только специальной, кошерной (правильной по еврейскому закону) имевшей хождение монетой - половиной шекеля. Монета (полшекеля) представляла из себя половину унции чистого серебра и, в отличие от других монет, не носила на себе изображения римского императора. Евреи не могли поклоняться императору или его изображениям на монетах, а тем более содержать на такие деньги храм. Поэтому для евреев полшекеля была единственной монетой, угодной Богу. Но часто этих монет не хватало евреям, приходящим в иерусалимский

18

Храм, требовались услуги менял. Менялы зарабатывали на обмене (на то он и рынок), и диктовали цену на популярные монеты, как на любой другой рыночный товар. Евреи не любили менял, не любили императора, но платили назначенную менялами цену.

Всякий кратковременно полезный человек может казаться неприятным, только за то, что у вас есть нужда в его услугах. Надо помнить, что ценность (дорогую стоимость, стоимость выше номинальной стоимости) монете полшекеля создавали не менялы, а храм. Если бы храм стал принимать «кошерные» (правильные) платежи не монетами, а финиками и мацой (пресные плоские лепешки), то резко подорожали бы финики и маца. Тогда зависть перешла бы с менял на продавцов фиников и мацы.

Всякий народ, желающий процветания своим святыням, не должен скупиться на храмы и должен быть терпимым к роли банкиров.

Еще за 200 лет до Христа у Римской Империи были проблемы с менялами. Императоры пробовали притеснять менял, вместо создания разветвленной банковской системы, которая победила бы менял в мирной конкурентной борьбе. Современные государственные правители из неразвитых стран не помнят исторических примеров. И всё еще понукают менял.

Нерыночные, административные способы вредили здоровью императоров. Двое из ранних римских императоров пытались урезать власть менял с помощью законов о ростовщичестве и ограничения залога земель до 500 акров. Оба были убиты. В 48 году до н.э. император Юлий Цезарь отобрал власть чеканить деньги у менял и выпускал деньги по своей воле. Денег стало много. Значительное увеличение денежной массы позволило выполнить грандиозные общественные проекты. Было выстроено много публичных (общественных) зданий. Народ полюбил Цезаря, но менялы его возненавидели. Некоторые историки предполагают, что именно это стало одной из предпосылок его убийства. Со смертью Цезаря изобилию денег в Риме пришел конец.

19

Выросли налоги, коррупция и подделка денег стали скорее правилом, нежели исключением. В конечном итоге денежная масса в Риме снизилась на 90%. «Средний класс» разорялся, терял свои земли и дома. С сокращением предложения денег население Рима потеряло доверие к правительству и отказалось его поддерживать.

Просвещенный Рим был ввергнут во тьму средневековья. До учреждения современных банков оставалось ещё более тысячи лет.

Еще позже в средние века христианства в Европе монастыри хранили деньги и выдавали кредиты.

Почему именно храмы и монастыри? Потому что это были самые укрепленные сооружения того

времени. Кроме того, они круглосуточно охранялись, потому что кроме религиозных святынь являлись владельцами большой собственности и накапливали (с годами) сокровища. Во все времена богатство требовало сложных умений:

накапливать (концентрировать), пересчитывать (учитывать), приумножать (кредитовать), беречь от грабителей (защищать).

Надо полагать, что грамотные монахи в монастырях применяли все эти умения на практике. Так же как умели обращаться с деньгами служители еврейских, греческих и римских храмов ещё за несколько столетий до расцвета банков в Европе.

В эпоху раннего средневековья банковская деятельность была практически прекращена. Войны и грабежи казались более простыми путями достижения богатства, чем кропотливый ежедневный банковский бизнес и международная торговля. Но кустари, промышленники, инженеры, купцы (да и целые государства) нуждались в банках. Мало-помалу возрождалась профессия менялы.

Хотя основной функцией банкиров в те времена являлся обмен денег, к началу 13 века они уже принимали вклады и выплачивали по ним проценты.

20

Через тысячу лет после смерти Христа в средневековой Англии активизировались менялы, которые ссужали деньги и определяли количество денег в обращении. Они были столь активны, что сообща могли серьезно влиять на всю британскую экономику. Они еще не были банкирами в современном понимании. В большинстве своем это были ювелиры. Однако они стали первыми банкирами, поскольку брали на хранение драгоценности других людей.

Первые бумажные деньги представляли собой расписку ювелира за золото, сданное на хранение ювелиру. По воле ювелиров получили развитие бумажные деньги, поскольку это было удобнее и безопаснее, чем носить большое количество золотых и серебряных монет. (Смотрите главу Ювелиры-банкиры).

К 14 веку менял-банкиров можно было легко найти в любом европейском торговом центре. Для перевода средств использовались письменные приказы, сходные с современными чеками. Деятельность большинства средневековых банкиров не выходила за пределы ограниченного географического региона. Лишь очень немногие из них поддерживали отношения с банкирами других стран и соглашались переводить деньги на большие расстояния.

Эти функции в гораздо большей степени были присущи крупным торговцам («купцам-банкирам», или торговым банкирам), которые, в силу характера своей деятельности, знали иностранные языки, располагали лучшими возможностями для перевода денег на большие расстояния и могли выдавать ссуды клиентам из достаточно отдаленных мест. В 14–15 вв. купцы-банкиры значительно расширили сети агентов в Европе (например, держали своих представителей в Лондоне, Париже и Барселоне), В 14-15 веках банкиры стали значительной силой: от таких банкирских домов, как Медичи в Италии, зависели короли и императоры.

В 16 веке возникают "жиробанки", которые в основном осуществляли расчетные операции. Они способствовали упорядочению и упрощению денежного обращения. Но эти банки

21

не кредитовали. А потребность в кредитах была, и этим кредитованием занимались частные банкиры.

В 1694 году (конец 17 века) возник первый акционерный банк, который предоставлял коммерческие кредиты в современном понимании этого слова. Это был Английский банк, имеющий право выпуска банкнот. После него в других странах возникло несколько акционерных банков.

Позднее, уже в 20 веке, развитие банковской деятельности пошло по пути создания больших акционерных банков, деятельность которых основывалась не на эмиссии банкнот, а на вкладах и кредитовании.

Ювелиры-банкиры

Почему бывший маляр может стать издателем книг и газетным магнатом? Как бывший воспитатель в школе может стать владельцем компании и консультантом по управлению? Каким образом человек моющий полы в хлебопекарне может стать главой пенсионного фонда?

Всякий предприимчивый человек, даже, если, по мнению соседей и друзей, он достиг успеха и богатства, не может остановить себя в поиске применения своих умений зарабатывать деньги. Вокруг удачного человека всегда много людей с деловыми предложениями и уникальными соображениями. Некоторые предложения – опасные, можно утратить заработанные ранее деньги, некоторые предложения позволяют деньги приумножить и стать ещё богаче. Но это можно будет сказать только через несколько месяцев (или через лет) после принятия предложения. До принятия предложения все предложения могут казаться гениальными и соблазнительными.

Ювелиры, которые смогли в давние времена «заработать» себе приличную репутацию (смотри главу Гудвилл) стали получать от клиентов предложения по хранению золота и серебра.

Джон Ло – гениальный банкир, обогнавший свою феодальную эпоху на двести лет, был сыном шотландского ювелира. Его практический банковский опыт до сих пор

22

настолько уникален, что мы посвятим ему отдельную главу (смотри третью часть учебного пособия Джон Ло. Опасная карьера и смелые идеи).

Посмотрим эволюцию ювелиров в банкиры на примере Великобритании.

Несколько столетий назад в этой стране деньги были только из металла. Не было банков, где можно было бы безопасно держать деньги на «безналичном» счету. Хранение дома денег (иногда – целых сундуков с деньгами) было опасным. Украсть могли не только грабители, но и охранники.

Ювелиры, принимая драгоценные металлы и деньги на хранение, выдавали расписки (эти бумаги были подобны современным векселям), подтверждающие готовность ювелира вернуть деньги ценности предъявителю расписки.

Некоторые клиенты ювелиров стали использовать для расчетов расписки ювелиров. Точно также мы с вами расплачиваемся с уличным торговцем бумажными банкнотами. Возить с собой легкие расписки ювелира оказалось гораздо удобнее, чем сундуки или мешки с деньгами. Представьте себе, сколько денег нужно было брать с собой в порт, чтобы купить корабль? И удобнее, и безопасней. Расписку легче спрятать среди малоценных вещей (да и вооруженные грабители, как и сейчас, самые необразованные люди в стране, не смогли бы понять, чем записка жены коммерсанта «купи дрова на зиму» отличается от записки ювелира).

Со временем ювелиры обнаружили, что долгое время, золото и серебро, принятые ими на хранение, остаются без движения – вкладчики пускают в обращение расписки. Расписки переходят из рук в руки. Новые владельцы расписок, оценив удобство расчетов бумажками, именно так их используют (при возможности в любое время получить монеты у ювелира).

Эти наблюдения стали менять мысли ювелиров. У ювелиров стали появляться банковские мысли. Теперь они думали о том, что часть монет можно выдать в кредит под проценты. И жить на эти проценты. То есть заняться тем же ремеслом, что и ростовщики. Только ростовщики используют собственные деньги для кредитования, а ювелиры могли пользоваться деньгами,

23

которые у них на хранении. Итак, ювелиры стали давать займы. С помощью займов у ювелиров появилась новые клиенты, которым были не нужны услуги по работе с ювелирными украшениями, эти клиенты брали у ювелиров деньги на разные другие бизнесы. Эти новые клиенты были заемщиками капитала.

Однако, этим новым клиентам, как подметили ювелиры-банкиры, часто не были нужны все деньги и часть денег они сами оставляли на хранение ювелирам-банкирам. И, конечно, брали расписки. Вот что получалось: ювелир-банкир выдавал заёмщику часть чужих денег, а заёмщик оставлял некоторую долю (не нужных оперативно) денег у ювелира-банкира, на условии, что в любой момент может ими воспользоваться. (В наши времена это называют кредитной линией). Эти деньги, в свою очередь, могли быть выданы в кредит под проценты новым заемщикам.

Монеты выдавались и выдавались в кредит под проценты, и возвращались назад как новые и новые вклады. Это уже было не ювелирное, а банковское дело.

Клиенты ювелиров, покупают (или ремонтируют) украшения только тогда, когда есть такая необходимость. А клиенты банкиров (заемщики) платят проценты за кредиты регулярно, даже если им это очень не хочется делать. Таким образом, доход от банковского дела оказался для ювелиров более качественным доходом чем, доход от ювелирного дела. (Смотри главу Качество дохода). Доход от кредитов подтолкнул ювелиров-банкиров все больше специализироваться на банковском деле.

Ювелиры стали выпускать расписки, которые имели удобный для обращения (хождения из рук в руки) номинал. Появились первые банкноты 5 фунтов, 1 фунт и другие.

В бизнесе можно утаить неудачу, но нельзя скрыть успех. Потому что все бизнесмены настроены на успех. Чужой успех впечатляет больше чем собственный, чужая пища голодному кажется вкуснее. Примеру бывших ювелиров последовали торговцы зерном, шерстяными тканями и другими (традиционными в то время массовыми товарами) они тоже стали принимать вклады и выдавать вместо них долговые расписки. Они пускали деньги в оборот, так же как и ювелиры. Фактически

24

на хранении оставалась только некоторая (достаточная для платежей по распискам) часть вкладов в золотых и серебряных монетах.

По рукам стали ходить различные виды банкнот. Банкноты, конечно, были частные. Государства ещё не поняли, что могут присвоить себе монополию на деньги, и обирать своих граждан новыми (не силовыми) способами.

Однако, увы, то, что умный человек понимает быстро, через длительное время доходит и до всех остальных людей. В 1844 году появился Закон о правах банков (Bank Charter Act), который закрепил право выпуска бумажных денег (банкнот) за государственным Банком Англии (основан в 1694 году). Почто на сто лет Великобритания стала денежной столицей Старого и Нового Света. Еще до 1931 года можно было конвертировать (обменять) банкноты Банка Англии в золото, позднее только на государственные ценные бумаги.

Китайское изобретение в европейском обороте

Казалось, бумажные купюры, появившись еще в IX веке в Китае, должны были быстро завоевать мир. Знаменитый путешественник Марко Поло (годы жизни:1254 — 1324) в своей "Книге" описал процесс изготовления бумажных денег в Китае. Известно, что в 1396 году примеру китайцев последовали вьетнамцы. Но в самой Европе (смотрите главу Ювелиры-Банкиры) новый вид денежного обращения укоренился лишь в 17 столетии.

Пионером считается швед Йохан Пальмструк, основавший в 1656 году в Стокгольме ссудный и вексельный банк. Последний, как явствует из его наименования, поначалу выпускал векселя . Векселя — долговые документы, содержащие обязательство уплатить определенную сумму в указанный срок. Через пять лет появились банковские кредитные билеты, или банкноты, то есть бумажные деньги.

Спустя еще 29 лет первые банки открылись на территории британских колоний в Америке (нынешних США), а в 1694 году — в Англии. В 1716году шотландец Джон Ло (смотри

25

приложение «Джон Ло. Опасная карьера и смелые идеи») под покровительством регента Филиппа Орлеанского основал частный акционерный банк во Франции.

Скоро о европейских финансовых новшествах прослышали в России. Торговый человек Семен Гаврилов по возвращении из Швеции в 1663 году написал царю челобитную: «...да у них же ныне вместо денег учинены бумажки... вместо золотых и ефимков дают нам такие бумажки... на них покупаем товары с великою передачей». Но тогда это не вызвало особого интереса.

В допетровской России существовала монетная система обращения, которая устраивала всех. Но с развитием хозяйства во время реформ Петра 1 возникли сложности. Например, вес медных монет на сумму 1000 рублей составлял более 65 пудов (1040 кг.) - поэтому купцы передвигались из города в город с обозами, груженными деньгами. Но царю-реформатору не удалось поколебать устойчивость многовековой традиции: единственным средством платежа по-прежнему оставались монеты.

А ведь первые предложения перейти на бумажные деньги появились аж в 1712 году. Рудных дел промышленник Даниил Воронов предложил выпустить государственные кредитные билеты, причем не из бумаги, а из дерева - для прочности. Более того, император пытался выписать в Россию для «передачи опыта» самого выдающегося банкира того времен. В 1717 году Петр I, находясь в Париже, посетил открытый год назад Всеобщий банк и говорил с его директором шотландцем Джоном Ло о принципах, на которых основан банк. Энергичный и умный банкир, очевидно, произвел на Петра благоприятное впечатление. Россия еще не знала ни банков, ни ценных бумаг, ни бумажных денег. А в это время…

По мере обострения финансового кризиса во Франции Джон Ло все более чувствовал, что здесь, наконец, оценят его нестандартный проект. Казна государства была пуста, государственный долг огромен (2 миллиарда ливров), кредит подорван, в хозяйстве упадок и застой. Все это Джон Ло предлагал поправить путем создания государственного банка с правом эмиссии банкнот.

26

Его час настал, когда в сентябре 1715 году умер Людовик XIV. Франция была накануне финансового банкротства. «Король-солнце» оставил грандиозный долг, разваленную экономику, расстроенные финансы. Джон Ло уже несколько лет исподволь внушал свою идею «здоровых» денег человеку, который имел шансы стать правителем страны при малолетнем наследнике престола,— герцогу Филиппу Орлеанскому, племяннику старого короля. Филипп уверовал в шотландца. Когда он, оттеснив других претендентов на регентство, захватил власть, то немедленно призвал на службу Джона Ло. Улицы Парижа были заполнены толпами голодных людей, которые в ненависти и отчаянии до основания разносили памятники недавно почившего короля Людовика XIV, требуя от нового правительства неотложных мер для спасения страны от голода и разрухи.

Но еще потребовалось более полугода, чтобы преодолеть сопротивление аристократических советников регента и парижского парламента, боявшихся радикальных мер и не доверявших иностранцу. Ло пришлось отказаться от идеи государственного банка и согласиться на частный акционерный банк. Впрочем, это был лишь обходный маневр: с самого начала банк был тесно связан с государством. Учрежденный в мае 1716 года Всеобщий банк в первые два года своей деятельности имел потрясающий успех. Талантливый администратор, математик, предприимчивый коммерсант, искусный политик и дипломат, Джон Ло при поддержке регента смело и уверенно овладевал всей денежной и кредитной системой страны. Банкноты Всеобщего банка, выпуск которых Ло в этот период успешно регулировал, внедрялись в обращение и часто принимались даже с преимуществом против монет. По сравнению с парижскими ростовщиками банк давал ссуды из умеренного процента, сознательно направляя их в промышленность и торговлю. В экономике Франции наметились явные признаки оздоровления и деловой активности. По всей Франции шла финансовая лихорадка. Каждый обогащался, как мог. Слуги и конюхи, увлеченные операциями с ценными бумагами, проcнувшиcь утром, убеждались, что за минувшую ночь стали миллионерами. Приехавшая в оперу герцогиня c изумлением обнаружила, что

27

соседняя ложа занята ее бывшей поварихой, которая теперь щеголяла сияющими алмазами. Улицы Парижа напоминали собой карнавальное шествие. По обочинам стояли сооруженные на скорую руку бесчисленные закусочные и кондитерские, здесь же давались интермедии и сценки. Пощелкивая,  крутились колеса рулеток, жизнь била ключом. Население Парижа за короткое время увеличилось на триста тысяч.   Гостиницы, ночлежные дома, даже казармы были переполнены. Предприимчивые домохозяйки сколачивали состояние, устанавливая кровати в мансардах, на кухнях и... в конюшнях...

Объемы доходов от реформы денежного обращения были таковы, что уже через два года были выкуплены все долги Франции. Кроме того, Джон Ло, смог обильно финансировать государственные расходы. Налоги снизились, конъюнктура выросла, экономика стала процветающей.

Долги Франции, выкупленные Всеобщим банком Джона Ло, составляли 2 миллиарда ливров. Насколько непомерна такая сумма для преимущественно сельской страны с 12-миллионным населением, можно судить по тому, что нормальные государственные доходы были около 110 миллионов ливров в год. Джон Ло сделал деньги для Франции. За двести лет до разработки нынешней денежной системы Соединенных Штатов, сделавших Америку всемирным банкиром, Джон Ло за два года сделал Францию богатейшей из стран. Но и воры, и завистники не оставляли усилий опорочить банкира. Всякий врач, практикующий излечение тяжелого и неблагодарного больного, должен быть готов к такому повороту – когда больной сможет самостоятельно кушать, он первоначально примется за доктора.

5 января 1720 года Джон Ло официально стал генеральным контролером финансов Франции. Фактически же он управлял финансами страны уже давно. Но как раз в это время стали ощущаться первые подземные толчки под его системой. К осени 1720 года банкноты, выпускаемые Джоном Ло, стоили не более четверти своей нарицательной стоимости в серебре. Цены всех товаров сильно повысились. В Париже не хватало продовольствия, усиливалось народное возмущение. С ноября

28

банкноты перестали быть законным платежным средством. Началась ликвидация системы. Джон Ло лишился своего имущества, расстался с семьей. Парламент намеревался его казнить.

В 1721 году, когда опальный и изгнанный из Франции Джон Ло жил в Венеции (где он, в бедняцком районе, без друзей и в полной нищете, умрет через 8 лет) и готовился ехать в Лондон, чтобы там попытать счастья, его посетил некий савойский дворянин, который представился агентом российского правительства. Он вручил Ло письмо, написанное по поручению Петра одним из его советников. В письме содержалось приглашение на русскую службу, и предлагался приличный денежный аванс. Однако все надежды Ло были связаны в то время с английским двором, который относился к России по мере ее усиления все враждебнее. Поэтому Джон Ло, боясь потерять свои шансы в Лондоне, уклонился от ответа и неожиданно уехал из Венеции. Оставив Петру I заботы об огромной Российской империи, где ещё полтора столетия будет рабство в форме «крепостного права».

В 1744 году в России генерал-прокурор князь Шаховской предложил изъять обесцененные медные пятаки и заменить их банковскими билетами — "цеттелями" (по-немецки — "записка", "этикетка"). Но заупрямился Сенат: «...билеты по тому ж в России не токмо не заобыкновенное и незнаемое дело, но и самое вредительное и весьма хуже нынешних пятикопеечников; ибо те внутреннюю доброту имеют, а билеты оной иметь не будут». Лишь 18 лет спустя предложения Шаховского вспомнили. Этому предшествовал указ императора Петра III о выпуске монет по новым образцам — золотых, серебряных и «облегченных» медных. 18 мая 1762 года тайный секретарь Волков огласил подписанное самодержцем повеление, в котором говорилось, что «Его Императорское Величество находит, удобное и ближайшее... средство в делании банкоцеттелей» (бумажных денег). А 25 мая последовал царский указ об учреждении Государственного банка с правом выпуска билетов достоинством в 10, 50, 100, 500 и 1000 руб. Банк должен

29

был открыться 1 июня. Но тремя днями раньше дворцовый переворот сбросил Петра III с престола. После воцарения императрицы Екатерины о банке, увы, надолго забыли. И только в1768 году в России появились два государственных банка, учрежденные Екатериной Великой для финансирования войны с Турцией.

Активы

Вообразите, что вы старый, опытный плотник Папа-Карло. В ваших руках – полено. Вы его дешево купили (произвели расходы), и не знаете, что с ним делать. Какие есть у вас варианты использования полена?

1. Выбросить, чтобы не мешалось в доме (ноги надо беречь!) и не разводило жучков-древоточцев.

2. Выбросить, чтобы соседям не было завидно, что у вас хорошее полено.

3. Убрать в сарай на несколько лет, чтобы сначала полено сгнило, а потом, когда уже будет не жалко выбрасывать, выбросить.

4. Сделать лавочку перед домом, пусть все желающие отдыхают в пути.

5. Сделать деревянную куклу и подарить соседскому мальчику.

6. Выбросить, чтобы ничего из него не делать, и даже не ломать над этим голову.

7. Зажечь полено в камине, и обогреть комнату на несколько часов.

8. Сделать несколько сотен деревянных ложек и продать на рынке.

9. Сделать из полена новый рабочий стол (верстак), а старый или продать, или внести в уставный капитал какого-нибудь малого бизнеса.

10. Сделать царский трон и продать во дворец.11. Сделать лавочку перед домом и брать деньги с каждого

путника, отдыхающего на ней.

30

12. Сделать себе мастера-помощника - деревянного человека (Пинокио, Буратино).

13. Объявить полено чудодейственным (от всех болезней помогающим) остатком древа познания (из райского сада), и за деньги позволять прикасаться к полену.

14. Привлечь биотехнологов и научиться производить из древесины все виды пищи (создать «ноу-хау» для продажи пищевым концернам).

Итак, надо выбрать один из вариантов. Как выбрать? Первые семь вариантов, после своего воплощения не дают вам доходов (но оставляют сожаление о напрасно потраченных деньгах на покупку полена). Вторые семь вариантов требуют от вас больше размышлений, и все сулят выгоду (заработок).

Но может оказаться, что выгоды вовсе не будет (вся ответственность за выбор варианта, которые вы добровольно принимаете на себя, вовсе не гарантируют вам дохода). Варианты с 8 по 14 – это путь создания активов.

Один человек выращивает дерево, чтобы были прутики отмахиваться от мух. Другой выращивает, чтобы собирать плоды (вишни, яблоки, груши, персики) и продавать тем, кто в них нуждается.

Вывод. У всех людей, всегда есть какие-то возможности. Активы. Превратить эти возможности в доход, или не заметить вовсе, или заметить, но отправить на свалку – личный выбор каждого. Кому-то предоставляется шанс, а кому-то большая ловкость увернуться от шанса.

Можно сказать, что активы - это возможности.Откуда у человека появляются возможности? От обязательств.Обязался ученик повторно сдать экзамен, учитель дал ему

такую возможность. Обязался сын не включать по вечерам громко музыку, папа подарил ему новый плеер. Обязался рабочий починить машину, ему предложили денег за труд. Обязалась компания найти запасы нефти в недрах, ей дали деньги и оборудование. Обязался клиент вернуть банку кредит, получил деньги на долгое время. Обязалась политическая партия сделать

31

хорошую жизнь для все-всех получила в управление целую страну.

Но если вы ждёте, что у вас первоочерёдно должны появиться возможности, а уж потом вы возьмете на себя посильные обязательства, значит, вы уверены, что возможности должны даваться человеку ранее обязательств. Ждите-ждите. Читайте сказки о чудесах, про щуку, которая за вас всё сделает. При таких мыслях и взглядах, вам не хватит жизни дождаться возможностей.

Еврейская поговорка говорит, что «надежды и ожидания делают из мудрецов идиотов».

Тот, кто на себя больше взваливает (и, конечно, несет) научается нести больше и больше. Становиться крепче. Научитесь брать много ответственности и много хлопот на себя, и сторонние люди обратят на вас внимание, по доброй воле станут зависимы от вас, и дадут вам новые возможности.

Принимайте обязательства как лекарство от нищеты.

Что такое банковские активы?

Это способы, которыми банки получают будущие экономические выгоды с помощью прошлых операций или сделок. Активы способны приносить прибыль банку. Например, доход от роста стоимости ценных бумаг, купленных банком именно ради получения дохода. Или доход от денег, выданных клиентам под процент (кредитный доход, маржа по кредиту, доход от кредитного портфеля).

Будущие экономические выгоды – это запланированный приток денежных средств. Например, банк выдал клиенту 100 000 долларов на покупку дома, при условии, что клиент будет платить банку 12% годовых. Клиент получил кредит и в определенный день (допустим, один раз в месяц) приносит в кассу банка 1/12 годовой ставки, точнее 1 процент в месяц. Каждый месяц банк будет получить 1000 долларов. 12 000 долларов банк получит за один год. Эти двенадцать тысяч будут доходом от актива стоимостью 100 000 долларов.

32

Соответственно, если банк создаст активы в размере 100 000 000 долларов (то есть выдаст одну тысячу кредитов по сто тысяч долларов), то за год (по ставке 12%) банк получит доход от своих активов в сумме 12 000 000 долларов. Именно столько поступит в кассу банка и на его корреспондентский счет денег. Даже если через один календарный год все клиенты банка вернут все 100 миллионов долларов назад в банк, он получит законные 12 миллионов долларов дохода.

Будущие экономические выгоды от банковских активов во время прихода будущих времен не всегда принимают форму притока доходов. Например, клиент может разориться и не вернуть кредит. Но эти варианты мы рассмотрим в тех частях книги, где обсуждаются банковские риски.Для того чтобы стать активом, любой ресурс, кроме наличности, должен обладать тремя важными характеристиками:

1. Ресурс должен отдельно или в сочетании с другими ресурсами обеспечивать прямо или косвенно будущий приток денежный средств (например, специальная банковская электронная программа в сочетании с компьютером и профессиональным банкиром).

2. Банк должен иметь возможность получать прибыль и контролировать доступ к полученной прибыли (например, банк купил прибыльное предприятие и назначает новых руководителей, которым больше доверяет контролировать и работу предприятия и перечисление прибыли в банк).

3. Операция или другая сделка, дающая банку право на прибыль или контроль над ней, должна быть окончательно завершена (Например, выданный кредит под 12% годовых в сумме 100 000 за три года даст банку 12 000 долларов дохода. Но после этого кредит не будет возвращен в банк. В этом случае операция кредитования не будет завершена, пока банк не реализует имущество клиента (залог) и не вернет свои 100 000 долларов принудительно).

33

Ликвидные активы банков

Ликвидность – это способность быстро выполнять свои денежные обязательства (например, вернуть вклад, заплатить по гарантии, перевести деньги в другой банк). Для этого у банков не обязательно должно быть много денег в любой момент, достаточно иметь что-то, что можно быстро превратить в деньги, а после этого сразу рассчитаться по обязательствам.

Можете ли вы достать деньги из кармана? Если ответ «да», то у вас в кармане очень ликвидные активы. В банках ликвидными считаются те активы, которые представляют собой фактическую наличность или в течение короткого времени могут быть обращены в наличность, например, ссуды до востребования (которые вы можете запросить от клиента), ожидаемые поступления от других благополучных банков, займы, подлежащие переучету (пере-кредитованию), а также ценные бумаги, пользующиеся спросом на рынке. К ликвидным банковским активам нельзя отнести выданные клиентам займы, если их нельзя продать другому кредитору (банку), ценные бумаги, не имеющие спроса (не интересующие покупателей), банковские здания, устаревшее специальное оборудование.

Как оценивать стоимость активов?

У банков есть бухгалтерский баланс. На балансе банков активы оцениваются в национальной валюте (рублях, долларах, йенах, юанях, манатах, фунтах и т.д.) или в международной европейской валюте – евро. Банки по давней традиции продолжают применять метод оценки по прошлым затратам, который отражает неторговый характер большинства видов их деятельности. Иное дело коммерческая фирма, например, магазин. Если бы магазин купил для дальнейшей реализации бочку мёда за 1000 долларов, то бухгалтер магазина, директор и товаровед могли бы оценить этот актив в 1200 долларов (с учётом 20 процентной торговой наценки). Однако, если бы мёд долго не продавался (например 2 года), то магазин вынужден был бы заново оценить этот сладкий актив (переоценка). После новой оценки бочка мёда может стоить 600 долларов. Итак, в этом

34

примере, актив, купленный ради получения прибыли, оценивался трижды:

1000 долларов – при покупке у поставщика товара, 1200 долларов – в магазине (в соответствии с опытом

прошлых продаж), 600 долларов – в том же магазине (в соответствии с

опытом «продаж» последних двух лет).Актив оставался неизменным (из-за отсутствия продаж, при

возможности долгого хранения без ущерба для качества), а стоимость актива существенно менялась.

Нынешняя банковская практика тоже учитывает, что, например, кредит за несколько лет кредитования может значительно обесцениться (если, допустим, похищен залог) или вырасти в цене (если другой банк готов выкупить этот кредит на 5 процентов выше номинальной стоимости). Стоимость банковского актива (рыночная), конечно, не стоит на месте. Однако практика отражения этого актива в балансе остаётся такой же как и сто лет назад – на основе произведенных затрат (на выдачу кредита, на покупку ценных бумаг или на обновление банкоматов).

Оценка стоимости активов разными оценщиками и производится по-разному. И экономисты (теоретики) не имеют одинаковых взглядов на способы оценки активов. До сих пор не решен вопрос о том, каким методом лучше оценивать стоимость активов. Попробуйте сами поломать голову и выбрать вариант оценки:

1. на основе прошлых затрат;2. на основе рыночной стоимости.

Допустим, вы выбрали первый вариант.Костя Огурцов зарегистрировал фирму в Англии (расходы

составили 500 фунтов), арендовал помещение на центральной улице Лондона и купил всё оборудование (столы, стулья, кухню, посуду – на 30 000 фунтов) для кафе. Костя купил напитки, скатерти, принял на работу официантов и поваров (еще 25 000 фунтов расходов). Костя заплатил художникам-дизайнерам за оформление кафе (15 000 фунтов). Костя потратил на рекламу по

35

ведущим английским каналам 150 000 фунтов. Однако посетителей оказалось мало, доход кафе не покрывал расходов на персонал и на аренду помещения и Костя решил продать кафе и купить ранчо в Америке. По какой цене он должен продавать кафе? Вы решили, что надо продавать не ниже затрат 220500 фунтов. Если кафе по этой цене быстро купят, значит, ваш метод оценки – хороший для Кости Огурцова. А если не купят, Костя будет продолжать платить за аренду, персоналу из своего кармана. Расходы Кости будут расти. По вашему мнению, если растут расходы, то растёт и стоимость бизнеса? Тогда, получается, что через год убыточной деятельности Костя должен продавать кафе в Лондоне уже не ниже 250 000 фунтов. Однако, ведь это кафе не покупали и тогда, когда оно было дешевле. Хотя, нельзя исключить, что через год кафе станет таким популярным и прибыльным, что Костя легко продаст его и за 350 000 фунтов. Если ему это удастся с помощью ваших оценок, вы вправе потребовать свои 10 процентов комиссионных. И Косте хорошо, и вам.

Теперь попробуйте предложить Косте Огурцову второй вариант оценки. На основании рыночной цены. Представьте, что вы прочитали сотни отчетов о продажах подобных кафе в центре Лондона за последний год. Вам удалось выяснить, что если Костя будет продавать кафе за 350 000 фунтов, то он его не продаст в ближайшие 2-3 года. Если будет продавать это кафе за 220 500 фунтов, то, может быть, Костя продаст кафе через год (если к тому времени цены на кафе останутся такими же, как сейчас, или даже вырастут). Но сели Костя будет продавать кафе по цене 175 000 фунтов, то он продаст его в течение месяца.

Активы принадлежат Косте. Деньги тратил он. Какие бы он не слушал советы, решение принимать ему. И риски нести ему. Он может вернуть после продажи затраты, а может не вернуть. Может подождать и продать дороже. А может и не продать, а вовсе разориться. Может вовсе не продавать кафе, а передать в управление более опытному администратору и получать ежемесячный доход. Может поменять кафе на ранчо в Америке, чтобы американский Kostya Cucumber избавился от ранчо и через год сам решал по какой цене продавать кафе в Лондоне.

36

Конечно, я значительно упрощаю ситуацию. Сотрудникам банка очень часто приходится самим

принимать решения и делать собственные методики оценки бизнеса, который хочет получить в банке кредит (банк должен быть уверен, что, если клиент не вернет кредит, продажа бизнеса этого клиента силами банка позволит вернуть все деньги в банк). Первый вариант оценки (по затратам) самый простой, но он не позволяет определять рыночную цену объекта продажи. А продать можно только по рыночной цене.

Когда император Наполеон (Бонапарт) писал письмо своему генералу, возможно, что затраты на его написание были невелики, однако, в наши времена, на самых дорогих аукционах такое письмо, учитывая интерес к персоне этого императора, может стоить десятки тысяч долларов.

А случайный карандашный набросок руки Леонардо да Винчи (на грубой бумаге) может стоить на аукционе сотни тысяч долларов.

Разве способ оценки активов по методу затрат могут объяснить ценность этих документов истории (или творчества)?

А стоимость «компании Уолта Диснея» («The Walt Disney Company») в несколько миллиардов долларов может быть объяснена по методу затрат?

Если повар жарил яичницу, и она подгорела, то ему придется жарить для клиента новую, которую он не сможет продать клиенту по цене двух яичниц. Хотя, с помощью метода затрат, повар может объяснить клиенту, почему яичница вышла в два раза дороже. Вывод, готовность покупателя платить за активы редко зависит от затрат продавца на создание этих активов. Таковы законы рынка.

(Смотрите главу активы).

Банковские воры

Воры пытаются грабить банки, но не один вор не способен нанести банку такой ущерб, который может сделать сильная команда банкиров, которая не занимается изучением чужого

37

отрицательного (печального) опыта и не занимается управлением рисками.

Вот какая история приключилась с девочкой из города Магадана, когда она работала в очень хорошо знакомом мне и дружественном банке.

Девочку звали Лена Воробьёва. Она жила на севере, была бледной и худенькой. Она хотела хорошо зарабатывать и пошла в 1989 году работать в частный коммерческий банк. За 10 лет она профессионально подросла и административно окрепла. В 1999 году она стала Президентом банка. Ей было очень трудно смотреть на чужие деньги. Целые 10 лет она терпела. Она знала много способов их присвоить. Но не присваивала. Пока не стала Президентом. Когда она стала Президентом, она стала пробовать разные способы воровства денег. И все они ей понравились. Она не имела совести, и с детства не знала, где она у человека располагается. Порядочность ей так и не передали родители. Лена Соколова не боялась угрызений совести, но воровала не так много, как хотелось. Вы спросите, почему? Ей нельзя было доводить банк до банкротства (это ситуация, когда банк с позором объявляют банком-банкротом). Потому что из банка-банкрота уходят клиенты с остатками денег и воровать дальше не у кого.

В первый год президентства она воровала немного. А во второй – немало. Лену научил нехороший мальчик Вова Любов. Вова много лет был государственным служащим, и воровать научился раньше Лены Воробьева. Вова стал председателем Совета директоров банка в то же время, когда Лена – Президентом. Вова воровал только у государства и никогда не сидел в тюрьме. Лена (хрупкая девочка) боялась сидеть в тюрьме, и Вова был для неё примером отваги и храбрости в науке безнаказанного присвоения.

К концу 2001 года они украли так много денег, что даже вынуждены были поделиться с Губернатором Магаданской области. (В то время губернатор Букетов был ещё жив и постоянно нуждался в деньгах. Через год его из-за денег застрелили в центре Москвы).

38

Акционеры банка испугались банкротства банка и уволили Лену и Вову. Огорчению Лены и Вовы не было предела. Как они страдали без банка! Если бы они только могли предугадать своё преждевременное увольнение, они воровали бы гораздо активнее.

Пришлось им идти к Губернатору, который воровал много более Лены и Вовы. Губернатор за скромную плату помог своим землякам утешением, прокурорами и милиционерами (ОМОН – отряд милиции особого назначения). Лена и Вова должны были вернуться в банк и доделать начатое дело. И вернулись с отрядом. Милиционеры штурмовали банк. Они были с оружием и в черных масках. И взяли заложников. От бандитов их отличало то, что они не заминировали банк и не выдвинули никаких требований к правительству.

Но это уже не банковское дело, а уголовное. Оно было заведено по факту вооруженного захвата банка в конце 2001 года. Расследование дело ведет милиция, принимавшая непосредственное участие в захвате. Так что в ближайшие 30 лет преступление не будет раскрыто.

Захват банка имеет прямое отношение к обширному понятию банковские риски.

Банковские риски

Вы теперь знаете, что в банковском деле есть риски. Банкир знает, что риски - очень опасные для банка обстоятельства. Например: представьте себе, что все вкладчики, с деньгами которых работает банк, испугались слухов об экономическом кризисе и побежали в банк забирать свои деньги. Банк, конечно, не сможет выдать деньги сразу всем вкладчикам (потому что он выдал кредиты клиентам-заёмщикам) и разоряется, хотя иных причин для разорения, кроме стихийной паники вкладчиков, у банка нет. В этом примере снятие денег паникующими вкладчиками – это банковский риск, вероятность которого есть всегда. Банкиры не могут контролировать настроения публики (этим занимаются политики и шоумены).

Слово «риск», применяемое в России, пришло из Испании (где оно обозначает «скала») или Португалии (где оно имеет

39

значение «отвесная скала»). Итальянское «risiko» или французское «risque» обозначают опасность, угрозу. А в переводе с латинского «rescum» обозначает непредсказуемость, опасность или то, что разрушает. Ещё древнее греческие слова «ridsikon, ridsa»– утёс, скала.

Сама жизнь и всякая деятельность, как способ заполнения жизни смыслом, содержат в себе много неприятных, непредвиденных и часто случайных моментов. Любая, даже самая продуманная, экономическая деятельность подвержена воздействиям неопределенности – переменам на рынке, поведением конкурентов и партеров, ожиданиям и решениям потребительской публики. Веками человек изворачивался под ударами сил природы, да так наловчился изворачиваться, что создал целую науку о рисках. В первой половине 19 века немецкий экономист Иоганн фон Тюнен выявил прямую связь между величиной прибыли и предпринимательским риском.

Американский экономист Фрэнк Найт, основатель «Чикагской школы», через столетие развил соображения Тюнена. Главный вклад Найта в микроэкономическую теорию, что получение прибыли бизнесов он прочно связал с такими факторами как риск и неопределенность. По его наблюдениям, риск является источником прибыли.

Любой человек, который не знаком с теорией Найта, но готов потратить пару лет для проведения над собой эксперимента, лежа на диване перед телевизором, может затем написать научный труд на тему «Отсутствие рисков, как источник убытков».

Английский ученый Джон Мейнард Кейнс впервые дал подробную классификацию предпринимательских рисков. Он выделил три основных вида риска:

1. Риск предпринимателя или заёмщика, возникающий в силу его неуверенности в способности получить такой доход, на который он рассчитывает. Этот вид риска возникает тогда, когда предприниматель вкладывает в бизнес только свои деньги.

40

2. Риск кредитора. Он возникает при проведении кредитных операций. То сеть предоставление кредитов (ссуд) под реальное обеспечение. Этот риск может быть связан с сомнением кредитора насчет обоснованности оказанного доверия. Когда кредитор подозревает, что заёмщик пойдет на притворное (намеренное) банкротство или предпримет другие попытки уклониться от выполнения обязательств по возврату денег.

3. Риск возможного уменьшения денежной единицы в связи с инфляцией (обесцениванием силы денег). Поэтому Кейнс считал, что реальное имущество более надежно (сохранно), чем денежный заём (кредит).

Если вы обратитесь в банк, то вам объяснят, что банк не стремиться к максимальной прибыльности, поэтому не увлекается игрой с рисками. Неоправданное опытом или страховкой увеличение риска не только уменьшают ожидаемый доход, но и приводят к значительным потерям. А некоторые риски катастрофичны для деятельности банка (пример тому, крах старейшего английского банка Бэрингс в конце 20 века по вине молодого менеджера, который, не украв ни пенса, только игрой на бирже, разорил банк на миллиард фунтов стерлингов). Теперь подробнее о банковских рисках.

Банковские риски, это скрытые от непрофессионального взгляда угрозы, которые могут привести неподготовленный к отражению этих угроз банк в значительно худшее состояние. А иногда и прекратить существование банка.

Какие же бывают источники и типы рисков, с которыми сталкивается банк? Попробую коротко описать самые главные риски. Начну с «кадрового риска». Риск, что сотрудники банка могут оказаться непрофессиональны или нечистоплотны (жуликоваты). Если искать для банка крепкое основание, то это основание – в разуме сотрудников банка. И погибель банка, от которой не застрахована ни одна организация, скрывается в мыслях и в страхах сотрудников банка. Все остальные риски не

41

столь разрушительны для банка. Но о них тоже стоит упомянуть. Итак.

Балансовые финансовые риски:- кредитный риск;- риск ликвидности;- процентный риск;- риск структуры капитала (риск левеража).Риск финансовых услуг (риск реализации)- операционные риски;- технологические риски;- риски инноваций;- стратегические риски.Внешние риски:- макроэкономические риски;- конкурентные риски;- системный риск;- законодательные, правовые риски;- стихийные бедствия (форс-мажорные обстоятельства);- социальные риски;- политические риски.

Для тех, кто хочет научиться отличать риски от ирисок, теперь подробнее о банковских рисках.

Избавиться от рисков, как избавляются от мух и насекомых, невозможно. Риски сопровождают любую деятельность. Можно пройти по натянутому канату и не упасть, а можно споткнуться на ровной дороге и сломать ноги. Можно спастись в океане (во время шторма), но утонуть дома, принимая ванну. Что уж говорить про бизнес. Суть всякого бизнеса в том, что люди искусственно создают проблемы за собственные деньги, а потом решают эти проблемы с целью зарабатывания денег. Например, банки выдают кредиты, остаются без денег и прикладывают большие усилия вернуть эти деньги, чтобы опять кому-то выдать кредиты. Но разве не рискованное дело – выдавать кредиты?

Один люди боятся выходить на улицу, потому что собаки кусачие. А другие люди (дрессировщики) воспитывают медведей,

42

тигров, змей и показывают публике свою «дружбу» с хищниками за деньги.

Смиритесь с присутствием рисков. Научитесь пользоваться рисками, научитесь управлять рисками. Научитесь зарабатывать на рисках.

Как? Ведь риск не обезьяна в юбке, чтобы показывать его за деньги.

Рисками надо пользоваться более деликатно, чем ножом и вилкой.

Чтобы выгодно пользоваться рисками, надо научиться управлять рисками. Чтобы управлять рисками, надо их определить (отличить от всего остального).

Риски - это обстоятельства, которые могут испортить лучшие планы банкира. Когда банкир думает о рисках, в его голове появляются такие мысли:

А вдруг заемщик вернет кредит не полностью? А вдруг заемщик разориться и вообще не сможет вернуть банку кредит? А вдруг банк не сможет продать залог? (Это мысли о кредитном риске);

А вдруг из-за слухов начнется паника среди клиентов, и они испугаются банкротства банка? Вдруг большая часть клиентов от испуга решит закрыть свои счета и забрать деньги из банка? Вдруг банк не сможет единомоментно рассчитаться со всеми вкладчиками? (Это мысли о риске ликвидности);

А вдруг, когда договоры с клиентами уже подписаны, и их невозможно изменить, проценты по кредитам нужно будет поднять, а проценты по вкладам нужно будет снизить, чтобы банк не разорился, и чтобы обеспечить банку достаточный для существования доход? (Это мыли о процентном риске);

А вдруг кредиты будут выданы заёмщикам на двадцать лет, а депозиты от вкладчиков приняты только на пять лет, где потом взять денег еще на пятнадцать лет кредитований? (Это мыли о риске структуры капитала (риск левеража);

А вдруг доллары вырастут в цене, а рубль резко упадёт по отношению к фунту? Может быть, не стоило покупать так много евро, если они подвержены таким большим колебаниям по отношению к доллару и рублю? А вдруг банк поспешил

43

перевести свои денежные резервы из долларов в Йены? (Это мысли банкира о валютных рисках);

А вдруг выбранное банком программное обеспечение не сможет обеспечить стремительный рост количества операций банка? Смогут ли компьютеры разных систем во всех удаленных отделениях банка использовать новый программный продукт для передачи отчетности в головной офис банка? А вдруг хакеры (взломщики программной защиты) незаметно станут вмешиваться в операции банка с деньгами клиентов и похитят деньги, или нарушат работу всего банка? (Это мыли об операционных и технологических рисках);

А вдруг внедряемые новшества устареют через месяц? А вдруг внедрение в банк передовых технологий, после больших затрат денег и сил, не даст положительного результата? А вдруг внедрение новых схем и принципов работы банка принесет банку убыток вместо прибыли? А вдруг клиенты банка не воспримут новшества и уйдут в другие банки? (Это мысли о рисках инноваций);

А вдруг выбранное сегодня банком главное направление деятельности не сможет обеспечить банку существование через 3-5 лет? А вдруг объединение банка с более крупным банком приведет не к увеличению масштаба бизнеса, а к скорому крушению вновь возникшего банка? А вдруг банк слишком медленно решается выйти на рынки других стран и благоприятное для развития время будет упущено? (Это мысли банкира о стратегических рисках);

А вдруг вся банковская система страны из-за «усыхания» экономики станет убыточной? А вдруг из-за слишком быстрого расширения денежной базы (количества денег в обращении) начнётся «галопирующая» инфляция? А вдруг «оседающий» или рухнувший фондовый рынок потянет за собой обрушение всей банковской системы? (Это мыли о макроэкономических рисках);

А вдруг соседний банк предложит такие условия обслуживания клиентов, что все клиенты уйдут к нему? А вдруг банк слишком позно поймет причину ухода клиентов в другой банк? А вдруг банк не сможет предложить такие же условия,

44

потому что не готов обеспечить высокий уровень обслуживания? (Это мысли о конкурентных рисках);

А вдруг один из крупных банков, который всегда имел высокий рейтинг надежности, и получал большие межбанковские кредиты, не сможет вернуть крупный кредит? А вдруг тот банк, которому не вернулся кредит, станет неликвиден? А вдруг эта ситуация (эффект падающих друг за другом костяшек – «эффект домино») как огонь перекинется на другие банки и дойдет до нашего банка? (Это мысли о риске разлада всей системы – системный риск).

А вдруг инструкции и законы выявят свои дефекты, когда уже трудно будет исправить последствия применения законов? А вдруг депутаты примут новые законы, или примут поправки к старым законам, которые нарушат работу банка, потому что у банка не будет достаточно времени перестроить работу? А вдруг судебное решение объявит незаконными те сферы деятельности в стране, которые для банка являются основными и дают главный доход? (Это мысли о законодательных, правовых рисках);

А вдруг будет пожар и документация и оборудование банка сгорит? А вдруг прорвет трубу водоснабжения и от воды пострадает техника банка? А вдруг будет тайфун, и он повредит здание банка? А вдруг земная кора даст трещину именно в том месте, где стоит здание банка? А вдруг будет война, и лучшие сотрудники банка пойдут защищать страну? (Это мысли о стихийных бедствиях и прочих форс-мажорных, непредвиденных обстоятельствах);

А вдруг люди будут жить всё беднее и беднее, все меньше будут копить деньги и все больше тратить, все чаще снимать деньги со своих счетов? Вдруг большая часть предпринимателей потеряет интерес создавать рабочие места и развивать бизнес? Вдруг из-за слухов о денежной реформе население перестанет на какое-то время доверять банкам? (Это мысли о социальных рисках);

А вдруг новый кандидат в президенты, чтобы стать популярным среди большинства населения страны, заявит, что все экономические беды от банков и призовет обывателей

45

громить банки? А вдруг истерически настроенные политики придумают, что во всем мире имеет место «банко-масонский» заговор и всех шизофреников перепугают всемирным банковским правительством? А вдруг руководители центрального (государственного) банка страны станут рассказывать населению, что стране нужны только крупные банки, а остальные надо ликвидировать? А вдруг советником по экономике у президента страны станет человек, который ненавидит банки? А вдруг в стране смениться власть и все банки будут отобраны у банкиров, национализированы (то есть объявленные общими, государственными)? А вдруг люди поверят политикам, что ради светлого будущего надо не работать, а убивать друг друга ради светлого будущего уцелевших? (Это мысли банкиров о политических рисках).

Конечно, это не все риски. Но и их достаточно, чтобы испортить жизнь и всем банкирам и всем клиентам банков. Научитесь справляться пока с этими.

Как это делать? Самый простой способ в статье «Безопасности не бывает слишком много».

Работу по сбережению банка от рисков можно разложить на такие составляющие:

Составление списка рисков, и выделение в нем тех, на которые банк повлиять не может (например, форс-мажорные риски). То есть менеджеры должны получить точное представление, что банк не всеми рисками способен управлять.

Получение регулярной (ежедневной) качественной информации о состоянии активов и дел в банке. Информация должна быть доступной для всех, кто обязан не допустить отрицательного влияния рисков на работу банка. Все экспертные оценки (мнение ведущих специалистов банка) должны быть именными, а не анонимными.

Ввести в банке правила (процедуры) обсуждения информации с точки зрения наблюдения за рисками. Всякие обсуждения завершать письменными решениями (поручениями) и назначением сроков исполнения и лиц, ответственных за исполнение решений.

46

Определение границ допустимого от риска ущерба. Ущерба, который не может поколебать возможности банка отвечать по обязательствам (например, уменьшение прибыли банка от снижения процентов по кредитам).

Определить сумму расходов, которую банк может без ущерба для деятельности регулярно тратить на нейтрализацию управляемых рисков. Эти расходы не должны сделать банк нерентабельным и непривлекательным для инвесторов (акционеров) и клиентов (вкладчиков). (Например, нельзя потрать на усиление охраны банка так много денег, что банк будет вынужден уменьшить проценты по вкладам клиентов и отказаться от выплаты дивидендов акционерам).

Спланировать шаги по предупреждению, страхованию и минимизации рисков. Назначить ответственных за исполнение этих шагов и дать поручения.

Создать денежные резервы для покрытия рисков, если их не удастся предупредить или остановить. Резерв прочности банка создать за счет увеличения взносов учредителей (акционеров) и за счёт направления части дохода от банковской деятельности.

Конечно, в результате всех мер, риски полностью нейтрализовать (или ликвидировать) не удастся. Но вы сможете контролировать ситуацию. Рычаги управления рисками будут в ваших руках. Не только вы будете реагировать на риски, но и риски будут подчиняться вашим приготовлениям к незваным гостям.

Однако эти хлопоты будут бессмысленны, если расходы на борьбу с рисками отнимут у банка весь доход, или отвлекут сотрудников и руководителей банка от главной производственной задачи банковского бизнеса – получения прибыли.

Детские деньги – не забавы ради

С самого раннего возраста мы с женой давали своим детям деньги. Мы их называли «субботние деньги», дети их называли

47

просто «субботние». С каждым годом взросления ребёнка росла и сумма «субботних денег». Нам, родителям, хотелось научить детей пользоваться деньгами. Научить копить, научить тратить, научить терять деньги. Научить переживать наказание в форме лишения «субботних». Были и другие деньги (не «субботние»): деньги в подарок, деньги за какой-то особый труд (за сложную работу). И все эти деньги были как бы учебные (воспитательные).

Но эти деньги не являлись для детей бизнесом. Отношение родителей к детям покровительственное – родители диктуют правила этих отношений. И, сколько давать детям денег, решают родители. В бизнесе отношения договорные, не покровительственные. Главная задача бизнеса – зарабатывать деньги.

Люди создают бизнес, чтобы он помогал зарабатывать деньги большие, чем эти же люди могут заработать, нанимаясь на работу.

Чем отличается банковский бизнес от остальных?

Чтобы лучше разглядеть любую вещь, надо положить её отдельно от других вещей. Надо повертеть эту вещь и посмотреть со всех сторон. Банк - не игрушечный автомобиль, его трудно повертеть. И внутри любого банка вам не позволят заходить туда, куда вам хочется. Вам не будут отвечать на многие вопросы, потому что это не позволяет банковская тайна. Но есть информация, которую могут знать все. Вот вам пример:

Банк не выращивает овощей. Банк не организует туристических маршрутов. Банк не разводит рыбок в аквариуме. Банк не снимает фильмов. Банк не делает самолеты. Банк не строит химических заводов. Почти все дела и все работы, которые вы знаете, не имеют прямого отношения к банкам. Однако! Все эти дела и работы (вам известные) прямо связаны с оборотом (движением) денег. А главные специалисты по движению и хранению денег работают именно в банках.

48

Можно ли вообразить мир с деньгами, но без банков?Если бы не было банков, то людям пришлось бы всю жизнь

охранять собственные деньги. Или нанимать специальных охранников для охраны денег во время отдыха хозяина (денег). Но за охранниками нужен особый присмотр, ведь они лучше всех знают, где лежат деньги и как их украсть. Пришлось бы нанимать смотрителей за охранниками. Чтобы охранники не обокрали хозяина денег. Однако, охранники могут сговориться со смотрителями и поделить охраняемые деньги между собой. Уходя из дома, каждый владелец денежного капитала, рисковал вернуться в безденежный дом. И пропали тогда накопления. Прощай, беззаботная, туристическая старость. Пришлось бы, никому не доверяя, всегда брать чемодан денег с собой. Но как избежать грабителей, таская целый день чемодан с деньгами? А как проверять, все ли деньги на месте? Каждый день пересчитывать все деньги? А как работать, если надо постоянно следить за чемоданом денег? Как кататься на велосипеде с чемоданом денег? Как плавать в бассейне? Куда класть деньги на ночь? Под подушку? Такой вот можно вообразить мир без банков.

(Здесь я нарисую несчастных людей, которые имеют много денег, но не знают, что такое банк и как им пользоваться).

Вторая особенность банка в том, что он может создавать новые деньги. Успешные первоначальные попытки создавать деньги в виде бумажных банкнот (смотри главу Банкиры-ювелиры) были прекращены по воле государственных чиновников (законами этих государств). Однако банк имеет возможность создавать новые деньги и без печатания банкнот. Как это делают банкиры? Выдавая кредиты. Каждый кредит, который клиент получает в банке, это новые деньги, которые банк запускает в обращение. Каждый кредит увеличивает общую денежную массу на свою величину.

Миллионы людей мечтают создавать деньги по собственной воле. Все, кто об этом мечтают, могут воплотить свои мечты, работая в кредитном отделе банка. В банке мечта столкнётся с пониманием, что деньги могут производить только очень ответственные люди. Люди, ответственные за последствия своих

49

фантазий и действий. Чтобы выдавать кредиты надо изучить, что такое ликвидность. Иначе можно оставить банк в состоянии, когда он не может вернуть деньги вкладчикам и может лишиться лицензии. Невозможность полностью вернуть деньги всем вкладчикам называют неликвидностью. При возврате кредитов в банк ликвидность увеличивается. Если кредитованием занимаются опытные специалисты (которые принимают все меры по возврату кредита), то способность банка создавать деньги сулит банку прибыль и долгую историю.

Крупные банки выдают каждый год сотни тысяч кредитов. И процветают.

Для сравнения. Дайте десяти друзьям кредит на один месяц и посмотрите, что из этого получиться. Думаю, вы останетесь без друзей. Зато, если будете требовать деньги назад, приобретете в их лице врагов (Статья «Можно ли давать кредиты друзьям?» во второй части пособия)

Банки, которые выдают деньги (без обеспечения мер по их возвратности) своим друзьям, не только создают новые деньги, но и создают новых врагов.

Создание новых денег относится к уникальному чуду, которое свойственно банковскому делу. А всякими чудесами надо пользоваться осторожно и после качественной подготовки (после изучения кредитных рисков).

Такова особенность кредитования – вы сами оплачиваете свои будущие неприятности. Подробнее в главе кредитование.

Почему люди несут деньги в банк?

Причин несколько. Но я знаю не все из них. Потому что не все люди могут объяснить свои поступки. Вот некоторые из известных мне причин:

чтобы деньги не хранить дома (дома деньги становятся легкой добычей детей и воров, дома деньги можно так хорошо спрятать, что потом никогда не найдешь, можно вообще забыть, что деньги куда-то спрятаны, деньги могут упасть за тяжелый старинный шкаф,

50

который отодвинут только через сто лет, когда деньги станут совсем другие),

чтобы получать доход по вкладу (таким образом, деньги размножаются - или приумножаются - и подталкивают хозяина к тихому процветанию)

чтобы накопить много денег к старости (потому что лучше горько сожалеть, что напрасно накопил деньги, чем горько сожалеть, что напрасно не накопил деньги) Вообще лучше к старости страдать от обилия, чем от нищеты. Потому что от обилия можно избавиться в любом возрасте (моментально!), а от нищеты труднее всего избавиться именно в старости. Зарабатывая деньги, можно так увлечься, что кроме денег, человек накопит целый арсенал болезней, но в большинстве случаев, накопленные с деньгами болезни можно излечить этими же деньгами. Можно, конечно, (и такое бывает) при всех стараниях, вообще не накопить денег, но попытки разрешается делать всю жизнь (до старости).

потому что в банке всегда работают обаятельные и образованные люди и всегда приятно встретиться с такими людьми. На улице никто не будет тебе специально подбирать умную и воспитанную компанию, по улице ходят всякие люди, но в банк принимают исключительных людей, а всяких неприятных и необразованных – из банка исключают (если, конечно, они туда, замаскировавшись, тайно попадут).

потому что в банке от хороших людей можно получить хороший совет по самым важным вопросам. Исполнять этот совет не надо, но подумать над советом стоит. Сделать можно по-другому, все по-своему, но только после этого, будешь жалеть, что не послушался совета банкира.

Некоторые люди хранят деньги собственными способами, не прибегаю к услугам банка. Где же? Российские журналисты

51

провели анонимный опрос. И вот что выяснилось (Читайте приложение «Где деньги лежат»).

Зачем люди хотят получить кредит?

Ответов на этот вопрос банкир слышит тысячи. И все эти ответы можно разделить на несколько крупных групп:

чтобы погасить другой долг; чтобы заработать денег; чтобы сменить масштаб личности; чтобы купить дом; чтобы оплатить учебу или дорогое лечение; чтобы купить машину (или самолет); чтобы улучшить быт; чтобы решить проблемы; чтобы украсть у банка деньги; чтобы начать новый бизнес: чтобы оставить банку залог (скрытая продажа).

Получатель кредита (заёмщик) не хочет долгие годы копить деньги для исполнения своих желаний. Заёмщик хочет, чтобы деньги для него собирал и копил банк, а заёмщик будет стараться убедить банк предоставить кредит именно ему. Заёмщик расскажет сотрудникам банка, какая прекрасная жизнь будет у самого заёмщика и у банка-кредитора, если банк примет положительное решение и выдаст желанный кредит.

В следующей главе вы можете взвесить свои шансы на получение кредита.

Кому банк даёт кредиты?

Прежде чем пойти в банк за кредитом, подумайте, все ли вы о себе знаете? И все ли вы помните из того, что нужно знать о себе самом? Храните ли вы документы (архивы), которые могут подсказать что-то важное для банка? Банк будет дотошно узнавать следующее:

какой у вас годовой доход? гарантирован ли доход контрактами?

52

как часто вы получаете доход (раз в неделю, раз в месяц, раз в квартал, один раз в полгода...)?

какая часть этого дохода должна вас содержать, а какая часть может пойти на погашения кредита (и выплату процентов)?

наёмный ли вы работник или вольный предприниматель?

сколько дет вы на одной работе? или в одном бизнесе? есть ли у вас доходные инвестиции (например,

акции)? есть ли у вас какие-то прежние денежные

накопления? если вам нужен кредит для развития бизнеса,

сколько собственных денег вы туда вложите? есть ли у вас долги, и как они велики по

сравнению с вашими нынешними доходами? можете ли вы содержать семью, или вам едва на

себя денег хватает? есть ли у вас, где жить, и кому принадлежит

ваше жильё? если банк отберет в вас квартиру (в случае не

возврата кредита), есть ли у вас, где жить? сколько раз вы уже кредитовались, и как четко

вы исполняли прежние обязательства?

Кому же банк выдаёт кредиты? Спросите своих друзей. Спросите юристов. Спросите в самом банке. Всё окажется просто, банк выдает кредиты тому, кто может выполнить сразу несколько условий банка:

1. отдать банку залог (например, свою квартиру) в обмен на кредит, 2. платить банку проценты за пользования банковскими

деньгами, 3. независимо от банка получать достаточный доход для

собственного преуспевания, 4. вернуть банку кредит вовремя.

53

Теперь вы уже можете оценить себя в роли заёмщика. Если оценки оказались высокими, и вам эта роль понравилась, идите в ближайший банк за кредитом. Пусть и банкиры поставят вам высокие оценки.

Если вы пришли за кредитом, будьте готовы…

Будьте готовы отвечать на десятки и даже сотни вопросов. Банк обязан получить ответы на эти вопросы, прежде чем банкиры смогут (последовательно) принять следующие решения:

1. Принимать ли от вас заявление и работать ли дальше с вами.

2. Готовить ли полноценное кредитное дело или ограничиться чашкой чая и пятнадцатью минутами разговора.

3. Наводить ли о вас справки или вы сами во всем признаетесь.

4. Обсуждать ли проект кредитного договора, или ограничиться банковской консультацией относительно перспектив вашего бизнеса.

5. Выдавать ли вам кредит или остановиться на подписании кредитного договора, как поезд тормозит у оборванных рельсов.

Некоторые вопросы очень просты. Личные данные. Образование. Благосостояние. Семейное положение. Место проживания. Послужной список. И другие вопросы.

Некоторые вопросы сложны и требуют подготовки. Хотите получить кредит, готовьте ответы на такие вопросы:

Какую сумму вы хотите занять у банка? На какие цели вы потратите кредит? Есть ли у вас бизнес-план (проект и пояснения) с подробными расчетами расходов и доходов после получения кредита? Как долго существует ваша компания? Кто владелец (или акционеры) вашей компании? Всегда ли вы лично возглавляли её? Есть ли у вас опыт получения и возврата кредита? Есть ли у вас «команда» - сплоченный коллектив профессиональных работников, доверяющих вам?

54

Способны ли вы реализовать свои планы, даже при неблагоприятных условиях? Как часто вы пользуетесь услугами аудитора? Есть ли у вас конфликты с налоговыми органами? Есть ли у вашей компании имущество (собственность), чтобы продать её в трудный для компании момент и рассчитаться в первую очередь с банком? Есть ли у вас готовность предложить банку собственное имущество (залог квартиры, машины, картин, мебели, драгоценностей) для расчетов с банком, если имущества компании окажется недостаточно?

По содержанию вопросов вы можете представить, что банк пытается «нарисовать» и ваш «личный портрет», и «портрет» вашей компании. Если общая картина порадует банкиров, то вы на пути к кредиту. Однако все ваши слова и планы банк будет проверять. Так что радоваться рано, по пути к кредиту многие клиенты застревали на всю жизнь.

Не сетуйте на банкиров за добросовестность. Если бы вам лично я доверил 10 000 долларов на два-три месяца, вы бы сразу бросились раздавать их приятным людям? А что бы вы вернули мне через три месяца? Вместо десяти тысяч долларов – миллион извинений, сочувствий и раскаяний?

Банк защищает интересы вкладчиков (смотрите главу «Ликвидность») и не может быть подобным ордену милосердия или кухне по раздаче бесплатных обедов.

Кредитные бюро расскажут о человеке

Если человек уже обманул один банк, ему это понравилось. Он понял, что можно получать деньги и не возвращать. Человек, обманывающий банк, конечно, на все будущие времена фиксирует информацию про себя самого. В банке все события записывают. Все факты действий клиента, берущего в долг у банка деньги, вносятся в кредитное дело этого клиента. Все документы, которые он приносит в банк, сохраняются в этом деле. Банк напоминает исторический архив. О многих людях за много лет сохраняется в банке и добрая, и дурная информация.

55

Банк не только хранит информацию о заёмщиках, но и передает эту информацию в кредитные бюро - компании, специализирующиеся на предоставлении данных о кредитоспособности юридических и физических лиц.

Кредитные бюро - бюро кредитной информации помогают всем банкам обмениваться информацией как о подлостях людей (опасных для банка), так и добросовестности людей (которым банк готов помочь в кредитовании и процветании).

Посмотрим устройство кредитных бюро в США. Кредитные бюро делятся на два вида:

общие, специализированные.

Среди «общих» старейшим, самым известным является Dun & Bradstreet, Inc. Эта компания существует более 100 лет (одна из ее предшественниц была основана в Нью-Йорке в 1841 г. и стала первой фирмой подобного типа). Ее многочисленные отделения расположены во всех уголках страны. Деятельность компании носит общенациональный характер, и ее возможности позволяют ей предоставлять информацию практически по любому предприятию в США, в какой бы сфере оно ни действовало - производство, посреднические операции, оптовая и розничная торговля, брокерские услуги и биржевые операции.

Но есть и «специализированные» бюро. Они ограничивают набор своих услуг одним или несколькими смежными направлениями.

Почти все торгово-промышленные ассоциации в США имеют свои кредитные бюро, занимающиеся сбором кредитной информации. Кроме того, существуют бюро по взаимному обмену кредитной информацией, такие, как Национальная ассоциация управления кредитом, которые способствуют взаимному информированию входящих в них компаний. О кредитоспособности предприятий банк может узнать также в Объединенном бюро кредитной информации Америки.

Кредитные бюро не только хранят информацию, но и издают справочники.

Справочники кредитного рейтинга издаются ежеквартально (один раз в три месяца), они не продаются, а

56

передаются в пользование подписчикам и содержат качественную информацию о многих юридических и физических лицах.

Справочник Dun & Bradstreet Reference Book содержит около трех миллионов (!) имен и названий. По каждому из них дается рейтинг по объему капитала и кредитоспособности.

Оценка капитала берется из финансовых отчетов, которые получает кредитное бюро два раза в год от каждого лица, фигурирующего в справочнике.

Кредитный рейтинг отражает мнение бюро по поводу надежности людей и предприятий (команды людей) в качестве заемщиков.

Это общие материалы обо всех. Но есть и специализированные материалы, которые обычно касаются отдельных сфер бизнеса или наиболее значительных компаний и предпринимателей. Бюро общего типа не ставят перед собой задачу готовить подобные материалы по всем именам в справочниках.

Специализированные информационные материалы составляются по отдельным контрактам, и оплата подготовки таких материалов зависит от числа имен и названий. Данные, содержащиеся в этих материалах, носят всеобъемлющий характер. Как правило, отражаются следующие моменты:

история компании; предшественники компании; современная структура; данные о персональном составе компании; данные из последнего отчета; все активы и пассивы, исходя из предыдущих

отчетов; размещение собственности компании; качество и уровень управления; случаи возгораний (пожаров); судебные дела, касающиеся компании; общая кредитоспособность; репутация на бирже; репутация в деловых кругах.

57

Для банка, анализирующего кредитную заявку, такие материалы полезны, поскольку позволяют подтвердить (или же отвергнуть) сведения, поступившие из других источников.

Кредитные бюро (как и банки) получают информацию из различных источников - непосредственное изучение компании, изучение ее кредиторов и банковских связей, общественной репутации и репутации в глазах страховых компаний. Такие бюро содержат штат корреспондентов, действующих на бирже, а также рассылают раз в полгода всем компаниям письменные вопросы, на которые они должны дать ответы.

Бизнесмены сознают, как важно иметь и поддерживать репутацию кредитоспособности, потому охотно предоставляют в кредитное бюро информацию. Кроме того, нужные факты собираются через смежные компании и банки.

Работа кредитного бюро похожа на работу сыскного агентства. В крупных городах агентства (представительства бюро, удаленные от главного офиса) поручают своим агентам (агентурная сеть) искать нужную информацию. Данные местных архивов очень полезны, когда дело касается ипотеки (залога жилья под кредит) или обеспечения кредита. Документы прошлых судебных процессов пригодятся при возбуждении новых гражданских или уголовных дел, рассмотрении случаев банкротства, мошенничества, апелляций.

Важную часть работы агентств общего типа составляют расследования в связи со случаями пожаров, грабежей и хищений.

В трудных, неожиданных (форс-мажорных) ситуациях человек меняет своё поведение, пытаясь выйти из ситуации с наименьшими потерями. Один клиент будет спасать, прежде всего, свою репутацию и делать все возможное для возврата денег, полученных у банка в кредит. А другой будет придумывать, как обмануть банк, используя неожиданные «подсказки» судьбы.

Кредитные бюро помогают сохранять информацию, которая помогла бы банку избежать сотрудничества с непорядочными клиентами.

58

Банку невозможно точно угадать, как будет действовать заёмщик в будущем, на банк всегда должен быть готов к самому худшему сценарию.

Самый качественный доход банка

Допустим, какой-то маг-чародей (волшебник) предложил вам сделать сложный выбор и обещал выполнить только один вариант пожелания из двух.

Первый вариант. Вы получаете хорошо оплачиваемую работу и до конца своих дней получаете гарантированный доход каждый месяц.

Второй вариант. Вы всю жизнь ничего не получаете, но каждый месяц вам дают возможность выбрать любой лотерейный билет и, если вам случайно повезёт, то вы можете один раз в жизни выиграть 1000 000 000 (Один миллиард) долларов.

Собственно, выбор ваш между такими крайностями: гарантированная хорошая качественная жизнь или постоянная нищета в ожидании чуда и фантастического богатства.

Итак, каков ваш личный выбор?У меня большая семья, поэтому нет выбора, я могу доверить

свою судьбу только гарантированному доходу. А вы уж как сами разумеете.

Последний раз в жизни я покупал лотерейные билеты, когда мне было 11 лет. Я, пошел в книжный магазин покупать перед 1 сентября все необходимое для школы. В магазине стоял прозрачный «барабан» с лотерейными билетами. На большом плакате реклама «мгновенной книжной лотереи» заверяла меня, что «каждый четвертый билет – выигрышный». У меня было 13 рублей. На один рубль можно было купить 4 билета. Познания в математике и уважение к деньгам подсказывали мне, что лотерея, это чудесное изобретение человечества, поможет мне не только купить школьные принадлежности, но и приумножить личный капитал. Я, азартный человек, решил получить от судьбы сразу 13 выигрышей и купил 52 билета. Выигрыш мой составил в сумме 5 рублей. Продавщица билетов, профессионал своего дела, очень одобрительно смотрела на меня. Но мой выигрыш не

59

позволял мне купить всё запланированное к школе. Однако я ещё мог много выиграть. Я верил в свою удачу и купил 20 билетов. После этого сумма выигрыша была 2 рубля. Шанс ещё не был полностью исчерпан. Поэтому я купил ещё 8 билетов, но ничего не выиграл. Деньги я потратил родительские, а доходов не получил. Домой я пришел с пустыми руками и всё честно рассказал. Моя мама, Наталия Ефимовна, мне не поверила. Она взяла 13 рублей и пошла со мной в книжный магазин. Я показал ей рекламу и прозрачный барабан. Мама купила 52 билета. Некоторые из них были выигрышные, что она торжественно предъявила мне, как доказательства моей лжи. Однако, моя мама, человек азартный, она покупала билеты и продолжала играть. До тех пор, пока не достигла моего результата. Семья лишилась 26 рублей (в то время зарплата мамы была 72 рубля), но я был реабилитирован. Все деньги были вложены в получение личного опыта. Это был мой последний лотерейный билет. Мама покупает билеты до сих пор. Что ж, опыт разочарований надо получать в раннем возрасте. Ни в каком учебном заведении, в качестве практических занятий по экономике, студенты не покупают лотерейные билеты. У меня такие занятия состоялись. Самое плохое, что могло бы произойти, это мой выигрыш в той лотерее. Слава Богу, я проиграл. Как хорошо, что деньги не дали мне ложного представления о легкой удаче. Так что сейчас те деньги можно было бы считать инвестициями.

Человек может ублажать свой азарт только теми деньгами, которые можно потерять без сильного сожаления.

Работа банка требует постоянных расходов: на оплату сотрудников, на оплату помещений, на бензин, на телефонные разговоры, на покупку новой техники, на обучение персонала, на рекламу (подробнее смотрите раздел «Бюджетирование в банке»). Руководители банка должны вести бизнес так, чтобы годами и десятилетиями банк работал без перебоев. Для этого им приходится отказываться от одноразовых сделок, которые (подобно лотерейным билетам) сулят огромные прибыли, отвлекают от системной ежечасной работы, но ничего не гарантируют (кроме затраты сил и времени).

60

Другое дело небольшие ежедневные операции по указанию клиентов (они происходят тысячами), которые дают банку возможность иметь стабильную денежную комиссию (доход). Или, например, кредитование клиентов, когда будущий доход банка запланирован и внесен в договоры с клиентами на десятилетия вперед. Тут есть определенные риски, но нет ничего общего с покупкой лотерейного билета или с гаданием на кофейной гуще.

На доходы от ценных бумаг, от депозитов в других банках, от кредитов, от клиентских операций банк может не ожидать «случайного счастья» и уверено развиваться и выполнять все свои обязательства.

Чем больше доля регулярно повторяющихся сделок в общем объеме доходов, тем выше качество доходов банка. Доходы от случайных, разовых сделок – снижают качество доходов. Хорошо иметь гарантированные (плановые) доходы, чем ставить свой банк в зависимость от воли случая (провидения).

Подробнее о влиянии качества дохода на ценность самого банка в главе «Как оценить банк».

Эмоции – хорошее топливо, но плохой двигатель

Трудно взяться за дело, если нет от этого радости. Художники, поэты, все люди творческих профессий называют эту радость вдохновением. Люди не творческих профессий называют эту радость – азартом. Беритесь за дело с азартом, но постепенно находите в любом деле привлекательность для ума и расчета. Чтобы азарт не оказался единственным двигателем дела. При угасании азарта (а это происходит непременно и внезапно) всё ваше дело потеряет для вас смысл, потому что двигателем (мотивом) служил эмоциональный порыв, полёт фантазии, выдумка, а не долгосрочный продуманный план (составленный из итогов размышлений). Человека может сдвинуть с места фантазия, но далее, он должен руководствоваться мыслью о стыковке фантазии с окружающими реалиями. Когда человек идет через болото или минное поле, то уж лучше ему не отвлекаться на звезды.

61

Может ли умная кошка или собака работать в банке?

Нет, не могут. Потому что не могут заниматься своим образованием и самообразованием.

Образование очень ценно для сотрудника банка. Для любого человека – тоже. Наблюдения ученых за судьбой умных и глупых детей проводились более 30 лет, и ученые нашли связь между интеллектом и здоровьем. Как утверждают сотрудники Гарвардского университета, если человек с рождения глуп, или просто не очень умен, то и опасным для жизни заболеваниям он подвержен гораздо сильнее. После более 30 лет наблюдений в 2004 году были опубликованы результаты в «Journal of Epidemiology and Community Health».

Тридцать лет назад медики установили контроль за группой детей: они обследовали состояние здоровья и провели тест на умственное развитие среди 633 ребятишек в возрасте 7 лет, проживавших тогда в городе Провиденсе. На протяжении последующего времени врачи держали связь с обследованными. Через три десятка лет провели второй медосмотр, в ходе которого выяснили много важных моментов. Оказывается, что те, кто в детстве отличался хорошими умственными способностями, повзрослев, стали здоровее своих сверстников, а те, кто в школе не блистал умом, выросли хилыми и болезненными. Для того, чтобы результаты были как можно более точными, исследователи ввели ограничения на выборку: исключили некоторые показатели, которые отрицательно влияют на умственное развитие (например, маленький вес ребенка при рождении), но выводы остались прежними.

Однако не стоит все валить на Бога или природу. Ученые объясняют собственные выводы очень просто: люди более интеллектуально развитые ведут здоровый образ жизни, регулярно ходят к врачам и вообще стараются не подвергать драгоценное для них здоровье риску. Достаточно предсказуемо, что умные дети, когда вырастут, будут работать на высокооплачиваемых должностях и смогут позволить себе иметь хорошую медицинскую страховку. Они будут внимательно следить за своим здоровьем, и хорошие врачи будут

62

обнаруживать у них болезни на ранних стадиях. А вот тот, кто в школе плохо учился и потом не нашел работы, будет испытывать постоянный стресс и пристрастится к дурным привычкам – курению, употреблению наркотиков и потреблению жирной пищи.

Еврейская поговорка делает очень грустный вывод: «Если отец не учит сына ремеслу, он готовит сына к грабежам». Потому что для многих преступников, воровство – единственный способ обеспечить себе жизнь (конечно, воровскую жизнь).

Кого называют банкирами?

Банкирами называют очень разных людей. Но я предполагаю в этой книге называть банкирами:

а) Менеджеров, которые работают в штате банка и специализируются на управлении сотрудниками банков (банковскими специалистами). Менеджеры должны хорошо знать банковское законодательство, банковские традиции, уметь планировать работу банка, управлять рисками банковской деятельности и, самое главное, очень точно подбирать (нанимать) банковских специалистов. Менеджеры несут ответственность за устойчивость банка и безопасность политики банка для сохранности денег клиентов.

б) Владельцев или совладельцев банков, которые являются собственниками капитала банка (акционерами или пайщиками). Владельцы должны иметь общие представления о специфике работы банка, о банковских рисках и о деятельности банковских управляющих. Именно владельцы несут ответственность за выбор и назначение высших руководителей банка, определение и утверждение устава банка и главных нормативных актов банка.

Долг прилежности (“duty of care”) требует, чтобы все банкиры в любых (простых и сложных, стандартных и нестандартных) ситуациях поступали по следующему принципу: «Я в этой ситуации должен действовать так, как бы действовал на моём месте другой разумный и добросовестный человек».

63

Специалисты по оценке информации

Мировой кинематограф и писатели детективов возвеличили разведчиков и сыщиков как самых больших специалистов по оценке информации. На самом деле этого никто не знает так это или не так. Работа разведчиков засекречена. Даже, если они и не самые лучшие аналитики, всех их дела засекречены. Тайна покрывает их достижения и их провалы. По закону банкир обязан хранить банковскую тайну. Банкир работает с информацией. Ни один банк не устоит на ногах, если даже малая часть его сотрудников будет глупа. Однако если даже весь департамент государственной разведки будет состоять из людей средних аналитических способностей, а все сыщики в стране не смогут определить, чьи собаки тужатся по утрам на пешеходные дорожки (оставляя на месте улики), государство не пострадает и не станет банкротом. Банк же, даже с одним дураком (но на одном из ключевых постов), обречен на банкротство (и никакие сыщики его не спасут). Банкир оценивает информацию. Банкир – великий специалист по оценке информации.

Многие слова, которые слышит от клиентов банкир (от клиентов, которые пришли занять деньги) придуманы специально для обмана банкира и произносятся не случайно, а для влияния на принятие нужного заёмщику решения.

Ипотечное кредитование

Системное кредитование под залог недвижимости известно с 18 века. Началось это в Пруссии (нынешняя Германия). Земля в то время была надежным залогом, который не мог быть уничтожен в череде свойственных тем местам и тем временам войн. Кредитор (государственная земельная кредитная касса), передавая заемщику деньги, получал документ с точным указанием места земельного участка. До возникновения государственной земельной кредитной кассы такие долгосрочные кредиты под залог земли выдавали только частные лица. Если заемщик не мог в заранее оговоренное время вернуть кредитору деньги, то вместо денег кредитор получал землю в собственность.

64

В 1790 году первой кредитной ассоциацией, созданной по прусской модели, стала рыцарская кредитная организация княжества Люксембург. Ипотека продолжала развиваться.

Первый специализированный на ипотечных кредитах банк был основан в Бельгии в 1831 году.

В 1852 году был учрежден Французский земельный банк (по-французски Credit Foncier, по-английски Land mortgage bank). Кредиты выдавались под облигации, гарантированные залогом земли. Эта система была введена специальным декретом-законом. И до сих пор живет. Акции банка, позволившие собрать капитал, распределены среди населения. Успех земельного банка обеспечивался особым режимом реализации ипотечных залогов. Механизмы продажи земли были схожие и для сельских землевладельцев и для городских собственников.

На рубеже 19-20 века они уже занимали значительное место на рынке, уступая по величине активов только сберегательным кассам и частным коммерческим банкам. Но две мировые войны в первой половине 20 века и сильнейший экономический кризис между войнами затормозили развитие ипотеки.

С середины 20 века и по настоящее время ипотека укрепляет свои позиции в банковской сфере.

Почему? Потому что ипотека имеет свойство сама себя размножать.

Приведу пример.Поль Огурцов пришел в банк получать ипотечный кредит.

Поль хочет купить квартиру за 300,000 долларов, но у него есть только 50% от этой суммы. Поль просит у банка ипотечный кредит в сумме 150,000 долларов на 20 лет под 6% годовых. У Пола нет никакого залога, поэтому он просит банк взять в залог ту квартиру, которую Пол намерен купить с помощью банка. Банк проверяет нынешнею платежеспособность Пола и его кредитную историю. Они – безукоризненны. Поль достоин получить кредит и купить квартиру. Банк подписывает договор, принимает от Пола 150,000 долларов, добавляет столько же кредитных средств и платит за квартиру. С этого момента квартира принадлежит Полу Огурцову. Пол может ей пользоваться (проживать), но не имеет права продавать –

65

квартира в залоге у банка. Банк следит, чтобы Поль жил в квартире аккуратно и не портил её ликвидность. Поль каждый месяц передает банку деньги в погашение кредита – 625 долларов (за двадцать лет он должен полностью вернуть 150,000), и ещё платит 0,5 процента с оставшейся суммы долга. Итак: у Пола есть квартира и долг перед банком, а банка есть ежемесячный денежный доход по кредиту и квартира Пола в залоге.

Далее. В банк приходит Джон Макаров и хочет получить ипотечный кредит. Джон по всем статьям ничем не хуже Пола Огурцова и банк готов предоставить ему кредит под залог покупаемой Джоном квартиры. Но у банка все деньги кончились, когда банк кредитовал Пола. И не найти бы банку денег, и не видать бы Джону квартиры, если бы не две возможности.

Первая. Банк может переуступить (продать) кредит инвестору, который имеет деньги и ищет надежный вариант, как сделать эти деньги доходными. Если инвестор купит кредит банка Полу, то банк вернет свои деньги, а инвестор станет получать ежемесячный доход на свои вложения. Инвестору хорошо, банку хорошо и Джону хорошо. Банк теперь может кредитовать Джона.

Вторая. Банк может оформить залог квартиры Пола Огурцова ценной бумагой. Называется эта бумага – «закладной лист». Или просто «закладная». Эту ценную бумагу можно продать инвестору. Инвестор будет получать доход, гарантированный этой ценной бумагой. Если Поль Огурцов нарушит условия платежей по «закладной», то инвестор имеет право продать квартиру Пола и вернуть свои деньги. А деньги, которые получил ранее банк от инвестора (продав закладную), как вы поняли, банк выдал Джону Макарову, и теперь у Джона новая квартира, а у банка новый залог.

Банк теперь может выпустить новую «закладную» (под квартиру Джона) и продать её новому инвестору. Получить от инвестора деньги и выдать их в кредит новому заёмщику под выбранную им квартиру.

Банк может на старте иметь только 150,000 долларов, но с помощью «закладных» привлекать все новые и новые деньги от инвесторов, и выдавать все больше и больше кредитов.

66

Теперь понятно, как методика ведения бизнеса, названная ипотекой, может сама себя размножать?

Канадский специалист по кредитованию покупок жилой недвижимости Виталий Контишев (мы с ним работали в одном банке в 1994-1999 годах) объяснял мне главный закон отбора удачных решений в бизнесе с недвижимостью:

Самая неудачная инвестиция в недвижимость: покупка самой дорогой недвижимости в самом дешевом месте.

Самая удачная инвестиция в недвижимость: покупка самой дешевой недвижимости в самом дорогом месте.

Виталий уже несколько лет занимается ипотечным жилищным кредитованием. У него есть свой сайт в Интернете, где с его услугами знакомятся будущие клиенты. Люди, которые либо впервые собираются себе купить жильё, либо у них уже есть жильё, но они хотят купить другое (например, большее, или в другом месте). Для покупки этим клиентам нужны деньги. Чтобы получить деньги они готовы предоставить банку в залог покупаемое жильё. Банк даёт деньги на покупку жилья, которое и забирает в залог, до тех пор, пока заемщик полностью не рассчитается по кредиту. Ипотечный кредит может быть выдан на срок до 30 лет. Обычно, самые низкие ставки кредитования, именно в ипотеке. На такой срок длительный срок и под самые низкие проценты банки не дают клиентам коммерческих кредитов (на развитие бизнеса).

Чем более развита страна, тем более развита ипотека, как сфера деятельности бизнеса. И наоборот.

Один год работы в банке

Поверхностное и даже подробное изучение этой книги не исключает необходимость чтения других книг по банковскому делу, но даже чтение сотен книг по банковскому делу не может заменить работы в банке. Китайские мудрецы говорят: «Дороги нельзя изучить, дороги надо пройти». Поэтому постарайтесь поступить на работу в банк (на любых условиях), вы никогда об этом не пожалеете, даже если будете работать в банке целый год

67

бесплатно (никому бы я не посоветовал работать шахтером на угольной шахте бесплатно даже десяти дней).

Банковский кризис – тревога клиентов за сохранность денег

Самые тревожные для банков времена называются банковским кризисом. Во время банковского кризиса клиенты начинают опасаться банкротства банков. И эти опасения, часто и являются причинами начинающихся банкротств. Конечно, банки разоряются не из-за страхов и опасений (эмоциями банк не напугаешь), но тревога за сохранность денег рождает панические решения бежать в банк, снимать любой ценой деньги (даже если это губительно для банка) и хранить деньги дома.

Экономисты, которые готовы не рассматривать настроения людей (клиентов) называют две причины кризиса из-за внутренних проблем банков:

резкое снижение стоимости активов (собственности банков),

накопление среди этих активов невозвратных и проблемных кредитов (то есть фактически потерянных денег).

В Великобритании во время сильного банковского кризиса 1825 года многие банки вынуждены были закрыться из-за недоверия вкладчиков в ликвидность банков.

Сильный и долгий банковский кризис произошел в Америке (США) в конце 20 века. За 12 лет обанкротились около 1600 банков. Активы «выживших» банков уменьшились на 9 процентов.

В России, после свержения коммунистического режима в 1991 году, какое-то время было относительно либеральное банковское законодательство. Лицензии получили более 4500 банков. Однако, после десятилетней череды банковских кризисов в России к 2004 году существовало уже только1300 банков. И некоторые руководители Центрального банка и правительства часто говорили, что это слишком много для России (по мнению чиновников), достаточно 200-300 банков. Сами эти разговоры (публикации) по сути – постоянный банковский кризис.

68

Вкладчики верят правительству больше, чем банкирам, потому что банкиры своими делами не могут создать таких больших проблем правительству, какие правительство создаёт банкирам (с одобрения наименее экономически образованных граждан).

(Историю кризисов можно найти в третьей части пособия).

Банковский кризис может возникнуть на фоне денежного «краха». Крах (от немецкого «резкое падение») вошел в разговорную речь 9 мая 1873 года, когда цены на венской бирже катастрофически упали. Этот день стал днем Краха. Этот день ещё называют «черной пятницей». С тех пор этим словом называют всякое серьезное потрясение, более серьезное, чем кризис. Крах – молниеносен, моментален, бесповоротен. Крах нельзя остановить, иначе, это не крах, а кризис. Кризис – более затяжное явление. Из кризиса есть выход, есть путь к нормализации. А из краха выход прямо в кризис. В начале 20 века (октябрь 1929 года) биржевой крах в Нью-Йорке стал началом «великого кризиса», и далее - «великой депрессии».

В 1998 году «черный август» в России обесценил сбережения граждан и оборотные денежные средства предприятий в рублях в 5,5 раз. После этого было два года кризиса и депрессии и четыре года экономического роста и подъема. Потому что, если ты лежишь на дне ямы, то даже попытка приподнять голову и согнуть ногу в коленке – уже подъем.

(«Как менеджерам выводить банк из кризиса?» читайте во второй части книги).

Как Император уничтожил свой указ

В начале 20 века в России, как и во многих странах мира, вместе с бумажными деньгами использовались золотые монеты. Революционеры боролись за власть с Императором Николаем II и его правительством. Революционеры пытались организовать банковский кризис и пошатнуть власть Императора. Они раздавали народу по всей стране листовки с названием «Спасайте ваши деньги!» (в феврале 1904 года). В конце 1905 года правительство вынуждено было беспрерывно печатать деньги.

69

Люди, забирая свои деньги из банков, требовали их обмена на золото. Банкиры меняли (чтобы предотвратить панику). Золотой запас Госбанка России постоянно падал. Возникла угроза прекращения обмена бумажных денег на золото. Народ в таком случае посчитал бы государство и батюшку-государя банкротом и перестал бы подчиняться закону и соблюдать порядок. Революционеры этого-то и добивались. Император утвердил правила кредитования Сберегательных касс (где люди хранили деньги) Госбанком. Для печатания денег Николай II подписал Указ о выпуске 150 млн. рублей без золотого обеспечения. Указ вступил в силу, но его текст решили сделать секретным. Так в правительстве боялись «утечки» информации о том, что за бумажными банкнотами нет золотого запаса. Через два года император собственноручно уничтожил подлинник указа.

Рейтинг банков

Клиенту важно правильно выбрать банк. Банкирам важно точно представлять положение своего банка среди остальных банков. Обществу важно отличать банки лидеры от банков аутсайдеров. Контролерам важно вовремя обратить внимание на проблемные банки. Но у банков нет Олимпийских игр, нет номинирования на премию «Оскара», нет права разглашать информацию о клиентах, как же сравнивать банки друг с другом? Да так, чтобы это сравнение не было связано с большой тратой времени и с изучением сотен репортажей, статей и отчетов?

Для таких блиц-сравнений банков есть банковские рейтинги.

В таблице под названием «рейтинг» очень мало слов. Например вы можете прочитать в этой таблице такие данные:

«Акционерный банк «Гигант Сибири» ААА.ААА - вот и всё, что вы узнали из рейтинга о «Гиганте

Сибири».Например, этот символ (ААА) банку присвоило

специальное рейтинговое агентство «Рус-Рейтинг». Вот как они описывают присвоение рейтинга:

70

«Мы исследуем банки и регулярно выпускаем подробные отчеты о них с присвоением краткосрочных рейтингов кредитоспособности. По окончании дистанционного анализа каждому банку присваивается краткосрочный рейтинг кредитоспособности. Используемая компанией шкала ААА, АА, А, ВВВ, хорошо известна в мире, но ее определения были адаптированы к российской действительности. Мы ставим своей целью использовать универсальную шкалу, которая может быть совместима (в определенной пропорции) со шкалами международных рейтинговых агентств. Поэтому в настоящее время мы ограничиваем рейтинг российских банков на уровне ВВВ. Такое построение шкалы позволит нашим российским и иностранным клиентам сопоставлять рейтинги, присвоенные компанией российским банкам с рейтингами банков других стран. ААА обозначает следующее положение банка – «Очень высокая степень кредитоспособности. Финансовое состояние оценивается как устойчивое и стабильное в долгосрочной перспективе. Страновой риск (стабильная страна) низкий или отсутствует».

Символ АА обозначает чуть худшее положение банка – «Высокая степень кредитоспособности. Финансовое состояние оценивается как устойчивое и стабильное в долгосрочной перспективе. Страновой риск низкий или отсутствует».

Символ А – «Высокая степень кредитоспособности банка. Финансовое состояние оценивается как устойчивое и стабильное в долгосрочной перспективе. Высокий страновой риск»

Символ ВВВ – «Сравнительно высокая степень кредитоспособности банка. Финансовое состояние оценивается как устойчивое и стабильное в среднесрочной перспективе».

Символ ВВ – «Средняя степень кредитоспособности банка. Финансовое состояние оценивается как удовлетворительное и стабильное в краткосрочной перспективе».

Символ В – «Степень кредитоспособности банка незначительно ниже средней. Основные показатели финансового состояния оцениваются как удовлетворительные и стабильные в краткосрочной перспективе».

71

Символ С – «Недопустимо низкая степень кредитоспособности банка. Финансовое состояние оценивается как неудовлетворительное или близкое к удовлетворительному, но нестабильное».

Символ D – «Низшая степень оценки кредитоспособности. Финансовое состояние оценивается как стабильно неудовлетворительное (близкое к дефолту)».

Рейтинговая система CAMEL

Наиболее популярной методикой составления рейтинговых оценок в международной банковской практике является рейтинговая система CAMEL. С 1978г. она была введена в США в качестве основной методики определения финансового состояния коммерческого банка, а потом получила применение в большинстве европейских стран. Главным достоинством этой системы является ее простота и доступность для понимания, а также достаточно полный охват важнейших показателей деятельности коммерческого банка.

CAMEL расшифровывается так: С -capital adequacy - достаточность капитала; А - asset quality - качество активов; М - management - качество управления (менеджмента); Е - earning - доходность, прибыльность; L - liquidity - ликвидность банка. Особое внимание в рассматриваемой системе уделяется

анализу достаточности капитала коммерческого банка.

«С» Капитал (собственные средства) коммерческого банка выполняют несколько важных функций.

Во-первых, капитал служит для защиты от банкротства, компенсируя текущие потери до решения возникающих проблем.

Во-вторых, капитал обеспечивает средства, необходимые для создания, организации и функционирования банка до привлечения достаточного количества депозитов. Новому банку нужны средства еще до его открытия.

В-третьих, капитал поддерживает доверие клиентов к банку и убеждает кредиторов в его финансовой силе. Капитал

72

должен быть достаточно велик для обеспечения уверенности заёмщиков в том, что банк способен удовлетворить их потребности в кредитах, даже если экономика переживает спад.

В-четвёртых, капитал обеспечивает средства для организационного роста, предоставления новых услуг, выполнения новых программ и закупки оборудования. В период роста банк нуждается в дополнительном капитале для поддержки и защиты от риска, связанного с предоставлением новых услуг и развитием банка (в том числе созданием филиалов).

В-пятых, капитал служит основой для установления регулирующими органами нормативов, определяющих контролируемые показатели его деятельности.

Банковский капитал, как и другие показатели данной рейтинговой системы, оценивается по 5-бальной системе: сильный, удовлетворительный, слабый, критический, неудовлетворительный.

«А» Активы. При анализе качество активов оценивается с точки зрения их возвратности (для кредитного портфеля) и способности своевременно и без потерь обращаться в платёжные средства (для ценных бумаг и основных средств). Так как выдача ссуд составляет основу активных операций банка, то они (по мере возвращения) являются и основным источником для погашения обязательств перед клиентами. Поэтому затруднения при возврате кредитов банку могут вызвать наиболее серьёзные проблемы в работе.

Таким образом, надёжность банка во многом будет определяться двумя величинами - размером кредитного портфеля (как основного источника риска) и объёмом просроченной задолженности (потерянные активы).

Например. У банка «Гигант Сибири» просроченных кредитов на 3 000 000 долларов, а у банка «Заря Востока» просроченных кредитов всего на 1500 000 долларов. Какой банк прочнее? Если не знать общую величину кредитного портфеля, то банк «Заря Востока» выглядит крепче. Но если знать, что кредитный портфель (сумма всех кредитов) банка «Гигант Сибири» 3 млрд. долларов, а кредитный портфель банка «Заря

73

Востока» 10 млн. долларов, то картина поменяется на противоположную.

«М». Качество управления банка зависит от профессиональных качеств высших руководителей банка, от слаженности работы всей банковской команды и от репутации, которая освещена в главе про Гудвилл. Анализ менеджмента банка можно назвать наиболее субъективным при оценке состояния банка. Если другие показатели в своем большинстве основываются на финансовых и балансовых данных, показатели качества управления не могут быть подсчитаны с помощью калькулятора и математической формулы.

В качестве факторов оценки используются такие параметры, как: уровень квалификации, потребность обучения персонала; соблюдение законов, инструкций и умелое ведение банковской деятельности; внутренний контроль, системы записей и учета; кадровая политика - достаточность оплаты труда и поощрения; рентабельность отдельных подразделений банка; использование банковских средств на личные расходы служащих, директоров.

«Е». Доходы банка оцениваются исходя из их уровня (количества) и с учетом их структуры (качества). (Смотри главу «Самый качественный доход банка») .Количественный аспект доходов оценивается посредством анализа доходности банковских активов за 3 последних года в сравнении с соответствующей (контрольной) группой банков.

Для более полной и точной оценки доходности рассматриваются следующие финансовые факторы:

1. Доходность активов данного банка по отношению к среднему значению по группе и тенденции за последнее время.

2. Материальные компоненты дохода и затрат (сравнение с группами аналогичных банков и тенденции самого банка за последние 3 года): операционные затраты/ операционные доходы; затраты, не связанные с выплатой процентов/

74

операционные доходы; спрэд между стоимостью и использованием фондов.

3. Адекватность резервов для покрытия убытков по ссудам: уровень и динамика убытков, чистые потери; адекватность резервов по ссудам - сравнение с общим объемом выданных ссуд и средними показателями по группе.

4. Качество доходов: степень влияния на чистый доход неординарных, нерегулярных статей, фондовых сделок; степень налогового влияния на уровень доходов.

5. Доля в доходе выплачиваемых дивидендов в соотношении с адекватностью банковского капитала.

«L». Ликвидность банка оценивается исключительно по оценке способности банка выполнять свои обязательства. Анализ состояния банков по системе CAMEL предполагает составление обзора текущей банковской деятельности и влияния на ликвидность важных факторов деятельности банка. Для точного анализа надо учитывать ряд следующих факторов.

1. Выявление в балансе банка неустойчивых обязательств, рассмотрение возможной критической ситуации, когда их количество превышает 25% общей суммы активов.

2. Ликвидность активов: отношение высоколиквидных активов к совокупным активам банка; объем причитающихся платежей по ценным бумагам за 5 лет или менее в процентном отношении ко всему портфелю; доля просроченных и необеспеченных ценных бумаг в портфеле банка; степень уценки портфеля ценных бумаг.

3. Эффективность управления активами/пассивами: показатели объемов ссуд/депозитов по сравнению с аналогичными показателями у других банков; структура сроков по депозитам и ссудам.

4. Уровень и частота заимствований: состояние ссуд и заимствований банка: частота и объемы нехватки

75

средств для обеспечения требуемых резервов; причины заимствований; проценты по займам (сравнение с текущим уровнем ставок).

5. Содержание, объем и предполагаемое использование банковских обязательств: отношение общей суммы обязательств к общей сумме депозитов; эмиссия резервных аккредитивов или других инструментов, не приводящих к непосредственной выдаче средств.

6. Способность брать займы: количество и размеры корреспондентов; возможность давать обеспечение (залог).

5-бальная системы расчета показывает рейтинг общего состояния банка, варианты места в рейтинге такие:

Сводный рейтинг 1 (1-1.4) «сильный»: полностью здоров во всех отношениях; можно не менять систему управления банком; устойчив по отношению к внешним экономическим и финансовым потрясениям. Нет необходимости во вмешательстве органов надзора.

Сводный рейтинг 2 (1.5-2.4) «удовлетворительный»: практически полностью здоров: полученные критические данные о банке не имеют существенного значения, можно не менять стиль управления: стабилен и может успешно преодолевать колебания на рынке. Вмешательство органов надзора ограничено и осуществляется лишь в том объеме, который необходим для исправления выявленных недостатков.

Сводный рейтинг 3 (2.5-3.4) «посредственный»: финансовые, операционные или технические слабости в интервале от допустимых уровней до неудовлетворительных: уязвим при неблагоприятных изменениях экономической ситуации: может разориться, если принимаемые меры по преодолению слабостей окажутся неэффективными. Необходимо дополнительное вмешательство органов банковского надзора с целью устранения недостатков.

Сводный рейтинг 4 (3.5-4.4) «критический»: серьезные финансовые проблемы; сохранение нездоровой ситуации при отсутствии должного внимания к финансовым проблемам; без

76

проведения корректирующих мер сложившаяся ситуация может привести к серьезным финансовым проблемам в будущем; большая вероятность разорения. Необходим тщательный надзор и контроль, а также конкретный план преодоления выявленных недостатков.

Сводный рейтинг 5 (4.5-5) «неудовлетворительный»: значительная вероятность разорения в ближайшее время; выявленные недостатки настолько опасны, что требуется срочная поддержка со стороны акционеров или других финансовых источников. Без проведения корректирующих мероприятий, вероятнее всего, банк будет ликвидирован, объединен или продан.

Рейтинговые системы (рейтинги банков) позволяют по нескольким символам и словам определить для себя самое необходимое перед принятием решения о сотрудничестве (или прекращении сотрудничества) с банком.

Оптимальные решения

Руководитель банка (он может называться Президентом, Председателем правления, Управляющим и т.д.) принимает каждый день сотни решений (мелких и крупных). От этих решений зависит судьба банка. На первый взгляд кажется, что от правильных решений банк становится лучше, а от неправильных (ошибочных) решений банк ухудшается. Мне довелось принимать тысячи решений, и я каждый раз пытался принимать только правильные решения. Но потом, через неделю, или через год я уже не мог оценить, насколько правильными были мои решения.

(Иногда выбор руководителя имеет не много вариантов. Примеры. Покрасить стены или переехать в новое помещение? Открыть еще 20 пунктов обмены валюты в Москве или закрыть те 15, которые уже работают? Открывать новые филиалы банка по стране или ликвидировать старые филиалы и не открывать филиалов впредь? Принять на работу больше сотрудников, чем требует производственная необходимость или уволить всех недостаточно загруженных сотрудников, чтобы они не были

77

дурным примером безделья? И т.д. Но такой простой выбор (из двух вариантов) может встречаться только в учебных примерах).

На практике (в рабочей обстановке) каждое решение имеет множество привлекательных вариантов. Например: банк получил дополнительную прибыль - 1000 000 (Один миллион) долларов и акционеры предлагают Президенту банка подумать и потратить эти деньги на самые важные дела для банка. Сотрудники предлагают Президенту такие главные варианты:

1. Выдать новый кредит и увеличить кредитный портфель на один миллион (что даст дополнительный доход банку);

2. не тратить деньги, а сохранить их полностью в резерве для использования в кризисные времена;

3. положить деньги в пенсионный фонд, разделив по всем сотрудникам, для дополнительного обеспечения сотрудников доходом после выхода на пенсию;

4. выдать премии тем отделениям банка, которые сделали эту дополнительную прибыль;

5. провести аттестацию и уволить менее квалифицированных сотрудников, выплатив им выходные пособия (деньги) из этого миллиона;

6. увеличить зарплату тем сотрудникам, которые хорошо справляются с работой и уже несколько лет ждут повышения зарплаты (и готовы перейти в другие банки);

7. направить на учебу и стажировку в другие страны перспективных молодых сотрудников;

8. заказать дизайн и сделать ремонт в головном офисе банка, который является «лицом банка»;

9. купить новую мебель взамен той, которая устарела и стала неудобной и некрасивой;

10. модернизировать и обеспечить современной компьютерной техникой слабые участки банка;

11. выдать материальную помощь сотрудникам, занятым на наиболее перспективных направлениях банковского бизнеса (от которых не зависит нынешняя прибыль банка, но от которых зависит само будущее банка);

78

12. заплатить за рекламу банка для привлечения сотен новых клиентов;

13. купить новые автомобили для перевозки ценностей.Список предложений не буду продолжать. Если вам дать

миллион долларов, то у вас вся голова будет заполнена предложениями, как эти деньги потратить. Можно принять решение в пользу сразу двух-трёх вариантов. Выделив на каждый только часть от миллиона. Но даже любое из этих 12-и предложений (если его не «смешивать» с другими) может рождать внутри себя десятки вариантов и сотни под-вариантов. Вот вам пример №2:

А) положить миллион долларов в пенсионный фонд, разделив его поровну между всеми сотрудниками от президента до уборщицы;Б) положить, но поровну 50% на счет Президента и 50% на счета всех остальных сотрудников;В) положить в пенсионный фонд больше всего на счета самых низкооплачиваемых сотрудников и меньше всего на счета высокооплачиваемых;Г) положить деньги в зависимости от срока службы сотрудника (чем больше «выслуга лет», тем более сумма должна поступить на счет);Д) положить на счета только низкооплачиваемым сотрудникам, которые не в состоянии самостоятельно накопить на большую пенсию;Е) положить на счета только тех сотрудников, которые подпишут контракт (обязательство) с банком не увольняться до пенсии из банка (иначе эти деньги по условиям контракта вернутся в банк).

Убедились, что вариантов не бывает мало?Вы смогли бы выбрать «правильное» решение?

Попробуйте выбрать. И докажите, что оно правильное. Конечно, если ваша бабушка уборщица, то вам выбрать очень просто – между вариантами А) и Д). А если вы внук президента банка, выбрать решение ещё легче – только вариант Б). Конечно, это я говорю в шутку. Работая в банке, вы должны уметь понимать

79

шутки и иметь чувство юмора. В банке все очень серьезно, но юмор присутствует везде, где люди умеют догадываться.

Приведу пример из еврейского анекдота. ***

На ступенях крупного Нью-Йоркского банка сидит Джозеф Рабинович и торгует жареными семечками. К нему подходит приятель и просит дать в долг 100 долларов. Джозеф Рабинович отвечает:

- Я бы дал, да не могу нарушить договор с банком.- Какой договор? - Банк не торгует семечками, а я не даю денег в долг.

***Безымянный автор этого анекдота, конечно, шутил, вы не

найдете в Нью-Йорке такого продавца семечек. Но за шуткой стоит важная тема: когда вы даёте деньги в долг друзьям, вы должны быть готовы потерять и деньги и друзей.

С годами я понял, что нет решений «правильных» или «неправильных». А есть оптимальные на данный момент решения или неоптимальные. Оптимальность - значит возможность гарантированного осуществления наличными силами и средствами. Оптимальность действительна в конкретный момент (когда руководитель завершил собирать информацию и считает, что достаточно её проанализировал). Если продолжать собирать информацию, то решение, которое казалось три дня назад оптимальным, потеряет такую оценку (станет неудачным).

Существуют решения, которые требуют больших затрат (например, начало ремонта офиса или строительство нового хранилища), и существуют решения, не требующие больших затрат (например, пересадить секретаря ближе к окну). Не имеет смысла тратить неделю на сбор информации для принятия решения, которое можно принять за пять секунд и без труда исправить, если выясниться, что оно не верное.

Всем людям свойственно принимать решения, которые позднее они считают неправильными. Надо уметь выявлять их и с радостью прекращать их исполнение. Боязнь, что ваш авторитет перед коллегами будет поколеблен тем, что вы часто принимаете

80

неверные решения, придет к тому, что решения будут продолжать исполняться и банк будет продвигаться к большим проблемам. Они выявят ваши ошибки тогда, когда их уже не справишь (например, утрата денег банком).

Кто меняет мир?

Действительность меняют владельцы капиталов и топ-менеджеры (высшие руководители, или, как говорят в банке, руководители высшего звена управления). Владельцы капитала рискуют потерять капитал (деньги, акции, здания, золото и другое, что дает им доход). Руководители высшего звена рискуют потерять: чужие деньги, работу, репутацию, уважение, свободу, здоровье и даже жизнь.

Вот теперь выбирайте, кем вы хотите быть? Капиталистом? Экспертом? Руководителем? Или мыть посуду в кафе?

Когда вы возглавите департамент банка

Перед тем как возглавить банк, полезно лет 10 руководить каким либо подразделением банка (например, трастовым отделом, кредитным, фондовым, или, даже, бухгалтерией). Через десять лет вы попросите руководителей меньшего ранга заполнить (анонимно, без подписи) вашу анкету и написать самые существенные замечания к вам лично и к вашей работе руководителя. И вот, что вы прочитаете о себе в графе недостатки руководителя:

- Не умеет сосредоточиться на главном.- Небрежно управляет людьми.- Не всегда даёт ясные указания.- Недостаточно информирует подчиненных.- Недостаточно склонен принимать решения.- Не хватает мужества взять на себя ответственность за

принятие непопулярных решений.- Не хватает терпения выслушивать подчиненных.- Чрезмерно доверяет действующей системе управления

81

- Не умеет предвидеть последствия даваемых указаний.- Не одобряет конкуренцию.- Нет воли к улучшениям.- Нет творческих способностей.- Ставит слишком мало целей перед собой и своими

сотрудниками.Список впечатляет. Есть о чем подумать.Вас не должно вводить в уныние, что вы не идеальный

руководитель, потому что уныние свойственно поэтам, а не администраторам, и потому что легче найти уцелевшего в ледниках мамонта, чем идеального руководителя.

Теперь вам известны ваши недостатки (достоинства и так бесспорны, иначе бы вас не взяли на работу), и есть шанс постепенно исправить положение. Вы можете возразить, мол, не только от вас зависит успех банка. Не всё вокруг вас, конечно, зависит от вас самого, но, так ведь, у вас и нет задачи исправлять всё вокруг, вы, главное, занимайтесь собой. Во-первых, вы себе ближе, во-вторых, вы себе интересней, в-третьих, вас лично по количеству гораздо меньше, чем всех остальных.

Основные типы руководителей

Из нынешних детей произойдут все будущие руководители банков. Если у вас, читатель, есть такой талант – руководить, то перед его употреблением надо укрепить способности популярными знаниями о том, какие руководители бывают. Руководителей в мире – миллионы, но всех их можно поделить на четыре основные группы (архетипы руководителей). Сначала коротко:

Лидер. Организатор. Администратор. Предприниматель.

Теперь подробнее... Попробуйте отнести себя к одному из типов.

82

Лидер – возглавит любое дело и любую группу лиц. Он чувствует себя лидером и ведет себя как лидер. Говорит уверено. Не церемонится, не читает мораль. Четко дает распоряжения. Он чувствует себя лидером, и окружающие признают в нем лидера и подчиняются ему. Он берет на себя ответственность за исход возглавляемого дела. При этом лидер может очень хорошо разбираться в банковском деле, или разбираться только в основах дела, или вообще ничего не понимать. Он или будет командовать другими, или уйдет из отдела, из департамента, из правления, из банка. Он может быть только первым. Он будет командовать даже при смерти, например, хирургами, пока ему не дадут наркоз.

Организатор – очень хорош, незаменим в начале любого дела. Организатор незаменим тогда, когда надо воплотить мечты в жизнь. Когда планы должны стать реальностью. Когда нужен то, кто способен вообразить будущее. Сдвинуть дело с нулевой точки, со старта. Организатор сможет всем лучше всех объяснить, что надо делать для общего успеха. Вдохновит, поддержит, обдумает, поставит задачу, даст импульс, скоординирует работу на начальном этапе. У организатора прекрасное умение ладить с людьми и завидная энергия. Организатор, как и лидер, может быть специалистом банковского дела, но может быть и дилетантом. Его страсть – организовывать коллективы. Вести коллективы за собой, не его профиль, для этого есть лидер.

Администратор – всегда профессионал банковского дела. Знает терминологию, знает технологию, знает рынок, умеет планировать, знает людей Имеет и образование, и опыт. Читает специальную литературу. Умеет разложить все «по полочкам». Умеет грамотно принять систему к руководству и передать приемникам. Знает, как оптимально отладить систему управления, если в ней есть дефекты. Знает, что делать, чтобы сохранить банк без проблем. Стоит дорого, ценит себя, ищет наилучшие места для применения. Не будет увлекаться экспериментами, подобно организатору. Не будет стремиться,

83

подобно лидеру, кого-то возглавить и кем-то управлять, если ему за это хорошо не заплатят, и четко не сформулируют задачу. Администратор знает что такое «норма», и может поддерживать эту «норму» в идеальном состоянии.

Предприниматель – свободно комбинирует точную информацию, фантазии, иллюзии и подручные средства ради создания нового дела. Даже когда полностью увлечен прежним делом, которое приносит предпринимателю прибыль и сулит хорошие перспективы, он в любое время готов, даже в ущерб здоровью и доходу, начать новое дело. Готов верить в свою удачу, даже после неоднократного падения. При этом, может быть плохим организатором, совсем не лидером, и непрофессионалом во всех своих начинаниях. Верит в удачный случай больше, чем в системные шаги. Оставляя системные шаги – лидерам, организаторам и администраторам. Предприниматели очень часто создают «почву для чужих посевов», «плоды для чужих урожаев», сотрудников для чужих бизнесов. Эта несправедливость их не останавливает. Они редко мучаются сожалениями. У предпринимателей нет времени, они загружают и эксплуатируют себя непрерывно. Предпринимательство не предполагает выход на пенсию. В отпуск отправляется только тело предпринимателя, все его мысли в любом занятии – придумывать варианты бизнеса, знакомиться с «интересными» людьми, верить в неизведанное. Им некому жаловаться на себя. Им всегда некогда. Они создают новые поля деятельности. Поэтому, лидеры, организаторы и администраторы не смогли бы найти себе применения, не будь на земле предпринимателей.

В чистом, рафинированном виде нет таких типов руководителей. Но каждый человек, занимающийся управлением, организующий работу других людей найдет в себе вышеупомянутые черты в индивидуальной комбинации. Кроме того, обстоятельства часто вынуждают чередовать это роли. На старте дела – вы можете оказаться в одном лице и предпринимателем, и лидером, и организатором, и администратором. Но потом надо делегировать полномочия, не то вы похороните свое дело.

84

Функции руководителя

Расскажу о самых главных. Планирование. Подбор кадров. Постановка задачи. Корректировка планов. Контроль над исполнением планов.

Теперь подробнее....Чем выше по статусу руководитель, тем большая степень

неопределенности вокруг него. Чем выше по статусу руководитель, тем меньшая степень свободы у него. Чем выше по статусу руководитель, тем больше он связан (в своих действиях) необходимостью учитывать:

мнения других руководителей, законы и инструкции, настроения и чувства подчиненных, квалификацию исполнителей, порядочность партнеров

Бездомному нищему человеку для поддержания своего социального и имущественного статуса достаточно не вмешиваться в ход своей жизни. Но даже менеджеру начального управленческого слоя (мелкому начальнику, у которого в подчинении чаше всего только он сам), надо хорошо одеваться, недурно пахнуть, следить за здоровьем, получать современные знания, быть для всех по-разному симпатичным, уметь дружить и уметь уважать коллег, быть неприхотливым и некапризным (скрывать свои амбиции и обиды на коллег и судьбу). Бездомному человеку всего этого не требуется, если только он не захочет сменить свой социальный статус.

Неприхотливые люди приспосабливаются к действительности, прихотливые люди упорно приспосабливают действительность под себя. Многие привычные ныне предметы были придуманы для прихотливых людей (столовые приборы вместо рук, квартира вместо пещеры, костюм вместо шкуры,

85

бизнес вместо собирательства, деньги вместо ракушек, машина вместо лошади, вертолет вместо машины, газета вместо слухов, телевидение вместо действительности). По мере продвижения человека по служебной лестнице он становится все более и более прихотливым (даже если ему так не кажется) и всё более способным планировать и осуществлять изменения себя и окружающих обстоятельств.

Люди ходят на работу в банк сотрудничать, а не дружить

Хорошо работать в доброжелательной обстановке. Но ужасно работать в обстановке необязательности и непрофессионализма. Дружба подразумевает повышенную терпимость и снисходительность к другу. Друг всегда готов переложить на тебя часть своей работы, если видит твоё дружеское расположение. Очень трудно ничего не хотеть от друга и ничего не давать другу. Дружба предполагает не только откровенные разговоры, вечеринки, конфеты с тортами, но и возможность опереться на друга. А если в этот же самый момент друг хочет опереться на тебя? Как вы решите, кто первый будет опорой, а кто второй подставит плечо?

Работа подразумевает не только уговаривание (упрашивание), убеждение и диалог, но и приказы, распоряжения, выговоры и увольнения. Как можно приказать другу? Он обидится, заплачет, не станет с вами разговаривать, объявит вам ультиматум, откажется говорить с вами.

Вывод: за дружбой надо ходить в гольф-клуб, в фитнес-центр, на светский прием, в туристический поход. А на работе надо полагаться на сознательное сотрудничество. Если вы пришли работать в банк, ответственность за исполнение поручений должно быть важнее дружбы или ненависти. Не может решение о выделении кредита или об открытии счета в банке зависеть от того, как благосклонно (или презрительно) посмотрела кассир банка на экономиста кредитного департамента.

86

Терпимость к коллегам по работе

Космонавтов, которым предстоит провести в тесном пространстве космического корабля долгие месяцы, внимательно отбирают при приеме в отряд космонавтов, а потом ещё годами тренируют на совместимость.

К чужим незнакомым людям мы относимся равнодушнее, чем к самым близким людям (которых вынуждены разглядывать и терпеть годами). Недостатки коллег по работе (как и недостатки членов семьи) выпуклые и очевидные, тогда как недостатки посторонних людей неизвестны нам вовсе. На планете Земля живет несколько миллиардов человек (с несколькими миллиардами личных пороков), но все вместе взятые они не могут вызывать такое раздражение, какое пробуждает в нас милейший сосед по кабинету или референт начальника кредитного отдела. И только потому, что о его недостатках мы знаем подробно и давно, а о других людях нам почти ничего неизвестно.

Передовые технические новинки для банков

У меня после каждого банковского форума или специализированной банковской выставки остаются сотни рекламных буклетов и проспектов. Я могу предположить, что больше половины современных образцов банковского оборудования являются серьезными новыми разработками. Банкоматы, машины для пересчета денег, сейфы, телефонные станции, мини-типографии, охранные системы, системы видео наблюдения. Даже если эта книга выйдет в свет через год, то к тому моменту мысль изобретателей и дизайнеров продвинется еще дальше, появится новая банковская техника и офисное оборудование. За техническим прогрессом надо следить с большей скоростью, чем позволяет книга. Смотрите специализированные оперативные издания. Запрашивайте Интернет. Эта книга такой цели не преследует. Эта книга обращена к людям или, работающим в банке, или имеющим

87

планы работать в банке, или к читателям, которые интересуются работой людей в банке.

Обретение свободы (бабочка)

Я пишу эти строки в августе, а в комнату влетела красивая, темная большая бабочка. Возможно, она ещё вчера влетела, сегодня – окна закрыты. Я узнал о её бедствии потому, что она стала стучаться в закрытые окна и мешала мне работать. Я приоткрыл ей окно, но она, глупая, перелетая от окна к окну, продолжала стучаться в оконные стекла. Я оказал помощь, вернулся работать и на полчаса забыл о ней, но она всё стучалась и стучалась. Очень упорная. Попытался поймать. Не получилось. Я прижал её занавеской и ухватил двумя пальцами крылья. Она стала отчаянно биться и изворачиваться вокруг пальцев, рискуя остаться без крыльев. Я выпустил её в открытое окно.

Она улетела по своим делам. Наверное, если она сможет рассказать другим (менее

опытным) бабочкам свою историю, то в литературном переводе на человеческий язык можно узнать такой сюжет:

«Два дня я была без воды и без еды в этой ловушке. Решила искать выход. Исследовала каждый кусочек окна. Выхода не было. Силы были на исходе. А тут вдруг стал на меня охотиться гигантский муравей. И ничего бы у него не получилось, если бы какая-то тряпка не прижала меня к стеклу. Муравей этим воспользовался и схватил огромной лапой за крылья. Ужас! Сейчас он меня съест. Я хотела бороться до конца. Я хотела получить от судьбы последний шанс на спасение. Когда муравей проходил мимо окна, пальцы его чуть ослабли, я вырвала крылья, взмахнула и вырвалась на свободу. Я пережила самый страшный период жизни. Я всё время была на пороге смерти. Но думала о свободе и боролась за свободу каждое мгновение, даже в минуты отдыха. И в самый ужасный момент, когда уже малодушные мечтают о лёгкой смерти, я вырвала свои крылья и отвоевала свою жизнь».

88

Конечно, бабочка улетела с моей помощью. Но если бы она не боролась за себя сама, то я бы даже никогда не узнал о её беде и не помог выбраться на волю. Так и человек, должен в любых обстоятельствах сделать всё возможное для себя самого. Тогда уж и помощь окажется весьма кстати. Но, если человек «сложил крылья» и ожидает худших времен, то велика вероятность, что он их дождется очень быстро. В самой плохой ситуации боритесь до конца за свою жизнь, своё дело и у вас появится шанс отодвинуть конец.

Еврейский мудрец Раби Гилель сотни лет назад сформулировал свои размышления так: «Если не ты за себя, то кто за тебя? Но если ты только за себя, то что ты? И если не сейчас, то когда?»

Как появились деньги?

Деньги появились потому, что кто-то неизвестный их придумал. Давным-давно. Все современные предметы (привычные с детства) кто-то когда-то придумал. Очень мало из придуманного удалось людям воплотить в жизнь. Но деньги - предмет особенный, желанный. Вот все и получилось. Кто-то изобрел колесо, а кто-то деньги. Спасибо им большое.

Все древние народы, которые имели письменность, имели и деньги (китайцы, египтяне, евреи, греки, индусы). В стародавние времена жили на земле римляне, которые покорили многие народы и присоединили к своей Римской империи множество земель. Но деньги они чеканили (делали) в языческом храме богини Джуно Монета. Со временем все места, где римляне изготавливали деньги, стали называться «монета» (подобно и булочными называются все места, где продают булочки).

Монеты существуют уже около 2500 лет. До монет народы использовали в качестве денег разные предметы. В Китае три тысячи лет назад в качестве денег использовали скорлупки каури (раковины моллюсков из Индийского океана). Один из банков в России лет десять назад был назван «Каури». Некоторые североамериканские индейцы использовали чешую моллюсков

89

«вампум» в роли денег. На настенных рисунках древнего Египта взвешивают на весах золотые кольца. До бумажных денег торговцы и властители использовали бронзу и медь, золото и серебро. Эти монеты и сейчас находят в кладах и на морском дне, где занесены илом вместе с кораблями перевозившими товары. Первые известные историкам банкноты (бумажные деньги) были использованы китайскими банкирами. Еврейские купцы, говорившие на многих языках, и торговавшие от Китая и Индии до Англии и Португалии пользовались долговыми расписками еврейских ювелиров (принимавших на хранение золото и драгоценности). Этим распискам верили не меньше чем золоту. Четыреста лет назад в Европе бумажные деньги только начинали своё хождение. Английский банк был учреждён в 1764 году и сразу приступил к печатанью денег.

Историческое чудо под названием бумажные деньги к девятнадцатому веку были уже популярны по всей Европе.

Для чего нужны деньги (функции денег)?

Прежде всего, для того, чтобы родители могли давать что-то ценное детям на выходные дни, и чтобы эти ценности детям не надоедали никогда. Вот для чего нужны деньги. Если вам этого объяснения мало, то вы уж точно станете специалистами по банковскому делу.

Итак, деньги нужны: для обмена денег на товары и услуги (средство

обмена); для того, чтобы не измерять стоимость товаров в

килограммах и километрах (единица расчета); чтобы для будущего счастья накапливать не слонов,

не кукурузу и не бочки с маслом (средство сбережения); для записи долгов (например, Вася Петров попросил

вас передать ему сейчас коллекцию ваших марок и обещал заплатить $300, но после летних каникул, когда он заработает их у папы в магазине).

90

Всё, что выше перечислено банкиры называют функциями денег.

Характеристики денег (основные свойства денег)

Чтобы отличить деньги от акций, векселей и других ценностей, которые не являются деньгами, надо рассмотреть характеристики денег. При приеме на работу некоторые люди предъявляют новому боссу (начальнику) характеристики. То есть документы, которые описывают различные достоинства нового работника и отличают кандидата от остальных кандидатов на это место. У денег тоже есть характеристики, однако, деньги попадая к нам в карман, или на наш банковский счет приходят без характеристик. Давайте составим для денег характеристики.

ограниченность массы денег в обращении; единообразность и распознаваемость

(идентификация); делимость; перемещаемость; долговечность; приемлемость (в качестве средства платежа).

Ограниченность массы денег в обращении. Мне кажется, что в обращении (в хождении) находится огромная, бесконечная масса денег. Целый океан банковских счетов, по которым можно каждый день проводить (делать) миллионы операций (списаний и зачислений на счет). Кажется, если деньги начать сегодня пересчитывать, то не хватит и десяти жизней чтобы пересчитать деньги, например в России, или в Америке, или в Китае. Однако это только кажется. Денег – в любой момент времени – конечная масса. Хотя пересчет этой массы под силу только компьютерам.

Единообразность и распознаваемость (идентификация).Денежные знаки изобретают люди. Люди склонны к

разнообразию. Однообразие скучно для ежедневного восприятия. Однако все денежные знаки подчинены задаче - иметь одинаковый размер и внешний вид (дизайн). Люди, печатающие

91

банкноты и чеканящие монеты, внимательно следят за соблюдением этих правил. Деньги (какими бы красивыми не нарисовал их художник-график), не могут стать деньгами, пока представители властей (денежных властей) не объявят эти стандартные картинки – настоящими, законными деньгами. Пока об этом решении властей не будут знать граждане, пока они не смогут внимательно присмотреться к картинкам, которые отныне объявляются деньгами. С этого момента все идентичные (абсолютно подобные друг другу) узаконенные в качестве денег картинки, начинаются именовать «бумажными деньгами». А все металлические чеканные (или отлитые) монеты называют «металлическим деньгами». Ценность их называется – номинальной ценностью. Эта ценность определяется специальными надписями на деньгах. Надпись обязательно содержит крупную цифру. Например: 10 или 100, или 50 или 500. Рядом с цифрой наименование валюты. Например: рубль, доллар, юань, шекель, евро, фунт.

Но не все деньги можно пощупать руками. Большая часть денег, участвующих в денежном обороте, не имеет старинных форм (веса, размера, цвета, материала, возраста, повреждений и т.д.). У этих денег неосязаемые формы. Они являются записями. Бухгалтерскими записями на счетах. Банкирам приходится работать, как правило, именно с такими деньгами (гораздо меньше с материальными деньгами). Эти деньги (деньги-записи), конечно, должны быть единообразными и распознаваемыми. Как эти деньги учитывать, как такие деньги хранить, как переводить со счёта на счёт, как оберегать от хищения? Всё это подробно написано в законах, правилах и инструкциях (которым подчиняются действия сотрудников банков). Правила обращения денег-записей должны быть также точно и подробно известны владельцам денег.

Делимость.Если вы поделите египетскую пирамиду на сто частей, она

перестанет быть египетской пирамидой. Если вы разделите 100 долларов на сто отдельных долларов, то эта кучка долларов останется 100 долларами. Нельзя разделять живую кошку, она

92

потеряет своё значение, но деньги можно разделять на многие части, однако они сохранят своё значение денег. Ценная бумага, например акция банка номинальной стоимостью 1000 долларов, не обязана быть делимой на 10, на 50, 100 или на 500 частей. А деньги – обязаны быть делимыми. Неделимая акция банка, если она не разменивается на более мелкие акции, остаётся полноценной уважаемой банковской акцией. А неделимых денег – нет в природе. Вам могут предложить очень дорогую неделимую вещь (например, золотые швейцарские часы 19 века), однако, эта вещь не является деньгами. А вот банковский депозит, который вообще не является вещью, можно делить свободно на любые мелкие части. Потому что деньги обладают делимостью.

Перемещаемость.Богатый человек может владеть огромным зданием,

которое стоит больше чем все дома в маленьком поселке. Но может ли он здание в течение одной секунды переместить из Нью-Йорка в Дели, Москву или Иерусалим? Не может. А деньги, хранящиеся на счете в банке, и равные стоимости этого здания, можно переместить за долю секунды на любое расстояние, в любой банк Земли. Можно переместить и на любую другую планету, как только там будет открыт первый банк.

Бумажные деньги, металлические деньги и пластиковые карточки с такой же скоростью, как банковские перечисления (переводы), переместить нельзя. Однако, даже материальные деньги, путешествуя в кошельках и карманах, переходя от владельца к владельцу, от покупателя к продавцу, конечно, показывают именно то, что характеризует перемещаемость денег.

Долговечность.Для всех пищевых продуктов врачи определяют срок их

использования (без вреда для здоровья). Лекарственные препараты после истечения срока хранения нужно выбрасывать немедленно. Надписи о подобных ограничениях использования можно найти на упаковке. Однако, ни на одной денежной купюре (банкноте) вы не найдете срока, ограничивающего период

93

использования денег. Настоящие деньги всегда пригодны. Даже изношенные и потрепанные (в руках тысяч пользователей) бумажные деньги, можно свободно обменять на новые деньги или сдать в банк, где вам зачислят на счет номинальную стоимость этих денег. Деньги на банковских счетах не имеют материальной оболочки. Даже многократная смена устаревшего компьютера (который помогает банкиру вести бухгалтерский учёт ваших денег) не может повлиять на срок действительности денег. Итак, вывод: деньги – долгосрочны и непрерывны, следовательно - долговечны.

Приемлемость (в качестве средства платежа).Организации и люди должны верить, что деньги –

действительно деньги. Деньги, чтобы считаться приемлемыми, должны иметь все шесть вышеперечисленных характеристик. Повторю кратко:

ограниченность массы денег в обращении; единообразность и распознаваемость

(идентификация); делимость; перемещаемость; долговечность; приемлемость (в качестве средства платежа).

Люди доверяют банкнотам, потому что привыкли доверять государству. А государство, как правило, доверяет выпуск банкнот и монет государственному Центральному (главному) банку страны. Это называется государственной монополий на денежную эмиссию. В каждом государстве есть свои механизмы (традиции) регулирования количества денег в обращении. В настоящее время (как и в прошлые времена) государственные учреждения стремятся засекретить процесс выпуска денег. Секретность нужна для предохранения от грабителей (которые могут напасть на инкассаторов во время перевозки денег). Однако не меньшая тайна покрывает и процедуры принятия решений о выпуске в обращение безналичных денег (записей на электронных счетах). Если государственные банкиры начнут

94

открыто и подробно рассказывать о своих решениях по регулированию количества денег, то это не вызовет благодарности и понимания. Это непривычно. Во все времена люди доверяли привычным для них предметам, а непривычные предметы вызывают любопытство, удивление и недоверие.

А деньги должны быть приемлемы для всех. И ни у кого не вызывать удивления. Только тогда они будут приемлемы в качестве средства платежа.

Деньги могут вторить чудеса. Да кто ж им позволит?

Во все времена теоретики и практики денежного обращения не оставляли мыслей, что деньги – творческая сфера. Нередки были и попытки оздоровления денежного обращения, использования новых средств платежа, более эффективных в решении социальных и экономических задач.

Приведу пример семидесятилетней давности. 1932-1933 годы. В небольшом австрийском городке Вергль с населением 3000 человек Бургомистр убедил коммерсантов и управленческий персонал участвовать в эксперименте по обращению местных денег. Магистрат выпустил 5000 «свободных шиллингов», которые были покрыты такой же суммой обычных австрийских шиллингов, депонированных на счету в банке. Деньги были запущены в обращение. Плата за пользование этими деньгами составляла 1% в месяц (12% в год). За год эти шиллинги смогли обернуться 463 раза, показав удивительную эффективность. Если бы власти брали вмененный налог в размере 1% от оборота, то они заработали бы 463% на вложенный (виртуальный капитал). То есть всего 1 процент от валового продукта (тоавры+услуги) произведенного на этих деньгах. Тогда как сам валовой продукт, который произошел от этих денег, соответственно равен 46300% от первоначально вложенного капитала. Но власти заработали только 600 шиллингов.

Что же получил город? В городе был построен мост. Улучшилось состояние дорог, увеличились капиталовложения в общественные службы. Этими деньгами оплачивались зарплаты и материалы, торговцы принимали их в качестве оплаты. Товаров

95

и услуг с помощью этих денег было произведено на 2315000 шиллингов. Уровень безработицы в Вергле снизилась за этот год на 25 процентов.

Когда более 300 общин в Австрии заинтересовались данной моделью, Национальный банк Австрии усмотрел в этом угрозу своей монополии и своему влиянию на денежное обращение. Банк вмешался в дела магистрата и запретил печатание свободных местных денег.

Положительный опыт не получил распространения, но остался положительным и важным. Был зафиксирован и ждет своего часа.

Но по мере того, как в разных странах все больше экономистов и политиков занимаются проблемами безработицы и безденежья, вопросы «здоровых» денег опять становятся актуальными.

Самый, самый, самый Банк на Земле

Есть на Земле банк, у которого клиентами являются не компании и люди, а страны. Банк, придуманный для исполнения задач, непосильных подавляющему большинству банков на земле. Это Международный Банк Реконструкции и Развития - МБРР (на английском языке он называется так: International Bank for Reconstruction and Development - IBRD). Основан на экономической конференции в Бреттон-Вудсе в июле 1944 г. и начал свои операции в июне 1946 г.

МБРР включает в себя:Всемирный банк,его филиал - Международная ассоциация развития (МАР),есть ещё два филиала - Международная финансовая

корпорация (МФК), и Многостороннее агентство по гарантированию

инвестиций (МАГИ).Всемирный банк, МФК и МАГИ иногда упоминается под

общим названием Группа Мирового банка. Общая цель этой группы - оказание помощи развивающимся странам в подъеме жизненного уровня населения. Эта помощь оказывается путем направления в эти страны финансовых ресурсов из развитых

96

государств. Своё предназначение Всемирный банк определяет так: 

«Наша мечта – мир без бедности. Вести борьбу с бедностью, делая это с огромным

желанием и профессионально во имя достижения устойчивых результатов.

Помочь людям собственными силами добиться улучшения условий жизни и окружающего мира, предоставляя им ресурсы, содействуя обмену знаниями, расширяя их возможности и укрепляя партнерские отношения в государственном и частном секторах.

Оставаться образцовым учреждением, способным привлекать, воодушевлять и воспитывать преданные своему делу и диверсифицированные кадры, обладающие знаниями в самых различных областях, отличающиеся высоким профессионализмом, умеющие прислушиваться к мнению других и учиться».

Чей это банк? Им совместно владеют правительства 160 стран. Капитал этого банка образован путем взносов стран-членов. Денежные средства он занимает на мировом рынке капиталов. И направляет эти средства в кредитные операции. Банк предоставляет займы обычно на 15-20 лет. Цель займов - помочь неблагополучным странам подняться на более высокую ступень в своем экономическом (индустрия) и социальном (люди) развитии.

У банка есть Устав. Уставом МБРР определены основные правила, проведения операций. И прежде всего следующие:

1. Займы направляются на производительные цели, чтобы стимулировать экономический рост стран-получателей.

2. Важное внимание должно быть уделено и перспективам погашения займа.

3. Средства выделяются правительствам или под гарантии правительства.

4. Использование предоставленных средств не может быть обусловлено закупками в определенной стране.

97

5. Решения банка о предоставлении займов должны исходить из экономических, а не политических соображений.

Международная ассоциация развития (МАР) была основана в 1960 г. в тех же целях, что и МБРР: для оказания помощи наименее развитым государствам. Но на условиях, менее жестких, чем кредиты банка. Помощь МАР концентрируется на самых бедных странах, где Валовой Национальный продукт (ВНП) составляет не более 610 долларов на каждого гражданина. В их числе более 40 стран. Денежные средства, предоставляемые бедным странам от МАР, носят название кредитов, чтобы отличать их от займов МБРР. Кредиты, которые предоставляются только правительствам, имеют 10-летний льготный период, 35- или 45-летний срок погашения и являются беспроцентными.

Международная финансовая корпорация (МФК) существует с 1956 г. МФК нацелена на экономическое развитие самых слаборазвитых (в экономическом отношении) стран путем оказания помощи не правительству, а частному сектору экономики и мобилизации национального (местного) и зарубежного капитала для этих целей. МФК объединяет 146 стран.

Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций (МАГИ)основано в 1988 г., имеет строго определенную цель - поощрять приток инвестиций в акционерный капитал и других прямых инвестиций в развивающиеся страны путем смягчения существующих невидимых барьеров. Для этого МАГИ предлагает инвесторам гарантии от некоммерческого риска, дает рекомендации (правительствам входящих в нее развивающихся государств) связанные с инвестициями. Учредительную конвенцию МАГИ подписали 115 стран.

Всемирный банк всегда традиционно кредитовал создание инфраструктуры (шоссейные и железные дороги, телекоммуникации, портовые сооружения, энергетические сети). В центре стратегии банка - инвестиции, способные непосредственно воздействовать на благосостояние масс беднейшего населения развивающихся государств путем

98

повышения производительности их труда и вовлечения их в процесс развития в качестве активных партнеров.

Очень трудно правительствам недоразвитых и неразвитых государств отвлечь своих граждан от каждодневного приспособления к нищете.

Для выхода из нищеты, мало воззваний правительства, требуется знание в голове самого человека-выходящего-из-нищеты о том, что такое процветание и откуда процветание взялось у других народов (смотри труд Адама Смита «Исследование о природе и причинах богатства народов»).

Усилия Всемирного банка по борьбе с нищетой осуществляются одновременно по нескольким линиям и включают в себя:

капиталовложения в систему образования, повышение устойчивости человека по отношению к

внешней среде, расширение экономических возможностей для женщин,

расширение услуг в сфере планирования семьи (чтобы детей было меньше в странах с высокой рождаемостью и массовой бедностью),

улучшение здравоохранения и питания, развитие частного предпринимательства и

общественной деятельности.Руководящим органом МБРР является Совет управляющих,

в состав которого входят по одному представителю от каждой страны. Совет управляющих, в свою очередь, делегирует наибольшую часть своих полномочий 22 исполнительным директорам, из которых 5 назначаются крупнейшими акционерами банка (США, Великобританией, Германией, Францией и Японией), а остальные избираются другими членами банка.

При голосовании каждый член банка пользуется правами, приблизительно пропорциональными внесенному капиталу.

Займы. Главный критерий займа - направить его туда, где он даст наибольший эффект с точки зрения программы банка (но при этом учитывается мнение заемщика).

99

Получатели средств. Право на получение займов МБРР имеют:

1. Развивающиеся государства - члены банка.2. Государственные учреждения этих стран (при гарантиях

со стороны государства).3. Государственные и частные компании этих стран (при

гарантиях со стороны государства).4. Национальные банки развития, повторно кредитующие

(ссуживающие) денежные средства, полученные от МБРР, в малые проекты.

Каждый проект должен удовлетворять одним и тем же требованиям, начиная с его разработки и кончая оценкой исполнения. Этот период называется цикл проекта, который может продолжаться более 10 лет. Цикл состоит обычно из семи стадий:

определение содержания проекта; подготовка или оформление; оценка; представление проекта; переговоры по проекту и принятие решения

Советом исполнительных директоров; осуществление проекта и наблюдение над его

ходом; ретроспективная оценка итогов.

Приоритетные цели в 2000 году поставлены банку (на 21 век) такие:

o Решить проблему крайней нищеты и голода o Обеспечить всеобщее начальное образование o Способствовать обеспечению равенства между

мужчинами и женщинами и расширению прав и возможностей женщин

o Сократить детскую смертность o Бороться с ВИЧ/СПИДом, малярией и другими

заболеваниями o Обеспечить экологическую устойчивость

100

o Сформировать глобальное партнерство во имя развития

(Подробнее в приложении «Чего вы не знали о Всемирном банке»)

Процессы подготовки проектов не быстрые. Так что, если у вас есть хорошие предложения для Всемирного банка, то начинать работу над проектом надо уже сейчас. Годы уйдут на поиск единомышленников. Желаю вам амбициозных фантазий и практических результатов. Проектирование и фантазирование, в отличие от коммерции, не разорит. Вы от этого не обеднеете. Даже если вам не хватит сил вытащить несколько миллионов человек из нищеты, вам будет весьма полезно поработать над проектами, которые будут читать банкиры самого, самого, самого банка в мире.

Главное хранилище золота в мире

Вообразите, что вы бедный, необразованный бандит, который не верит в лотерейные билеты, но мечтает однажды сказочно разбогатеть.

Это очень просто. Надо только знать места. Сейчас я вам расскажу, где можно разбогатеть сразу тысяче бандитов (так что на всех хватит). Вы будете первым, потому что в истории не было ни одной попытки ограбить хранилище Федерального резервного банка в Нью-Йорке. Хранилище (слушайте меня по-секрету) находится всего в нескольких кварталах от главного делового центра мира Уолл-стрит. Стоит взять несколько стальных лопат и нанять несколько крепких парней, и никто не заметит в городской суматохе, как вы откопаете на глубине пяти этажей под Манхэттеном крупнейшее в мире хранилище золота.

Считайте, что миллиарды долларов уже у вас в кармане. Только делать всё надо очень осторожно. Хранилище может быть оцеплено вооруженными охранниками в течение 28 секунд. Многие охранники - профессиональные снайперы. Здесь даже есть стрелковый тир и собственный медицинский центр (где вам

101

окажут первую медицинскую помощь, если снайпер вас пощадит).

Итак, берегитесь снайперов и золото – ваше. В комнате, где находятся семь тысяч тонн золота на сумму 90 миллиардов долларов - примерно четверть официальных мировых золотых резервов, даже нет двери. Как в лесном шалаше! Вам не понадобятся отмычки. Сюда ведет узкий коридор высотой примерно в два метра, который огражден огромным 90-тонным стальным цилиндром. Каждый вечер цилиндр поворачивается, наглухо блокируя коридор. Так что попробуйте управиться до вечера.

Большая часть золота завезена на хранение из других стран. Международная структура золотых запасов в этом хранилище связана с принципами работы Федеральной резервной системы. Нью-йоркский банк не только обслуживает иностранные интересы правительства США, но и многих других стран.

В мировой экономике это - одно из самых надежных мест для хранения золотых фондов. Правительства иностранных государств не платят Федеральному резервному банку за хранение резервов, однако существует оплата (тарифы) за контроль золотых фондов и за перемещение слитков внутри хранилища.

И всё это может быть ваше! Не надо пятнадцать лет учится в школе и университете (можно испортить зрение и осанку), не надо создавать бизнеса (можно разориться), не надо создавать коммунистическую партию и захватывать страну (можете навечно попасть в мавзолей), не надо мыть золото в Магадане или на Аляске (можно простудиться и умереть), надо только протянуть руки и взять золото (за него столько много людей погибло, что вы не испортите общей статистики).

Под Манхеттеном всё примитивнее, чем во времена египетских фараонов - коридор, ведущий в хранилище, каждую ночь закрывают вручную. Так что и открыть коридор можно вручную. Берите золото смело, чтобы больше не знать нужды - большая часть золота, которое здесь хранится, принадлежит не Соединенным Штатам, а правительствам других государств. При этом администрация банка не вправе говорить, чьи именно

102

запасы банк оберегает. Так что, трудно неопытному вору понять, чьи слитки сверкают перед глазами.

Когда эти государства хватятся, вы будете уже далеко.Или в реанимации.Хотя бывают и бескровные ограбления. Например, решил

один американский гражданин Джон Фокс ограбить банк. Пошел в Bank of America, и на бланке депозитного вклада нацарапал "Эта аграбление, зосуньте все деньги в покет", после чего смиренно встал в очередь к окошку.

Но тут посетили его сомнения, а вдруг кто-то видел, как и что он писал? Может быть, уже полицию вызывают? И он покинул этот банк, направившись через дорогу в Wells Fargo Bank.

Очередь там была намного меньше, и вот он, желанный миг: наш герой протягивает записку девушке - оператору. Оператор, девушка сообразительная, по орфографии решила, что грабитель явно умом не блещет, и спокойно ему ответила, что эту записку принять не может, так как она написана на бланке Bank of America, а здесь Wells Fargo. Потому он может переписать ее на бланке Wells Fargo или вернуться в Bank of America.

Слегка огорченный грабитель, как не странно, покинул банк, а девушка незамедлительно позвонила в полицию. Через пять минут его взяли. Угадайте где? Правильно, через дорогу, в очереди к окошку Bank of America.

Неприятностей при ограблении можно избежать, если всё детство (и юность) вместо походов в школу, чтения книг, сдачи экзаменов внимательно изучать все случаи ограбления. (Смотрите в 3-ю часть книги, приложение «Ограбления банков»). Изучайте внимательно, запоминайте подробности, если после ограбления вы попадете в тюрьму, то соседи по камере спросят, за что вы попали в тюрьму, и в глазах сокамерников вы должны выглядеть большим знатоком ограблений.

Международная валютная система

Международная валютная система - система обмена различных национальных валют. Нужна эта система прежде всего тем, кто ведет внешнеторговые и иных международные

103

финансовые операции. Но и всем остальным она нужна тоже. Только это не так заметно.

Государства обычно стремятся к сохранению стабильности национальных валют (валютных курсов). В эпоху существования золотого стандарта главные банки каждой страны (центральные банки или казначейства) были обязаны обменивать выпущенные ими бумажные деньги на золото по фиксированному стабильному курсу, и для этого им требовалось иметь золотые резервы. Это было неудобно. Попробуйте во время поменять деньги противника на золото!

В начале 20 века, после Первой мировой войны, курсы валют ведущих стран Запада продемонстрировали всему миру недопустимую для денег неустойчивость (нестабильность).

Правительства стран, стоимость валют которых была завышена, вводили ограничения на импорт товаров и экспорт капитала либо допускали значительное падение уровня резервов золота и создавали большой внешний долг своих стран. Подступала паника и широко распространялись ожидания предстоящего изменения официальных валютных курсов (повышения или понижения), что приводило к массовому обмену относительно слабых валют на относительно более прочные (например, на западногерманскую марку в конце 1960-х годов) или на золото.

К чему это приводило? Цена (и покупательная способность) пользующейся спросом валюты увеличивалась, а валюты, от которой избавляются, – падала. Приходила девальвация, которая имеет свойство распространяться с одной валюты на другую, и обесценивала накопления граждан и компаний.

Серьезная проблема была связана с отсутствием международных валютных резервов, которые бы все государства считали приемлемыми для обмена на их национальные валюты. При существовании биметаллизма в качестве международных валютных резервов использовались золото и серебро. Однако, золото уже в последней трети 19 века полностью вытеснило серебро. В начале 1920-х годов золотой стандарт фактически трансформировался в золотовалютный стандарт. При таком стандарте большинство центральных

104

банков большие доли своих валютных резервов держали в нескольких ведущих национальных валютах мира – преимущественно в британских фунтах стерлингов и долларах США. Однако в любой момент они могли потребовать от Великобритании и США конвертации (превращения) таких остатков в золото. Использование национальных валют для этой цели помогло преодолеть нараставший дефицит (нехватка) золота. Дефицит возник из-за роста объема международных валютных резервов, которого требовал рост торговли и производства.

Все эти проблемы подтолкнули страны договориться и в конце 1960-х годов был создан Международный валютный фонд (МВФ). В 1969 году страны-члены МВФ приняли решение в течение трех лет выпустить на сумму 9,5 млрд. долларов новые активы, получившие название «специальные права заимствования» (СДР) или «бумажное золото». Новые активы создавались для финансирования согласованной международной политики.

Вернемся на несколько минут в более далекое прошлое.История денег ведущих государств Западной Европы

прослеживается начиная с реформ, проведенных Карлом Великим в 9 веке. Согласно его уложениям, из одного фунта чистого серебра следовало чеканить 240 серебряных пенни. Двенадцать пенни приравнивались к одному шиллингу. Фактически допускалась чеканка только пенни. Шиллинг, однако, увязывал новые монеты с широко распространенной, но чисто абстрактной единицей счета, в которой со времен Римской империи выражались долги и цены: римский золотой «солид» на старофранцузском звучал как «соль», а в современном французском языке превратился в «су». Фунт (ливр во Франции и лира в Италии) изначально был единицей веса серебра, из которого следовало чеканить 240 пенни.

Уменьшение содержания благородного металла в монетах постепенно привело к тому, что стоимость британских монет в конце 15 века составляла лишь около половины стоимости первоначально содержавшегося в них серебра, а в 1601 упала до одной трети первоначальной стоимости. Впоследствии, вплоть до

105

замены серебряного стандарта золотым – фактически после 1696, а в законодательном порядке гораздо позднее, – стоимость британских монет не менялась. С другой стороны, французский ливр к тому времени, когда он превратился во франк, успел потерять почти 99% первоначально содержавшегося в нем серебра. Новый франк, появившийся в 1803, более века сохранял свою стоимость, эквивалентную 5 граммам серебряного сплава с 90-процентным содержанием чистого серебра, и был принят в качестве денежной единицы в ряде других европейских государств под названиями «швейцарский франк», «греческая драхма», «испанская песета».

Изготовленные из серебряного сплава и менее благородных металлов монеты преобладали во внутреннем денежном обращении до второй половины 19 века. Однако в международных финансах и торговле доминировали более дорогие золотые монеты. В странах Средиземноморья до 7 века господствовал золотой солид, или номизма, Византийской империи, содержавший 1/72 римского фунта, или около 4,5 г чистого золота. В 8 веке в денежном обращении этого региона появился мусульманский динар, содержавший около 4,25 г чистого золота, в 13 веке – различные западноевропейские золотые монеты (содержавшие около 3,5 г чистого золота), отчеканенные в итальянских торговых республиках, такие, как флорентийские, миланские и генуэзские флорины и венецианские дукаты.

Распространению золота как главного международного средства обращения существенно помог переход Великобритании с серебряного на золотой стандарт (после перечеканки в 1696 истертых серебряных монет). Официальное соотношение между серебром и золотом, первоначально зафиксированное на уровне 15,93 к 1 и постепенно уменьшенное до 15,21 к 1 в 1717, оставалось существенно выше рыночного соотношения стоимостей серебра и золота (15 унций серебра приравнивались к 1 унции золота). В результате такой недооценки серебра новые полновесные серебряные монеты переплавлялись или вывозились из страны, и золото фактически вытеснило серебро из денежного обращения Англии.

106

В 1816 году золото было объявлено «единственной стандартной мерой стоимости и законным платежным средством без каких-либо ограничений по сумме платежей», тогда как серебро «должно считаться законным платежным средством при ограниченных по сумме платежах и использоваться исключительно для облегчения обмена и торговли». Вместе с тем в большинстве других стран серебро удерживало доминирующие позиции в денежном обращении до середины 19 века, когда были открыты месторождения золота в Калифорнии. В 1848 году количество серебра, находящегося в обращении, по стоимости втрое превышало количество золота, однако к началу нового столетия оно резко сократилось.

Мир двигался от товарных кредитов к кредитным деньгам. Основным фактором, способствовавшим «национализации» денег, то есть появлению национальных (государственных) валют, стало вытеснение товарных денег (золота и серебра) кредитными деньгами (бумажными деньгами и банковскими депозитами), не имеющими внутренней стоимости.

В 1815 в наиболее развитых странах Запада на кредитные деньги приходилось лишь около трети всех денег в обращении, но в 1913 их доля в мировой денежной массе составляла уже 87%.

Во время Первой мировой войны (или сразу после ее окончания) во всех странах мира, имевшие хождение золотые и полновесные серебряные монеты (исключая мелкие разменные монеты, у которых стоимость содержавшегося в них благородного металла была существенно меньше их номинальной стоимости), были полностью изъяты из денежного обращения. США оказались одной из последних поступивших таким образом стран, изъяв золотые монеты из обращения лишь в 1933 году.

Часто экономисты вспоминают с ностальгией о 19 веке, как о столетии золотого стандарта, однако о нем следовало бы говорить как о веке, в котором бумажные деньги постепенно вытеснили серебро и золото. Парадоксально, но 19 век стал также столетием, в котором основные валюты мира демонстрировали высочайшую стабильность курсов относительно друг друга,

107

золота и прочих товаров. Бумажные деньги позволяли любой стране увеличивать денежную массу в соответствии с потребностями развития производства и торговли, не прибегая к уменьшению содержания благородных металлов в монетах.

Эмиссии (выпуск, печать) бумажных денег, производимые национальными банковскими системами, и банковские кредиты помогали стимулировать и поддерживать быстрое экономическое развитие.

Использование бумажных, или кредитных, денег при отсутствии внутренней стоимости зависело от наличия у них свойства всеобщей приемлемости. Иногда такая приемлемость устанавливалась в принудительном порядке государством, преимущественно в военное время. В частности, подобное случилось во Франции во время Революции, когда правительство выпустило ассигнаты. Как правило, эксперименты такого рода заканчивались катастрофическим обесценением денег, поэтому в обычных ситуациях правительства старались их не проводить.

Подавляющая часть бумажных денег в 19 века выпускалась банковскими фирмами. Люди добровольно принимали в уплату бумажные деньги и банковские депозиты, так как они были удобны и в любой момент могли быть легко конвертированы в традиционные золотые или серебряные монеты.

Темпы кредитно-денежной экспансии в большей степени определялись законодательными требованиями конвертируемости, чем экономическими потребностями. Экономика требовала, чтобы денежная масса увеличивалась со скоростью, достаточной для поддержания нормального роста торговли и производства при относительно стабильных ценах, но чтобы эта скорость не была чрезмерной.

В период расцвета золотого стандарта (1885–1913) совокупная денежная масса в обращении 11 ведущих стран мира, по которым имеются достоверные статистические данные (США, Великобритания, Франция, Германия, Италия, Нидерланды, Бельгия, Швеция, Швейцария, Канада и Япония), выросла на 18 млрд. долларов. Из этой суммы почти 17 млрд. были представлены банкнотами и банковскими депозитами (обеспеченными выросшими лишь на 2,5 млрд. долл.

108

банковскими резервами) и около 1 млрд. – золотыми и серебряными монетами.

Важное наблюдение, темп роста денежной массы в гораздо большей мере зависел от растущей приемлемости бумажных денег и спроса на них, чем от увеличения запасов монетарного золота и серебра. Кроме того, гибкость и адаптационная способность кредитно-денежных и банковских учреждений способствовали сглаживанию колебаний в объеме производства золота и серебра, обусловленных открытиями новых месторождений и внедрением передовых технологий добычи и переработки.

Во время первого наплыва золота в 1849–1872 четыре пятых вновь добытого металла уходили непосредственно к населению и коммерческим банкам, и только одна пятая оседала в резервах центральных банков. Это соотношение изменилось почти точно на обратное в период с 1873 по 1892, когда приток золота заметно сократился.

С 1849 до начала Первой мировой войны совокупная денежная масса в обращении США, Великобритании и Франции возрастала относительно скромными, но устойчивыми темпами, приблизительно соответствовавшими темпу роста производства (от 3 до 4 процентов в год), несмотря на значительные колебания темпов роста запасов монетарного золота (от 6,2% в год в период 1849–1872 до всего лишь 1,4% в год в 1873–1892 и 3,6% в год в 1893–1913). Оптовые цены в ведущих странах Запада в 1849–1872 и 1897–1913 росли в среднем на 1–2% в год, а в 1873–1896 падали приблизительно такими же темпами.

Рассмотрим поближе золотовалютный стандарт. Вышеописанный процесс увеличения денежной массы в обращении был прерван Первой мировой войной. Финансирование войны и восстановление хозяйства после ее окончания повлекло за собой инфляционный рост денежной массы (рост вместе с обесцениванием денег). Новые кредитные деньги выпускались огромными суммами, в то время как материальные активы уничтожались (дома, заводы, оборудование, сырьевые запасы...), а многие ресурсы, которые

109

ранее шли на потребление и инвестиции, были направлены на войну.

В результате денежная масса в обращении и цены резко возросли, однако это не сопровождалось соответствующим ростом добычи золота и золотых резервов, которые, напротив, сократились до чрезвычайного низкого уровня. Проблемы, связанные с нехваткой золота, обсуждались на международных конференциях в Брюсселе (1920) и Генуе (1922), а также «Золотой делегацией» Лиги наций (1929–1932). С общего согласия, центральным банкам было рекомендовано в дополнение к дефицитному золоту использовать в качестве резервов конвертируемые в золото валюты ведущих стран. Новая система, получившая название золотовалютного (золотодевизного) стандарта, существовала и в довоенное время, однако была распространена преимущественно в колониях. После окончания войны она стала действовать и в большинстве независимых государств. Исключением оставались только страны с конвертируемыми в золото национальными валютами.

Кредиты центральных банков, наряду с массовым притоком частных средств в связи с бегством инвесторов от обесценивавшихся валют других стран (например, Франции, Германии, Бельгии и Италии), помогли фунту стерлингов восстановить довоенный паритет с золотом и долларом США, в то время как курсы валют разоренной войной континентальной Европы (по отношению к золоту и другим валютам), в конечном счете, смогли стабилизироваться на уровне гораздо ниже довоенного. Высокая стоимость фунта стерлингов сделала британские товары дорогими, в результате существенно ослабла конкурентоспособность британской промышленности на мировых рынках, и страна столкнулась с дефицитом платежного баланса и ростом безработицы.

К 1928 подлежащая конвертации в золото задолженность Великобритании достигла почти 2,4 млрд. долл., что более чем втрое превышало скудные золотые резервы (750 млн. долл.) Банка Англии. С началом Великой депрессии и внезапным прекращением Америкой кредитования иностранных заемщиков

110

положение Великобритании стало невыносимым. «Золотая делегация» Лиги наций, сознавая все трудности, которые испытывала система золотовалютного стандарта, тем не менее, была еще весьма далека от согласия о путях преодоления этих трудностей, когда паническое бегство иностранных капиталов из Лондона вынудило Великобританию приостановить платежи по обязательствам золотом.

Это случилось 21 сентября 1931 года. Крах золотовалютного стандарта произошел в период

валютного хаоса, который усугубился провалом переговоров в рамках Лондонской международной экономической конференции (1933) и девальвацией американского доллара (1933). 30 января 1934 доллар США был стабилизирован на уровне 59% своей прежней стоимости (35 долл. вместо 20,67 за унцию золота). Страны Британского Содружества наций (за исключением Канады) и зависимые от них страны и территории «привязали» свои национальные валюты к британскому фунту стерлингов, а позднее в образовавшуюся «стерлинговую зону» вошли и некоторые другие государства, включая скандинавские страны.

Франция, Бельгия, Нидерланды, Швейцария, Италия и Польша в попытке удержать золотой паритет своих валют сформировали «золотой блок». Однако, будучи не в состоянии противостоять дефляционным силам, вырвавшимся на свободу в результате уже проведенной в других странах девальвации, они также оказались вынужденными в 1935 и 1936 девальвировать свои национальные валюты. В большинстве стран правительства, стремясь остановить или хотя бы замедлить процесс девальвации валют (обесценивание) и оградить национальную промышленность от падения цен на мировых рынках, ввели торговый и валютный контроль.

Хотя традиционно считается, что Бреттон-Вудская система существовала в период с 1944 по 1971, в действительности она успешно функционировала лишь между 1959 и 1968. С 1946 до января 1959 валютные курсы поддерживались за счет стабилизационных кредитов, Программы восстановления Европы и региональных платежных и иных

111

соглашений типа Европейского платежного союза. Лишь в 1959, когда валюты стран Западной Европы стали свободно конвертируемыми, Бреттон-Вудская система начала функционировать в полном объеме, и именно в 1960-х годах она фактически распалась. С 1968 вся система «корректируемой привязки» (гибкой системы фиксации валютного курса, позволяющей периодически изменять базу) висела на волоске и в 1971 прекратила свое существование.

Хотя выдвинутый Кейнсом план создания валютного союза был отклонен, в Бреттон-Вудсе удалось договориться об учреждении Международного валютного фонда. Его устав содержал три главных элемента.

Во-первых, каждый член МВФ должен был установить валютный паритет (официальный курс национальной валюты к золоту или резервной валюте) и не допускать отклонения курса от паритетного более чем на 1% в ту или иную сторону. Хотя все валюты формально признавались в уставе равнозначными, статья IV в центр всей системы помещала золото или доллар США (фиксированная цена золота на тот момент равнялась 35 долл. за 1 унцию). Поскольку США были единственной страной, выражавшей стоимость своей национальной валюты в золоте, всем другим странам следовало зафиксировать паритеты национальных валют в долларах США и не допускать отклонения их курсов более чем на 1% от паритетного.

Во-вторых, в соответствии со статьей VIII предполагалось, что государства-члены МВФ введут свободную конвертируемость национальных валют по текущим операциям, и для решения этой задачи статьей XIV предусматривался трехлетний переходный период. Установление национального контроля за движением капитала не запрещалось (статья VI, раздел 3), однако государствам-членам предписывалось воздерживаться от дискриминационных валютных мер и множественных валютных курсов.

Третье, наконец, МВФ получал право оказывать финансовую поддержку странам, испытывающим кратковременные или среднесрочные проблемы с платежным балансом и вводить санкции против стран с большим

112

положительным сальдо платежного баланса. Права членов МВФ на заимствования из Фонда, а также размеры их взносов и количество голосов при голосовании устанавливались на основе закрепленных за ними квот. Квота каждой страны определялась, исходя из ее доли в совокупном мировом доходе, объеме мировой торговли и международных резервах. Квота должна была вноситься золотом или долларами США (25%) и национальной валютой данной страны (75%). Странам разрешалось свободно производить заимствования в пределах их квот, однако любые дополнительные заимствования были сопряжены с соблюдением ряда строгих условий. Первоначальный фонд средств МВФ был установлен в размере 8,8 млрд. долл. и по решению, принятому большинством голосов, мог увеличиваться каждые пять лет.

Учрежденный в 1944году Международный валютный фонд в первые десять лет (1946–1956) своего существования мало что сделал для восстановления свободы торговли и свободной конвертируемости валют. Он всего лишь регистрировал как «паритеты» валютные курсы, сообщаемые ему странами-членами. Основной вклад в восстановление конвертируемости валют внес Европейский платежный союз (ЕПС). В период с 1950 по 1958 в ЕПС действовала система многостороннего клиринга, заменившая систему двусторонних расчетов. ЕПС позволил входившим в него государствам производить расчеты друг с другом конвертируемыми долларами в сочетании с требованиями к ЕПС, которые можно было использовать на всей территории ЕПС.

Успех ЕПС в конечном счете привел к его упразднению. Страны ЕПС в декабре 1958 восстановили конвертируемость своих национальных валют. Однако это означало возврат к тому же самому золотовалютному стандарту, недостатки которого стали причиной краха международной валютной системы в 1931. Прирост мировых резервов вновь начал зависеть от величины и устойчивости дефицита платежных балансов Великобритании и особенно США. По мере того как внешняя задолженность Великобритании и США год от года возрастала и вскоре превысила величину золотого запаса этих стран, а правительства

113

зарубежных государств все больше убеждались в том, что, сохраняя существующую международную валютную систему, они вынужденно финансируют дефициты Великобритании и США.

В октябре 1960 года разразился неожиданный крупный тройной кризис: золотой, долларовый и стерлинговый. Такое развитие событий могло бы вскоре завершиться крахом всей мировой валютной системы (подобным краху 1931). Кризис привел ведущие державы к небывало тесному сотрудничеству по спасению мировой валютной системы. Ускоренными темпами шло обсуждение реформ.

Реформы привели к упадку золотовалютного стандарта. Термин «золотовалютный стандарт» вошел в употребление в связи с тем, что иностранные активы, продаваемые или покупаемые за национальную валюту, были представлены только двумя типами:

металлическим золотом и конвертируемыми в золото валютами.

Набор конвертируемых в золото валют на практике ограничивался валютами международных валютных центров (преимущественно долларом США и британским фунтом стерлингов). Из золотых запасов центральных банков и требований (депозиты до востребования и срочные депозиты, государственные ценные бумаги и т.д.), образовался международный резервный фонд, из которого центральные банки могли черпать средства для поддержания стабильных курсов национальных валют. Для функционирования этой системы требовалось соблюдение двух необходимых условий:

Первое. Темпы роста средств международного резервного фонда должны были соответствовать (примерно) темпам роста объемов мировой торговли и производства, которые для всего мира в среднем составляли от 4 до 6 процентов в год. Более низкие темпы роста резервов могли привести к тому, что национальные правительства начали бы проводить дефляционную политику. Напротив, более высокие темпы увеличения резервного фонда способны побудить государства к

114

проведению экспансионистской кредитно-денежной политики, что усилило бы инфляционное давление в мире.

Второе. Гармонизации экономической политики различных стран , необходимой для того, чтобы каждая из них увеличивала свои резервы примерно такими же темпами, как и остальные страны.

Надо признаться, что вероятность соблюдения любого из двух условий изначально была чрезвычайно мала.

Таким образом, золотодевизный стандарт, придерживаться которого более стало невозможно, трансформировался в «договорный кредитно-резервный стандарт».

Несколько слов о золоте. До 1978 года золото ещё играло в международной валютной системе ключевую роль. Но, благодаря Международному валютному фонду (и Второй поправки в его устав) пошел процесс уменьшение значения золота в международной валютной системе и в МВФ.

Для справки: Во всем мире (за исключением коммунистических стран) в период с 1934 по 1959 ежегодно добывалось золота в среднем на сумму 950 млн. долларов; в период с 1964 по 1968 стоимость ежегодно добываемого золота колебалась от 1,4 до 1,45 млрд. долларов. Однако потребление золота в промышленности и сфере искусства росло гораздо быстрее, чем его добыча: приблизительно с 100 млн. долларов. в год в денежном выражении до Второй мировой войны до 900 млн. долларов в 1970. Ежегодное непромышленное использование золота (для накопления и спекуляций) увеличилось до 330 млн. долларов в денежном выражении в 1950-х годах, и удвоилось в начале 1960-х, достигнув максимального за всю историю уровня – около 2,2 млрд. долларов в 1967. Кроме того, было полностью поглощено золото, проданное на западных рынках в 1963–1965 Советским Союзом (стоимость ежегодно продаваемого золота превышала 500 млн. долларов).

Таким образом, количество золота, остававшееся руководящим кредитно-денежным учреждениям на пополнение их резервов, сократилось с 1,5 млрд. долларов в год в денежном

115

выражении в конце 1930-х (после ревальвации золота в 1934) до 540 млн. долларов в год в период с 1950 по 1965 и 220 млн. долларов в 1965 году. В 1966 году это количество уменьшилось еще на 45 млн. долларов. В 1967 резервы сократились на 1,6 млрд. долларов и в первые три месяца 1968 года – на 1,4 млрд. долларов. После марта 1968 величина официальных золотых резервов оставалась относительно стабильной из-за решения представителей центральных банков ведущих стран мира прекратить официальные продажи золота на свободном рынке. (Конец справки).

Крах мировой валютной системы. На протяжении 1960-х годов доллар постепенно терял свою способность обмена на золото, однако система договорного кредитно-резервного стандарта позволяла сохранять по крайней мере видимость существования золотовалютного стандарта. Однако, когда американское правительство вместо повышения налоговых ставок (это всегда непопулярно среди граждан) стало увеличивать денежную массу в обращении. Произошел всплеск инфляции. По мере роста денежной массы процентные ставки падали, а цены внутреннего рынка стремительно повышались, что вело к снижению конкурентоспособности американских товаров за рубежом. В начале 1970-х низкие ставки дохода на инвестиции вызвали массовый сброс ценных бумаг и отток инвестиций за рубеж.

15 августа 1971 США официально объявили о приостановке обмена долларов на золото. После прозвучавших 15 августа заявлений те страны, которые еще не перешли к плавающим курсам своих валют, оказались вынужденными сделать это. 18 декабря 1971 на переговорах между представителями стран «Группы десяти» (ведущих экономических держав) в Смитсоновском институте (Вашингтон) были:

1. Согласованы условия многостороннего пересмотра валютных курсов, повлекшего за собой девальвацию доллара США к золоту на 7,89% и одновременное повышение курсов валют многих других стран. В результате стоимость ведущих валют мира относительно прежнего долларового паритета выросла на 7–19%.

116

2. «Группа десяти» договорилась временно установить пределы допустимых колебаний курсов на уровне 2,25% от нового валютного курса, что пока исключало свободное «плавание» валют.

3. США согласились отменить повышенные (10-процентные) надбавки к импортным пошлинам.

Результат. Золотовалютный стандарт окончательно перешел в бумажно-долларовый стандарт, при котором все страны, за исключением США, взяли на себя рискованные обязательства поддерживать новые валютные курсы, закрепленные «Смитсоновским» соглашением.

Теперь предстояло обуздать инфляцию.

Пластиковые карточки

Иногда пластиковые карточки неправильно называют «пластиковые деньги». Карточки деньгами не являются. Деньги находятся в банке и учитываются на счету клиента, владельца карточки. Именно банковский депозит является деньгами. Потратить карточку невозможно, а потратить деньги на счету в банке можно очень быстро.

Сейчас самые популярные кредитные карточки. По ним можно потратить со своего счета больше денег, чем туда изначально положено.

Есть дебитные карточки, по которым можно потратить только те деньги, которые внесены на счет.

Пластиковая карточка содержит точную информацию о клиенте и о банке (или компании), который произвел и передал клиенту эту карточку. Вся эта информация необходима магазину (или учреждению), которому клиент собирается заплатить с помощью карточки. По этой информации, к сожалению, не всегда можно точно можно определить, действительно ли перед вами порядочный клиент или мошенник, намеренный украсть чужие деньги. (Подробнее смотрите главу «Защита от хакеров и карточного воровства»).

117

Пластиковые карточки отражают самые передовые технологии работы банка с клиентом, через несколько лет они могут очень измениться. Или карточки могут вовсе исчезнуть, вытесненные из банковского бизнеса новыми передовыми технологиями.

Скорости, с которыми совершенствуются эти технологии, требуют читать о них не в учебниках, а в специализированных журналах, дающих самую обширную и оперативную информацию. Попробуйте выполнить это самостоятельно.

Самый бухгалтерский анекдот в мире

Главный бухгалтер 50 лет служил в большой компании. У него был огромный кабинет. Каждое утро старый бухгалтер приходил в кабинет и за три минуты до начала работы запирал дверь на ключ.

Через три минуты он открывал дверь и начинал работать. Все сотрудники бухгалтерии сгорали от любопытства, чем

занимается их начальник в эти три минуты? Они часто подглядывали в замочную скважину, но видели каждый раз одну и ту же картину.

Главный бухгалтер садился за старый огромный двухтумбовый деревянный стол и задумывался. Затем он доставал из кармана ключи и отпирал правый ящик стола. Смотрел на открытый ящик и быстро закрывал его. Следом, другим ключом открывал левый ящик стола. Смотрел в ящик и закрывал его. Только после этого на весь день открывал кабинет.

Так продолжалось годы.Когда старый бухгалтер умер, сотрудники не могли больше

сдерживать любопытства. Они, толкаясь и спотыкаясь, побежали в бухгалтерский кабинет. Но у них не было ключей от ящиков стола и пришлось взломать замки. Ящики оказались абсолютно пустые.

На дне левого ящика было написано «Слева – ДЕБЕТ».На дне правого ящика было написано «Справа – КРЕДИТ».

Дебет

118

У каждого человека есть левая и правая сторона.И все предметы человеку удобнее рассматривать с двух

сторон.Посмотрите на кастрюлю. С одной стороны – это

металлическая яма. С другой стороны – рыцарский шлем. Если на кастрюлю смотреть только с одной какой-нибудь стороны, то это загадка цивилизации: зачем рыцарскому шлему ручки от кастрюли? Но взгляд с двух сторон позволит разглядеть обычную кастрюлю. Итак, взгляд с двух сторон делает мир более подробным.

Бухгалтерский учет придумали люди. Бухгалтерский учет возможен, если научиться вести отдельные счета. Например, считать ступеньки на лестнице, программы на телевидении, зубы во рту. Ступеньки в бухгалтерии будут иметь отдельный счет, программы – отдельный счет, зубы – отдельный счет. Каждый бухгалтерский счет будет иметь две стороны.

Попробуйте посмотреть на одну лестницу с двух сторон.Только смотрите по особенному, по-бухгалтерски.Допустим, у Вас нет ни одной лестницы. Запишите

количество лестниц в вашем распоряжении 0 (ноль). Попросите на полгода лестницу (стремянку) у соседа. Он добрый человек, даст вам лестницу. Запишите получение лестницы так:

Получена от соседа и поставлена на учёт лестница – 1 штука.

Это вы профессионально зарегистрировали свой долг перед соседом. Долг в размере одной лестницы. Сосед спросил: Не забудешь вернуть? Вы показали ему запись своих перед ним обязательств – лестница 1 штука. Сосед доволен – не пропадет лестница. Лестницу вы поставили в кладовку. Закрыли кладовку и сделали вторую запись так:

Находится в кладовке и готова к работе лестница – 1 штука.Это уже бухгалтерский учет: двойной взгляд на предмет.

Записано, кому надо вернуть лестницу. И записано, где она расположена в квартире.

Если через неделю вы, катаясь на велосипеде без шлема, упадете вперед головой, то голова может не сохранить никакой

119

информации. Дома вы обнаружите лестницу, но (как и все прочие предметы) будете считать своей собственностью.

Через полгода приходит сосед и просит вернуть лестницу. Вы отвечаете, что у вас есть только одна лестница – ваша собственная. Сосед огорчен и хочет ударить вас по голове, которая опять без защитного шлема. Но сосед напоминает, что вы сделали двойную бухгалтерскую запись про лестницу и просит вас найти эту запись. Вы находите и читаете: «Получена от соседа и поставлена на учёт лестница – 1 штука». Приносите соседу искренние извинения, рассказываете про травму черепа, он вам сочувствует, вы возвращаете лестницу и делаете новые две записи:

«Получена от соседа и поставлена на учёт лестница – 0 штук»,

«Находится в кладовке и готова к работе лестница – 0 штук».

«Получено от соседа...» написано справа страницы, это «кредит».

«Находится в кладовке...» написано слева – это «дебит».Честь ваша спасена, лестница возвращена, вы можете

подлечить голову и работать бухгалтером. Теперь не только этот, но и все другие соседи (которым он расскажет какой вы замечательный бухгалтер и честный человек) будут доверять вам не только предметы, но и деньги в долг. А вы будете записывать денежный долг так:

«Кредит» - сосед принес мне в долг - 100 долларов.«Дебит» - лежат в кошельке - 100 долларов.Теперь можно смело кататься на велосипеде, только

одевайте шлем. Если вы хотите, чтобы деньги давали доход, а не лежали в кошелке, отнесите их в банк и положите себе на доходный счет. Теперь вы должны изменить у себя в записи (одну строчку):

«Кредит» - сосед принес мне в долг - 100 долларов.«Дебит» - лежат в банке на моем счету - 100 долларов.Отгадайте с трёх раз, какая строчка изменилась?

120

Банковский бухгалтер примет от вас деньги и сделает такую двойную запись:

«Кредит» на счету клиента в шлеме – 100 долларов.«Дебит» в кассе банка – 100 долларов.Теперь и бухгалтер банка может спокойно кататься рядом с

вами, деньги прошли бухгалтерский учет и правильно записаны.Катайтесь и запоминайте:«Дебет» в бухгалтерском учете относится к левой стороне

счета; «кредит» относится к правой стороне. В 1494 году, через два года после открытия Колумбом

Америки, в Венеции монах (брат Лука Пачоли) написал «Summa de Arithemetica, Geometrica, Proportioni et Proportionalita». Эта книга стала первым опубликованным описанием бухгалтерского учета по методу двойной записи.

Такие термины, как «дебет», «кредит», «журнальные проводки», «главные бухгалтерские книги», «счета», «предварительный баланс», восходят к периоду Ренессанса (Возрождения). Английские термины «debts» (долги), «debtors» (должники), «debentures» (долговые обязательства, облигации, не обеспеченные закладной) и «debits» (дебет) являются производными от латинской основы «debere» (быть в долгу), которая была сокращена до буквосочетания «dr» в журнальных проводках и относилась к дебету. В бухгалтерском учете дебетом называется запись в левой колонке счёта. (Запишите это на дне левого ящика вашего стола, это поможет в ежедневной работе).

Кредит

Термин «кредит» (credit) происходит от слова «creed» (некто, заслуживающий доверия таких уважаемых людей как кредиторы). Латинское слово «creditum» имеет два значения «верю, доверяю» и «долг, ссуда». Исходным было латинское слово «credere», сокращенное до буквосочетания «cr» в журнальных проводках, относящихся к кредиту.

121

В бухгалтерском учете кредитом называется запись в правой колонке счёта (Запишите это на дне правого ящика вашего стола, это поможет в ежедневной работе). Термин происходит от латинского слова, означающего «я верю», и обычно означает:

способность покупать (с обещанием заплатить), или способность получить право на товары и получить

товары в настоящее время, а оплатить их в будущем.

Кредит означает фактическую передачу и поставку товаров в обмен на обещание расплатиться в будущем (или вернуть сам товар, смотрите историю с лестницей-стремянкой в разделе Дебет).

В настоящее время бизнес ведется в основном на основе кредита (разумного доверия покупателю).

Когда клиента (покупателя) плохо знают партнеры, они не выдают ему товар раньше прихода денег за товар. Если у покупателя нет денег, то он направляется за кредитом в банк. Банк имеет лицензию на выдачу кредитов (то есть на создание новых безналичных, не бумажных, денег). Когда клиент банка получает кредит, он становиться заёмщиком денег. Деньги поступают к заёмщику на текущий счет в банке. В бухгалтерском учете он делает двойную запись.

В правой (кредит) колонке – «кредит банка в сумме 100 000 долларов».

В левой (дебет) колонке – «деньги на счету в банке 100 000 долларов».

Теперь вы знаете, что справа – кредит, а слева – дебет.Две колонки бухгалтерского баланса помогают видеть

судьбу денег. Справа – откуда у нас взялись деньги. Слева – как мы этими деньгами распорядились.

Во 2-й части учебного пособия вы найдете информацию о таких видах учета в банковской практике:

Бухгалтерский учет. Финансовый учет. Управленческий учет.

122

Учет затрат. Учет прибыли.

123

ВВП – Валовой внутренний продукт

Как люди измеряют свои возможности спортом (кто быстрее, кто сильнее, кто дальше, кто выше, кто точнее), так экономики каждой страны измеряют свои размеры по величине «Валового внутреннего продукта». На английском языке «Gross Domestic Product – GDP».

Попробуем оценивать валовой внутренний продукт одной семьи за один летний день.

День прошел. В конце дня мы записали все полезные дела:

Мама готовила на всю семью еду, стирала и убирала комнаты. Папа чинил мамин автомобиль и косил газонокосилкой траву. Старший сын (15 лет), утром вынес мусор, а потом пылесосил и мыл папину машину. Средний сын (11 лет) протирал во всей квартире окна. Младшая дочь (8 лет) делала для кукол дом и собирала игрушечную мебель в этот дом. Кошка боролась с грызунами и поймала 2 мыши. Собака сторожила дом и имущество в доме (20 раз лаяла на прохожих и по одному разу лизнула руки маме, папе, двум сыновьям и дочери). Рыбки резвились в аквариуме, украшая дом и забавляя работающих членов семьи.

Теперь полезные дела примерно оценим в деньгах:Мама готовила на всю семью еду – в ресторане (если бы

она отказалась готовить и все пошли в ресторан) её еда обошлась бы семье в 150 долларов;

Мама стирала - если бы стирку доверили фирме, то семья заплатила бы фирме 30 долларов;

Мама убирала комнаты – если бы семья позвала на один день уборщицу, то за такой объём работ уборщица попросила бы 40 долларов;

Папа чинил мамин автомобиль – в автосервисе за эту работу взяли бы 300 долларов;

Папа косил газонокосилкой траву – когда это делает садовник, он получает 25 долларов;

Старший сын вынес мусор – больше 3-х долларов никто бы не получил за вынос мусора в пластиковом пакете;

124

Старший сын пылесосил и мыл папину машину – такие работы в автосервисе обошлись бы семье не меньше 20 долларов;

Средний сын протирал во всей квартире окна – сторонним мойщикам семья бы заплатила 40 долларов;

Младшая дочь делала для кукол дом и собирала игрушечную мебель в этот дом – заказ этих работ в магазине игрушек (с выездом мастера на дом) обошелся бы семье 10 долларов;

Кошка поймала 2 мыши – заказ этой услуги в фирме по борьбе с грызунами – стоил бы не менее 15 долларов;

Собака сторожила дом и имущество в доме – заказ сторожевой собаки на один день обошелся бы семье в 25 долларов;

Рыбки украшая дом и забавляя работающих членов семьи – произвели творческих услуг не менее чем на 5 долларов (и заслужили свой корм!).

Подсчитываем «валовой продукт семьи» (сумма всех, произведенных продуктов и услуг) Мама: 150 + 30 + 40 долларов; Папа: 300 + 25 долларов; Старший сын: 3 + 20 долларов; Средний сын: 40 + долларов; Младшая дочь: 10 долларов; Кошка: 15 долларов; Собака: 25 долларов; Рыбки: 5 долларов.

Проверьте себя. Какая из сумм верная: 399? 2052? 663?Верную сумму мы назовём ВВП одной семьи.663 доллара за один день! Очень работоспособная семья.

За один год (365 дней), если не будут брать выходных, произведут валовой внутренний продукт на сумму 241995 долларов. Однако в действительности семьи не подсчитывают своего валового продукта. Но если бы подсчитывали, или когда-нибудь начнут подсчитывать, то их валовой продукт будет прибавляться к стоимости всех произведенных в стране автомобилей, холодильников, костюмов, домов, самолетов, кинофильмов, книг, картин, шампуней, услуг по охране и уборке помещений, хирургических операций, лекций, концертов, туристических услуг, ювелирных украшений, пачек сока, ковровых покрытий, игрушек, новых дорог, прибавляться ко стоимости всех

125

ремонтных услуг, всех творческих услуг и ещё миллионы полезных услуг и вещей которые можно оценить в деньгах. Эти миллионы полезных услуг и вещей, (произведенных в одной стране), после оценки в денежном выражении, превращаются в огромную сумму, которую экономисты и политики называют – Валовой Внутренний Продукт (ВВП).

Конечно, ни кошки, ни рыбки этот продукт не производят, я их изобразил для наглядности примера.

Валовой Внутренний Продукт - совокупный показатель состояния экономики. ВВП является единицей измерения, применяемой многими странами. При помощи показателя ВВП измеряется уровень производства (объем товаров и услуг, произведенных трудом и капиталом предприятий) в национальных границах. Включенные товары и услуги в значительной степени покупаются для их конечного потребления.

Банк производит Валовой внутренний продукт страны базирования, потому что банки оказывают услуги своим клиентам. Стоимость этих услуг – составная часть ВВП. Банк заинтересован, чтобы ВВП страны рос. Рост ВВП характеризует такое важное качество людей, как деловая активность. Деловая активность ускоряет жизнь, побуждает работать мысль, изучать ошибки, размножать удачи, создавать товары, оказывать услуги. Активный человек ищет заработка себе и втягивает в свою деловую активность менее активных людей. Там, где растет ВВП, постоянно увеличивается количество операций с деньгами, а банки самые важные помощники для активных людей по работе с деньгами.

Снижение деловой активности может привести к депрессии.

Депрессия

Если вы ничем не больны, голова хорошо думает но... Но вы не хотите читать, не хотите общаться, не хотите мечтать, не хотите работать, не хотите худеть и заниматься спортом, и не хотите ни на что реагировать – у вас депрессия. Это гораздо

126

лучше, чем кризис (когда вам кажется, что жизнь – стечение ужасных обстоятельств, которые вас будут беспокоить всю жизнь), но гораздо хуже, чем день рождения, когда вы понимаете, что жизнь прекрасна, жизнь уникальна и в момент зачатия вы за несколько минут выиграли марафон у миллионов братьев-сестер-конкурентов.

Экономика, как и человек, имеет разные периоды. И приятные – рост, развитие, укрепление, процветание. И крайне неприятные периоды - кризиса. И умеренно неприятные – депрессия.

Депрессия продолжается гораздо дольше кризиса, потому что в кризисной ситуации все мобилизуются и готовы к самым большим бедам. А после кризиса люди готовы расслабиться и ждать прежней «приятной и привычной» жизни. А она не наступает. Не наступает, потому что нет деловой активности. У здоровых, умных людей нет готовности действовать, нет желания рисковать и транжирить энергию.

Депрессия может заставить банки нести убытки, срочно «сворачивать» свою деятельность: закрывать отделения, останавливать выдачу кредитов, увольнять сотрудников, снижать зарплаты, экономить на обучении сотрудников и на техническом оснащении банков.

Если в стране наступит депрессия, радуйтесь. Значит, кризис в экономике миновал. Кроме того, у вас появляется редкий шанс попробовать себя в бизнесе. Каждый, кто плохо плавает, или вовсе не умеет плавать, знает, что от дна всегда легче отталкиваться. Есть шансы поплыть.

Если вас постигнет неудача, никто не заметит, все переживают депрессию. Можете начинать следующую попытку. Это лучшее лекарство от депрессии.

Валютный курс

У вас есть 100 долларов, а у меня 100 рублей. У вас – 100, и у меня – 100. Хотите поменяемся? У вас будет 100 рублей, а у меня будет 100 долларов. Вместо согласия, вы меня спросите, а какой сегодня курс обмена валюты?

127

Нормальный, правильный вопрос. Вы, случайно, никогда не работали в банке? Деньги номиналом в 100 долларов – валюта (деньги) Соединенных Штатов Америки (США), а деньги номиналом в 100 рублей – валюта Российской Федерации (РФ). У этих денег неодинаковая цена. Если мы пойдем в магазин, мы не сможем купить одинаковое количество товаров. Одна валюта дороже, другая дешевле. Деловые люди говорят так: у них разный курс.

Корабль плывёт на север, а птицы летят на восток – у них разный курс.

Корабль очень трудно обменять на птиц (но можно, это называется бартер), но деньги можно поменять очень легко. Только надо определить какой у них курс. Этот обменный курс называется «валютным курсом».

Для определения курса надо внимательно следить за банками. Банки постоянно покупают и продают иностранные деньги (их об этом часто просят клиенты). Банки хотят продать свою валюту как можно дороже, а чужие деньги купить как можно дешевле. Однако это не так легко, с другой стороны с ними торгуются банки, которые тоже хотят купить дороже, а продать дешевле.

Допустим, после торга, одному банку удалось продать 1000 долларов за 30000 рублей. С другой стороны, второму банку удалось продать 30000 рублей за 1000 долларов. Чтобы определить валютный курс, поделим 30000 на 1000. Получим 30. Итак, за 30 рублей можно купить 1 доллар. А за 1 доллар можно купить 30 рублей. Как только валютный курс определен, можно любое количество одной валюты обменять (по валютному курсу) на определенное (эти курсом) количество другой валюты.

Если вы окончательно запутались, то поручите дело продажи вашей валюты своему банку. Но, передавая сотруднику банка валюту, сделайте знающий вид и спросите какой сегодня валютный курс. Когда банкир ответит, кивните одобрительно и сделайте вид, что именно так вы и думали.

Банкиру будет приятно, что он имеет дело с благодарным человеком.

128

Расскажу такой Анекдот:- Алло, здравствуйте, у вас доллары есть в продаже? - Да, пожалуйста. - А по какому курсу? - Пятнадцать долларов пачка.- Ээ-э-э? - Возьмите оптом, отдадим по 8 долларов за пачку.- Извините, это какой банк? - Это типография.

Ставки LIBOR

Как только речь заходит о банковских процентных ставках, прислушайтесь, очень часто эти ставки «привязаны» к ставке LIBOR (London Interbank Offered Rate) - справочная процентная ставка Лондонского межбанковского рынка, средняя ставка предложения кредитных ресурсов на стандартный срок.

Каким образом эту ставку вычисляют? 16 банков, входящих в базу расчета ставки LIBOR, являются основными операторами денежного рынка Лондона на момент расчета. При составлении и пересмотре списка банков учитываются рекомендации участников рынка. Банки выбираются на основании репутации (смотрите статью Гудвилл), уровня кредитного рейтинга, активности на рынке операций с иностранной валютой, по которой ведется расчет LIBOR. Деятельность банков, входящих в список для расчета ставок LIBOR, подлежит постоянному наблюдению (мониторингу) в целях соответствия указанным критериям.

LIBOR является наиболее распространенным показателем краткосрочных процентных ставок и на текущий момент рассчитывается по следующим валютам - EUR, USD, GBP, JPY, CHF, CAD, AUD, DKK, NZD.

LIBOR рассчитывается по ряду временных периодов (от одного дня до одного года), при этом считается, что размер LIBOR со сроком 1 год - это ожидаемый на этот временной период уровень ставки овернайт (overnight).

129

Значение ставки LIBOR на каждый период во многом зависит от точности прогноза тенденций развития мировой (либо региональной - в зависимости от валюты) экономики и не является идеальным мерилом всех прочих банковских процентных ставок.

Коротко можно сказать, что LIBOR - ставка предложения (продавца) на Лондонском межбанковском рынке депозитов. Это часто меняющаяся ставка по относительно краткосрочным заимствованиям, доминирующая на Лондонском межбанковском рынке.

Кодекс поведения банковских служащих

Работники банков – это гвардия интеллектуального бизнеса.

Требования к работникам банков выше, чем требования к разведчикам, психологам и специалистам по разминированию.

Многие банки имеют, кроме своего основного юридического документа Устава, высший документ моральных и профессиональных требований к сотрудникам – Кодекс банковских служащих.

Кодексы - это своды принципов, правил, ключевые требований к банкирам (сотрудникам и руководителям).

Сотрудники должны быть уверены, какое поведение в банке осуждается, а какое поведение поощряется руководителями банка. Поэтому Кодекс помогает сотруднику отстаивать свою профессиональную позицию и защищаться от временных настроений и симпатий вышестоящих банкиров.

Например, сотрудник Иванов настаивает, что фирме «Гнутые пряники Москвы» нельзя давать кредит, а управляющий Сидоров настаивает, что надо дать кредит именно этой фирме.

Начальник Сидоров говорит сотруднику Иванову, что фирма «Гнутые пряники Москвы» самая крупная булочная (кондитерская) фирма в Европе, что их пряники едят в Московском Кремле сам президент и члены правительства, что у фирмы самое современное оборудование, что торты поставляются в 25 стран, что директор фирмы чемпион России по игре на балалайке, что фирма спонсор футбольного клуба

130

«Спартак и 300 спартанцев», что самые крупные банки России мечтают о таком клиенте.

А Иванов отвечает своему начальнику Сидорову, что у фирмы «Гнутые пряники Москвы» самая крупная задолженность по кредитам банков среди всех булочных (кондитерских) фирм в Европе, что их пряники едят в Московском Кремле провинившиеся референты президента и советники правительства, что не загружено (простаивает) самое современное оборудование, что торты поставляются только в те 25 стран, которые в прошлые годы этих тортов не пробовали, что директор фирмы чемпион России по игре на балалайке, только потому, что в рабочее время уединяется для репетиций, что футбольный клуб «Спартак и 300 спартанцев» проигрывает даже монгольской команде «Белоснежка и семь гномов», что самые крупные банки России мечтают о том, когда фирма «Гнутые пряники Москвы» вернет многочисленные кредиты.

Служебная субординация позволяет Сидорову настоять на своем мнении и выдать кредит. Однако Кодекс банковских служащих позволяет Иванову сопротивляться тем решениям, которые, по мнению Иванова, угрожают банку потерей денег или потерей доброй репутации (смотри Гудвилл). Если Сидоров добьется выдачи кредита «Гнутым пряникам Москвы», то он подвергнет банк риску не возврата кредита. Если «Гнутые пряники Москвы» не смогут вернуть кредит, то будет наказан Сидоров, а Иванов сможет занять его пост в банке.

Сидоров пытался не замечать очевидные факты. Иванов, ответственно и добросовестно, пытался убедить Сидорова не подвергать банк опасности потери денег.

У каждого сотрудника, независимо от должности, должна быть возможность стоять на защите интересов банка. Поэтому банки и принимают Кодекс поведения для своих служащих и административных работников. Как правило, банковские кодексы содержат подробно изложенные принципы и направления деятельности банка. В кодексах должны содержаться корпоративное кредо, основные положения об этике поведения и статья о соблюдении правил и принуждении.

131

В Кодексе могут содержаться комментарии к следующим вопросам:

банковское дело должно проводиться в полном соответствии с буквой и духом закона;

служащие должны правильно использовать банковскую, секретную и профессиональную информацию;

служащие должны признавать и избегать столкновения интересов (конфликт интересов внутри самого сотрудника);

служащие должны защищать право собственности на имущество, продукты, услуги и информацию;

деятельность служащих за пределами банка не должна компрометировать банк;

служащие должны внимательно управлять своими личными денежными средствами и докладывать о своей задолженности в установленном порядке;

служащие могут осуществлять операции со своими ценными бумагами в пределах, установленных банком, и отчитываться по этим операциям по строгим правилам;

служащие должны проявлять такие качества, как честность и уважение по отношению к банковским служащим и клиентам.

Нарушение Кодекса позволяет банку не доверять ответственной работы и даже принимать дисциплинарные меры (например, уволить).

Многие законодательные и регулирующие положения содержат основные этические требования, имеющие отношение к банкам.

Личное участие банкиров в сделках, по которым они располагают внутренней банковской конфиденциальной информацией (непредназначенной для извлечения прибыли), считается преступлением. В США за участие инсайдеров в таких сделках взимается штраф в размере до 100 тысяч долларов и назначается тюремное заключение сроком до 5 лет.

132

Тюрьма – приключение для искателей приключений и печальный финал для серьезных людей, которые не следовали Кодексу поведения банковских служащих.

Международный банковский надзор

Практически все банки участвуют в международных расчетах. Есть среди банков гиганты (и даже транснациональные банковские группы), для которых международные расчеты столь же обычное дело, как чистка зубов по утрам. Они являются «законодателями мод» в банковском деле, они делают многие банковские услуги массовыми, доступными, простыми, повседневными и дешевыми. Услуги небольшой сети перевода денег могут стоить в 3-5 раз дороже, чем в крупном банке. Однако большой масштаб деятельности этих банковских групп затрудняет сторонний надзор за ними.

В 1974 году произошел крах германского банка «Банкхаус, Херштатт». Руководителей банка упрекали в рискованных валютных операциях, из-за которых банк понес большие потери денег. Крах головного офиса потянул за собой закрытие иностранных филиалов. Оказалось, что крах может свободно пересекать границы. Это было очень наглядно. Страны и их банки должны не только конкурировать, но и сотрудничать в вопросах надзора? Ведь крах каждого (особенного крупного банка) - это удар по репутации всей банковской системы.

Почти за полвека до этого краха, на принципах Швейцарской банковской хартии, в мае 1930 года был создан один из старейших международных банков - Банк международных расчетов (БМР). Он расположен в городе Базель. БМР оказывает помощь центральным банкам в размещении валютных резервов, служит местом важных встреч для приверженцев международного валютного сотрудничества. Банк активно посредничает при осуществлении международных кредитных соглашений. Кроме того, банк ведет обширные научные исследования в области денежной и валютной политики.

133

Влияние этого банка растёт из года в год. В банковском мире, как и в любом высокопрофессиональном сообществе, очень ценится постоянство и последовательность шагов. С момента своего создания БМР периодически организует встречи ведущих экспертов для анализа экономических и валютных вопросов, интересующих центральные банки всех стран. Банк обязался наблюдать за международными финансовыми рынками. БМР в первую очередь снабжает информацией (банки данных для центральных банков) Группу одиннадцати стран: Бельгии, Канады, Франции, Италии, Японии, Нидерландов, Швеции, Великобритании, США, Германии и Швейцарии. Банк готовит популярный среди банкиров статистический обзор международных банковских операций.

Созданный после краха банка «Банкхаус, Херштатт», Базельский комитет (Базельский комитет по банковскому надзору) является одним из комитетов БМР. Комитет, на который ссылаются многие центральные банки во всем мире, не обладает официальными полномочиями, его заключения не имеют юридической силы. Но Комитет смог заслужить такое уважение, что правительства и банки во всем мире внимательно относятся к его рекомендациям.

Главная задача Комитета - выработка правил банковского надзора. Для придумывания мелких правил нужны (как система отбора) крупные принципы. Основные принципы просты:

никакое иностранное банковское учреждение не может находиться вне банковского надзора;

банковский надзор должен быть адекватным.Всё это было отражено в подготовленном Комитетом в

1975 году документе «Базельский Конкордат 1975».В 1982 году международный банковский кризис был

вызван крахом крупного итальянского банка «Банко Амброзиано». Все были возмущены, что итальянские власти компенсировали потерянные в банке деньги только итальянским вкладчикам и отказались компенсировать деньги вкладчиков дочернего (подконтрольного) банка в Люксембурге.

Второй крах опять привлек внимание банкиров и государственных чиновников к вопросам международного

134

банковского надзора. Базельским Комитетом в 1983 году были разработаны:

«Минимальные стандарты по надзору за деятельностью  транснациональных банковских групп и их зарубежных подразделений" (Минимальные стандарты);

«Надзор за проведением международных банковских операций».

В этих документах – рекомендации центральным банкам по сотрудничеству между органами надзора стран происхождения банков и их зарубежных подразделений. Сотрудничество это нужно, чтобы случайно не выдать лицензию ненадежному иностранному банку.

В текст Конкордата была включена новая формула международного надзора за банковскими холдингами (группами): «Компетентные органы должны осуществлять контроль над такими банками, принимая во внимание всю структуру банковской группы в целом».

Крупнейший британский банк «Банк международного кредита и торговли» попал в критическое состояние в 1991 году. Активы этого банка превышали 20 млрд. долларов. Банк имел сеть филиалов и дочерних банков по всему миру. Во главе банковской сети «Банка международного кредита и торговли» стояла холдинговая (владеющая и контролирующая) компания, зарегистрированная в Люксембурге. А большая часть операций холдинга осуществлялась в Англии. Ни власти Англии, ни власти Люксембурга не умели вести надзор за всем холдингом одновременно. После закрытия выяснилось, что банк скрывал большие убытки и (через подставных лиц) покупал банки в США.

Единого надзорного органа, который смог бы всё это выявить, не было.

Многие годы Базельский Комитет прилагает усилия по налаживанию эффективного банковского надзора, лицензирования и введения разумных требований и правил регулирования. Для этого Комитет разрабатывает методы банковского контроля и размышляет над полномочиями органов банковского надзора.

135

Однако делает это Комитет, как ему это представляется, не ради того, чтобы десятки тысяч государственных чиновников занимались надзором и мучили (как в России) коммерческие банки тысячами никем не читаемых отчетов, а ради более качественной организации банковского дела в международном масштабе.

Наверное, есть в городе Базель места, из которых виднее все неправильности банковского дела по всему миру и есть специалисты, которые могут банковское дело исправлять. Я в этом сомневаюсь. Однако, в практической деятельности не рекомендую никому сомневаться в рекомендациях Комитета. Голос ваших сомнений могут не расслышать, и вы потеряете работу в банке.

Но в ежедневной банковской работе, не связанной с вселенскими вопросами международного банковского надзора, вы обязаны иметь своё мнение. Значит, сомневаться. Лучше, вы окажитесь неправы, и признаете это, чем вы окажитесь без соображений, и это признают ваши коллеги.

Код шифрованный

Банки обязаны защищать информацию. Все беды – от утечки информации. Утечка информации подобна утечки бытовому газу – для глаза картина не видна, но после взрыва улетишь вместе с домом.

Для защиты информации есть следующие способы:1. Молчать.2. Говорить шепотом.3. Показывать подмигиванием и прочими знаками.4. Зашифровывать сообщение перед отсылкой.

В банках используются все четыре способа, но мы обсудим только четвертый. Шифрование - способ передачи секретных письменных сообщений, не понятных для третьей стороны, отправляемых по почте, телеграммой, Интернетом или каблограммой. В настоящее время, когда придумано много

136

хитрых архиваторов с паролями, кодовая шифрованная запись применяется, главным образом,из соображений сжатости текста и экономии, а не секретности. Большинство международных банковских кодов являются общеупотребительными, а ключи к ним доступны всем, так что любой, кто приложит к этому усилия, может сделать перевод. В тех случаях, когда важно сохранить тайну, необходимо пользоваться личными кодами.

Сейчас вы пройдете начальный курс шифровщика. Начнём.Кодированное сообщение, когда одно слово из пяти букв

эквивалентно фразе или предложению, достигает пяти целей: экономия; безопасность (при осуществлении платежей используется тестовое или контрольное, слово, чтобы банк-плательщик знал, что каблограмма является подлинной); точность (сообщение должно подтверждать); простота (сообщение может быть сжато до нескольких слов) и эффективность (экономится время на написание и отправление сообщения).

Например, образец одного из международных банковских кодов: «SHANY AYFAX».

SHANY означает: «Ваша цена для нас приемлема, и мы оплатим в следующую пятницу вашему корреспонденту в Христиании за ваш счет».

AYFAX означает: «Семьдесят тысяч крон».К основным международным кодам относятся:

пятибуквенный американский телеграфный код Либери, код Западного союза, полнофразовый код Бентли, усовершенствованный международный банковский код Петерсона, банковский код Ллойда.

При ведении дел с корреспондентами и отделениями в других странах банки часто договариваются использовать в исключительных случаях специальные личные коды.

Для сохранности ценностей, закодированные сообщения о переводе денег тестируются (снабжаются словом или номером, рассчитываемым по сложной формуле и известным только отправителю и получателю). Только так по договоренности банков может быть подтверждена их подлинность.

137

Банковская безопасность

Банки сами заботятся о своей безопасности. Сами нанимают вооруженную охрану. Сами проверяют своих заёмщиков. Сами оплачивают бронированные двери и укрепление денежных хранилищ. Банки сами контролируют подлинность денег. Деньгам, как и людям, хорошо только там, где безопасно.

Для всех очевидно, что банки должны быть защищены от грабителей и мошенников. Однако, такой защиты недостаточно. Что же ещё может угрожать банку? Попробуем составить краткий список забот руководителей банков в сфере безопасности:

1. Руководители банка должны защитить банк от внешних угроз (криминал, террористы, конкуренты, мошенники, недобросовестные клиенты, коррумпированные чиновники); от внутренних угроз (информаторы конкурентов, информаторы криминальных структур, недобросовестный персонал, разногласия в руководстве, собственные воры и мошенники); от хищений денег и мошенничества.

2. Руководители банка должны оберегать информацию от утечки, от утраты, и от искажения. Информационная безопасность должна быть на страже банковской тайны и коммерческая тайны. Программное обеспечение в банке – самый ранимый банковский актив.

3. Всё инженерно-техническое обеспечение безопасности - также забота банкиров.

4. С учетом редких для банка обстоятельств, должны быть разработаны мероприятия по обеспечение безопасности банков в условиях кризисных ситуаций: разгул природной стихии, предотвращение диверсий и террористических угроз (захват заложников, минирование здания банка, распространение газа и бактериологические атаки).

5. При приеме на работу должны быть предприняты меры безопасности от собственного персонала. Меры могут

138

включать: методы проверки кадров; методику выявления признаков недобросовестной конкуренции (передача информации конкурентам) и мошеннических действий.

6. Сохранение уникального опыта - это вопрос безопасности интеллектуальной собственности банка.

7. Сотрудничество с правоохранительными органами (прокуратура, милиция и судебная система).

8. Защита банка от недружественного поглощения конкурентами.

9. Предохранение банка от людей, которые занимаются «отмыванием» доходов, полученных преступным путем (выручка от продажи оружия, наркотиков, фальшивых денег, нелегальной торговли человеческими органами, от проституции).

10. Предотвращение попыток получения безвозвратных кредитов, в том числе руководителями и сотрудниками банка.

Банковская безопасность является одним из основных элементов банковского менеджмента (руководство всеми процессами в банке). От эффективности организации банковской безопасности зависят практически все стороны и направления банковской деятельности. Если когда-либо вы возглавите службу безопасности банка, то уже сейчас вам, наверное, понятно, что только умение стрелять из пистолета, поднимать штангу и владеть карате не позволит руководству банка быть уверенным в его безопасности. От проникновения хакеров и компьютерных вирусов не помогут молниеносные победы на татами. Нужна системная, плановая, ежедневная, кропотливая работа.

139

«Банк-Клиент»

Идея общения клиента с банком, не выходя из офиса, воплощена в системе «Банк-Клиент». Вот как это описывает в своей рекламе один из банков, который в рекламе не нуждается:

«(…) Зачем люди приходят в банк? Абсолютное большинство посещений банка вызвано необходимостью узнать о состоянии своего счета или отдать распоряжения банку о перечислении средств. Эта необходимость заставляет клиентов печатать «платежные поручения», отправлять работника в офис банка и производить с банком обмен бумажными документами. Естественно, что на это тратится рабочее время, бензин, денежные средства, и поэтому возникает понятное желание поднять трубку телефона, позвонить в банк, спросить остаток на счете и потребовать перевести средства столько-то и туда-то (куда-то).

Все это было бы просто, если бы не проблема идентификации владельца счета, то есть проблема определения личности клиента и обеспечения доступа к счету только владельцу счета. Недопущение преступников (мошенников) до чужих денег. Простой телефонный разговор такой уверенности не дает, и поэтому используются специальные средства.

Если у клиента имеется компьютер для автоматизации собственной работы и решены технологии связи, электронной подписи и шифрования, то все проблемы общения с банком из собственного офиса можно решить, возложив это общение на компьютер. Используя специальную программу "Банк-Клиент", в которую встроена система электронной цифровой подписи, Ваш компьютер может связаться с компьютером банка, пройти идентификацию и предоставить Вам возможность получать сведения о своих счетах, а также передавать необходимые распоряжения на перечисления денег. При этом система "Банк-Клиент", кроме основного предназначения - работы с банком из своего офиса - как правило, предоставляет еще немало полезных возможностей.

140

В системе "Банк-клиент" облегчается ввод платежных документов, поскольку специализированная программа содержит справочники подавляющего числа банков и их корреспондентов, имеет встроенные проверки правильности заполнения реквизитов документов, содержит шаблоны назначения платежей. Это значительно уменьшает количество ошибок, из-за которых потребовалось бы съездить в свой офис, чтобы перепечатать и подписать платежные документы.

В системе "Банк-клиент" может вестись собственная база данных по принятым и отосланным документам и выпискам по счетам клиента. Это дает возможность хранить электронный архив документов, проводить поиск платежей, проводить экономический анализ.

В системе "Банк-клиент" может быть предусмотрен способ соединения с системой автоматизации бухгалтерии предприятия. В этом случае вы значительно облегчаете ввод банковских документов в свою систему автоматизации, обеспечите контроль над перечислениями денег и поступлением товаров.

С использованием данной системы повышается оперативность управления денежными средствами. Чтобы узнать о поступлении средств на счет и произвести перечисление этих средств со счета - достаточно 10 минут!

Вы можете не быть привязаны к банку географически, и управлять своим счетом в банке, находясь при этом в любом телефонизированном уголке мира (вселенной).

В системе "Банк-Клиент" Вы получаете много других полезных услуг. Вы не будете терпеть неудобств, например, при изменении формата платежного поручения, сможете получать свежую информацию из банка, в том числе о состоянии международных финансовых рынков и курсах валют.

141

Таким образом, система "Банк-Клиент" - это очень эффективный инструмент работы с банковскими счетами. И если Ваш банк может предложить Вам такую услугу - пользуйтесь ею, не сомневайтесь и не теряйте времени. Приходите к нам».

У меня нет сомнений в самых положительных намерениях банка, однако и клиентам и менеджерам стоит прочитать следующую главу книги:

Защита от хакеров и карточного воровства

Как защитить банк от «карточных мошенников»? «Карточные мошенники», в отличие от вооруженных грабителей, имеют образование, но плохо воспитаны. Они используют проблемы защиты пластиковых карт (кредитных, дебитных и расчетных), процессинговых центров, систем подтверждения транзакций и технологию взаимоотношений банка с магазином. Для защиты информации и для обслуживания защитных систем в банке есть системные администраторы. На что они обращают внимание в первую очередь?

На защиту банка от воровства с помощью карточек - кардинг.

На защиту банка от проникновения хакеров - хакинг.

Кардинг. Банковские пластиковые карты бывают: кредитные, дебитные и расчетные. Когда владелец карты совершает в магазине покупку по карте, продавец регистрирует параметры карты (номер, срок действия, иногда сверяет имя на карте с документами). Затем он обращается в локальный процессинговый центр (центр обработки карт) за авторизацией (подтверждением возможности списания денег с банка). Продавец сигнализирует, что собирается забрать у банка (в пользу магазина) по данной карте определенную сумму денег. В ответ он получает либо отказ, либо авторизацию в виде числа, которое продавец регистрирует. Положительная авторизация гарантирует магазину, что деньги он получит от банка несмотря ни на что. Сумма покупки (даже если покупатель отказался от покупки в последний момент) фиксируется («замораживается»).

142

В конце расчетного периода (обычно он составляет 30 дней) можно будет вновь распоряжаться этой суммой.

Обращение продавца в процессинговый центр происходит так: продавец может позвонить туда собственным голосом либо кассовый аппарат может сделать все сам. После этого продавец не только не знает, сколько денег на карте, он также не знает, есть ли на карте нужная сумма. Но для того, чтобы подстраховать себя, продавец обязан получить авторизацию на перевод денег. Причем он обращается не в банк (эмитент карты), как думают владельцы карт, а в локальный (местный) процессинговый центр, который обычно расположен в одном из местных банков, а банк-эмитент, выдавший карту, может быть в другой стране или на другом конце света.

  Некоторые фирмы, принимающие заказы по телефону, факсу или через Интернет, фирмы, которые не могут удостовериться в личности заказчика, требуют дополнительную информацию о владельце, которую «карточный вор» (кардер) не знает (например, zip-код - почтовый индекс покупателя). Многие фирмы заботятся о своей репутации и стараются быстро обслуживать клиентов, поэтому они отправляют заказ сразу же, не дожидаясь денежного перевода, убедившись только, есть ли такая карта в природе и к данному часу она действительна.

Программа, выдающая список номеров карт по названию банка, называется кардгенератором. Взгляните на номер какой-либо карты. Это шестнадцатизначное (реже - тринадцатизначное) число. Первая цифра определяет тип карты (3 - American Еxpress, 4 - VISA, 5 - MasterCard и другие), следующие три - банк, к которому относится карта. Далее следуют цифры, идентифицирующие саму карту, и последняя цифра является контрольной. Контрольная цифра получается в результате определенных математических вычислений со всеми остальными цифрами карты. Для мошенников, карточных воров добыча параметров карты не является сложным делом. Именно невероятная легкость в получении параметров пластиковых карт и является главной уязвимой стороной мировой системы кредитных карт.

143

Хищение карты не столь опасно для банка, потому что владелец (как только обнаружит кражу) сразу сообщает в банк и карта блокируется в момент звонка. Но зачем карту похищать, если вся необходимая для похитителя информация выпукло обозначена на самой карте? Можно «подсмотреть» информацию и пользоваться ей до момента, когда владелец карты обнаружит, что банк списывает с его счета деньги за чужие покупки. Банк должен убеждать клиентов никогда не держать карту на виду и не предавать никому карту даже на короткое время.

В банке (в отличие от магазинов) вся информация на бумажных носителях или поступает в защищенный архив на хранение, или «пускается под нож» - в шредер. Поэтому карточные воры занимаются осмотром магазинного мусора. Называют это - трэшингом (от английского trash - мусор) - копание в мусоре. Этот метод широко применяют не только кардеры, но и хакеры, а также прочие любители незаконных заработков. Играя роль бездомного бродяги, кардер ищет рядом с магазином, принимающим кредитные карты, место, куда выкидывают мусор. На что они рассчитывают? Что в бумагах окажется много полезной информации. Если кардеру повезет, то он может найти, например, слипы от карт (чеки с информацией о карте и покупке) или (очень важная деталь) отчетности бухгалтера по принятым карточкам, который допустил ужасную ошибку, выкинув документ, не превратив его предварительно в мелкую бумажную лапшу. Иногда чеки с информацией о карте выбрасывают в мусор сами владельцы пластиковых карт. Когда карточка проходит через кассира, после обработки на специальном аппарате выдается два слипа (чека с информацией о карте и покупке). Один отдается клиенту, а второй остается в магазине и затем отправляется в банк. Методы борьбы очевидны – установка в магазинах уничтожителей бумаг (один из самых полезных в деле информационной безопасности механизмов).

В сети Интернет идет постоянная война хакеров со всеми остальными, и самый частый трофей в этой войне - параметры кредитных карт. Где же хакеры берут эти номера? Вовсе не в банках. Есть более легкие в роли добычи серверы. Провайдеры,

144

игровые серверы, рекламные агентства, Интернет-магазины, иммиграционные службы, курьерские службы, платные базы данных, даже благотворительные фонды и лотереи - везде, где пользователи оставляет номера своих кредитных карт. Хакерам – номера кредиток, товар для кардеров. Владельцам серверов - очерненная репутация. Владельцам карт – кража денег со счетов. Большинство пользователей услугами через Интернет имеют для таких случаев карточки, где они держат на счету минимальные суммы (не больше 20-50 долларов). Номера накапливаются на серверах, посетителей - огромное количество. Но миллионы на их хищении не получишь. А тюремный срок можно получить, как за хищение миллионов. Некоторые регистрируют карточки лишь для того, чтобы оплачивать Интернет-услуги. Поэтому хакер планирует не просто взломать сервер, а получить долговременные права администратора, оставив после своего пребывания в системе «диверсанта» - замаскированную программу (желательно собственного производства - чтобы уйти от программ-антивирусов) - "троянского коня". После этого хакер может всегда проникнуть в ранее взломанную систему, обходя любую защиту.

По краденным данным заказывается товар. Товар реализуется по цене ниже рыночной. Кажется, легко поймать кардера, когда он явиться за товаром, но за товаром приходит не сам кардер, а получатель. Подставное лицо. Человек, часто не понимающий с какой целью его используют. А используют его, чтобы он попался в руки полиции, а не реальный вор. Итак, сама технология ясна. Какова же здесь роль банка? Роль банка проста: перевести деньги со счета владельца на счет магазина. Но банк может запросить подтверждения сделки купли-продажи товара у владельца счета. Владелец счета даст отрицательный ответ, и банк передаст информацию о попытке хищения в распоряжение полиции.

Хакинг.  Как происходит вторжение хакера? Есть два основных способа. Первый - это звонок на банковский терминал. Методов защиты мало, потому что «внешняя» (не относящаяся к «внутренней», банковской) телефонная сеть вне прямого

145

контроля банковских администраторов. В банках правят администраторы, вне банков хакеры чувствует себя свободно. Второй способ: атака из внешних компьютерных сетей. Рассмотрим систему банка изнутри. Среди клиентов популярна система обслуживания через сети Интернет «Банк-Клиент» или «удаленный клиент» (имеется в виду не какая-либо определенная программа, а Интернет-банкинг вообще). Клиент (пользователь) заходит на сервер банка и через диалоговые окна, и другие системы. Клиент получает информацию по состоянию своего счета и даёт распоряжения банку по операциям с деньгами. Хакер в этот момент может незримо перехватывать входящие и исходящие пакеты. Прямой прибыли от такого перехвата хакеру нет (исключение составляют перехваченные номера счетов и кредитных карт). Но хакер получает возможность атаковать банковский сервер. Что хакер получит от атаки сервера? Атака - это способ добычи паролей. Защита паролей – отражение атаки – работа системного администратора банка.

Допустим, хакер устанавливает радиожучок на линию внутри сети банка. Метод работает при выполнении двух условий. Первое - хакер имеет физический доступ в здание банка (через черный ход или канализацию, например, или через парадный вход в качестве сотрудника или замаскировавшись под него). Второе - внутренний обмен информацией сотрудниками банка (поток пакетов) не шифруется. Далее хакер исследует внутреннюю систему банка и разрабатывает анти-систему, программу использования найденной бреши в банковской защите системы. Применив анти-систему, хакер получает возможности администратора или получает доступ к списку паролей. Расшифровав файл паролей, хакер получает доступ к главному диску банка. Затем он заметает следы вторжения, подкорректировав лог-файл (log file - файл, куда система записывает все вторжения и любые происходящие события), и вносит в систему гарант своей власти над ней - прекрасно замаскированную программу – «черный ход» либо «троянского коня». Программа «черный ход» позволит хакеру в любой момент вернуться в систему, минуя защиту (даже обновленную),

146

а программа «троянский конь» даже расширит его администраторские права.

Что может сделать хакер с банком. Первое - хакер переводит на свой счет несколько миллионов долларов. Второе - хакер ворует информацию по счетам и распоряжается ей (например, перепродает). Третье - хакер внедряет программу, которая отчисляет в его пользу процент с каждой операции банка. Четвертое - хакер продает доступ другим лицам. Пятое – хакер шантажирует банк атакой, вымогает деньги. Как администраторы банков борются с хакерами? Первое - постоянно совершенствуют защиту. Главная обязанность администратора - это следить за состоянием системы безопасности. Администратор не может забывать, что неуязвимых систем нет, и помнить что:

Анализатор антивируса можно обмануть. Даже межсетевой экран можно обмануть. Угроза может порой исходить из самых неожиданных

источников. Любой пароль можно перехватить или расшифровать. Нет гарантий, что в лог-файле никто не копался. Обычно нельзя понять, что сервер уже взломан. Банков, неинтересных хакерам, нет. До отключения обнаруженного хакера, нужно попытаться

его отследить и передать информацию полиции. Полностью защитить систему не удастся, но создать

серьезные препятствия для злоумышленника по силам каждому банку.

Результаты хакеров - списки взломанных серверов. Хакеры никогда не боялись спецслужб. Они уверены, что виртуальный мир скроет их преступления и убережет их от тюрьмы. Системным администраторам необходимо постоянно следить за фронтами информационных войн и противостоять взломам. Никто не защитит банк и его клиентов, если администраторы банка пребывают в беспечном состоянии.

147

Безопасности не бывает слишком много

Вечер. Ложатся спать Абрам и Сара. Сара выключает свет и спрашивает:

- Абрам, ты двери то  закрыл?- Закрыл.- На замок?- На замок. - На два поворота или на три?- На три.- А на верхний замок?- Закрыл.- А на щеколду закрыл?- Да. Закрыл, спи уже. - А на цепочку?- Да, конечно.- А дверь шваброй подпер?- Нет, совсем забыл.- Ну вот, я так и думала. Теперь, заходи, кто хочет, и бери все, что хочешь.

В анекдоте повышенное внимание к безопасности выглядит забавно. Но в жизни руководитель службы безопасности банка руководствуется принципом «Безопасности не бывает слишком много». Лучше смеяться, что поставил лишний замок, чем сожалеть, что его не поставил. Когда произойдет ограбление, будет не до смеха.

Писатель Михаил Жванецкий точно подметил: «Комедия - это трагедия, которая происходит не с тобой». А бывший комсомольский вожак, редактор газеты «Московский комсомолец» Валерий Турсунов, читая сатирические фельетоны, смеялся: «Смешно, потому что - правда». Разве ж можно было специально выдумать такую историю:

148

Собаке предложили получить кредитную карту

Британский банк Royal Bank of Scotland в 2003 году предложил завести кредитную карточку собаке, проживающей в Манчестере. Симпатичный ши-тсу по имени Монти получил бланк заявления по почте. Письмо было адресовано собаке и пришло в дом ее владельца Рэймонда Слэйтера в манчестерском районе Стокпорт

Банк предлагал собаке завести "золотую" кредитную карточку на выгодных условиях с лимитом кредитования в 10 тысяч фунтов стерлингов (16 тысяч долларов). Кобель Монти также получил право за каждую покупку накапливать очки, которые можно потом использовать при покупке авиабилетов.

«Мы уже принесли свои извинения мистеру Слэйтеру за причиненные неудобства, - сказала по этому поводу представительница Royal Bank of Scotland. - Мы получили имя потенциального клиента в числе прочих, купив список у специального брокера, и понятия не имеем о том, почему в нем среди людей оказался кобель Монти».

Имя собаки стерли из базы данных банка, а господину Слэйтеру в качестве извинения банк отправил небольшой подарок.

Когда клиент недоволен банком?

Когда у ребенка что-то болит, он жалуется маме. Когда кто-то обижает ребёнка, он жалуется папе. Очень приятно, когда есть кто-то, кому можно на всё пожаловаться. Чтобы взрослому клиенту было куда пожаловаться на банк, в самом банке есть сотрудник (а в большом банке целый отдел или департамент) для приема жалоб клиентов.

Клиенты внимательны к действиям банка, потому что они доверяют банку свои деньги. Клиенты требуют качественного обслуживания (чтобы услуги были не хуже, чем во всех лучших банках) и уважительного отношения к себе (чтобы уважения было больше, чем во всех прочих банках).

Мой хороший знакомый, Лев Миндель, работал в крупном израильском банке Леуми более 32 лет. Некоторое время он

149

возглавлял такой отдел. И он рассказал мне. Большая часть клиентов никогда ни на что не жалуется. Эти люди воспринимают жизнь, как она есть. Эти люди не помогут банку исправить недостатки в его работе, они недостаточно взыскательны (привередливы). А мир могут изменить только привередливые люди. Послушаем, на что они жалуются.

Что очень мало процентов банк платит по банковскому вкладу;

Что очень большую плату (комиссию) банк берет с клиента за перевод денег;

Что банковский перерыв на обед в неудобное время; Что банк перевел или зачислил деньги не на тот

(который нужно клиенту) счет; Что очень длительная процедура (порядок) выдачи

кредита; Что банк отказался выдать кредит; Что размагнитилась кредитная карта; Что сотрудники не очень дружелюбные; Что начальство избегает встреч; Что некому в банке рассказать «гениальное»

предложение клиента, как банку заработать с клиентом миллионы;

Что банк дает неправильную информацию; Что менеджеры банка, вместо того, чтобы самим

разобраться в жалобе отправляют в отдел клиентских жалоб.

По словам Льва Минделя, 90 процентов из всего количества жалоб клиенты высказывают против дурного отношения к ним сотрудников банка всех уровней. Сотрудникам банка, на которых поступают жалобы, вполне хватает профессиональных знаний, но не хватает внимания, мудрости, снисходительности и уважения к клиентам. Самые совершенные программы подготовки банковских служащих не могут заменить хорошего семейного воспитания.

Представьте себе, что вы работник такого отдела, вы представляете интересы владельцев и президента (директора) банка и все жалобы (из всех отделов банка) попадают к вам. И

150

письменные жалобы попадают к вам, и сами люди приходят, садятся на стул перед вами, показывают бумаги и хотят вам пожаловаться. Что надо делать?

Предложите удобное кресло. Предложите чашку чая. Пока клиент будет пить чай – пробегите глазами жалобу. Скажите клиенту, что для банка очень важно внимательно разобраться с этой жалобой.

Обратите внимание на должность руководителя, который разбирает жалобы клиентов. Допустим, у Вас есть выбор, к кому из трех руководителей вы предпочтете обратиться с жалобой?

менеджер по жалобам клиентов; начальник отдела жалоб и обращений клиентов; вице-президент банка.

Конечно, к вице-президенту, у него больше влияния на банк. Это говорит о том, что, независимо от реальных полномочий, название должности, разбирающего жалобы должно быть «возвышенным». Чем выше уровень, на котором рассматривается жалоба, тем быстрее гаснет раздражение клиента. Каждому приятно выслушать извинения вице-президента или управляющего, и больше надежды, что жалоба даст импульс исправлениям в банке.

Клиентам, конечно, не нравиться обслуживаться в банке, где они вынуждены на что-то жаловаться, но идеальных организаций нет. Клиент сохранит верность банку, если там умеют работать (разбирать) его жалобы. Такой банк (где умеют решать проблемы) даже для привередливых клиентов предпочтительней, чем банк, в котором нет проблем. Потому что клиент не знает, как сотрудники благополучного банка будут решать проблемы, если таковые постучаться в банк. Вечного благополучия нет в природе, и в банках не бывает.

Почему сотрудники недовольны банком?

А почему люди должны быть всегда довольны?Даже сказочная принцесса, которая спала на дюжине перин,

почувствовала горошину, и эта горошина мешала принцессе спать. Но если бы даже не было горошины, все равно трудно

151

засыпать на новом месте. Какая бы не была хорошая ситуация, людям свойственно хотеть ещё лучших условий. Это помогает менять мир вокруг к лучшему, не смиряться с дефектами и неудобствами.

Если бы первобытные люди были довольны жизнью в пещерах, то все человечество до сих пор одевалось в шкуры и оставалось в пещерах.

Сотрудники банка прикладывают силы к улучшениям в банке, обращаясь к руководителям с жалобами. И некоторые сотрудники даже увольняются из банка, если их жалобы не доходят до руководителей, или доходят, но не рассматриваются и не обсуждаются.

Обычно, сотрудник жалобой хочет побудить руководителей банка к обсуждению важных для банка решений. Если сотрудник не жалуется, это вовсе не значит, что он доволен делами в банке и своим положением. Возможно, что он не хочет иметь репутацию «жалобщика». Или, может быть, не уверен, что у руководителей будет время разобрать жалобу. Тот, кто жалуется, делает общее дело, потому что он сообщает о проблемах, которые есть и у других сотрудниках, которые молчат.

На что больше всего жалуются сотрудники банка: На недостаточно высокую зарплату (или на то, что она не

справедливая в сравнении с зарплатой или нагрузкой других работников).

На условия работы. Сотрудника может не устраивать кабинет, компьютер, оборудование, распорядок дня, громкие разговоры, запахи, сквозняки.

На разногласия с другими сотрудниками отдела или с руководителем отдела. На нервозную, напряженную «атмосферу» внутри отдела.

На недостаточное профессиональное сотрудничество с другими отделами. Или вообще на плохую связь (стыковку) в работе разных отделов.

Разве есть в этом списке хоть один вопрос не важный для сотрудника или для банка? Будь вы руководителем, даже очень занятым текущими делами, назначьте жалобщику встречу в удобное для вас время. Если жалоба связана с конфликтом между

152

несколькими людьми, то вы обязаны узнать позицию всех участников (сторон) конфликта. Жалоба может быть простой, но этого не узнаешь, пока не соберешь достаточно объективной информации.

Никто не рождается судьей. Но всякому руководителю, или просто авторитетному человеку, приходится иногда исполнять роль судьи. От вас в роли судьи ждут спокойствия, сочувствия, умения рассуждать, объявленных (устных) правил для споров и справедливости.

Если бы люди не догадались придумать судейство, то все мелкие спорные вопросы решались бы дракой, а все крупные споры решались бы с помощью войны. Но банк, уж точно, сугубо мирная организация.

Как оценить банк?

Когда придет ваше время покупать банк, не делайте это впопыхах. Держите себя солидно и делайте вид, что покупка банка для вас дело привычное. Так как все шаги по такой сделки занимают от одного до трех лет, то у вас хватит времени и поговорить со специалистами и узнать для себя что-то важное. Чтобы застраховать себя от различных неприятностей (от радостей прятаться не надо), имеет смысл воспользоваться услугами юриста. Для начала, уточните, если у этого юриста опыт покупки банков. Если такой опыт есть, то он вам расскажет следующее (проверяйте):

В начале переговоров о покупке необходимо провести аудиторскую проверку банка. Основательный аудит займет от 2 до 4 месяцев. Это позволит оценить банк, как бизнес и объявить стоимость покупки. Но это ещё не окончательная цена. Потом надо договориться и зафиксировать в протоколе, чтобы можно было следить за состоянием активов банка. Только после этого начинаются основные переговоры. Об удалении некачественных активов, о судьбе топ-менеджеров, о переводе адреса головного офиса, о судьбе нерентабельных подразделений, о нематериальных активах (торговая марка, клиентская база) и другие условия сделки. Каждый поворот переговоров может

153

вести как к повышению, так и понижению цены банка. Юрист должен вам предложить процедуру покупки банка. Например, посредством покупки контрольного пакета акций банка. Или слиянием нового вашего банка со старым (если таковой уже есть). Перед подписание итогового контракта о покупки банка вы должны точно для себя выяснить следующую информацию о банке:

Общие сведения (полное наименование, регистрационный номер и дата регистрации, форма собственности, основные акционеры, реестр акционеров, содержание лицензии, все филиалы и отделения, официальный аудитор, досье на всех руководителей, представительство банка в Интернете, участие в SWIFT и других платежных системах). И подробно надо выяснить следующее:

A. Рейтинги банка в национальных и международных рейтинговых агентствах

B. История развития банка и его предыдущие наименования.

C. Основные акционеры и история смены акционеров, оценка влияния акционеров на деятельность банка. Выявление номинальных и реальных собственников банка.

D. Качество управления банком. Принципы управления, кадровая политика. Оценка персонала банка. Информационная политика банка. Честность и прозрачность. Налоговая политика банка. Взаимоотношения с заинтересованными лицами (акционерами, сотрудниками, клиентами, общественностью, государственными структурами). Кредитная история и репутация (Гудвилл).

E. Рыночные позиции. Выявление и оценка основных направлений деятельности банка. Маркетинговая политика. Планы банка, заявленные в прессе. Политическое влияние и политические риски.

F. Собственный капитал и его динамика. Структура и достаточность капитала для выполнения обязательств и для

154

развития. Выявление несоответствий балансового и реального капитала.

G. Структура и динамика обязательств. Концентрация ресурсной базы. Стабильность, устойчивость привлеченных ресурсов. Оценка возможной стоимости ресурсов исходя из их структуры.

H. Качество активов. Структура и динамика активов. Оценка кредитного портфеля и кредитной политики. Оценка межбанковских операций и портфеля ценных бумаг. Выявление скрытых убытков. Оценка концентрации и наиболее рискованных активов.

I. Прибыльность. Структура доходов и расходов, ее соответствие структуре баланса. Выявление центров прибыли банка. Оценка качества и стабильности доходов. Эффективность работы активов и использования капитала.

J. Чувствительность к рыночным рискам. Валютный, процентный, курсовой и прочие рыночные риски. Риск концентрации активов и обязательств.

K. Ликвидность. Оценка уровня ликвидности. Динамика показателей ликвидности. Источники поддержания ликвидности: имеющиеся и потенциальные.

L. Заключения независимых от банка специалистов о финансовой устойчивости и кредитоспособности банка.

M. Судебные споры банка. Подготовленные к подачи иски. Иски, находящиеся в стадии судебного рассмотрения. Судебные решения и исполнительные листы (предъявленные как к банку, так и банком к ответчикам).

N. Бухгалтерская, управленческая и аудиторская отчетность банка за последние 5 лет его деятельности.

Теперь у вас есть общее представление о покупке банка. Стоимость банка может быть 5 млн. долларов и выше. Один из крупнейших американских банков «First Union Corp.» в конце прошлого века объявил о приобретении «CoreStates Financial

155

Corp.» Эта была сделка на сумму 16,6 млрд. долларов, что поставило ее на первое место среди подобных сделок в США. Новый банк должен войти в шестерку крупнейших американских банков. Новый банк в результате слияния стал располагать 2600 отделений, обслуживающих 16 млн. клиентов. Его активы составили 204 млрд. долларов. Пришлось создать специальный фонд объемом 16 млн. долларов для помощи уволенным работникам. А уже в начале 21 века в США в результате слияния был создан в 2004 году третий по величине банк в Америке. Банк образован в результате слияний «Bank of America» и «Fleet Boston». «Bank of America» в рамках «поглощения» «Fleet Boston» выплатил 47 млрд. долларов. Активы новообразованного гиганта оцениваются в $966 млрд., а число пользующихся его услугами частных клиентов и малых предприятий - 35 млн. По прогнозам экспертов, в ходе реструктуризации в банке, который сохранит название «Bank of America», будут уволены до 13 000. человек, то есть порядка 7% от совокупного штата, составляющего 171 000 человек.

Взвесьте хорошенько личные финансовые возможности. Если собственных средств (денег) для покупки банка (а ведь вам могут предложить очень крупный банк) окажется недостаточно, заблаговременно найдите себе партнеров с большим свободным капиталом.

Большой поход государств на маленькие банки

«Большие батальоны всегда правы»: эту фразу приписывают императору Наполеону. Русские народные поговорки: «Большому кораблю – большое плаванье», «Большому куску и маленький рот радуется», «Маленькая собачка до старости щенок». Эти фразы отражают традиционное предпочтение большим величинам, организациям, явлениям.

За большими банками наблюдают не только на родине. Например, летом 2004 года деловые люди обоих полушарий земли ждали решения Верховного суда Японии. Суд одобрил слияние огромных банковских корпораций, которое дало право создать крупнейший банк в мире. Второй по величине японский

156

банк Mitsubishi Tokyo Financial Group получил добро на слияние с UFJ Holdings, являющимся четвертым в Японии. Итак, второй и четвертый по величине в Японии через год, в 2005 году, стали первым в мире с объемом капитала (сумма активов) в размере 1.750 миллиардов долларов. В результате слияния двух банков на глазах делового сообщества образуется финансовая корпорация с активами в 1,7 трлн. долларов, которая обойдет по этому показателю нынешнего мирового лидера – американскую корпорацию Citigroup (1,32 трлн. долларов).

Неправда ли, такие цифры всегда интересно читать? О таких гигантах интересно слушать.

Большие банки пользуются заслуженным уважением. Они обслуживают миллионы клиентов. Они управляют миллиардами долларов. В этих банках работают больше 100 000 человек в каждом (ботающий человек содержит семью, растит детей, помогает родителям). Хотя эти банки выплачивают акционерам небольшие дивиденды (денежные доходы акционеров из прибыли банка), акции больших банков считаются очень надежными и охотно покупаются как крупными, так и мелкими инвесторами. В больших банках не самые большие зарплаты у рядовых сотрудников, но в больших банках работать престижно и перспективно (банк постоянно растет и многие сотрудники, способные к профессиональному росту получают повышения). Названия крупных банков в каждой стране известны всем гражданам.

А что вы можете вспомнить о малых банках? Назовите хоть одно название. Не получилось?

Основное количество банков в Америке, России, Швейцарии – это небольшие банки (с коллективом не более двух сотен человек). Эти банки держаться на очень хороших «командах» и ценятся самыми взыскательными клиентами. Обычно эти банки не вкладывают много денег в рекламу, лучшая реклама для небольших банков, это рекомендация старого клиента новому клиенту, которого старый клиент сам приводит в банк и знакомит с менеджерами. Клиенты малых банков гордятся своими тесными контактами и дружелюбными отношениями в топ-менеджерами банка.

157

Однако, надо прямо сказать, увы, ситуация во многих странах не предвещает светлого будущего для малых банков.

Мелкие банки Швейцарии, десятилетиями бывшие самыми популярными для богатых клиентов со всего мира, скоро будут вынуждены уступить свой рынок гигантам. Банковская индустрия составления обязательной отчетности позволяет гигантам иметь конкурентное преимущество. Новые правила борьбы с отмыванием денег и уклонением иностранных клиентов швейцарских банков от уплаты налогов на родине этих клиентов, предложенные правительством Швейцарии, не оставляют малому банковскому бизнесу шансов на выживание.

Чем банки Швейцарии привлекали ранее? Уклонение от уплаты налогов в Швейцарии - не преступление. Худшее, что грозит замеченному в этом швейцарцу, - штраф. Долгое время это было одним из главных конкурентных преимуществ банков тихой европейской страны, привлекая на ее банковские счета зарубежные капиталы. Например, из переменчивой России, из коммунистического Китая, из бурлящих стран Латинской Америки.

С 2005 года это становится историей. Вина тому - давление европейских правительств, требовавших у Швейцарии раскрытия информации об иностранных вкладчиках. Швейцария все больше сотрудничает с другими странами и все меньше привлекательна для клиентов. Все это обрушивается на банки Швейцарии в тот самый момент, когда Италия, Германия и Бельгия разворачивают кампании по репатриации вкладов своих граждан в швейцарских банках на родину: им обещано прощение невыплаченных налогов. По данным Дойче Банка (Deutsche Bank), сумма скрытых от налоговых органов средств иностранных граждан, хранящихся на их банковских счетах в Швейцарии, составляет сегодня около 840 млрд. швейцарских франков, или 73% от общей суммы вкладов иностранцев.

Как сообщает Швейцарская ассоциация банкиров, банки страны, специализирующиеся на работе с частными клиентами, управляют одной третью всех частных состояний мира, размещенных на оффшорных счетах. Другое новшество, которое осложнит жизнь швейцарских банкиров, -

158

необходимость сверки имен новых клиентов с базами данных отмывателей денег, иностранных чиновников, военных и политиков. Если раньше открытие счета требовало двухчасовой беседы с клиентом, то теперь процедура открытия счета будет занимать неделю. В обязанность банков войдет и создание компьютерных систем для мониторинга возможных отклонений размера и числа трансакций от нормального уровня активности того или иного клиента.

Каждый из клиентов, в зависимости от послужного списка, и, от того, что именно для него является нормой, будет отнесен к какой-нибудь категории риска. Согласно данным Швейцарской ассоциации банкиров, все эти новые требования обойдутся банкам в сотни миллионов франков, которых потребует оплата дополнительного труда и программного обеспечения. Исследование, проведенное сотрудниками Института швейцарских банков (Цюрихский университет), показало, что у мелких банков затраты на выполнение новых законов составят почти 10% общей суммы расходов, у крупных банков - примерно 4%. В два с половиной раза меньше. Для малых банков это означает убытки и потерю независимости. Волна слияний и поглощений в банковском секторе Швейцарии началась еще в 2002 году, и банкиры ожидают заметного сокращения числа банков уже в ближайшие годы. Начался и отток капиталов из подорожавших мелких банков в более устойчивые к подобным нормативным изменениям – в крупные банки. Например, клиенты Bank Sarasin&Cie., самого маленького банка Швейцарии, сняли в прошлом году со своих счетов на 1,1 млрд. франков больше, чем положили на них.

Руководители Центрального банка России, которые достаточно часто меняются, как детскую болезнь «ветрянку» передают друг другу по наследству уверенность, что «России нужны крупные банки. Мелкие банки портят картину крупной российской индустрии. Если избавится от мелких банков, то вырастут крупные банки. Если вырастут крупные, то их будет легче контролировать. Если их легче контролировать, то они будут ещё здоровее и больше. Чем больше банк, тем больше он любит давать деньги большим

159

предприятиям. Большие предприятия платят большие налоги. Большие налоги ведут к большому процветанию. Большое процветание ведет к росту банков. А этому росту мешают малые банки, они отвлекают клиентов от больших банков. А Россия страна больших размеров и все мелкое мешает её росту».

В периоды острейших банковских и экономических кризисов по оценке «Национального банковского журнала» (Ассоциации Российских банков) самыми устойчивыми и ликвидными банками России были малые и средние банки. А крупные банки могли рассчитывать только на чудо или завуалированную помощь правительства. Много ведущих аналитиков и практиков страны возглавляют малые банки. Но мнение банкиров из малых банков, или мнение клиентов этих банков Центробанк России не интересует. Потому что, в день, когда российские государственные банковские чиновники начнут прислушиваться к российскому банковскому сообществу, произойдет один из очевидных вариантов:

1. Чиновники решат, что им померещилось.2. Центробанк расслышит только голоса руководителей

больших банков 3. Это будет уже не Россия, а какая-то другая неведомая

страна.

Разве справедливо, решать судьбу сотрудников банка, измеряя сумму активов банка, а не качество кредитного портфеля? Разве по размеру в лесу определяют важность слона в сравнении с муравьём? Разве важность сосны можно понять, сравнивая сосну с травой? Разве индюк полезней голубя, потому что тяжелее? Разве взрослый человек может быть важнее ребенка, потому что ребенок в пять раз меньше?

Чем сильны малые и большие банки?Большие банки способны концентрировать в головных

офисах высокооплачиваемых первоклассных специалистов, которые разрабатывают конкурентные банковские продукты.

160

Большие банки могут «выращивать» филиальные сети, через которые продают банковский продукт высокого качества. Чем больше банк, тем меньше (по отношению к общему доходу) затраты на создание и продвижение банковских продуктов (создание, реклама, продажа, совершенствование). Банк гарантирует клиентам единый стандарт качества во всех своих отделениях, как в стране базирования, так и за рубежом. У большого банка – большой собственный (не заемный) капитал, который создает впечатление, что банк способен выдержать значительные отрицательные перемены на рынке или спады в экономике, покрывая вынужденные (плановые) убытки за счет большого капитала. В банке жесткое централизованное управление и контроль над продажей банковского продукта. Банковские услуги могут быть значительно дешевле, чем в небольших банках.

Малые банки. Могут позволить себе узкую специализацию и отказаться быть универсальными. Малый банк может сконцентрировать свою работу в одном регионе, где он будет ведущим банком. Руководители малого банка могут знать банковское дело также качественно, как и ведущие специалисты банка в подчинении управляющих. Каждому клиенту банк любезен, и каждый клиент банку дорог. Банк может позволить себе изменять внутренние свои инструкции, если вредность этих инструкций стала очевидной (филиал большого банка должен доложить в головной офис, где может быть иное представление о пользе и вреде). Малый банк может сформировать более качественный кредитный портфель (сумма выданных кредитов), потому что его менеджеры быстро извлекают опыт из ошибок и делают предохраняющие банк шаги задолго до наступления непоправимого периода. Менеджеры маленького банка имеют больше полномочий и навыков общения с клиентами. А общение расчетливого и образованного банкира с импульсивным и творческим предпринимателем даёт новые возможности (шансы) бизнесу.

Региональная бизнес-среда, а потом и мировая экономика только проиграют, если банки-гиганты, опираясь на невежество

161

толпы и влияние на правителей, удушат малые банки. Да и большие банки от этого не выиграют. На их долю приходится до 90 процентов активов. И увеличение активов на одну тысячную процента (поступивших от малого банка) никакой роли в большом банке не сыграет.

У меня есть впечатление, что государственные банковские чиновники когда-то начинали свою карьеру с приобретения полезных знаний и изучения специальных наук. Дай Бог, они не потеряли навыка восприятия, на этот случай я приготовил для них главу, которая поможет на время задуматься, что банки ценны вовсе не своим размером. А размер, как бы он не был значителен, не является приоритетом для оценки привлекательности банка.

Признаки привлекательности банка

Нет в мире совершенного банка, но каждый банк может гордиться своими привлекательными сторонами. Опрос сотен независимых специалистов (Стефан Дейвис, «Excellence in Banking»,1985) выявил десять основных характеристик, выделяющих банк из общего ряда хороших банков:

1. Открытая культура и активное профессиональное вертикальное и горизонтальное общение внутри банка.

2. Наличие общих ценностей.3. Нацеленность на прибыль.4. Приоритет удовлетворения потребностей клиентов.5. Желание вкладывать средства в новые банковские

продукты.6. Сильное, последовательное руководство и хорошее

чувство направления.7. Стремление к набору лучших сотрудников.8. Вложение денег в подготовку персонала.9. Сбор информации о продуктах и клиентах, оценка

прибыльности работы с ними.10. Внимательное и качественное управление

кредитным риском.

162

Столкнувшись в жизни с таким банком вы не пожалеете и в случае, если станете сотрудником, и в случае, если станете клиентом этого банка.

Идеал российского банка

Через 15 лет после дарования россиянам законов, позволяющих создавать частые банки в России, сохранилась только четверть от «новорожденных». Тогда как «рождаемость» банков практически прекратилась. Российское население, недавно (в 1991 году) «выпущенное на свободу» под собственную ответственность, замученное правом выбора и ошалевшее от количества негодяев в составе народных масс, приветствовало все меры властей по искоренению банков. Потому что традиции «искоренения» и «распределения» требуют всего лишь пассивного согласия, а традиции «приумножения» требуют активного, постоянного труда и принятия ответственности за любой выбор.

В народном сознании, кроме мечты о добром царе, за последние годы появились сугубо рыночные образы «правильных» компаний. Исследователь и консультант банковского дела А. Седин коротко сформулировал стереотип «идеального российского банка»:

основной критерий - стратегическая доходность для акционеров (стратегическая доходность подразумевает финансовую устойчивость, ибо основа стратегической доходности - высокое качество активов и безукоризненное выполнение обязательств);

прозрачный банк - регулярно публикуемая отчетность и информационные материалы, корректность в контактах с представителями СМИ, понятность тарифов и заключаемых с клиентами соглашений, своевременное предупреждение клиентов о возможных рисках того или иного финансового инструмента, о возможных негативных последствиях невыполнения условий соглашения с банком;

имидж социально значимого банка (главное - прямое и косвенное создание рабочих мест);

163

законопослушный банк - неучастие в отмывании денег, тщательный отбор клиентуры, «незасвеченность» на оптимизационных схемах;

функция менеджмента отделена от функции владения; невысокая концентрация акционеров; открытое акционерное общество, акции котируются на

фондовой бирже; банк, признанный на международном уровне,

конкурентоспособный по сравнению с иностранными банками.

164

Часть 2-я

Эволюция банковского дела

Если по прочтению первой части этой книги Вам показалось, что не всё вы понимаете в банковском деле так хорошо, как Вам хочется, то я хочу Вам признаться, что нет на свете человека, изучающего банковское дело, или целого научного коллектива, который имеет право сказать, «мы знаем все закоулки в банковском деле». Расширение круга узнанного автоматически приводит к расширению круга непознанного. Пока люди не направили телескопы на звезды, они не могли представить, сколько же они не знают о звездах. Теперь телескопы с миллионы раз мощнее и новые знания подтверждают: «Чем больше известно о Вселенной, тем больше предстоит узнать». Банковский мир – не менее загадочная расширяющаяся вселенная, переплетенная и с бизнесом, и с государственным управлением и с общественной жизнью стран.

Опытные исследователи пишут хорошие учебники, но они так же быстро устаревают, как быстро меняется банковская практика и банковское законодательство. И как бы я не желал порадовать Вас свежими веяниями из банковского мира, все же мои слова отражают взгляд в нынешний период, когда я работаю за компьютером. А в это же самое время на Земле несколько миллиардов человек пользуются услугами нескольких сотен тысяч коммерческих банков. Они просят в банке советов, ставят банкам задачи, уходят из одних банков в другие, сидят и голосуют на собраниях акционеров, и, таким образом, постоянно влияют на изменения в банковском мире.

Конечно, я пытаюсь приводить в пример такие факты, которые быстро не устареют. Но не устаревают только моральные основы банковского дела (не обманывай клиента, не воруй его денег, не делай из начальника кумира, не надейся на «авось», не бойся предостеречь от ошибки более опытного коллегу и т.д.), а практика всегда будет обновляться.

165

Банкирами не рождаются даже в семьях банкиров. Многие банки могут похвастаться сотрудниками, которые когда-то получили юридическое, военное, техническое, строительное, педагогическое, философское и другие «небанковские» виды образования. Банковское дело не является делом, которое вершат только прирожденные банкиры. Банковское дело - самый сложный род бизнеса, но хорошие головы происходят (родятся) во всех слоях общества и во всех профессиональных кругах.

Приведу пример из мира физической науки:«Удивительно, что почти все фундаментальные работы о

природе теплоты были сделаны физиками-непрофессионалами, людьми, которые рассматривали физику исключительно как своё любимое хобби.

Это были: широкообразованный шотландец Блэк, немецкий врач Майер и американский предприниматель граф Румфорд, впоследствии живший в Европе, где занимался различной деятельностью и, в частности, был военным министром Баварии. Был среди них и английский пивовар Джоуль, проделавший в свободное время ряд наиболее важных экспериментов, касающихся сохранения энергии» так описывает роль «непрофессионалов» гениальный Альберт Эйнштейн.

Банковское дело – живое. Это не поезд, на который уже проданы все билеты, и он давно отправился от платформы. Банковское дело меняется с приходом каждого нового человека в профессиональную многомиллионную когорту банкиров. Наверное, такие изменения незаметны для глаза, и нет приборов, которые почувствуют изменения. Но разве можно, непрерывно наблюдая сложнейший процесс развития банков, увидеть изменения? Но, если вы будете наблюдать с перерывами в 15-20 лет, перемены покажутся разительными. И все эти перемены придумали и сделали люди. А кто ж ещё?

Изучайте банковское дело. И не бойтесь быть «любителями». Сам страх перед познанием – беда, а не любительство познания.

166

Роль владельцев банка

Если у Вас есть собака, то вы – владелец собаки. Если у вас есть картина – владелец картины. Если есть дом – владелец дома. Владелец дома имеет право:

быть зарегистрированным владельцем дома (право владения),

жить в доме (право пользования), ремонтировать и перестраивать дом, поселять в него

арендаторов (право управления), продать дом, отдать банку в залог под кредит,

завещать наследникам или кому угодно (право распоряжения).

Теперь Вы можете представить какие права есть у владельца. Эти права распространяются и на владельцев банка. Однако, законами (и похожими на законы нормативными актами) на владельцев банка наложено много ограничений. Некоторые ограничения значительно уменьшают права владельцев банка, даже в сравнении с владельцами небанковских компаний (фирм). Всё это придумали законодатели и правительства, чтобы уберечь банк от вреда, который могут нанести банку его владельцы. Кроме того, ограничения, например, требования к квалификации членов Совета директоров, должны (по мнению денежных властей) принести банку максимальную пользу.

Что могут владельцы банка: учредить и ликвидировать банк, дать банку много денег для начала деятельности, назначать руководителей банка, утверждать главные правила, назначать проверяющих (аудиторов) банка, получать прибыль банка (дивиденды), продать свои акции (доли) другим людям или фирмам, давать банку рекомендации по всем вопросам

деятельности.

Чего не могут владельцы банка:

167

Не могут учредить и ликвидировать банк на своих условиях (только с большими ограничениями, например, заранее внести все деньги, нужные для получения лицензии),

Не могут дать банку столько денег, сколько хотят учредители (Центральный банк устанавливает минимальную сумму взноса в Уставный капитал для получения лицензии и начала деятельности),

Не могут назначать руководителей банка только по собственному усмотрению (для назначения управляющего надо подобрать кандидатуры, которые согласует (или не согласует) Центральный банк),

Не могут утверждать главные правила банка, если эти правила противоречат правилам (рекомендациям) Центрального банка,

Не могут назначать проверяющих (аудиторов) банка, если эти аудиторы не имеют лицензии на такую проверку,

Не могут получать прибыль банка (дивиденды), если Центральный банк наложит запрет на выплаты дивидендов в связи с проблемами в банке,

Не могут продать свои акции (доли) другим людям или фирмам, если продажа этих долей подлежит предварительному согласованию в Центральном банке (или антимонопольном комитете),

Не могут давать банку рекомендации по тем вопросам деятельности банка, которые закон относит целиком (или частично) в ведение Центрального банка, Министерства финансов, Налогового министерства, Правительства, Парламента, Президента. Кроме того, есть вопросы, которые по закону, отнесены к исключительной компетенции исполнительных органов банка и владельцы банка не могут прямо вмешиваться в решение этих вопросов, например, прием на работу банковских специалистов, обслуживание клиентов, ведение бухгалтерского учета и подведение ежедневного баланса банка.

168

Я рассмотрел только малую часть ограничений. Ограничений десятки тысяч. Упомнить их не может даже правление банка. И если вы сравните две колонки «что могут владельцы банка» и «чего не могут владельцы банка», то поймете, что все права владельцев банка имеют ограничения. Владельцы банка гораздо больше ограничены в своих правах, чем владельцы дома, машины, компьютера. Однако они являются инвесторами и идут на такие ограничения в расчете на будущую прибыль.

Роль владельцев банка, не ограничивается пассивной ролью инвесторов. На своих годовых и внеочередных собраниях акционеров владельцы банка выбирают самых лучших своих представителей для контроля над текущей работой банка и для стратегического развития банка. Таким образом формируется высший «законодательный и представительный» орган управления банком – Совет директоров.

Совет директоров банка

В Совет директоров банка нельзя никого назначить. Члены совета директоров – избираются акционерами. На общих собраниях совладельцев банка (акционеров) несколько человек должны быть избраны в Совет директоров, чтобы до следующего собрания контролировать работу банка и оберегать банк от крупных ошибок.

Бюро контролёра денежного обращения (США) в 1988 году, после банкротства тысяч кредитных учреждений (из-за падения цен на недвижимость), провело исследование и сделало вывод, что 60% случаев разорений американских банков произошли по причине слабой деятельности Советов директоров. У членов Совета не оказалось банковской квалификации. Кроме того, они были не информированы о состоянии дел в банке.

Чем же должны заниматься члены Совета директоров?

169

Совет директоров, прежде всего: утверждает обязательные для всех в банке внутренние

правила (законы), процедуры и философию ведения банковского бизнеса;

следит за соблюдением корпоративных правил в банке; подбирает, нанимает и увольняет руководителя банка

(управляющего, директора, председателя, президента); ведёт политику (и следит за практикой) по приему

персонала; устанавливает справедливую систему вознаграждения

за положительные результаты и систему ответственности за ущерб банку;

утверждает бюджет банка (плановые расходы и доходы);

утверждает план работы банка; проверяет ежегодные (и ежеквартальные) результаты

работы банка; разбирается в отклонениях от планов и бюджетов; даёт рекомендации высшим руководителям банка; утверждает кредитную политику банка; решает вопросы о крупных кредитах (или

инвестициях) клиентам банка; принимает решения о продаже крупной банковской

собственности; принимает программы привлечения стратегических

инвесторов; работает с крупнейшими вкладчиками банка (из

ближайшего окружения членов Совета); выслушивает и принимает решения по замечаниям

ревизоров (аудиторов) и контролирующих органов банка;

представляет интересы банка в деловых и правительственных кругах.

Предложения по всем эти вопросам члены Совета директоров разрабатывают совместно с сотрудниками банка и используют опыт других более опытных банкиров.

170

Такое участие не требует повседневного присутствия в банке, но требует жизненного личного опыта, умения отстаивать свою правоту, вести спокойный диалог и размышлять над сложными, переплетенными проблемами. Если каждую задачу, стоящую перед Советом директоров, решать обособленно от других задач, то решения можно принимать легче, но они будут кособокие и не оптимальные. (Вопрос принятия решений подробнее описан в 1-й части учебника, в главе «Оптимальные решения»).

Члены Совета не распоряжаются капиталом банка и не ведут повседневной (оперативной) деятельности банка. Они контролируют банк в интересах владельцев (акционеров) банка. Самое существенное влияние членов Совета на банк, это принятие (утверждение) главных внутренних правил и назначение управляющего банка.

Центральный банк следит, чтобы Совет директоров не принимал решение по приему на работу нового управляющего без согласия Центрального банка.

Роль Центрального банка страны

В каждой стране есть Центральный (государственный) банк. Символ возможности государства производить огромное количество денег и регулировать все, что связано с оборотом этих денег.

Центральный банк ведет государственные счета, подобно тому, как частные коммерческие банки ведут счета своих клиентов. Представляет страну среди центральных банков других стран и делает публичные заявления, которые меняют поведение не только банкиров и вкладчиков банков, но и влияют на всё денежное обращение и экономику страны.

Центробанк называют посредником между государством и экономикой.

Одно неудачное заявление заместителя председателя Центробанка России весной 2004 года в отношении десяти неназванных банков (всего их тогда было 1320) привело к системному банковскому кризису. Банки в две недели потеряли 10 процентов своих денежных ресурсов, а вкладчики пополнили

171

традиционные для России места хранения денег (смотри в части 3-й приложение «Где вкладчики деньги хранят»). Особо надо отметить, что всё это происходило на фоне благополучного пятилетнего роста экономики. Несколько банков разорились, хотя банковский чиновник, произнося свои речи, не желал им ничего плохого. Он просто не рассчитал реакции населения на его агрессивные бравые слова. За такие поспешные слова надо отвечать. Даже, если слова вырвались поглупости.

За что же ещё надо отвечать Центральному банку?В первую очередь, за проведение государственной

денежной политики. Но, кроме того, Центральный банк почти во всех странах:

Эмитент (выпускающий в оборот) государственные ценные бумаги.

Накопитель золотых и денежных (в иностранной валюте) резервов.

Хранитель денег:- поставляет металлические монеты и бумажные

банкноты,- влияет на рост денежной массы,- влияет на процентные ставки и на рост инфляции,- влияет на обменные курсы валют,- берет на себя частичную (не полную) ответственность за

функционирование экономики, поскольку влияет на процентные ставки, обменный курс, инфляцию и количество денег в экономике.

Банкир правительства (ведёт счета главных правительственных и около правительственных органов).

Контролер банковской системы. Кредитор в «последней инстанции» (последний

источник помощи для банковской системы в трудные времена для банков).

Какие из наиболее известных способов регулирования применяют центральные банки?

172

- Прямые указания коммерческим банкам, обязательные для исполнения (административные меры).

- Рекомендации коммерческим банкам, необязательные для исполнения.

- Установление минимальных резервных требований от суммы всех обязательств коммерческого банка.

- Установление официальной учетной ставки центрального банка.

- Операции Центробанка на открытом рынке по купле-продаже ценных бумаг.

- Операции Центробанка по купле-продаже валюты иностранных государств (и золота) на открытом рынке.

Чего добивается Центральный банк, пользуясь всем этим арсеналом? Он добивается стабильности национальной валюты, приемлемых для экономики процентных ставок (по кредитам и вкладам), достаточности денежной массы для обслуживания интересов предприятий и домохозяйств. Если результаты такого регулирования положительные, то вы можете их увидеть в следующем:

Экономика растет равномерно (без рывков и падений). Уровень зарплаты не падает, и даже, может быть,

растет. Инфляция на уровне, который вы не замечаете, или он

вас не огорчает. Безработица сокращается, а возможности вести малый

бизнес возрастают. Курс национальной валюты по отношению к валютам

более стабильных стран стабильный.

Самостоятельно этих задач Центробанк решить не может. У него, как у государственного органа, должна быть политика, совпадающая с политикой других государственных органов. Кроме того, есть развивающиеся страны с населением, которое знает только один способ преодоления нищеты – систематическое из поколения в поколение обращение к правительству или президенту. С таким населением, которое

173

уповает на картинки в телевизоре и на слова в газете, никакой Центробанк со всеми министрами помочь не сможет.

Такому населению не нужны экономические свободы, ценные бумаги и операции на свободном рынке. Такому населению нужны обещания. А от обещаний, известное дело, сыт не будешь. А у голодного человека обещания порождают галлюцинации - надежды на кого-то. А разве стоит себя утруждать, да еще и рисковать, если кто-то когда-то, может быть, что-то сделает?

Почему банк разделен на части

Всякий предмет, всякая организация состоит из частей. Например, эта книга. Она состоит из: частей, страниц, глав, слов, букв, цифр и знаков препинания. Если бы она не состояла из частей, то её бы не было на свете. Всякая организация, в которой работает более одного человека, состоит из частей. Даже в очень маленьком банке работает (в штате) не меньше 15 человек, которые разделены ни менее чем на семь частей:

Управляющий (Президент). Правление. Бухгалтерия. Служба внутреннего контроля. Технический (компьютерный) отдел. Юридический отдел. Секретариат (канцелярия и архив). Охрана. Касса. Кредитный отдел. Отдел ценных бумаг.

И всем находится работа. Управляющий – планирует, ставит задачи сотрудникам, подписывает денежные распоряжения, отвечает за соблюдение всех правил и за результаты работы банка. Правление – коллегиальный орган, консультирует управляющего, обсуждает сложные вопросы. Бухгалтерия – ведет учет всего имущества, всех операций, всех

174

обязательств, всех результатов работы, и готовит отчеты для клиентов и государственных органов. Служба внутреннего контроля – помогает всем отделам контролировать соблюдение законов и внутренних правил банка. Касса – работает с денежной наличностью. Юридический отдел – сверяет действия банка с законом, зачищает интересы банка в судебных органах. Охрана – следит за порядком и безопасностью. Секретариат (канцелярия и архив) – отвечает за движение входящих и исходящих из банка документов, регистрирует и сохраняет документацию. Кредитный отдел – готовит клиентов к кредитованию, следит за соблюдением договорных отношений с заёмщиками. Отдел ценных бумаг – размещает (направляет и возвращает) деньги банка и вкладчиков в ценные, доходные бумаги. Технический (компьютерный, программный) отдел – обеспечивает электронную, информационную жизнь банка.

Но это части очень маленького банка, активы которого могут прокормить 15 человек и дать доход вкладчикам и акционерам банка. В более крупных банках может работать более 100 000 человек. Прибыль таких банков исчисляется миллиардами. Количество клиентов десятками миллионов. Структура больших банков значительно более сложная.

Конечно, учитывая, что в банке работают только 15 сотрудников, некоторые отделы состоят всего из одного (или двух) сотрудников. Каждый вынужден быть универсальным специалистом. Автоматически объединить отделы, чтобы было «солиднее», нельзя, задачи каждого отдела сильно отличаются.

Основные структуры коммерческого банка

Структуры банка позволяют сотрудникам специализироваться, а руководителям банка более точно ставить задачи для сотрудников.

Части, объединенные в структуру, позволяют банку выгодно использовать многообразные и противоречивые производственные задачи. Некоторые части банка - секретные, некоторые - открытые. Некоторые отделы работают с техникой, некоторые с клиентами. Некоторые отделы существуют только для обслуживания клиентов банка, некоторые только для

175

обслуживания других отделов банка. Задача одних структур разрабатывать банковские продукты, задача других – только продавать эти продукты. Некоторые структуры работают весь год каждый рабочий день (например, бухгалтерия, канцелярия, кредитный отдел), а другие структуры (совет директоров, правление, кредитный комитет и другие) существуют специально для принятия решений (их участники собираются только периодически или в момент острой необходимости).

Рассмотрим структуру среднего (100-300 сотрудников) банка.

Собрание акционеров. Совет директоров. Внутренний аудит. Президент. Правление. Служба внутреннего контроля. Служба безопасности. Кредитный комитет. Казначейство. Бухгалтерия. Отдел компьютерного и технического обеспечения. Отдел по связям с общественностью (PR) и рекламы. Валютное управление. Управление активных операций Управление пассивных операций. Юридическое управление. Отдел корреспондентских отношений. Управление филиалами. Кадровая служба. Хозяйственная служба. Отдел по работе с особыми клиентами (VIP). Аналитический отдел. Отдел новых продуктов.

Структуры банка – позволяют сотрудникам специализироваться, а руководителям более точно ставить задачи для сотрудников.

176

При всех отличиях между банками, можно сформулировать задачи каждой из внутренних структур так:

Собрание акционеров. Решает все вопросы, которые отнесены исключительно к праву собственников банка. Решение о начале деятельности. Утверждение устава. Сбор денег в уставный капитал. Приглашение на работу управляющего (директора, президента, председателя). Формирование контрольных органов (наблюдательный совет или совет директоров, ревизионная комиссия, аудиторская фирма). Рассмотрение отчетов администрации банка. Распределение прибыли. Прекращение деятельности банка.

Совет директоров. Представляет интересы владельцев (акционеров) банка в периоды между собраниями акционеров. Утверждает правила, по которым работает управляющий и правление банка. Принимает самые главные (стратегические) решения по всем направлениям банковской деятельности (изменения внутренних правил, смена специализации банка, открытие филиалов). Даёт текущие рекомендации правлению банка.

Внутренний аудит. Проверяет работу исполнительных органов власти на соответствие государственным законам и внутренним правилам. Независимый от администрации орган, предоставляющие информацию о результатах проверки работы банка управляющему, правлению, совету директоров для принятия решений, корректирующих работу банка.

Президент (управляющий, директор, председатель правления). Единоличный орган управления с правом выступать от лица банка без доверенности. Наделяет полномочиями всех остальных, подчиненных ему сотрудников банка. Имеет право подписи денежных документов. Принимает и увольняет персонал банка. В рамках стратегии планирует

177

работу банка и определяет его политику. Разрешает конфликты между банком и клиентами и противоречия между различными структурами банка. Синхронизирует работу подразделений и сотен технологических процессов в банке.

Правление. Коллегиальный орган управления банка для принятия решений по вопросам, где мнение любого одного из высших руководителей банка может быть ущербно для банка. Правление позволяет совместить, с одной стороны, систему демократического, свободного обсуждения любых сложных банковских вопросов и проектов, и, с другой стороны, систему жесткого соблюдения исполнительной (и технологической) дисциплины. Правление заседает и обменивается мнениями не постоянно, а периодически. Члены правления, обычно, это главные руководители ведущих подразделений банка (бухгалтерия, кредитный отдел, юридический отдел, фондовый отдел, казначейство и других).

Служба внутреннего контроля. Специальный орган для предотвращения незаконных сделок и операций в банке. Существует в рамках международных соглашений о борьбе против использования банков в незаконных целях. Служба должна выявлять контакты сотрудников банка с клиентами, которые намерены финансировать терроризм, продвижение наркотиков, торговлю нелегальным «черным» оружием. Кроме того, служба внутреннего контроля препятствует клиентам банка использовать банк для сокрытия налогов.

Служба безопасности. Отвечает за целостную систему мер против всех видов опасностей, угрожающих банку. Безопасная перевозка денег, безопасное движение информации, безопасность персонала от налетчиков и террористов. Безопасность банка от сотрудников, имеющих сомнительные

178

контакты за пределами банка. И безопасность банка от клиентов банка, скрывающих истинные намерения.

Кредитный комитет. Орган, определяющий кредитную политику банка и принимающий коллегиальные (коллективные) решения о готовности банка выдать тот или иной конкретный кредит. Комитет служит задачам предохранения банка от неоправданных кредитных рисков. Процедуры принятия решений в комитете похожи на работу правления (демократичность, периодичность) и концентрируются только на вопросах практики кредитования и качества состояния кредитного портфеля банка.

Казначейство. Орган, планирующий движение денег в банке, обязательств и налогов. Казначейство концентрирует своё внимание на вопросах ликвидности банков. Следит за соблюдением «золотого» правила банка: достаточностью средств для расчетов с вкладчиками банка (величина и сроки требований банка должны быть согласованными с величиной и сроками обязательств банка).

Бухгалтерия. Регистрирует все сверившиеся операции и принятые обязательства банка, регистрирует изменения стоимости активов, ведет общий баланс банка. Бухгалтерия на каждый банковский рабочий день фиксирует все изменения, которые по закону и правилам Центробанка, должны быть отражены в бухгалтерской документации. Бухгалтерия готовит основную массу отчетов перед контролирующими внутренними и внешними органами банка (ревизоры, аудиторы, внутренний контроль, Центробанк, налоговые органы, правоохранительные органы, социальные фонды и так далее).

Отдел компьютерного и технического обеспечения. Делает возможной и высокотехнологичной работу банка. Если главный сервер можно сравнить с

179

«мозгом» банка, то все, подключенные к нему периферийные автоматизированные системы, можно сравнить с нервной системой человека. Этот отдел отвечает, как за «железо» (компьютеры), так и за «софт» (программное обеспечение). Без этого отдела невозможно внедрить ни один современный массовый банковский продукт.

Отдел по связям с общественностью (PR) и рекламы. Создаёт во внешнем мире положительное впечатление от банка. Все достижения банка останутся неизвестными потенциальным клиентам, если информация о них не будет двигаться в нужную банку сторону. Этот отдел следит и за качеством исходящей публичной информацией (косвенная реклама) и за эффективностью прямой рекламы банка и его услуг.

Валютное управление. Специализируется на операциях с валютами других стран. Работа этого управления связана со всеми клиентами, которые практикуют обмен национальной валюты на другие валюты мира, или которые ведут деятельность, связанную с международной торговлей, туризмом, искусством, наукой, частными поездками за рубеж. Управление, кроме национального банковского регулирования, учитывает практику международных стандартов банковской деятельности.

Управление активных операций. Действует в направлении работы с активами банка. Из недоходных активов (деньги в кассе, деньги на корреспондентских счетах) управление создает доходные активы: кредиты клиентам, покупки ценных бумаг (инвестирование), создание дочерних бизнесов, вложение в доходную недвижимость, покупка чужих долгов, размещение денег на депозитах других банков.

Управление пассивных операций. Специализируется на управлении пассивами (обязательствами). Привлекает средства клиентов

180

(как платные, так и бесплатные). Проводит политику администрации по уменьшению стоимости пассивов и по увеличению сроков, на которые клиенты передают платные деньги банку. Управление разрабатывает способы привлечения денег в банк.

Юридическое управление. Следит за грамотным использованием нормативных документов (законов, положений, уставов, инструкций) в ежедневной практике банка. Обслуживает администрацию и сотрудников банка, когда те намерены принять решение, ввести инструкцию, подписать документ, и защищает интересы банка в суде.

Отдел корреспондентских отношений. Проводит политику банка со всеми банками-корреспондентами. Этот отдел учитывает, что с каждым банком-корреспондентом отношения складываются эволюционно (поэтапно), могут иметь разные цели и разные условия платного обслуживания. Неравное количество денег хранит банк на разных корсчетах. Все положительные, отрицательные и личностные характеристики банка-корреспондента учитываются этим отделом до начала любой операции или сделки с использованием корсчета.

Управление филиалами. Связано с координацией работы на разных территориях различными по опыту и возможностям коллективами. Это управление берет на себя контроль над планированием работы филиалов, подбор руководителей, обучение персонала, решение кризисных вопросов, наделение банковскими методиками работы. Осуществляет мониторинг (постоянное изучение) регионов с прогнозом перспектив развития филиалов.

Кадровая служба. Набирает персонал в подразделения банка. Служба получает заявки от всех структур банка и придумывает пути, как найти и переманить в банк сотрудников с необходимым

181

опытом и личными характеристиками. Ведет планирование развития (подбора и обучения) персонала на основе общих планов работы банка. Сотрудничает с кадровыми агентствами и конторами «охотников за головами».

Отдел по работе с особо важными клиентами (VIP). Создаётся только для работы с клиентами, которым в любых банках предложат особые условия. Такие клиенты более внимательны к качеству услуг, к возможности встречаться с руководителями банка и к демонстративным знакам внимания и уважения. Часто такие клиенты обуславливают своё обслуживание в банке на более выгодных условиях, чем все остальные клиенты банка.

Аналитический отдел. Можно сказать, научная лаборатория банка. Сотрудники этого отдела должны владеть методом экономического анализа банковских процессов. У них должно быть системное мышление и панорамное видение взаимосвязанных процессов. Должны быть в курсе передовых методов аналитики. Аналитики являются квалифицированными советниками администрации банка, которые умеют обосновать свой прогноз.

Отдел новых продуктов. По заданию правления разрабатывает новые банковские продукты (или перенимает у конкурентов). Этот отдел, в отличие от отделов, ведущих текущее обслуживание клиентов, работает на перспективу. Специалисты по новым продуктам должны обеспечивать другие структуры банка конкурентным продуктам для сохранения позиций банка на рынке. Некоторые продукты могут устареть или не вызвать спроса на рынке.

Хозяйственная служба. Решает бытовые вопросы банка. Отсутствие такой «невидной» службы может привести к тому, что в банке будет некому положить туалетную бумагу на исходную позицию и не окажется

182

сотрудников повесить картину на стену. И это наименьшая беда от отсутствия хозяйственников.

Теперь у вас есть общее представление о том, для чего банку нужно быть разделенным на структуры. Каждое структурное подразделение может быть названо и отделом, и управлением, и департаментов, и сектором, и группой. Руководитель банка имеет возможность объединять (укрупнение) структурные подразделения или дробить на более мелкие (разукрупнение), добавлять функций и упразднять функции.

Банковское дело требует творческого подхода. Но поспешные решения не должны разрушать банк. Об этом в следующей главе.

Законы сохранения прочности банка

Чтобы вас не уволили за хорошую работу, чтобы вас не съели (только потому, что вы из мяса), чтобы вас не посадили в тюрьму за любовь к мультфильмам, для всех людей нужны правила. Правила сами по себе не смогут защитить вас от увольнения, от съедения и от попадания в тюрьму. Однако правила, если с ними согласно большинство людей, позволят вам защищаться от тех кто, нарушая правила, увольняет, съедает, сажает в тюрьму. Правила жизни позволяют вам обращаться к другим людям за помощью, ссылаясь на эти правила. Отсутствие правил приведет к такой ситуации: «Все, кто живой, должны прятаться, все, кто не спрятался, в живых не останутся».

На правилах держится безопасная жизнь. Даже если ты всемогущий царь, живешь в огромном замке, охраняемый целой армией, так силен, что можешь драться с десятью войнами, но в твоем царстве нет правил, то в любой обед тебя могут отравить или зарезать во время сна. Ты, как царь, можешь творить, что хочешь, и другие могут творить, что хотят, только они должны скрывать это от царя. Кто не соблюдает правила, делает жизнь других людей опаснее. Даже бандиты (мафиози), которые обычно умирают задолго до старости, пытаются жить по правилам (по бандитским правилам), чтобы предохраниться от других бандитов.

183

Взрослый человек, понимающий правила, имеет возможность выбрать безопасное поведение и научить детей безопасному поведению.

Теперь подумайте над такими вопросами: Почему банк, разделенный функционально, не разваливается на самостоятельные структуры? Как сотни разных людей, раздираемых семейными проблемами и эмоциональными противоречиями, в рабочее время становятся сильной командой? Почему сотрудники банка на работе действуют разумнее, чем за пределами банка? Почему государственное управление не может достигать такого качества, как банковское управление? Почему прямые указания руководителей банка не имеют такого влияния на банк, как внутренние законы банка?

В банке все обязаны думать. Представьте, что вы работаете в банке. Вокруг вас умные, образованные люди. Вам приходится соответствовать. Вы начинаете замечать, что в банке много регламентации – детальных правил.

У каждого отдела есть инструкции, у каждого сотрудника есть инструкции, у каждого направления работы есть инструкции, на каждую процедуру есть инструкции, на каждый вид операции есть инструкции, для движения денег есть инструкции, для движения бумаг есть инструкции, для работы с техникой есть инструкции, есть инструкции и для кредитного портфеля, и для сейфовой комнаты есть инструкции, для регулирования дохода есть инструкции, и для расхода есть инструкции, для капитала есть инструкции, и для учеты убытков есть инструкции, есть инструкции для балансовых операций, и есть для операций за балансом банка, и для открытия счетов есть инструкции, и у заседаний правления есть инструкции, и у годового собрания есть инструкции, есть инструкции о порядке хранения инструкций, и есть инструкции о внесении изменений в инструкции. Для общего представления и такого списка достаточно.

Из этого списка можно сделать два важных вывода:

1. Банковская деятельность - хорошо обдуманная.

184

2. Все рекомендации – письменные, их можно прочитать.

3. Невозможно помнить в каждый момент все правила.

Работа в крепком, надежном банке должна позволять сотрудникам изучить банковские правила и выбрать безопасное поведение, как для банка в целом, так и для себя лично. Продолжительные отрезки времени (1-2 года) правила не должны меняться. Если нужны несущественные изменения в правилах, то эти изменения не должны касаться основ внутренних правил банка. Обслуживая клиента, выполняя банковскую операцию, сотрудник должен думать об интересах клиента и о качестве операции, а не о том, что перед приходом каждого клиента или перед каждой (из сотен ежедневных) операцией, сотрудник должен заново изучить все правила, чтобы не нанести ущерба клиенту, себе лично или банку.

Если правила в банке хаотично (в любой) момент меняются по прихоти руководителей, то требовать от сотрудников качественную и инициативную работу, это равно, что предлагать ночью в шторм стрелять из лука с палубы одного корабля по мишени, которая расположена на палубе другого корабля.

Тайна прочности банков (разорение банка – редкое событие, тогда как коммерческие фирмы редко живут дольше первого серьёзного конфликта среди учредителей), не только в умном регламентировании работы банка, но и в аккуратном отношении к жизни самих правил.

Работа в банке - это не служба в штрафном батальоне. И не трудовая повинность за школьные прогулы. И не светлая мечта осчастливить всё человечество. Работа в банке – это добровольная ответственность. Ежедневное принятие на себя той роли, которой, возможно, нет за пределами банка. За пределами банка близкие люди более снисходительны к сотрудникам банка, чем банковские сослуживцы, обнаружившие профессиональную небрежность. Пережаренный на кухне картофель можно выбросить в сто раз быстрее, чем он жарился, но операция по переводу денег или ошибка в решении о кредитовании, могут

185

потребовать в сотни раз больше времени и во много раз больше людей, чтобы исправить «производственный пустяк» (если это вообще поправимо). Итак, добровольная ответственность, это осознанная ответственность. Ответственность без внешних признаков исключительности и героизма.

Прочность банка держится на правилах, которых ни со стороны, ни изнутри не видно. Можно ли эти правила сформулировать? Да. И они не так сложны, как банковские инструкции.

Большая честь - охранять чужие деньги. Обязательства рождают возможности. Банк – это не пожарная часть и не благотворительное

общество. Все поле деятельности банка – минное поле. Ходить надо

только проверенными тропами. И только по отдельным кочкам. И регулярно проверять эти кочки.

Неприятная информация важнее всякой другой. Пусть лучше померещится беда, чем наступить внезапно.

Руководитель не должен быть заложником «доверенных» людей. Он не может верить или не верить, руководитель должен знать.

Эмоции – самый хороший двигатель, и самый плохой советчик.

Кто рискует, тот редко пьёт шампанское и не работает в банке.

Коммерсант видит положительный финал, банкир видит противоположный сценарий. Если они поменяются взглядами, умрут, и коммерция, и банки.

Лучше не заработать прибыль, чем потерять доверенные деньги.

Все правила должны быть объявлены тем, на кого они распространяются.

Необъявленные правила – не имеют силы. Базовые правила меняются только тогда, когда их

неизменность станет губительной для банка. Изменение правил не должно ухудшать положение тех, кто

принимал решение о сотрудничестве до изменения правил.

186

Правила оплаты не должны ущемлять или разделять сотрудников.

Нельзя экономить время на обсуждении правил.

Эти правила пронизывают работу банка и влияют на тысячи ежедневных микро- и макро-решений сотрудников банка. Даже, если сотрудники не заучивали эти правила. Эти правила подобны воздуху, когда они есть, их вкуса и влияния на работу никто не замечает, но когда их нет, или когда сила этих правил ослабевает, работа в банке становится механической («по инструкции»), а гибель банк предрешена и определяется не величиной капитала банка, а скоростью накопления небрежных банковских решений.

Весь мир скреплен правилами. И банковский мир тоже. Правила защищают, даже если ты о них редко вспоминаешь. Страны, население которых и правители пренебрегают объявленными правилами, обречены на историческое отставание и «утечку мозгов». А банки - это такие же страны с народами, только маленькие.

Управляющий, директор, президент, председатель правления

В заглавии статьи перечислены различные наименования самого главного руководителя в банке. Того человека, у которого почти столько же прав, как у всего банка в целом.

Посмотрите на содержание решений руководителя и вы поймете объём его полномочий (власти над судьбой банка):

Президент решает, откуда у банка будут деньги (источники средств).

Президент совмещает долгосрочные действия с результатом через несколько лет

Президент решает, быть банку мелким или крупным. Создавать филиальную сеть или её ликвидировать. Покупать мелкие банки или объединяться с крупными банками. Наращивать операции или сокращать.

187

Президент решает, сделать ли банк универсальным (все виды услуг) или специализированным банком (узкий круг услуг).

Президент решает, как использовать деньги: кредитовать? инвестировать? покупать недвижимость?

Президент утверждает расценки на банковские услуги. Президент выбирает способы доставки информации о

банке (рекламирование услуг банка). Президент определяет стиль работников и внешний

вид (дизайн) помещений и мебели банка. Президент принимает на работу и увольняет

сотрудников банка. Президент регулирует оплату труда сотрудников. Президент является судьей в конфликтах между

сотрудниками. Президент является спасателем банка в кризисных

ситуациях. Президент должен быть готов решать задачи, которые

могут возникнуть под влиянием ещё неизвестных никому обстоятельств.

Члены Совета директоров, каждый по отдельности и все вместе, не могут заменить высшего руководителя. Они собираются вместе не так часто, а руководить банком надо каждый день и решения надо принимать каждый час. Однако, именно Совет директоров (представляющий интересы акционеров, собственников банка) должен назначить самого главного менеджера в банке.

Перед Советом директоров стоят несколько вопросов: Где искать руководителя такого высокого уровня? Выбирать системного стратега или виртуозного

тактика? Какие личные и профессиональные качества должны

быть у самого главного человека в банке? Какие условия оплаты (вознаграждения) предложить

высшему руководителю?

188

Сколько власти ему дать? И какие рамки ему поставить (определить ограничения)?

Как оценить человека, который сам больший специалист, чем его оценщики?

Кого предпочесть: руководителя с огромным практическим опытом или с огромными теоретическими (передовыми) знаниями? Чему больше поверить: рекомендациям или анкетным данным?

Способен ли кандидат контролировать сложную деятельность сотен человек и результат миллионов операций? В ситуации, когда «нижние» руководители каждый день принимают десятки самостоятельных решений, результат которых наступит не сразу.

Если кандидат прекрасный банковский специалист, сможет ли он создать сильную команду (из менее опытных специалистов)?

Позволить ли новому руководителю привести «свою» команду сотрудников или обязать работать со «старой гвардией»?

Совету директоров можно рекомендовать, принимая решение в пользу «лучшего претендента на пост» придерживаться того мнения, что любой из кандидатов на посту президента банка окажется не таким, как они ожидают. Может быть лучше, может быть хуже, может быть энергичнее, может быть мудрее, может быть не совсем решительным. Потому что любой человек сам не знает, каким он будет на том посту, где сейчас его нет. Многие цари, которых с пеленок готовили к правлению страной, на царском троне проявляли такие качества, которые никто в них не подозревал (включая самих царей).

Президент, полагающий, что всё в банке зависит только (и только!) от него, такая же беда, как Президент полагающий, что всё в подлунном мире предрешено, и всё зависит от чего угодно, только не от президента.

Для смягчения негативных проявлений президента (управляющего, директора) есть в банке коллегиальные органы

189

принятия решений: кредитный комитет, комитет по управлению рисками, комитет по маркетингу, правление банка. Самый широкий круг вопросов, связанных с управлением, рассматривает для президента банка правление.

Правление банка

Любая власть должна иметь опору. У каждого Президента банка есть власть, которая дана президенту:

1. и по закону; 2. и по уставу;3. и по воле акционеров банка.

Власть позволяет Президенту распоряжаться людьми, имуществом, деньгами. Но опорой власти Президента являются, прежде всего, люди. Руководители следующего (меньшего) уровня – начальники департаментов, управлений – входят в состав коллективного органа, который помогает президенту принимать решения и контролировать исполнение решений. Это правление банка. Правление – опора руководителя банка. Члены правления обсуждают с президентом будущие решения. После утверждения этих решений, они пойдут на исполнение в структурные подразделения банка, которыми управляют члены правления. Так что члены правления не только готовят информацию для решений, не только обсуждают и убеждают президента, но и исполняют решения и отчитываются перед президентом за исполнение.

Если члены правления опытны, образованы, осторожны, пытливы, то они дают важные советы Президенту. Если члены правления хитры, неопытны, поверхностно образованы, нелюбознательны, трусливы, то их советы бесполезны Президенту банка. Какие бы советы не выслушивал президент, сколько бы человек не принимало участие в принятии решений, ответственность за плохие для банка последствия будет нести лично Президент банка.

О качестве оперативных решений в главе «Оптимальные решения» (часть 1-я данного учебного пособия). Блуффорд

190

Путнем в статье «Приоритеты при создании современных банков» предлагает правлению банка придерживаться таких рекомендаций:

Перемены неизбежны. Важным элементом управления банком является возможность для банка определить стратегию банка как эффективное управление изменениями.

Банки, успешно ведущие свою работу, имеют много общих характеристик, включая такие как:

- высокая прибыльность в работе, как результат усилий всех работников;- открытость системы (управления банком) как для критики, так и для новых идей;- ориентированность в работе на клиента;- последовательность (правил, решений, поступков) в практике руководства;- инвестирование в подготовку и обучение, разработка служебной карьеры сотрудника;- заинтересованность в приглашении на работу лучших людей;- серьезный процесс анализа кредитных рисков;- желание инвестировать в новую продукцию;- готовность оплачивать работу по результатам.

Члены Правления банка гораздо меньше президента заняты представительскими функциями (такими как: посещение бесполезных мероприятий, приемы официальных делегаций, поддержание общих разговоров о политике, об урожае и экономике) и больше времени погружены в текущую оперативную и аналитическую информацию о банке. У членов правления больше реальных возможностей обмениваться мнениями с нижестоящими руководителями и рядовыми сотрудниками банка. Сотрудники банка, как правило, свободнее общаются с руководителями, которые ближе к ним по статусу. Кому же, как не членам Правления банка быть не только исполнительным, но и предохранительным органом банка?

Общие функции банка

191

В банковской работе много интереснейших поворотов. В банке важны даже незначительные детали. Но, кроме деталей, которым посвящена большая часть этой книги, есть крупные стороны работы банка. Они называются функциями банка. Прекращение выполнения любой из функций банка приводит к прекращению функционирования всего банка. Перечислю главные функции, которые должны выполняться банком:

Планирование деятельности (А). Подбор и управление сотрудниками (Б). Управление деньгами (В). Функция контроля (Г). Информационное и техническое обеспечение (Д).

Теперь коротко, но более подробно подумаем об этих функциях банка.

А) Планирование деятельности банкаКаждый, уважающий себя план: имеет срок начала и конца

своего действия; определяет цели действия; сроки отдельных действий; методы действий и содержание шагов (мероприятий) по исполнению плана.

«Кораблю, который не знает куда плыть, любой ветер – не попутный».

Если вы что хотите чего-то лично от себя (например, позавтракать), то, даже если вы не вставили завтрак в свой утренний план, вы сможете позавтракать и без плана. Без определенного плана можно почесать затылок, даже путешествовать можно, не имея плана путешествия. Но, если Вы руководите банком, и вы не запланировали годовое собрание акционеров, то собрание не произойдет. Ни сотрудники банка, ни акционеры (владельцы акций) не соберутся в нужное время в нужном месте. И не станут обсуждать важных вопросов. Акционеры подадут в суд о защите своих «прав акционеров». Акционеры имеют право собраться самостоятельно, за пределами банка, и уволить Вас. Потому что Вы не организовали важнейшее ежегодное событие в жизни банка.

Все важные события и действия сотрудников банка, кроме форс-мажорных обстоятельств, происходят по плану.

192

Руководитель банка (или плановый отдел) составляют план: Чтобы цели руководителей могли быть обсуждены

сотрудниками (потому что мысли у людей по одному и тому же вопросу разные).

Чтобы не забыть то, что нельзя забыть ни при каких обстоятельствах (например, объединение с дружественным банком).

Чтобы дать возможность сотрудникам банка подготовиться к важным переменам (например, подготовить открытие трех новых филиалов и к закрытию одного убыточного филиала).

Чтобы лучше подобрать исполнителей отдельных действий по этому плану. (например, банк планирует работать с ценными бумагами, а у банка нет в штате таких специалистов).

Чтобы главные противоречия в работе банка можно было увидеть заранее и главные споры вести до того, как события станут действительностью, и некоторые из этих событий станут непоправимыми. (Например, банк выкупит завод, который может через полгода разориться, и все кредиторы прибегут к новому хозяину с предложением рассчитаться за завод).

Чтобы правильно (сбалансировано) составить бюджет банка. Ведь все запланированные мероприятия требуют расходов (издержек). Но не всегда сулят доходы (например, выплата выходного пособия сотрудникам закрывающегося филиала). Подробнее читайте в главе «Планирование как система

управления». О загадочном колдовстве под название «составление бюджета банка» надо рассказать подробнее.

Когда вам понадобится планировать расходы и доходы банка на продолжительный период, то примите мои рекомендации и назовите этот титанический процесс так: составление бюджета банка. Или проще – бюджетирование.

Бюджетирование (от английского budgeting - «составление бюджета») - процесс детального планирования движения денег на заданный будущий период. Например, бюджет одного года или трех лет.

193

Цель бюджетирования – подкрепить расчетами уверенность в исполнении поставленных перед банком задач.

Если вы взялись за составление бюджета банка, то не рассчитывайте на бухгалтерский учет. Бухгалтерский учет – это череда готовых картин о славном прошлом банка. А бюджетирование – это творческий процесс сотворения будущего. Бюджетирование - построение внутрибанковского (не бухгалтерского!) учета доходов и расходов. Бюджетирование может быть как банка в целом, так и каждого отдельного департамента (управления, отдела, группы). Такое планирование позволяет вам, не прибегая к астрологам и гадалкам, выявить реальный финансовый результат работы предприятия.

Бюджет - это план деятельности банка, раздетый до полной прозрачности денежных (финансовых) показателей.

Бюджет банка помогает президенту (председателю, директору, управляющему) решить три задачи:

сделать прогноз финансового состояния банка на ограниченный период (например, год);

в течение всего бюджетного периода сравнивать (анализировать) запланированные (желаемые) и фактические результаты;

сделать «разбор полета» - оценить (отрицательно или положительно) и проанализировать выявленные отклонения от первоначального бюджета.

Если у вас есть практический опыт составления бюджетов, то вам не хватает только сформулировать основные принципы бюджетирования:

1. Бюджетирование - это инструмент достижения целей банка. Прежде чем разработать план, нужно определить цели.

2. Бюджетирование - это управление банком. Основой построения бюджетирования является структура банка, которая работает на «доходные» подразделения, обслуживающие клиентов и получающие прибыль для существования банка.

194

3. Бюджетирование - это управление банком на основе сбалансированных (взаимосвязанных) финансовых показателей. Увеличивая или уменьшая каждый показатель надо спрогнозировать, как это изменение повлияет на изменения во всей системе показателей. Потому что, улучшение одного показателя часто ведет к ухудшению другого.

4. Бюджетирование - это управление с помощью отдельных бюджетов: Бюджет движения денежных средств, нужный для

управления ликвидностью; Бюджет доходов и расходов, нужный для управления

рентабельностью услуг и операций банка (бюджет эффективности);

Аналитический бюджет (прогнозный баланс), необходимый для управления стоимостью активов банка.

5. Бюджетирование должно охватывать все этапы процесса управления: планирование, постановка задачи, контроль, анализ результатов, корректирование шагов и (в убыточном случае) прекращение отдельных направлений работы.

6. Бюджетирование должно распространяться на всех руководителей банка. Бюджетирование должно распространять свое влияние на все уровни организационной структуры. Бюджетирование - это коллективное планирование.

7. Бюджетирование должно происходить постоянно и непрерывно, как всякий управленческий процесс. В ходе регулярного планирования руководители банка на всех уровнях коллективно вырабатывают и согласовывают оптимальные подходы к решению банковских проблем. Проверяют общее понимание задач, оценивают объективные ограничения, потенциальные возможности и недопустимые риски. Конечно, вместо такой сложной интеллектуальной и

профессиональной системы бюджетного планирования, чтобы сэкономить время, можно применять старые и популярные

195

способы управления: громче кричать на совещаниях, спать после обеда, сменить расцветку рубашки, помыть вывеску банка. Но, если вашему банку нужна целостная и эффективная система управления, то уж точно надо научиться смотреть в будущее и планировать его.

Планирование бюджета даст вам возможность посмотреть на свою деятельность, как на пространство, где вы можете менять обстановку.

Конечно, возразят мне опытные люди, даже идеально спланированное будущее, не является гарантией процветания. Спорить не буду, умные планы не дают никаких гарантий. Но дают банку шанс. Отсутствие планов не даёт банку даже шанса. Точнее, гарантирует банку существование по воле случая. Известное дело: «кораблю, который не знает куда плыть, любой ветер не попутный».

Б) Подбор и управление сотрудникамиСотрудники банка должны обладать не только высокой

квалификацией и психической устойчивостью, но и быть очень порядочными людьми. Квалификацию можно получить, работая практически в банке и продолжая самообучение. Психическая устойчивость – природное качество, испытанное жизненными обстоятельствами. Порядочность воспитывается. Если родители или воспитатели были снисходительны к проявлениям в семье таких «пустяков» как ложь, мелкое воровство, распускание слухов, почитание силы, поколачивание слабых, то они закрыли своему наследнику путь на работу в банк.

Порядочность нельзя пересадить как донорский орган. Порядочность (и непорядочность) скрыты от быстрого глаза человека, но прямо влияют на важные сферы работы банкира. Это сферы, где человеку доверяют: тайны, мысли, ключи, пароли, деньги, имущество, людей и полномочия (власть).

Наличие порядочности трудно выявить при приеме на работу, легче выяснить эту сторону личности, позвонив на прежнее место работы или поговорив с членами семьи и друзьями кандидата.

196

Как отличить человека порядочного от непорядочного? В беседе. Нужно разговаривать с человеком о простых вещах и задавать простые вопросы:

Можете ли вы (теоретически) забрать в магазине мелкий товар так, чтобы никто не заметил?

Можете ли вы (теоретически) придумать способ обокрасть банк?

Нужно ли возвращать деньги, которые вы заняли у соседа, если его собака «пачкает» коврик перед вашей квартирой?

Если продавщица, которая вам сначала нагрубила, а потом ошиблась и дала вам вместо 1 доллара 100 долларов сдачи, надо ли указать на просчет, или «это её Бог наказал»?

Если человек по закону виновен, его ищут, предлагают за поимку 1000,000 долларов, но вам известно, где он, и что он не виновен, отдадите ли вы его за 1000,000 долларов в руки правосудия, чтобы «там люди неглупые, сами во всём разберутся»?

Все эти вопросы рождают в вашей голове мысли. Попробуйте сами в себе разобраться. Порядочному человеку стыдно, когда его мозг и его опыт рождают в голове непорядочные мысли (хотя их никто не видит). А непорядочному человеку не стыдно за мысли (потому что мысли в голове никто со стороны не видит). Этот стыд за невидимые мысли называют «совестью». Нельзя в банк принимать на работу бессовестных людей.

Неопытный, юный работник банка с годами станет профессионалом. Необученный сотрудник шаг за шагом обучиться. Но банк не может заменить детские годы, родительские наставления и воспитать из бессовестного человека совестливого. Принимая такого сотрудника на работу, банк принимает «троянского коня».

Такой сотрудник требует излишнего контроля и сможет «наказать» банк, как только у него появится возможность поживиться. Сам он себе объяснит своё предательство какой-

197

нибудь обидой на банк (вспомните вопрос о денежном долге и собаке, которая «пачкает» коврик).

В) Управление деньгамиНе каждому другу вы доверите деньги. Потому что не

каждый друг вам их вернёт. Потому что, многие готовы дружить, но не все друзья могут выполнять обязательства. Банку доверяют деньги и от банка ждут не только порядочности, но и профессионализма в управлении деньгами. Управляя деньгами акционеров (собственным капиталом банка) и клиентов-вкладчиков (заёмным капиталом банка) сотрудники банка должны поступать более ответственно чем с собственными деньгами.

Управляя машиной, достаточно иметь опыт, соблюдать правила движения и вовремя реагировать на поведение тех, кто не соблюдает на дороге правила движения. Управляя банком недостаточно знать несколько десятков законов, несколько сотен инструкций и несколько тысяч письменных ограничений и указаний Центрального банка (иначе бы лучшими банкирами были библиофилы и правоведы). Надо в одно и тоже время:

Планировать работу с активами и пассивами. Следить за законами и нормативами. Брать под контроль риски. Предсказывать поведение рынка и клиентов. Искать новые качественные доходы. Изучать работу конкурентов. Решать непредвиденные проблемы. Нести ответственность за печальные результаты.

Функция банка по управлению деньгами выражена в таких действиях как: открытие счетов клиентам, покупка ценных бумаг (инвестирование), продажа собственных ценных бумаг (привлечение денег), покупка долгов, кредитование бизнеса, ипотечное кредитование, валютообменные операции, размещение денег в других банках, вложение в доходную недвижимость и другие.

198

Именно управление деньгами даёт банку средства для выплаты доходов (процентов, дисконтов, дивидендов), для развития банка и для продолжения прибыльной деятельности.

Г) Функция контроляСамый гениальный план, самый передовой опыт и самые

энергичные сотрудники могут из самых лучших побуждений привести банк к краху, если в банке нет системы контроля. Контроль в банке (в сравнении с другими структурами бизнеса) гораздо строже. В банке под контролем находится даже сама система контроля. Ни в какой момент руководитель банка не должен полагаться, что над его головой летает ангел хранитель с бронированными крыльями и мозгами всех членов академии наук. У руководителей всех уровней, как и у рядовых сотрудников банка должна быть самая точная и самая качественная информация в мире. Никакое подозрительное событие не должно быть упущено из виду и не должно остаться без изучения и обсуждения. Всякий настораживающий момент (в цифрах баланса банка или в странном поведении сотрудников) не может быть откинут прочь, прежде чем банкир его изучит и определит степень опасности (или безопасности) событий, предвестником которых является обнаруженный факт.

Функция контроля позволяет банку жить уверенно в любой обстановке. А отсутствие контроля или слабость системы контроля делает банк подобным слепому котенку, который в поисках молока облизывает всё подряд.

Контроль позволяет вовремя выявлять ошибки планирования, управления, подбора кадров и корректировать привычные действия в соответствии с изменениями вокруг.

Без функции контроля банк подобен стреле, выпущенной в небо, её падение предопределено.

Д) Информационное и техническое обеспечениеТехнологическое обеспечение банка, на первый взгляд, мало

чем отличается от технологического (компьютерного и программного) обеспечения других коммерческих организаций, но задачи, которые стоят перед банками сложнее задач торговой

199

или строительной фирмы. Банк обслуживает десятки тысяч коммерческих фирм, но трудно найти коммерческую фирму, которая способна в таком же точно режиме ежедневно обслуживать десятки тысяч банков.

Жизнь – это движение информации. Останови работу банковского баланса, и остановиться работа банка. Банк не сможет проводить операций. Банк не сможет готовить отчеты. Банк не будет знать своих обязательств. Банк станет группой людей, которая занята извинениями перед клиентами.

Поэтому в банке сотрудников, которые могут определить технические и технологические потребности банка и поставить задачу программистам, сравнивают с врачами, делающими операции на мозге.

С какой скоростью будет работать «мозг» банка и как часто придется исправлять ошибки, зависит от качества постановки задачи при проектировании системы оборота, защиты, анализа и хранения банковской информации.

Итак, вы можете вместе со мной повторить главные функции банка:

Планирование деятельности. Подбор и управление сотрудниками. Управление деньгами. Функция контроля. Информационное и техническое обеспечение.

Теперь подробнее о денежной стороне работы банка.

Бабушка Роза

В 2004 году я был на Международном банковском конгрессе в Санкт-Петербурге и ездил на экскурсию в царский Петродворец. Вокруг гуляла респектабельная, состоятельная публика. Возле деревянной лавочки лежали мелкие монеты, наверное, высыпались из кармана у людей, которые убежали от дождя. Я должен был подойти, наклониться, поднять эти деньги, убрать с них грязь и положить в карман выходного костюма. Могу предположить (почти наверняка), что я богаче 90

200

процентов тех, кто отдыхал в имперском парке с золотыми фонтанами. И мне, заметив деньги, было стыдно публики вокруг. Мне было стыдно наклоняться за мелочью. В центре Питера, на Невском проспекте, просящим милостыню и убогим, я давал в десять раз больше. Я всегда поднимаю деньги с земли, но в тени Банковского конгресса и царского дворца, мне было особенно неловко.

Человека делают человеком книги и другие люди. Первый банкир, которого я встретил, когда ещё не умел читать, это моя бабушка Роза. Аптер Роза Наумовна. Она не учила меня банковскому делу. Она позволяла мне работать рядом с ней. Я гордился, когда мне позволяли подать товар или посчитать и передать покупателю сдачу. Бабушка Роза работала в табачном киоске. И долгие годы в магазине «Продукты» была продавцом розничного отдела «соки-воды». Даже мои старшие дети успели работать с ней, со своей прабабушкой. Она отработала 22 года после ухода на пенсию. До дня, когда была с работы доставлена в больницу. У неё в 77 лет за спиной было больше 60 лет ненормированного труда, и серьезные болезни. Ей не смогли помочь. То, что я слышал от нее, не было учебой, я считал, что так поступают все, что все взрослые люди это знают, кроме детей.

«Не уважаешь деньги, как будешь их зарабатывать? Деньги с земли надо поднимать. Очень плохо, когда деньги валяются в грязи. Грешно стыдиться, что поднимаешь деньги с земли. Не поднимаешь деньги, не будет и денег. Если стыдно поднимать мелкие деньги, не будет больших».

Когда пешеходы проходят мимо денег, бабушка напоминает мне, что надо делать. Я до сих пор слушаюсь бабушку. Она баловала меня, закармливала, бабушка до последних дней помогала и детям, и внукам, и правнукам, она была доброй и щедрой. Возле лавки в парке Петродворца я поднял всё до копейки. Мне было стыдно. Мой стыд – мои внутренние трения. Думаю, что никому в мире в тот момент не было дело ни до меня, ни до этой мелочи возле лавки. И никто не слышал, что мне говорила бабушка Роза.

201

Капитал банка

Если вы починили старинный утюг и за деньги показываете утюг соседям, значит, у вас появился капитал, ржавый угольный утюг, который пролежал без дела 200 лет, стал приносить доход.

Если вы умеете сочинять стихи ко дню рождения любых людей, а они готовы платить вам деньги, значит, ваше вдохновение стало капиталом.

Если вы водите свою лошадь на бега, и она выигрывает вам денежные призы, то лошадь – ваш капитал.

Если вы положили деньги в банк под проценты, и каждый месяц получаете доход, значит, деньги – ваш капитал.

Если вы выращиваете цветы на продажу, то цветы – ваш капитал.

Если вы за деньги вы сдаете другу в аренду одну комнату в вашей квартире, то эта комната – ваш капитал.

Любая вещь, любая идея, способная приносить вам доход, является капиталом. Известный немецкий экономист Карл Маркс смог прокормить свою большую семью самим фактом постоянной работы над книгой «Капитал». Но если бы у него были деньги, он смог бы стать банкиром.

У банка есть собственный капитал. И есть заемный капитал. И тот и другой, числятся, как «пассивы» (обязательства) банка. Оба капитала в распоряжении банка. Оба капитала дают доход. Чем же они отличаются.

Уставный капитал – собственный капитал банка, эта важная часть капитала предназначена для начала деятельности банка. Деньги в уставный капитал вносят инициаторы (учредители, акционеры, пайщики) банка. Этих денег должно быть достаточно:

для приема на работу сотрудников банка; для получения банковской лицензии; для аренды (или покупки) и оборудования помещения

банка; для покупки компьютеров и программного продукта; для оплаты договоров банка (за электричество, связь,

транспорт);

202

для гарантирования клиентам банка, что банку есть чем отвечать за свои ошибки;

для поддержания стабильности в нестабильной обстановке;

для проведения банковских операций и сделок.

Величина уставного капитала записывается учредителями в устав банка. Центральный банк устанавливает требования к учредителям, какой должен быть минимальный уставный капитал у коммерческого банка. Кроме денег учредители могут внести в уставный капитал банка здание и другие разрешенные Центральным банком активы.

Все действия с капиталом банка, во всех развитых странах, считаются столь значимыми процедурами для акционеров, для партнеров, для клиентов и для кредиторов банка, что эти действия строго регламентированы. Следят за эти регистрирующие органы.

Резервный капитал формируется по мере получения банком прибыли. Часть этой прибыли банка, независимо от воли владельцев и менеджеров, должны направлять в «Резервный фонд». Фонд остается в распоряжении банка, но его средства нельзя направлять на выплату дивидендов. Сумма денег определяется Центральным банком в процентном соотношении от уставного капитала банка (например, не ниже 15% от суммы оплаченного уставного капитала).

Капитал банка состоит не только из взносов учредителей (акционеров). Например, прирост стоимости здания, принадлежащего банку, в результате его ремонта или роста цен на недвижимость. Нераспределенная в прошлые годы прибыль банка, которая оставлена акционерами в распоряжении банка, тоже увеличивает капитал. Эмиссионный доход (превышение цены продажи акций банка над номиналом), резервные фонды, фонды специального назначения – все эти деньги увеличивают собственные средства банка (и учитываются банкирами в расчете общего капитала). Большая часть собственных средств, по сути - капитал банка.

203

Капитал банка можно поделить три группы:1. Уставный капитал.2. Резервный капитал.3. Добавочный капитал.

Величина капитала влияет на то, как много денег от сторонних клиентов может привлечь банк (с разрешения Центробанка). Для сторонних вкладчиков капитал сигнализирует о солидности банка и способности покрывать убытки не за счет средств вкладчиков, а за счет капитала - собственными средствами.

«Дипломатический» язык банкиров

Допустим, клиент банка, который шесть месяца назад взял кредит, неудачно вложил деньги и не может вернуть кредит. Даже не может платить процентов. Избегает отвечать на звонки из банка (не поднимает трубку). Когда сотрудник банка приходит для беседы в офис клиента, то сотрудники, притворяясь, говорят, что их руководитель в служебной командировке и не известно когда вернется. Грустная картина.

Управляющий поручает сотруднику кредитного отдела (менеджеру, который «ведет» этого заёмщика) написать письмо клиенту и сообщить о том, что банк сообщит в налоговую инспекцию о том, что клиент не возвращает кредит. Кроме того, надо написать, что по условиям кредитного договора банк начал начислять штрафы, через некоторое время обратиться в суд, арестует имущество должника, продаст это имущество с торгов и погасит долг клиента. Менеджер кредитного отдела передаёт кредитное дело молодому студенту-стажеру и ставит задачу написать письмо заемщику.

Вот что получается у студента.«Гражданин Разгильдяев В.В.Вы грубо нарушили восемь пунктов договора с банком. Вы

шесть месяцев не приносите в банк денег. Вы отнимаете у сотрудников банка бесценное время, когда злостно укрываетесь от разговоров по телефону и лично. Вы не являетесь по вызову к менеджеру банка.

204

Вы присвоили деньги, которые вкладчики доверили банку. Банк вынужден платить вкладчикам проценты, делая непредвиденные расходы и неся убытки. Все это на вашей совести, гражданин Разгильдяев.

Нет сомнений, что вы нечестный человек, который воспользовался чужими деньгами для личного обогащения. Банк заставит вас вернуть деньги всеми возможными способами. Мы обратимся в суд, в прокуратуру, в милицию. Мы опозорим вас через газеты и телевидение. Вам будет стыдно выходить на улицу. Мы насчитаем такие большие штрафы, что вы и ваши дети ни при каких условиях не рассчитаются за всё жизнь. Вы потеряете не только своё имущество, но и репутацию порядочного делового человека. Если хотите избежать неприятностей, то немедленно верните деньги в банк.

Ультиматум действует в течение 24 часов с момента вручения данного письма. Потом будет поздно. Мы вас сотрём в порошок».

Студент заканчивает письмо, точнее проект письма, который теперь должен подписать управляющий банка. Студент-практикант очень доволен собой. Он уверен, что Разгильдяев страшно перепугается, когда причитает письмо, побежит одалживать деньги у друзей и быстро-быстро принесет деньги в банк. Студент уверен, что после такой удачной операции по возврату денег, он получит благодарность управляющего и денежную премию.

Итак, проект письма попадает на стол к управляющему. Тот читает письмо, улыбается и возвращает в кредитный отдел с резолюцией «переписать банковским языком».

Более опытный сотрудник банка поправляет текст письма. Вот что получается:

«Господину Разгильдяеву В.В.Уважаемый Виктор Владимирович.Настоящим банк намерен сообщить, что в последнее время

Вами нарушены отдельные положения кредитного договора. Срок нарушения позволяет предположить, что у Вас возникли некоторые затруднения в соблюдении условий платежей.

205

Менеджер кредитного отдела пытался выяснить причины нарушения, но попытки его не увенчались успехом.

Банк готов рассмотреть Ваши предложения по процедуре погашения задолженности. Банк с пониманием относиться к объективным причинам, которые не позволяют Вам пунктуально следовать условиям договора. Ни на минуту не сомневаемся в вашей порядочности и готовности сделать все возможное для сохранения наших добросовестных отношений.

Банк уверен, что ваш опыт и возможности банка, позволят найти взаимоприемлемый выход из создавшейся ситуации.

Мы будем рады видеть Вас в банке в любое удобное для Вас время».Если сравнить два письма, то станет ясно, что содержание у них похожее: банк старается вынудить клиента не прятаться от проблем, а приходить в банк и начинать решать проблемы. Содержание писем похоже, но форма разная. Первый проект письма «прямолинейный и агрессивный», второй проект «дипломатичный и аккуратный в выражениях».

Теперь вы понимаете, что банковская переписка сродни дипломатической, банк старается скрывать факт подготовки агрессии. Потому что само направление такого письма клиенту сродни объявлению войны. Зачем же в таком письме рассказывать про банковские намерения и «арсеналы» средств нападения?

Банковский стиль изложения мыслей в деловой переписке требует избегать резких формулировок и крайних оценок. Порой такое письмо выглядит простой формальностью:

«Уважаемый Разгильдяев В.В.Просим вас привести график платежей банку в соответствии

с условиями кредитного договора №19/26 от 24.10.2004 года.В случае выявления обстоятельств, противоречащих

условиям кредитования, банк будет вынужден просить Вас приступить к реализации пунктов договора о продаже залога и погасить ссудную задолженность досрочно.

Надеемся на дальнейшее сотрудничество».

206

Деловая переписка банков между собой отличается от переписки с небанковским миром. Стороннему читателю может показаться, что межбанковские письма зашифрованы. Это потому, что банки ведут переписку с использованием банковской терминологии.

Приведу несколько простых примеров банковской терминологии:

«Трассат, трассант и индоссанты несут солидарную ответственность за платеж векселедержателю».

«Для сокращения операционных издержек предлагаем вместо перевода денежных средств проводить клиринг перед закрытием баланса».

«По непокрытому аккредитиву предлагаем приступить к списанию средств с нашего корреспондентского счета (НОСТРО) в вашем банке».

«Обменный «кросс-курс» через доллар США предлагаем установить на уровне вчерашней дневной торговой сессии».

«Предварительное финансирование в объеме 15% стоимости проекта готовы начать в форме бланкового кредитования, после аваля ваших векселей первоклассным банком».

Банковский язык не является тайным языком. В отличие от языка китов, пингвинов и канареек, банковский язык можно понимать с помощью многочисленных словарей: «деловой лексики», «юридической лексики», «финансово-кредитных отношений», «банковских», «коммерческих».

Если человек не пользуется словарями, то он ограничен собственным словарным запасом. Но если пользуется словарями, то они помогут узнать и банковский язык, и сферы его применения.

207

Учёт в банке

Вы уже знаете, что в банкиры стараются учесть всё, что можно учесть с пользой для банка. Поэтому есть разные виды учета.

Бухгалтерский учет. Финансовый учет. Управленческий учет. Учет затрат. Учет прибыли.

К данному моменту вы узнали об учете больше, чем большая часть населения Земли. Если вам этого достаточно на всю оставшуюся жизнь, «перескочите» несколько глав. Если вы немедленно требуете подробностей, то не перескакивайте. Теперь отдельно по каждому виду учета.

Бухгалтерский учет в банке

Изобретение бухгалтерского учета купцами и банкирами несколько сотен лет назад было вызвано необходимостью ведения бизнеса. Сложный бизнес требовал сложных форм записи прихода и расхода (денег, товара, обязательств). Бухгалтерский учет в то время стал мощным конкурентным преимуществом для тех, кто его придумал и кто взял его на вооружение.

Но в 20 веке, когда во всех странах бухгалтерский учет стал доступен всем бизнесам и всем организациям, государственные органы стали активно использовать бухгалтерии независимых компаний для контроля над уплатой налогов. Интересы бизнеса, интересы развития предпринимательства, конкурентные преимущества новых форм учета – не так важны государствам, как формирование бюджета. Эта позиция государственных чиновников мало отличается от работников бизнеса по найму, которым важна своевременность и величина зарплаты, но неважно при этом, развивается ли бизнес, конкурентоспособен ли бизнес при выплате зарплаты такого уровня.

Бухгалтерского учета недостаточно руководителям бизнеса, чтобы представлять состояние организации и принимать

208

ежедневные решения. Дополнительно ведется финансовый, управленческий и другие виды учета.

Бухгалтерский учет ведется сотрудниками банка в точном соответствии с установленными государством стандартами. Общие (обязательные) принципы бухгалтерского учета позволяют сравнивать банки между собой. Например, сравнивая капитал одного банка с капиталом другого банка (или привлеченные средства клиентов), вы можете быть уверены, что эти цифры действительно сопоставимы, потому что расчет капитала во всех банках одной страны происходит по единой формуле.

Итоговые балансы банков составляются с такой периодичностью:

ежедневно, ежемесячно, ежеквартально, ежегодно.

Этими отчетами для получения информации о состоянии банка пользуются руководители банка, аудиторы, акционеры, клиенты, инвесторы, кредиторы, политики и надзорные (контролирующие) органы.

Теперь о других видах учета, ориентирующих банкиров в бурном океане рынка.

Финансовый учёт

Совет директоров и правление банка регулярно получают бухгалтерские отчеты. Но для их прочтения и толкования требуется больше информации, чем содержится в самих отчетах.

Например, руководителям банка полезно перед принятием важных решений иметь в руках:

Отчет о качестве и устойчивости доходов банка. Сотрудники банка готовят такой отчет на основании анализа

отдельных составляющих чистой прибыли: чистая прибыль от процентов по кредитам; резервы на покрытие убытков по кредитованию; непроцентные доходы (комиссия банка за услуги);

209

расходы, не связанные с уплатой процентов; нетрадиционные направления деятельности; расходы на налоги.

В части первой пособия можно прочесть статью: «Самый качественный доход банка».

Специалисты Института экономического развития Всемирного банка рекомендуют руководителям банка и членам Совета директоров разработать и вести отчеты вокруг восьми элементов финансового риска:

1. Отчет о достаточности капитала банка.2. Отчет о качестве активов.3. Отчет о ликвидности банка.4. Отчет о риске процентной ставки.5. Отчет о чувствительности торговли иностранной

валютой.6. Отчет о забалансовых позициях банка.7. Отчет о риске операций (внутренний контроль).8. Отчет о спорных финансовых делах, связанных с

разбирательством в судебных инстанциях.

Отчеты будут полезны, если их постоянно сравнивать с планами. Сравнение с планами потребует ставить оценки ситуации по шкале: «хорошо для банка» - «плохо для банка». Отрицательные изменения заставят подумать о новых решениях и о корректировке планов.

Финансовый учет позволяет руководителям и аналитикам сравнивать показатели своего банка с показателями этого банка в разные моменты времени (месяц назад, полгода, год назад, три года назад и так далее). Тогда руководители могут понять тенденцию движения банка: вверх или вниз склоняется его судьба.

Финансовая отчетность, приготовленная для инвесторов и акционеров должна учитывать, что термины во внешних формах отчетности (не для внутреннего пользования) нужно расшифровать и объяснить, так как внешние потребители информации не обязаны проходить специальные банковские и

210

бухгалтерские курсы, чтобы разобраться, какое состояние у банка, в который они вложили деньги.

В примечаниях к финансовому отчету один очень крупный банк, пытаясь внести ясность, написал: «...В отношении портфеля инвестиций Банка чистые прибыли от дилинговой деятельности представляют собой реализованные доходы, возникающие при реализации долговых обязательств из этого портфеля. В этом переоцененном в текущих ценах портфеле чистые прибыли включают как реализованные, так и нереализованные доходы или убытки, равно как и связанные с ними доходы в виде процентов или расходы на уплату процентов».

Спрятанная в банковскую терминологию информация не даёт правильного понимания инвесторам, но рождает догадку, что информация специально скрыта банком.

Вопрос: всякий ли инвестор придерживается правила, «чем меньше знаешь, тем крепче спишь»?

Управленческий учёт в банке

Вы уже знаете, что в банке есть учет, который ведет бухгалтерия. Что учитывают сотрудники бухгалтерии? Свершившиеся действия: движение денег, стоимость имущества, количество обязательств и активов банка. Достаточно ли управляющему и менеджерам банка бухгалтерской информации, что принять решение об открытии нового офиса?

Бухгалтерский учет и финансовый учет ставят в центр внимания банк в целом, а управленческий учет заостряет внимание руководителей на ключевые компоненты деятельности банка:

Банковский продукт. Управления, филиалы и отделения банка. Направления бизнеса. Важнейшие участки и секторы рынка. Отдельные важные для банка клиенты.

Бухгалтерский учет фиксирует фактическую ситуацию, а управленческий учет нужен для принятия решений и оценки их последствий в будущем. Такой учет включает в себя процесс

211

идентификации объектов учета, измерения, сбора, анализа, подготовки, интерпретации и передачи управленческому персоналу информации, необходимой для планирования, контроля и управления текущей банковской деятельности.

Требования к ведению бухгалтерского учета для всех банков одинаковые и установлены государственными органами (прежде всего в целях контроля над процессом уплаты налогов), а требования к управленческому учету зависят от профессионализма руководителя банка и коллегиальных органов (совета директоров, правления, кредитного комитета). Информацию для решений готовят практически все сотрудники банка, но решения принимают менеджеры, имеющие полномочия. Если руководители банка не достаточно четко ставят задачи по ведению управленческого учета, то решения они будут принимать, не имея точных знаний, из какой точки они уходят и в какую точку ведут банк.

В отличие от бухгалтерской информации, которая лежит в основе внешних отчетов банка, информация управленческого учета является внутренней и служит только сотрудникам банка.

Управленческий учет даёт главную информацию для планирования работы банка. Управленческий учет концентрируется вокруг динамики (траектории) доходов банка и вклада отдельных сотрудников и клиентов в формировании положительной динамики дохода.

Учет затрат

Поддержание текущей деятельности банка, а тем более развитие банка, требуют затрат. Ведение банка требует гарантированных затрат (без гарантированных доходов). Подсчет затрат содержит подсказку руководителям, какие услуги надо развивать, а какие сводить к минимуму. Какие подразделения надо поощрять, а какие перепрофилировать (или сокращать). Отчет о затратах подсчитывает отдельно:

Предельные затраты (без которых банк не может работать, например, получение лицензии, покупка компьютеров, мебели, программного обеспечения),

212

Дополнительные затраты (без которых банк может обойтись, например, подарки клиентам к Рождеству),

Переменные затраты (например, внедрение новой программы),

Постоянные затраты (например, коммунальные платежи и зарплата).

Учитывать затраты необходимо для того, чтобы можно было определить сколько денег тратит банк на одну единицу предоставляемых клиентам услуг. Или подсчитать, какие расходы несет банк для обслуживания одного клиента. Таким образом банк определяет рентабельность своих услуг. Рентабельность показывает степень полезности (или вредности) конкретных банковских затрат (вложений) в конкретные услуги или проекты. Подробнее о рентабельности, читайте ниже.

Учет прибыли

Если страна нерентабельна, то она может жить и жить, и чем хуже будет жизнь, тем крепче будет власть правителей и выше рождаемость. Но нерентабельный банк - это организация, которая (если нерентабельна) может жить только пока она «доедает» собственный и заемный (у клиентов) капитал. Рентабельность – это в бизнесе приговор. Его никто не зачитывает банку, но убытки ежедневно приводят приговор в исполнение. Рентабельная услуга – это оправдательный приговор банку, нерентабельная – обвинительный приговор с немедленным исполнением.

Рентабельность можно определить отдельно: для банковских продуктов (услуг), для банковских подразделений (коллективов сотрудников), для каждого клиента банка.

Для удобства учета прибыли можно разделить все пространство учета на четыре большие поляны:

1. Центры затрат.2. Центры прибыли.3. Прибыльность продуктов.4. Прибыльность клиентов.

213

Теперь подробнее.

Центры затрат. Все затраты банк относит на те подразделения, которые их производят. Например, рекламный отдел тратит деньги на рекламу, хозяйственная служба на уборку и ремонт помещения, кредитный отдел тратит деньги на выдачу кредитов, бухгалтерия на составление отчетов, юридический отдел несет расходы по судебным искам, служба безопасности расходует деньги на охрану банка и так далее. Учет этих затрат, «привязка» затрат к конкретным подразделениям не требует со стороны руководителей банка мер по уменьшению затрат, потому что большая часть этих затрат не является результатом решений сотрудников этих подразделений (например, расходы по регистрации залога и судебные пошлины устанавливает государство).

Центры прибыли. Те подразделения банка, которые оказывают платные услуги клиентам банка (кредитование, доверительное управление, расчетно-кассовое обслуживание, консультирование, покупка ценных бумаг, обслуживание пластиковых карточек, предоставление сейфа и другие). На центры получения прибыли относят стоимость основных и денежных средств (ресурсов банка), которыми пользуется это подразделение. Для сопоставления объема ресурсов (платных и бесплатных) и результатов их использования (доходов). Отчет центра прибыльности даёт руководителям банка более динамичную картину движения денег, чем отчет центра затрат, но она без других отчетов не может объяснить, почему этот центр прибыльный или почему не прибыльный.

Прибыльность продуктов. Система прибыльности банковских продуктов, расчеты и отчеты по прибыльности продуктов сложнее, чем учет прибыльности конкретного подразделения банка. Банковские продукты это: кредиты, депозиты, переводы денег, гарантии и другие услуги. Подсчет прибыльности по банковским продуктам требует, что все расходы (за исключением общих накладных расходов по банку, например, на управление, на учет) были отнесены к определенным продуктам. Накладные расходы могут быть

214

посчитаны по отношению к общим расходам в процентах: от 10 до 15%. Накладные расходы должны затем добавляться к стоимости всех учитываемых продуктов. Например, если подготовка перевода и перевод обходятся банку в 5 долларов, то накладные расходы увеличат издержки на каждый перевод на 0,5-0,75 долларов. Измерение прибыльности продуктов даёт руководству банка информацию, необходимую для принятия решений о структуре услуг, о ценах на услуги, о размещениях денежных ресурсов о планировании проектов и всей деятельности банка.

Прибыльность клиентов. Подсчет такой прибыльности (доходов от обслуживания конкретного клиента) необходим, чтобы прикладывать максимум усилий для развития отношения с теми клиентами, которые «кормят» банк. Такие клиенты не должны учитываться только в общей массе, иначе руководители банка не поймут, какая (малая) часть клиентов приносит основной доход, при равных с другими издержках банка на обслуживание.

Подведем итоги. Для управления банка надо вести не только обязательный

учет, но и необязательный, потому что разные виды учета особенно полезны в комплексном использовании. Когда вам придётся принимать самому решения или давать обдуманные советы решительным людям, вам в разной степени, но очень понадобятся цифры и оценки из:

А) Бухгалтерского учета; В) Финансового учета; С) Управленческого учета; D) Учета затрат; F) Учета прибыли.

Постарайтесь это учесть.

215

Планирование, как система управления

Системой называют то, что разглядывать удобнее по частям, а использовать лучше в целом. Ключи и колеса от машины мало полезны в отрыве от машины. В планировании есть много простых частей, которые понятны даже ребенку (например, что план должен произойти раньше действий по этому плану), поэтому посмотрим на систему планирования с точки зрения полезных пожеланий к этой системе.

1. До начала планирования надо определить цели банка. Планирование поможет достичь желаемых целей.

2. Цели и задачи банка должны быть определены высшими руководителями.

3. Планы должны содействовать, а не мешать управлению банком.

4. Планирование требует времени. Планирование в состоянии цейтнота может принести больше вреда, чем пользы.

5. Подготовка плана должна содержать оценку текущей ситуации в банке.

6. Очень полезно проводить анонимное анкетирование сотрудников банка по выяснению их взглядов на ситуацию в банке (пример содержания такой анкеты смотрите в приложении – 3-я часть книги).

7. Планы должны учитывать, что условия реализации планов будут меняться.

8. Планы должны выделять стратегические моменты, главные параметры.

9. Руководители банка и менеджеры, привлеченные к планированию, должны владеть равной информацией.

10. Планирование должно быть процессом (цепочкой последовательных шагов), а не разовым мероприятием.

11. Планирование – это часть профессиональной внутренней культуры банка.

12. Система мотивации персонала банка должна быть опорой реализации планов (вознаграждение по результатам).

216

13. Все подразделения, должны предоставить качественную информацию, достаточную для планирования. Информация не должна быть излишней (мешающей своим обилием).

14. Планирование должно предусматривать содержание в себе системы контроля над реализацией планов.

15. Процесс подготовки, обсуждения, утверждения и реализации планов должен развивать внутренние коммуникации в банке.

16. План должен содержать не только перечень мероприятий (нацеленных на конечный результат), но и перечень исполнителей, сроки исполнения и расходы на исполнение планов.

На основе таких пожеланий можно ставить задачи для сотрудников, отвечающих за планирование. Участие в планировании меняет представление сотрудников о ситуации в банке и о возможности влияния на ситуацию. Если планирование воспринимается, как бесполезная рутина, то и проку от него будет мало. Только трата времени.

Если, после утверждения планов, их осуществление не сопровождается постоянной оценкой результатов по шкале «лучше, чем хотелось», «точно по плану», или «хуже, чем хотелось», то можно сказать, что план не стал частью управленческой культуры в банке. И жаль. Такой банковский коллектив похож на туристическую группу (в долгом походе по горам и лесам), которая полностью доверяется опыту руководителя, а туристические карты использует на привале, чтобы не раскладывать еду прямо на земле. От менеджеров банка рынок требует не только наблюдение за исполнением планов, но и практические выводы о причинах несоответствия планов действительности и корректировка производственных заданий.

Стремительные и непрогнозируемые перемены на рынке требуют от банка вести гибкое, разумное планирование. Гибкость достигается умением менеджеров банка оценивать перемены вокруг и извлекать выгоды от перемен, избегая движения в сторону убытков.

217

Как банку определить свою цель?

Руководители банка могут формулировать для банка такие цели:

Удвоить ежегодную прибыль банка в ближайшие 5 лет. Вывести банка в национальном рейтинге с 25-го на 3-е

место. Довести количество клиентов-вкладчиков до 350 000

человек. Разместить филиалы банка в Канаде, Австралии и

Китае. Увеличить капитал банка до 100 млн. долларов США.

Банк, если у него есть намерение достигать целей, должен формулировать с учетом таких реальностей:

1. Что наверняка понравиться владельцам?2. Что ограничивает достижение целей?3. Какие денежные и прочие ресурсы могут быть

использованы для достижения целей?4. Есть ли у руководителей опыт достижения целей?5. Какова общая управленческая культура банка?

Если у банка не будет точных целей, то траекторию его движения будут определять тысячи обстоятельств: настроение президента, самочувствие сотрудников, погодные условия, статьи в газетах, рост цен, падение активности инвесторов, и другие факторы. Банк будет во власти обстоятельств. Сотни мелочей будут отвлекать внимание менеджеров от развития банка. Те силы, и то время, которые могли бы быть потрачены на анализ ошибок и на творческие вопросы в бизнесе, без цели будут потрачены на междоусобные сплетни и доносы начальству.

Что такое банковское обслуживание?

Полное банковское обслуживание включает в себя:1. Принятие депозитов до востребования и оплата чеков клиентов, а также предоставление и обслуживание банкоматов (АТМ).2. Принятие срочных депозитов и сберегательных депозитов.

218

3. Дисконтирование (учет) векселей, акцептов и переводных векселей.4. Предоставление кредитов предпринимательским фирмам; 5. Осуществление перевода денег внутри страны и за рубежом.6. Осуществление инкассирования и других операций с наличными деньгами страны (и с иностранной валютой).7. Выставление тратт, чеков кассира, платежных поручений и удостоверение чеков.8. Предоставление услуг по безопасному сейфовому хранению.9. Предоставление услуг по хранению и распоряжению ценными бумагами и другими ценностями.10. Предоставление ссуд людям и обслуживание кредитных карточек граждан.11. Выступление в качестве доверенного лица частных лиц, а также создание общих трастовых (доверительных) фондов.12. Предоставление корпоративных трастовых услуг (для компаний).13. Выступление в качестве факторов (факторинг) и занятие лизингом оборудования.14. Осуществление сделок с государственными ценными бумагами и подписание обязательств в отношении ценных бумаг (например, банк – гарант погашения ценных бумаг и возврата денег владельцам ценных бумаг).15. Инвестирование в государственные и другие заемные ценные бумаги.16. Оказание других различных услуг (действия в качестве страхового агента, если это связано с банковскими операциями; услуги посредника для сведения покупателя и продавца; выпуск дорожных аккредитивов и дорожных чеков; услуги агента по юридическому процессу, если он связан с нормальным ведением банковского дела; услуги кассира, выдающего зарплату; создание благотворительных фондов; инвестирование в корпорации; занятие валютными операциями; покупка и продажа золотых слитков и иностранных монет; обеспечение корреспондентских банковских услуг (для других банков) как внутри страны, так и за рубежом и т. д.).

219

Как менеджерам выводить банк из кризиса?

Когда ребенок растет – одежда становиться ему мала. Велосипед надо покупать больший. Простые учебники менять на более сложные книги. Не удобно выросшему ребенку спать в детской коляске, даже опасно. Всякое развитие требует преодоления негативных последствий этого развития. В своем развитии каждый банк никогда не стоит на месте. Со стороны этого не видно. Но банкиры знают, любо банк развивается либо загибается, но происходит это очень медленно, годами.

Когда банк попадает в кризисный период, то задача менеджеров найти пути сохранения банка и сохранения денег клиентов. Этот период можно назвать периодом антикризисного управления в банке. В этот период внимание высших руководителей банка концентрируется:

на поиске возможностей выхода из кризисной ситуации;

на разработки плана действий по выходу из кризиса.

Пожалуй, самое трудное в такой ситуации – не паниковать. Не кидаться из крайности в крайность и не рассчитывать на чудо. Точно определить, кто в кризисной ситуации для банка – друзья, а кто враги. Разобраться трудно. Вкладчики банка, которые доверили банку деньги, а в кризис вынуждены выслушивать оправдания банкиров, негодуют, упрекают, посылают адвокатов, посыпают банкиров бранью, требуют всех отправить в тюрьму, угрожают взорвать банк. Обмануты все надежды вкладчиков на прочность и стабильность банка. Вкладчики выглядят злейшими врагами банка. Однако, они то и есть главные друзья и помощники банка по выходу из кризисной ситуации. Они больше всего остального мира заинтересованы в спасении банка, в сохранении активов банка, в сохранении лучших сотрудников банка.

Иное дело заёмщики, получатели кредитов. Время кризиса они и их адвокаты могут максимально положительно для себя использовать для смягчения условий уже полученного кредита. Например, можно уменьшить проценты. Кроме того, заёмщики могут предложить самым нервным и неуверенным

220

вкладчикам такую сделку. Вкладчики продают заёмщикам свои вклады много дешевле, чем остатки денег на вкладах. Например, у вкладчика на вкладе 100 000 долларов, а заёмщик предлагает 50 000 долларов наличными и сразу. Вкладчики, испуганные крахом банка, боящиеся процедуры банкротства банка, могут взять деньги и уступить свои вклады. Скупая по дешевки вклады, заёмщики могут погасить свои кредиты гораздо меньшими суммами, чем брали в банке. Поэтому заёмщики заинтересованы в выгодном использовании краха или тревожной информации о ситуации в банке.

Мы разобрались, кто враг, а кто друг. Теперь надо определить, насколько банк готов честно признаться своим друзьям в кризисной ситуации. Часто промедление в таком признании, не позволяет принимать следующие решения и не даёт возможности своевременно начинать шаги по оздоровлению банка. Некоторые меры можно принять и без объяснений с кредиторами (вкладчиками), но нельзя предложить вкладчикам не забирать вклады и не получать проценты ближайший год, если не объяснять им истинных причин. Какие же шаги банкиров (и «до» и «во время» кризиса) можно считать элементами антикризисного управления:

Прежде всего, критический внутренний анализ состояния банка:

o оценка реальности активов (реальная стоимость кредитного портфеля, с учетом кредитов, которые вернуться не полностью, или вообще невозвратные);

o оценка реальности пассивов (балансовые и внебалансовые обязательства, с учетом гарантий и поручительств банка, которые вероятно будут предъявлены к оплате банку);

o оценка дыр в балансе банка ("разрывов" между активами и пассивами);

221

o составление плана реструктуризации портфеля активов и пассивов ("замораживание" старых долгов, изменение условий и времени их возврата), который позволил бы банку сохраниться как действующий банк;

o составление графика погашения долгов реализацией активов (продажа залогов, недвижимости банка, ценных бумаги некоторых кредитов);

o планирование уменьшения расходов (уменьшение зарплат, уменьшение занимаемых территорий, сокращение сотрудников, продажа обременительных материальных активов);

o планирование увеличения комиссии по расчетно-кассовому обслуживанию и т д.;

o выпуск векселей банком как один из способов реструктуризации долгов, организация площадки векселей (обмен векселей на иные обязательства банка);

o увеличение капитала путем привлечение денег от акционеров (пайщиков) банка (капитал банка должен быть достаточным для покрытия сокращения активов и прочих возможных убытков);

o работа с валютными долгами, фиксация курса долга (перевод долга в более слабую валюту);

o изменение процентных ставок по вкладам в сторону уменьшения;

o изменение процентных ставок по кредитам в сторону увеличения;

o подготовка взаимозачетов между кредиторами (вкладчиками) и дебиторами (заёмщиками), подготовка договоров новации, переуступки прав, совпадение должника и кредитора в одном лице.

222

Для реализации всех намерений надо приготовиться к общению, которое для двух сторон (банка и клиента) крайне неприятно. Однако все люди знают, что слово «кризис» имеет мало общего со словом «праздник», и не всякая важная хирургическая операция напоминает нарезание фруктового торта. Итак, и банку и его клиентам предстоит пройти такие процедуры:

Процедуры проведения переговоров с кредиторами:

o составление общей схемы реструктуризации долгов (правил работы с долгами) и доведение этой схемы до всех клиентов;

o процедура индивидуальных переговоров с клиентами;

o работа с исковыми заявлениями (клиенты против банка, банк против клиентов);

o ранжирование клиентов на две основные группы: остающихся в банке и требующих закрытия счёта;

o судебное и досудебное заключение мировых соглашений: отсрочка, рассрочка, или скидка с долгов (уменьшение долга);

o учет политических аспектов при работе с особенными клиентами (например, если в банке держит счет фонд поддержки детей больных лейкемией и ему регулярно надо оплачивать лечение детей) ;

o надо выделить в специальное направление работу с иностранными кредиторами;

o согласование и оформление дополнительных соглашений ко всем заключенным ранее договорам;

o переоценка залогов под кредиты;

o оценка имущества банка (ликвидного) под его обязательства перед вкладчиками.

Это далеко не полный перечень шагов, которые должны делать добросовестные банкиры. Но он позволяет иметь общее

223

представление, что в любой ситуации, когда хочется негодовать на судьбу или прятаться от клиентов, есть и более действенные мероприятия по спасению банка. Сделайте в каждой ситуации всё, что вы можете сделать лично, тогда у вас есть шанс рассчитывать на Божью помощь.

Секъюритизация:превращение кредитов в ценные бумаги

«Секъюритизация» (от английского securities - ценные бумаги) – расширение использования ценных бумаг в качестве инструмента движения ссудного капитала.

Традиционно под секьюритизацией понимают специальную финансовую технику, используя которую финансовые посредники (инвесторы, финансовые компании) получают возможность инвестировать в отдельные активы банка или иной компании, не приобретая ее целиком или в части. К активам, которые, как правило, подвергаются секьюритизации, относят ипотечные кредиты, любые однородные займы, товарные кредиты и прочее. Еще можно сказать, что секъюритизация, это преобразование доходных активов банка в ценные бумаги и продажа их всем заинтересованным инвесторам. Для банков это всегда актуально, потому что позволяет расширять бизнес без увеличения рисков. И привлекать средства для увеличения кредитного портфеля.

Секьюритизация, делает возможной реализацию различных схем синдицированного кредитования. Кроме того, выпуск ценных бумаг на основании хорошо обеспеченных залогом и гарантиями кредитов стимулирует привлечение осторожных (консервативных) инвесторов, развивает рынок ценных бумаг и повышает привлекательность вложений в банковские активы.

Список активов, секьюритизация которых теоретически возможна, практически не исчерпаем. К нему можно отнести любые денежные доходы (поступления), которые хозяйственный субъект ожидает получить в будущем в результате совершаемых им операций.

224

Техника традиционной секьюритизации предполагает, что активы, которые готовы приобрести инвесторы, отделяются от остального бизнеса компании, например, путем передачи их специальному юридическому лицу. Таким образом удается устранить риски, связанные с иной деятельностью продавца активов.

В банках, как правило, под секъюритизацией понимается процесс трансформации предоставленных (клиентам банков) кредитов в ценные бумаги, обращаемые на вторичном рынке, например, облигации или векселя. За счет обращения на вторичном рынке ценные бумаги становятся (в отличие от самих кредитов) ликвидными. Этот механизм четверть века назад получил распространение в США от ипотечных кредитов.

На долю европейских стран, а также Канады и США приходится порядка 75% всех секъюритизированных активов в мире. Секъюритизация является ныне одним из основных секторов притока капитала в банки. На американском рынке капиталов распространение получили долевые ценные бумаги, выпускаемые под пулы выданных ипотечных кредитов, mortgage-backed security (MBS), participation certificate, бумаги типа «pass-through». Большинство механизмов такого рефинансирования базируются на правовом институте доверительной собственности и передаче первичных активов в траст. В то же время активный рост наблюдается на рынке долговых ценных бумаг - кредитных нот (credit-linked notes), имеющих много общего с обычными облигационными займами, однако позволяющих более гибко подходить к вопросам распределения кредитного риска. С середины 1990-х годов рынок таких облигация оказался одним из самых быстрорастущих в мире. На конец 2001 года его общий объем превысил 70 миллиардов долларов.

По данным Института финансовых исследований (Россия) в мире сложилось две модели ипотеки: франко-скандинавская, образцом которой является Германия, и американская. В США финансирование ипотечных кредитов происходит в основном на фондовом рынке путем выпуска ипотечных облигаций (52%), а в Германии средства

225

привлекаются через ссудо-сберегательную систему и лишь 20% – через ценные бумаги.

В Германии кредиты выдаются за счет целевых вкладов населения, которые привлекаются ипотечными банками. Банковская система Германии включает в себя 34 специализированных ипотечных банка. Составляя менее 1% банковского сообщества, они дают 25% общего оборота (порядка 1 трлн. евро). Ипотечные облигации широко используются в Германии в качестве обеспечения при ломбардных операциях Бундесбанка.

На протяжении уже трех десятилетий ипотечное кредитование – неотъемлемая часть американского рынка ценных бумаг. За этот немалый срок в ответ на потребности инвесторов появилось много различных схем, форм и видов ценных бумаг на базе ипотечного кредита. Однако первая и самая простая схема (так называемая "сквозная", pass-through) остается одной из самых популярных. Она реализуется в основном через два государственных агентства – FNMA и GNMA, а также одно полугосударственное – FHLMC.

Рынок ипотечных ценных бумаг США представляет собой наиболее динамично развивающийся сегмент национального фондового рынка. В 2002 г. общий объем рынка ипотечных облигаций составил 4,3 трлн. долл. (22% от общего объема облигаций в США), из них 1,67 трлн. пришлось на ипотечные ценные бумаги, выпущенные в прошлом году (это 36,6% всей эмиссии долговых обязательств).

Кроме того, государство стимулирует желание своих граждан приобрести жилье в кредит. Так, в США налогооблагаемый доход заемщика уменьшается на выплаченные банку проценты по ипотечному кредиту. В некоторых странах (США, Австралия) ипотечные ценные бумаги, выпущенные государственным ипотечным агентством, могут получить государственные гарантии.

Наиболее распространенным в мире видом ипотечных ценных бумаг являются сквозные ипотечные сертификаты участия. Совокупная стоимость эмитированных бумаг такого типа только в Америке к 2004 году превышала 2 трлн. долларов.

226

В Италии и Германии рынок ипотечных ценных бумаг в последнее время вытесняется так называемыми банковскими облигациями. В этой схеме государство не участвует, ипотечный банк сам выпускает бумаги и сам кредитует заемщика. Ресурсы этих банков состоят из собственных накоплений и ипотечных облигаций. Этот путь позволяет быстро наращивать капитал банка.

Ипотечные ценные бумаги (ИЦБ), в англоязычной литературе MBS (mortgage-backed securities), являются частным случаем ABS (asset-backed securities). ABS представляют собой ценные бумаги, которые дают их владельцам право на получение денежных поступлений от определенного пула (набора) активов. В случае ИЦБ активы представляют собой права требований по ипотечным кредитам, обеспеченным залогом объектов недвижимости. Ипотечные кредиты погашаются помесячными (или поквартальными) платежами. Владельцы ИЦБ, обеспеченных этим пулом, получают большую часть этих платежей по некоторой заранее определенной схеме.

В мировой практике применяется большое разнообразие ИЦБ, различающихся по типу обеспечивающих активов, гарантиям, распределению рисков и т.п. Однако существует только два принципиальных способа распределения денежных поступлений от активов ИЦБ:

1. Платежи пересылаются владельцам ИЦБ после того, как будут произведены удержания за административное и сервисное обслуживание ИЦБ. Такие бумаги и называются "сквозными". Они составляют подавляющее большинство эмитированных в мире ИЦБ.

2. Вся эмиссия ИЦБ разделяется на несколько классов. Платежи и риски перераспределяются между этими классами в соответствии с некоторым набором правил структурирования и обслуживания. Такие бумаги называются структурированными. Типичными примерами структурированных ИЦБ являются CMO (collateralized mortgage obligations) и CMBS (commercial mortgage-backed securities).

227

Ценные бумаги, которые банк получает путем секъюритизации, сходны в своих основных чертах с обычными облигациями, то есть эти облигации удостоверяют права ее держателя на получение номинальной стоимости и процента. Чем такая схема привлечения денег в банк отличается от привлечения в банк обычных депозитов, которыми банки занимались последние 500 лет? Выплаты по такой ценной бумаге имеют дополнительные условия: банк-эмитент облигаций связывает исполнение своих обязательств с исполнением обязательств перед банком-эмитентом должниками по кредитным договорам.

Уровень доходности ипотечных облигаций как долгового инструмента зависит от риска невыплат, а также срока обращения. Риск невыплат по ипотечной облигации, в свою очередь, напрямую связан с ее обеспечением (залоги, гарантии, поручительства). Обеспечение недвижимостью и гарантией государства по ипотечным облигациям предполагает, что они будут менее рискованными (и менее доходными), чем корпоративные облигации, но при этом более доходными, чем государственные.

В целом ипотечные ценные бумаги в развитых странах для банков и инвесторов характеризуются такими показателями:

надежность, прозрачность, доступность, долгосрочность.

В неразвитых странах – таких ценных бумаг нет.А если есть, то только в правительственных решениях, и

только.

Порядочным людям легче получить кредит

Расширение банковского кредита является необходимым условием для расширения предпринимательства. Рост масштаба банковского кредита зачастую происходит так быстро, что увеличивает покупательную или инвестиционную способность предпринимателей несоразмерно общей покупательной способности общества. В силу своего

228

стратегического положения и умения работать со сложной информацией (видение рисков предпринимательства) банки обладают исключительными возможностями предоставлять предпринимателям надежную информацию и советы относительно кредитов.

Предоставление кредитов зависит от степени доверия кредитора (банка) к заемщику и связано с наблюдением банка за тремя «китами», на которых держится бизнес заёмщика:

1. личные качества заёмщика, 2. способность (возможность) заёмщика вернуть

кредит,3. капитал заемщика.

Эти три позиции изучаются банком, чтобы предвидеть три рода рисков, с которыми столкнётся банк после выдачи кредита.

личные качества заёмщика – несут в себе «моральный» риск;

способность (возможность) заёмщика вернуть кредит – содержит «деловой» риск;

размер и качество капитала заемщика содержит – «имущественный» риск.

Банк начинает изучение заявки на кредит, приглашая руководителя бизнеса в банк. Потому что, из трех факторов, внушающих банку уверенность в возврате кредита, наиболее важный фактор - личные качества заёмщика.

Примеры положительных личных характеристик человека: готовность исполнять свои обязательства, даже если их

исполнение перестало быть выгодно; готовность сделать все законные действия, только

чтобы вернуть кредит банку; желание беречь добрую репутацию всегда, вопреки

обстоятельствам, сулящим минутную выгоду; осознание ответственности и осознание долга выше

эмоциональных краткосрочных решений (торжество разума над переменными чувствами);

229

принятие полной ответственности за собственные ошибки и просчёты, даже когда можно «свалить» свою вину на партнеров.

Примеры (зеркальные) отрицательных личных характеристик человека:

скрытая готовность не исполнять свои обязательства, как только появилась такая возможность, или исполнение обязательств перестало быть выгодно;

скрытая готовность сделать все законные и противозаконные действия, только для того, чтобы не вернуть кредит банку;

желание демонстрировать и беречь добрую репутацию только в те времена, когда обстоятельства не позволяют зарабатывать более привычным способом;

эмоциональные краткосрочные решения часто преобладают над сознанием ответственности и долга перед кредиторами, родителями, детьми, друзьями (торжество чувств над разумной ответственностью);

непринятие ответственности за собственные ошибки и просчёты, если можно «свалить» свою вину на партнеров.

Личные качества перевешивают все остальные факторы.Пример: у вас есть богатый друг, и он предлагает вам пойти

с ним в горы (покорить высокую вершину). Если вы согласитесь, то он купит вам всю амуницию, купит всё продовольствие на двоих, оплатит билеты, страховку. Друг крепкий, спортивный, энергичный, веселый. Вам очень хочется пойти с ним в горы, но вы знаете, что если поход будет удачный, то он самый замечательный спутник в горах, а если поход станет опасным, то ваш друг в первую очередь будет заботиться о личной безопасности и спасать собственную жизнь. Вопрос: дадите вы согласие пойти с ним в горы?

Перед выдачей кредита банкиры решают такие же вопросы: если обстоятельства бизнеса позволят заёмщику легко рассчитаться, то он вернёт деньги банку (и заёмщику будет

230

хорошо, и банку будет хорошо). А если обстоятельства поставят заёмщика перед выбором: возвращать всё банку (а самому все терять) или пренебречь интересами банка и договорными обязательствами (а самому все сохранить)?

Поэтому банкиры знают, что без учета личных качеств заемщика нельзя доверять ему денег. Дурной человек способен отказаться возвращать деньги, независимо от его способности погасить долг за счет собственного имущества.

Итак, первое: «личные качества» могут быть выявлены, если собрана информация:

о личных проблемах заёмщика (например, он не содержит своих малолетних детей и не помогает престарелым родителям);

если он разводился, как решались вопросы разделения имущества;

какие у него в жизни объявленные цели, а что он реально делает;

какую репутацию он себе создал за последние годы (что он думает о себе сам, и насколько его впечатление отличается от впечатления окружающих);

есть ли у него друзья, которым он не вернул деньги (и избегает с ними встречаться и возвращать долг даже малыми частями);

на каких работах он работал, почему уволился (или за что уволили);

каких друзей он себе выбирает в жизни, от каких отказывается.

Второе. Теперь о «возможности вернуть кредит». Эта возможность может быть подкреплена следующей информацией:

природная способность к предпринимательству; умение общаться; репутация качества услуг или продукции; надежность методов ведения бизнеса; подтвержденные отчеты о прибылях.

231

Третье. «Деловой риск» можно предвидеть, изучая такую информацию:

что объявлено самим заёмщиком в бухгалтерских отчетах о хозяйственной деятельности,

какую норму прибыли получали его инвесторы на инвестированный (доверенный заёмщику) капитал в каждом из последних 3-5 годах.

каков «чистый капитал» в распоряжении заёмщика был в прошлые годы, а каков капитал сейчас.

как защищен его капитал от случайностей бизнеса и рынка,

какое имущество заёмщика (включая личное) может быть легко реализовано, независимо от его использования в предпринимательской деятельности.

насколько эффективными являются организация производства и управление бизнесом,

информирован ли персонал о целях руководителя, способны ли к самостоятельным действиям другие

руководители бизнеса, стабильность управленческого персонала за последние

годы, качество контроля за бизнес-процессами и развитием

бизнеса. Банки, рассматривая заявки не кредитование,

высматривают для себя идеальных заемщиков, которые бы одновременно сочетали:

1. безупречную нравственность,2. неоспоримый предпринимательский талант,3. достаточный для решения поставленных задач

капитал. Не каждому из читателей доведется работать в банке и

проверить это на практике, но есть вероятность, что большинство из читателей в разное время обратятся в банк за кредитом. Желаю вам успеха и денег.

Готовьте необходимые для похода в банк документы и помните: на первом месте стоят личные качества, на втором - способности, на третьем - капитал.

232

Проверочный тест. Закройте текст ладонью и попробуйте вспомнить

последний абзац.

Банковская гарантия

Мы покупаем телевизор. Но зачем он нам, если: нет инструкции по работе с телевизором; нет гарантии, что телевизор качественный и

производитель в этом так уверен, что готов делать любой ремонт за свои деньги, если поломка телевизора произойдет в ближайшее после покупки время.

Если мы после покупки потеряем инструкцию, это не беда, у всех телевизоров данной серии точно такая же инструкция. Можно сделать копию инструкции от любого подобного телевизора (все инструкции имеет одинаковое содержание). Даже очень плохая копия поможет разобраться с аппаратом.

Но если мы потеряем гарантию, а телевизор сломается, то гарантия от любого другого телевизора не будет иметь силы – нам бесплатно не отремонтируют телевизор.

Какие выводы?Инструкция нужна, если всё благополучно и телевизор

работает. Гарантия нужна, если что-то плохо работает в телевизоре, или он вообще сломался.

Инструкция – заменима любыми копиями.Гарантия – не заменима.Инструкция – это маленький учебник инженерных

знаний.Гарантия – совсем не учебник, а обязательства

производителя выполнить ремонт за свой счет, или вернуть стоимость телевизора, или доставить новый (исправный) телевизор вместо неисправного (и вместе с новой гарантией!).

Потерю инструкции мы заметим сразу, когда распакуем телевизор и будем разбираться с его возможностями.

233

Потерю гарантии можем вообще никогда не заметить, если телевизор будет работать исправно.

Итак. Инструкция, как все учебники, нам нужна для подготовки к хорошей, ожидаемой жизни. Гарантия нам нужна для готовности к неожиданной, нехорошей жизни.

Но банк не производит телевизоров, а гарантии выдаёт.И выдаёт банк гарантии в миллионы раз реже, чем все

остальные производители товаров и услуг. Многие бизнесмены мечтают получить банковские гарантии. Эти гарантии для бизнесменов дороже денег.

Почему?

Бизнесмены постоянно ведут переговоры. В конце переговоров бизнесмены заключают сделки. Но сделки не сразу дают прибыль бизнесменам. А некоторые сделки (договоры) вообще остаются только бумагами с подписями бизнесменов и отправляются в архив (или в мусорное ведро). Потому что бизнесмены часто имеют дело с новыми партнерами, и нет достаточно времени изучить добросовестность (истинные намерения) новых партнеров. Когда заканчиваются переговоры, контракт подписан и надо платить деньги, надо отправлять товары, а решимости исполнять нет, потому что нет уверенности в партнерах. Например, парфюмерная фирма хочет передать торговой фирме духи и кремы на реализацию (продажу с последующим расчетов). Но парфюмерная фирма не уверена, что торговая фирма после продажи духов и кремов полученные деньги передаст парфюмерной фирме, поэтому она просит торговую фирму сходить в банк и взять гарантию банка, что деньги будут оплачены в срок.

Если банк не даст гарантию, товар могут не передать на реализацию. Если банк даст гарантию, то он примет на себя обязательство рассчитаться за парфюмерный товар, когда торговая фирма не сможет рассчитаться самостоятельно. Банковская гарантия – двигатель бизнеса.

Банковская гарантия подписывается банкирами, которые не будут ставить подпись под гарантией, если не изучили клиента. Бак изучает клиентов более придирчиво, чем

234

коммерсанты. Потому что банк – организация по изучению рисков и банк не даст гарантию, если не может оценить степень опасности, если не может предвидеть поведения фирмы, за которую банк поручается в своей гарантии.

Банк, выдавший гарантию, в деловой литературе называется Банк-гарант. Примерный текст банковской гарантии может быть такой:

Господину Премьер-министру ЛапландииДавиду Гурмахеру-Забайкальскому

Данная гарантия вручается государству Лапландия.Гарантия выдана 25 декабря 2150 года.

Город Санта-Петр-Павел.

Банк «Высокая Скала» гарантирует выполнение обязательств Деда Мороза (Санта Клауса) в полной и своевременной оплате по Контракту №911 от 25 декабря 2150 года, заключенному между Дедом Морозом и государством Лапландия («О поставках льда и снега в промышленных объемах»)

Банк «Высокая Скала» обязуется выплатить 100 000 000 (Сто миллионов) долларов государству Лапландия, если до 15 февраля 2151 года Дед Мороз, после получения предварительной оплаты от государства Лапландия в размере 100 000 000 долларов, не доставит на поверхность государства Лапландия такое количество снега и льда, которое покроет Лапландию слоем данного материала на высоту 3 (Три) метра от земли.

Если Дед Мороз (Санта-Клаус) выполнит свои обязательства перед государством Лапландия в полном объеме (поставок снега и льда), или (в случае неисполнения) вернет государству Лапландия 100 000 000 долларов, то Банк «Высокая Скала» не должен переводить на счет государства Лапландия 100 000 000 долларов и нести дальнейшую ответственность за исполнение Контракта №911 от 25 декабря 2150 года («О поставках льда и снега в промышленных объемах»).

235

Срок действительности (предъявления к оплате в банк) этой гарантии ограничен периодом 12 месяцев: с 25 декабря 2150 года по 24 декабря 2151 года (включительно).

Первая подпись: Президент Банка «Высокая Скала»госпожа Маша Глазунья

Вторая подпись: Казначей Банка «Высокая Скала»господин Миша Баклажан

Комментарий: все названия, все действующие лица, все денежные суммы и даты являются вымышленными. Всякие совпадения и ассоциации с реальными людьми – случайные. Автор заранее приносит свои извинения Деду Морозу (Санта Клаусу), потому что не сомневается, что он и без банковской гарантии способен выполнить контракт с Лапландией.

Услуги банка

Клиенты получают услуги банка. Услугами я буду в этой книге называть действия, направленные на создание более качественной жизни.

Банковские услуги часто называют банковским продуктом. Но в этой статье я буду называть услуги услугами. Попробуем разделить все блага, которые один человек может сделать для другого человека на две большие категории:

Товары. Услуги.

Кастрюля, дом, молоток, велосипед, самолет, стол, телевизор, книга, ботинки, цветы, сосиски, сок, яблоко, чемодан, бензин, телефон, очки, кресло, люстра, картины, духи, лекарства, бумажные и металлические деньги. Этот ряд можно продолжать очень долго (можете попробовать), и назовём его просто – товары.

Помыть кастрюлю, построить дом, покрасить молоток, починить велосипед, модернизировать самолет, настроить телевизор, почитать детям книгу, почистить ботинки, упаковать

236

цветы, сварить сосиски, выдавить из яблок сок, сложить чемодан, залить в бак бензин, активировать телефон, подобрать очки, подвинуть кресло, повесить люстру, отреставрировать картину, побрызгать духи, принять лекарство, проверить на подлинность деньги. И этот ряд можно продолжать долго (даже и не стоит пробовать), весь этот ряд называется – услуги.

Товары создают возможности. Возможность: есть, пить, защищаться, прятаться от дождя, смотреть программы, звонить друзьям, ездить далеко, освещать темноту, греть ноги, сидеть в кресле и так далее.

Но сами по себе товары не создают качество жизни. Самый замечательный телевизор не приносит пользы:

если его не подключить к розетке, если его не достали из упаковки, если к нему нет прав пользоваться каналами, если не настроен звук и видимость, если его поставили экраном к стене.

Или хозяин телевизора сам себе или сторонний специалист должен оказать хозяину телевизора услуги (подключить, достать из коробки, настроить, купить права, повернуть экраном в комнату).

Итак, товары дают возможности, а качество жизни создают услуги. Настройщики электроники, провайдеры, повара, официанты, водители, певцы, музыканты, дизайнеры, учителя, врачи, ветеринары, журналисты, банщики, прачки, гладильщики, продавцы, уборщики, секретари, администраторы, чиновники – своими услугами создают нам качество жизни. Какие услуги, такое и качество. В очень дорогом доме может быть очень некачественная жизнь, а в очень дешевом – качественная. Если в дорогом доме давно ничего не ремонтировали, в а дешевом – все коммуникации, все стены, и всё оборудование постоянно поддерживается в превосходном состоянии. Поддержание нужного заказчику (потребителю) состояния происходит силами тех, кто оказывает услуги.

Глобализация и технический прогресс создали мир, в котором производство товаров требует всё меньше и меньше человеческого труда. Очень мало людей занято в сельском

237

хозяйстве и все меньше в промышленности. Неразвитые страны еще могут похвастаться, что население занято тяжелым трудом, но развитые страны не могут увлечь свои народы массовыми полевыми работами (например, пропалыванием сорняков и ловом колорадского жука). Большая часть населения вынуждена искать своё применение в оказании услуг. Банкиры давно предвидели такой поворот истории.

Банк не производит товаров. Банк оказывает услуги. Банк специализируется в повышении качества жизни. Банк придает жизни человека (или фирмы) много очень серьезных характеристик:

сохранность денег на счетах банке, безопасность перевода денег в другие банки, получение качественной экономической информации, консультации по рискам и инвестициям, банковская экспертиза идей и проектов, изменение качества жизни с помощью кредита.

Банк оказывает услуги за деньги. Деньги позволяют руководителям банка поддерживать банк в рабочем состоянии и ставить сотрудникам банка новые задачи в рамках стратегических целей банка.

Определение целей банка

Допустим, вы пошли с друзьями в поход в горы. Но вы не определили цель похода. Вы пришли к подножью горы и проводите походное совещание. Каждый участник похода, нагруженный тяжелым багажом (вещи, инструменты, палатки, спальные мешки, медикаменты, вода, продовольствие), предлагает свою цель для похода:

1. Добраться до вершины горы и водрузить флаг.2. Полететь к вершине на вертолете и сделать фильм о

природе гор.3. Разбить походный лагерь и месяц прожить в «диких»

условиях.4. Устроить пикник, отдохнуть три дня и вернуться

домой.

238

5. Найти по карте горную речку, пойти к ней и спуститься вниз по реке в долину.

6. Разбиться на две команды и играть в прятки (одни прячутся, другие ищут).

7. Оборудовать цивилизованное походное место для организации бизнеса по приему туристов.

Но среди этих целей не нашлось ни одной, которая устроит всех участников похода. Кроме того, выяснилось, что для исполнения каждой из этих целей нужно многое, чего у вас нет с собой: горное снаряжение, флаг, вертолет, кинокамера, карта, надувные лодки, спасательные жилеты. Если бы путем обсуждения определили цель похода до выхода в путь, то вы смогли бы взять только то, что необходимо для этой цели. Вы смогли бы спланировать точнее и подготовку к походу, и сам поход. В походную группу вошли бы только те, кого устраивает цель похода.

Банк, если только он имеет лицензию, уже в походе. Уже известен состав «команды». Известны ресурсы банка: деньги, помещения, репутация. Но нельзя приступить к планированию и бюджетированию, если не определена цель банка. Долгосрочная, уставная (стратегическая) цель очевидна – получение прибыли. Но не очевидна оперативная (тактическая) цель. Цель ближайшего года может иметь разные приоритеты:

Перевести офис головной конторы банка в более благополучный и динамичный регион страны.

Свернуть затраты по развитию бизнеса внутри страны и увеличить экспансию на внешние рынки.

Расширять бизнес за счет создания сети филиалов. Сократить сеть филиалов, преобразовав их в

самостоятельные банки путем покупки местных банков.

Увеличить объем кредитования в три раза и сократить активы в ценных бумагах в два раза.

Участвовать в государственном тендере (торгах) и войти в крупную правительственную инвестиционную программу.

239

Выбор любой из этих целей потребует подчинить этой цели планирование. Выбор цели повлияет на характер расходов. Но, самое важное, выбор цели позволит банку сконцентрироваться. Концентрация внимания и ресурсов сделают цель достижимой.

Банковскому делу очень мешает то обстоятельство, что в отличие от искусства (художник, пианист, архитектор, писатель, актер), от спорта (штангист, бегун, прыгун, пловец, стрелок), от науки (студент, лаборант, аспирант, профессор, академик), банкиры вынуждены держать под контролем сотни второстепенных вопросов. Банку нельзя упускать их из виду, не потому, что от этих вопросов зависит качество работы банка, а потому, что контролирующие государственные органы оценивают банк в том числе по их соблюдению.

Выбор цели – сильный организующий импульс для внесения поправок в текущую деятельность, подчинение этой деятельности объявленной цели. Управляющий финансами компании Америкэн Экспресс в середине прошлого века Роберт Таунсенд писал в своей книге «Секреты управления»:

«Не отвлекаться очень трудно. Напротив моего стола висел плакат, который всегда был у меня перед глазами, когда я говорил по телефону или беседовал с посетителем у себя в кабинете: «Приближает ли то, что я сейчас делаю или собираюсь делать, нашу цель?» Этот плакат спас меня от огромного количества бесполезных поездок, званных обедов, конференций, вечеринок и собраний. Поставьте себе первоочередную задачу постоянно работать над упрощением и прояснением ваших целей».

Ниже я привожу пример рабочего плана одного из российских банков.

АКБ «Крепкий»

План банка на 2005 год

Стратегические цели на период 3 года (2005-2007): Подъем планки «собственные средства банка» до $120 млн.

долларов. Увеличение уставного капитала до $50 млн. долларов.

240

Усилить специализацию банка в секторе кредитования фермеров.

Создание резервов на уровне 5% от суммы кредитов. Доведение кредитного портфеля до $520 млн. долларов. Увеличение круга вкладчиков на 5400 человека. Налаживание работы 3 зарубежных филиалов. Выведение Санкт-Петербургского офиса на уровень годовой

прибыли $600.000.План на 2005 годПровести регистрацию проспекта эмиссии акций для увеличения капитала банка на $10 млн. (в срок 6 месяцев с момента регистрации проспекта).С 1.01.05 ввести в действие уточнения в системе оплаты труда в головном офисе, до конца года систему оплаты внедрить во всех отделениях и филиалах.Составить план повышения квалификации (образования) сотрудников.Провести анонимное анкетирование сотрудников в срок с 01.06-01.06.05.Составить график «аттестации ожиданий», провести индивидуальные встречи с каждым сотрудником по вопросу «Какие ваши навыки, опыт и способности не задействованы?»Усилить кредитное управление, продумав структуру департамента и систему подготовки кадров.Фондовый отдел реорганизовать в департамент доверительного управления.Провести ревизию банковского портала (сайта) с точки зрения практического использования сайта для переписки с клиентами, подачи оперативной информации и привлечении новых клиентов (зарегистрировать сайт в новых поисковых системах).Создать систему стимулирования потенциальных вкладчиков (обмен информацией и новые предложения банка).Разработать (через фондовые фирмы) систему оборота ценных бумаг банка (облигаций, векселей и ипотечных закладных) для привлечения средств.

241

Изучить и начать использовать рыночные преимущества от ведения отчетности по Международной Системе Финансовой Отчетности (МСФО).Уменьшить влияние (долю) самых крупных вкладчиков на пассивы банка.Уменьшить влияние (долю) самых крупных заемщиков в кредитном портфеле банка.Построить уточненный прогноз 2005-2006 года погашения кредитов заемщиками.Построить прогноз 2005-2006 года возврата денег вкладчикам.Составить график выпуска рекламной продукции нового образца, подготовить образцы такой продукции, разослать годовые отчеты акционеров.По каждой строке плана:Назначить: сроки исполнения, ответственных за исполнение, затраты (ресурсы), способ сохранения информации и порядок оценки результатов.

Как неприятно терять деньги

Двадцать пять лет назад я пошел покупать диван. Советский Союз был такой могучий, что иногда удавалось за большие деньги (250 рублей, при зарплате инженера - 120-170 рублей в месяц) свободно купить обычный диван. Деньги положил в задний карман брюк. Выбрал диван. Получил за него счет. Направился к кассе – задний карман пуст. Счет в руках уже есть, диван в магазине ещё есть, а денег у меня вообще нет. Стыдно и досадно. Как мне хотелось их найти. Гораздо больше, чем купить диван. Если бы я тогда купил диван, радость приобретения забылась бы навсегда. Но потеря денег помниться до сих пор, хотя человеческое сознание, старается стирать из памяти особо неприятные моменты. Тогда я повторил весь путь от дома к дивану, но денег не нашел. Думаю, что, если бы я не потерял деньги, а купил диван, который у меня в магазине бы сразу же украли, я бы меньше огорчился.

Каждый раз, когда я терял деньги, приходилось осознавать, что потеря денег отличается от потери предметов на ту же самую

242

сумму. Когда человек теряет какой-то предмет, то он думает о потере такие вариации:

жалко, что у меня теперь нет этого предмета; хорошо, что этот предмет потерял, я уже много раз им

пользовался; ну и что, я этим предметов редко пользовался; попробую купить такой же предмет дешевле; сейчас такие предметы лучше делают; жаль, придется заменить этот предмет другим

предметом; если без потерь не прожить, жаль, что я не потерял

менее важный предмет; (допишите ваш личный вариант мыслей о потере).

Но потеря денег, аналогичных стоимости потерянного предмета, рождает другие мысли:

Если бы я потерял конкретный предмет, я, конечно бы сожалел, но моя потеря ограничилась бы потерей возможности владеть этим предметом (пользоваться, радоваться, извлекать выгоду, хранить без надобности или дарить друзьям). Но потеря денег лишила меня возможности выбора тысячи предметов, которые (каждый предмет в отдельности) стоят меньше потерянных денег. Я лишился возможности купить билет на самолет, купить новый телевизор, сделать кошке операцию, подарить сыну мотоцикл, покрасить дом, оплатить курсы китайского языка, взять абонемент в бассейн и так далее, и так далее. У меня нет этого выбора, всё это теперь не для меня. Пока я опять не заработаю деньги.

Пока вы не потеряли (не потратили) деньги, все возможности остаются с вами. Хотите - пользуйтесь ими, не хотите - нет. Пока у вас есть вещь, только её продажа (или кредит под залог этой вещи) сможет определить сумму ваших возможностей.

Предмет утрачивает мечтательную ценность в момент, когда вы стали обладать им (получили, приобрели), а деньги не

243

утрачиваются в ваших воспоминаниях, даже после потери. Предмет - это завершившееся состояние пожелания (одного), а деньги - это незавершенные пожелания (многие).

Один из способов страхования от потери денег в бизнесе называется хеджированием. Посмотрим ближе на суть хеджирования.

Хеджирование

Термин «хеджирование» (от английского слова hedge – преграда, ограждать) используется в коммерческой, биржевой и банковской практике. Предприниматели часто теряют деньги даже в тех случаях, когда количество денег на счету предпринимателя не меняется или растет.

Например, российская фирма по продаже бижутерии «Миклухо-Маклай» имеет собственные 35 миллионов долларов для покупки и перепродажи 50 тонн недорогих украшений. Фирма «Миклухо-Маклай» грузит украшения на корабль и доставляет в страну Королевство Кокосовая Океания. В этой стране товар поступает в продажу и продаётся за денежные знаки «кокосовые динары». Курс доллара к «кокосовому динару» 1 к 10 (один доллар за десять динаров). Товар стоимостью 350 миллионов кокосовых динаров должен быть продан за 700 миллионов «кокосовых динаров». Продажа длиться шесть месяцев. После продажи на счет фирмы «Миклухо-Маклай» поступают все 700 миллионов «кокосовых динаров». Подводим итог. Шесть месяцев назад фирма располагала суммой в 350 млн. «кокосовых динаров» (35 млн. долларов), теперь у нее на счету 700 млн. «кокосовых динаров». Получается, что фирма заработала 350 млн. «кокосовых динаров». Но рано радоваться. За полгода продажи товара, курс доллара по отношению к динару вырос более чем в три раза (а курс «динара» упал по отношению к доллару). Теперь за 1 доллар можно получить 32 «кокосовых динаров». Когда фирма продала 700 млн. «кокосовых динаров» за доллары (700 000 000 делим на 32), то на счету у фирмы «Миклухо-Маклай» появиться 21 млн. 875 тыс. долларов.

Фирма за полгода получила убытков на сумму 13 млн. 125 тыс. долларов (35 млн. долларов было первоначально, а теперь

244

21, 875 тысяч). Почему после столь удачной продажи всего товара долларов у «Миклухо-Маклая» стало меньше? Фирма не предусмотрела сценарий, когда «кокосовые динары» резко обесценятся. Но именно так и произошло. Упал курс «кокосового динара», и никто не хочет покупать его по той цене, на которую рассчитывала фирма.

Что же могла бы предпринять славная фирма «Миклухо-Маклай», чтобы обезопасить себя от падения курса «кокосового динара»?

Фирма могла заключить контракт с фирмой-покупателем «кокосовых динаров» по заранее установленной цене. И в заранее определенный срок в будущем. Например, контракт на продажу 700 млн. «кокосовых динаров» по цене 11 «динаров» за один доллар через шесть месяцев после заключения контракта. Такие сделки называются форвардными. Эти договоры – установление будущей ставки купли-продажи валюты. Если бы фирма «Миклухо-Маклай» подписала такой контракт, то 700 млн. «динаров» в установленный срок были бы проданы по выгодному курсу, и фирма получила бы 63 млн.636 тысяч долларов. У фирмы были бы не убытки, а прибыль.

Кокосовых динаров в мире пока не существует. Все, названные в этом примере имена, вымышленные, и всякое совпадение является случайным.

Банки и корпорации, которые предвидят валютные риски (риски колебаний стоимости денег), страхуют такие риски хеджированием.

Хеджирование не является бесплатным удовольствием. Но смысл любого страхования в том, что лучше по своей воле потерять малую часть прибыли, чем по воле случайности потерять большую часть прибыли.

Если вы в начале года застраховались на 1000 000 долларов от гибели в результате несчастного случая и заплатили за это 300 долларов, то о чем вы будете больше сожалеть в конце года:

1. Что потратили безвозвратно 300 долларов?2. Что ваша семья не получили 1000 000 долларов

страховки?

245

Как вы полагаете, надо ли предварительно платить, предвидя, что неприятности приходят без приглашений?

Если вы не привыкли страховаться, то начинайте с хеджирования.

Федеральная Резервная Система

ФРС - Федеральная Резервная система (Federal Reserve System), уникальная, не имеющая аналогов в мировой практике негосударственная банковская система, выполняющая функции, которые в других странах выполняют главные государственные (центральные) банки стран.

Её придумали и воплотили после серьезного кризиса, разорившего большинство банков Америки в начале 20 века (в 1907 году). Эмиссия бумажных денег, осуществлявшаяся до этого казначейством и частными банками, была централизована и возложена на учреждения, входившие в новую систему.

Прошедшее столетие проверило на прочность ФРС. Рассмотрим и мы те принципы, которые стали основой вековой прочности ФРС. Она организована таким образом, чтобы поддерживать равновесие между общегосударственными интересами, интересами экономики, интересами регионов и интересами частных банков. ФРС разделена на два уровня:

1. Федеральный уровень (12 банков ФРС).2. Коммерческие, частные банки.

Двенадцать федеральных резервных банков выполняют каждый в своем регионе функцию центрального банка (эмиссия денег, дисконтирование, выдача кредитов банкам). Они представляют 6000 входящих в них банков, являющихся держателями акций, то есть собственниками этих банков ФРС. Двенадцать банков ФРС расположены в крупных городах и имеют филиалы и представительства по стране. В Совет управляющих каждым из двенадцати резервных банков входят 9 человек. Шесть управляющих от банков и деловых кругов региона и трое управляющих, назначаемых на федеральном уровне. Совет из 9 человек назначает дирекцию и генерального директора.

246

Федеральные резервные банки делают для кредитных учреждений тоже самое, что кредитные учреждения делают для своих клиентов (принимают вклады банков и сберегательных учреждений и предоставляют им ссуды). Федеральные резервные банки являются банками для банков. Кроме того, у федеральных резервных банков есть функция, которую не выполняют коммерческие банки и сберегательные учреждения: выпуск наличных денег. Конгресс по закону уполномочил их пускать в обращение банкноты федерального резервного банка.

В Вашингтоне работает штаб-квартира Совета управляющих всей Федеральной Системы. В этот Совет входят 7 человек, назначаемых президентом США на срок 14 лет. Президент назначает их с согласия сената. Во всем остальном, подконтрольная конгрессу Федеральная Резервная Система, независима от правительства США.

В формировании основ банковской политики страны Совету управляющих помогают два важных органа.

Первый - Комитет по открытому рынку, который состоит из семи членов Совета и пяти президентов федеральных резервных банков, определяет политику Федеральной резервной системы в области закупок и продажи государственных облигации на открытом рынке. «Комитет» был создан в 1935 году для определения государственной валютной политики. Примерно один раз в три недели «Комитет» созывает на совещание семь членов Совета управляющих и пять членов, избранных всеми резервными банками. При этом присутствуют и двенадцать генеральных директоров двенадцати резервных банков. Эти операции представляют собой наиболее важный способ воздействия руководящих кредитно - денежных учреждении на предложение денег.

Второй - Федеральный консультативный совет состоит из 12 видных руководителей частных коммерческих банков, избираемых ежегодно по одному от каждого из 12 федеральных резервных банков. Периодически Совет проводит встречи с Советом управляющих и высказывает свои соображения о банковской политике. Однако Совет - чисто консультативный орган, он не имеет полномочий для формирования политики.

247

Все общенациональные банки США обязаны быть членами ФРС. Другие банки, зарегистрированные в отдельных штатах, не обязаны, но могут стать членами ФРС. Членство в ФРС приобретается путем подписки на акции окружного (одного из 12-ти) резервного банка в округе, где расположен банк-заявитель. Членам ФРС предоставляются льготы: прямой доступ к средствам ФРС по сбору чеков, клирингу балансов (зачет взаимных требований банков), перевод денежных средств, и получение кредитов (денежных займов) у федерального резерва.

Совет управляющих федеральной резервной системы (вместе со Службой Финансового контролера) наблюдают за деятельностью иностранных банков в США и международных банковских холдинговых компаний.

Федеральная резервная система - независимая организация. Она не может быть ликвидирована по прихоти президента, конгресс тоже не может изменить ее роль и функции иначе, как специальным законодательным актом. Длительные сроки полномочий членов Совета имеют целью защитить и изолировать их от политического давления.

Лизинг

Десять лет вы не могли решиться купить завод по переработки мусора. Глядя на городские свалки, вы мечтали избавить природу от ядовитых отходов. Наконец вы решились купить завод. Самый лучший. Договорились с представителями власти о земельном участке под расположение завода. Нашли производителя оборудования. Посмотрели оборудование в действии. Да вот какая проблема – нет у вас денег. Создали акционерное общество, но его акции никто не покупает. Пошли к крупным инвесторам, но они не хотят рисковать, поэтому не согласны дать денег. Пошли в банк за кредитом, но банк не дает кредит, потому что у вас нет залога. В банке говорят: «Был бы у вас завод, мы бы взяли его в залог и дали бы под залог завода кредит». Что вы можете предпринять?

Расскажу вам о таком замечательном способе получения заводов, который известен уже четыре тысячи лет и практиковался еще в Вавилоне. Называется этот способ – лизинг.

248

Банк приобретает по выбору клиента оборудование, становится собственником оборудования и передаёт клиенту оборудование в лизинг. Вот, собственно, и весь лизинг.

Банк, покупающий предмет (объект) для передачи в лизинг – называется лизингодателем. А клиент, получающий этот объект в управление от банка – называется лизингополучателем.

Если интересно, то добавлю несколько деталей.В английском языке leasing – аренда. Действительно, лизинг

напоминает аренду. Например, вы арендуете квартиру у собственника (хозяина), и платите ему ежемесячно деньги за то, что пользуетесь квартирой. Сходство есть, но есть и различая.

Чем же лизинг, как особый способ ведения бизнеса, отличается от аренды?

1. Арендоваться может объект, который не планируется использовать ради прибыли (например, аренда квартиры, яхты, подводного снаряжения). А в лизинг, обычно, получают объект, который должен приносить прибыль (например, завод, грузовик, концертный зал).

2. Первоначально у банка нет объекта для передачи в лизинг. Объект для бизнеса выбирает лизингополучатель (клиент банка), а покупает банк-лизингодатель.

3. Срок лизинга, обычно долгосрочный, от 3 до 20 лет. Потому что объект лизинга должен приносить постоянный доход, достаточный для возврата денег лизингодателю, а достаточный для процветания лизингополучателя. Аренда может быть и на 2-3 месяца. И может не покрывать расходы арендатора.

4. В конце срока договора лизинга, когда оборудование почти полностью оплачено банку, оно может быть выкуплено лизингополучателем по невысокой цене (по остаточной стоимости).

5. В аренду любой человек и любая организация могут сдать все, что возьмут в аренду (зонтик, стол, телефон, игрушки, чайник), а лизингодателем обычно бывает специализированная организация: лизинговая компания или банк.

249

Форм лизинга очень много. Например, есть прямой и косвенный лизинг.

Прямой лизинг не предполагает участие банка. Производитель мусороперерабатывающего завода может, сохраняя права собственности на завод, передать его вам в лизинг. Вы установите, и запустите завод, и будете равномерно выплачивать хозяину завода деньги, постепенно выкупая завод и выплачивая, как за кредит, проценты. Это – прямой лизинг. Косвенный лизинг – передача в лизинг через специализированную компанию или через банк. Может быть сотрудничество лизингополучателя, банка и специализированной компании. Во Франции, в середине 90-х годов прошлого века, под покровительством банка Креди Лионнэ работало два десятка лизинговых компаний в сфере лизинга самолетов. Цепочка шагов такая:

завод продает лизинговой компании самолет, лизинговая компания берет в банке кредит на эту

покупку и оплачивает деньги за самолет заводу, авиационная компания берет самолет в лизинг у

лизинговой компании, авиакомпания возит пассажиров, получает прибыль и

долгое время рассчитывается с лизинговой компанией, лизинговая компания контролирует условия

лизингового соглашения, получает деньги от авиакомпании и рассчитывается с банком.

Если вы теперь окончательно надумали брать оборудование в лизинг, то перед обращением в банк, учтите, что банкиры перед принятием решения обратят внимание на такие вопросы:

1. Ваша коммерческая репутация и прочность вашей компании (лизингополучателя);

2. Экономическая и политическая ситуация в стране, где расположена ваша компания-лизингополучатель;

3. Прогноз изменения цены на приобретаемое оборудование на весь срок лизинга (прогноз вероятности роста или падения цены, скорость морального устаревания оборудования), на случай принудительной досрочной продажи оборудования на свободном рынке;

250

4. Экспертиза условий технической эксплуатации будущего объекта лизинга (самолета, поезда, прокатного стана, бульдозера, танкера, автомобиля, средства связи и так далее).В конце короткого рассказа о лизинге (все его виды мной

даже не перечислены) напомню, что лизинг позволяет развивать бизнес на привлеченных сторонних деньгах тогда, когда получение кредита вообще невозможно (из-за отсутствия залога). Лизинг положительно отличается не только от аренды, но и от кредита тем:

что лизинг позволяет начинать новое производство без накопления капитала,

что обслуживание и ремонт сложного оборудования может осуществляться собственником,

что можно заменить и модернизировать оборудование, вытесняя старое,

что платежи можно производить по частям долгие годы,

что налогообложение лизинга более выгодно лизингополучателю, чем покупателю оборудования.

Операции банка с ценными бумагами

Ценные бумаги сложнее, чем деньги, но многие миллионы образованных людей покупают за деньги ценные бумаги, рискуя не получить своих денег назад. Зачем они это делают?

1. Некоторые хотят иметь стабильный доход от ценных бумаг.

2. Некоторые хотят выждать время и продать эти ценные бумаги дороже.

3. Некоторые хотят участвовать в управлении бизнесом, владея правом голоса на собраниях совладельцев бизнеса.

4. Некоторые хотят уберечь деньги от инфляции.5. Некоторые хотят предохранить деньги от воровства.

251

Все эти возможности присутствуют на рынке ценных бумаг. Банки активно работают с ценными бумагами, включая свои собственные ценные бумаги (акции, облигации, векселя и так далее).

Большинство банков в мире организованы своими учредителями в форме акционерных обществ. Эта форма позволяет банку производить эмиссию акций (действия по выпуску акций в обращение). Акции покупают акционеры. Банк на эти деньги накапливает свой собственный капитал. Этот капитал в некоторых странах называют уставным капиталом. За счет уставного капитала банк начинает свою деятельность. Если деятельность удачная, то банк имеет прибыль для выплаты акционерам дивидендов. Действующий банк, желающий получить большую прибыль, привлекает себе в оборот (в бизнес) заёмный платный капитал с помощью облигаций и векселей. По акциям банк не гарантирует дохода владельцам акций (если у банка нет прибыли), а по векселям и облигациям банк гарантирует доход, он не зависит от прибыли, и, более того, заранее известен. Например, облигация стоимостью 1000 долларов может приносить владельцу 80 долларов в год (8% от номинальной стоимости), один год – минимальный срок на который в России может быть выпущена облигация.

Владельцы акций могут влиять на деятельность банка, владельцы облигаций не могут влиять, они имеют право только на доход. После установленного срока обращения облигаций, банк выкупает их у держателей по номинальной цене.

Банки могут вкладывать деньги в ценные бумаги – заниматься инвестированием. Процесс инвестирования отличается от кредитования большим риском и возможностью получения большего дохода, чем при кредитовании.

Доверительные операции банков (траст)

Богатые клиенты обращаются в банк за доверительными услугами, и бедные клиенты пользуются такими услугами банков. Богатые имеют деньги и собственность, которыми надо профессионально управлять, но у богатых не хватает времени и

252

специальных знаний. У бедных мало денег, но есть представление, что лучше доверить деньги банку, чем воле случая, матрасу или соседу.

Многие люди умеют упорно и много работать за деньги. Но редкий человек не мечтает, чтобы кроме денег за труд можно было получать ренту. Или вообще, накопить столько денег, чтобы ренты хватило до конца жизни. Самый простой, но долгий путь, накопить деньги в пенсионном фонде и обеспечить старость гарантированным доходом. То, что называется: молодой протягивает старому пачку денег. Но можно не дожидаться. Продолжая работать, заставить часть дохода приносить ренту. Рентой называется запланированный регулярный доход с капитала, ценных бумаг, имущества или земельного участка, не требующий от своих получателей предпринимательской деятельности.

Передача денег в доверительное управление обеспечивает ренту сотням миллионов клиентов банков. Для доверительного управления деньгами и имуществом в банках работают траст-отделы (отделы доверительного управления).

Доверительные операции можно разделить на пять основных групп:

управление наследством; опекунство и обеспечение сохранности имущества; выполнение операций по доверенности; управление недвижимостью; агентские (посреднические) услуги доверителям.

И физические лица, и компании обращаются в банк за такими услугами. Логика у клиентов такая, банку можно доверить очень многое, потому что банку люди доверяют хранить деньги.

Банк может временно управлять делами компании в случае, если компания банкрот или ликвидируется. Банку доверяют управлять недвижимостью, которая передана банку в залог под кредит. Банку доверяют управлять пенсионными фондами, благотворительными и другими некоммерческими фондами.

253

Доход банка должен быть достаточным, чтобы полностью покрыть все расходы банка на доверительное управление и дать банку прибыль.

Плата может быть установлена фиксированная, например, 15000 долларов в год за выплату дивидендов акционерам компании (которая доверила банка вести все расчеты с акционерами по акциям) и удержанию налогов в бюджет. Или плата может быть процентная от прибыли клиента, например 10% от любого дополнительного дохода клиента, который получен в результате деятельности банка с доверенным имуществом. Комиссия может взиматься банком, в некоторых случаях, независимо от результатов управления, например, 2% от суммы всех активов, переданных клиентом в управление банку, или 10 долларов за любую операцию со средствами клиента. По управлению наследством (до тех пор пока наследники не вступят в свои права) комиссия банка в некоторых странах установлена законодательным путем.

Трастовые услуги имеют важные особенности. Например:Траст пассивный - траст по управлению определенным

имуществом, которое не может быть продано или заложено доверенным лицом.

Траст активный - траст, по которому собственность может продаваться, отдаваться в долг, закладываться без согласия доверителя.

Траст безотзывный - траст, который не может быть изменен его учредителем без согласия выгодополучателя (бенефициара).

Траст инвестиционный - траст в виде крупного фонда, созданный для инвестирования на доверительной основе объединенного капитала мелких клиентов.

В некоторых случаях богатый клиент мог бы нанять личного консультанта и доверить ему управление своими активами за более скромную плату, чем он платит коммерческому банку. Но клиент предпочитает иметь дело с банком, потому что банк свою ответственность обеспечивает и капиталом, и опытом, и коллективом специалистов.

254

Клиенты банка, как правило, консультируются с банкирами, вникают в детали планов банка (по управлению активами), хорошо представляют технологию заработка банка и готовы передать банку собственность, чтобы освободить себя от постоянной и рутинной работы.

Парадокс абонементного сейфа в банке

Если у вас есть семейные драгоценности и исторические реликвии, то хранить их дома опасно. Для таких ценностей есть в банке специальные сейфы (металлические ящики) в банке, сдаваемые клиентам в аренду. Кроме драгоценностей и реликвий можно положить на хранение деньги, ценные бумаги, небольшие вещи, документы.

Для клиентских сейфов в банках оборудуют специальные сильно укрепленные помещения. Клиентский сейф имеет два замка. Клиент подписывает договор с банком, где согласовывает порядок доступа к сейфу и другие юридические вопросы, и, после уплаты денежной суммы за аренду, получает в свое распоряжение один из двух ключей от сейфа. Ключ от второго замка остается в банке, вследствие чего сейф может быть открыт только совместно клиентом и банковским работником. Каждое открытие сейфа регистрируется в контрольном журнале.

Банк гарантирует, что сотрудники банка не должны знать, что клиент хранит в своем сейфе, а клиент гарантирует банку, что не будет использовать сейф для хранения взрывчатых и отравляющих веществ.

В одной из азиатских стран в крупном банке (где тысячи клиентов пользуются сейфами) меняли старые сейфы на новые. Старые сейфы отправляли на утилизацию и переплавку. По ошибке менеджеров, несколько десятков действующих клиентских сейфов было уничтожено вместе со всем содержимым. Никто не может из сотрудников банка сказать, какое было содержимое в сейфах, и было ли вообще в них какое-либо содержимое (ни в каком банке этого не знают, такова эта услуга). Пострадавшие клиенты воспользовались этой ситуацией и предъявили крупные иски на миллионные суммы. На момент подготовки учебного пособия все иски направлены в суд, но нет

255

еще ни одного решения. Если суд примет решение в пользу клиентов банка, они станут миллионерами, а банк разориться, но не сможет опровергнуть обман.

В чем же парадокс? А в том, что режим секретности прямо влияет на возможность контроля над сохранностью. Если бы клиент передал банку на хранение по договору ценные бумаги на 3000000 долларов, то ясно, что хранится в банке, и что именно банк должен вернуть по требованию клиента, но если клиент пользуется личным сейфом, то клиент даже не может подтвердить, что он туда положил. Некоторые клиенты, постоянно пользуясь сейфами для хранения сотен документов, не ведут аккуратного учета своих вложений и изъятий, а потом устраивают в банке скандал, если не могут точно вспомнить, куда они положили (или откуда изъяли) бумагу.

Услуга по предоставлению сейфов очень популярная. Не только люди, но и фирмы используют прочность банка для защиты своих документов. Но банк отличается от склада или ломбарда тем, что не выписывает товарных (складских) квитанций и не знает, что конкретно хранит клиент в сейфе на территории банка.

Как поступить на работу в банк?

Такой вопрос задала мне репортер Людмила из журнала «Работа и карьера». Вот каков был мой ответ:

Получите в институте (колледже) одну из специальностей, которые требуются в банке. Постарайтесь ещё во время учебы стажироваться в банке на любых условиях, даже без оплаты. На любых ролях, даже не требующих специальности и квалификации (курьер, брошюровщик, уборщик и т.д.). Посмотрите на работу банка внутри. Продемонстрируйте качественный труд. Это будет ваш первый опыт работы в банке.

До завершения учебы изучайте предложения банков о вакансиях и ходите на собеседования. Научитесь «подавать» себя. Опыт собеседований не менее важен, чем ваша активность в поиске банковской работы. Даже если вам сто раз откажут, в каждый из этих ста раз у вас будет шанс не только ответить на

256

вопросы кадровой службы банка, но и задать вопросы сотрудникам кадровой службы. Они, отказав вам, могут дать нужные и точные советы для учебы и трудоустройства.

После завершения учебы, если вам не удастся начать работу по специальности, все же попытайтесь начать работу в банке. В любой роли. Внутри банковской системы легче продвинуться, если у вас есть такая цель и есть банковское (или компьютерное, или юридическое, или экономическое и т.д.) образование. Всякая живая банковская система имеет потребность в новых сотрудниках, когда образуются вакансии (люди: меняют место жительства, меняют место работы, уходят на пенсию, заболевают). Такая вакансия – ваш шанс. Постарайтесь проявить свои лучшие качества на любом месте в банке. Тогда ваш руководитель может порекомендовать вас в другие банковские службы.

Никто еще не сожалел, что начинал курьером в банке, и вы жалеть не будете, если будете отличным курьером.

Джуран: «Принцип Парето»

Сможете ли вы разглядеть внимательно одну звезду на ночном небе, если вы следите одновременно за всеми звездами? Если сто человек в один и тот же момент спросят у вас совета (каждый по своему вопросу), сможете ли вы, слушая всех, дать хотя бы один ответ? Можно ли достичь успеха хоть в одном виде спорта, если заниматься дюжиной видов одновременно? Можно ли привести банк к успеху, если придавать одинаковую значимость сразу всем вопросам банковской деятельности (от «Какой величины должен быть капитал», до «Какого цвета должна быть стены в комнате, где стоит пылесос»)?

Иосиф Джуран, американский ученый в области качества, сформулировал «принцип Парето», который позволяет руководителям концентрировать усилия на тех областях деятельности, способных дать наибольший успех.

Коротко это универсальное наблюдение Джурана формулируется как принцип «значительности немногого и незначительности многого».

257

В середине двадцатого века Япония извлекла из работ Джурана импульс, который помог стране стать лидером качества в мире. Они преуспели, потому что учитывали рекомендации Иосифа Джурана:

Обеспечение качества является обязанностью высших руководителей;

Все руководители обязаны обучаться решению проблем достижения качества;

Непрерывное совершенствование должно не просто связываться с конкретным проектом, а становиться элементом трудовой культуры;

Необходимо систематически и настойчиво вовлекать всех сотрудников в процесс повышения качества продукции (создание кружков качества);

Цели повышения качества должны интегрироваться в общую деятельности цель фирмы и достигаться за счёт:

1. стратегического планирования,2. распределения заданий.

Джуран, родившийся в 1904 году, в конце 20-го века писал: «Этот век был веком производительности труда. Я думаю, мы с уверенностью можем сказать, что теперь мы вступаем в век Качества».

Конечно, деятельность и услуги банков очень подробно регламентированы законами и инструкциями, однако клиенты банков очень чутко реагируют на все параметры сотрудничества с банком, настолько значимо для банка понятие «качества».

Банк в автофургоне. Всё для клиента

"Если наш клиент не может посетить наше отделение, мы придем к нему сами!" – таким принципом руководствуются банки, обслуживающие своих клиентов в передвижных (мобильных) отделениях. Как правило, они представляют собой автофургон (или иное транспортное средство), оборудованный банкоматом, кассами и сейфом для хранения наличных. В местах,

258

где население слишком рассредоточено (например, в горных и степных районах или на островах), функционирование обычного отделения нерентабельно, поэтому "банки на колесах" – наиболее удобный способ предложения банковских услуг.

Кроме того, обслуживанием посредством мобильных отделений финансовые институты охватывают такие группы клиентов как пенсионеры, студенты, которые в силу возрастных особенностей или чрезвычайной занятости не всегда могут посещать обычные банки. Услуги таких передвижных финансовых учреждений сегодня популярны во многих странах мира, сама же история некоторых мобильных отделений насчитывает более полувека.

В конце 20 и в начале 21 века банк в автофургоне может показаться экзотикой, однако Интернет уже пришел во все уголки планеты и не кажется экзотикой. Интернету по силам то, что не по силам самому быстрому автофургону.

Информационные и коммуникационные технологии

На дворе 21 век. Человеческие качества остаются в банковском деле превыше всего. Но всё более важным фактором, влияющим на «банковское производство», являются информационные и коммуникационные технологии. С использованием новых банковских технологий ожидаются в ближайшие десятилетия кардинальные изменения во взаимоотношениях банков и клиентов. В некоторых развитых странах эти изменения уже начались, в частности, с появлением так называемых дистанционных банков, что в дальнейшем приведет к формированию сетей виртуальных банков, работающих в Интернете (или иных компьютерных сетях) и не имеющих больших офисов.

Дистанционный банк, используя телефонные (проводные и беспрводные) каналы связи и компьютерные технологии, предоставляет своим клиентам три вида классических банковских услуг:

259

управление платежными средствами, кредитование, управление сбережениями.

Таким образом, заказ на услуги и сами услуги есть, а физического контакта между банкирами и клиентами банка отсутствует.

Первые дистанционные банки появились в Великобритании. В 1989 году был учрежден банк First Direct (структурное подразделение банковской группы HSBC Holdings), который начал осуществлять текущие банковские операции в режиме дистанционного банка. Он начал свою деятельность как совершенно независимое от своего учредителя (Midland Bank) предприятие. First Direct стала классической компанией, исповедующей стратегию минимальных убытков. Он получал постоянную подпитку от своего "родителя", покрывавшего потери своего телефонного подразделения за счет прибыли от других направлений деятельности. Уже к концу 1993 года Tirst Direct привлек более 400 000 клиентов. Его представители заявляют, что каждый месяц число счетов возрастает примерно на 10 000 (при том, что значительное число претендентов получают отказ) и свыше половины получаемых ежедневно 16 000 - 17 000 вызовов приходится не на обычное время работы банка. По любым меркам, это был значительный успех. Намеченный характер «виртуальной» деятельности показал, что часть населения хочет пользоваться банковским обслуживанием, не выходя из дома. Сколь велика эта часть? Например, только десять процентов клиентов банка First Direct старше 55 лет. Большинство клиентов получают зарплату, принадлежат к верхним социальным слоям и не имеют времени или желания посещать отделение банка. В настоящее время First Direct является бесспорным лидером на рынке дистанционных банковских услуг в Европе и обслуживает (по итогам первых 10 лет деятельности) более одного миллиона клиентов.

Уникальный опыт российского банка Банк24.ру, который активнее всех на Руси начал осваивать опыт круглосуточного, дистанционного обслуживания клиентов, кратко представлен в

260

3-й части учебного пособия. Смотрите статью «Денежная гарантия качества услуг».

В базе данных дистанционного банка сохраняются сведения обо всех операциях, которые группируются по отдельным клиентам, счетам и продуктам. Дистанционная система имеет преимущества как для клиента, так и для банка. Клиент ведет переговоры лишь с компьютером, к которому он обращается со всеми просьбами о проведении разных операций. Что касается банка, то он получает двойную выгоду. Во-первых, уровень издержек у дистанционного банка ниже, чем у банка, работающего через агентства. Во-вторых, дистанционная система является очень эффективным инструментом продажи и маркетинга услуг. Она позволяет сделать контакты банка с клиентами более частыми (в среднем 2-3 раза в месяц); точно рассчитать доходность операций с каждым клиентом по каждому отдельному продукту или услуге; предугадать запросы клиентов и очень быстро адаптировать предложение услуг и цены на них в соответствии со спросом.

Кроме того, анализ базы данных используется банками для прогнозирования своей деятельности, разработки и внедрения новых продуктов и услуг, которые потребуются клиентам в будущем.

Можно ли давать кредиты друзьям?

Когда вы будете работать в банке, тем более руководить банком, к вам будут обращаться друзья, родственники и знакомые с просьбой посодействовать в получении кредита. Обычно они обращаются, когда деньги нужны очень срочно.

Опыт всех банкиров в мире, которые выдавали кредиты друзьям, отрицательный. Друзья заранее рассчитывают на более мягкое (дружеское) отношение банка и чаще сторонних клиентов не возвращают кредиты.

Можете и без банка провести эксперимент: выдать по 100 долларов 20 приятелям и знакомым, с которых взять твердое обещание вернуть деньги через неделю. Если через год напоминаний и уговоров половина заемщиков с вами, может

261

быть, рассчитается. Потом можете увеличить для них сумму кредита до 1000 долларов и опять выдать деньги. И так вы будете делать до тех пор, пока деньги окончательно перестанут возвращаться. Друзья получат деньги, а вы – опыт кредитования друзей.

Этот опыт позволит вам, когда вы будете работать в банке, предостерегаться от кредитования друзей и знакомых. Или, по крайней мере, не принимать участия в обсуждении решений о выдаче кредитов клиентам, с которыми у вас дружеские отношения.

Система классификации активов в США

В конце прошлого века в США сложилась система классификации активов, разработанная в Совете Федеральной Резервной Системы в 1985 году. Подробно система описана в документе под названием «Руководство для специалистов по анализу коммерческих банков». Все активы оцениваются, подобно человеческим поступкам, и получают «хорошие» и «плохие» оценки. После таких оценок активы можно разнести по пяти группам:

1. «Хорошие» активы.2. Особо упоминаемые активы.3. Активы, вызывающие опасения.4. Сомнительные активы.5. Убыточные активы.Отдельно от всех групп: дробная классификация.

Начнём по-порядку.«Хорошие» активы. Все активы, которыми гордятся банки.

Активы, которые одобрены в рамках нормальной кредитной политики, и которые нельзя отнести к «особо упомянутым активам» или к негативным категориям полагается считать «хорошими». Обычно «хорошие» активы имеют высокую текущую чистую стоимость, и защищены платежеспособностью лица, принявшего на себя обязательство. Как правило, такие активы защищены дополнительно стоимостью залога.

262

Особо упоминаемые активы. Активы, требующие наблюдения, хотя заёмщик соблюдает все условия соглашения с банком. Активы этой категории защищены в момент рассмотрения (оценки), но имеют потенциальную слабость. Эти активы содержат излишний, неподкрепленный гарантиями и залогом кредитный риск. Но не в такой, конечно, степени, чтобы их можно было отнести к кредитам, вызывающим сомнения. Кредитный риск, в данной категории, может быть сравнительно небольшим, но не смягчен никакими гарантиями. Активы этой категории могут ослабить положение банка в будущем.

Сюда можно отнести: кредиты, за которыми не обеспечен профессиональный

надзор в силу недостаточного опыта отвечающего за это сотрудника,

кредиты, по которым составлены юридически слабые соглашения, позволяющие заемщику безнаказанно нарушать условия кредитования,

кредиты, во время выдачи которых не соблюден порядок предоставления обеспечения,

кредиты, после выдачи которых нет правильного контроля над залогом (обеспечением),

кредиты, уже выданные, но по которым банком не получена необходимая для положительного решения документация,

кредиты, по которым допускались отклонения от обычной практики выдачи кредитов.

Активы, вызывающие опасения. Активы, не достаточно защищенные платежеспособностью должника или предложенным залогом (если такой имеется). В момент критических изменений в бизнесе заемщика велика вероятность невозвращения долга банку. Такие активы вызывают непрерывные опасения с момента выдачи и до момента возврата (если такой предстоит).

Сомнительные активы. Этим активам свойственны все вышеперечисленные слабости и плюс ряд дополнительных дефектов. Они называются «сомнительными», потому что для банка сомнительно, что клиент (заемщик) вернет деньги и

263

погасит долг. Вероятность убытков от таких активов высока, но пока банк не исчерпает возможностей «укрепления» актива (например, запоздалое получение залога), такие активы нельзя оценивать как убыточные.

Убыточные активы. К таким активам относят невозвращаемые кредиты и имеющие настолько малую ценность, что продолжать считать их банковскими активами нецелесообразно. Отнесение к данной категории обозначает, что актив не имеет никакой возможной продажной или ликвидационной стоимости.

Дробная классификация. Если неработающий кредит частично обеспечен (и обеспечение можно реализовать), то часть кредита, которая надлежащим образом обеспечена, можно оценить как «вызывающий опасение актив», а другую (необеспеченную часть), как «убыточный актив».

Работа с проблемными кредитами

Проблемные кредиты, как больные дети, капризничают, не могут работать и требуют повышенного внимания. Классификация проблемных кредитов нужна не для лабораторной деятельности в институте, а для следующих практических целей:

1. Выделить проблемные кредиты и привлечь к ним внимание для проведения своевременных мероприятий на всех уровнях (кредитный отдел, юридический отдел, служба безопасности, кредитный комитет и т.д.).

2. Разобрать проблемные кредиты по категориям в соответствии с серьезностью реальных или потенциальных рисков (убытков) для банка.

3. Использовать общую (в банковской сфере) терминологию для определения проблемных кредитов и для внедрения методики управления проблемными кредитами.

4. Проводить регулярный дополнительный анализ проблемных кредитов на уровне высших банковских менеджеров для передачи им в руки информации, решения по которой требует больших властных полномочий.

264

5. Поднять уровень денежных резервов банка на случай потерь, связанных с утратой кредитов.

Работа в банке, прежде всего, работа с информацией. Информация и получается и проверяется в процессе наблюдения. В том числе за кредитным портфелем.

Наблюдение за состоянием кредитного портфеля

Оценка состояния выданных кредитов не может повлиять на уже принятые ранее решения, но должно влиять на будущие решения банка о выдаче кредитов. Оценка кредитного портфеля банка выявляет слабые места всего процесса подготовки заёмщика к кредитованию, которые не были видны до момента первых «сложностей» с возвратом денег в банк. Слабые места хранения и реализации залога. Слабые места профессиональной подготовки кредитных менеджеров.

При проведении обзоров по кредитам можно сделать много полезных для практики кредитования выводов, отвечая на такие группы вопросов:

1. Правильно ли банк оценил финансовые возможности заемщика?

2. Есть ли у заемщика средства для погашения займа?3. Не было ли поверхностным знание клиента?4. Банк учел экономическую политику и риск в стране?5. Выразительна ли (адекватна ли) кредитная

документация?6. Есть ли внимательное сопровождение кредита?

Для сотрудников кредитных отделов предлагаю примерный, расширенный круг вопросов по каждому из шести разделов:

Правильно ли банк оценил финансовые возможности заемщика?

Разумную ли сумму кредита предоставил банк? Учитывал ли банк другие направления деятельности

заемщика?

265

Достаточно ли хорошо проверена цель использования кредита?

Пользовался ли заемщик кредитными средствами сам или кредитовал своего партнера?

Являются ли средства самого заёмщика чистыми или проблемными (а заемщик находится в состоянии тяжб с акционерами или контрагентами)?

Есть ли у заемщика средства для погашения займа? Определены ли до выдачи кредита источники

погашения кредита (возврат долгов от дебиторов, прибыль, продажа недвижимости, собственный капитал)?

Какие были основания верить в эти источники? Существуют ли запасные выходы из положения? Зависят ли разные выходы из неплатежеспособности

друг от друга? Подтверждаются ли источники прежним опытом

работы с заемщиком? Насколько достоверны поручительства и гарантии

третьих лиц? Не было ли поверхностным знание клиента?

Насколько достоверна оказалась информация о клиенте из кредитного дела (в сравнении с реальностью)?

Насколько банку была знакома сфера деятельности клиента (какое теперь впечатление о ситуации в этой сфере)?

Существуют ли особые условия регулирования в этой сфере?

Подвержена ли сфера бизнеса заемщика цикличности?

Сохранилась ли документация, подтверждающая контакты менеджеров банка с руководством компании (частота встреч, их содержание, характер вопросов)?

Есть ли анализ работы руководителей компании-заемщика?

266

Демонстрирует ли запрошенная финансовая отчетность предприятия широту и качество охвата финансов заемщика?

Банк учел экономическую политику и риск в стране? Чувствительны ли кредитные дела заемщика к

изменениям в экономической политике страны? Зависимы ли дела заемщика к государственной

политике в отношении платежного баланса? Выявлена ли зависимость от экономических рисков

в отдельных регионах страны? Как учетная политика заемщика (бухгалтерия,

финансовый, управленческий учет) отражает работу с активами в более, и в менее рискованных регионах страны?

Выразительна ли (адекватна ли) кредитная документация?

Как документация отражает специфику сферы займа?

Как документация отражает структуру займа? Как документация отражает детали процесса сбора

информации? Как документация отражает правовые нормы,

регулирующие специальные стороны отношений с заемщиком?

Как документация отражает все возражения сотрудников и все одобрения на выдачу кредита?

Как часто сотрудник кредитного отдела производит проверки кредитных дел, оставляя необходимые пометки?

Есть ли внимательное сопровождение кредита? Соблюдаются ли все специальные условия

кредитного договора банка с заемщиком? Регулярно ли проводится анализ соблюдения сроков

платежей? Капитализируются ли несвоевременные процентные

платежи (сложные проценты)?

267

Контролируются ли случаи несанкционированных (или непривычно больших) изъятий средств с банковского счета?

Своевременно ли заемщик подает в банк финансовые и аналитические данные о ходе использования кредита?

Своевременно ли заемщик подает в банк финансовые и аналитические данные о работе предприятия?

Какие корректирующие (улучшающие кредит) меры, проводившиеся банком, зафиксированы в кредитном деле клиента?

Список «особого внимания»

Из всех своевременно оплачивающих проценты банку заемщиков (и погашающих по графику кредиты), некоторые выделяются в отдельный список. Основанием для попадания в такой список являются странные для банка изменения в финансовом состоянии заемщика, когда значение этих изменений до конца банку не ясно. Изменения могут быть такие:

1. Изменение в структуре бизнеса заемщика или во всей отрасли, где ведет бизнес заемщик;

2. Изменение в структуре управления бизнесом или в смене ключевых управленцев;

3. Изменения в международных или внутренних политических тенденциях, косвенно влияющих на бизнес заемщика;

4. Изменения в характере отношений заемщика к банку или к рекомендациям банка;

5. Отход финансовых показателей заемщика от планов, бюджетов или прогнозов;

6. Изменения в соглашениях или человеческих отношениях между банком и заемщиком в совместных с банком предприятиях.

Для концентрации внимания на тех кредитах, которые в трудный момент могут стать неблагополучными, их выделяют в

268

список «особого внимания». Попадают эти кредиты в список по воле сотрудников банка, которые узнали об изменениях в структуре или поведении заемщика, но не могут точно определить негативные или позитивные для кредита это изменения.

В список «особого внимания» включают кредиты и по другим признакам: например, наблюдение за объектами (кредитами и заемщиками) с которыми согласована в договоре займа специальная (только для данного клиента) структура займа. Такой список позволяет проводить мониторинг кредитов, которые нетипичны по сравнению с основным составом кредитного портфеля.

Такой список и такое наблюдение требуется, чтобы сотрудники своевременно реагировали на изменения, умели прогнозировать самый худший сценарий развития отношений банк-заемщик и заблаговременно разрабатывали план действий банка по этому сценарию.

Внезапная беда не дает времени для изучения и для предупредительных мер. А поспешность в банковском деле может привести к еще большим проблемам, чем проблемы, которые потребовали банкиров спешить.

Представительство банка в Интернете

Открытие представительства в виртуальном пространстве (Web-сайт) не требует покупки офиса банка в проходном (людом) месте, но результаты могут быть не менее впечатляющие. Для этого надо планировать работу в Интернете, как и всякую другую работу банка.

Приведу перечень примерных задач, которые может выполнять для банка сайт:

Быть визитной карточкой банка, демонстрирующей круглосуточно: название, место расположения, номер лицензии, фамилии руководителей, телефоны, почтовые адреса, электронные адреса банка.

Упрощать и ускорять доведение информации до клиентов банка.

269

Быть носителем прямой и косвенной рекламы банка и его услуг.

Помочь новым и потенциальным клиентам разобраться в структуре банка, в функциях клиентских подразделений, в правилах обслуживания.

Систематизировать стихийные обращения в банк, упростить для клиентов обращение в банк и получение ответа от банка. Например, по Интернету клиенты могут получать информацию о состоянии своего счета, о задолженности по кредиту, о доходности вклада.

Содержать полезную экономическую, юридическую и аналитическую информацию, помогающую клиентам разобраться в избыточном потоке из СМИ (средств массовой информации).

Быть опорой для поисковых систем.Если к сотруднику операционного отдела одновременно

обратятся 100 клиентов, то он не сможет даже разобраться в их голосах. А сайт в Интернете сможет не только разобраться в голосах, но и позволит каждому клиенту задать банку несколько вопросов в любое время суток. Если ответа на какой-либо вопрос нет в готовой информации на сайте, то электронное письмо будет дожидаться начала рабочего дня и будет прочтено сотрудником банка, который подготовит ответ или пригласит клиента для переговоров в банк.

Будет расти популярность банковских сайтов с элементами интерактивности, когда прямо на веб-странице можно заполнить различные формы документов (договоров, контрактов, заявок и т.п.) и прийти в банк с уже готовыми формулярами, требующими только подписи сотрудника банка, который проверит правильность заполнения и примет к исполнению.

Эти банковские сайты, как правило, позволяют клиентам воспользоваться услугой «калькулятор валют» или, например, рассчитать доходность от инвестиций (или выбрать самый выгодный вид вложения).

Некоторые банковские сайты, помимо вышеуказанных возможностей, предусматривают предоставление услуг e-banking, когда клиент может управлять своим счетом через

270

Интернет (просматривать остаток по счету, переводить деньги с одного счета на другой, расплачиваться за товары и услуги).

Специалисты по эффективному использованию пространства Интернет из компании «BroaDBanD Group» рекомендуют своим клиентам следующее:

1. Рассматривать сайт как самостоятельный продукт и работать с ним из расчета, что сайт – продукт. Проводить маркетинговое исследование банковской тематики на основе:

специальных сервисов поисковых систем и сайтов конкурентов,

Разрабатывать техническое задание на внесение изменений в сайт, которые его сделают удобными в первую очередь для посетителей, а потом уже для поисковых систем. (Не ограничиваться продвижением сайта по отдельным ключевым словам.)

2. Обеспечивать сайту долгий стабильный эффект последействия путём:

анализа сайтов конкурентов, аналитического исследования по поисковым

системам, регистрации в каталогах, которые размещают ссылки.

Возможно, сделав банковский сайт лидером один раз, стоит и дальше постоянно влиять на его оптимизацию и продвижение. Положительный первоначальный эффект длится 6-12 месяцев. После этого срока нужно проделать в течение 1-2 месяцев повторную работу по регистрации и внесению незначительных правок в сайт (из-за появления новых конкурентов и укрепления позиций других сайтов), и рост продолжится.

3. Не стоит подвергать бизнес опасности, надо использовать только "белые" способы продвижения сайта. Для этого одной из основных задач для специалистов (обслуживающих сайт) является задача исправления ошибок на сайте, которые затрудняют работу поисковой машины. Таким

271

образом, содержание сайта должно помогать поисковым системам, а не мешать их работе.Более качественный ресурс имеет право занимать более высокое место в результатах поиска. Раскрутка за счет размещения ссылок может караться исключением из индексов поисковых систем, что может просто трагически сказаться на деятельности компании. Важен для компании Интернет или нет — компания потеряет раз и навсегда весь тот потенциал, который существовал для нее в Интернете.

4. Требуйте большего внимания при работе с подробными заданиями:

писать тексты, утверждать тексты, написанные исполнителями, вносить все поправки на сайт, утверждать поправки вносимые исполнителями.

Продвижение будет работать только при активном участии банка-заказчика. Без заказчика никакой нормальный продукт создать невозможно, а надо (смотри пункт №1) именно создавать продукт, а не получать позиции по поисковым словам.

5. Надо обеспечиваем реальный эффект, оптимизируя тексты сайта и учитывая все словосочетания по ключевым словам. Иными словами, так происходят объяснения поисковикам, как находить сайт быстрее и эффективнее. Обычно под одно основное ключевое слово используются до 100 словосочетаний. Например, для "Кредит" это будет: "кредит", "кредитная линия", "получить кредит", "кредит в банке", "потребительский кредит", и так далее. Таким образом, сайт охватывает всю целевую аудиторию, а не 5-10%-й ее кусок. Само по себе слово дает лишь 5-10% трафика от тех возможностей, которые дает слово в словосочетаниях.

6. Надо создавать дополнительные преимущества, менять содержание сайта, и делать его более удобным и понятным. Люди, приходящие в банк по адресам на визитках, по "не-интернет" рекламе (наружная, газетная и т.д.), чувствуют

272

себя на продуманном сайте более комфортно. И отдача от этих людей намного больше, чем она была раньше. Это происходит вследствие улучшенной навигации и удобного способа подачи информации, уже не говоря о большем ее количестве.

7. Надо обеспечивать обмен ссылками и регистрацию в тематических каталогах. Размещать ссылки в каталогах в тематических рубриках, например, "Банки, кредитные союзы". Посещаемость таких каталогов достигает до 200,000 человек в день, и люди переходят на сайт, чтобы ознакомиться с конкретными банковскими услугами с целью их приобретения.

Надо делать привлекательные заголовки и описания для размещения в каталогах, которые будут привлекать целевую аудиторию и влиять на позиции в поисковых системах.

Помимо этого, надо вести обмен с сайтами, которые, с одной стороны, имеют большое значение для поисковых систем, а с другой — дают значительный приток посетителей.

8. Надо страховаться от изменений рынка поисковых систем. Не заниматься популярной игрой в Интернете под названием «раскрутка сайта», а оптимизировать тексты сайта, делать их удобными и исчерпывающими. Важно убирать ошибки в навигации. Таким образом, сайт станет удобным и привлекательным для любых старых и новых поисковых систем вне зависимости от используемых алгоритмов поиска.

9. Надо реально обеспечивать потенциал роста. «Продвижение» должно работать длительное время. Сделав работу по какому-то перечню слов, банк-заказчик должен переходить к следующим словам, и так далее. Обычно по любой тематике можно найти не менее 10,000 словосочетаний. Остановиться можно и на первом списке, но стоит ли останавливаться на достигнутом. При этом позиции сайта (авторитет сайта среди поисковых систем) постоянно укрепляются до тех пор, пока он не уходит в настолько большой отрыв от конкурентов, что любая информация на нем сразу встает на первые позиции поисковых систем.

273

Банк андеррайтер

Репутация банка и точные знания его сотрудников позволяют банкам выступать в роли «Андеррайтера» (от английского Underwriter - страховщик) - гаранта размещения ценных бумаг.

Андеррайтинг — размещение ценных бумаг по публичной подписке через посредников. Посредниками обычно являются инвестиционные банки. Инвестиционный банкир - посредник между эмитентом и инвесторами.

Происходит это так. Банк (андеррайтер) покупает ценные бумаги (например, акции) у выпускающей ценные бумаги компании (у эмитента) по заранее установленной цене и затем продают (размещают) их среди частных или профессиональных (институциональных) инвесторов по более высоким ценам

Поэтому андеррайтинг с гарантированными обязательствами, это андеррайтинг, при котором банки (андеррайтеры) объявляют клиентам готовность закупить все ценные бумаги, выпускаемые в продажу и затем перепродать их участникам открытого рынка.

Конечно, банк принимает на себя риск реализации, банк может выкупить, но потом не продать всех ценных бумаг. Эмитент ничего при этом не теряет. Ценные бумаги, которые не проданы на рынке, оплачиваются банками (андеррайтерами) и хранятся у них.

Андеррайтер - на рынке ценных бумаг - сторона, гарантирующая эмитенту выручку от продажи выпуска ценных бумаг. Фактически андеррайтер приобретает ценные бумаги у эмитента и перепродает их инвесторам.

Может так оказаться, что банк будет единственным инвестором у своего клиента (эмитента ценных бумаг).

Что ж, иной банк стоит тысячи инвесторов.

Расчетные операции банков

Через банки клиенты рассчитываются между собой. Наиболее распространены следующие формы безналичных расчетов:

274

1. Расчеты платежными поручениями.2. Расчеты по инкассо.3. Расчеты по аккредитиву.

Клиенты заполняют расчетные документы и передают их для исполнения в банк. Документы имеют строго установленный вид и содержание. Они могут быть на бумаге (бумажный носитель) или в виде электронного платежного документа:

- распоряжение Клиента о списании денежных средств со своего счета и их перечислении на счет получателя средств;

- распоряжение Клиента-получателя средств (взыскателя) на списание денежных средств со счета плательщика и перечисление на счет, указанный получателем средств (взыскателем).

В России расчетные документы действительны к предъявлению в Банк в течение десяти календарных дней, не считая дня их выписки.

Начнем с самого распространенного вида приказа банку – платежным поручением.

Платежные поручения клиентов банкуРаспоряжаться счетом в банке может только лицо, которому

принадлежит счет. Если счет принадлежит компании, то распоряжаться счетом могут только руководители компании, у которых есть полномочия на основании: устава компании, контракта, приказа о назначении, карточки с образцами подписей, доверенностей от президента (первого лица) компании (и другие, дающие полномочия документы). Так как руководители компании обычно в банк не ходят, то банку приходится очень внимательно относиться ко всем документам, которые сотрудники компании приносят в банк, утверждая, что документы (приказы банку) подписаны законным руководителем.

Эти приказы называются «платежными поручениями». Платежное поручение - распоряжение клиента банку, оформленное специальным расчетным документом. Платежное поручение указывает банку, какую денежную сумму перевести со счета клиента на счет получателя средств.

275

Общий вид платежного поручения прост (его можно увидеть в статье «Платежное поручение» в третьей части учебного пособия).

Расчеты по инкассоСосед обещал вернуть вам долг после выходных. Написал

расписку, указал дату и место возврата долга. После выходных, вы посылаете своего друга с распиской к соседу. Ваш друг предъявляет соседу расписку и напоминает о договоренности. Сосед передает другу для вас деньги и забирает расписку. Друг приносит вам деньги за скромное вознаграждение. Таким образом, вы доверили другу получить с вашего дебитора долг, а ваш друг оказал услугу инкассо.

Инкассо - получение банком-эмитентом денежных средств (от имени, по поручению и за счет клиента) по различным финансовым документам (платежным требованиям, векселям, чекам и так далее) и зачисление их на счет получателя средств.

В 1978 г. Международной торговой палатой были разработаны Унифицированные правила по инкассо. По этим правилам банк-эмитент для осуществления расчетов по инкассо вправе привлекать другой - исполняющий банк.

Расчеты по инкассо осуществляются на основании платежных требований, оплата которых может производиться:

1. По распоряжению плательщика (с акцептом);2. Без распоряжения плательщика (в безакцептном

порядке).Расчеты по инкассо производятся также на основании

инкассовых поручений, оплата которых производится без распоряжения плательщика (в бесспорном порядке).

Платежное требование является расчетным документом, содержащим требование кредитора (получателя средств) по Основному договору к должнику (плательщику) об уплате определенной суммы через банк. Платежные требования применяются при расчетах за поставленные товары, выполненные работы, оказанные услуги, а также в иных случаях, предусмотренных Основным договором. Повторимся, что расчеты посредством платежных требований могут

276

осуществляться с предварительным акцептом и без акцепта плательщика.

Без акцепта плательщика расчеты платежными требованиями осуществляются в случаях:

Установленных законодательством; Предусмотренных сторонами по Основному договору при

условии предоставления банку, обслуживающему плательщика, права на списание денежных средств со счета плательщика без его распоряжения (без акцепта).

Инкассовое поручение является расчетным документом, на основании которого производится списание денежных средств со счетов плательщика в бесспорном порядке. Инкассовые поручения применяются:

1) в случаях, когда бесспорный порядок взыскания денежных средств установлен законодательством, в том числе для взыскания денежных средств органами, выполняющими

контрольные, государственные функции;2) для взыскания по исполнительным документам (например, по

решению суда);3) в случаях, предусмотренных сторонами по Основному

договору, при условии предоставления банку, обслуживающему плательщика, права на списание денежных средств со счета плательщика без его распоряжения.

Платежные требования и инкассовые поручения предъявляются получателем средств (взыскателем) к счету плательщика через банк, обслуживающий получателя средств (взыскателя).

Инкассовые поручения, выставленные налоговыми органами, могут непосредственно предъявляться в банк, обслуживающий плательщика средств.

Представление платежных требований в банк-эмитент производится клиентом в 5 экземплярах, вместе с реестром переданных на инкассо расчетных документов. В реестр могут включаться платежные требования или инкассовые поручения. Банк-эмитент направляет платежные требования в исполняющий банк.

277

После поступления платежных требований и инкассовых поручений в исполняющий банк платежные требования без акцепта плательщика, они будут оплачены исполняющим банком в «безакцептном» порядке только в следующих случаях:

при наличии «Дополнительного соглашения» к договору банковского обслуживания счета, с которого должно происходить списание денег,

при наличии в исполняющем банке копии «Основного договора», каждый лист которого должен быть заверен печатью и первой подписью согласно карточке образцов подписей и оттиска печати компании, с указанием конкретного кредитора, которому предоставляется право на безакцептное списание, суммы договора, наименование товаров, работ, оказываемых услуг, сроков действия договора.При отсутствии у исполняющего банка вышеуказанных

данных, платежные требования, выставленные в «безакцептном» порядке, принимаются банком как платежные требования, ожидающие акцепта плательщика (отдельного согласия на оплату) со сроком для акцепта - 5 рабочих дней, не считая день поступления расчетного документа в Банк.

Если исполняющим банком по истечении 5 рабочих дней не получен акцепт, платежные требования отправляются в банк-эмитент в адрес взыскателя, вместе с информационным письмом исполняющего банка о неполучении акцепта плательщика.

Для получения акцепта исполняющий банк не позднее дня, следующего за днем поступления документа, передает своему клиенту:

1) последний экземпляр платежного требования путем отправки по почте на юридический адрес компании заказным письмом с уведомлением;

2) кладет под выписку со счета компании уведомление о поступлении в адрес клиента платежного требования с указанием срока для акцепта;

3) при наличии у клиента системы «банк-клиент» исполняющий банк дополнительно отправляет вышеуказанное уведомление в электронном виде.

278

Если клиент, в адрес которого поступило платежное требование, ожидающее акцепта согласен акцептовать требование ему необходимо принять письменное решение об акцепте и представить в исполняющий банк «Заявление об акцепте» оформленное в 3-х экземплярах.

В случае, если клиент банка решит отказаться от оплаты платежного требования, он обязан представить в исполняющий банк «Заявление об отказе от акцепта» 3-х экземплярах. Отказ от акцепта может быть оформлен на всю сумму требования, либо может быть частичным. Заявление об отказе должно содержать ссылку на пункт договора, который позволяет делать отказ и описать характер нарушения условий договора. Заявления об отказе от акцепта в электронном виде по системе «банк-клиент» в России не принимаются.

Расчеты инкассовыми поручениями исполняются банком в очередности, установленной законодательством. Если на счету клиента (которому предлагается оплатить) нет денег или их недостаточно для оплаты банк помещает инкассовые поручения в картотеку «Расчетные документы, не оплаченные в срок» и оплачивает по мере поступления денежных средств.

Инкассовые поручения, выставленные взыскателем на основании «Основного договора» в адрес должника, будут оплачены исполняющим банком в «безакцептном» порядке только в следующих случаях:

при наличии в договоре на расчетно-кассовое обслуживание соответствующего пункта и при наличии у банка информации о данном конкретном кредиторе, наименовании товаров, работ, оказываемых услуг, а также о самом «Основном договоре»,

либо при наличии «Дополнительного соглашения» к договору обслуживания банковского счета компании-должника,

при наличии в банке копии «Основного договора», каждый лист которого должен быть заверен печатью и первой подписью согласно карточке образцов подписей и оттиска печати, с указанием конкретного кредитора, которому предоставляется право на безакцептное списание, суммы

279

договора, наименование товаров, работ, оказываемых услуг, сроков действия договора. Если эти сведения отсутствуют, это является законным

основанием для отказа исполняющим банком в оплате инкассового поручения.

Расчеты аккредитивамиМеждународные торговые сделки сделали аккредитив

самым популярным инструментом обеспечения платежей по договорам. Но и внутри стран, при расчетах между юридическими лицами, аккредитив очень распространен. В деловой практике большинства крупных международных компаний использование аккредитивов является обязательным предварительным условием для начала отношений с партнерами в сфере экспортно-импортных операций.

Аккредитив (от латинского «accredo» - доверяю) – денежное обязательство банка. Письменное поручение одного банка другому о выплате денежных сумм на особых условиях (указанных в аккредиьтиве). Аккредитив оформляется банком-эмитентом по поручению плательщика (клиента банка). Банк-эмитент обязуется произвести платежи в пользу получателя денег по предъявлении в банк-эмитент получателем денег документов, соответствующих условиям аккредитива, или предоставить полномочия другому банку (исполняющий банк) произвести такие платежи.Аккредитив позволяет предпринимателям, не имеющим достаточных средств для ведения бизнеса, в некоторых случаях использовать такую банковскую услугу вместо получения кредита (более дорогостоящего и трудоемкого банковского продукта). Подробнее смотри в первой части учебника в главах: Кому банк даёт кредиты? Если вы пришли за кредитом, будьте готовы… Кредитные бюро расскажут о человеке.

Чтобы немного разобраться в аккредитивах, надо разделить их на такие виды:

Покрытый (депонированный) аккредитив. Непокрытый (гарантированный) аккредитив. Отзывной аккредитив.

280

Безотзывный аккредитив. Подтвержденный аккредитив. Трансферабельный аккредитив.

Покрытый (депонированный) аккредитив – при открытии покрытого аккредитива банк-эмитент перечисляет за счет средств плательщика или за счет предоставленного ему кредита сумму аккредитива (денежное покрытие) в распоряжение исполняющего банка на весь срок действия аккредитива.

Непокрытый (гарантированный) аккредитив – при открытии непокрытого аккредитива банк-эмитент предоставляет исполняющему банку право списывать денежные средства банка-эмитента с ведущегося у исполняющего банка корреспондентского счета. Списывать можно в пределах суммы аккредитива.

Отзывной аккредитив – аккредитив, который может быть изменен или отменен банком–эмитентом на основании письменного распоряжения плательщика без предварительного согласования с получателем средств.

Безотзывный аккредитив – аккредитив, который может быть отменен только с согласия получателя средств.

Подтвержденный аккредитив – безотзывный аккредитив, подтвержденный (гарантированный) исполняющим банком. Такой вид аккредитива не может быть изменен или отменен без согласия исполняющего банка.

Порядок расчетов по аккредитиву устанавливается в «Основном договоре» между контрагентами. Договор должен отражать следующие условия:

1. наименование банка-эмитента;2. наименование банка, обслуживающего получателя

средств;3. наименование получателя средств;4. сумма аккредитива; 5. вид аккредитива;6. способ извещения получателя средств об открытии

аккредитива;

281

7. способ извещения плательщика о номере счета для депонирования средств, открытого исполняющим банком;

8. полный перечень и точная характеристика документов, предоставляемых получателем средств;

9. сроки действия аккредитива, представления документов, подтверждающих поставку товаров (выполнение работ, оказания услуг), и требования к оформлению указанных документов;

10. условия оплаты (с акцептом или без акцепта);11. ответственность за неисполнение (ненадлежащее

исполнение) обязательств.

В Основной договор могут быть включены иные условия, касающиеся порядка расчетов по аккредитиву.

Если платеж по аккредитиву должен быть произведен против (на основании предъявления и передачи в банк) реестра счетов (без акцепта уполномоченного плательщиком лица), в аккредитив могут быть включены следующие дополнительные условия:

отгрузка товаров в определенные пункты назначения; представление документов, удостоверяющих

качество продукции, или актов о приемке товаров для отсылки их через исполняющий банк и банк – эмитент плательщику;

запрещение частичных выплат по аккредитиву; способ транспортировки; другие условия, предусмотренные Основным

договором.

Допускаются частичные платежи по аккредитиву. Порядок заполнения значений реквизитов аккредитива строго регламентирован с целью юридической защиты всех сторон, которые используют аккредитив для расчетов.

(«Описание полей аккредитива» смотрите в 3-й части учебного пособия.)

282

Порядок работы с аккредитивами в банке-эмитенте подчинен строгим банковским правилам. Компания, которая заранее условилась с контрагентом, что расчеты между ними будут производиться с помощью аккредитива, включает эти условия в Основной договор. Специалисты компании (обычно, сотрудники бухгалтерии, или финансисты) заполняют и представляют в банк:

5 экземпляров аккредитива, оригинал Основного договора (или копию).

Каждая страница договора должна быть заверена подписью высшего руководителя компании (первого лица) и печатью компании. Банк сверяет подпись и печать согласно карточке образцов подписей и оттиска печати, которая храниться в юридическом деле клиента (компании).

При представлении в Банк оригинала Основного договора сотрудник Операционного отдела может самостоятельно сделать копию с Основного договора клиента и каждую страницу заверить своей подписью. При отсутствии заполнения хотя бы одного из реквизитов аккредитива, (смотри в 3-ей части учебного пособия таблицу Описание полей аккредитива) банк отказывает клиенту в приеме аккредитива.

Но и сам клиент, заказавший банку-эмитенту услугу по выставлению аккредитива в исполняющий банк, может отказаться от такой услуги и отозвать аккредитив.

Отзыв или изменение условий аккредитива не могут быть в тех случаях, когда аккредитив определен по виду, как безотзывный аккредитив. В случае, когда условия аккредитива позволяют давать указания отзыва (полного или частичного) или изменения условий аккредитива клиент представляет в банк-эмитент соответствующее распоряжение. Этот документ может быть оставлен в произвольной форме (но в пяти экземплярах!). Банк примет к исполнению такое распоряжение, если оно не противоречит первоначальным договоренностям сторон, упомянутых в «Основном договоре».

Порядок работы с аккредитивами в исполняющем банке отличается от работы банка-эмитента. Компания подает в банк заявление, которое исполняющий банк (где открыт счет

283

этой компании) принимает вместе с пакетом всех необходимых документов. Сотрудник операционного отдела бухгалтерии банка (занимающийся открытием счетов) откроет заявителю отдельный лицевой счет «Аккредитивы к оплате» или «Аккредитивы к оплате по расчетам с нерезидентами».

В пакет документов, прилагаемых к заявлению, должны входить «Основной договор» или его заверенная копия. Для получения денежных средств по аккредитиву компании-заявителю необходимо не позднее даты окончания срока действия аккредитива, представить в исполняющий банк четыре экземпляра реестра специально оформленных счетов, отгрузочные и другие предусмотренные условиями аккредитива документы.

Для подтверждения выполнения условий «Основного договора» уполномоченное плательщиком лицо делает надпись на товарно-транспортных и других документах, требуемых в соответствии с условиями аккредитива.

Закрытие аккредитива в исполняющем банке производится в таких случаях:

по истечении срока аккредитива; на основании заявления клиента об отказе от дальнейшего

использования аккредитива до истечения срока его действия, если возможность такого отказа предусмотрена условиями аккредитива (в сумме аккредитива или его остатка);

по распоряжению плательщика о полном или частичном отзыве аккредитива, если такой отзыв возможен по условиям аккредитива (в сумме аккредитива или его остатка).

О закрытии аккредитива исполняющий банк направляет в банк-эмитент уведомление с указанием причины закрытия.

Трансферабельный аккредитив (или переводной аккредитив) - особая, переводная форма документарного аккредитива, открытого в пользу торгового посредника (первого бенефициара). Переводная форма дает возможность торговому посреднику обратиться в исполняющий банк с просьбой

284

перевести весь аккредитив или его часть поставщику (второму бенефициару).

Если посредник закупает товары у нескольких поставщиков, то он имеет право поручить исполняющему банку перевести части аккредитива каждому из поставщиков. Непереведенный остаток, который остается на счете, составляет прибыль посредника. В бизнесе чаще всего именно посредник, добросовестно выполнив свои обязательства, остается без обещанной прибыли.

Трансферабельный аккредитив позволяет посреднику, на которого легли все хлопоты по организации сложной сделки, плотно контролировать не только движение товара, но и расчеты по сделке, и своё вознаграждение.

Международная практика расчетов с помощью аккредитивов во избежание юридических коллизий законодательств разных стран подчиняются «Унифицированным правилам и обычаям для документарных аккредитивов» Международной Торговой Палаты (Публикация №500). Принятые впервые на Венском конгрессе Международной Торговой Палаты в 1933 году, правила пересматривались несколько раз - в 1951, 1962, 1974, 1983 и 1993 годах. Правила получили распространение во многих странах мира, особенно после присоединения к ним в 60-х годах банков США, Великобритании и стран Восточной Европы.

Примерно раз в десять лет правила пересматриваются. Это не просто традиция, а объективная необходимость, продиктованная быстрым развитием, особенно в последние десятилетия, новых коммерческих и банковских технологий и средств связи, новых видов международных перевозок, которые влекут за собой существенные изменения в международной торговле и оказывают существенное влияние на практику международных расчетов. В связи с этим основной задачей каждого пересмотра Правил являются обобщение и стандартизация аккредитивных операций, уточнение понятий и терминов, используемых в документарных аккредитивах.

285

Электронные системы межбанковских расчетов

Давно уже повозки, груженные сундуками с деньгами, в сопровождении вооруженных всадников, не переезжают из страны в страну и корабли, перевозящие золотые монеты из банка в банк, не тонут в штормы. Электронные записи на счетах перемещаются молниеносно, бесшумно, невесомо. Процветание или разорение совершаются в виртуальном мире. Деньги перемещаются не усилиями лошадей и автомобилей, а профессиональной работой программистов и бухгалтеров. Даже современные инкассаторские машины, по сути, динозавры 20 века, служат охране материальных денег. Доля которых в общемировом денежном обороте невелика и продолжает снижаться. Но растут электронные обороты денег. Действующие ныне системы банковских операций подразделяются на две группы:

1. системы банковских сообщений;2. системы расчетов.

Какие между этими группами различия? В рамках системы банковских сообщений осуществляются

только оперативная пересылка и хранение расчетных документов.

Совершение платежей банки-участники ведут через системы расчетов.Через систему расчетов банки предъявляют требования (оплатить) и производят оплаты (по требованиям других банков).

К первой группе относятся такие системы, как SWIFT и BankWire -частная электронная сеть банков США. Самая из известных систем СВИФТ - автоматизированная система осуществления международных денежных расчетов и платежей путем передачи авизо и перевода самих финансовых средств. Система начала внедряться в 1973 году. Начала обслуживать участников в 1977 году. Через электронные защищенные устройства банки связаны с центральными пунктами системы и друг с другом. Данная система удобна тем, что все совершенные в течение дня переводы средств на сумму около 400 млрд.

286

долларов путём взаимозачётов к концу рабочего дня сведутся к нескольким окончательным платежам на сумму в 4-5 млрд. долларов (подробнее в следующей статье СВИФТ).

Ко второй группе - FedWire - сеть федеральной резервной системы (ФРС) США; Нью-йоркская Международная платежная система расчетных палат CHIPS; Лондонская автоматическая система расчетных палат CHAPS.

Английская электронная система автоматизированных клиринговых расчетов CHAPS, представляющая собой систему перевода кредита в течение одного дня, связывает 12 банков, включая Английский банк. Банки, получающие сообщения о переводе средств через данную систему, должны предоставить средства кредитуемой стороне в течение дня. Это способствует повышению эффективности CHAPS для деловых и финансовых кругов. Перевод средств через систему является безусловным и безотзывным.

Во Франции с 1984 г. функционирует система перевода средств Sagritter (Сажиттер). Система была задумана как филиал SWIFT. Банки-участники направляют поручения о переводе средств во Французский банк.

Среди электронных систем переводов, действующих в США, наиболее крупными являются FedWire и CHIPS. Они обслуживают свыше 90% всех межбанковских внутренних расчетов с США.

FedWire - самая большая коммуникационная банковская сеть. В федеральной резервной системе (ФРС) FedWire участвуют около 5,5 тыс. кредитно-финансовых учреждений. Принцип работы электронной системы расчетов ФРС обусловлен самой структурой ФРС США. Каждый банк участвует в системе через свой региональный федеральный резервный банк. Действуя от своего имени или от имени своего клиента, один банк просто перемещает часть средств от своего резервного счета на резервный счет банка-бенефициара, последний же принимает их от своего имени или от имени бенефициара.

Данный способ расчетов приводит к тому, что средства на резервном счете банка-участника FedWire оборачиваются в течение дня 12 раз. На банковском уровне платеж совершается

287

практически моментально - резервный счет одного банка дебетуется, а другого кредитуется.

Система CHIPS начала свою работу в 1970году. Создание электронной сети нью-йоркских банков было продиктовано быстрорастущим объемом расчетов по международным сделкам. Поскольку совершение всех расчетов в полном объеме в едином центре затруднительно, система CHIPS разрабатывалась как система децентрализованная. Из всех банков-участников были выбраны 12 крупнейших для осуществления расчетов между всеми остальными.

Участниками CHIPS могут быть банки с капиталом не менее 250 миллионов долларов. Все участники CHIPS должны иметь отделения в Нью-Йорке, соединенные с компьютерами расчетных банков. Система CHIPS имеет существенные отличия от остальных. Дело в том, что межбанковские обязательства и требования не регулируются ею немедленно после выставления соответствующих документов в виде электронных сообщений, а накапливаются в течение рабочего дня, по окончании которого подводится баланс. Окончательные платежи проводятся расчетными банками путем перевода средств на резервных счетах в Федеральном резервном банке Нью-Йорка по сети Fed-Wire. Таким образом, расчетные банки в системе CHIPS выполняют те же функции, что и федеральные резервные банки в системе ФРС и расчетные банки в CHAPS с тем отличием, что платежи не исполняются немедленно. Система накопления взаимных обязательств удобна для банков-участников, все платежи регулируются в течение одного дня; федеральный резервный банк Нью-Йорка определяет резервную позицию Банков (сумма свободных и резервных денег на счету в ФРС) в конце каждого рабочего дня.

Электронные системы различаются по количеству сторон, участвующих в переводах и расчетах: SWIFT организует пересылку банковских сообщений на двусторонней основе, т.е. между каждыми двумя участниками; системы ФРС, CHAPS, CHIPS регулируют платежные обязательства на многосторонней основе.

Моментальный СВИФТ (SWIFT)

288

В 1973 году в Брюсселе 250 банков основали систему СВИФТ. В переводе с английского языка «Swift» - быстрый, моментальный. СВИФТ оказывает услуги не только банкам, но и небанковским кредитным учреждениям, брокерским конторам, расчетным палатам, биржам. К 2005 году в системе было более 3700 финансовых институтов из 92 стран, а ежедневный объем передаваемой информации - около 2 млн. сообщений. Доставка сообщений в любую точку земного шара: 5-20 минут.

Два операционных центра СВИФТ (в США и Нидерландах) связывают в единую сеть региональные процессоры и банковские терминалы. Операционные центры – основные узлы системы. В центрах установленные мощные компьютеры и другое новейшее оборудование. Центры обеспечивают:

обработку сообщений; архивацию сообщений; хранение архивов; мониторинг (постоянный контроль) сети; составление отчетов; защиту от глобальных сбоев.

Компьютерные системы - идентичные (одинаковые) в обоих центрах. Они дублируют друг друга. Один центр управляет потоком сообщений, другой остаётся в резерве, готовый в каждый момент суток (в случае выхода из строя одного центра) принять на себя функции «собрата». Мощность каждого центра в отдельности достаточна для поддержки нужного банкам режима работы всей сети. Для всех помещений СВИФТ установлен режим ограниченного и контролируемого доступа. Все сотрудники работают и перемещаются в зонах, ограниченных служебными обязанностями.

Совет директоров имеет в своем распоряжении группу специалистов, проверяющих деятельность системы СВИФТ, и гарантирующих её надежность – генеральную инспекцию СВИФТ.

Пользователи имеют доступ к сети только через специальные выделенные терминалы.

289

Через систему СВИФТ (SWIFT - Society of Worldwide Interbank Finfncial Telecommunications) банки передают стандартную (по установленным правилам) финансовую и банковскую информацию. Стандарты – разделение информации на 10 категорий сообщений. Эти 10 категорий далее делятся на 120 типов сообщений.

Почему так много вариантов?Во-первых, не так уж и много (например, в сравнении с

разнообразием слов, которые каждый из вас произносит за один день). Во-вторых, каждый из типов отбрасывает случайные слова и должен максимально точно отразить в файле все существенные параметры банковской информации.

Текст сообщения (файл) состоит из полей, которые все заранее пронумерованы. Есть поля обязательные и необязательные. Для правильной обработки – обязательные поля. Для дополнительной информации – необязательные поля. Дополнительная информация – для сложных сделок и подробных указаний. Сообщение передаётся от одного банка (участника) системы СВИФТ другому участнику системы.

Кроме информации о сделках между участниками СВИФТ имеют хождение системные сообщения. Системные сообщения: запросы, отчеты, поиск сообщений в базе данных, информация по учебным курсам, информация о новых услугах, информация о состоянии самой системы СВИФТ и другие.

Сообщение состоит их четырёх частей:1. Заголовок.2. Текст.3. Удостоверение.4. Окончание (трейлер).

Заголовок содержит: восьми или одиннадцатизначный адрес банка-получателя; код отправителя; текущий пятизначный контрольный номер; трехзначный код сообщения (с двухзначным кодом-

приориретом);

290

Вид сообщения определяется трехзначным цифровым кодом. Первая цифра кода соответствует категории операции. Например, перевод по поручению клиента обозначается – 100, перевод средств за счет банка – 200, перевод банка за счет средств другого банка – 202, подтверждение валютной сделки – 300.

Для кодирования сообщений по документарному инкассо используется категория 4, для операций с ценными бумагами категория 5, для аккредитивных операций – 7, для специальных сообщений типа дебет-кредит-авизо и выписок по счетам – 9.

Для обозначения валют применяется трехзначный буквенный код, принятый ISO (Международная Организация по Стандартизации): первые две буквы обозначают страну, а последняя – валюту этой страны.

«Удостоверение», содержащиеся в сообщении, гарантирует, что текст сообщения не подвергался изменениям в процессе передачи. Все сообщения шифруются автоматически в момент введения в сеть СВИФТ.

Идентификация банков происходит посредством BIC –кодов (BIC -Bank Identifier Codes), которые базируются на методике, предложенной системой СВИФТ не только для своих участников, но и для всех банков. Коды регулярно публикуются в «Справочнике кодов идентификации банков». Редакция Справочника постоянно его обновляет и оповещает своих клиентов о СВИФТ-адресах. Адрес состоит из трех компонентов:

1. Четырехзначный код банка.2. Двухзначный код страны.3. Двухзначный код города.

Адрес может быть расширен за счет указания кода филиала банка.

В 1980 году создана компания СТС (SWIFT Terminal services) для оказания помощи банкам-членам СВИФТ. Компания помогает банкам-«новичкам» выбрать оптимальные компьютеры и программы, помогает их установить, внедрить в банковскую практику. СТС поддерживает и обслуживает национальные банковские системы. Другая компания – ССП (Service Partner)

291

осуществляет специализированное обслуживание участников и пользователей СВИФТ.

Система СВИФТ позволяет банкам, участникам этой системы, экономить на межбанковских расчетах. Обмен информацией о платежах – дешевле, чем сами платежи. Не надо совершать миллионов платежей в течении дня. Достаточно в конце операционного дня банка подвести итог, совершить зачет всех встречных платежей перечислить (или принять на свой корсчет) только разница между суммой всех поступивших и всех отправленных из банка платежей.

При расчетах на основе клиринга каждый отдельный платеж по корреспондентскому счету банка-участника не проводится. Требования и обязательства участников за определенный период времени – клиринговый сеанс – накапливаются с последующим вычислением чистых дебетовых или кредитовых позиций. Чистая позиция – это разность между всеми отправленными и полученными платежами в течение клирингового сеанса. Если разность представляет отрицательное число, участник имеет чистую дебетовую позицию, если положительное – чистую кредитовую позицию.

Клиринговый сеанс представляет собой период работы клиринговой системы расчетов, в течение которого осуществляется процесс передачи, приема, сверки и подтверждения реестров входящих платежей участников. Расчет считается окончательным и не подлежащим аннулированию после отражения результатов клиринга на корреспондентских счетах банка.

Этот принцип используется не только в системе СФИВТ, но и в других межбанковских региональных (локальных) и международных системах. Например, компьютеризированная клиринговая система стерлинговых денежных операций; действует с 1984 г. Включает в себя 14 банков-членов Ассоциации расчетных палат и около 450 банков-участников. Данная система входит в структуру Ассоциации систем клиринговых платежей (APACS). Другой пример международной системы клиринговых расчетов по обменным операциям -CLS, позволяющей минимизировать риски задержки

292

платежей по межбанковским обменным операциям. CLS была разработана одноименным швейцарским банком и является первым в мире международным мультивалютным финансовым механизмом для единовременного проведения клиринговых расчетов. Система успешно функционирует с сентября 2002 года. Уже за первый год с момента «запуска» через CLS было проведено более 14 миллионов обменных операций на общую сумму 160 трлн. долларов США.

Называется этот принцип – клирингом.

Клиринг

Первая международная клиринговая система (система безналичных расчетов за товары, ценные бумаги и услуги, основанная на зачете взаимных требований и обязательств) - Euroclear была организована в 1968 году в Брюсселе, затем появилась система Cedel, позволяющая проводить расчеты быстрее и эффективнее. Обе системы поддерживали в начале века расчеты более чем по 8 тысяч видам и выпускам ценных бумаг (евробонды, евровекселя, депозитные сертификаты и т.д. ), и осуществляли расчеты по международным акциям и депозитарным распискам. К 2004 году расчеты велись в 26 валютах.

Клиринг - система взаимных безналичных расчетов за товары, ценные бумаги и оказанные услуги, основанная на учете взаимных финансовых требований и обязательств.

Клиринг – это система экономических отношений, включающая в себя:

А) процесс расчета взаимных требований участников платежной системы,

Б) процесс взаимозачета учтенных требований участников системы,

В) процесс завершающих перечислений на корсчета участников.

Межбанковский клиринг - система межбанковских безналичных расчетов, осуществляемых через расчетные палаты и основанных на взаимном зачете равных платежей друг другу. Различают: двусторонний межбанковский клиринг, когда

293

засчитываются требования двух банков; и многосторонний межбанковский клиринг, когда в зачетных схемах участвуют три и более банков.

При клиринговых расчетах каждый участник зависит от действий других участников, что порождает дополнительные риски: кредитный риск незавершения сеанса клиринга из-за неплатежеспособности одного из участника расчетов; и системный риск того, что затруднения участника порождены рисками ликвидности и кредитными рисками. На практике я таких случаев не знаю, но в какой-то день может оказаться, что к моменту завершения клирингового сеанса дня ряд электронных платежных документов из-за отсутствия средств на корреспондентском счете останется неисполненным. Теоретически, так может случиться.

Это оборотная сторона «дешевизны» и удобства клиринга, который требует от банков-участников небольшие денежные средства для производства платежей на миллиарды долларов.

Чек

Чек – это денежный документ установленной формы. Чек содержит письменный приказ чекодателя (хозяина чековой книжки) своему банку (где у чекодателя есть счет) о выплате предъявителю чека денежной суммы, указанной в чеке. Использование чеков в расчетах за товары и услуги исключает из оборота клиентов наличные денежные средства, тем самым, снижаются риски при проведении расчетных операций. Общие признаки чека:

1. Чеком признается ценная бумага, содержащая ничем не обусловленное распоряжение чекодателя банку произвести платеж указанной в нем суммы чекодержателю (предъявителю чека).

2. В качестве плательщика по чеку может быть указан только банк, где чекодатель имеет денежные средства (или право на кредит), которыми он вправе распоряжаться путем выставления чеков.

294

3. Отзыв чека до истечения срока для его предъявления не допускается.

Хозяин чековой книжки должен заполнить все поля чека и поставить подпись под своим распоряжением. Форма чека и порядок его заполнения определяются законом и установленными в соответствии с ним банковскими правилами. Реквизита чек должен в итоге заполнения содержать следующие:

1) наименование «чек», включенное в текст документа;2) поручение плательщику выплатить определенную денежную сумму;3) наименование плательщика и указание счета, с которого должен быть произведен платеж;4) указание валюты платежа;5) указание даты и места составления чека;6) подпись лица, выписавшего чек, - чекодателя.

Специфика работы с чеком такова, что отсутствие в готовом к оплате документе какого-либо из указанных реквизитов лишает его силы чека. А чек, не содержащий указание места его составления, рассматривается как подписанный в месте нахождения чекодателя.

Какая основная ответственность лежит на банке при обработке поступившего к оплате чека? Определить подлинность подписи своего клиента на чеке.

Это особенно актуально после того, как в конце прошлого века появилась практика допускающая использование чеков в бездокументарной (электронной) форме. Приведу несколько примеров:

В Великобритании в 1996 году были внесены изменения в Закон о переводных векселях 1882 года и в Акт о чеках 1957 года. С этого момента допускалось предъявление чека в виде электронного или иного аналогичного сообщения, содержащего все основные характеристики платежного инструмента, а именно: серийный номер чека, код банка-плательщика, номер счета, на который выписан чек, и сумму чека. В то же время за оплачивающим банком сохраняется право потребовать, чтобы чек был ему предъявлен «физически».

295

Франция — это одна из тех стран, где чеки находят самое широкое применение, так как здесь использованию чековых книжек способствует само законодательство, запрещающее банкам брать деньги за их выдачу. Чек продолжает оставаться наиболее используемым во Франции способом платежа. Еще в 80-х года прошлого века во Франции была создана Межбанковская телекомпенсационная система (СИТ), которая позволила передавать на расстояние так называемые «чеки-изображения».

В США объем чекового обращения в абсолютных цифрах значительно превышает объемы использования электронных средств платежа, таких как кредитные и дебетные карточки, поэтому усилия американских банкиров направлены, в первую очередь, на то, чтобы улучшить процесс инкассирования (обработки) чеков.

В 1990 году в Единообразный торговый кодекс США была включена специальная норма, допускающая возможность электронного предъявления банковских документов к платежу. Для большинства чеков процесс инкассирования происходит приблизительно следующим образом. Лицо или компания, кому выписан чек (чекодержатель), сдает его в обслуживающий банк (депозитарный банк). Если счет чекодателя находится в этом же банке, чек остается в данном банке. В противном случае «физический» чек передается в банк чекодателя (банк-плательщик), и, наконец, самому чекодателю в течение одного месяца. Если чекодатель не имеет достаточных денежных средств, или же чек не оплачен банком-плательщиком по другим причинам, чек возвращается обратно в депозитарный банк, а затем — чекодержателю. Этот «обратный процесс» намного более дорогостоящ и трудоемок. Таким образом, значительные издержки присутствуют на различных стадиях инкассовой процедуры по сортировке и передаче «физических» чеков.

Инкассирование происходит в сжатые сроки. Банк-плательщик имеет только от одного до полутора дней с того момента, когда чек предъявлен, для того чтобы решить, возвращать ли чек обратно и взыскивать платеж по нему до того, как истечет срок действительности чека. Кроме того,

296

чекодержатель может потерять проценты за каждый день задержки инкассовой процедуры.

Некоторые издержки можно сократить или полностью устранить с помощью системы электронного предъявления чеков. Электронное предъявление чека — это инкассирование, в процессе которого чек оплачивается на основании информации, содержащейся в электронном файле вместо обычного бумажного («физического») чека. Как минимум, файл содержит номер счета и долларовую сумму чека. Физический чек может передаваться или не передаваться вслед за электронным файлом. Если чек «остановлен» до того, как он предъявлен в банк-плательщик (банк чекодателя, в котором находятся денежные средства, против которых выставлен чек), эта процедура называется чековой транкацией (check truncation). Если чек направлен в банк-плательщик, но не самому чекодателю, этот процесс обычно именуют чековым хранением (сheck safekeeping). В любом случае, происходит ли транкация или чек передается в виде электронного файла, эти процедуры направлены на улучшение (оптимизацию) традиционного способа предъявления бумажного чека.

Электронное предъявление чека и чековая транкация были поддержаны Федеральной Резервной Системой США и некоторыми финансовыми учреждениями как более эффективный способ платежей, нежели процесс обработки бумажных чеков.

Однако, что электронное предъявление чека — это не полностью электронная система платежей. Даже в случае использования чековой транкации сама сделка происходит именно с бумажным чеком, и только позднее «физический» документ превращается в электронный. Другие формы электронного предъявления чеков, предложенные Федеральной Резервной Системой, по-прежнему включают в себя дорогостоящую пересылку чеков в банк-плательщик, а затем — чекодателю. Поскольку здесь присутствуют, по крайней мере, некоторые стадии бумажной обработки, электронное предъявление чека, вероятно, дороже, чем его обработка через автоматизированную клиринговую палату. С другой стороны,

297

дополнительным преимуществом является то, что клиенты банка могут продолжать выписывать чеки в привычной для них бумажной форме.

Опыт зарубежных стран показывает, что, несмотря на почти «вековую» историю, пластиковые карточки так и не смогли вытеснить из оборота ни чеки, ни наличные деньги.

Фактически чек – это разновидность векселя. Подробнее о векселях в следующей главе.

Вексель как инструмент расчетов

Вексель – это деньги, которые называются векселем. А бумажные деньги – это векселя, которые запускают в обращение правительства и центральные банки. От государственных денег вексель отличается особенным сочетанием свойств платежного средства и ценной бумаги.

Как платежное средство вексель позволяет ускорять расчеты по сделкам, заменяя чек. Применение векселей в качестве срочного депозитного сертификата получило широкое распространение и превратило банковские (и корпоративные) векселя в высоколиквидные ценные бумаги. Дополнительное преимущество векселя - отсутствие требования регистрации. Вексель является эффективным инструментом коммерческого кредита и товарных сделок. Подобная форма кредита выгодна и банку, и его клиенту. Благодаря тому, что деньги остаются в банке, процентные ставки по кредиту могут быть минимальные. Кроме прочего, вексель, как инструмент, активно используется банками в качестве залога.

Вексель – это определенная законом степень свободы для граждан и компаний создавать свои собственные платежные средства (деньги).

Впервые вексель появился в 12 веке в Италии. Первый вексельный устав появился в Болонье ещё в 1569 году. К началу 20 века во всех цивилизованных странах сформировалась национальная система вексельного права. И уже в начале 20 века деловые круги многих стран осознали необходимость международной унификации вексельного законодательства. К

298

1912 году была сформирована основа нынешнего международного вексельного права. Теперь, спустя сто лет, тем, кто намерен использовать векселя в расчетах, необходимо иметь в виду, что вексельные сделки (в частности, по выдаче, акцепту, индоссированию, авалированию векселя, его акцепту в порядке посредничества и оплате векселя) регулируются нормами специального вексельного законодательства. Есть страны, вексельное законодательство которых до сих пор не приведено в соответствие с международными вексельными договоренностями, но большинство стран используют одну из двух систем вексельного права:

1. Женевские вексельные конвенции.2. Англо-американская система вексельного права.

Среди 47 стран (которые используют Женевские конвенции): Австрия, Бельгия, Бразилия, Венгрия, Греция, Дания, Италия, Швейцария, Швеция, Франция, Германия, Япония, и так далее, есть и Россия.

Вексель может быть использован в таких целях: как платежное средство, (средство расчетов) и как залог по обязательствам.

Вексель — и самостоятельное платежное обязательство, что означает полное обособление, как в расчетной практике, так и в бухгалтерском учете задолженности по векселям от всех остальных долговых обязательств, связанных с товарными поставками, по которым выставляются и принимается к оплате векселя.

Иными словами, должник без всяких условий обязан заплатить по векселю, даже если счета поставщика материальных ценностей были оплачены иными документами или вопреки договору еще не совершена поставка, либо она не завершена, не соблюдены качество и сортность товара, не выполнены иные первоначальные условия договора поставки, одним из пунктов которого является применение векселя. При нарушении поставщиком договорных обязательств, прежде всего, устанавливается степень объективности его причин. При этом, как свидетельствует зарубежная практика, претензии

299

покупателей чаще всего удовлетворяются не добровольно, а с помощью судебных инстанций.

Если бы не существовало таких строгих условий выполнения обязательств по векселям, они не могли бы использоваться вместо денег. Поскольку в основе векселя — его безусловная оплата должником, то вексель становится средством платежного обращения, следовательно, объектом бухгалтерского учета. Имеются и другие, не менее важные характерные черты векселя. Например, выставление векселя не может связываться с какими-либо условиями. Не имеет значения, по какой причине был выписан вексель и передан векселедержателю, и какой вид товарных поставок лежал в основе вексельной сделки. Поэтому на векселе не делается никаких пометок, обусловливающих его оплату, о выполнении договорных обязательств в полном объеме. Подобное дополнение к тексту лишало бы вексель всех перечисленных выше особенностей, благодаря которым он может обращаться наряду с деньгами.

Итак, исходя из изложенных принципов сущности векселя и его оборота, можно сделать вывод, что вексель объединяет в себе две его основополагающие функции: вексель как орудие кредита – с одной стороны, и как средство взаиморасчетов – с другой. Этим обусловлена его специфика как ценной бумаги, за-крепляющей безусловное, абстрактное долговое денежное обяза-тельство. Помимо этого, поскольку в векселе закреплено срочное обязательство, то в какой-то определенный момент по окончании срока его обращения оно должно быть исполнено должником, в связи с чем вексель прекращает свое существование. Любая опе-рация с векселем отражает в той или иной степени обе его функ-ции, однако в зависимости от обстоятельств, характерных для конкретных видов операций, одна из функций наиболее выраже-на. Этот факт и был положен в основу классификации операций с векселями, что позволяет выделить три основные группы опера-ций с векселями. Напомним, речь идет прежде всего о банков-ских операциях. Первая группа – это операции, имеющие в своей основе прежде всего кредитные отношения, при которых одна сторона получает денежные средства в кредит от другой стороны

300

за счет передачи последней имеющихся в ее распоряжении вексе-лей для учета или в залог. Основная цель такой операции для нерпой стороны в том, чтобы получить взамен векселей реальные деньги до истечения срока их оплаты обязанным по ним лицом. Платой за такую услугу по обналичиванию векселя является про-центная ставка, зависящая от номинала векселя и срока его опла-ты. Она же одновременно составляет ставку прибыли для другой стороны, предоставляющей кредит. Этой стороной, как правило, яв-ляется банк или иное финансовое учреждение с соответствую-щими полномочиями. Данный вид операций рассмотрен в разде-ле 4 настоящей работы. Ко второй группе относятся операции препоручительного характера, основной целью которых является обеспечение удобства взаиморасчетов, повышение их надежно-сти и ускорение. В основе этой группы операций лежит свойство, вытекающее из упрощенной формы передачи векселей, что по-зволяет им быть удобным платежным средством между предпри-ятиями, заменяя настоящие деньги. Такими услугами являются инкассирование, домициляция векселей или их использование при аккредитивных расчетах, а также гарантийные операции с векселями. Подобные услуги по обслуживанию вексельного об-ращения также оказываются банковскими и другими финансовы-ми учреждениями. Платой за них, как правило, тоже является процентная ставка от номинала векселя. Данной группе операций посвящен 5-й раздел работы. Несмотря на эти выделенные две основополагающие группы операций банков с векселями одну из операций, в равной степени воплотившей в себе оба функцио-нальных предназначения векселя, следует выделить и рассматри-вать отдельно. Речь идет об эмиссии самими банками собствен-ных векселей или банковских (финансовых) векселей. Важность этой операции состоит в том, что основными эмитентами всех векселей, находящихся в обороте, наряду с векселями предпри-ятий являются именно банки, выпускающие векселя в целом как для обеспечения возможности кредитования предприятий, так и для улучшения (ускорения) взаиморасчетов между ними, а также для привлечения свободных денежных средств предприятий в банк для их аккумулирования и использования в дальнейшем кредитном механизме. По этой причине правовое регулирование

301

данной операции целесообразно рассмотреть в первоочередном порядке. Этому вопросу посвящен 3-й раздел. Экономисты опре-деляют кредитные операции как отношения между кредитором и заемщиком (дебитором) по предоставлению первым последнему определенной суммы денежных средств на условиях платности, срочности и возвратности. Банковские кредитные операции раз-деляются на пассивные и активные. К первым относятся опера-ции, в которых банк выступает в качестве заемщика. Это депози-ты (вклады) физических и юридических лиц в данном банке, опе-рации по получению межбанковских кредитов, т.е. операции по привлечению чужих свободных денежных средств. К активным относятся операции, в которых банк выступает в качестве заем-щика: депозиты, размещенные в других банках, денежные ссуды клиентам и другим банкам. С экономической точки зрения кре-дитные отношения возникают и тогда, когда банк покупает у клиента требования к третьему лицу (учетные, или дисконтные, операции, фак-торинговые операции) либо принимает на себя от-ветственность за клиента перед третьим лицом (гарантийные, или акцептные, операции). Из вышесказанного следует, что в основу классификации вексельных операций положена прежде всего экономическая сущность векселя, тогда как нас интересует пра-вовая регламентация указанных операций. Правовое регулирова-ние конкретных вексельных операций различно, несмотря на их, казалось бы, очень схожую экономическую основу.

Применение векселя распространено при факторинговых операциях банков. Факторинг и форфейтинг с использованием векселей являются рискованным, по высокоприбыльным банков-ским бизнесом. Коротко о нём ниже.

Факторинг

Факторинг – английское слово factoring от factor - агент, посредник. Факторинг - финансовая операция, услуга, оказываемая банками или фактор-компаниями клиентам и заключающаяся в кредитовании оборотного капитала клиентов. Фактически, банк или фактор-компания покупают дебиторские

302

счета клиента за наличные с дисконтом, а затем взыскивает долг с фактического покупателя, которому клиент продал товар или предоставил услуги.

Факторинг возник в США в конце 19 века (приблизитель-но в 1890 году). На начальном этапе развития рынка факторинговые компании выступали в качестве "кредиторов последней инстанции". Как правило, факторинг рассматривался лишь как один из способов решения краткосрочных финансовых проблем, часто связанных с острым дефицитом оборотного капитала. Именно поэтому факторинг использовали лишь компании, финансовое состояние которых было относительно хрупким. В нынешние времена даже очень крупные компании используют схему факторинга для финансирования своего роста, облегчения работы с дебиторской задолженностью и для страхования финансовых рисков.

Факторинг, по сути, это торговля долгами, разновидность учетных операций. Другими словами, это приобретение за опре-деленный комиссионный процент чужих обязательств по постав-кам в обмен на немедленную выплату денег. Например, банк выплачивает своему клиенту (поставщику товара на сумму 1 млн. долларов) единоразовую сумму 0,95 млн. долларов, и за эту сумму получает право требовать с получателя товара 1 млн. долларов.

В факторинговых операциях участвуют три стороны: 1) фактор - посредник, которым может быть коммерче-

ский банк или специализированная факторинговая компания; 2) поставщик; 3) покупатель.

Преимущества факторинга для продавца: Дополнительное финансирование. Ускорение оборачиваемости средств. Уменьшение потерь в cлyчae зaдepжки плaтeжeй co cтopoны

покупателя. Упрощение планирования денежного оборота. Увeличeниe товарооборота.

303

Усиление контроля за оплатой дoлгoв пoкyпaтeлeй. Возможность предложения пoкyпaтeлям эластичных сроков

оплаты. Возможность свoeвpeмeннoгo расчетa со своими

поставщиками. Снижение расходов по администрированию.

Преимущества факторинга для покупателя: Более выгодные условия оплаты, чтo нe тpeбyeт пpи этoм

oтвлeчeния дeнeжныx cpeдcтв из oбopoтa. Упрощeниe планирования денежного потока. Увeличeниe пoкyпaтeльнoй cпocoбнocти.

В мировой практике под факторингом понимается ряд ко-миссионно-посреднических услуг, оказываемых фактором клиен-ту в процессе осуществления последним расчетов за товары и ус-луги и сочетающихся, как правило, с кредитованием его оборот-ного капитала. Основная цель факторингового обслуживания - инкассирование дебиторских счетов своих клиентов и получе-ние причитающихся в их пользу платежей. Более общее опреде-ление факторинговых операций содержится в Конвенции Между-народного института унификации частного права (UNIDROIT, Convention on International Factoring) по международным фак-торным операциям, принятой в Оттаве в 1988 году. Согласно это-му документу контракт по факторным операциям является тако-вым, если поставщик уступает факторинговой фирме (или банку) свои требования к покупателям, а факторинговая компания, в свою очередь, берет на себя не менее двух следующих обязанно-стей: кредитование поставщика; ведение учета требований к по-купателям; предъявление к оплате требований; осуществление за-щиты от неплатежеспособности покупателей, то есть страхование кредитного риска. 31 января 2002 года Генеральная Ассамблея Организации Объединенных Наций приняла резолюцию о регулировании переуступки дебиторской задолженности в международной торговле. Деятельность в рамках международного факторинга также регулируется "Правилами

304

международной факторинговой деятельности" (GRIF - General Rules for International Factoring).

Факторинговые операции можно подразделить на следую-щие виды:

а) внутренние, если поставщик, покупатель и фактор-фир-ма (банк) находятся в одной стране,

б) международные, если какая-либо из трех сторон нахо-дится в другом государстве. При этом следует учитывать, что со-гласно общим положениям доктрины международного частного права сделка не будет считаться международной, если заключена между фирмами разной национальной принадлежности, но нахо-дящимися на территории одной страны. И, напротив, если сделка заключена между сторонами одной государственной принадлеж-ности, но находящимися на территории разных стран, то за ней признается статус международной;

в) открытые, если должник уведомлен об участии в сдел-ке факторинговой компании, и закрытые (конфиденциальные);

г) с правом регресса, то есть с правом требования к по-ставщику вернуть заплаченную сумму или оплатить непогашен-ную задолженность, и без права регрессных требований;

д) с кредитованием поставщика в форме предваритель-ной оплаты или оплаты требований к определенной дате.

На практике поставщик обычно сообщает банку или ком-пании-фактору список своих покупателей с примерным объемом поставок. Фактор проверяет платежеспособность последних. После проверки фактор сообщает поставщику кредитные лимиты по каждому из них. Может применяться вариант полного обслу-живания (открытый факторинг без права регресса), при котором поставщик переуступает факторинговой фирме или банку долги всех своих клиентов. При этом фактор может выполнять ряд дру-гих услуг, связанных с расчетами и основной деятельностью кли-ента:

вести полный бухгалтерский учет дебиторской задол-женности;

консультировать по вопросам организации расчетов; консультировать по вопросам заключения хозяйст-

венных договоров;

305

консультировать по своевременному получению пла-тежей;

информировать о рынках сбыта, ценах на товары; информировать о платежеспособности будущих по-

купателей; предоставлять транспортные, складские услуги; предоставлять страховые услуги; предоставлять рекламные и другие услуги.

Поскольку ряд перечисленных операций банки не совер-шают непосредственно, то они создают свои дочерние предпри-ятия, специализирующиеся на факторинговых операциях. В этих условиях факторинг становится универсальной системой финан-сового обслуживания клиентов (конвекционный факторинг). Это дает полную гарантию оплаты платежных документов. При пол-ном обслуживании с правом регресса банк получает право вер-нуть поставщику неоплаченные долговые требования.

Операция факторинга аналогична операции форфейтинга. Но форфейтинг имеет свои особенности.

Форфейтинг

Форфейтинг - специфическая форма кредитования торговых операций. Основное условие форфейтинга состоит в том, что все риски по долговому обязательству переходят к форфетору без права оборота на продавца обязательства. От французского «A forfai» - целиком, общей суммой. Форфейтинг - операция по приобретению финансовым агентом (форфейтором) коммерческого обязательства заемщика (покупателя, импортера) перед кредитором (продавцом, экспортером).

Форфетирование - это покупка обязательств, погашение которых происходит на определенный период в будущем без оборота на любого предыдущего должника. В связи с этим ча-ще всего в порядке форфейтинга банку передаются не права тре-бования платежа, возникающие из самых различных договоров как при факторинге, а именно переводные векселя (тратты).

Если при факторинге финансирование поставок товаров осуществляется со сроком кредита обычно от 90 до 180 дней, то при форфетировании срок платежа очень длителен – от шести

306

месяцев до шести лет. Кроме этого, факторинг, как правило, не покрывает политические риски и риски по переводу валюты из одной страны в другую. При факторинге возможен договор, при котором сохраняется право регресса к лицу, ранее уступившему свои обязательства, в случае неоплаты счетов должником. При форфейтинге же банк, покупающий обязательства (форфетор), несет по ним все риски без возможности последующего требования оплаты от уступающего эти риски.

Применительно к вексельному обращению данные опера-ции, при которых в качестве долговых обязательств используют-ся векселя, схожи с учетом векселей банками, однако имеет ряд отличий. Если при получении вексельного кредита векселя ис-пользовались в качестве гарантии ссуды, то в данном случае банк, выступая фактором или форфетором, безусловно покупает их, т.е. приобретает полное право собственности на вексель без оборота на поставщика, беря на себя весь риск в случае неплате-жа по векселям. Риск потерь из-за неоплаты требований должни-ком страхуется самим банком за собственный счет.

Вопрос: а за что отвечает поставщик? Поставщик же несет до конца только ответственность за дефекты поставляемого оборудования и за правильность указываемых в счете-фактуре сумм.

Учет векселей при факторинге и форфетировании

Техника учета векселей при факторинге и форфетировании следующая. Векселя передаются банку – фактору или форфе-тору - путем индоссамента (передаточной надписи) с включе-ние оговорки "без оборота". Но если в простом векселе индос-сант (бывший владелец векселя) путем этой оговорки освобождается от любого обязательства по нему, то в перевод-ном векселедатель не может снять с себя ответственность за его неоплату. В последнем случае трассант обычно удовлетворяет-ся письменным обязательством форфетора или фактора не пред-принимать против него каких-либо действий в случае неплатежа.

На практике чаще всего применяются простые векселя. При форфейтинге из-за большого срока кредита он разбивается

307

на части, оформляемые отдельными векселями обычно на срок порядка 6 месяцев.

Учет векселей, то есть покупка векселей банком по номинальной стоимости (и до наступления срока платежа по ним) с одновременным удержанием согласованной скидки (процента) от номинала векселя. Учет векселя обычно заканчива-ет отношения форфетора и уступающего обязательства.

Поставщик получает наличные деньги за поставленный то-вар, и по условиям соглашения с форфетором сделка обратной силы не имеет. При факторинге поставщик чаще всего получает лишь часть причитающихся ему денег. Оставшаяся часть суммы необходима для резервирования на случай возврата или недопо-ставки товара либо другой аналогичной ситуации и выплачива-ются после поступления денег от должника. Для векселей, принимаемых при форфетировании, почти всегда требуется бан-ковское страхование в виде гарантии или аваля. Гарантом, как правило, является банк, расположенный в месте нахождения по-купателя, имеющий возможность проверки покупателя, и могу-щий дать заключение об его платежеспособности. Гарантия должна быть чистой, безотзывной и безусловной, те есть не со-держать оговорок о зависимости гарантии от контракта, являю-щегося ее основой, или финансового положения покупателя. Аваль можно рассматривать как безотзывную и безусловную га-рантию. При форфетировании также проверяется подлинность подписей на передаваемых долговых документах.

Какая модель банка победит конкурентов?

Правления банков, советы директоров, акционеры банков размышляют о выборе той модели банка, которая сможет победить в конкуренции с другими банками.

Процесс мировой экономической и финансовой глобализации, формирование мировой банковской индустрии, выработка международных правил банковских услуг (гарантии, аккредитивы, денежные переводы, банковские рейтинги) способствуют стандартизации и национальных банковских систем. Возможно, что со временем будет выявлена

308

доминирующей модель организации и управления банка, которая покажет свои конкурентные преимущества во большинстве стран. Французский банкир А. де Кармуа (H. de Carmoy) считает, что такой моделью станет банк, ориентирующийся исключительно на максимизацию доходов акционеров, или «банк-дивиденд» (banque-dividende). Банки такого типа уже появились в США в годы экономического кризиса 80-х годов и в Великобритании в 90-е годы прошлого века после реструктуризации банковской системы.

Руководители таких банков, опираясь на прежний опыт, отказываясь от механического набора большой массы клиентов, в стратегии таких банков приоритет отдают захвату наиболее прибыльных сегментов банковского рынка. Руководители таких банков, следуя интересам инвесторов (акционеров), отводят много времени тщательному контролю издержек и доходности операций, установлению предельно точных тарифов на услуги. Весьма важно для таких руководителей достижение «прозрачности» (для инвесторов) бухгалтерской отчетности, поиск оптимальных размеров банка. Процесса концентрации банка подчинен задачам доходности капитала. Благодаря этим стратегическим принципам, «банк-дивиденд» достигает высокого уровня доходности собственного капитала от 15 до 20% в год.

Короткий пример. Успехи французского банка First Direct объясняются тремя факторами: совершенной интеграцией информационных технологий с телефонными технологиями; стратегией, основанной на приоритете качеству услуг; тщательным отбором клиентуры (более чем в 40% случаев запросы об открытии счета отвергаются). Банк отбирает клиентов, которые покупают наиболее дорогие продукты и услуги. Этот сегмент банковского рынка является наиболее рентабельным.

309

Часть 3-я

Краткая история банковских кризисов

1825. Кризис 1825 года часто рассматривается как первый в истории международный финансовый кризис. Борьба за независимость стран Латинской Америки в начале 1820 годов привела к массивному притоку капитала из Великобритании для финансирования разработки золотых и серебряных рудников и государственного долга новых независимых республик. Это также привело к экспортному буму. Эти заморские события вкупе с бурным ростом высокотехнологических компаний индустриальной революции и увеличением денежной массы послевоенного периода привели к спекулятивной мании на Лондонской фондовой бирже. Растущий торговый дисбаланс и исчерпание золотых резервов Банка Англии вынудили Банк увеличить учетную ставку летом 1825 года. Крах фондового рынка в октябре спровоцировал декабрьскую банковскую панику, которая вскоре распространилась на континент. Банк Англии, более всего обеспокоенный собственными золотыми резервами, не предпринял никаких действий по прекращению паники, результатом чего явились массовые банкротства и последующая экономическая рецессия. Кризис распространился на Латинскую Америку, так как заморские кредиты не были пролонгированы, а сокращение инвестиций и экспорта уменьшило доходы бюджетов и вызвало дефолты по государственным долгам во всем регионе. Странам Латинской Америки понадобилось более трех десятилетий, чтобы реструктуризировать свои долги и возобновить приток иностранного капитала.

1836-1838. Этот кризис был преимущественно англо-американским делом. В 1836 году Банк Англии начал поднимать учетную ставку в ответ на сокращение международных золотых резервов, вызванное неурожаем кукурузы и оттока капитала в США, где был бум на рынке хлопковых плантаций. Последующий крах фондового рынка в декабре 1836 года

310

распространился на Париж. Последствия для США были тяжелыми. Уменьшение кредитования хлопкового бизнеса в Новом Орлеане вылилось в банковскую панику, которая через корреспондентские отношения распространилась на Нью-Йорк. Широкомасштабная паника привела к сбою национальной платежно-расчетной системы, который продолжался почти год. Этот кризис распространялся через каналы рынка капитала и платежного механизма.

1847. Этот кризис был спровоцирован коллапсом спекулятивного бума на рынке акций железнодорожных компаний в Лондоне. Как и в предыдущих случаях торговый баланс Великобритании ухудшался, а Банк Англии ответил увеличением учетной ставки. Далее конец бума на рынке акций привел к банковскому кризису, который через международный кредитный рынок распространился на Германию и Голландию.

1857. Этот кризис начался в Соединенных Штатах. Бум железнодорожных акций, подпитываемый открытыми в Калифорнии золотыми месторождениями и притоком британского капитала, прекратился в августе 1857 года. Это по уже известной схеме спровоцировало банковский кризис 1857 года с массовыми банкротствами. Осенью кризис распространился в Англию, а оттуда на континент с серьезной паникой в Гамбурге в декабре. Этот кризис ощущался также в Южной Америке, Южной Африке и Дальнем Востоке.

1873. Кризис 1873 года рассматривается как крупный международный финансовый кризис. Предпосылкой для кризиса был кредитный бум в Латинской Америке, подпитываемый из Англии и с континента, и спекулятивный бум на рынке недвижимости в Германии и Австрии, подпитываемый выплатой французских репараций после Франко-Прусской войны. Австро-германский бум закончился крахом фондового рынка в Вене в мае. Фондовые рынке в Цюрихе и Амстердаме также обвалились. В США банковская паника началась после сильного падения акций на Нью-Йоркской фондовой бирже и банкротства Джей

311

Кука, главного финансиста и президента Объединенной Тихоокеанской железной дороги. Из Германии в Америку кризис перекинулся из-за отказа германских банков пролонгировать кредиты. Так как американская и европейская экономика впали в фазу рецессии, экспорт стран Латинской Америки резко сократился, что привело к падению доходов государственных бюджетов и новой волне дефолтов в этой части света.

1890. Кризис ознаменовал окончание бума потока кредитного капитала из Англии и континента в Аргентину и Уругвай для финансирования строительстважелезных дорог и другой инфраструктуры. Большую часть этих кредитов получили аргентинские провинциальные банки, которые не были достаточно финансово устойчивыми. Кризис разразился после того, как крупный английский Банк Баринг (House of Baring) объявил себя неплатежеспособным 8 ноября 1890 года. Банк Англии предотвратил панику, путем санации Баринга за счет кредитов предоставленных Банком Франции и Российским центральным банком. После окончания кредитования Аргентины, Уругвая и Бразилии кризис распространился на Латинскую Америку.

1893. Кризисы в США и Австралии в 1893 году были связаны с кризисом Баринга и общей понижательной тенденцией на мировых товарных рынках. Обычно панику в США в 1893 году связывают с принятием Серебряного Пакта Шермана, который разрешал свободное ценообразование на рынке серебра. Инвесторы, ожидая, что после принятия этого пакта США отойдет от золотого стандарта, стали выводить капитал из страны. Сокращение денежного предложения и коллапс фондового рынка вызвал банковский кризис. Австралийскому кризису предшествовал бум на рынке недвижимости, который финансировался в основном за счет внутренних кредитов. Непосредственной причиной паники стали падающие цены на экспортные товары и закрытие трех крупных банков. Кризис был также усугублен изъятием британских депозитов.

312

1907. Кризис 1907 года имеет много признаков более ранних экономических кризисов, но по международному масштабу и жестокости он, вероятно, является сильнейшим за всю эру золотого стандарта. Этим кризисом было поражено 9 стран. Спровоцирован он был Банком Англии, который в 1906 году поднял учетную ставку с 3.5% до 6% для пополнения своих золотых резервов. Это событие вызвало отток капиталов из США. Крах фондового рынка в Нью-Йорке произошел в начале 1907 года, деловая активность пошла на убыль. В октябре кризис ликвидности трастовых компаний распространился на коммерческие банки. Резкое сокращение объема денежной массы привело к подрыву национальной платежно-расчетной системы и затяжной экономической рецессии. Из США и Англии кризис распространился на Францию, Италию и ряд других государств.

1914. Начало Первой Мировой войны ознаменовалось сильным международным финансовым кризисом. Этот кризис, в отличие от других, не распространялся из центра на периферию, а начался практически одновременно в нескольких странах после того, как воюющие стороны стали ликвидировать иностранные активы. Это привело к краху на всех рынках, как товарных, так и денежных. Банковская паника в США, Великобритании и некоторых других странах была смягчена своевременными интервенциями центральных банков.

1920-1922. Послевоенная дефляция и рецессия связана с банковскими и валютными кризисами в нескольких странах (Дания, Италия, Финляндия, Нидерланды, Норвегия, США и Великобритания). В отличие от кризисов девятнадцатого века здесь не было четких каналов международного распространения.

1929-1933. Крах фондового рынка на Уолл Стрит в октябре 1929 года перешел в величайшую в истории всемирную депрессию. Спаду мирового производства 1929-33 годах предшествовало падение товарных цен в развивающихся странах. Бум фондового рынка в США в 1928 году отвлек поток капиталов из Европы и Латинской Америки и спровоцировал несколько

313

валютных кризисов в ряде стран (Австралия, Аргентина, Бразилия, Уругвай) в начале 1929 года. Крах на Уолл Стрит, ускоренный ужесточением монетарной политики Федеральной резервной системы был немедленно отражен в виде фондовых кризисов по всему миру. История международного распространения Великой Депрессии хорошо известна. Спад в США в 1929 году перешел в депрессию в 1930 и 1931 после того, как ФРС провалила несколько попыток предотвратить банковскую панику. Из-за последующего падения цен и мирового производства некоторые страны заемщики сначала отказались платить проценты по своим долгам, а затем объявили дефолты, что привело к прекращению международного кредитования в 1931 году. В это же время продолжающаяся в Соединенных Штатах депрессия и дефляция спровоцировала банковские и валютные кризисы в центральной Европе и отказ Великобритании от золотого стандарта. «Заражение» происходило через потоки золота, денежной массы и бегство капитала. Приверженность многих стран золотому стандарту сыграло роль «золотых кандалов», препятствуя монетарным властям увеличить предложение денег в экономике.

Источник: www.fincrisis.narod.ru/history.htm

314

Описание полей аккредитива

Номер Наименование Значение1 2 31 АККРЕДИТИВ Наименование документа 2 0401063 Номер формы по ОКУД ОК 011-93,

класс "Унифицированная система банковской документации"

3 N Номер аккредитива. Указывается номер аккредитива цифрами. В случае, если номер состоит более чем из трех цифр, аккредитив, при осуществленииплатежей через расчетную сеть Банка РФ, идентифицируется по трем последним разрядам номера, которые должны быть отличны от "000"

4 Дата Дата составления аккредитива. Указываются число, месяц, год – цифрами (в формате ДД.ММ.ГГГГ) или число - цифрами, месяц - прописью, год – цифрами (полностью)

5 Вид платежа В аккредитивах, представляемых в учреждения Банка России для осуществления платежа почтовым или телеграфным способом, проставляется соответственно "почтой" или "телеграфом", в других случаях поле не заполняется

6 Сумма прописью

Указывается с начала строки с заглавной буквы сумма платежа прописью в рублях, при этом слово "рубль" ("рублей", "рубля") не сокращается, копейки указываются цифрами, слово "копейка" ("копейки", "копеек") также не сокращается. Если сумма платежа

315

прописью выражена в целых рублях, то копейки можно не указывать, при этом в поле "Сумма" указываются сумма платежа и знакравенства "="

7 Сумма Указывается сумма платежа цифрами, рубли отделяются от копеек знаком тире "-".Если сумма платежа прописью выражена в целых рублях, то копейки можно не указывать, в этом случае указываютсясумма платежа и знак равенства "=", при этом в поле "Сумма прописью" указывается сумма платежа в целых рублях

8 Плательщик Указываются ИНН (если он присвоен) и наименование плательщика средств. Дополнительно указываются наименование и местонахождение (сокращенные) филиала кредитной организации, обслуживающегоплательщика, номер лицевого счета которого проставлен в поле "Сч. N" плательщика, и платеж осуществляется через счет межфилиальных расчетов, приэтом номер счета межфилиальных расчетов филиала не проставляется

9 Сч. N Номер счета плательщика. Проставляется номер лицевого счета плательщика в кредитной организации, филиале кредитной организации или в учреждении Банка России, сформированныйв соответствии со "Схемой

316

обозначения лицевых счетов и их нумерации (по основным счетам)" Приложения 1 Правил ведения бухгалтерского учета вЦентральном банке Российской Федерации (Банке России) от 18.09.97 N 66 и Правил ведения бухгалтерского учета в кредитных организациях, расположенных натерритории Российской Федерации, от 18.06.97 N 61 (с учетом изменений и дополнений).

Номер лицевого счета в кредитной организации, филиале кредитной организации может не проставляться, если плательщиком является кредитная организация, филиал кредитной организации

10 Банк плательщика

Указываются наименование и местонахождение кредитной организации, филиала кредитной организации или учреждения Банка России, чей БИК указанв поле "БИК" банка плательщика

11 БИК Банковский идентификационный код (БИК) банка плательщика. Указывается БИК кредитной организации, филиала кредитной организации или учреждения Банка России в соответствиисо "Справочником БИК РФ"

12 Сч. N Номер счета банка плательщика. Проставляется номер корреспондентского счета (субсчета), открытый кредитной организации, филиалу кредитной организации в

317

учреждении Банка России, или не заполняется, если плательщик - клиент, не являющийся кредитнойорганизацией, филиалом кредитной организации, обслуживается в учреждении Банка России, или учреждение Банка России

13 Банк получателя

Указываются наименование и местонахождение кредитной организации, филиала кредитной организации или учреждения Банка России, чей БИК указан в поле "БИК" банка получателя

14 БИК Банковский идентификационный код (БИК) банка получателя. Указывается БИК кредитной организации, филиала кредитной организации или учреждения Банка России в соответствии со "Справочником БИК РФ"

15 Сч. N Номер счета банка получателя. Проставляется номер корреспондентскогосчета (субсчета), открытый кредитной организации, филиалу кредитной организации в учреждении Банка России, или не заполняется, если получатель - клиент, не являющийся кредитнойорганизацией, филиалом кредитнойорганизации, обслуживается в учреждении Банка России

16 Получатель Указываются ИНН (если он присвоен) и наименование получателя средств. Дополнительно указываются наименование иместонахождение (сокращенные)

318

филиала кредитной организации, обслуживающего получателя, в случае, если платеж осуществляется через счет межфилиальных расчетов, при этом номер счетамежфилиальных расчетов филиала не проставляется

53 Сч. N (40901) В случае осуществления операции по покрытому (депонированному) аккредитиву указывается номер лицевого счета, сформированный в соответствии со "Схемойобозначения лицевых счетов и их нумерации (по основным счетам)" приложения 1 Правил ведения бухгалтерского учета в Центральном банке Российской Федерации (Банке России) от18.09.97 N 66 или Правил ведения бухгалтерского учета в кредитных организациях, расположенных натерритории Российской Федерации, от 18.06.97 N 61 (с учетом изменений и дополнений), на балансовом счете N 40901"Аккредитивы к оплате". В случае непокрытого (гарантированного)аккредитива поле не заполняется

18 Вид оп. Вид операции. Проставляется шифр (08) согласно "Перечню условных обозначений (шифров) документов, проводимых по счетам вбанках" приложения 1 Правил ведения бухгалтерского учета в Центральном банке Российской

319

Федерации (Банке России) от18.09.97 N 66 или Правил ведения бухгалтерского учета в кредитных организациях, расположенных на территории Российской Федерации, от18.06.97 N 61 с учетом изменений и дополнений

20 Наз. пл. Назначение платежа кодовое. Не заполняется до указаний Банка России

22 Код Не заполняется до указаний Банка России

23 Рез. поле Резервное поле. Не заполняется до указаний Банка России

54 Срок действия

аккредитива

Срок действия аккредитива. Дата закрытия аккредитива (в формате ДД.ММ.ГГГГ)

55 Вид аккредитива

Указывается, является ли аккредитив отзывным или безотзывным (при отсутствииуказания аккредитив считается отзывным), покрытым (депонированным) или непокрытым(гарантированным)

35 Условие оплаты Указывается "без акцепта" или "с акцептом"

56 Наименование товаров (работ, услуг), N и дата

договора, срок отгрузки товаров (выполнения ра-

Указываются наименование товаров (работ, услуг), номер и дата договора, срок отгрузки товаров (выполнения работ, оказания услуг), грузополучатель и местоназначения

320

бот, оказания услуг), грузопо-

лучатель и место назначения

57 Платеж по пред-

ставлению (вид

документа)

Указываются полное и точное наименование документов, против которых производится выплата по аккредитиву

58 Дополнительные

условия

Указываются в произвольной форме в соответствии с заключенным договором

25 N сч. получателя

Номер счета получателя. Указывается номер лицевого счета получателя, на который банк получателя зачисляет средства при выполнении условий аккредитива

43 М.П. Место для печати плательщика. Проставляется оттиск печати согласно заявленному кредитной организации, филиалу кредитной организации или учреждению Банка России образцу

44 Подписи Подписи плательщика. Проставляются подписи лиц, имеющих право подписи расчетных документов, согласно заявленным кредитной организации,филиалу кредитной организации или учреждению Банка России образцам

45 Отметки банка Отметки банка плательщика. Проставляются штамп (штампы) кредитной организации, филиала

321

кредитной организации или учреждения Банка России, дата и подпись ответственного исполнителя

Чего вы не знали о Всемирном банке:Десять фактов

Приоритеты Всемирного банка претерпели существенные изменения

В 1980 году 21 процент кредитов Банка инвестировались в электроэнергетический сектор. Сегодня эта цифра составляет лишь около 7 процентов. В то же время, объем ресурсов, непосредственно выделяемый в поддержку развития здравоохранения, образования, пенсионного обеспечения и других социальных услуг, увеличился с 5 процентов в 1980 году до 22 процентов в настоящее время. Всемирный банк, членами которого являются 184 страны, взял на вооружение новый подход к процессу развития, решая новые задачи, в том числе задачи гендерного развития, развития силами общин, проблемы коренных народов, а также прилагая усилия к созданию жизненно важной инфраструктуры для бедного населения.

1. Всемирный банк является крупнейшим международным источником финансирования образования.С 1963 года, когда было начато финансирование образования, Всемирный банк выделил около 31 млрд. долл. США в виде займов и кредитов и в настоящее время финансирует 158 проектов в сфере образования в 83 странах. Банк тесно взаимодействует с правительствами стран, учреждениями ООН, донорами, неправительственными организациями и другими партнерами, помогая развивающимся странам достичь цели всеобщего образования. Эта цель заключается в том, чтобы к 2015 году все дети, особенно девочки и дети из малообеспеченных семей, обучались в начальной школе и имели возможность получить начальное образование. Хорошим примером выделения Банком кредитов на цели образования является реализуемая в Индии Программа начального

322

образования в районных школах, в рамках которой особое внимание уделяется девочкам, проживающим в районах, где процент грамотного женского населения ниже среднего показателя по стране. К настоящему времени этой программой, на финансирование которой Банком выделено до 1,3 млрд. долл. США, охвачено более 60 миллионов учащихся в 271 районе с низкими показателями грамотности в 18 из 29 штатов Индии. В финансируемых Банком проектах, реализуемых в Бразилии, Эль Сальвадоре и Тринидаде и Тобаго, основное внимание уделяется усилению роли местного населения в повышении качества образования, благодаря тому, что местное население имеет возможность оценивать эффективность работы местных школ и преподавателей.

2. Всемирный банк является крупнейшим международным источником финансирования в борьбе с ВИЧ/СПИДомЕжедневно 14 000 человек становятся носителями вируса ВИЧ; причем половина из них – люди в возрасте от 15 до 24 лет. ВИЧ/СПИД быстро сводит на нет многие из успехов, достигнутых развивающимися странами за последние 50 лет в процессе социально-экономического развития. Действуя совместно с программой ООН ЮНАИДС, в рамках которой координируются предпринимаемые в глобальном масштабе действия по борьбе с эпидемией, Всемирный банк выделил более 1,7 млрд. долл. США на цели борьбы с распространением ВИЧ/СПИДа во всем мире. Банк заверил страны в том, что ни одна страна, разработавшая эффективную стратегию борьбы с ВИЧ/СПИДом, не останется без финансирования и, совместно с правительствами африканских стран, разработал и приступил к реализации региональной программы по борьбе с ВИЧ/СПИДом (МАП), в рамках которой выделяются значительные суммы средств общественным организациям и местным общинам. Во многих странах разработаны качественно новые подходы к борьбе с распространением ВИЧ/СПИДа, которые в настоящее время перенимаются другими странами и приспосабливаются к местным условиям. В 2002 году сумма средств, выделенных странам Африки в рамках МАП в порядке оказания помощи в

323

расширении масштабов национальных программ профилактики, лечения и ухода за больными, составил 1 млрд. долл. США. Кроме того, Банк принял решение выделить странам Карибского бассейна 155 млн. долл. США на цели борьбы с ВИЧ/СПИДом и продолжает оказывать помощь в реализации программ в данной области деятельности в других регионах.

3. Всемирный банк является одним из крупнейших международных источников финансирования программ здравоохранения.

Обеспечение элементарного медицинского обслуживания и питания бедного населения имеет решающее значение для сокращения бедности и содействия экономическому росту. Несмотря на значительные успехи, достигнутые многими странами за последние несколько десятилетий, остаются нерешенными сложные задачи. Из 11 миллионов детей, ежегодно умирающих в развивающихся странах, около 70 процентов умирают от инфекционных заболеваний (таких как пневмония, малярия, диарея, корь и ВИЧ/СПИД) и недоедания. Всемирный банк ежегодно выделяет в среднем 1 млрд. долл. США в виде новых кредитов на финансирование реализуемых в развивающихся странах проектов, имеющих отношение к здравоохранению, питанию и народонаселению. Выделяемые Банком средства помогают бороться с малярией в 46 странах и с туберкулезом в 30 странах. В Китае Банк помог обеспечить более 90 процентов семей йодированной солью, что способствовало существенному сокращению количества случаев выкидышей и мертворождений, физических уродств и замедленного умственного развития – проблем, возникающих в результате нехватки йода. Кроме того, в Сенегале Банк помогает матерям предотвращать и решать проблему недоедания среди детей и содействует принятию комплексных лечебно-профилактических мер.

4. Всемирный банк решительно поддерживает облегчение бремени задолженности.

324

В 1996 году Всемирный банк и Международный валютный фонд (МВФ) выступили с Инициативой в отношении бедных стран с высоким уровнем задолженности (ХИПК), которая представляет собой первый комплексный подход к облегчению долгового бремени беднейших стран мира, имеющих наибольшую задолженность. В настоящее время 26 стран получают помощь в виде облегчения бремени задолженности, и, согласно прогнозам, объем этой помощи должен со временем достичь 40 млрд. долл. США. В сочетании с другими механизмами облегчения бремени задолженности Инициатива ХИПК позволит сократить внешнюю задолженность этих стран на две трети, снизив ее до уровня, который будет намного ниже среднего показателя по всем развивающимся странам. В рамках этой инициативы страны стараются переориентировать свои бюджетные приоритеты на важнейшие сферы социального развития и развития людских ресурсов. Например, в Руанде установлены целевые показатели увеличения числа детей, зачисленных в начальную школу, и найма на работу преподавателей. В Гондурасе планируется обеспечить охрану здоровья матери и ребенка и элементарное медицинское обслуживание не менее чем 100 000 человек из бедных общин. В Камеруне ресурсы используются для повышения эффективности борьбы с ВИЧ/СПИДом, в частности, путем разъяснения населению, подверженному высокому риску, важности использования презервативов.

5. Всемирный банк является одним из крупнейших международных источников финансирования программ сохранения биоразнообразия.

Начиная с 1988 года Банк становился одним из крупнейших международных источников финансирования проектов сохранения биоразнообразия. Хотя сокращение биоразнообразия представляет собой глобальную проблему, в первую очередь страдает население сельских районов в развивающихся странах, поскольку оно в наибольшей степени зависит от окружающей среды, обеспечивающей его продуктами питания, крышей над головой, лечебными средствами,

325

средствами к существованию, работой, а также способствующей сохранению самобытности культуры местного населения. Именно поэтому совместно с организацией Conservation International, Глобальным экологическим фондом, Фондом МакАртура и правительством Японии Всемирный банк участвует в создании фонда, который будет способствовать более эффективной охране “горячих точек” биоразнообразия в развивающихся странах. В этих подвергающихся наибольшей угрозе регионах, которые составляют лишь 1,4 процента поверхности земли, обитают около 60 процентов всех наземных биологических видов. Решение проблем окружающей среды является неотъемлемой частью стратегии Банка, имеющей целью сокращение бедности. Помимо проведения оценок потенциального воздействия на окружающую среду и принятия мер предосторожности, в центре внимания новой стратегии находятся климатические изменения, сохранность лесных и водных ресурсов и биоразнообразия. В настоящее время общая сумма портфеля проектов Всемирного банка, в рамках которых установлены задачи охраны окружающей среды, составляет 14 млрд. долл. США.

6. Всемирный банк как никогда активно взаимодействует со своими партнерами

Последние шесть лет Всемирный банк сотрудничает с широким кругом партнеров в процессе борьбы с бедностью в глобальном масштабе, например, со Всемирным фондом дикой природы с целью сохранения лесов, а также с государственным и частным секторами с целью создания Прототипного углеродного фонда, который поможет смягчить последствия глобального потепления. Кроме того, Банк сотрудничает с Продовольственной и сельскохозяйственной организацией ООН (ФАО) и Программой развития ООН (ПРООН), выступая спонсором широко известной Консультативной группы по международным исследованиям в области сельского хозяйства, использующей последние достижения науки для борьбы с недоеданием и сокращения бедности, улучшения питания и состояния здоровья населения и охраны окружающей среды.

326

Через Консультативную группу по оказанию помощи беднейшему населению (CGAP) Всемирный банк сотрудничает с донорами и международными финансовыми учреждениями с целью расширения возможностей учреждений микрофинансирования для оказания финансовых услуг беднейшим группам населения. Благодаря усилиям партнерства, созданного для борьбы с онхоцеркозом (“речной слепотой”), удалось предотвратить более 600 000 случаев этого заболевания, высвобождено 25 миллионов гектаров земли для возделывания и ежегодно от болезни излечиваются более 22 миллиона человек.

7. Всемирный банк играет ведущую роль в борьбе против коррупции в международном масштабе.

Коррупция является одной из проблем, препятствующих развитию: она еще больше ухудшает положение бедного населения, лишая государственных ресурсов те группы населения, которым они более всего необходимы. Начиная с 1996 года Банк реализует 600 программ борьбы с коррупцией и инициатив по повышению эффективности управления почти в 100 странах-клиентах. Эти инициативы предусматривают принятие самых различных мер – от заполнения государственными служащими деклараций с указанием доходов, имущества и их происхождения до повышения квалификации судей и обучения журналистов методам проведения журналистских расследований. В настоящее время почти одна четверть всех новых проектов включает компоненты, имеющие отношение к государственным расходам и финансовой реформе. Еще важнее то, что приверженность Банка делу искоренения коррупции послужила стимулом к активизации поистине глобальной борьбы с этой проблемой. Всемирный банк старается полностью интегрировать меры, направленные на повышение эффективности государственного управления и борьбу с коррупцией, в процесс планирования и операционную деятельность. Кроме того, Банк твердо намерен приложить усилия к тому, чтобы исключить какие-либо возможности для коррупции в рамках финансируемых им проектов. За последние четыре года Банк установил строгие правила и процедуры

327

закупок, принципы борьбы с коррупцией и открыл анонимную “горячую линию”, по которой можно сообщить о фактах коррупции. По состоянию на июль 2002 года, 77 фирм и физических лиц были объявлены Банком не имеющими права заключать контракты в рамках финансируемых Банком проектов.

8. Гражданское общество играет все более важную роль в деятельности Всемирного банка.

Более двух третей проектов развития, утвержденных банком в прошлом финансовом году, реализуются при активном участии неправительственных организаций (НПО), а большинство стратегий содействия странам были разработаны Банком на основе консультаций с гражданским обществом. В настоящее время сотрудники Банка работают в 70 представительствах этой организации по всему миру, взаимодействуя с населением и НПО в различных областях деятельности – от образования и борьбы с ВИЧ/СПИДом до охраны окружающей среды. В Южной Азии Банк консультируется с гражданским обществом, разрабатывая стратегии гендерного развития, в странах Восточной Европы консультации с общественными организациями проводятся по вопросам оказания помощи с целью ликвидации последствий вооруженных конфликтов и повышения эффективности государственного управления, а в странах Латинской Америки обсуждаются возможности, создаваемые благодаря реформе, и социальные последствия реформы. Одним из показательных примеров участия гражданского общества в проектах Банка является Восточный Тимор, где в рамках Проекта расширения возможностей местных общин и повышения эффективности управления на местном уровне, поддерживаются избранные демократическим путем местные сельские советы, включающие молодых людей, женщин, представителей религиозных и фермерских групп и занимающиеся ремонтом дорог, обеспечением населения питьевой водой и возобновлением экономической деятельности в рамках проектов, реализуемых силами общин на местном уровне.

9. Всемирный банк помогает странам, пережившим вооруженные конфликты.

328

В настоящее время Банк работает в 40 странах, пострадавших от вооруженных конфликтов, поддерживая международные усилия по оказанию помощи пострадавшему населению, возобновлению мирного развития и предотвращению новых вспышек насилия. При этом Банк прилагает усилия к решению целого ряда задач, таких как возобновление экономической деятельности, инвестирование средств в регионы, пострадавшие от войн, восстановление инфраструктуры, пострадавшей в результате военных действий, и придание программам адресного характера, с тем чтобы они ориентировались прежде всего на наиболее уязвимые группы населения, такие как вдовы и дети. Кроме того, Банк поддерживает усилия по разоружению, демобилизации и реинтеграции бывших участников вооруженных формирований в гражданскую жизнь, а также инициативы по обнаружению мин и предупреждению населения об их наличии. Среди широкомасштабных и качественно новых проектов, финансируемых Банком, следует отметить реконструкцию инфраструктуры и расширение возможностей местного населения в Афганистане, перевоспитание беспризорных детей в Демократической Республике Конго, проекты развития на местном уровне на юге Сербии, обучение новых государственных служащих в Восточном Тиморе и программы в Гаити, целью которых является достижение общественного согласия и которые реализуются с участием граждан страны.

10. Всемирный банк чутко реагирует на потребности бедного населения.

Беседы с 60 000 бедных в 60 странах мира, а также опыт нашей повседневной работы, научили нас тому, что бедность – это нечто большее, чем неравенство доходов или низкие темпы общественного развития. Бедность – это когда бедное население не имеет возможности высказать свое мнение, будучи лишенным права голоса, или возможности отстаивать свои интересы, когда оно не защищено от злоупотреблений и коррупции. Бедность – это отсутствие элементарных свобод, таких как свобода действий, свобода выбора, отсутствие возможностей. Мы

329

считаем, что к человеку, живущему в нищете, следует относиться не как к какой-то обузе, или пассиву, а как к производительному активу, который способен внести больший вклад, чем кто-либо другой, в искоренение бедности. Подход к сокращению бедности, основанный на создании более широких социально-экономических возможностей, отводит бедному населению основную роль в процессе развития и создает условия, позволяющие бедным мужчинам и женщинам становиться хозяевами своих судеб, предоставляющие им доступ к информации, позволяющие вовлечь бедное население в процесс развития и обеспечить его активное участие в этом процессе, обеспечивающие подотчетность и расширение организационно-технических возможностей на местах. В настоящее время Банк финансирует проекты развития, реализуемые силами местного населения, на которые выделено более 2,2 млрд. долларов США. В Индонезии 15 000 деревень и общин составляют свои собственные предложения с целью получения финансирования на местном уровне, в то время как в Бенине женщины объединяют свои усилия, защищая леса, с тем, чтобы они использовались в качестве источника дохода, а не просто как топливо.

В Банке24.ру найден эффективный способ поддержания качества

Лапшин Сергей Геннадьевич, Председатель Совета директоров Банк24.ру

(журнал "Эксперт-Урал") Нынешним банкам присуща ориентированность персонала

на процесс, на работу с бумажками, а не на клиента. Многие банки просто не приспособлены для обслуживания реальных клиентов. Как и многим другим нашим предприятиям, им достался в наследство советский менталитет, живо воплощенный в образе продавщицы с ее отношением к клиенту: «Вас много — я одна». Вместо следования этому стереотипу мы в Банке24.ру создаем новую корпоративную культуру, ориентированную на желания клиентов, потому что не получивший должного внимания или уровня обслуживания клиент — это потерянные банком деньги. Это, как в торговле, наряду с супермаркетами

330

всегда есть успешные бутики, которые продают товары лучшего качества. Туда ходят другие люди — не те, что ходят в супермаркет, и если они вас интересуют, вы должны найти к ним индивидуальный подход.

Впервые в России Банк24.ру ввел денежную гарантию качества банковских услуг. Ее суть в том, что Банк24.ру гарантирует определенное качество ряда услуг в соответствии с высоким стандартом обслуживания. За слова надо отвечать, а качество — подтверждать. Система Money Back предусматривает возврат клиенту комиссии за некачественную услугу, а также в определенных случаях выплату дополнительной суммы, компенсирующей моральный ущерб от получения некачественной услуги. Наша позиция — клиент должен получить либо качество, либо возврат денег. Так, в случае задержки с зачислением или переводом платежа, Банк24.ру не только не берет комиссии за данную услугу, но и платит клиенту двойной размер месячной платы за ведение счета.

Таким образом, благодаря системе гарантирования качества услуг (Money Back) борьба за высокие технологии, выгодные условия обслуживания и качество в Банке24.ру становится реальностью, а не пустым звуком. Для Банка24.ру это планомерная работа, гарантирующая клиентам именно то, что обещается в рекламе.

Система гарантирования и компенсации чрезвычайно проста — если услуга оказана некачественно, то за нее возвращаются деньги и выплачивается денежная компенсация. Банк ошибся — банк платит. Это и логично, и справедливо. Но ни один банк в России пока не имеет такой системы гарантирования качества, боятся ее и предприятия из сферы услуг. Так, сотовые операторы вряд ли в ближайшее время решатся возвращать деньги и выплачивать компенсацию в случае проблем со связью. Но ведь во всем цивилизованном мире практика гарантий и компенсаций является надежным способом гарантирования качества сервиса. Качество банковского обслуживания на международный уровень в Банке24.ру стало выходить еще в 2002 году, с момента внедрения системы

331

управления качеством, в соответствии с международным стандартом ISO 9001:2000.

Внедрение ISO 9001:2000 привело к осознанию необходимости разработки гарантирования качества услуг (money back guarantee). Мы не боимся возвращать комиссию и выплачивать деньги клиенту в случае, если мы не выполнили взятые на себя обязательства. В результате банк растет, а клиенты получают качественные услуги.

Все сотрудники банка включены в процесс внедрения международных стандартов качества ISO-9001. Они смотрят на ту работу, которую выполняют, как бы со стороны, регламентируют все процедуры, думают над тем, как они действуют. Они готовы обеспечить квалифицированное обслуживание. Но я вижу, что эти сложные задачи меркнут перед проблемой, как научить россиянина советской закалки искренне улыбаться клиенту и называть его по имени-отчеству. Вот это по-настоящему трудная задача. Подтвердить стремление к качественному обслуживанию клиентов в Банке24.ру выплатой денежных компенсаций просто и эффективно, ведь, по сути, мы показываем, что не боимся отвечать за слова. А такая ответственность, особенно со стороны банка, многого стоит, впрочем, как и улыбка операциониста.

Денежная гарантия качества услуг

Система денежной гарантии качества услуг заключается в том, что Банк24.ру гарантирует определенное качество ряда услуг, в соответствии с высоким стандартом обслуживания. К слову "гарантия" в Банке относятся очень серьезно, она должна быть финансово подтверждена. Так, в случае задержки с зачислением или переводом платежа, Банк24.ру не только не берет комиссии за данную услугу, но выплачивает клиенту моральный ущерб, равный сумме двойной комиссии за ведение счета.

Таким образом, благодаря системе гарантирования качества услуг (Money Back Guarantee) наши клиенты знают, что борьба за высокие технологии, выгодные условия обслуживания и качество в Банке24.ру — это работа, гарантирующая клиентам именно то,

332

что обещает Банк. В случае оказания Банком некачественной услуги, клиент заполняет заявление на прецедент некачественного обслуживания. После чего Комиссия по Money Back принимает решение о возврате денег клиенту.

Для чего нужна система Money Back?

Система "Money Back" защищает права и интересы клиентов Банка24.ру, показывает открытость Банка клиентам. Банковская услуга такой же товар как и одежда, обувь, продукты, но критерии которого не прописаны четко в законе о правах потребителей. Мы позаботились о своих потребителях и разработали стандарты качества услуг и систему гарантирования этого качества.

Система "Money Back" повышает степень доверия к Банку. Обращаясь в банк часто возникает вопрос, а в тот ли я банк обратился, не будет ли в соседнем банке лучше обслуживание, быстрее пройдет платеж, кассир не нагрубит, времени я потрачу меньше. При гарантировании качества через возврат средств ваш риск зря потратить свои деньги сводится к нулю.

Система "Money Back" делает прозрачными услуги Банка. Система обязывает обнародовать свои требования к качеству, и вы уже знаете, что нужно ждать, требовать или, наконец, как должно быть. Вы всегда правы требовать заявленного качества и никогда не получите ответ, а у нас не так, а у нас принято по другому.

Система "Money Back" обязывает поддерживать качество на должном уровне. Технология работы системы заставляет организацию устранять все недочеты в работе, мотивирует не только морально, но и материально обеспечивать качественное обслуживание. За возврат денежных средств, за некачественное обслуживание отвечают конкретные люди, которые лично заинтересованы в неполучении убытков.

Система "Money Back" — международная система, пользующаяся признанием во всем мире. Миллионы людей во

333

всем мире ощутили достоинства этого подхода. Так популярность этой системы сильно развита в гостиничном бизнесе, что вызывает доверие к качеству услуг этих отелей. В нашей стране система еще не получила широкого развития, но будущее за ней. Система "Money Back" будет востребована, так как все больше компаний желает удовлетворить потребителей, повысить стандарты обслуживания.

Технология возврата денег:1. Автоматически отслеживаются сроки стандартов качества (с

ними можно ознакомиться у консультанта банка) по указанным услугам, в случае несоблюдения сроков комиссия с клиента не взимается (за исключением случаев, если комиссия снимается перед предоставлением услуги).

2. Система контроля выдает отчет фиксации нарушения стандарта качества услуги, который анализируется в отделе маркетинга и заинтересованных подразделениях, попавших в этот список, для устранения возникновения причин некачественного обслуживания.

3. Сумма гарантии качества выплачивается клиенту в случае подачи клиентом заявления на прецедент некачественного обслуживания и положительного решения комиссии на признание рассматриваемой услуги некачественной.

4. Сумма гарантии поступает из фонда гарантирования качества.

5. Сумма возвращенной комиссии поступает путем обратной проводки снятия комиссии со счета комиссионные доходы Банка.

6. В случае непосредственной вины определенного сотрудника следуют следующие меры (при условии, что процесс оптимизируется на устранение ошибок):

1. при первичном случае вины — разбор на комиссии;

334

2. при вторичном случае той же самой ошибки — взыскание ответственного сотрудника путем снижения КТУ, (коэффициент трудового участия);

3. при третьем разе возникновения той же самой ошибки — взыскание ответственного за процесс путем снижения КТУ.

Термины, определения и соглашения

Money Back — возврат денег. Система "Money Back" Банка24.ру — система гарантирования качества банковских услуг. Предусматривает не взимание или возврат комиссий, а также выплату дополнительной суммы гарантии качества за некачественные услуги (по усмотрению Комиссии по MONEY BACK). Качество — степень, с которой совокупность характеристик услуги выполняет требования (определения ISO 9001:2000). Гарантирование качества — соответствие стандартам качества услуг по системе Money Back. Возврат денег — выплата клиенту суммы, уплаченной клиентом за оказанную услугу (комиссии). Права клиента — клиент имеет право требовать возврата денег, при оказании некачественной услуги, описанной в стандарте качества. Некачественная услуга — услуга, несоответствующая критериям стандарта качества, установленного для данной услуги. Заявление — заявление клиента о получении некачественного обслуживания: требование возврата денег с указанием реквизитов клиента и контактных данных. Сумма гарантии качества — сумма, выплачиваемая клиенту как компенсация за некачественное обслуживание (возникает в случаях маленькой суммы комиссии, по усмотрению Комиссии по Money Back).

335

"О типичных банковских рисках"

ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИУказание оперативного характера

23 июня 2004 г. N 70-Т

(…) Под банковским риском понимается присущая банковской деятельности возможность (вероятность) понесения кредитной организацией потерь и (или) ухудшения ликвидности вследствие наступления неблагоприятных событий, связанных с внутренними факторами (сложность организационной структуры, уровень квалификации служащих, организационные изменения, текучесть кадров и т.д.) и (или) внешними факторами (изменение экономических условий деятельности кредитной организации, применяемые технологии и т.д.).

К типичным банковскими рисками относятся:

Кредитный риск - риск возникновения у кредитной организации убытков вследствие неисполнения, несвоевременного либо неполного исполнения должником финансовых обязательств перед кредитной организацией в соответствии с условиями договора.

К указанным финансовым обязательствам могут относиться обязательства должника по:

полученным кредитам, в том числе межбанковским кредитам (депозитам, займам), прочим размещенным средствам, включая требования на получение (возврат) долговых ценных бумаг, акций и векселей, предоставленных по договору займа;

учтенным кредитной организацией векселям; банковским гарантиям, по которым уплаченные кредитной

организацией денежные средства не возмещены принципалом;

сделкам финансирования под уступку денежного требования (факторинг);

336

приобретенным кредитной организацией по сделке (уступка требования) правам (требованиям);

приобретенным кредитной организацией на вторичном рынке закладным;

сделкам продажи (покупки) финансовых активов с отсрочкой платежа (поставки финансовых активов);

оплаченным кредитной организацией аккредитивам (в том числе непокрытым аккредитивам);

возврату денежных средств (активов) по сделке по приобретению финансовых активов с обязательством их обратного отчуждения;

требованиям кредитной организации (лизингодателя) по операциям финансовой аренды (лизинга).

Концентрация кредитного риска проявляется в предоставлении крупных кредитов отдельному заемщику или группе связанных заемщиков, а также в результате принадлежности должников кредитной организации либо котдельным отраслям экономики, либо к географическим регионам или при наличии ряда иных обязательств, которые делают их уязвимыми к одним и тем же экономическим факторам.

Кредитный риск возрастает при кредитовании связанных с кредитной организацией лиц (связанном кредитовании), т.е. предоставлении кредитов отдельным физическим или юридическим лицам, обладающим реальными возможностями воздействовать на характер принимаемых кредитной организацией решений о выдаче кредитов и об условиях кредитования, а также лицам, на принятие решения которыми может оказывать влияние кредитная организация. При кредитовании связанных лиц кредитный риск может возрастать вследствие несоблюдения или недостаточного соблюдения установленных кредитной организацией правил, порядков и процедур рассмотрения обращений на получение кредитов, определения кредитоспособности заемщика(ов) и принятия решений о предоставлении кредитов.

337

При кредитовании иностранных контрагентов у кредитной организации также может возникать страновой риск и риск неперевода средств.

Страновой риск (включая риск неперевода средств) – риск возникновения у кредитной организации убытков в результате неисполнения иностранными контрагентами (юридическими, физическими лицами) обязательств из-за экономических, политических, социальных изменений, а также вследствие того, что валюта денежного обязательства может быть недоступна контрагенту из-за особенностей национального законодательства (независимо от финансового положения самого контрагента).

Рыночный риск - риск возникновения у кредитной организации убытков вследствие неблагоприятного изменения рыночной стоимости финансовых инструментов торгового портфеля и производных финансовых инструментов кредитной организации, а также курсов иностранных валют и (или) драгоценных металлов. Рыночный риск включает в себя фондовый риск, валютный и процентный риск.

Фондовый риск - риск убытков вследствие неблагоприятного изменения рыночных цен на фондовые ценности (ценные бумаги, в том числе закрепляющие права на участие в управлении) торгового портфеля и производные финансовые инструменты под влиянием факторов, связанных как с эмитентом фондовых ценностей и производных финансовых инструментов, так и общими колебаниями рыночных цен на финансовые инструменты.

Валютный риск - риск убытков вследствие неблагоприятного изменения курсов иностранных валют и (или) драгоценных металлов по открытым кредитной организацией позициям в иностранных валютах и (или) драгоценных металлах.

Процентный риск - риск возникновения финансовых потерь (убытков) вследствие неблагоприятного изменения процентных ставок по активам, пассивам и внебалансовым инструментам кредитной организации.

338

Основными источниками процентного риска могут являться: несовпадение сроков погашения активов, пассивов и

внебалансовых требований и обязательств по инструментам с фиксированной процентной ставкой;

несовпадение сроков погашения активов, пассивов и внебалансовых требований и обязательств по инструментам с изменяющейся процентной ставкой (риск пересмотра процентной ставки);

изменения конфигурации кривой доходности по длинным и коротким позициям по финансовым инструментам одного эмитента, создающие риск потерь в результате превышения потенциальных расходов над доходами при закрытии данных позиций (риск кривой доходности);

для финансовых инструментов с фиксированной процентной ставкой при условии совпадения сроков их погашения - несовпадение степени изменения процентных ставок по привлекаемым и размещаемым кредитной организации ресурсам;

для финансовых инструментов с плавающей процентной ставкой при условии одинаковой частоты пересмотра плавающей процентной ставки - несовпадение степени изменения процентных ставок (базисный риск);

широкое применение опционных сделок с традиционными процентными инструментами, чувствительными к изменению процентных ставок (облигациями, кредитами, ипотечными займами и ценными бумагами и пр.), порождающих риск возникновения убытков в результате отказа от исполнения обязательств одной из сторон сделки (опционный риск).

Риск ликвидности - риск убытков вследствие неспособности кредитной организации обеспечить исполнение своих обязательств в полном объеме. Риск ликвидности возникает в результате несбалансированности финансовых активов и финансовых обязательств кредитной организации (в том числе вследствие несвоевременного исполнения финансовых обязательств одним или несколькими контрагентами кредитной

339

организации) и (или) возникновения непредвиденной необходимости немедленного и единовременного исполнениякредитной организацией своих финансовых обязательств.

Операционный риск - риск возникновения убытков в результате несоответствия характеру и масштабам деятельности кредитной организации и (или) требованиям действующего законодательства внутренних порядков и процедур проведения банковских операций и других сделок, их нарушения служащими кредитной организации и (или) иными лицами (вследствие некомпетентности, непреднамеренных или умышленных действий или бездействия), несоразмерности (недостаточности) функциональных возможностей (характеристик) применяемых кредитной организацией информационных, технологических и других систем и (или) их отказов (нарушений функционирования), а также в результате воздействия внешних событий. Правовой риск - риск возникновения у кредитной организации убытков вследствие: несоблюдения кредитной организацией требований нормативных правовых актов и заключенных договоров; допускаемых правовых ошибок при осуществлении деятельности (неправильные юридические консультации или неверное составление документов, в том числе при рассмотрении спорных вопросов в судебных органах); несовершенства правовой системы (противоречивость законодательства, отсутствие правовых норм по регулированию отдельных вопросов, возникающих в процессе деятельности кредитной организации); нарушения контрагентами нормативных правовых актов, а также условий заключенных договоров.

Риск потери деловой репутации кредитной организации (репутационный риск) - риск возникновения у кредитной организации убытков в результате уменьшения числа клиентов (контрагентов) вследствие формирования в обществе негативного представления о финансовой устойчивости кредитной организации, качестве оказываемых ею услуг или характере деятельности в целом.

340

Стратегический риск - риск возникновения у кредитной организации убытков в результате ошибок (недостатков), допущенных при принятии решений, определяющих стратегию деятельности и развития кредитнойорганизации (стратегическое управление), и выражающихся в неучете или недостаточном учете возможных опасностей, которые могут угрожать деятельности кредитной организации, неправильном или недостаточно обоснованном определении перспективных направлений деятельности, в которых кредитная организация может достичь преимущества перед конкурентами, отсутствии или обеспечении в неполном объеме необходимых ресурсов (финансовых, материально-технических, людских) и организационных мер (управленческих решений), которые должны обеспечить достижение стратегических целей деятельности кредитной организации.

Доведите настоящее Указание оперативного характера до сведения кредитных организаций.

Первый заместитель ПредседателяЦентрального банка Российской Федерации А.А. Козлов

341

Схема факторинга

 

 

1. Продавец oбpaщaeтcя в банк c пpocьбoй o пpoвeдeнии фaктopингoвыx oпepaций.

2. Продавец заключает договор факторинга с бaнкoм.

3. Продавец инфopмиpyeт покупателя о заключении договора факторинга путем подписания приложения к договору продажи/пocтaвки, в котором продавец и покупатель подтверждают, что оплата за товар будет производиться на счет бaнкa.

4. Продавец осуществляет поставку товара (oкaзaниe ycлyг, пpoвeдeниe paбoт) покупателю и оформляет поставку товарно-транспортным счетом.

5. Продавец передает бaнкy оригинал товарно-транспортного счета до полного расчета покупателя с банком.

6. Бaнк ocyщecтвляeт первый (факторинговый) платеж продавцу.

7. Покупатель в установленные сроки оплачивает стоимость товара (ycлyг, paбoт) бaнкy.

8. Бaнк выплачивает ocтaвшyюcя cyммy товарно-транспортного счета продавцу.

342

Предоставление отсрочки платежа своим покупателям приводит к значительному отвлечению оборотных средств торговой компании. Факторинг — это эффективный и удобный банковский инструмент для устранения нехватки оборотных средств. Банк устанавливает для торговой компании лимит по факторинговым операциям и финансирует деятельность этой компании на основании предъявленных счетов-фактур в рамках переуступленных Банку прав по договорам поставки. Пользуясь данным банковским продуктом, Компания отгружает своим покупателям товар с отсрочкой платежа, приобретая несомненные конкурентные преимущества на рынке аналогичной продукции.

Преимущества факторинга перед другими способами финансирования:

1. Факторинговое финансирование выплачивается не на фиксированный срок, а на срок фактической отсрочки платежа;

2. Факторинговое финансирование выплачивается по мере осуществления поставок в день предоставления в Банк документов;

3. Не требуется оформление залога;

4. Факторинговое финансирование погашается в день поступления средств от дебитора;

5. Факторинговая комиссия относится на себестоимость;

6. С ростом объема продаж увеличивается объем финансирования;

7. Финансирование сопровождается административным управлением дебиторской задолженностью, включающим в себя контроль срока оплаты поставок дебиторами.

343

Опасная карьера и смелые идеи

В 1717 году Петр I, находясь в Париже, находясь в Париже, посетил открытый год назад Всеобщий банк и говорил с его директором шотландцем Джоном Ло о принципах, на которых основан банк. Энергичный и умный банкир, очевидно, произвел на Петра благоприятное впечатление. Россия еще не знала ни банков, ни ценных бумаг, ни бумажных денег. Но, как и все, что могло способствовать экономическому развитию страны, это привлекало внимание Петра. А Ло, вкусивший первые плоды успеха и готовивший новые колоссальные предприятия, несомненно, изобразил Петру свою систему в ярких и сочных красках.

В 1721 году, когда опальный и изгнанный из Франции Ло жил в Венеции и готовился ехать в Лондон, чтобы там попытать счастья, его посетил некий савойский дворянин, который представился агентом российского правительства. Он вручил Ло письмо, написанное по поручению Петра одним из его советников. В письме содержалось приглашение на русскую службу, и предлагался приличный аванс. Однако все надежды Ло были связаны в то время с английским двором, который относился к России по мере ее усиления (только что был заключен победный мир со Швецией) все враждебнее. Поэтому Ло, боясь потерять свои шансы в Лондоне, уклонился от ответа и неожиданно уехал из Венеции.

Джон Ло родился в 1671 году в столице Шотландии Эдинбурге. Отец его был золотых дел мастером и, по обычаю того времени, давал также деньги в рост. В 1683 г. он купил небольшое имение Лористон и тем самым стал дворянином. Имея деньги, хорошую внешность и манеры, Джон Ло рано начал жизнь игрока и бретера. В 20 лет, когда он, по словам одного из сотоварищей, был уже “весьма хорошо знаком со всеми видами распутства”, Ло нашел Эдинбург слишком провинциальным для себя и отправился в Лондон. Хотя Шотландия и Англия имели одного короля, во всех остальных отношениях первая была в то

344

время еще независимым государством со своими законами и денежной системой.

В Лондоне молодой шотландец скоро стал известен под прозвищем Beau Law (Бо Ло, то есть Красавчик Ло или Франт Ло). В апреле 1694 г. он убил человека на дуэли. Суд признал дуэль убийством и приговорил Бо Ло к смертной казни. Благодаря заступничеству каких-то влиятельных лиц король Вильгельм III помиловал шотландца, но родственники убитого начали против него новый процесс. Не дожидаясь его исхода, Ло с помощью друзей бежал из тюрьмы, спрыгнув с высоты 30 футов и вывихнув при этом ногу. Путь ему был один — за границу, и он выбрал Голландию.

В течение трех лет, которые Ло провел в Лондоне, он общался не только с кутилами и женщинами. Обладая приличным практическим образованием и способностями к расчету и разного рода денежным делам, он свел близкое знакомство с финансовыми дельцами, которыми кишел Лондон после революции 1688—1689 гг. Несколько лет спустя был основан Английский банк, что явилось важным событием в истории английского капитализма.

Ло был романтиком банкового дела. Это звучит теперь довольно странно: банк и романтика! Но тогда, на заре развития капиталистического кредита, его возможности многим казались безграничными и чудесными. Недаром Ло много раз в своих сочинениях сравнивал учреждение банков и развитие кредита с “открытием Индий”, т. е. морского пути в Индию и Америку, откуда в Европу шли драгоценные металлы и редкие товары. Всю жизнь он искренне верил, что своим банком сделает больше, чем сделали Васко да Гама, Колумб и Писарро! В Джоне Ло не испытанная тогда еще сила кредита нашла своего поклонника, поэта, пророка.

Это началось в Англии и продолжалось в Голландии, где Ло пристально изучал самый солидный и крупный во всей тогдашней Европе Амстердамский банк. В 1699 г. след Ло обнаруживается в Париже. Оттуда он отправляется в Италию,

345

увозя с собой молодую замужнюю женщину, англичанку по происхождению, Кэтрин Сеньер. Отныне она сопровождает его во всех странствиях. Одержимый идеей создания банка нового типа, Ло в 1704 г. с Кэтрин и годовалым сыном высаживается в Шотландии, чтобы попытаться здесь осуществить эту идею. Страна в тисках экономических трудностей. В торговле застой, в городах безработица, дух предпринимательства подавлен. Тем лучше! Свой проект разрешения этих трудностей Ло излагает в книжке, которая вышла в 1705 г. в Эдинбурге под названием “Деньги и торговля, рассмотренные в связи с предложением об обеспечении нации деньгами”.

Ло не был теоретиком в сколько-нибудь широком смысле. Его экономические интересы почти не выходят за пределы проблемы денег и кредита. Но, страстно ратуя за свой проект, он высказал по этой проблеме мысли, которые сыграли большую и очень противоречивую роль в экономической науке. Конечно, экономические взгляды Ло надо рассматривать вместе с его практической деятельностью, последствия которой были огромны. Но и в этой деятельности, и в своих последующих сочинениях он лишь осуществлял и развивал коренные идеи, изложенные в эдинбургской книжке.

“Это был человек системы”,— несколько раз повторяет герцог Сен-Симон, оставивший важные свидетельства о личности Ло. Придя к основным положениям своей системы, Ло с несокрушимым упорством и последовательностью проповедовал и осуществлял ее. Ло утверждал, что ключ к экономическому процветанию — изобилие денег в стране. Не то чтобы он считал сами деньги богатством, он отлично понимал, что подлинное богатство — это товары, предприятия, торговля. Но изобилие денег, по его мнению, обеспечивает полное использование земли, рабочей силы, предпринимательских талантов.

Он писал: “Внутренняя торговля есть занятость людей и обмен товаров... Внутренняя торговля зависит от денег. Большее их количество дает занятие большему числу людей, чем меньшее количество... Хорошие законы могут довести денежное обращение до той полноты, к какой оно способно, и направить

346

деньги в те отрасли, которые наиболее выгодны для страны; но никакие законы... не могут дать людям работу, если в обращении нет такого количества денег, которое позволило бы платить заработную плату большему числу людей”.

Ло заметно отличается от старых меркантилистов: хотя он тоже ищет пружину экономического развития в сфере обращения, он отнюдь не прославляет металлические деньги, а, напротив, всячески развенчивает их. Через 200 лет Кейнс назовет золотые деньги “варварским пережитком”; это вполне мог сказать Ло. Деньги должны быть не металлические, а кредитные, создаваемые банком в соответствии с нуждами хозяйства, иначе говоря, бумажные: “Использование банков — лучший способ, какой до сих пор применялся для увеличения количества денег”. Система Ло увенчивалась еще двумя принципами, значение которых трудно переоценить. Во-первых, для банков он предусматривал политику кредитной экспансии, т. е. предоставление ссуд, во много раз превышающих хранящийся в банке запас металлических денег. Во-вторых, он требовал, чтобы банк был государственным и проводил экономическую политику государства.

Это следует немного пояснить, тем более что подобные проблемы — в других условиях и иных формах — сохраняют свою актуальность и теперь. Представьте себе, что владельцы банка внесли в качестве его капитала 1 млн. фунтов стерлингов золотом. Кроме того, они приняли вклады на 1 млн. Банк печатает на миллион банкнот и выдает ими ссуды. Для людей, имеющих хотя бы самое элементарное представление о бухгалтерии, ясно, что баланс этого банка будет выглядеть так:

АКТИВ ПАССИВ

ЗолотоСсуды

2 млн.1млн.

Собственный капиталВклады

Банкноты

1 млн.1 млн.1 млн.

Всего 3 млн. Всего 3 млн.

347

Конечно, такой банк будет абсолютно надежен, так как его золотой фонд полностью покрывает вклады и банкноты, которые могут быть в любой момент предъявлены к оплате. Но, спрашивает не без основания Ло, велика ли польза от такого банка? Известная польза, конечно, будет: он облегчит расчеты, сбережет золото от потери и стирания. Однако несравненно больше будет польза, если банк выпустит банкнот, скажем, на 10 млн. и снабдит ими хозяйство. Тогда получится такая картина:

АКТИВ ПАССИВ

ЗолотоСсуды

2 млн.10млн.

Собственный капиталВклады

Банкноты

1 млн.1 млн.10 млн.

Всего 12 млн. Всего 12 млн.

Такой банк будет действовать с известным риском: что произойдет, если, скажем, держатели банкнот предъявят их на 3 млн. к размену? Банк лопнет, или, как говорили во времена Ло и говорят теперь, прекратит платежи. Но Ло считает, что это оправданный и необходимый риск. Более того, он полагает, что, если банку придется на какое-то время прекратить платежи, это тоже не такая большая беда.

В нашем примере золотой запас банка составляет лишь 20% суммы выпущенных банкнот и еще меньше, если к банкнотам прибавить вклады. Это так называемый принцип частичного резерва, который лежит в основе всего банкового дела. Благодаря этому принципу банки в состоянии эластично расширять ссуды и пополнять обращение. Кредит играет важнейшую роль в развитии капиталистического производства, и Ло был одним из первых, кто разглядел это. Но в этом же принципе заложена опасность для устойчивости банковой системы. Банки склонны “зарываться”, раздувать свои ссуды ради прибылей. Отсюда и возможность их краха, который может иметь для экономики очень тяжелые последствия.

348

Другая опасность, или, скорее, другой аспект этой опасности,— эксплуатация удивительных способностей банков государством. Что будет, если банку придется расширять выпуск своих банкнот не для удовлетворения действительных потребностей хозяйства, а просто для покрытия дефицита в государственном бюджете? Слово “инфляция” еще не было изобретено, но именно она угрожала и банку Ло, и стране, где он действовал бы.

Ло видел преимущества кредита, но не видел или не хотел видеть его опасности. Это было главной практической слабостью его системы и в конечном счете погубило ее. Теоретическим пороком взглядов Ло было то, что он наивно отождествлял кредит и деньги с капиталом. Он думал, что, расширяя ссуды и выпуск денег, банк будет создавать капитал и тем самым увеличивать богатство и занятость. Однако никакой кредит не может заменить действительные трудовые и материальные ресурсы, необходимые для расширения производства.

Кредитные операции, которые Ло предусматривал в своей первой книге и которые он в грандиозных масштабах осуществил через 10—15 лет на практике, придают его системе явный характер финансового авантюризма. Относя Джона Ло к “главным провозвестникам кредита”, Маркс саркастически отмечал свойственный таким личностям “приятный характер помеси мошенника и пророка”. Завоевание Парижа

Шотландский парламент отверг проект учреждения банка. Английское правительство дважды отклонило ходатайства Ло о прощении совершенного им 10 лет назад преступления. В связи с подготовкой акта об унии (объединении) Англии и Шотландии он вновь был вынужден уехать на континент. Следующие 10 лет Ло ведет жизнь почти профессионального игрока. То с семьей, то один живет он в Голландии и Италии, во Фландрии и Франции. Всюду он играет, а также занимается спекуляциями с ценными бумагами, драгоценностями, картинами старых мастеров.

349

Монтескье в “Персидских письмах” (1721 г.) вкладывает в уста некоему персу, путешествующему по Европе, следующее ироническое наблюдение: “Игра в большом ходу в Европе: быть игроком — это своего рода общественное положение. Звание это заменяет благородство происхождения, состояние, честность, всякого, кто его носит, оно возводит в ранг порядочного человека...”

Именно таким путем создал себе Ло и общественное положение и состояние. О его таланте игрока возникли легенды. Хладнокровие, расчет, необыкновенная память и, наконец, удача приносили ему крупные выигрыши. Когда Ло решил окончательно осесть в Париже, он привез с собой во Францию состояние в 1600 тыс. ливров. Но Париж привлекал его не только игрой и спекуляциями. По мере обострения финансового кризиса он все более чувствовал, что здесь наконец ухватятся за его проект. Казна государства была пуста, государственный долг огромен, кредит подорван, в хозяйстве упадок и застой. Все это Ло предлагал поправить путем создания государственного банка с правом эмиссии банкнот.

Его час настал, когда в сентябре 1715 г, умер Людовик XIV. Ло уже несколько лет исподволь внушал свою идею человеку, который имел шансы стать правителем страны при малолетнем наследнике престола,— герцогу Филиппу Орлеанскому, племяннику старого короля. Филипп уверовал в шотландца. Когда он, оттеснив других претендентов на регентство, захватил власть, то немедленно призвал к себе Ло.

Потребовалось более полугода, чтобы преодолеть сопротивление аристократических советников регента и парижского парламента, боявшихся радикальных мер и не доверявших иностранцу. Ло пришлось отказаться от идеи государственного банка и согласиться на частный акционерный банк. Впрочем, это был лишь обходный маневр: с самого начала банк был тесно связан с государством. Учрежденный в мае 1716 г. Всеобщий банк в первые два года своей деятельности имел потрясающий успех. Талантливый администратор, ловкий делец, искусный политик и дипломат, Ло при поддержке регента смело

350

и уверенно овладевал всей денежной и кредитной системой страны. Банкноты Всеобщего банка, выпуск которых Ло в этот период успешно регулировал, внедрялись в обращение и часто принимались даже с премией против монет. По сравнению с парижскими ростовщиками банк давал ссуды из умеренного процента, сознательно направляя их в промышленность и торговлю. В народном хозяйстве наметилось известное оживление.

Великий крахЛо не был истинным патриотом страны, он был патриотом

своей идеи. Сначала он безуспешно предлагал эту идею Шотландии и Англии, савойскому герцогу и Генуэзской республике. Когда Франция наконец приняла ее, он искренне почувствовал себя французом. Немедленно принял он французское подданство, а позже, когда он счел это нужным для успеха системы, перешел в католическую веру.

Нет никакого сомнения в том, что Ло действительно верил в свою идею и вложил в ее осуществление во Франции не только все свои деньги, но и душу. Ло не был заурядным мошенником, который намеревался награбить возможно больше, а потом скрыться с награбленным. Позже он многократно повторял в своих “оправдательных меморандумах”, что, имей он такие планы, он не привез бы во Францию все свое состояние и уж во всяком случае сумел бы отправить что-нибудь за границу, пока он еще был у власти. Можно верить Сен-Симону, когда он говорит о Ло: “В его характере не было ни алчности, ни плутовства”. Мошенником его сделала сама неумолимая логика его системы!

В написанном в декабре 1715 г. письме Ло к регенту, в котором он еще раз объясняет свои идеи, есть загадочное место, отдающее прямо-таки мистификацией: “Но банк — не единственная и не самая большая из моих идей, я создам учреждение, которое поразит Европу изменениями, вызванными им в пользу Франции. Эти изменения будут более значительны, чем те перемены, которые произошли от открытия Индий или введения кредита. Ваше королевское высочество сможет

351

вызволить королевство из печального состояния, в которое оно приведено, и сделать его более могущественным, чем когда-либо, установить порядок в финансах, оживить, поддерживать и развивать сельское хозяйство, промышленность и торговлю”.

Прожектеры всегда сулили правителям золотые горы, но здесь экономический алхимик обещает какой-то философский камень. Через два года выяснилось, что скрывалось за этими туманными обещаниями. В конце 1717 г. Ло основал свое второе гигантское предприятие — Компанию Индий. Поскольку она была первоначально создана для освоения принадлежавшего тогда Франции бассейна реки Миссисипи, современники чаще всего называли ее Миссисипской компанией.

Внешне тут, казалось, было мало нового: в Англии уже более столетия процветала Ост-Индская компания, подобное общество было и в Голландии. Но компания Ло отличалась от них. Это не было объединение узкой группы купцов, распределивших между собой паи. Акции Миссисипской компании предназначались для продажи сравнительно широкому кругу капиталистов и для активного обращения на бирже. Компания была теснейшим образом связана с государством не только в том смысле, что она получила от государства огромные привилегии, монополию во многих областях. В правлении компании рядом с невозмутимым шотландцем восседал сам Филипп Орлеанский, регент Франции. Компания была сращена с Всеобщим банком, который с начала 1719 г. перешел к государству и стал именоваться Королевским банком. Банк давал капиталистам деньги для покупки акций компании, вел ее финансовые дела. Все нити управления обоими учреждениями были сосредоточены у Ло.

Итак, вторая “великая идея” Ло была идея централизации, ассоциации капиталов. И здесь шотландец опять-таки выступил пророком, опередившим свое время лет на сто — сто пятьдесят. Лишь в середине XIX в. в Западной Европе и Америке начался бурный рост акционерных обществ. В настоящее время они охватили почти все народное хозяйство в развитых капиталистических странах, в том числе особенно все крупное

352

производство. Большие предприятия не под силу одному или даже нескольким капиталистам, как бы богаты они ни были. Для этого необходимо объединить капиталы многих владельцев. Разумеется, мелкие акционеры только дают деньги и никакого влияния на ход дела не оказывают. Реально управляет верхушка, которую в Миссисипской компании представляли Ло и несколько его сподвижников. Маркс говорит о прогрессивной роли акционерных обществ: “Мир до сих пор оставался бы без железных дорог, если бы приходилось дожидаться, пока накопление не доведет некоторые отдельные капиталы до таких размеров, что они могли бы справиться с постройкой железной дороги. Напротив, централизация посредством акционерных обществ осуществила это в один миг”.

Неизбежным спутником акционерного дела является ажиотаж и спекуляция при купле-продаже акций. Система Ло породила этот ажиотаж в невиданных до тех пор размерах. После того как в течение первого года своего существования компания пустила корни, Ло перешел к решительным действиям с целью поднять курс и расширить сбыт акций. Для начала он купил двести 500-ливровых акций, стоивших тогда только 250 ливров за штуку, “на срок”, обязавшись через шесть месяцев уплатить за каждую акцию по номиналу 500 ливров, сколько бы она тогда ни стоила. В этой, как многим казалось, нелепой сделке был большой расчет, и он оправдался. Через полгода цепа акции в несколько раз превышала номинал, Ло положил в карман огромную прибыль.

Но это было не главное: лишняя сотня тысяч не имела для него теперь особого значения. Цель была в том, чтобы привлечь к акциям внимание, заинтересовать покупателей. В то же время он с большой энергией и размахом расширял дела компании. Предвосхищая и в этом отношении далекое будущее, он сочетал реальное дело с искусной рекламой.

Ло начал колонизацию долины Миссисипи и основал город, который в честь регента был назван Новый Орлеан. Поскольку добровольных переселенцев не хватало, правительство по просьбе компании начало ссылать в Америку воров, бродяг,

353

проституток. Вместе с тем Ло организовал печатание и распространение всякого рода завлекательных известий о сказочно богатом крае, жители которого якобы с восторгом встречают французов и несут золото, драгоценные камни и другие богатства в обмен на безделушки. Он отправлял иезуитов для обращения индейцев в католичество.

Компания Ло поглотила несколько влачивших жалкое существование французских колониальных компаний и стала всемогущей монополией. При этом несколько десятков старых судов, которые она имела, в устах Ло и под пером его помощников превращались в огромные флоты, везущие во Францию серебро и шелк, пряности и табак. В самой Франции компания взяла откуп налогов и, надо отдать ей справедливость, повела это дело гораздо разумнее и эффективнее, чем ее хищные предшественники. Вообще, все это представляло собой странную смесь блестящей организации и смелого предпринимательства с безудержным авантюризмом и прямым обманом!

Хотя компания выплачивала весьма скромные дивиденды, ее акции с весны 1719 г. поднялись ввысь, как воздушный шар. Только этого и ждал Ло. Ловко управляя рынком, он начал проводить новые выпуски акций, продавая их по все более высоким ценам. Спрос на акции превышал их выпуск, и при объявлении подписки у дверей компании выстраивались и стояли днем и ночью тысячные очереди. И это несмотря на то, что уже в сентябре 1719 г. компания продавала свои акции номиналом в 500 ливров по 5 тыс. ливров. Люди влиятельные и знатные не стояли в очереди, а осаждали самого Ло и других директоров, добиваясь подписки. Ведь акцию, которая стоила по выпускной цене 5 тыс. ливров, можно было завтра продать на бирже за 7 или 8 тыс.! История сохранила удивительные случаи: люди пытались проникнуть в кабинет Ло через печную трубу; какая-то светская дама приказала кучеру перевернуть коляску около его дома, чтобы выманить галантного кавалера и заставить его выслушать свою просьбу; секретарь нажил целое состояние на взятках, которые он брал с просителей, дожидавшихся приема у Ло.

354

Мать регента Филиппа, старая язвительная дама, запечатлевшая в письмах к своим родственникам в Германию эту фантастическую эпоху, писала: “За Ло бегают так, что у него нет покоя ни днем, ни ночью. Одна герцогиня публично целовала ему руки. Если герцогини целуют руки, то какие же части его тела готовы чтить другие женщины?” В письме от 9 ноября 1719 г. она рассказывает: “Недавно, когда несколько дам были у него, он захотел выйти. Они удерживали его, и он вынужден был признаться, в чем дело. “О, это ничего не значит,— заявили они.— Это пустяки; помочитесь здесь, а мы будем продолжать разговор”. И они остались с ним”.

Еще более странные вещи творились на улочке Кенкампуа, где возникла и расцвела биржа. С утра до вечера здесь кипела толпа, которая продавала и покупала, приценивалась и рассчитывала. 500-ливровая акция поднялась до 10 тыс., потом до 15 и остановилась па 20 тыс. ливров. Стремительно вырастали огромные состояния; в эти дни возникло и так хорошо знакомое теперь слово “миллионер”. Оргия обогащения соединяла все сословия, которые нигде больше, даже в церкви, не сливались. Знатная дама толкалась рядом с извозчиком, герцог торговался с лакеем, аббат мусолил пальцы, рассчитываясь с лавочником. Здесь был один бог — деньги!

В расчетах за акции золото и серебро принимали неохотно. В разгар бума 10 акций равнялись по цене 14 или 15 центнерам серебра! Почти все платежи производились в банкнотах. И все это бумажное богатство — и акции и банкноты — создал финансовый чародей Жан Ла (так французы называли шотландца).

Зимой 1719/20 г. слава и влияние Ло достигли апогея. Когда он посетил биржу, толпа кричала: “Да здравствует король и монсеньор Ла!” Он был избран в Академию. Родной город Эдинбург преподнес ему почетное гражданство, а в присланной грамоте говорилось, что он “достиг в мире такой знаменитости, которая делает честь не только этому городу, но всей шотландской нации”. Ло купил поместье, дававшее титул маркиза. Когда он перешел в католичество, одна светская дама

355

сказала ему: “Теперь вы спаслись!” На что он возразил: “Суть не в том, что я спасся. Главное, что я спас Францию!” Скромность не была в числе его достоинств.

5 января 1720 г. Ло официально стал генеральным контролером финансов. Фактически же он управлял финансами страны уже давно. Но как раз в это время стали ощущаться первые подземные толчки под его системой.

Куда вкладывались огромные деньги, которые собирала компания путем выпуска своих акций? В ничтожной части — в корабли и товары. В подавляющей — в облигации государственного долга. Фактически она взяла на себя весь огромный государственный долг (до 2 млрд. ливров), выкупив облигации у владельцев. Это и было то установление порядка в финансах, которое обещал Ло. Каким образом размещались все новые и новые сотни миллионов ливров в акциях компании? Только благодаря тому, что банк Ло одновременно печатал и пускал в оборот все новые сотни миллионов в банкнотах.

Этот порядок не мог быть долговечным. Ло не хотел этого видеть, но его многочисленные враги и недоброжелатели и просто дальновидные спекулянты — те уже видели. Они, разумеется, спешили избавиться и от акций и от банкнот. Ло ответил на это поддержкой твердого курса акций и ограничением размена банкнот на металл. Однако, так как для поддержки акций были нужны деньги, Ло печатал их все больше и больше. Многочисленные предписания, которые он издавал в эти месяцы, носят следы растерянности. Ло был загнан в тупик, система погибала... К осени 1720 г. банкноты, превратившиеся в инфляционные бумажные деньги, стоили не более четверти своей нарицательной стоимости в серебре. Цены всех товаров сильно повысились. В Париже не хватало продовольствия, усиливалось народное возмущение. С ноября банкноты перестали быть законным платежным средством. Началась ликвидация системы.

На этих последних рубежах Ло продолжал вести упорную борьбу. В июле оп едва спасся от разъяренной толпы, требовавшей обмена обесцененных бумажек на полноценные

356

деньги, и с трудом нашел спасение во дворце регента. Все замечали, что Ло исхудал, потерял свою обычную самоуверенность и учтивость. У него начались нервные припадки.

По Парижу ходило множество куплетов, анекдотов и карикатур, в которых издевались над Ло, а заодно и над регентом. Герцог Бурбон, наживший, по слухам, 25 млн. ливров на спекуляциях с акциями и вовремя вложивший их в материальные ценности, уверял Ло, что теперь ему не грозит опасность: парижане не убивают тех, над кем смеются. Но Ло имел основание думать по-другому и не появлялся иначе как под надежной охраной, хотя министерский пост был у него уже отнят. Парижский парламент, который всегда был в оппозиции к Ло, требовал судить его и повесить. Приближенные герцога предлагали по крайней мере упрятать его в Бастилию. Филипп стал понимать, что лучше отделаться от своего любимца, чтобы как-то успокоить страсти. Его последней милостью было разрешение Ло покинуть Францию. В середине декабря 1720 г. Джон Ло с сыном, оставив в Париже жену, дочь и брата, тайно выехал в Брюссель. Все его имущество было вскоре конфисковано и использовано для удовлетворения кредиторов.

Смерть в Венеции. Последние годы Ло провел в Венеции. Он делил свой досуг

между игрой (от этой страсти его излечила только могила), беседами со все еще многочисленными гостями и работой над объемистой “Историей финансов времен регентства”. Это сочинение Ло писал, стремясь оправдаться перед потомками. Оно было впервые опубликовано через 200 лет. Джон Ло умер от воспаления легких далеко от родины, в Венеции, в марте 1729 года.

357

Алексей Тихонов

Джона Моргана сгубила политическая активность

Как олигарх создал страну, которая его судила

В XIX веке Соединенные Штаты Америки очень быстро превратились из страны с развивающимся рынком в мировую финансовую империю. Строителя империи звали Морган. Джон Пирпонт Морган. После того как строительство завершилось, имя Моргана было проклято либеральной интеллигенцией страны. Только после смерти Моргана в марте 1913 года были сделаны оценки его личного состояния. Общая сумма составила от 1,5 до 3,0 млрд сегодняшних долларов, около трети которой составила стоимость его арт-коллекции. "Подумать только, он даже не был богатым человеком", - прокомментировал это известие другой американский олигарх - Джон Рокфеллер. Оценить удивление Рокфеллера, который в то время стоил не менее 13 млрд сегодняшних долларов, можно только с учетом того, какую роль сыграл Морган в становлении рыночного капитализма в Штатах.

Мост Главной проблемой США в начале XIX века были

инвестиции. Это была страна огромных возможностей, на реализацию которых всегда не хватало денег. Но наиболее уважаемые банкирские дома Старого Света не слишком торопились с освоением новых земель. Риски превышали в глазах некоронованных представителей "высоких финансов" возможные доходы. В результате Ротшильды, например, имели всего одного агента, который обслуживал их интересы в США. Американские власти также не слишком интересовались продвижением интересов частного бизнеса за океаном. Их больше интересовали государственные займы. В 1851 году правительство США даже не было в состоянии финансировать участие страны в международной выставке промышленных товаров, проходившей в Лондоне. Именно Лондон и стал местом, откуда началось

358

строительство кредитного моста в Новый Свет. Самое главное, что Моргану удалось убедить инвесторов в том, что их деньги не исчезнут бесследно в далеких прериях. Чтобы сдержать свое слово, Моргану пришлось полностью погрузиться в проблемы реальной американской экономики. Таким образом на исторической сцене появилась "морганизация" - выстраивание промышленной структуры в соответствии с интересами финансовой стороны. На практике это привело к созданию мощных монополистических образований. Первой жертвой "морганизации" стали железные дороги. Именно здесь была отработана современная стратегия частного финансирования сложных проектов. Моргановский банк буквально "слепил" будущую гордость американского бизнеса - General Electric, AT&T, International Harverster. Затем последовало стальное производство. В результате личных усилий банкира в стране была создана компания US Steel, которая объединила не менее 60% всего стального производства в стране.

Кредитор последней инстанции Морган не любил рынок. Он любил порядок. И там, где его

не было, он пытался его навести. Независимо от того, просили ли его об этом. Так Моргановский банк фактически превратился в Центральный банк США и оставался им в самый сложный период финансовой истории страны: во второй половине XIX - начале ХХ веков. До тех пор, пока в стране не была создана федеральная резервная система (ФРС). Превращение было не бумажным. Морган действительно выступал в качестве кредитора последней инстанции, предоставляя займы казначейству США в решающие моменты, кредитуя банки и успокаивая фондовые рынки.

Суд истории Главной целью Моргана было создание механизмов

"управляемой конкуренции". Участниками рынка капиталов, по его мнению, должны были быть профессионалы, понимающие, как действуют его тайные пружины. Морган также считал, что правительство страны должно работать по правилам бизнеса. Его

359

бизнеса, где все - честные, где держат свое слово и не конкурируют, а договариваются. Правительство думало иначе. По его мнению, все "договоры" бизнеса были нелегальными, а договорщики автоматически превращались в "заговорщиков". Против Моргана началось расследование. Представители правительства рисовали схемы, в которых показывалось, что восемнадцать "скоординированных" финансовых организаций эффективно управляли суммарным капиталом свыше 25 млрд долларов. Эта сумма составляла примерно две трети валового продукта США того времени.

Правительство было не одиноко в своих нападках Общество бросило на борьбу с Морганом свои лучшие

силы, которые быстро создали образ "босса-крупье Уолл-стрит - раздражительного субъекта с бычьей шеей и маленькими черными сорочьими глазками". Или "одинокого грубого деспота, который за малейшее упущение швырял в слуг обувь и тарелки с едой". Правда, были и другие. Основатель журнала "Форбс" назвал банкира "финансовым Моисеем Нового Света". Его даже сравнивали с Александром Великим.

Морган умер в 1913 году. Таким образом расследования автоматически перешли в разряд исторических. Но оценки сохранились. И в основном негативные. В стране, где индивидуальный успех культивируется в качестве основы цивилизации. И куда люди ехали за этим успехом. Сегодня банк JP Morgan Chase так же выполняет функции мирового Центробанка. На самом сложном участке финансового фронта - рынке деривативов

360

Юлия Мифаева, («Курьер»)

Стэнли Морган

Невероятная по своей жестокости атака террористов на Всемирный торговый центр в Нью-Йорке унесла тысячи человеческих жизней. Горечь потерь усугубляется еще и тем, что в двух рухнувших небоскребах были собраны лучшие умы Америки - аналитики, консультанты, трейдеры, брокеры, работавшие в ведущих финансовых институтах страны. Разрушенные здания можно отстроить заново, но как восполнить человеческий капитал?

Одним из крупнейших арендаторов помещений Всемирного торгового центра был известный инвестиционный банк Morgan Stanley Dean Witter. В первые часы после трагедии предполагалось, что его потери станут наиболее ощутимыми. По счастью, эти опасения не подтвердились: из приблизительно 3700 сотрудников фирмы, находившихся в тот день в здании, пропавшими без вести считаются менее 10 человек. Скорбя о погибших, руководство фирмы тем не менее облегченно переводит дух: в Morgan Stanley всегда ценили прежде всего людей, работающих в компании.

У истоков Morgan Stanley стояла могущественная династия Морганов, которая занялась банковским делом в начале ХIX века. Первым ярким финансистом семьи стал Джуниус Морган - партнер и владелец банковской фирмы J.S. Morgan, считавшейся самым крупным в Европе брокером американских акций.

В 1861 году сын Джуниуса - легендарный Джон Пирпонт Морган основал банк J.Р. Morgan, который на первых порах функционировал как отделение отцовской фирмы, но со временем превратился в самостоятельную и весьма мощную силу финансового рынка.

В 1870 году на исключительно выгодных для себя условиях Морган кредитовал на сумму 10 млн фунтов стерлингов

361

Францию, которая в то время вела войну с Пруссией и остро нуждалась в наличности. Франция войну проиграла, а Морган выиграл. Эта операция не только принесла ему хорошие проценты, но и помогла его компании утвердиться в качестве банка мирового уровня.

Сам Джон Пирпонт, по словам биографов, представлял собой "могущественнейшую силу в американской деловой жизни" и статус этот весьма ценил. Граф Сергей Витте в своих мемуарах вспоминал, как встретил Моргана на одной из международных финансовых конференций в Париже. Глядя на следы изуродовавшей нос и лицо банкира красной волчанки, Витте участливо предложил ему услуги своего друга - хирурга из Германии, который делал удачные операции по удалению подобных опухолей. На это Морган вполне серьезно ответил: "Благодарю, граф. Но тогда я не смогу вернуться к себе в США. Таким, каков я есть, меня там знает каждая собака. Всякий сразу видит: вот он, Морган! А так меня просто никто не узнает... И мое дело может пострадать".

Когда в 1895 году в США произошел первый крупный финансовый кризис, поставивший под удар устойчивость доллара, Морган внес в специальный правительственный фонд невероятную по тем временам сумму - 62 млн долларов золотом - и этим способствовал стабилизации пошатнувшейся валюты.

В 1907 году на Уолл-стрит разразился новый кризис, приведший многие банки к банкротству. И вновь банк Моргана не только устоял, но и возглавил спасение и возрождение всей финансовой системы США. Этот инцидент при активном участии Морганов привел к созданию в 1913 году Федеральной резервной системы, существование которой регулирует и предохраняет национальную финансовую систему Америки от катаклизмов.

После смерти в 1913 году "Наполеона Уолл-стрит" его дело продолжил сын Джон ("Джек") Пирпонт Морган-младший, которому выпало руководить фирмой в течение трех бурных десятилетий, ознаменовавшихся двумя мировыми войнами и Великой депрессией. Как известно, ее основными виновниками

362

были объявлены банки, в том числе и дом Моргана. С этого начались реформы американской финансовой системы.

Банковское законодательство 1933 года, больше известное как акт Гласса-Стигола, утвердило классический тип инвестиционного банка США. По новому закону коммерческим банкам запрещалось заниматься инвестиционной деятельностью, за исключением операций с государственными и муниципальными облигациями. Документ вступил в силу в 1935 году, после чего Морганы были вынуждены выделить соответствующее подразделение банка J.P. Morgan в самостоятельную фирму. Это был один из первых громких вынужденных разделов американских корпораций в XX веке. Не случайно американская пресса нередко называет Билла Гейтса "Морганом наших дней".

Новый инвестиционный банк получил название по фамилиям своих основателей - Гарри Моргана (сына Дж. П. Моргана-младшего) и его коллеги Гарольда Стенли. Вместе с ними J.P. Morgan покинули еще около 25 человек.

Официальная история Morgan Stanley скупа: в 1941 году банк впервые участвует в торгах на Нью-йоркской фондовой бирже и преобразуется в партнерство; в 1942 году клиентами Morgan Stanley становятся такие корпорации, как Mobil, H.J. Heinz, Standard Oil of Indiana, Shell Oil; в 1954 году банк участвует в выпуске облигаций Всемирного банка с наивысшим кредитным рейтингом ААА; в 1964 году Morgan Stanley создала первый компьютер для анализа финансовой информации.

На последней дате стоит остановиться особо. Разработка компьютера происходила при непосредственном участии человека по имени Дик Фишер, который впоследствии возглавил банк и вывел его на лидирующие позиции на мировом финансовом рынке.

Фишер пришел в Morgan Stanley в 1962 году, когда ее штат насчитывал всего 110 человек, а ежегодный доход составлял 8 млн долларов (для сравнения: сейчас в MS работают более 62 тысяч сотрудников, а объем продаж прошлого года превысил 45

363

млрд. долларов). Одним из первых самостоятельных проектов Фишера в MS стал анализ экономических перспектив гидроэлектростанции в Канаде, который он выполнял по заказу семейства Ротшильд. Видимо, сочтя, что на этой работе он достаточно поднаторел в технике, руководство компании направило Фишера на стажировку в IBM. После разработки Фишером компьютерной системы анализа финансовой информации его карьера резко пошла вверх. Уже в 1970 году он стал управляющим директором Morgan Stanley. На этой должности Фишер разработал проект реформ, которые, как он считал, могли помочь фирме выжить и сохранить свой статус в условиях резко обострившейся конкуренции. Верхушка MS одобрила проект и поручила его осуществление Фишеру. Благодаря этому с 1973 по 1983 год удалось многократно увеличить доходы фирмы - с 22 млн долларов до более чем 470 млн долларов.

Соратником Фишера во многих начинаниях, а впоследствии и его преемником во главе Morgan Stanley стал Джон Мэк - Мэкки-нож, как окрестили его в деловых кругах. Кличка обаятельного разбойника из "Трехгрошовой оперы" Брехта приклеилась к нему не только благодаря созвучности с фамилией. Порывистый, резкий, предпочитающий действовать согласно инстинкту, а не холодной логике, Мэк вел бизнес в редком на Уолл-стрит стиле мачо. Он представлял полную противоположность спокойному, уравновешенному Дику Фишеру. И, тем не менее, эта пара прекрасно дополняла друг друга: Фишер предлагал стратегию, а Мэк воплощал ее.

Младший из шести сыновей ливанского эмигранта, Джон Мэк вырос в небольшом городке в Северной Каролине. Его отец управлял небольшим оптовым бизнесом. Благодаря футбольным успехам Мэку удалось поступить в университет, а параллельно он пошел работать в брокерскую контору за скромную зарплату 325 долларов в месяц.

В Morgan Stanlеy Мэк попал в 1972 году - сам Фишер заметил его и пригласил трейдером. Постепенно молодому человеку стали поручать все более ответственные участки

364

работы. Его имя стало широко известным в деловых кругах после того, как он реорганизовал подразделение ценных бумаг. В 1979 году Мэк занял пост управляющего директора, а в 1993 году стал президентом Morgan Stanley. Фишер сохранил должность СЕО, но все меньше участвовал в повседневном руководстве фирмой.

Благодаря Мэку корпоративная культура в Morgan Stanley претерпела значительные изменения: там стали больше поощрять индивидуализм, инициативу со стороны сотрудников, умение рисковать и брать на себя ответственность.

Вторая половина 90-х стала для Morgan Stanley временем крупных перемен. Тандем Фишер - Мэк предугадал волну консолидации в банковской отрасли и в 1997 году (задолго до того, как подобные сделки вошли в моду) организовал слияние Morgan Stanley с крупной ритейловой брокерской фирмой Dean Witter, Discover & Со. Сделка оценивалась в 10,2 млрд. долларов и оказалась очень удачной.

Однако самому Джону Мэку слияние, как оказалось, не принесло ничего хорошего. Когда встал вопрос, кто станет СЕО новой компании, он благородно отошел в сторону и уступил это место бывшему главе Dean Witter Филипу Перселлу, а сам занял посты президента и СОО (окончательно отошедший от дел Дик Фишер сел в кресло почетного председателя правления). Тем не менее между Перселлом и Мэком существовала устная договоренность, что по прошествии нескольких лет Перселл, который был чуть старше Мэка по возрасту, освободит кресло в пользу последнего.

Но годы прошли, а Перселл не изъявлял желания покинуть свой пост. Больше того, между двумя руководителями развернулась негласная борьба за право управлять Morgan Stanley Dean Witter сообразно собственным принципам. А принципы эти сильно разнились. Перселл, например, настаивал на ужесточении внутренней дисциплины. Уязвленный Мэк попытался было напомнить Перселлу об их договоренности, но успеха не добился. Оказалось к тому же, что интеллигентный и спокойный

365

Перселл успел склонить на свою сторону большую часть совета директоров.

Мэку ничего не оставалось, как гордо уйти. 25 января 2001 года он подал прошение об отставке, которая была принята Перселлом.

О дальнейших перспективах Мэка ходило много догадок. Ему предлагали пост председателя комиссии по ценным бумагам и биржам, да и фирмы-конкуренты - Merrill Lynch, Citigroup, Deutsche Bank с готовностью распахнули объятия бывшему врагу. Но Мэк отказался от этих предложений и в августе неожиданно для многих согласился стать СЕО Credit Suisse First Boston.

Впрочем, не менее впечатляющей была и карьера Филипа Перселла. После окончания университета Нотр-Дам и получения степени МВА в университете Чикаго Перселл поступил на работу в консалтинговую фирму McKinsey & Со, где в 32 года стал самым молодым партнером за всю историю компании.

Спустя одиннадцать лет он перешел на работу в корпорацию Sears, Roebuck, где занял пост вице-президента по корпоративному планированию. По инициативе Перселла в 1981 году компания решилась приобрести брокерскую фирму Dean Witter. Перселл придумал остроумный ход: открыть отделения Dean Witter в магазинах Sears. "Stocks and socks" ("акции и носки под одной крышей") - так обозвали эту затею скептики. Тем не менее она сработала. Когда в 1993 году Dean Witter был отчужден от Sears, Перселл остался во главе любимого детища. Происшедшее спустя четыре года слияние Dean Witter и Morgan Stanley стало вершиной карьеры для Перселла, особенно с учетом того, что именно он выиграл борьбу за лидерство в противостоянии с Джоном Мэком. Кстати, в апреле этого года было объявлено, что имя Dean Witter вскоре исчезнет из названия объединенной фирмы.

События 11 сентября поставили перед Перселлом, как и перед всеми американскими финансистами, несколько серьезных задач. Однако в отличие от других пострадавших фирм Morgan

366

Stanley придется полегче: фирма потеряла помещения, зато почти полностью сохранила свой самый драгоценный ресурс - человеческий капитал.

Банкиры выяснили, как люди хранят наличные за пределами банков

Знакомая одного из сотрудников российского делового издания "Ведомости" гордилась, что знает несколько способов спрятать деньги у себя дома так, что никто и никогда не догадается, где их искать. Эту тайну она не рассказывала ни близким друзьям, ни даже мужу. В 1999 году, когда финансовые рынки лежали в руинах, она спрятала дома $2000. Когда деньги понадобились, она не смогла вспомнить, где они. Позже заначка случайно нашлась, но бдительная женщина так и не рассказала, где же все это время были деньги. Но многие согласились рассказать, что же скрывается за пресловутыми "матрасами" и "чулками", в которых россияне хранят десятки миллиардов долларов.

Идея столь необычного опроса родилась у финансовой корпорации "НИКойл". Она постаралась показать абсурдность хранения наличных денег дома. По заказу "НИКойла" продюсерский центр "Князев" опросил москвичей о способах Хранения наличности. По результатам опроса банк организовал выставку домашних тайников – как пояснил один из сотрудников "НИКойла", "чтобы наши клиенты знали, как не стоит хранить деньги".

Чулков и матрасов среди экспонатов не было. Но мужские носки и семейные трусы с вложенными в них пачками долларов красовались на видном месте. Многие хранят деньги таким образом. Вышедший из дорогого BMW господин в галстуке за $100 поведал, что после дефолта никому не верит и до последнего, "как все", хранил сбережения дома в сейфе. Но недавно, когда денег скопилось столько, что в сейфе они уже не умещались, он все же решился отнести их в банк.

367

Деньги в трубу.Один молодой человек рассказал, что прячет наличность в

рулоне туалетной бумаги. С виду обычный рулон, фабричная упаковка. А внутри вдоль всей ленты разложены купюры - между прочим, стодолларовые и тысячерублевые. В стандартных 54 метрах умещается $27 000 или 270 000 руб.

Сложнее посчитать, сколько тысяч долларов помещается в пластиковой ручке швабры, если купюры скрутить в трубочку. Вообще, многие тайники основаны на сворачивании банкнот. Например, компания подростков-рэперов на Арбате носит с собой переносную магнитолу, в которую вместо батареек спрятаны скрученные в тугой цилиндр купюры. Но для домашнего хранения этот способ непригоден - квартирные воры часто уносят бытовую технику.

Ламинировать надо.Почетное место на выставке занимала одна из самых

популярных в народе заначек - банка консервов собственного приготовления. Трехлитровая банка соленых огурцов с помещенной в рассол пачкой долларов впечатляет. Они, кстати, тоже свернуты в трубочку. Такую кубышку порекомендовала семья мелких предпринимателей, которая хранит деньги на черный день в банках с лечо, вареньем и огурчиками. На вопрос, не портятся ли купюры, предприниматели ответили: "Ламинировать надо". Чтобы обеспечить герметичность тайника, москвичи также рекомендуют специальные пакетики для заморозки продуктов.

Самая читающая страна."Ведомости" провели собственный блиц-опрос о способах

хранения наличности среди друзей и знакомых сотрудников редакции. Самыми популярными ответами оказались - азбука вора - шкафы с постельным бельем и книжные полки. Бывший студент журфака хранил заначку среди страниц 9-го (ему нравится эта цифра) тома Полного собрания сочинений В.И. Ленина. Сотрудник PR-агентства, который обычно не держит дома значительные суммы, однажды припрятал-таки несколько стодолларовых купюр в книжку, да забыл в какую. "Когда через пару лет деньги нашлись, я радовался, как дитя", - вспоминает он.

368

Ну а женщины продолжают прятать наличность в шкафах с наволочками и пододеяльниками. Тетя одной из сотрудниц редакции, профессор медицины с мировым именем, до сих пор по привычке хранит валюту в постельном белье. Опрос "Князева" показал, что пенсионеры и пожилые люди предпочитают хранить деньги в подушках, диванной обшивке и постельном белье. Подруга еще одного корреспондента тоже держала сбережения в стопке постельного белья, откуда они и были украдены ворами.

Голь на выдумки хитра.Народная смекалка поистине неисчерпаема. Менеджер по

продажам крупной компании поведал, что одно время хранил крупную сумму денег в грунте 200-литрового аквариума. А знакомые одного из сотрудников "Ведомостей" выселили из часов кукушку и в ее гнездышке хранили деньги. Очень много не вмещалось, но на квартиру они накопили. Правда, потом купюры долго пришлось разглаживать, так как они в часах лежали свернутыми в трубочку.

Чем оригинальнее семейные закрома, тем меньше шансов лишиться их содержимого. К примеру, однажды воры явно по наводке обокрали квартиру коллекционера антиквариата. Грабители перерыли весь дом, забрали все ценные и старинные предметы. В поиске добычи они даже отодрали напольные плинтусы. А вот $50 000 они так и не нашли. Они хранились на виду в стоптанной мужской кроссовке.

Вообще, многие хранят деньги среди старых вещей в расчете на то, что там их никто не найдет.

Внутренняя угроза.Часто это срабатывает. Но при этом люди забывают, что

хранящимся дома деньгам угрожают не только грабители, но и домочадцы.

Бабушка одного из сотрудников "Ведомостей" лет 25 назад спрятала 300 руб. - по тем временам серьезные деньги - в карман старого рваного халата и повесила его в шкаф. А ее зять-дальнобойщик, собираясь в рейс, прихватил его с собой - чтобы было на чем лежать под машиной, если сломается. Когда он вернулся из рейса, старушка встретила его с ножом: "Где халат? " - "Где-то на трассе под Оренбургом".

369

Мама одного из редакторов газеты хранила деньги в какой-то замызганной жестяной баночке на балконе (чтобы мыши не погрызли). Но когда отец семьи решил навести порядок, баночка вместе с прочим хламом полетела в мусор, а семья осталась без заначки.

Другая история, рассказанная нашей сотрудницей, заставила содрогнуться Даже тех, кто встретил дефолт с рублями в банке. Пожилая дама всю жизнь вкладывала часть своей немаленькой зарплаты в бриллианты, которые хранились в узелке под видом ветоши - чтобы воры не нашли. Воры не нашли. Но в отсутствие дамы ее дочь затеяла ремонт и отправила всю ветошь в помойку. По словам нашей сотрудницы, бриллиантов было много.

Так что надежность домашних кубышек - вопрос спорный. Явное преимущество у них одно - за хранение сбережений не нужно платить. А за вознаграждение банки предлагают нам самые разные способы хранения денег и ценностей – от вкладов до депозитных ячеек.

Несколько особых случаев ограбления банков

Похмелье Боба и его братьевБоб Янгер член банды, возглавляемой Джесси Джеймсом 7

сентября 1876 года, вместе со своими братьями Коулом и Джимом, были схвачены во время   попытки ограбления Первого национального банка в Нортфилде штат Миннесота. Они, ешившись возле банка, привязали коней и завели с горожанами отвлекающий разговор о покупке скота. Помимо акцента их выдал запах алкоголя, а местные лютеране к спиртному не прикасались. Банду задержали. Он был приговорен к тюремному заключению вместе с братьями Коулом и Джимом, и позже умер от туберкулеза.

370

Невезуха: опять застрялиВ августе 1975 года трое грабителей решили ограбить

отделение Шотландского Королевского Банка в городе Ротсэй. Однако их попытка ворваться в банк была остановлена... вращающимися дверями банка, где они неожиданно застряли. Спрятав пистолеты, они принялись звать персонал банка на помощь. Наконец, с помощью кассиров, они смогли освободиться и, поблагодарив своих освободителей, направились восвояси. Отойдя на некоторое расстояние, они решили, что начатое дело надо таки завершить и вернулись обратно. Преодолев, на сей раз, вращающиеся двери, они вбежали в банк с возгласом "Это ограбление! Всем оставаться на своих местах!", но ни один человек из персонала, пять минут назад вынимавшего их из дверей, им не поверил. Когда же они потребовали от кассира 5000 фунтов наличными, тот схватился за живот от смеха. Чтобы доказать, что происходящее исключительно серьезно, один из грабителей попытался запрыгнуть с пистолетом на стойку, но не смог, упал на пол и сломал себе лодыжку. Поняв, что дело кончится плохо, оставшиеся двое попытались убежать, но были остановлены... вращающимися дверями, где они опять застряли.

Туристы оказались ворами (или воры туристами?)

В 2002 году курортный Таиланд был буквально потрясен чередой необычных событий: в субботу неизвестные ограбили один из самых крупных и надежно охраняемых в стране банков в Паттайе, а в воскресенье - все ведущие телеканалы показали прямой репортаж о полицейской погоне за злоумышленниками. Задержанные воры оказались... туристами из России. Операция по задержанию банды налетчиков-иностранцев проходила на курорте Хуа Хин, что 200 километрах западнее Бангкока. Как сообщил "Известиям" по телефону корреспондент РИА "Новости" Константин Слюсаренко, грабители пытались скрыться от погони на быстроходном катере, и оперативникам, которые уже начали терять их из виду, пришлось открыть огонь на поражение. Полицейские и многочисленные свидетели на берегу и на море видели, как в момент

371

наибольшей опасности подозреваемые стали избавляться от улик - выбросили в море какие-то пакеты. В них, по версии сыщиков, могли находится вынесенные из банка пачки банкнот. К "подозрительному" месту власти срочно направили группу водолазов. Однако шансов найти пакеты у полиции мало: глубина составляет несколько десятков метров. Если верить газете "Бангкок пост", события развивались следующим образом. Средь бела дня четверо неизвестных в черных "чулочных" масках ворвались в банк, очередью из автомата в упор убили охранника и похитили около 60 тысяч долларов. Свидетели рассказывают, что все произошло, как в дешевом американском боевике: "Бандиты всем приказали лечь на пол, потом вскрыли сейфы и после стрельбы помахали на прощание видеокамерам, которые записывали происходящее". Пострадавшие утверждают, что разбой совершен иностранцами. Полиция не называет имен задержанных, но утверждает, что по документам все трое - граждане России. По местным законам за ограбление банка "русским гангстерам" грозит очень суровое наказание - вплоть до смертной казни. Недавно в Бангкоке несколько насильников-иностранцев были расстреляны из пулеметов. Именно такой способ приведения в исполнение "высшей меры" традиционно используется в королевстве. (01.09.02 http://www.izvestia.ru/)

Перуанская пенсионерка совершила ограбление банка

В Перу пенсионерка украла из банка около $15 тысяч. Местная пресса назвала преступницу "молчаливой бабушкой". Ограбление совершила женщина, которой 65 лет. В момент ограбления ее зафиксировали камеры видео наблюдения (о чем она не предполагала). Арестовали её через два часа в собственной квартире. Как же преступница готовилась к ограблению? "Молчаливая бабушка" просто подождала у дверей, когда один из банковских служащих покинет свой кабинет. После этого она вошла внутрь и забрала деньги.

Преступник сдался полиции

372

Преступник, удерживавший заложников в помещении банка в центре Лондона, сдался полиции. Ранее, по информации полиции, около четырех людей оказались в заложниках у преступника. Здание банка и заложники несколько часов находились под контролем вооруженного человека, который ворвался в служебные помещения банка HSBC на улице Букингемского дворца примерно в полдень. Здание банка располагается в непосредственной близости от самого королевского Дворца и Скотланд-Ярда. К месту событий были стянуты специальные вертолеты, а также машины скорой помощи. На месте с преступником вступили в переговоры психологи-специалисты. Вооруженные полицейские также были направлены на крыши близлежащих домов. Все подходы к банку были блокированы полицией и, как предполагается, будут блокированы до позднего вечера, что вызвало значительное скопление машин в центре британской столицы. Преступник сдался полиции. Ему повезло, что пострадавших в результате нападения на банк нет. (05.12.2002)

Налетчика удалось взять благодаря кассирамВ городе Литл-Рок (штат Арканзас) полиция арестовала

налетчика через несколько минут после попытки ограбления банка. Преступник вооружился пистолетом, прихватил большую спортивную сумку и отправился на дело. Зайдя в банк, он сразу подошел к одному из кассиров, бросил сумку на стойку и потребовал набить ее долларами. Пистолет налетчик держал в кармане. Кассир спокойно ответил, что в этом банке денег давно нет. "Мы забыли, как они выглядят..." заявил кассир. Преступник подошел к другому окошку и повторил свое требование. Второй кассир оказался еще нахальнее. "Если вы хотите ограбить этот банк, сначала положите хоть немного денег на счет!" посоветовал он грабителю. Грабитель бросил сумку и выбежал на улицу, где его тут же задержали полицейские патрульные. Деньги в банке, конечно, были, а кассиры проявили находчивость и самообладание.

Броневик не помог

373

Грабители банков, эти задорные парни, умеют использовать технические средства. Грабеж с помощью бронированной машины в Арлингтоне, Техас, в мае 1996 года сорвался потому, что просчитавшийся грабитель поставил машину рядом с автобусом, полным японских туристов. Японцы, фанаты фотографирования, не упустили уникального случая. Не стоит и говорить, что у полиции потом была вся картина ограбления в лицах.

Грабитель подписался. На суде не помогло.

Ограбление банка в Бридингтоне, Британия завершилось в суде. Присутствующие на процессе в Манчестерском королевском суде в феврале 1999 года были поражены, узнав, что грабитель Эндрю Баклэнд спокойно стоял в очереди возле стойки обслуживания клиентов, а потом сунул клерку записку со словами: "Это ограбление. Давайте деньги. У меня пистолет". И подпись: Эндрю Баклэнд! Судья Дэвид Свифт отверг аргумент защиты, что "некомпетентность и неэффективность" грабителей являются смягчающими обстоятельствами. Смягчающим обстоятельством вины грабителя явилась тюрьма.

Запутанное делоПастор Браун зашел в отделение банка «Кредит Юнион»,

протянул кассиру записку с требованием под страхом смерти отдать ему все наличные деньги и, получив их, направился к выходу. Тут его и арестовали. Ничего криминального за святым отцом ранее не числилось, но на всякий случай за ним установили наблюдение. Не прошло и недели, как следившие за пастором агенты ФБР стали свидетелями необычного поступка добропорядочного американца в банке «Кредит Юнион». В ходе расследования у следователей возникло подозрение, что пастор может быть причастен как минимум еще к трем недавним ограблениям банков. Сам Браун утверждал, что во время последнего ограбления находился в трансе и ничего не помнит. По его словам, такие провалы в памяти начались у него год назад, и он даже лечился у психотерапевта, но это не помогло. Все происшедшее пастор объясняет тем, что в такие моменты в него вселяется дьявол, который заставляет совершать криминальные

374

деяния. Этим неординарным делом заинтересовался видный парапсихолог Эдвин Прайс, который провел собственное расследование и выяснил любопытный факт. Оказывается, ровно год назад во время налета на банк был застрелен брат-близнец пастора по имени Стюарт. По мнению парапсихолога, хотя Уоррен давно потерял связь с братом и не знал о его гибели, в момент смерти душа или энергоинформационная сущность грабителя «подселилась» к пастору-близнецу. Это привело к раздвоению личности Уоррена: временами криминальная сущность Стюарта оказывается сильнее его собственной и заставляет законопослушного святого отца заниматься грабежами. В связи с заключением парапсихолога Уоррену Брауну предстоит пройти судебно-психиатрическую экспертизу. Если факт раздвоения личности подтвердится, он будет направлен на лечение в психиатрическую клинику. Правда, как считает Прайс, нет никакой гарантии, что медикам удастся изгнать из души пастора душу близнеца-грабителя и восстановить целостность личности пастора. А пока пастор сидит в тюрьме.

Жизнь в долг

По данным Федеральной Резервной Системы США (Federal Reserve - выполняет функции Центрального Банка страны) свыше 40% американских семей тратят денег больше, чем зарабатывают. В среднем, каждый американец расходует $1.2 на каждый заработанный доллар.

В октябре 2003 года американский покупатель задолжал различным финансовым организациям $1.9773 млрд., или $18.654 в пересчете на каждое домохозяйство (семью). В сравнении с данными 1998 года абсолютный показатель долга возрос на 41%, тогда он составлял $1.3999 млрд. И в эту сумму не была включена задолженность по жилищному кредиту.

Около 63% этих заимствований составляет так называемый "необоротный долг", например, связанный с покупкой автомобиля в кредит. Что же касается оборотного долга -

375

постоянно обновляемого и выплачиваемого кредита преимущественно по кредитным карточкам - эта часть потребительского долга составляла $735.3 млрд. Рост этого показателя оказался стремительным: пять лет назад он был на треть меньше, а десятилетие тому назад - в два раза меньше.

На сегодняшний день в бумажнике у американца, в среднем, имеется 2,7 банковской кредитной карточки, 3,8 розничной кредитной карточки - retail credit card - (позволяет брать товарные кредиты у крупных магазинов) и 1,1 дебетовых карточек (позволяет расходовать реально имеющиеся на банковском счету средства) - всего 7,6 карточек на душу. Приблизительно 18% всего объема покупок, которые совершает американец, он осуществляет с помощью кредитных карточек. На остальные виды пластиковых карточек приходится 24% приобретений. Обычно на предпочтения в использовании того или иного вида платежей отражается общая экономическая ситуация - с усилением экономических трудностей, американец предпочитает расплачиваться дебитными картами или наличными - таким образом, легче проконтролировать соотношение собственных доходов и расходов и нет необходимости платить за пользование кредитными деньгами.

Однако легкость покупки чего-либо в кредит становится "троянским конем" - ежемесячные кредитные счета часто оказываются больше того, что американец мог себе позволить. В среднем, американская семья имеет $8 тыс. долга на кредитной карточке. За период с 1993 по 2002 год размеры невыплаченного кредитного долга американских семей увеличились почти вдвое - с $4 трлн. 260 млрд. до $8 трлн. 454 млрд. Только в 2002 году, в сравнении с предыдущим 2001 годом, размер долга вырос на 10 процентов.

Львиную долю этой гигантской суммы составляет долг, связанный с покупкой дома - 70.3% в 1995 году, 67.7% в 1998 году, 70.7% в 2001 году. Другие долги, сделанные в связи с жилищными проблемами (в частности, с арендой), составили в 2001 году 6.6% (в 1995 году - 8.2%), невыплаченные кредиты на ремонт жилищ в 2001 году были равны 1.9% общего

376

потребительского долга (в 1995 -2.0%). Долги, сделанные при покупке машин, составили в 2001 году 7.8%, что незначительно отличается от предыдущих лет (1995 год - 7.6%). Следующую по величине долю потребительских долгов представляют собой расходы на различные товары и услуги: 2001 - 5.7%, столько же и в 1995 году. Невыплаченные долги, связанные с кредитами, предоставленными на образование, составили в 1995 году 2.7%, а в 2001 - 3.1%. Инвестиционные проекты американских семей оставляли после себя след в размере 1% от совокупного потребительского долга в 1995 году и 2.8% - в 2001 году (в эту категорию не входят долги, сделанные при покупке дома).

Наиболее щедрыми кредиторами американских семей в прошедшие годы были агентства, выдающие ипотечные ссуды - крупнейшие из них компании Fannie Mea и Freddie Max - и коммерческие банки. В 1995 году им принадлежало соответственно 32.8% и 34.8% долгов американских семей, а в 2001 году - 38.0% и 34.1%. Роль государства в качестве прямого заимодавца очень незначительна: в 2001 году лишь 1.1% долгов американских семей принадлежали государственным организациям.

Низкие учетные ставки (часто ниже 6 %) на ипотечный кредит с рассрочкой на 30 лет в течение длительного времени, особенно последнее десятилетие, стимулировали рост долгов по жилищным кредитам. По данным American Housing Survey, в 2001 году средняя задолженность одной американской семьи по жилищному кредиту составляла $69 227. Каждое из примерно 14 млн. домашних хозяйств, или 19% от всей совокупности, имело жилищный долг, превышающий $100 тыс. Только 2% домов в США полностью выкуплены собственниками. По данным Национальной Ассоциации Реэлторов, среднестатистическая американская семья проживает в своем доме в среднем 7.1 года, после чего продает его, имея невыплаченный кредит свыше 90%.

Выпускник высшего учебного заведения покидает альма-матер не только с дипломом, но и с долгом в $20 тыс.. В 1999-2000 академическом году около 60% студентов, получивших степень бакалавра, воспользовались услугами федерального

377

студенческого займа. Средняя сумма займа составила $16.1 тыс. Для учащихся частных заведений эта цифра даже выше. В том же учебном году 66% новоиспеченных бакалавров частных университетов были крупными должниками - средняя величина долга составляла $18 тыс. Но это не единственная кредитная линия по восходящей: быстрыми темпами росли и студенческие долги по кредитным карточкам. В 2000 году 78% студентов имели кредитные карты. Двумя годами раньше этот процент был заметно ниже - 67% (по данным компании студенческого займа Nellie Mae). Средний размер долга по кредитным картам в последние годы увеличивался скачкообразно: в 1998 году он составил $1 879, а в 2000 году уже равнялся $2 748. Причем, нет признаков того, что студенты извлекают уроки из такой ситуации: вместо того чтобы выплачивать заем, полученный на обучение, выпускники, начиная трудовую деятельность, охотнее продолжают наращивать размеры долга.

Источник: Washington ProFile

378

Послесловие автора

Эта книга по банковскому делу не может заменить все остальные книги по банковскому делу. Кроме того, написана она в России, а банковское законодательство и банковские традиции отличаются в разных местах Земли (Россия, Америка, Япония, Китай, Израиль, Индия, Англия...). Кроме того, банковское дело – живое. Оно развивается. Поэтому я писал о главном. О главном для меня. Для других исследователей другие банковские вопросы окажутся важнее. Если у вас хватило интереса прочитать эту книгу по банковскому делу, то другие банковские книги вы прочитаете с не меньшим интересом. И потом расскажите своим детям.

379

Приложение к Банковской книге для всех

Список литературы и источников, которые использовал автор при написании

учебного пособия:

«An Inquiry into the Nature and Causes of the Wealth of Nations». (Исследование о природе и причинах богатства народов), Адам Смит.

«Настольная книга члена совета директоров банка», США, Office of the Controller of Currency Washington, D.C., 1987 (русский перевод «Церих-Пэл», 1994).

«Толковый экономический и финансовый словарь (в двух томах)», Ив Бернар и Жан-Клод Колли, Москва, «Международные отношения», 1994

«Encyclopedia of Banking & Finance» Charles J. Woelfel (Tenth edition).

«Деньги без процентов и инфляции», Маргрит Кеннеди, доктор философии.

«Denationalisation of money. The Argument Refined», (Денационализация денег. Частные деньги.), Фридрих фон Хайек, (перевод на русский язык «Институт национальной модели экономики»).

«Происхождение центральных банков», Вера Смит (перевод на русский язык «Институт национальной модели экономики»).

«Построенные навечно (успех компаний, обладающих видением)», Джим Коллинз, Джерри Поррас, Стокгольмская школа экономики в Санкт-Петербурге, 2004.

«The General Theory of Employment, Interest and Money» (Общая теория занятости, процентов и денег), Джон Мейнард Кейнс.

«Практика управления (ФРГ)», Эрнст Зандер, Обнинск, «Издательство Титул» (перевод с немецкого).

«Международные валютно-кредитные и финансовые отношения», под редакцией Л.Красавина, Москва, «Финансы и статистика», 1994.

380

«Банковское дело (курс лекций)», Елена Жарковская, Игорь Арендс, «Омега-Л», 2004

«Большой экономический словарь», Москва, «Институт новой экономики», 1997

«Управление банковским кредитным риском», С.Кабушкин, Москва, «Новое знание», 2004

«Менеджмент с точки зрения здравого смысла», Диана Трейси, «Автор», 1993

«Banking Institutions in Developing Markets», Диана МакНотон, Институт Экономического Развития Всемирного Банка, 1994.

«Excellence in Banking», Стефан Дейвис, Нью-Йорк, 1985. «Иной путь», Эрнандо де Сото «The Evolution of Physics, New York, 1942», Альберт

Эйнштейн и Леопольд Инфельд. «Деньги без процентов и инфляции», Маргрит Кеннеди,

Интернет-версия. «Международные валютно-кредитные отношения»,

О.А.. Воротилова, ЗАО «КИС», 2004. «Безналичные расчеты», П.В. Семикова, «Экзамен»,

Москва, 2004. «Менеджмент с точки зрения здравого смысла», Диана

Трейси, «Автор», 1993.

381

СОДЕРЖАНИЕ

...............................................................Часть 1-я.....................................................

Стр.Предисловие автора 3Предварительные сожаления автора 4Содержание частей этой книги 5Банковский бизнес – сложный. 5Что такое банк? 7Почему банк получает деньги? 9Кто такие клиенты банка? 10Великий и могучий Гудвилл 10Минные поля банковского законодательства 12Бюрократия – тормоз экономики 16История банков 18Ювелиры-банкиры 22Китайское изобретение в европейском обороте 25Активы 30Что такое банковские активы? 32Ликвидные активы банков 34Как оценивать стоимость активов? 34Банковские воры 37Банковские риски 39Детские деньги – не забавы ради 47Чем отличается банковский бизнес от остальных? 48Почему люди несут деньги в банк? 50Зачем люди хотят получить кредит? 52Кому банк даёт кредиты? 52Если вы пришли за кредитом, будьте готовы… 54Кредитные бюро расскажут о человеке 55Самый качественный доход банка 59Эмоции – хорошее топливо, но плохой двигатель 61Может ли умная кошка или собака работать в банке? 62Специалисты по оценки информации 64Ипотечное кредитование 64Один год работы в банке 67

382

Банковский кризис – тревога клиентов за сохранность денег 68Как Император уничтожил свой указ 69Рейтинг банков 70Рейтинговая система CAMEL 72Оптимальные решения 77Кто меняет мир? 81Когда вы возглавите департамент банка 81Основные типы руководителей 82Функции руководителя 85Люди ходят на работу в банк сотрудничать, а не дружить 86Терпимость к коллегам по работе 87Передовые технические новинки для банков 87Обретение свободы (бабочка) 88Как появились деньги? 89Для чего нужны деньги (функции денег)? 90Характеристики денег (основные свойства денег) 91Деньги могут вторить чудеса. Да кто ж им позволит? 95Самый, самый, самый Банк на Земле 96Главное хранилище золота в мире 101Международная валютная система 103Пластиковые карточки 117Самый бухгалтерский анекдот в мире 118Дебет 118Кредит 121ВВП – Валовой внутренний продукт 123Депрессия 125Валютный курс 126Ставки LIBOR 128Кодекс поведения банковских служащих 129Международный банковский надзор 132Код шифрованный 135Банковская безопасность 137«Банк-Клиент» 139Защита от хакеров и карточного воровства 141

383

Безопасности не бывает слишком много 147Собаке предложили получить кредитную карту 148Когда клиент недоволен банком? 148Почему сотрудники недовольны банком? 150Как оценить банк? 152Большой поход государств на маленькие банки 155Признаки привлекательности банка 161Идеал российского банка 162

...............................................................Часть 2-я.....................................................

Стр.Эволюция банковского дела 164Роль владельцев банка 166Совет директоров банка 168Роль Центрального банка страны 170Почему банк разделен на части 173Основные структуры коммерческого банка 174Законы сохранения прочности банка 182Управляющий, директор, президент, председатель правления 186Правление банка 189Общие функции банка 191

Планирование деятельности банка 191Подбор и управление сотрудниками 195Управление деньгами 197Функция контроля 198Информационное и техническое обеспечение 198

Бабушка Роза 199Капитал банка 201«Дипломатический» язык банкиров 203Учёт в банке 207Бухгалтерский учет в банке 207Финансовый учёт 208Управленческий учёт в банке 210Учет затрат 211Учет прибыли 212

384

Планирование как система управления 215Как банку определить свою цель? 217Что такое банковское обслуживание? 217Как менеджерам выводить банк из кризиса? 219Секъюритизация: превращение кредитов в ценные бумаги 223

Порядочным людям легче получить кредит 227Банковская гарантия 232Услуги банка 235Определение целей банка 237АКБ «Крепкий». План банка на 2005 год 239Как неприятно терять деньги 241Хеджирование 243Федеральная Резервная Система 245Лизинг 247Операции банка с ценными бумагами 250Доверительные операции банков (траст) 251Парадокс абонементного сейфа в банке 254Как поступить на работу в банк? 255Джуран: «Принцип Парето» 256Банк в автофургоне. Всё для клиента 257Информационные и коммуникационные технологии 258Можно ли давать кредиты друзьям? 260Система классификации активов в США 261Работа с проблемными кредитами 263Наблюдение за состоянием кредитного портфеля 264Список «особого внимания» 267Представительство банка в Интернете 268Банк андеррайтер 273Расчетные операции банков 273

Расчеты платежными поручениями 274Расчеты по инкассо 275Расчеты по аккредитиву 279

Электронные системы межбанковских расчетов 285Моментальный СВИФТ (SWIFT) 288Клиринг 292

385

Чек 293Вексель как инструмент расчетов 297Факторинг 301Форфейтинг 305Учет векселей при факторинге и форфетировании 306Какая модель банка победит конкурентов? 307

...............................................................Часть 3-я.....................................................

Стр.Краткая история банковских кризисов 309Описание полей аккредитива 314Чего вы не знали о Всемирном банке 321В Банке24.ру найден эффективный способ поддержания качества 329Денежная гарантия качества услуг 331Для чего нужна система Money Back? 332О типичных банковских рисках (взгляд ЦБ РФ) 335Схема факторинга 341Опасная карьера и смелые идеи (Джон Ло) 343Как олигарх создал страну, которая его судила 357Стэнли Морган 360Банкиры выяснили, как люди хранят наличные за пределами банков 366Несколько особых случаев ограбления банков 369Жизнь в долг 374

386

Краснер Леонид Михайлович

Банковская книга для всех

Учебное пособие

Подписано в печать 20.10.2005. Объем 21,25 п.л.Заказ № 052. Тираж 250 экз.

© Издательство ГАСИС.

387

388

389